Понятие, сущность и причины возникновения денежно-кредитных кризисов в экономике

Процесс воспроизводства национального продукта в странах с рыночной экономикой имеет определенные особенности, связанные с тем, что нормальный ход его развития через некоторые промежутки времени может прерываться кризисом.

Исследования ученых в этой области позволили определить, что кризисы представляют собой результат взаимодействия и влияния множества внешних и внутренних факторов, которые с течением времени могут менять свою направленность, характер, степень влияния.

К внешним факторам относятся как объективные, так и субъективные обстоятельства, лежащие вне пределов экономической системы и способствующие периодической повторяемости экономических явлений и процессов:

• — политические и природные потрясения (войны, революции, стихийные бедствия);
• — открытие крупных месторождений полезных ископаемых (нефти, газа, золота, урана, цветных металлов);
• — освоение новых территорий, ведущее к значительной миграции населения и изменению его численности;
• — технологические инновации, способствующие существенному изменению структуры общественного производства.

К внешним факторам также следует отнести:

• — изменение объема личного потребления (сокращение либо возрастание), что отражается на занятости и объемах производства;
• — инвестиционная деятельность предприятий, в результате которой осуществляются капитальные вложения в модернизацию, реконструкцию, расширение производства и создание новых рабочих мест;
• — проводимая государством экономическая политика, прямо или косвенно воздействующая на производство, спрос, потребление.

Кроме того, было установлено, что развитие народного хозяйства происходит по циклическим законам, на основе тенденций и закономерностей подъемов и падений. Это и составляет внутренние факторы.

К внутренним факторам можно отнести как спад, так и подъем экономической активности, происходящие через определенные промежутки времени. Часто в качестве важнейшего внутреннего фактора, лежащего в основе экономического цикла, называют физический срок службы основного капитала, который через каждые 10−15−20 лет требует замены ввиду полного износа.

В основе первых циклических кризисов капиталистического строя (1825, 1836, 1847 гг.) лежало промышленное производство. Это нашло свое отражение в теории промышленных кризисов, основоположниками которой были классики экономической науки. В XIX в. преобладающей стала политическая экономия, в рамках которой начала доминировать концепция о периодически повторяющихся промышленных кризисах.

Сторонники разных направлений искали причины возникновения кризисов в трех основных сферах: производства, обмена и распределения. Так, если марксисты во главу угла ставили производство, поступательное развитие которого постоянно срывалось, а рост нарушался спадом, то меркантилисты в качестве основы кризиса рассматривали обмен, тогда как представители третьего направления выводили основу кризиса из распределения, уделяя основное внимание накоплению и потреблению.

В своей фундаментальной работе «Капитал» К. Маркс обосновал теорию простого и расширенного воспроизводства, которая учитывала накопление и увеличение объемов производства, и ввел в нее финансовый компонент, поскольку накопление относится к финансовым категориям [40]. Следовательно, Маркс выделил финансовую составляющую экономических кризисов.

Одновременно с этим ученые-экономисты определили и условия бескризисного развития, для которого необходимо соблюдение пропорций между базовыми условиями воспроизводства. Это позволило определить кризис не как набор случайных обстоятельств, а как систему определенных закономерностей.

В ходе многочисленных наблюдений и исследований учеными было установлено, что кризисы зависят преимущественно не от случайных причин, характерных для определенного исторического момента, а от общих условий, действующих постоянно, которые присущи капиталистическому строю. При этом износ основного капитала и необходимость его замены предполагают структурные сдвиги как в производстве, так и в накоплении и потреблении.

С развитием капиталистического способа производства кризисы возникают все чаще, причем уже и в других сферах — в банковском и биржевом секторах, сфере государственных финансов, денежнокредитной сфере. В результате стали появляться специфические финансовые кризисы, которые в одних случаях становились центральными звеньями экономических кризисов, а в других — самостоятельными явлениями.

Развитие кредита и кредитных отношений способствовало обострению экономических кризисов, составной частью которых выступают денежно-кредитные кризисы. Денежно-кредитные кризисы, так же как и финансовые, могут возникать как самостоятельные, независимо от экономических кризисов.

Любой денежно-кредитный кризис — это серьезное потрясение для всей денежно-кредитной системы.

Так, в финансовом словаре денежно-кредитные кризисы определяются как «периодически повторяющиеся кризисы в денежнокредитной сфере, вызываемые несоблюдением принципов денежного обращения, диспропорциями в производстве, распределении, обмене, потреблении» [70].

Современный экономический словарь трактует денежнокредитные кризисы «как периодически повторяющиеся взрывы противоречий и потрясений в денежно-кредитной сфере, вызываемые несоблюдением принципов денежного обращения, диспропорциями в производстве, распределении, обмене, потреблении» [53].

Денежно-кредитные кризисы вскрывают противоречия в денежнокредитной сфере, которые порождены циклическими кризисами перепроизводства, чрезвычайными политическими либо экономическими событиями. Они отражают глубокое расстройство денежнокредитной системы, а также принудительное и временное решение ее противоречий.

В основе развития денежно-кредитных кризисов лежит нарушение сбалансированности денежно-кредитной системы, что находит проявление в массовом изъятии депозитов из кредитных учреждений, резком сокращении предоставляемых кредитов, банкротстве банков, повышенном спросе на наличные деньги населения и бизнеса, падении курсов ценных бумаг, значительном росте уровня банковского процента.

В свою очередь нарушение сбалансированности в денежнокредитной сфере обусловлено нестабильностью экономики, обострением инфляции, разбалансированностью платежных балансов, миграцией краткосрочных капиталов и кредитов.

Причинами возникновения денежно-кредитных кризисов могут выступать:

• — возрастающий дефицит государственных бюджетов и эмиссионный способ их регулирования;
• — ухудшение состояния платежных балансов стран;
• — чрезвычайные ситуации — стихийные бедствия, техногенные катастрофы, военные действия;
• — кризисное состояние денежной и кредитной системы;
• — нарушение законов функционирования денежно-кредитной сферы, вызванное действием нерационального законодательства и др.

В условиях развития мирохозяйственных связей и международной кооперации внутренние факторы возникновения кризисов усугубляются глобальными факторами, которые связаны с перемещением через границы капиталов, рабочей силы, товаров и которые способны подорвать финансовую устойчивость той или иной страны в силу ослабления государственного регулирования. Движение капиталов и кредитов, развитие заграничных операций снижают регулирующую роль государства и способствуют развитию спекулятивных действий в сфере денежно-кредитных отношений для извлечения сверхприбылей.

Как правило, денежно-кредитные кризисы крайне негативно отражаются на условиях мировой торговли, вызывают резкое колебание курсов валют, что приводит к обострению социально-экономических противоречий между странами, ухудшает условия проведения операций банками, а, следовательно, может привести к банкротству как банков, так и их клиентов. Они усиливают социальные антагонизмы, связанные с ростом безработицы и ухудшением жизненного уровня населения, поскольку инфляция снижает реальную заработную плату.