Обоснование эффективности инновационного проекта, расчет его финансовых показателей
Или %Ч= *100=2407,9%, то есть годовая заработная плата персонала ответственного за изменение цен в ESL может увеличиться не более чем до 15,5 млн. рублей или на 2407,9%, что больше 10%. Следовательно, проект устойчив и не чувствителен к повышению годовой заработной платы персонала. По итогам оценки рисков наибольшую значимость имеет риск повышения стоимости оборудования, риск того, что… Читать ещё >
Обоснование эффективности инновационного проекта, расчет его финансовых показателей (реферат, курсовая, диплом, контрольная)
Примерно 150 человеко-час требуется для замены 5 тысяч ценников. В месяц меняем приблизительно 30 100 ценников. В год меняем приблизительно 361 200 ценников. На замену потребуется 10 836 человеко-часов. Заработная плата за один час 150 руб. В год на оплату работы персонала по замене ценников уходит 1 625 400. При ESL для изменения цен будет достаточно двух человек, с планируемым графиком работы 2/2. Заработная плата 600.000 в первый год, 624 000 во 2-й, 636 000 в 3-й, 648 000 на 4-й, 648 000 на 5-й. Экономия составит 1 025 400 рублей в год.
Расходы на бумагу для ценников составляют 45 000 рублей в год. Расходы на печать ценников вместе с техническим обслуживанием принтеров составляет 145 900 рублей в год.
Из-за неправильно указанных цен гипермаркет теряет в среднем около 1 390 750 рублей в год.
При акциях и распродажах из-за преждевременного снижения цен и задержек при возврате к обычной цене гипермаркет теряет около 4.470.000 рублей в год.
Таблица 7 Исходные данные.
№ п/п. | Показатель. | Ед. изм. | 1-й год. | 2-й год. | 3-й год. | 4-й год. | 5-й год. |
Стоимость приобретаемого оборудования. | Руб. | ||||||
Стоимость программного обеспечения. | Руб. | ||||||
Годовая заработная плата сотрудников. | Руб. | ||||||
Налоги и платежи во внебюджетные фонды, начисляемые на заработную плату. | %. | ||||||
Годовая норма амортизации оборудования. | %. | ||||||
Услуги сторонней организации за монтаж и обучение персонала. | Руб. |
Дисконт Доходность альтернативных проектов вложения финансовых средств =5,7%.
Средний класс инновации= =4,3?4.
Уровень премии за риск = 2,0%.
Инфляция = 11,4% [8].
d=5,7+2+11,4=19,1%.
Таблица 8. Поступления.
№ п/п. | Показатели. | Ед. изм. | 1-й год. | 2-й год. | 3-й год. | 4-й год. | 5-й год. |
Условная экономия. | Руб. | ||||||
Амортизация. | Руб. | ||||||
Итого поступлений. | Руб. |
Таблица 9 Затраты.
№ п/п. | Показатели. | Ед. изм. | 1-й год. | 2-й год. | 3-й год. | 4-й год. | 5-й год. |
Единовременные затраты. | Руб. | ||||||
Текущие затраты (ФОТ с отчислениями, амортизация). | Руб. | ||||||
Итого затрат. | Руб. |
Таблица 10. Потоки денежных средств.
№ п/п. | Показатели. | Ед. изм. | 1-й год. | 2-й год. | 3-й год. | 4-й год. | 5-й год. |
Приток. | Руб. | ||||||
Отток. | Руб. | — 21 539 705. | — 3 522 165. | — 3 538 245. | — 3 542 325. | — 3 542 325. | |
Сальдо. | Руб. | — 11 776 650. | |||||
Накопленное сальдо. | Руб. | — 11 776 650. | — 5 535 760. |
Рис. 2. Диаграмма Cash Flow
Метод чистого дисконтированного дохода.
ЧДД проекта >0, следовательно, проект эффективен.
Рис. 3. График чистого дисконтированного дохода.
Метод срока окупаемости.
СО==3,58 года Метод индекса доходности и рентабельности проекта.
ИД==1,26>1, следовательно, проект эффективен Среднегодовая рентабельность инвестиций (СР).
СР==5,2%>0, следовательно, проект эффективен.
Метод внутренней нормы доходности.
ВНД=38%+*(39%-38%)=38,5%>19,1% (дисконт), следовательно, проект эффективен.
Рис. 4. График ВНД.
IV. Риски инновационного проекта и разработка механизма управления рисками Таблица 11.
Оценка рисков проекта.
№ п/п. | Риск. | Вероятность (А). | Воздействие (В). | Приоритет (А*В). |
Цели проекта не достаточно понятны команде. | 0,01. | 0,5. | 0,05. | |
Ошибочное планирование общей стоимости проекта. | 0,3. | 0,6. | 0,18. | |
Ошибочное планирование сроков внедрения. | 0,3. | 0,6. | 0,18. | |
Порча оборудования в пути. | 0,2. | 0,7. | 0,14. | |
Случаи травматизма при монтаже оборудования вследствие несоблюдения правил техники безопасности. | 0,1. | 0,2. | 0,02. | |
Несоответствие оборудования техническим требованиям. | 0,1. | 0,8. | 0,08. | |
Возможность получения дополнительной скидки от исполнителя при осуществлении предоплаты. | 0,6. | 0,4. | 0,24. | |
Сопротивление изменениям персонала. | 0,5. | 0,5. | 0,25. | |
Риск срыва работ по вине подрядчика. | 0,3. | 0,9. | 0,27. | |
Повышение цен на оборудование. | 0,8. | 0,5. | 0,40. | |
Риск несоблюдения календарного плана работ. | 0,3. | 0,7. | 0,21. | |
Не достигнуты поставленные цели. | 0,7. | 0,7. | 0,49. | |
Риск вынужденного повышения заработной платы персонала ответственного за изменение цен в ESL. | 0,6. | 0,5. | 0,30. |
По итогам оценки рисков наибольшую значимость имеет риск повышения стоимости оборудования, риск того, что не достигнуты поставленные цели, риск вынужденного увеличения заработной платы персонала ответственного за изменение цен в ESL.
1)Риск повышения стоимости оборудования.
Почему? Это влечет за собой сильное негативное влияние на проект Как? Заключение контракта с фиксированной ценой Кто? За разрешение данного риска несет ответственность менеджер проекта, Верховенский П.С.
Когда? Заключение контракта необходимо проводить на стадии разработки проекта.
Проведем анализ устойчивости и чувствительности по данному риску.
Стоимость оборудования, млн. руб. | 17,9. | 19,5. | 21,1. | 22,7. |
ЧДД, млн. руб. | 4,6. | 1,38. | — 0,22. |
Х=21,1+ *(22,7−21,1)=22,48 млн руб.
Или %Ч=*100=25,6%, то есть оборудование может подорожать не более чем до 22,48 млн. рублей, или на 25,6%, что больше 10%, следовательно, проект устойчив и не чувствителен к изменению стоимости оборудования.
2)Риск того, что не достигнуты поставленные цели. То есть условная экономия оказалась не на планируемом уровне.
Почему? Это влечет за собой сильное негативное влияние на проект Как? Подробный анализ проекта на стадии инициации проекта. Принятие решения о реализации проекта только по итогам анализа чувствительности и устойчивости Кто? За разрешение данного риска несет ответственность менеджер проекта, Верховенский П.С.
Когда? На стадии инициации проекта Проведем анализ устойчивости и чувствительности по данному риску.
Условная экономия, млн. руб. | 7,1. | 6,5. | 5,9. | 5,3. |
ЧДД, млн. руб. | 4,6. | 2,9. | 1,1. | — 0,6. |
Х=5,3- *(5,9−5,3)=5,5 млн руб.
Или %Ч=*100=29,1%, то есть условная экономия от внедрения ESL может уменьшиться не более чем до 5,5 млн. рублей, или не более чем на 29,1%, что больше 10%. Следовательно, проект устойчив и не чувствителен к снижению условной экономии.
3)Риск увеличения заработной платы персонала ответственного за изменение цен через ESL.
Почему? Это влечет за собой негативное влияние на проект Как? Подробный анализ проекта на стадии инициации проекта. Принятие решения о реализации проекта только по итогам анализа чувствительности и устойчивости Кто? За разрешение данного риска несет ответственность менеджер проекта, Верховенский П.С.
Когда? На стадии инициации проекта Средняя заработная плата за 5 лет равняется 631 200 рублей.
Годовая заработная плата, млн. руб. | 0,63. | 0,82. | 12,24. | 16,24. |
ЧДД, млн. руб. | 4,6. | 3,7. | 1,7. | — 0,2. |
Х=12,24+ * (16,24−12,24)=15,8 млн руб.
Или %Ч= *100=2407,9%, то есть годовая заработная плата персонала ответственного за изменение цен в ESL может увеличиться не более чем до 15,5 млн. рублей или на 2407,9%, что больше 10%. Следовательно, проект устойчив и не чувствителен к повышению годовой заработной платы персонала.