Помощь в написании студенческих работ
Антистрессовый сервис

Анализ ликвидности и платежеспособности как основных элементов финансово-экономической устойчивости

ДипломнаяПомощь в написанииУзнать стоимостьмоей работы

Переход к рыночной экономике требует от организаций повышения эффективности производственно — торговой деятельности, конкурентоспособности продукции и услуг на основе внедрения достижений научно-технического прогресса, эффективных форм хозяйствования и управления производством, преодоления бесхозяйственности, активизации предпринимательства, инициативы. Важная роль в реализации этих задач… Читать ещё >

Анализ ликвидности и платежеспособности как основных элементов финансово-экономической устойчивости (реферат, курсовая, диплом, контрольная)

Содержание

  • Введение
  • 1. Теоретические основы устойчивости финансового состояния
    • 1. 1. Финансовая устойчивость и ее значение
    • 1. 2. Методы оценки финансовой устойчивости
    • 1. 3. Система показателей для оценки финансового состояния и его устойчивости
  • 2. Анализ финансовой устойчивости ООО «БОУ-Строй»
    • 2. 1. Характеристика ООО «БОУ-Строй»
    • 2. 2. Анализ структуры активов и источников их формирования
    • 2. 3. Анализ ликвидности и платежеспособности
    • 2. 4. Оценка финансовой устойчивости
    • 2. 5. Анализ эффективности использования активов
  • 3. Пути укрепления финансовой устойчивости ООО «БОУ-Строй»
  • 4. Автоматизация анализа финансовой устойчивости ООО «БОУ-Строй»
  • 5. Оценка эффективности мероприятий по охране труда в организации
  • Заключение
  • Список использованных источников

Платежеспособность и финансовая устойчивость являются важнейшими характеристиками финансово-экономической деятельности организации в условиях рыночной экономики. Если организация финансово устойчива, платежеспособна, она имеет преимущество перед другими организациями того же профиля в привлечении инвестиций, в получении кредитов, в выборе поставщиков и в подборе квалифицированных кадров. Наконец, она не вступает в конфликт с государством и обществом, т.к. выплачивает своевременно налоги в бюджет, взносы в социальные фонды, заработную плату рабочим и служащим, дивиденды акционерам, а банкам гарантирует возврат кредитов и уплату процентов по ним.

Чем выше устойчивость организации, тем более она независима от неожиданного изменения рыночной конъюнктуры и, следовательно, тем меньше риск оказаться на краю банкротства.

Переход к рыночной экономике требует от организаций повышения эффективности производственно — торговой деятельности, конкурентоспособности продукции и услуг на основе внедрения достижений научно-технического прогресса, эффективных форм хозяйствования и управления производством, преодоления бесхозяйственности, активизации предпринимательства, инициативы. Важная роль в реализации этих задач отводится анализу платежеспособности и кредитоспособности организации. Он позволяет изучить и оценить обеспеченность организации и ее структурных подразделений собственными оборотными средствами в целом, а также по отдельным подразделениям, определить показатели платежеспособности организации, установить методику рейтинговой оценки заемщиков и степени риска банков.

Под финансовым состоянием понимается способность организации финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования организации, целесообразностью их размещения и эффективностью использования, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью.

Данная тема в настоящее время находится в стадии изучения российскими авторами, поскольку во времена директивно-плановой экономики она была неактуальна в связи с отсутствием механизма банкротства.

Практически применяемые сегодня в России методы анализа и прогнозирования финансово-экономического состояния организации отстают от развития рыночной экономики. Несмотря на то, что в бухгалтерскую и статистическую отчетность уже внесены и вносятся некоторые изменения, в целом она еще не соответствует потребностям управления организацией в рыночных условиях, поскольку существующая отчетность организации не содержит какого-либо специального раздела или отдельной формы, посвященной оценке финансовой устойчивости отдельной организации. Финансовый анализ организации проводится факультативно и не является обязательным.

В свою очередь, официально утвержденные коэффициенты платежеспособности и финансовой устойчивости и применяемые для определения несостоятельности организаций обнаруживают свое несовершенство. Получается явный перекос в сторону гипертрофии неплатежеспособности: три четверти от общего числа организаций оказываются несостоятельными.

Все это подчеркивает актуальность выбранной мною темы.

Поэтому целью работы является анализ ликвидности и платежеспособности как основных элементов финансово-экономической устойчивости, которые являются составными частями общего анализа финансово-экономической деятельности организации в рыночной экономике.

Общей цели подчиняются следующие задачи:

— раскрытие содержания и задач анализа финансового состояния;

— анализ активов и пассивов;

— анализ финансовой устойчивости и платежеспособности;

— аналитическая диагностика вероятности банкротства;

— анализ показателей прибыльности;

— анализ кредитоспособности и инвестиционной привлекательнсти;

— обобщение результатов анализа и мероприятия по укреплению финансового состояния организации.

Объектом анализа данной дипломной работы является ООО «БОУ-Строй».

1 Теоретические основы устойчивости финансового состояния.

1.1 Финансовая устойчивость и ее значение.

Для осуществления производственной и других видов деятельности каждый субъект хозяйствования располагает определенными финансовыми ресурсами: денежными средствами, поступающими за реализованную продукцию (товары, работы, услуги); кредитами банков и займами, временно привлеченными средствами задолженностью поставщикам и другим кредиторам, временно свободными средствами специальных фондов и др. Все эти средства необходимо рационально и эффективно использовать.

Проблема самосохранения организации многоаспектна — она включает вопросы в сферах организационного, кадрового, инновационного, производственного, финансового менеджмента, правовой и экологической безопасности и т. д. Одной из ключевых проблем является эффективное управление финансами. Финансы определяются как «система отношений в обществе по поводу образования и использования денежных фондов» [22, c.21]. При этом «Финансы хозяйствующих субъектов — это относительно самостоятельная сфера системы финансов государства, охватывающая широкий круг денежных отношений, связанных с формированием и использованием капитала, доходов, денежных фондов в процессе кругооборота их средств и выраженных в виде различных денежных потоков» [22, c.411].

Финансовые ресурсы организации — это все источники денежных средств, аккумулируемые организацией для формирования необходимых ей активов в целях осуществления всех видов деятельности, как за счет собственных доходов, накоплений и капитала, так и за счет различного рода поступлений. Требование сбалансированности финансовых ресурсов с точки зрения их источников и направлений использования порождает одну из ключевых проблем рыночной экономики — платежеспособность организации. В общем случае платежеспособность представляет собой способность организации вовремя и в необходимых объемах удовлетворять свои платежные обязательства. Организация, неспособная к выполнению данного условия, считается неплатежесособной.

В экономической литературе существует устоявшийся подход к определению платежеспособности, выражающийся в изучении соотношения платежных средств организации и ее обязательств.

В.В.Ковалев пишет: «Платежеспособность означает наличие у предприятия денежных средств и их эквивалентов, достаточных для расчетов по кредиторской задолженности, требующей немедленного погашения. Таким образом, основные признаки платежеспособности: а) наличие в достаточном объеме средств на расчетном счете; б) отсутствие просроченной кредиторской задолженности. О неплатежеспособности свидетельствует, как правило, наличие „больных“ статей в отчетности („Убытки“, „Кредиты и займы, непогашенные в срок“, „Просроченная дебиторская и кредиторская задолженность“, „Векселя выданные просроченные“)» [18, c. 97].

Волочко Н. указывается, что платежеспособность организации есть обеспеченность «мобильными средствами для погашения краткосрочной задолженности». Там же отмечается, что «наиболее надежным показателем платежеспособности следует считать отношение суммы денежных средств и высоколиквидных ценных бумаг к сумме краткосрочной задолженности» [13, с. 17].

О.В.Ефимова отмечает, что платежеспособность — это «способность предприятия рассчитываться по своим долгосрочным обязательствам. Следовательно, платежеспособным является предприятие, у которого активы больше, чем внешние обязательства. Способность предприятия платить по своим краткосрочным обязательствам есть ликвидность. Предприятие считается ликвидным, если оно в состоянии выполнить свои краткосрочные обязательства, реализуя текущие активы» [17, c. 8].

Вышеприведенные и прочие определения трактуют платежеспособность как наличие у организации денежных средств в достаточном объеме для погашения краткосрочных обязательств.

Наиболее обоснованной представляется точка зрения, согласно которой трактовка понятия расширяется. При этом неплатежеспособность понимается как неспособность организации вовремя в необходимых объемах удовлетворить свои платежные обязательства.

Финансовое состояние предприятия комплексное понятие, характеризующееся обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормальной производственной, коммерческой и других видов деятельности субъекта хозяйствования, целесообразностью и эффективностью их размещения и использования, финансовыми взаимоотношениями с другими субъектами хозяйствования, платежеспособностью и финансовой устойчивостью. Способность предприятия своевременно производить платежи свидетельствует о его хорошем финансовом положении.

Финансовое положение предприятия зависит от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Бесперебойный выпуск и реализация высококачественной продукции положительно влияют на финансовое положение. Сбои в производственном процессе, ухудшение качества продукции, затруднения с ее реализацией ведут к уменьшению поступления средств на счета предприятия, в результате чего ухудшается его платежеспособность. Существует и обратная связь, так как отсутствие денежных средств может привести к перебоям в обеспеченности материальными ресурсами, а, следовательно, и в производственном процессе [21, c. 112].

На практике нередко возникают ситуации, когда даже хорошо работающее предприятие испытывает финансовые затруднения, связанные с недостаточно рациональным размещением и использованием имеющихся финансовых ресурсов. Поэтому финансовая деятельность должна быть направлена на обеспечение систематического поступления и эффективного использования финансовых ресурсов, соблюдение расчетной и кредитной дисциплины, достижение рационального соотношения собственных и заемных средств, финансовой устойчивости с целью эффективного функционирования предприятия. Следовательно, финансовое положение предприятия является результатом взаимодействия не только совокупности производственно-экономических факторов, но и всех элементов его финансовых отношений.

Показать весь текст

Список литературы

  1. И.Т. Основы финансового менеджмента. Как управлять капиталом? — М.: ФиС, 1995 198 с.
  2. В. И., Плетнев Д. А., Даренских Ю. А., Колотова Н. С. Об оценке финансовой устойчивости промышленных предприятий в транзитивной экономике // Вопросы статистики. 2004 г., № 4
  3. Л.Е. Финансовый менеджмент. М.: ИНФРА-М, 2005. 240с.
  4. И. А. Управление формированием капитала. М., 2004. 328 с.
  5. Боди 3., Мертон Р. К. Финансы / Пер. с англ. М.: Изд. дом «Вильямс», 2000.
  6. С.В. Основы управления финансами: Учебное пособие. М.: ИД ФБК ПРЕСС, 2000. 365 с.
  7. СВ. Финансовая политика государства и предприятия. Курс лекций. М.: Книжный мир, 2001.
  8. В.В. Управление денежным оборотом предприятий и корпораций. — М.: Финансы и статистика, 2001 214 с.
  9. С. М. Настольная книга финансового директора. М., 2005. 536 с.
  10. Р., Майерс С. Принципы корпоративных финансов. М., 1997. 1120 с.
  11. Ю., Гапенски . Финансовый менеджмент: Полный курс: В 2-х т. / Пер. с англ. под ред. В. В. Ковалева. СПб.: Экономическая школа, 1998 456 с.
  12. Т. Финансовые аспекты инновационной политики Беларуси // Финансы, учет, аудит. Август, 2004.
  13. Н. Финансовые ресурсы предприятия как объект управления // Финансы, учет, аудит. Январь, 2005.
  14. А.Н. Финансовый менеджмент: Учеб. пособие. М.: Финансы и статистика, 2006. 336 с.
  15. Гражданский кодекс РФ
  16. Л. Л. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. Мн.: ООО «Анализ хозяйственной деятельности предприятия», 2001. 576 с.
  17. О.В. Как анализировать финансовое положение предприятия. — М.: «Интел-Синтез», 1994 186 с.
  18. В. В. Финансы предприятия. М., 2005. 298 с.
  19. В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. — 2-е изд., перераб. и доп.- М.: Финансы и статистика, 2000 246 с.
  20. Л. И. Анализ хозяйственной деятельности в торговле. М.: Новое знание, 2003. 526 с.
  21. М.Н. Финансовый менеджмент/ Учебное пособие. — М.: Издательство «Дело и Сервис», 1998 356 с.
  22. А.С. Финансы: Учебник. М.: Дашков и К, 2006. 512 с.
  23. В.В. Финансы предприятия. М.: Омега-Л, 2006. 303 с.
  24. И.В. Финансовый менеджмент: краткосрочная финансовая политика. Учебное пособие для вузов. М.: Экзамен, 2005. 254 с.
  25. Н. А., Русак В. А. Финансовый анализ субъекта хозяйствования. Мн.: Вышэйшая школа, 1997.
  26. Е. М. Анализ денежных потоков предприятия: теория и практика в условиях реформирования российской экономики. М.: Финансы и статистика, 2003.
  27. Теория анализа хозяйственной деятельности: Учеб. / Под общей редакцией В. В. Осмоловского. Мн.: Новое знание, 2001. 318 с.
  28. Финансовое управление компанией / Общ.ред. Е. В. Кузнецовой. — М.: Фонд «Правовая культура», 1996 288 с.
  29. Финансовый менеджмент: Учеб. пособие / Под ред. Е. И. Шохина. М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2003−2004
  30. Финансы предприятий: Учебник./Под ред. Ковалева В. В. М.: Велби, 2004
  31. Финансы предприятий: учебное пособие / Под общей редакцией Заяц Н. Е., Василевской Т. И. Мн., 2005. 528 с.
  32. Финансы предприятий: учебное пособие / Под общей редакцией Заяц Н. Е., Василевской Т. И. Мн., 2005. 528 с.
  33. Финансы: Учебник для вузов. Под ред. проф. М. В. Романовского, проф. О. В. Врублевской, проф. Б. М. Сабанти. — М.: Издательство «Перспектива»; Издательство «Юрайт», 2000 486 с.
  34. А.Д., Сайфулин Р. С. Методика финансового анализа. — М.: ИНФРА-М, 1995 312 с.
  35. С. В. Предприятие в условиях кризиса: стратегия развития и концепция реструктуризации // Белорусский экономический журнал. 2001, № 4
  36. В.А., Приходько Е. А. Краткосрочная финансовая политика. Учебное пособие, Рек. УМО. М.: КноРус, 2005. 267 с.
  37. Ю. И. Корпоративные финансы: теория, методы и модели управления. Мн., 2006. 576 с.
  38. А. Промышленные предприятия на рынке: сдвиги в структуре хозяйственных связей, состояние и перспективы конкуренции // Вопросы экономики 1996 г., No 11.
  39. М. В. Реструктуризация предприятий: цель и содержание, методы и опыт проведения // Белорусская экономика: анализ, прогноз, регулирование. 1998, № 5
Заполнить форму текущей работой