Виды банковских кредитов

Банки выдают своим клиентам разнообразные кредиты, которые классифицируется по следующим признакам.

• 1. По группе заемщиков (резиденты и нерезиденты): юридические лица (коммерческие и некоммерческие предприятия и организации; индивидуальные предприниматели; финансовые организации и банки; государственные органы и органы местного самоуправления) и физические лица.
• 2. По целевому назначению (направления использования) кредита. Кредиты предоставляются:
  • — на увеличение основного капитала (обновление и модернизация оборудования; новое строительство) — инвестиции и проектное финансирование;
  • — пополнение оборотных средств;
  • — поддержание банковской ликвидности;
  • — потребительские цели.

Кроме того, кредиты используются для финансирования экспортноимпортной деятельности (торговое финансирование) компаний и приобретения ценных бумаг. Соответственно выделяют: промышленно-торговый, сельскохозяйственный, инвестиционный, межбанковский, потребительский и бюджетный кредиты.

• 3. По объекту заимствования (в руб. и инвалюте):
  • — наличные деньги;
  • — депозиты до востребования (денежные средства на расчетом (текущем, корреспондентском) счете);
  • — ценные бумаги (чаще всего векселя);
  • — драгоценные металлы в наличной форме и в обезличенном виде (с использованием обезличенных металлических счетов) — как правило, займы в золоте, серебре, платине и палладии ювелирным компаниям, производителям драгоценных металлов излома и отходов, профессиональным участникам рынка драгоценных металлов.
• 4. По срокам использования (предоставления):
  • — до востребования (онкольный, от англ, on call — по вызову, требованию) — кредит, сроки погашения которого не определяются, сумма может быть возвращена заемщиком или востребована кредитором в любой момент без предупреждения или с коротким уведомлением (как правило, за 2—7 дней). Банки периодически (раз в месяц) удерживают проценты по этим кредитам. Кредит предоставляется, как правило, под обеспечение высоколиквидными ценными бумагами (казначейскими, коммерческими и другими векселями, облигациями), реже — под залог товаров, товаросопроводительных документов и складских свидетельств. После заключения кредитного договора кредитная организация открывает заемщику специальный текущий счет. На практике онкольный кредит чаще всего используется заемщиками для финансирования операций с ценными бумаги, которые и становятся залогом по кредиту. Банками применяется такой кредит для поддержания необходимого уровня своей ликвидности. Проценты за пользование кредитом до востребования ниже, чем по срочным кредитам;
  • — срочные, в том числе: краткосрочные (со сроком погашения до 1 года), среднесрочные (от 1 года до 5 лет) и долгосрочные (свыше 5 лет) кредиты. Краткосрочные кредиты предоставляются, как правило, на пополнение оборотных средств (текущее кредитование оборотного капитала) заемщика. Наиболее активно применяются на фондовом рынке, в торговле и сфере услуг. Среднесрочные кредиты предоставляются на цели как производственные, гак и чисто коммерческого характера. Наибольшее распространение получили в аграрном секторе и при модернизации производства. Долгосрочные кредиты, используются, как правило, в инвестиционных целях. Как и среднесрочные кредиты, они обслуживают движение основных средств, отличаясь большими объемами передаваемых кредитных ресурсов. Применяются при кредитовании реконструкции, технического вооружения, нового строительства на предприятиях всех сфер экономики. Срок погашения может достигать 25 и более лет, особенно при получении соответствующих финансовых гарантий со стороны государства.
• 5. По видам процентной ставки:
  • — кредиты с фиксированной процентной ставкой;
  • — кредиты с плавающей процентной ставкой.

Процентная ставка зависит срока, суммы кредита, залогового обеспечения и финансового положения заемщика. Проценты начинают рассчитываться со дня, следующего за выдачей кредита, и продолжают начисляться вплоть до полного погашения задолженности. Начисление процентов за пользование кредитом производится ежедневно исходя из фактической суммы задолженности по основному долгу (остаток долга по кредиту), учитываемому на ссудном счете на начало каждого операционного дня, величины процентной ставки и количества календарных дней в году (365 или 366), а уплата — ежемесячно в оговоренные сроки либо на конкретную дату.

6. По способам взимания процента:

кредиты, процент по которым выплачивается в момент общего погашения кредита;

• — кредиты, процент по которым заемщиком выплачивается равномерными взносами в течение всего срока действия кредитного договора;
• — кредиты, процент по которым удерживается банком в момент непосредственной выдачи их заемщику.

Кроме процентов по кредитам могут начисляться несколько видов комиссий:

• — плата за выдачу кредита — в зависимости от условий банка может составлять от 0,5 до 5% от суммы кредита и обычно уплачивается единовременно до его выдачи;
• — комиссия за неиспользованный лимит кредитной линии (англ. commitment fee) по ставке 0,5—1% годовых — начисляется банком на разницу между остатком задолженности (основным долгом), учитываемом на ссудном счете заемщика и максимально допустимой суммой (лимитом) кредитной линии;
• — комиссия за досрочное погашение — как и прочие комиссии, устанавливается банком в соответствии с условиями договора.
• 7. По обеспеченности (необеспеченные и обеспеченные залогом имущества или имущественных прав, поручительством третьего лица, банковской гарантией, страхованием). Необеспеченные кредиты чаще всего используются при потребительском кредитовании и овердрафтах юридических лиц. Обеспеченные кредиты — основная разновидность современного банковского кредита, в котором находит свое практическое выражение один из базовых принципов кредитования. В роли обеспечения может выступать любое имущество, принадлежащее заемщику на правах собственности, чаще всего — товарно-материальные ценности, недвижимость и ценные бумаги. При нарушении заемщиком своих обязательств это имущество реализуется с целью возмещения понесенных убытков. Размер выдаваемого кредита, как правило, меньше среднерыночной стоимости предложенного обеспечения и определяется соглашением сторон.

В последние годы активно развивается автокредитование, которые относится к категории связанного кредитования под залог приобретаемых товаров. По это схеме также осуществляется ипотечное и жилищное кредитование. К ипотечным кредитам относятся кредиты, объектом залога по которым служат:

• — земельные участки;
• — здания, сооружения и иное недвижимое имущество, используемое в предпринимательской деятельности;
• — жилые дома, квартиры и части жилых домов и квартир;
• — объекты незавершенного строительства;
• — дачи, садовые дома, гаражи и другие строения потребительского назначения;
• — воздушные и морские суда, суда внутреннего плавания и космические объекты.

В настоящее время коммерческие банки России могут предоставлять жилищные кредиты трех видов:

• — краткосрочный или долгосрочный кредит на приобретение и обустройство земли под предстоящее жилищное строительство (земельный кредит);
• — краткосрочный или среднесрочный кредит на строительство (реконструкцию) жилья и для финансирования строительных работ (строительный кредит);
• — среднесрочный или долгосрочный кредит для приобретения жилья (кредит на приобретение жилья).

Предоставление банком денежных средств клиентам осуществляется следующими способами:

• 1) разовым зачислением денежных средств на банковский счет заемщика в банке-кредиторе или иной кредитной организации либо выдачей наличных денег заемщику (обычно на неотложные нужды физического лица);
• 2) открытием кредитной линии, т. е. путем заключением кредитного договора, на основании которого заемщик приобретает право на получение и использование в течение обусловленного срока денежных средств, при соблюдении одного из следующих условий:
  • а) общая сумма предоставленных заемщику денежных средств не превышает максимального размера (лимита), определенного в договоре, — невозобновляемая кредитная линия (линия с лимитом выдачи). Кредитная линия с лимитом выдачи определяет общий лимит денежных средств, которые заемщик выбирает частями (траншами). Суммы и даты предоставления конкретных траншей могут оговариваться в кредитном договоре заранее (график выборки кредитной линии) или определяться на основании заявлений заемщика. В любом случае в кредитном договоре определен срок выборки кредитной линии — т. е. время (обычно 6−12 мес.), в течение которого заемщик может востребовать денежные средства в рамках лимита кредитной линии.

При отсутствии потребности в кредитных средствах клиент вправе отказаться от выдачи очередного транша. После выборки всей суммы лимита кредит закрывается и второй раз заемщик им воспользоваться не может. Проценты по кредиту начисляются только на сумму выбранных и непогашенных траншей, т. е. на остаток лимита, которым заемщик не воспользовался, проценты не начисляются. Погашение происходит одномоментно в конце срока договора или по утвержденному сторонами графику (составленному с учетом графика выдач);

• б) сумма единовременной задолженности заемщика в период действия кредитного договора не превышает установленного ему этим договором лимита — возобновляемая кредитная линия (линия с лимитом задолженности). Возобновляемая (револьверная, от англ, revolving credit) кредитная линия — один из самых сложных кредитных продуктов. Она схожа по условиям с невозобновляемой линией за одним уточнением — клиент банка в рамках револьверной кредитной линии может пользоваться кредитным лимитом неограниченное количество раз. В данном случае лимит задолженности представляет собой максимально-допустимую величину единовременной задолженности заемщика по всем выданным суммам кредитных траншей в рамках кредитного договора. При погашении заемщиком ссудной задолженности (полностью или частично) он вправе получить от кредитора дополнительные кредитные транши, при условии, что остаток задолженности на ссудных счетах заемщика не будет превышать установленного кредитором лимита задолженности, т. е. лимит задолженности восстанавливается на сумму произведенного погашения, он является возобновляемым, или револьверным;
• в) банки вправе также ограничивать размер денежных средств, предоставляемых заемщику в рамках открытой кредитной линии, путем одновременного включения в соответствующий договор обоих вышеуказанных условий — кредитные линии с лимитом выдачи и задолженности. Таким образом, размер единовременной задолженности заемщика в период действия кредитного договора не превышает установленного ему лимита задолженности и при этом общая сумма выданных средств ограничена лимитом выдачи. Кредиты выдаются на пополнение оборотных средств или инвестирование в основные фонды на срок от 6 месяцев до нескольких лет. Обеспечением возврата основного долга и выплаты процентов по кредитной линии может служить по согласованию сторон залог принадлежащих заемщику активов: недвижимости, оборудования, товаров (в том числе товаров в обороте) и прочего ликвидного имущества. Также в качестве обеспечения принимается поручительство собственников бизнеса, руководителей предприятий, а также третьих лиц. Допускается комбинирование залогов и поручительства.

Основным преимуществом кредитной линии перед разовым кредитом является гарантированный клиенту доступ к кредитным средствам в рамках установленного объема лимита выдачи в заранее предусмотренные им сроки. Это позволяет клиентам оперативно распоряжаться кредитными ресурсами, самостоятельно регулировать финансовые потоки и значительно экономить время, необходимое для ведения переговоров и оформления разовых кредитов. Проценты уплачиваются ежемесячно исходя из фактического пользования кредитными средствами. В некоторых случаях возможна отсрочка в уплате процентов до 6 месяцев — так называемый льготный период (англ, grace period)-,

3) краткосрочным кредитованием банком расчетного (текущего) счета клиента при недостаточности или отсутствии на нем денежных средств путем оплаты платежных документов клиента, если условиями договора банковского счета предусмотрено проведение указанной операции — овердрафтый кредит, или овердрафт.

Кредитование банком банковского счета клиента-заемщика при недостаточности или отсутствии на нем денежных средств осуществляется при установленном лимите (т.е. максимальной сумме, на которую может быть проведена указанная операция). Данная сумма устанавливается банком в зависимости от кредитового оборота по расчетному (текущему) счету заемщика, имеющего устойчивое финансовое положение и стабильные поступления выручки (как правило, в размере 30—50% от среднемесячных поступлений). Его важнейшее отличие от обычных кредитов состоит в том, что он предоставляется автоматически по мере возникновения потребности в денежных средствах и в погашение задолженности ежедневно автоматически направляются все суммы, поступающие на банковский счет клиента. При этом при поступлении платежей часть денежных средств идет на погашение основного долга, процентов, комиссий, других плат, а часть — на пополнение доступного кредитного лимита, в рамках которого клиент может пользоваться кредитами вновь и вновь, не оформляя с банком новых договоров.

В настоящее время овердрафт является одним из самых удобных финансовых инструментов. Используя овердрафт, клиент всегда может устранить временный разрыв в платежном обороте, когда собственных средств и поступающей выручки (доходов) предприятия оказывается недостаточно для осуществления текущих или предстоящих платежей. Для постоянных клиентов возможна выдача овердрафта без больших формальностей и без обеспечения.

Данный порядок в равной степени распространяется и на операции по предоставлению банками кредитов при недостаточности или отсутствии денежных средств на банковском счете клиента-физического лица в случае, если соответствующее условие предусмотрено заключенным договором банковского счета либо договором вклада (депозита). В качестве специального банковского инструмента, обеспечивающего доступность средств на текущем счете физического лица, используются банковские пластиковые карты.

Банковская карта представляет собой пластиковое средство для составления расчетных и иных документов, подлежащих оплате за счет средств на банковском счете клиента или за счет денежных средств, предоставленных банком-эмитентом клиенту в пределах установленного лимита в соответствии с условиями кредитного договора. Для предоставления потребительских кредитов используются банковские дебетовые карты с овердрафтом (овердрафтные карты) или кредитные карты. Дебетовая карта с овердрафтом является расчетным инструментом, предназначенным для оплаты товаров, работ и услуг путем прямого списания средств с текущего счета владельца карты на счет его кредитора в пределах имеющейся денежной суммы и, в случае необходимости, установленного кредитного лимита. По кредитной карте клиент получает возможность пользоваться только денежными средствами, предоставленными ему банком в кредит в пределах установленного лимита кредитования.

Порядок погашения ссудной задолженности включает: погашение одной суммой; погашение частями.

Погашение обязательства единовременным взносом (платежом) со стороны заемщика является традиционной формой возврата краткосрочных кредитов, весьма функциональной с позиций юридического оформления, так как не требует использования механизма исчисления дифференцированного процента. Конкретные условия (порядок) возврата кредитов, погашаемых частями (в рассрочку) в течение всего срока действия кредитного договора, определяются договором. Такой способ погашения используется, как правило, мри среднесрочных и долгосрочных кредитах. В последнем случае речь идет о следующих возможных графиках:

• — аннуитетные платежи — погашение задолженности равными ежемесячными платежами, включающими в себя платеж по процентам и платеж по основному долгу;
• — дифференцированные платежи — погашение основного долга (суммы кредита) равными долями, приводящее к уменьшению процентов, начисляемых на остаток долга, и ежемесячного платежа. В сравнении с аннуитетным, такой график погашения выгодней в финансовом плане, но доставляет больше неудобств, поскольку платежи в первые месяцы кредитования получаются гораздо выше последующих;
• — индивидуальный график платежей, предусматривающий платежи неравными долями, часто с отсрочкой первого платежа (до 6 мес.).
• 8. По количеству участников. Возможны двусторонние и многосторонние (синдицированные) сделки.

Синдицированный кредит (англ, participation loan, syndicated loan) — среднеили долгосрочный кредит, предоставляемый заемщику группой (двумя или более) банков-кредиторов (синдикатом кредиторов), объединяющих финансовые ресурсы в рамках одного кредитного соглашения. В отношении синдицированного кредита речь всегда идет о крупномасштабных сделках, не менее 10—20 млн долл. США, поэтому клиентами этой системы могут быть только юридические лица: крупные предприятия, финансовые институты (прежде всего банки) или государственные органы. К целям синдицированного кредита относят: финансирование сделок по приобретению активов, сделок слияний и поглощений; корпоративное финансирование; проектное финансирование; выкуп активов с применением финансового рычага LBO (от англ, leveraged buyout — выкуп бизнеса с привлечением заемных средств); рефинансирование кредитных организаций и кредитной задолженности компаний.

Основное преимущество синдицированного кредитования перед другими формами финансирования состоит в возможности предоставления (получения) кредитов в значительно больших размерах, чем это возможно в рамках двусторонних кредитных сделок при ограничении кредитных рисков для каждого из участников синдиката (консорциума). Кроме того, достигается существенная экономия издержек, связанных с организацией и обслуживанием синдицированного кредита. Преимуществами для заемщика являются: привлечение большого объема заемных средств; снижение средней эффективной стоимости заемных средств; возможность выхода на рынок международного заимствования (серьезный фактор увеличения стоимости компании); единая форма кредитно-обеспечительной документации; существенное упрощение администрирования кредитного портфеля и экономия па операционно-административных расходах; возможность изменить валюту кредита, если речь идет о мультивалютных сделках.

При предоставлении заемщику синдицированного кредита подписывается один договор между кредиторами и заемщиком, который устанавливает права и обязанности сторон, стоимость кредита, порядок расчетов по нему, а также взаимоотношения между кредиторами. Кредиторы по данной сделке несут совместную ответственность перед заемщиком, а последний отвечает перед ними всеми одновременно. В рамках синдиката ни у кого из кредиторов нет преимуществ по первоочередному взысканию долга перед другими. Средства на погашение синдицированного кредита, в том числе полученные от реализации обеспечения, делятся пропорционально сумме, предоставленной каждым банком-кредитором.

В международной практике отношения участников синдиката закрепляются стандартными многосторонними документами. Российское законодательство предполагает возможность заключения сделок синдицированного кредитования, но в настоящее время не регулирует порядок деятельности банков в такого рода сделках. Поэтому российские банки обычно оформляют серию двусторонних кредитов, сводя многосторонность такой сделки лишь к особенностям организации и оформления.

Существует три типа синдикации:

• 1) гарантированные сделки (англ, underwritten transactions). Такой способ выдачи синдицированного кредита предполагает, что банк-организатор гарантирует заемщику получение необходимых денежных средств в полном объеме. Если организатор не сможет полностью продать доли участия в синдикате банкам-кредиторам, он должен будет оставшуюся часть кредита принять на свой риск и попытаться реализовать ее позднее. Подобные сделки проводятся при необходимости существенного сокращения времени кредитования. Поэтому заемщик соглашается платить повышенные ставки процента и комиссий.
• 2) сделки по принципу «наибольших усилий» (англ, dest efforts transactions). В данном случае банк-организатор обязуется сделать все возможное (предпринять все усилия) для организации синдиката и выдачи кредита, однако нс дает гарантий в том, что он сможет полностью собрать необходимую сумму в определенный срок. Такие сделки обычно заключают крупные компании, которые уверены в своей кредитоспособности и стремятся сэкономить на процентах;
• 3) клубные сделки (англ, club deals). Речь идет об организации кредитования, в рамках которого заемщик самостоятельно проводит синдикацию на рынке, привлекая банки, с которыми у него уже установлены партнерские взаимоотношения, и фактически выступая организатором и агентом.

В процессе синдицированного кредитования принимают участие несколько банков (до 30—40). Между банками, участвующими в синдикации, происходит разделение функциональных обязанностей. Ведущая роль в синдикате отводится банку-организатору (англ, arranger, arranging bank). Это банк, который отвечает за подготовку сделки, ведет переговоры по условиям кредита с заемщиком и сам является крупнейшим кредитором. Организатор также может выступать в роли банка-агента — банка, осуществляющего управление кредитом после подписания кредитного соглашения. Он аккумулирует средства банков — участников синдиката и передает их заемщику. Аналогичным образом он распределяет процентные выплаты и возвращаемую основную сумму.

Кроме банка-организатора к процессу предоставления синдицированного кредита могут быть привлечены два-три крупнейших кредитора, играющих роль банков-соорганизаторов (англ, co-arrangers, joint arrangers). В данном случае происходит разделение обязанностей между организатором и соорганизаторами. Последним, как правило, поручается за дополнительное вознаграждение самим искать участников в закрепленной за каждым географической зоне (чтобы не было конкуренции между собой). В крупных сделках возможно присутствие старших участников (англ, lead managers, senior managers, managers, co-managers). Эти наименования не выдерживаются строго, так как их главный смысл заключается в различении кредиторов по уровню вклада в синдикат в рамках кредитного договора. Чем выше «ранг» (т.е. вклад) кредитора, тем выше его дополнительное вознаграждение «за участие» (англ, participation fee) — примерно 0,25—1% от суммы кредита сверх общей для всех банков маржи.