Месторождение расположено в верхнем течении р. Мал. Пера и Нылга, в 60 км к северо-западу от г. Свободного. Поисково-оценочные работы проведены в 1965 г., предварительная разведка в 1965; 66 г., детальная — 1966;67 г. Площадь месторождения 700 кв.км. Разведка осуществлялась скважинами колонкового бурения по сети 500×500 м на площади в 167 км².
Угленосность связана с отложениями бузулинской свиты олигоцен-миоценового возраста, представленными глинами, песками и алевролитами общей мощностью до 80 м.
В отложениях бузулинской свиты вскрыт 1 пласт бурого угля (II) мощностью до 19,2 м, в юго-восточном направлении расщепляющийся на I, IIa, IIб пласты средней мощностью соответственно 4,8; 10,4; 2,5 м. Основной пласт II распространен повсеместно, его запасы составляют 80% месторождения.
Средняя мощность пласта II здесь составляет 12,5 м при глубине залегания 21,7−99,2 (среднее 61,8) м. Южнее, за границами поля пласт расщепляется на 2−5 пластов рабочей мощности.
Нижележащие угольные пласты мухинской (пласт III) и кивдинской (пласт кивдинский) свит распространены лишь в юго-восточной части месторождения. Глубина их залегания 61−162 м. Мощность пласта III — 2,8−8,9 (средняя 4,2) м, «Кивдинского» — 2,0−3,2 (2,7) м. Угольные пласты, в основном, имеют простое строение. Мощность отдельных угольных пачек, слагающих сложные пласты, от 0.3 до 15.8 м.
Месторождение может отрабатываться открытым способом. Мощность вскрыши колеблется от 21,7 до 123 м при суммарной мощности пластов угля от 3,7 до 24,0 м. Наименьший линейный коэффициент вскрыши — 1.4, наибольший — 10. Гидрогеологические условия месторождения сложные из-за высокой обводненности пород разреза и наличия поверхностных водотоков.
Горнотехнические условия освоения относительно простые при условии полного осушения пород вскрыши. Рекомендована комбинированная система отработки: нижних уступов шагающими экскаваторами, верхних уступов — транспортная. Углы откоса рабочих бортов — 18−33о в зависимости от глубины отработки. Угли месторождения бурые гумусовые технологической группы Б1. Они характеризуются сравнительно высоким выходом смол на горючую массу — 18%. Выход полукокса на аналитическую массудо 62.8%, выход газа — 24.5%. Угли отличаются высоким выходом гуминовых кислот (58.9 — 68.1%). Угли месторождения пригодны для повышения плодородия почв. В комплексе с гранулированными удобрениями угли могут использоваться как высокоэффективный стимулятор роста сельскохозяйственных культур. Свободненские угли являются сырьем для химико-технологической переработки в условиях современных методов комплексного использования.