Управление капиталом и активами организации в условиях кризиса ООО «МиМ»

На стратегию ценообразования влияют характеристики потребителя, организации и конкурентов. Общая задача ценообразования — достичь требуемого возврата капиталовложений и обеспечить прибыль (30).Для ООО «МиМ» как предприятия общественного питания цена на продукцию напрямую зависит от затрат на производство блюд: в общественном питании основой формирования цены является стоимость продуктов, расходуемых на приготовление конкретного блюда и система наценок, регулирующаяся как законодательно, так и внутренними документами предприятия. Продажная цена готовой продукции состоит из следующих элементов — стоимости сырья, использованного для ее изготовления, торговой наценки, покрывающей все расходы организации и планируемой части прибыли. Расчет продажной цены в организации общественного питания осуществляется с помощью процесса калькуляции. Калькулирование продажной цены готовой продукции производит бухгалтер-калькулятор, на основании нормативов, установленных Сборниками рецептур. В приложении 3 приведен пример составления калькуляционной карточки на салат рыбный. Сборники рецептур являются специальными нормативными документами, используемыми в общественном питании. Сборник рецептур содержит необходимые данные для расчета продажной цены, а именно: расход сырья, необходимого для изготовления какого-либо блюда, причем нормы расхода сырья указаны по массе в граммах, кроме того, данный сборник устанавливает и нормы выхода готовых изделий с указанием массы отдельных составляющих, приводится общий вес готового блюда в граммах. Одним из ценовых показателей деятельности любого предприятия общественного питания является средний чек — средняя стоимость заказа одного посетителя. Для ООО «МиМ» эта сумма составляет 300 руб., что гораздо ниже, чем у конкурентов, предлагающих подобное меню. С одной стороны — это является большим плюсом сети, с другой — не дает ей занять более высокое место и сформировать позитивный имидж для привлечения более солидных клиентов. Так как для сети была выбрана стратегия проникновения на рынок, этой же стратегии руководство придерживается при ценообразовании. Ценовая стратегия проникновения на рынок подразумевает максимальное снижение цен на товары/услуги с целью вытеснения конкурентов и занятия максимально возможной доли рынка, после чего возможно повышение цен.

В чистом виде такую стратегию применять может только сильная устойчива и достаточно крупная компания, поэтому для ООО «МиМ» в добавление к ней рекомендуется разработать систему скидок для целевых групп посетителей для их дополнительного привлечения. Как было указано ранее, целевыми группами кафе являются «Солидные люди» и «Влюбленные парочки», поэтому во время их обычного посещения рекомендуется выставлять скидки на блюда дня, а также с 12:00 до 14:00 — скидки до 10% на заказ бизнес-ланча.Технологически приготовление блюд на предприятиях общественного питания осуществляется согласно соответствующим документам: технологическим картам, калькуляционным карточкам, сборникам рецептур (47, с. 96). Согласно имеющейся технологии блюд рассчитывается расход продуктов на изготовление бизнес-ланча (табл. 9.1)Таблица 9.1Продуктовая ведомость на 1 бизнес-ланч

Наименование продуктов

Расход продуктов, кг

Цена за 1 кг/руб

Итого руб.:Брутто

Нетто1Минтай неразделан. средн0,29 140,154310029,142Говядина (котлетное мясо)

0,1090,817 018,533Свиной шпик0,0140,12 700,984Молоко0,670,0067320,215Перец черный молотый0,50,00014000,206Соль0,510,0051200,107Картофель0,9 240,0636151,398Морковь0,3 110,0249200,629Петрушка (корень)

0,1 030,008350,3610

Лук репчатый0,030,21 250,7511

Огурцы соленые0,0350,336 602,1012

Помидоры свежие0,030,24 802,4013

Зеленый горошек косерв.

0,1 790,0143901,6114

Майонез0,3 570,0357602,1415

Томат-паста с.в. 35%0,490,0049500,2516

Соус Южный0,360,0036700,2517

Кулинарный жир0,0050,5 450,2318

Сахарный песок0,0050,5 300,1519

Уксус 3%0,860,0086300,2620

Вода экологически чистая0,40,493,6021

Чай0,0020,24 200,8422

Пирожное в асс.

0,10,1141,40ИТОГО1,23 821,012466,11Цена рассчитывается с применением системы наценок, регламентированных как общими требованиями, так и внутренними документами предприятия общественного питания. В итоге получается готовый продукт, представляющий горячий обед за умеренную цену, который доступен практически любому служащему близлежащих учреждений и обычному посетителю. Цена бизнес-ланча Р рассчитывается как стоимость продуктов* наценку 200%+ НДС 18% + стоимость пирожного = 66,11*200%*1,18+ 14 = 170,0 руб. Планируемый объем производства блюда Q — 3500 шт/год.Переменные затраты Zср var = 66,11 руб. (стоимость продуктов на 1 блюдо) Постоянные затраты, распределенные на данную товарную группу Zconst = 302 472,5 руб. (ФОТ, амортизация, общепроизводственные и общехозяйственные расходы). Рассчитаем критический объем производства Qк, при достижении которого каждый последующий бизнес-ланч начнет приносить прибыль: Zconst 302 472,5Qк=—————— = ——————- = 2911,5 (ед)(РZср var)(170−66,11)Таким образом, продажа 2912 й единицы бизнес ланча начнет приносить кафе чистую прибыль. Вывод: система ценообразования ресторанов ООО «Мим» стандартная, с использованием разрешенных уровней торговых наценок и надбавок для предприятий общественного питания данного класса.

Сформированные цены обеспечивают не только покрытие всех расходов предприятия, но и получение положительного финансового результата. Раздел 10. Анализ системы страхования

Суть страхования заключается в передаче рисков от их носителя — организации или физического лица — к страховой компании. Лицо, передающее риск, называется страхователем, а лицо, принимающее риск, — страховщиком. Передача рисков осуществляется за определенную плату, которая называется страховым взносом, или страховой премией. С юридической точки зрения передача риска означает принятие на себя страховщиком обязательства выплатить страхователю денежную (а иногда и натуральную) компенсацию понесенных им в определенных ситуациях убытков. Совокупность ситуаций, при которых наступает вышеупомянутая ответственность страховщика, составляет содержание передаваемых рисков и носит название «страховые случаи». Отношения страхователя и страховщика оформляются путем заключения страхового договора, в котором должны быть указаны основные условия страхования, юридические основы взаимоотношений сторон, их обязанности, порядок взаиморасчетов, порядок урегулирования убытков и другие моменты. Обычной практикой является вынесение типовых условий для каждого вида страхования в особый документ, называемый правилами страхования, и фиксация в договоре лишь специфических особенностей объекта страхования, его стоимости, стоимости страхования и дополнительных условий и оговорок, присущих конкретным ситуациям. Необходимым условием заключения договора является достижение сторонами соглашения о финансовых условиях передачи риска. К числу финансовых параметров страхования относятся понятия страховой суммы, страхового взноса, страхового тарифа, франшизы и др. Страховая сумма представляет собой максимально возможный объем ответственности страховщика по данному риску. Так, выражение «страховая сумма по договору составляет десять миллионов рублей» означает, что ни при каких условиях страховая компания не выплатит страхователю в течение срока действия договора сумму, в совокупности превышающую 10 млн руб. Размеры выплат в каждом конкретном случае определяются исходя из установленной страховой суммы.

Например, в договоре может быть оговорено, что при полном разрушении объекта страхователь получит 100% страховой суммы, при частичном — компенсацию в размере реального ущерба, но не свыше страховой суммы, а при ущербе менее 5% страховой суммы не получит ничего (последнее условие называется франшизой) и т. д.Страховая сумма определяется исходя из квалифицированной оценки стоимости объекта страхования, называемой страховой стоимостью. Процедура установления страховой стоимости учитывает особенности страхования и вероятность наступления страховых случаев. Как правило, она не более рыночной цены объекта, а страховая сумма не может превышать его страховую стоимость. Совокупность условий по возмещению убытков в результате наступления страховых случаев называется страховым покрытием. Выплаты страховщика по страховым случаям называются страховым возмещением (для имущественного страхования) или страховым обеспечением (для личного).Плата за страхование исчисляется на основании системы коэффициентов, называемых страховыми тарифами.

Страховые тарифы обычно устанавливаются в процентах к страховой сумме. Страховой взнос, или страховая премия, рассчитывается как произведение страхового тарифа и страховой суммы. Дадим здесь определение еще некоторых понятий, широко применяемых в страховой практике. Предлагаемые на рынке страховые услуги, обеспечивающие страхование финансовых рисков предприятия, классифицируются по ряду признаков.

1. По формам страхования оно подразделяется следующим образом:

Обязательное страхование. Оно представляет собой форму страхования, базирующуюся на законодательной обязанности его осуществления как для страхователя, так и для страховщика. Основным объектом обязательного страхования на предприятиях являются его активы (имущество), входящие в состав его операционных основных средств. С позиций финансового менеджмента страхование этих активов рассматривается как страхование финансовых рисков предприятия. — Добровольное страхование. Оно характеризует форму страхования, основную лишь на добровольно заключаемом договоре между страхователем и страховщиком исходя из страхового интерес каждого из них. 2. По объектам страхования действующая в стране практика выделяет следующие группы:

Имущественное страхование. Оно охватывает практически все основные виды материальных и нематериальных активов предприятия. — Страхование ответственности. Его объектом является ответственность предприятия и его персонала перед третьими лицами, которые могут понести финансовый и другой вид ущерба в результате какого-либо действия или бездеятельности страхователя. ;

Страхование персонала. Оно охватывает страхование предприятием жизни своих сотрудников, а также возможные случаи потери ими трудоспособности, наступления инвалидности и другие. 3. По объемам страхования выделяют следующие его группы:

Полное страхование. Оно обеспечивает страховую защиту предприятия от негативных последствий финансовых рисков в полном их объеме при наступлении страхового события.

Частичное страхование. Оно ограничивает страховую защиту предприятия от негативных последствий финансовых рисков как определенными страховыми суммами, так и системой конкретных условий наступления страхового события.

4. По используемым системам страхования выделяют:

Страхование по действительной стоимости имуществ. Оно используется в имущественном страховании и обеспечивает страховую защиту в полном объеме финансового ущерба, нанесенного застрахованным видам активов предприятия (в размере страховой суммы имуществ). Иными словами, при этой системе страхования страховое возмещение может быть выплачено в полной суме понесенного финансового ущерб.

Страхование по системе пропорциональной ответственности. Оно обеспечивает лишь частичную страховую защиту по отдельным видам финансовых рисков. В этом случае страховое возмещение суммы понесенного финансового ущерба осуществляется пропорционально коэффициенту страхования (соотношение страховой суммы, определенной договором страхования, и размера страховой оценки объекта страхования).- Страхование по системе первого риска. Под «первым риском» понимается финансовый ущерб, понесенный страхователем при наступлении страхового события, заранее оцененный при составлении договора страхования как размер указанной в нем страховой суммы. Если фактический финансовый ущерб превысил предусмотренную страховую сумму (застрахованный первый риск), он возмещается при этой системе страхования только в пределах согласованной ранее сторонами страховой суммы.

Страхование с использованием безусловной франшизы. Франшиза представляет собой минимальную некомпенсируемую страховщиком часть ущерба, понесенного страхователем. При страховании с использованием безусловной франшизы страховщик во всех страховых случаях выплачивает страхователю сумму страхового возмещения за минусом размера франшизы, оставляя ее у себя.

Страхование с использованием условной франшизы. При этой системе страхования страховщик не несет ответственности за финансовый ущерб, понесенный предприятием в результате наступления страхового события, если размер ущерба не превышает размера согласованной франшизы. Если же сумма финансового ущерба превысила размер франшизы, то она возмещается предприятию полностью в составе выплачиваемого ему страхового возмещения (т.е. без вычета в этом случае размера франшизы).

5. По видам страхования в процессе его классификации выделяют:

Страхование имущества (активов). Основы такого страхования рассмотрены при характеристике обязательной его формы. Вместе с тем, его возможности могут быть существенно расширены за счет добровольного страхования материальных и нематериальных (интеллектуальной собственности) активов предприятияСтрахование кредитных рисков (или риска расчетов). Объектом такого страхования является риск неплатежа (несвоевременного платежа) со стороны покупателей продукции при предоставлении им товарного (коммерческого) кредит или при поставке им продукции на условиях последующей оплаты. Это страхование осуществляет, как правило, само предприятие, относя расходы по нему на дебитора. Кредитный риск предприятия может быть застрахован и самим покупателем продукции.

Страхование депозитных рисков. Оно производится в процессе осуществления предприятием как краткосрочных, так и долгосрочных финансовых вложений с использованием различных депозитных инструментов. Объектом такого страхования является финансовый риск невозврата банком сумм основного долг и процентов по депозитным вкладам и депозитным сертификатам в случае его банкротства.

Страхование инвестиционных рисков. Объектом этого вида страхования являются, как правило, многочисленные простые риски реального инвестирования, в первую очередь, риски несвоевременного завершения проектно-конструкторских работ по инвестиционному проекту, несвоевременного завершения строительно-монтажных работ по нему, невыход на запланированную проектную производственную мощность и другие.

Страхование косвенных финансовых рисков. Такое страхование охватывает многие виды финансовых рисков предприятия при наличии достаточного страхового интереса у страховщика. Этот вид страхования охватывает такие разновидности, как страхование расчетной прибыли, страхование упущенной выгоды, страхование превышения установленного бюджета капитальных или текущих затрат, страхование лизинговых платежей и другие.

Страхование финансовых гарантий. К такому виду страхования предприятие прибегает в процессе привлечения заемных финансовых средств (в форме банковского, коммерческого и других видов кредитов) по требованию кредиторов. Объектом такого страхования является финансовый риск невозврата (несвоевременного возврата) суммы основного долг и неуплаты (несвоевременной уплаты) установленной суммы процентов. В ООО «МиМ» применяются следующие вилы страхования:

Страхование имущества. Страховые отчисления строятся с учетом того, что при страховании реального имущества в страховой компании «ИнГос

Страх", годовой процент на сумму свыше 1 000 тыс. руб. составляет 0,5%.Остр = (0.5 * Сим * К) / (100 * N), Где: Остр — страховые отчисления (руб.), Сим — стоимость застрахованного имущества (руб.), К — количество месяцев в периоде, N — количество месяцев, в течение которых выплачивается оговоренная сумма. Договор заключен на 3 года. Сим 2012 года — 2441,5 тыс. руб. Отсюда:

Остр за первый год = (0,5 * 2441,5 *12) / (100 *12) = 12,21 тыс. руб. Сим2013 = 2698,5, отсюда Остр = 13,49 тыс. руб.

Сим2014 = 3030,25, отсюда Остр = 15,15 тыс. руб. На имеющиеся у ООО «МиМ» транспортные средства, согласно российскому законодательству, оформлено автострахование ОСАГО и КАСКО. ОСАГО — обязательное страхование автогражданской ответственности, или как его еще называют — автогражданка. Этот вид страхования вошел в нашу жизнь одновременно с вступлением в силу Закона об ОСАГО № 40-ФЗ от 25 апреля 2002 года. Этот документ предусматривает страхование ответственности владельцев автотранспорта за нанесение ущерба здоровью, жизни и имуществу третьих лиц в процессе использования автотранспорта на территории России. По положениям Гражданского Кодекса (гл. 59), можно застраховать риск появления ответственности, то есть переложить обязанность возмещения ущерба пострадавшему на страховую компанию. Именно эту функцию и выполняет ОСАГО. Стоимость полиса автогражданки находится в зависимости от ряда параметров, таких как мощность мотора машины, водительского стажа автовладельца и пр. Имеет значение и то, в каком населенном пункте заключается договор обязательного страхования автогражданской ответственности.

Тарифы ОСАГО устанавливаются Правительством. Если автовладелец владеет полисом ОСАГО и в течение двух лет ездил без единой аварии, то при продлении договора он может претендовать на скидку примерно в 10%, установленную Правительством России. Десятилетний стаж безаварийной езды может еще более существенно удешевить полис ОСАГО (практически, вдвое). Для тех же, кто был виновником дорожно-транспортных происшествий, используют повышающий коэффициент (от 1,4 до 2,45) в процессе расчета стоимости полиса обязательного страхования автогражданской ответственности. Полис ОСАГО при наступлении страхового случая может покрыть возмещение в 400 тыс. рублей.

Эта сумма, в свою очередь, состоит из двух частей: 240 тыс. рублей относятся к возмещению ущерба здоровью и жизни пострадавших (но не больше 160 тыс. рублей на каждого из пострадавших), и 160 тыс.

рублей — к возмещению ущерба, нанесенного имуществу пострадавших (но не больше 120 тыс. рублей на одного пострадавшего). В отличие от обязательного страхования ОСАГО, страховка КАСКО — добровольная. КАСКО позволяет уберечь автомобиль от рисков ущерба и хищения.

Цена полиса КАСКО может быть различной, в зависимости от класса транспортного средства, его технического состояния, от статистики угона данной марки автомобиля и многих других параметров. Так же страховые компании при оформлении полиса КАСКОучитывают возраст и стаж владельца транспортного средства и число лиц, допущенных к управлению автомобиля. Страхование КАСКО надежно защищает транспортные средства от стихий, угонов и хищений, а также ущерба при ДТП. Полис КАСКО чаще всего заключается одновременно с обязательным страхованием, поскольку последнее имеет ограничение по сумме возмещения ущерба и не учитывает износ запчастей. Кроме того, обязательное страхование не включает в страховые случаи ущерб автомобилю, который был причинен не на дороге, а например, на автостоянке. Размеры компенсации ущерба по обязательному страхованию очень малы, поэтому автовладельцы всё чаще прибегают к полису страхования КАСКО. Стоимость КАСКОрассчитывается в процентах от стоимости автомобиля и зависит от многих причин: марка и модель автомобиля, год выпуска, стаж вождения и возраст самого младшего из водителей. На некоторые, особо угоняемые модели, страховая компания может потребовать установку спутниковой сигнализации или надежный иммобилайзер. Вывод: страхование как форма снижения рискованности деятельности предприятия в ООО «Мим» используется недостаточно эффективно. Страхуется только имущество предприятия, что является необходимым. Однако существует большой перечень возможных рисков, которые можно застраховать для снижения общей рискованности бизнеса. Раздел 11.

Анализ активов ООО «МиМ"Активы представляют собой экономические ресурсы предприятия в различных их видах, используемые в процессе осуществления хозяйственной деятельности. Они формируются для конкретных целей осуществления этой деятельности в соответствии с миссией и стратегией экономического развития предприятия и в форме совокупных имущественных ценностей характеризуют основу его экономического потенциала. Как целенаправленно формируемая совокупность экономических ресурсов в виде определенного комплекса имущественных ценностей предприятия активы призваны соответствовать функциональной направленности и объемам его хозяйственной деятельности. Только в таком соответствии они представляют для предприятия определенную ценность как его экономические ресурсы, предназначенные для использования в предстоящем периоде. Предметная сущность активов как экономических ресурсов проявляется прежде всего в сфере экономических отношений, а более конкретно — в экономической сфере деятельности предприятия. Соответственно, выступая носителем экономических характеристик, активы являются объектом экономического управления любых микроэкономических хозяйствующих систем. Активы являются имущественными ценностями предприятия, формируемыми за счет инвестируемого в них капитала. Вкладываемый в новый или развивающийся бизнес капитал материализуется в форме активов предприятия. Между категориями капитала и активов существует тесная связь: активы могут рассматриваться как объект инвестирования капитала, а капитал — как экономический ресурс, предназначенный для инвестирования в активы.

Только путем инвестирования в активы капитал как накопленная ценность вовлекается в экономический процесс. Следует при этом отметить, что направляемый на формирование активов предприятия капитал может инвестироваться не только в денежной, но и в реальной форме, например, в форме конкретных капитальных товаров. Активы представляют собой имущественные ценности предприятия, имеющие стоимость. Концепция стоимости активов базируется прежде всего на их ценности для предприятия как экономического ресурса. Уровень стоимости активов определяется суммой затрат факторов производства на их создание, периодом использования, соответствием целям хозяйственного использования, конъюнктурой рынка средств и предметов труда и т. п.К активам относятся только те экономические ресурсы, которые полностью контролируются предприятием. Под таким контролем понимается право собственности на используемые экономические ресурсы или в отдельных, предусмотренных законодательством случаях, — право владения соответствующими их видами (например, имущественными ценностями, привлеченными к их использованию на условиях финансового лизинга). В соответствии с п. 11 ПБУ 4/99 и положениями Приказа № 66н, показатели об отдельных видах активов можно приводить в бухгалтерском балансе общей суммой с раскрытием в пояснениях к бухгалтерскому балансу, если каждый из этих показателей в отдельности несущественен для оценки заинтересованными пользователями финансового положения организации или финансовых результатов ее деятельности. Анализ имущественного состояния ООО «МиМ», структуры его источников, подтверждает вывод о финансовой независимости предприятия, его достаточно устойчивом положении.

Данное улучшение произошло за счет увеличение доли добавочного капитала, и, как следствие, роста собственных средств исследуемого ресторана. Существующая система, в данный период времени, не выявила серьезных недочетов, снижающих эффективность управления. Но с течением времени, возможно, проявление негативных тенденций Существующая система, в данный период времени, не выявила серьезных недочетов, снижающих эффективность управления. Но с течением времени, Наиболее полно финансовая устойчивость предприятия может быть раскрыта на основе изучения равновесия между статьями актива и пассива баланса. При уравновешенности активов и пассивов по срокам использования и по циклам обеспечивается сбалансированность притока и оттока денежных средств, а, следовательно, платежеспособность предприятия и его финансовая устойчивость. Взаимосвязь активов и пассивов показывает, что основным источником финансирования внеоборотных активов является постоянный капитал (собственный и долгосрочный).

Оборотные активы предприятия образуются как за счет собственного капитала, так и за счет краткосрочных заемных средств. Желательно, чтобы они наполовину были сформированы за счет собственного капитала, а наполовину — за счет краткосрочного заемного капитала. Тогда обеспечивается гарантия погашения внешнего долга и оптимальное значение коэффициента ликвидности, равное 2. Группировка актива баланса приведена в таблице 11.

1. Таблица 11.

1. Структура активов ООО «МиМ"Датыактив сумма Источник финансирования (пассив) сумма Удельный вес источника финансирования Баланс на 01.

01.2011ОС 14 393,00Собств. Капитал 14 393 100%Оборотные активы 36 718,00Собств. Капитал 1 383 137,67 Кред. задолженность 2 288 762,33%Итого: 51 111,00 51 111,00 Баланс на 01.

01.2012ОС 14 393,00Собств. Капитал 14 393,00100%Оборотные активы 36 558,00Собств. Капитал 13 000,0035,56% Кред. задолженность 2 355 864,44%Итого: 50 951,00 50 951,00 Анализ данных таблицы 11.

1. показывает, что на конец 2010 года внеоборотные активы ресторана на 100% сформированы за счет собственного капитала, оборотные активы на 37,67% сформированы за счет собственного капитала и на 62,33%- за счет заемного. В 2011 году структура немного меняется в сторону уменьшения доли обеспечения оборотных активов собственным капиталом до 35,56%. Тем не менее, данные анализа подтверждают сделанный ранее вывод о том, что ресторан на конец исследуемого периода находится в устойчивом финансовом состоянии. Устойчивость финансового состояния может быть повышена путем: — ускорения оборачиваемости капитала в текущих активах, в результате чего произойдет относительное его сокращение на рубль оборота;

уменьшения запасов;

собственного оборотного капитала за счет внутренних источников. Одним из важных показателей использования активов является анализ их оборачиваемости (таблица 11.

2.). Таблица 11.

2. Динамика показателей оборачиваемости активов

Показатели2010год 2011 год отклонение 2010 и 2011 ггсумма%Выручка от реализации 41 188,0051757,10 569,00125,66Средняя величина оборотных активов 36 618,0036558,00−60,0099,84Оборачиваемость оборотных активов, количество раз 1,121,420,29 125,87Продолжительность оборота, дни 320,6 254,28−65,7779,45Анализ полученных данных показывает, что за исследуемый период оборачиваемость активов ресторана выросла на 25,87%, что вызвано как ростом выручки на 10 569 тыс. руб. (25,66%), так и сокращением величины оборотных активов на 60 тыс. руб. (0,16%). Соответственно снизилась продолжительность оборота на 65,77 дня (20,55%), что говорит о повышении деловой активности предприятия. Что касается собственного капитала предприятия, то его структура и динамика представлены на рис. 11.1Рис. 11.1 Динамика собственного капитала ООО «МиМ» в 2010;2011 гг

Из рисунка наглядно видно, что основную долю собственного капитала составляет добавочный капитал, полученный в результате переоценки внеоборотных активов предприятия. В ООО «МиМ» образуют резервный капитал — на 31 декабря года вся нераспределенная прибыль, оставшаяся в распоряжении предприятия, переводится в резервный капитал. Вывод: анализ активов и капитала ресторана показал, что исследуемое предприятие находится в устойчивом финансовом состоянии: у ресторана на конец 2011 года достаточно наиболее ликвидных активов для покрытия краткосрочной кредиторской задолженности. Это связано со снижением доли краткосрочной кредиторской задолженности в структуре пассива ресторана. Раздел 12. Управление капиталом и активами предприятия в условиях кризиса

Спад в производственных, финансовых и других важных показателях, определяющих эффективность действия фирмы на рынке, носит закономерный, детерминированный характер; его причины можно исследовать и сделать соответствующие коррективы в страсти поведения, смягчающей последствия спада (7, 25).Причины, в силу которых предприятие попадает в кризис, можно разделить на две группы: — внешние, которые не зависят от предприятия или на которые предприятие может повлиять в незначительной степени (табл. 12.1) (7, 31);- внутренние, которые возникли в результате деятельности самого предприятия. Исследования подтвердили, что внутренние факторы усиливают действие внешних. Логическую цепочку поиска внутренних причин экономического кризиса на российских предприятиях можно построить, исходя из увеличения или уменьшения объема продаж за последние два года. Можно сделать вывод, что выход из кризиса российских предприятий связан с устранением причин, вызвавших его, а сам процесс планирования этого выхода можно назвать стратегией (антикризисное стратегическое планирование) и тактикой (оперативное планирование) антикризисного управления. В настоящее время для выживания на рынке и сохранения конкурентоспособности все предприятия должны время от времени вносить изменения в свою хозяйственную деятельность. Стратегия антикризисного управления позволяет установить (5,112): — каким образом предприятие может противостоять изменениям внешней среды (возникающим часто, нерегулярно и практически непредсказуемо);- с помощью каких предварительных мер можно сохранить свою жизнеспособность и достигнуть намеченных целей. Таблица 12.1Анализ внешних факторов кризисного развития

ФакторыПроявление кризисных факторов

Возможные последствия

СостояниенациональнойэкономикиПравительство пытается сгладить последствия ухудшения экономической политики регулированием налогов, денежной массы, ставки банковского процента

Ужесточение налогообложения, удорожание кредита, рост издержек

Политические факторы

Отношение государства к предпринимательской деятельности запретительного или ограничительного характера; нестабильность деятельности правительства и т. д.Ухудшениеинвестиционного климата, вывоз капитала из страны

Правовые факторы

Недостаточноеантимонопольноерегулирование;

ограниченноерегулирование ВЭД;неразвитостьзаконодательной базы

Повышение предприятиями-монополистами доходов за счет повышения цен на продукцию; спад производства; отсутствие необходимой законодательной базы; трудности выхода на внешний рынок

Социальные факторы

Традиции, жизненные ценности; менталитет административно-плановой экономики; отсутствие навыков управления финансами; невысокий уровень культуры

Низкий уровеньруководства;

тяга к расточительству;

преступность, коррупция

Технологические факторы

Низкие расходы государства на науку и технику; низкий технический уровень

Технологический застой, низкое качество и высокая себестоимость продукции, низкий уровень производительности и конкурентоспособности предприятий

Взаимоотношения с покупателями и поставщиками

Медленный темп роста выручки; задержки поставок сырья и материалов; их низкое качество

Рост неплатежей; снижение объема производства и качества продукции

Стратегия антикризисного управления охватывает все запланированные, организуемые и контролируемые перемены в области существующей стратегии, производственных процессов, структуры и культуры любой социально-экономической системы, включая частные и государственные предприятия. Предприятие должно постоянно следить за основными факторами окружающей среды и делать своевременные и правильные выводы относительно своих потребностей в изменениях. Толчком к изменениям являются кризисные ситуации. В зависимости от того, в какой области они представляют опасность для достижения целей предприятия, выбирается соответствующая антикризисная стратегия. Антикризисное управление ориентировано в основном на быстрые финансовые мероприятия, обеспечивающие краткосрочную экономическую эффективность предприятия (30). Однако, как показывает теория и подтверждает опыт, нарушение платежеспособности в современных условиях чаще всего является следствием неадекватности инновационной стратегии предприятия изменениям внешней среды.

В результате прежняя продукция и технологии устаревают, рынки предприятия не обеспечивают прибыльности, происходит сокращение активов, теряется платежеспособность. Финансовые сложности в этом случае представляют собой лишь видимую часть айсберга. При такой постановке вопроса кризисной следует считать любую ситуацию, в которой предприятие не успевает подготовиться к внешним изменениям и потеря рентабельности становится неизбежной. Соответственно потребность в принятии экстренных мер возникает еще до внешнего проявления трудностей. Оценка кризисных факторов финансового развития и прогнозирование возможного банкротства предприятия осуществляются задолго до проявления его явных признаков. Такая оценка и прогнозирование являются предметом диагностики банкротства, характеризующей в концентрированном виде содержание первых трех направлений формирования и реализации политики антикризисного финансового управления предприятием. Диагностика банкротства представляет собой систему целевого финансового анализа, направленного на выявление параметров кризисного развития предприятия, генерирующих угрозу его банкротства в предстоящем периоде. Все системы прогнозирования банкротства, разработанные зарубежными и российскими авторами, включают в себя несколько (от двух до семи) ключевых показателей, характеризующих финансовое состояние коммерческой организации. На их основе в большинстве из названных методик рассчитывается комплексный показатель вероятности банкротства с весовыми коэффициентами у индикаторов. В зарубежных странах для оценки риска банкротства и кредитоспособности предприятий широко используются факторные модели известных западных экономистов Альтмана, Лиса, Таффлера, Тишоу и др., разработанные с помощью многомерного дискриминантного анализа. Наиболее широкую известность получила модель Альтмана (12,24,39):Z = 0,717×1 +0,847×2 +3,107×3 +0,42×4 +0,995×5,где х1 — собственный оборотный капитал/сумма активов; х2 —нераспределенная прибыль/сумма активов; х3 — прибыль до уплаты процентов/сумма активов; х4 — балансовая стоимость собственного капитала/заемный капитал; х5 — объем продаж (выручка)/сумма активов. Константа сравнения — 1,23.Если значение Z 1,23 и более свидетельствует о малой его вероятности. Дискриминантная модель, разработанная Лисом для Великобритании, получила следующее выражение: Z = 0,063×1 +0,092×2 +0,057×3 +0,001×4,где х1 — оборотный капитал/сумма активов; х2 — прибыль от реализации/сумма активов; х3 — нераспределенная прибыль/ сумма активов; х4 — собственный капитал/заемный капитал. Здесь предельное значение равняется 0,037.Таффлер разработал следующую модель: Z = 0,53×1 + 0,13×2 + 0,18×3 + 0,16×4, где х1 — прибыль от реализации/долгосрочные обязательства; х2 — оборотные активы/сумма обязательств; х3 — краткосрочные обязательства/сумма активов; х4 — выручка/сумма активов. Если величина Z-счета больше 0,3, это говорит о том, что у фирмы неплохие долгосрочные перспективы, если меньше 0,2, то банкротство более чем вероятно. Наиболее простой из методик диагностики банкротства является двухфакторная математическая модель, при построении которой учитывается всего два показателя: коэффициент текущей ликвидности и удельный вес заёмных средств в пассивах. На основе статистической обработки данных по выборке фирм в странах с рыночной экономикой были выявлены весовые коэффициенты для каждого из этих факторов.

Данная модель выглядит следующим образом:

Если Х > 0,3, то вероятность банкротства велика; если — 0,3 <�Х< 0,3, то вероятность банкротства средняя; если Х < — 0,3, то вероятность банкротства мала; если Х = 0, то вероятность банкротства равна 0,5.Для нашего предприятия на начало года Хн=-0,3877−1,0736*1,03+0,0579*0,45= -1,47, на конец года Хк=-=-0,3877−1,0736*0,99+0,0579*0,4624 = -1,42. Так как значения и на конец и на начало года меньше -0,3, вероятность банкротства данного предприятия мала, и можно говорить об абсолютной финансовой устойчивости предприятия. В зависимости от целей и методов осуществления диагностика банкротства предприятия подразделяется на две основные системы;

1) систему экспресс-диагностики банкротства;

2) систему фундаментальной диагностики банкротства. В этом разделе рассматривается содержание системы экспресс-диагностики банкротства, осуществляемой на предприятии. Экспресс-диагностика банкротства характеризует систему регулярной оценки кризисных параметров финансового развития предприятия, осуществляемой на базе данных его финансового учета по стандартным алгоритмам анализа. Основной целью экспресс-диагностики банкротства является раннее обнаружение признаков кризисного развития предприятия и предварительная оценка масштабов кризисного его состояния. Система экспресс-диагностики банкротства обеспечивает раннее обнаружение признаков кризисного развития предприятия и позволяет принять оперативные меры по их нейтрализации. Ее предупредительный эффект наиболее ощутим на стадии легкого финансового кризиса предприятия. При иных масштабах кризисного финансового состояния предприятия она обязательно должна дополняться системой фундаментальной диагностики. Оценим вероятность банкротства на исследуемом предприятии (см. таблицу 12.2).Таблица 12.2Экспресс-диагностика потенциального банкротства

ООО «МиМ» за 2011 год№ п/пНаименование показателя

На начало года

На конец года

Изменение (+,-)Исходные абсолютные показатели (руб.) 1Оборотные активы36 718,0036558,00−160,002Краткосрочные обязательства13 728,0013278,00−450,003Собственный капитал28 224,0027393,00−831,004Долгосрочные обязательства9159,10 280,001121,005Внеоборотные активы14 393,0014393,000,006Собственные оборотные средства22 990,0023280,290,00Финансовые коэффициенты 7Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами0,630,64−0,088Коэффициент текущей ликвидности 1,030,99−0,349Коэффициент утраты платежеспособности0,49Коэффициент текущей ликвидности (покрытия) показывает платежные возможности организации, оцениваемые при условии не только своевременных расчетов с дебиторами и благоприятной реализации товаров, но и продажи в случае необходимости прочих элементов материальных оборотных средств. Нормальным для него считается ограничение: КТЛ> 2. У рассматриваемого предприятия он в два раза меньше нормативного, поэтому следует говорить о неудовлетворительной структуре баланса ООО «МиМ» на конец отчетного года. Для оценки структуры баланса и диагностики банкротства так же используют коэффициент обеспеченности собственными средствами (КО), который рассчитывается отношением собственных оборотных средств (EC) к сумме всех оборотных активов (к итогу раздела II актива баланса). Коэффициент обеспеченности собственными средствами характеризует наличие собственных оборотных средств у организации, необходимых для ее финансовой устойчивости. Нормальное ограничение данного коэффициента определяется выражением: КО > 0.1 Так как КО ООО «МиМ» удовлетворяет ограничению, предприятие следует считать обеспеченным собственными средствами. Структура баланса считается удовлетворительной, когда оба из коэффициентов (коэффициент текущей ликвидности (КТЛ) и коэффициент обеспеченности собственными средствами (КО)) удовлетворяют нормальным ограничениям. Если хотя бы один из этих коэффициентов не удовлетворяет установленным ограничениям, структура баланса считается неудовлетворительной. При удовлетворительной структуре баланса для проверки устойчивости финансового положения (не утратит ли организация платежеспособности) рассчитывают коэффициент утраты платежеспособности на срок 3 месяца.

Если значение коэффициента утраты платежеспособности менее 1, может быть принято решение об утрате платежеспособности, т. е. о том, что в ближайшем будущем предприятие не сможет выполнить свои обязательства перед кредиторами. При неудовлетворительной структуре определяют возможность восстановления платежеспособности. Для этого рассчитывают коэффициент восстановления платежеспособности на период 6 месяцев. Если значение коэффициента восстановления окажется выше единицы, предприятие имеет возможность восстановить свою платежеспособность за этот период. Коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности рассчитывается по формуле:, где KТЛК — значение коэффициента текущей ликвидности на конец отчетного периода, KТЛН — значение коэффициента текущей ликвидности на начало отчетного периода, T — продолжительность отчетного периода в месяцах, Y — период восстановления (утраты) платежеспособности. При расчете коэффициента восстановления платежеспособности Y = 6 месяцам. При расчете коэффициента утраты платежеспособности Y = 3 месяцам.

В анализе данных годовой отчетности продолжительность (T) принимается равной 12 месяцам, для первого квартала — 3 месяцам и т. д. Для анализируемого предприятия коэффициент восстановления платежеспособности оказался ниже 1 и равен 0,49, что говорит о том, что предприятие в ближайшее время, вероятно, утратит платежеспособность и, следовательно, не сможет выполнять своих обязательств перед кредиторами, и такая тенденция сохранится как минимум в течение 6 месяцев. Для устранения выявленных в процессе анализа негативных моментов рекомендуется внедрение мероприятий по следующим направлениям:

Наращивать объемы продаж, провести маркетинговые исследования, направленные на изучение спроса на отдельные виды продукции, чаще участвовать в конкурсах, а так же проводить акции для привлечения более широкого круга покупателей;

Уделять первостепенное значение повышению квалификации персонала, что позволит обеспечить повышение производительности труда, а также привести систему материального стимулирования работников в соответствие с результатами их труда; Обеспечить экономичное расходование материальных ресурсов в соответствии с разработанными нормативами;

С целью своевременного выявления недостатков хозяйственно-финансовой деятельности необходимо периодическое проведение анализа ключевых показателей хозяйственно-финансовой деятельности и финансового положения. Отсутствие аналитической работы в организации не позволяет принимать своевременные меры по устранению негативных моментов. Обязанности проведения анализа деятельности могут быть возложены на аппарат бухгалтерии и экономический отдел. Ориентиры формирования активов и капитала предприятия:

Соответствие стратегии, целям. Сравнение с конкурентами.

Прирост рыночных возможностей.

Финансовая результативность и эффективность (прибыль, рентабельность).Для оптимизации активов и капитала ООО «МиМ» необходимо применять следующие принципы их формирования:

Учет стратегических потребностей ООО «МиМ"Достаточность финансирования активов предприятия за счет собственных и заемных источников их формирования

Выбор лучшего варианта формирования активов и капитала на основе альтернативных критериев оптимальности, которые устанавливаются компанией. Обеспечение постоянного роста стоимости капитала. Оптимизация стоимости активов и капитала для целей организации. Обеспечение ускорения оборота текущих активов и капитала. Критерии формирования активов и капитала:

Вид активов и капиталадолжен обеспечивать определенный вид (виды) активов.

Достаточный объем активов и капитала.

Оптимальные сроки формирования активов и капиталаОбоснованная оценка стоимости активов и капитала с позиций: экономической, рыночной, юридической, рисковой и других.

Оптимальное соотношение собственных и заемных источниковОбоснованное использованиеактивов и капиталав инвестиционных и/или потребительских целяхРост стоимости собственного капитала. Расчет активов и капитала производится на основе документов, принципов формирования, исходя из критериев по каждому виду активов и капитала. При этом анализируется взаимосвязанность и влияние активов и капитала друг на друга, и на активы. Организация и управление активами и пассивами ООО «МиМ» должна строиться на основе следующих положений:

Разработанные Правила и порядок формирования, использования; права, ответственность (кто, что, где, как, когда, почему влияет на формирование и использование активов и капитала).- Обязательная закрепленная ответственность за управление активами и пассивами (кто планирует, кто контролирует, кто учитывает).- Постоянная работа по планированию, сбору и обработке информации, проведение анализа и ведение контроля эффективности формирования и направлений использования активов и капитала

Задачи, решаемые в ООО «МиМ"в процессе формированияактивов и капитала должны решаться для обеспечения следующих параметров:

Достаточный объем для обеспечения плановых темпов развития.

Максимальная доходность капитала при заданном риске.

Финансовая устойчивость предприятия.

Контроль формирования и использования активов и капитала. Для решения поставленных задач необходимо выполнять следующие управляющие действия:

1.По формированию структуры активов и капитала:

Управление формированием капитала в процессе развития.

Управление привлечением заемного капитала.

Управление образованием обязательств.

Управление рисками при формировании активов и капитала.

Управление структурой активов и капитала.

Управление кредиторской задолженностью и резервами.

Управление финансовым левериджем.

2. По использованию структуры активов и капитала:

Управление использованием активов и капитала в операционной деятельности.

Управление использованием активов и капитала в инвестиционной деятельности.

Управление движением используемых активов и капитала в процессе их оборотов.

Управление рисками использования активов и капитала.

Управление расчетными операциями: кредитование, страхование, финансовые санкции, траст, залог, лизинг, факторинг, франчайзинг, фьючерсы, вложения и др. В управлении пассивами необходимо решение следующих вопросов:

Сколько нужно капитала (источников) — должно быть достаточно для создания инфраструктуры, обеспечения процессов производства и реализации товара, а также для расширенного производства и инвестиций.

Количество оборотов капитала.

Какой капитал лучше привлечь, когда и на какое время.

На что направить вложение накопленного капитала (определение критериев принятия решения).- Как ускорить оборот капитала, поддержание ликвидности.

Прибыльность накопленного капитала.

Рост стоимости акций.

Увеличение стоимости акционерного капитала.

Урегулирование обязательств: выплата денежных средств, передача активов, предоставление услуг, замена обязательств, перевод обязательства в капитал, утрата прав на обязательство. При формировании активов и капитала следует рассмотреть и оценить возможные варианты способов привлечения различных видов активов и капитала. Исходя из ориентиров, используя классификации, руководствуясь принципами, принимаются решения на основании критериев и осуществляются действия посредством воздействия на факторы, опираясь на организацию и управление, показатели, применяя способы и инструменты, балансируя активы и пассивы. Результатом деятельности является продукт и доход от его продажи. Эффективность деятельности определяется соотношением дохода и затратами на его получение. Вывод: проведенный анализ показал, что ООО «МиМ» по относительным показателям в ближайшее время может стать неплатежеспособным, что подтвердилось соответствующими расчетами. Для избежания риска банкротства предприятию предлагается проводить более активную политику контроля формирования и использования активов и капитала организации. Заключение

Для того чтобы хозяйствующие субъекты могли постоянно контролировать финансовое состояние компании, успешно развиваться, используя доступную финансовую информацию, необходимо систематическое ведение финансовой отчетности и проведение ее финансового анализа. Это позволяет оценить, насколько правильно компания ведет свой бизнес. Финансовый анализ позволяет получить небольшое количество наиболее информативных характеристик, создающих объективную картину финансового состояния организации, ее прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов. То же качается и общей диагностики хозяйственной деятельности предприятия. Целью данного исследования выступала необходимость разработки проекта мероприятий по совершенствованию хозяйственной деятельности предприятия на основе проведенного производственно-экономического анализа. Для достижения поставленной цели в работе были решены следующие задачи:

Дана общая характеристика деятельности объекта исследования — ООО «МиМ» — сети ресторанов «Мир Пиццы», г. Нижний Новгород. Данное предприятие успешно функционирует на рынке более 7 лет, имеет линейно-функциональную организационную структуру и сформированную производственную базу, занимая на рынке услуг общественного питания близкие к лидирующим позиции. Рассмотрены теоретические основы: понятие, сущность и цели проведения комплексного анализа производственно-экономической деятельности предприятия. Особенностью финансового анализа деятельности предприятия модно назвать большое количество относительных показателей, необходимых к расчету для проведения данного анализа. Информационной базой для проведения такого анализа является информационно-учетная система предприятия, в основном формирующаяся на базе бухгалтерской и финансовой отчетности, а также системе плановых документов предприятия. Именно данные, представленные в о внутренних документах, являются основой для проведения анализа, что повышает требования к оперативности, надежности и достоверности информационной системы предприятия. Изучены основные показатели, необходимые для проведения производственно-экономического анализа, которые включают в себя, во-первых — показатели эффективности производства: выручка, прибыль, уровень затрат, наличие и характеристика необходимых ресурсов, а во-вторых — относительные показатели финансовой результативности — рентабельность и др. Показателями, важными для финансового анализа, являются показатели ликвидности, платежеспособности и финансовой устойчивости. В комплексе расчет и анализ данных показателей дает возможность сделать необходимые выводы о текущем и прогнозируемом состоянии производственно-хозяйственной деятельности любого предприятия. Финансовое состояние предприятия в абсолютных значениях достаточно стабильное, растут объемы выручки и прибыли от реализации, однако имеется ряд недостатков в плане обеспеченности оборотными средствами, в том числе наличия собственных их источников.

Также негативным является рост длительности оборота оборотных средств, что снижает общую эффективность деятельности предприятия. Проведенная экспресс-диагностика банкротства на базе изучения финансовых коэффициентов, однако, выявила ряд негативных тенденций в области ликвидности и платежеспособности предприятия, что предполагает возможность возникновения ситуации, близкой к банкротству. На основе проведенного анализа активов и капитала предприятия выявлено, с одной стороны — достаточное обеспечение предприятия ресурсами, с другой — высокий риск банкротства в ближайшие 6 месяцев. Во избежание такой вероятности предложено оптимизировать структуру активов и капитала, используя весь спектр возможностей по их формированию и эффективному использованию. Таким образом, цель работы достигнута, задачи выполнены. Результаты работы могут быть применены в деятельности данного предприятия с достаточно высокой вероятностью получения желаемого результатаповышения эффективности производственно-экономической и финансовой деятельности предприятия. СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫТрудовой Кодекс Российской Федерации (в ред. Федерального закона от 30.

06.2006 N 90-ФЗ)Афонин Ю.А., Жабин А. Г., Панкратов А. С. Социальный менеджмент: учебник. — М.: МГУ, 2004

Брэддик У. Менеджмент в организации. М.: Инфра-М, 2007

Вершигора Е. Е. Менеджмент: Учебное пособие — 2-е изд., перераб. и доп. — М.: ИНФРА-М, 2007

Веснин В. Р. Основы менеджмента: курс лекций. — М.: Знание, 2006. — 384 с. Виханский О. С, Наумов А. И. Менеджмент. М.: «Гардарика», 2006

Виханский О.С. МенеджментМ.: Экономистъ, 2009.-527 c. Герчикова И. Н. Менеджмент. — М.

: ЮНИТИ-ДАНА, 2010. — 499 с. Глазунов А. В. Постоянное улучшение. Подходы, методы и приемы.

// Методы менеджмента качества, 2008, № 2.Глухов В. В. Менеджмент — СПб.: Питер, 2008. — 600 с. Гольдштейн Г. Я. Основы менеджмента: конспект лекций. — Источник ;

http://www.aup.ru/books/m26/3.htmГончаров В.В. В поисках совершенства управления: Руководство для высшего управленческого персонала. М.: МП «Сувенир», 2007

Григорьева Н. Н. Коммуникационный менеджмент. Учебный курс (учебно-методический комплекс). — М.: МИЭМП, 2010

Грязнова А.Г., Джиджолия А. Ф. Основы менеджмента: учебное пособие. — М.: 2008

Гудушаури Г. В., Литвак Б. Г. Управление современным предприятием.

М.: ЭКМОС, 2008

Гуляева Н. П. Задачи социального менеджмента. Источник ;

http://samlib.ru/n/natalxja_p_g/tema1.shtmlДятловская И. Мосты в будущее // журнал «& Стратегии». Источник ;

http://www.cfin.ru/management/strategy/plan/bridge_future.shtmlИванова Т. С. Прекращение трудового договора по основаниям ч.1 ст. 81 ТК РФ: конфликт интереса работодателя на эффективное осуществление кадровой политики, интереса работника на стабильные, длящиеся трудовые отношения и интереса государства на обеспечение занятости// Трудовое право, 2010. — № 5. С. 42−46Ивлев В.А., Попова Т. В. Реорганизация деятельности предприятий: от структурной к процессной организации. М.: Научтехлитиздат, 2008

Изменения в системах управления в 21-ом веке. // Брошюра «Все о качестве. Зарубежный опыт», 2007, № 28.Катульский Е. Д., Меньшикова О. И. Коллективно-договорное регулирование социально-трудовых отношений в России: эволюция, критерии оценки // Экономика и право, 2008 г. — №

8Колотвина Л. Г. Разработка должностных инструкций шаг за шагом // «Кадровое дело». — 2007. — № 12Котлер Ф. Маркетинг-менеджмент: Анализ, планирование, внедрение, контроль — СПб.: Питер, 2008. ;

464 с. Линдгрен М., Бандхольд Х. Сценарное планирование. Связь между будущим — М.: Олимп-Бизнес, 2009

Логачев В. А. Тенденции и условия процесса институционализации социальных функций современного российского менеджмента: автореферат дис. … кандидата социологических наук. — Волгоград, 2006

Лукичева Л. И. Управление персоналом: Учебное пособие. — М.: Омега-Л, 2008. — 363 с. Любанова Т. П., Мясоедова Л. В., Олейникова Ю. А. Стратегическое планирование на предприятии: Учебное пособие.

М.: ИКЦ «Мар

Т"; Ростов н/Д: Издательский центр «Мар

Т", 2007

Лютов Н. Л. Гибкость трудового законодательства и инновационная экономика // Трудовое право, 2010. — № 5. С.

24−47Максименко Г. Б. Менеджмент. — М.: Дашков и К°, 2010. — 363 с. Менеджмент / Под ред.

М.М. Максимцева, М. А. Комарова. — М.: ЮНИТИ: Единство, 2010. — 359 сМенеджмент организации.

Учебное пособие / Под общей ред. В. Е. Ланкина. — Таганрог: ТРТУ, 2006

Менеджмент: теория и практика в России. Учебник/Под ред. А. Г. Поршнева, М. Л. Разу, А. В. Тихомировой. — М.:ИД ФБК-ПРЕСС, 2008

Мескон М.Х., Альберт М., Хедоури Ф. Основы менеджмента. — М., Вильямс, 2009. — 665Молл Е. Г. Менеджмент. Организационное поведение. М.: Финансы и статистика, 2008

Моргунов Е. Управление персоналом: Исследование, оценка, обучение. М.: Бизнес-школа «Интел-синтез», 2008

Мотивация труда. Понятие и виды мотивов и стимулов. Источник ;

http://ecouniver.com/2376-motivaciya-truda-ponyatie-i-vidy-motivov-i.htmlМуладжанова Т. Конфликт в организации: негатив или позитив? — Источник ;

http://www.hrm.ruНаучные школы социального менеджмента Источник ;

http://agina.ru/c2746.htmlНикифорова Е. Корпоративные мероприятия. Без потерь?!

http://www.hr-portal.ru/article/korporativnye-meropriyatiya-bez-poterОгарков А. А. Управление организацией: учебник — М.: Эксмо, 2006

Панов А. И. Стратегический менеджмент: учебное пособие для вузов. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007. — 372 с. Переверзев М.

П. Менеджмент. — М. :

Инфра-М, 2009. — 287 с. Петросов А. А. Стратегическое планирование: Учебное пособие.

М.: Издательство Московского государственного горного университета, 2006

Полукаров В. Л. Основы менеджмента: учебное пособие/ В. Л. Полукаров. — 2-е изд., перераб. и доп. — М.: КНОРУС, 2008

Практикум по теорииуправления /Под ред. Ю. В. Васильев (и др.). — М.: Финансы и статистика, 2010. — 303 с. Разработка должностных инструкций/ Империя кадров ;

http://www.imperia.ru/ru/instruct/Рингланд Дж. Сценарное планирование для разработки бизнес-стратегии. — М.: Диалектика, 2007

Ролевой аспект взаимодействия человека и организации. Источник ;

http://www.market-pages.ru/problemimenedg/17.htmlРутицкая В. Конфликты в организации: пути преодоления // Справочник кадровика, 2008 — № 1.Санталайнен Т., Воутилайнен Э., Поренне П., Ниссинен Х. Управление по результатам. М.: Прогресс, 2007

Селезнев Д. С. Как планировать корпоративную культуру

http://www.hr-portal.ru/article/kak-planirovat-korporativnuyu-kulturuСмолкин А. М. Менеджмент: Основы организации. М.: Высшая школа приватизации и предпринимательства, 2007

Соловьев А. В. Практические советы по процедуре посредничества в целях разрешения коллективных трудовых споров//Социальный конфликт. — 2007. — № 3. — С.57−61.Стаут Л. У. Управление персоналом: настольная книга менеджера. — М.: Добрая книга, 2007

Стиль и методы руководства: Сборник / сост. Попов С., Подволкий Г. — М.: Ультра, 2007. — 382 с. Стратегическое планирование / Под ред. Э. А. Уткина. — М.: «Тандем», 2008

Сущность и функция стратегического планирования. Источник ;

http://www.barmashovks.ru/page104/page191/index.htmlУправление персоналом организации: Учебник / под ред. А. Я. Кибанова. М.: ИНФРА — М, 2008. — 302 с. Франчук В. И. Социальное управление: самоуправление, менеджмент и политическое руководство: к 6-ым Афанасьевским чтениям / В. И. Франчук. — Москва: Спутник+, 2007

Фролов Д. И. Стратегическое управление и планирование на предприятии// «Экономика и коммерция». — 2006 г. — № 4. — С. 3−21Цугель Т. М. Десять шагов на пути к процессной структуре организации.

// Методы менеджмента качества, 2008, № 2.Черняева Д. В. Трудовое право и эффективность предпринимательской деятельности: российские инициативы в контексте мирового опыта // Трудовое право, 2010. — № 5. С. 31−33Чуева Л.

Н. Экономика фирмы. — М.: Дашков и К°, 2010.

— 415 с. Шевцова О. Н. Структуризация внешней среды организации // Вестник Северо-Кавказского государственного технического университета. — 2009.

— № 3 (20). — С.34 — 39Шейнов В. Конфликты в организациях// Справочник кадровика, 2007. — № 10.Шкатулла В. И. Настольная книга менеджера по кадрам.

— М.: Норма, 2007. — 303 с. Щиборщ К. В. Разработка стратегии развития промышленной компании // «Экономика и коммерция». — 2009 г. — №

4. — С. 21−29ПРИЛОЖЕНИЯПриложение 1Бухгалтерский балансна 31 декабря 2011 г. АКТИВКод показателя

На начало отчетного года

На конец отчетного периода1234I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы 11 107 127,007127,00Основные средства 11 507 266,007266,00Доходные вложения в материальные активы1160

Финансовые вложения 1170

Отложенные налоговые активы 1180

Прочие внеоборотные активы 1190 ИТОГО по разделу I (внеоборотные активы) 110 014 393,0014393,00II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы в том числе: 121 036 063,0035994,00Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям1 220 567,00491,00Дебиторская задолженность 1230

Финансовые вложения 1240

Денежные средства 125 088,0073,00Прочие оборотные активы 1270 ИТОГО по разделу II (оборотные активы) 129 036 718,00 36 558,00БАЛАНС 120 051 111,0050951,00продолжение приложения 1наименование статейкод строкиабсолютная величинаабсолютная величина (тыс. руб.)(тыс. руб.)

Пассив Уставной капитал 131 010,0010,00Добавочный капитал 13 502 298 023 261

Резервный капитал136 052 344 122

Нераспределенная прибыль/убыток1370 ИТОГО по разделу III (капитал и резервы) 1 300 282 242 7393IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Заемные средства1 410 915 910 280

Отложенные налоговые обязательства1420

Прочие обязательства1450 ИТОГО по разделу IV (долгосрочные обязательства) 140 091 591 0280V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты 1510

Кредиторская задолженность15 201 372 813 278

Доходы будущих периодов и резервы предстоящих расходов 1530

Оценочные обязательства1540 ИТОГО по разделу V (краткосрочные обязатнльства) 15 001 372 813 278БАЛАНС 17 005 111 150 951

Приложение 2Отчет о прибылях и убыткахза 2011 год

Показатель20 102 011наименование Код 1234I. Доходы и расходы по обычным видам деятельности Выручка211 041 188,0051757,00Себестоимость продаж212 038 717,0049946,00Валовая прибыль (убыток)

21 002 471,001811,00Коммерческие расходы22 101 326,001434,00Управленческие расходы2220

Прибыль от продаж22 001 145,00377,00Доходы от участия в других организациях2310

Проценты к получению2320

Проценты к уплате2330

Прочие доходы2340

Прочие расходы2350

Прибыль до налогообложения23 001 145,00377,00Текущий налог на прибыль2 410 118,0099,00 В т.ч. Постоянные налоговые обязательства (активы)

Изменение отложенных налоговых обязательств2430

Изменение отложенных налоговых активов2450

Прочее2 460 692,00 Чистая прибыль (убыток)

2 400 335,00278,00.Приложение 3Сравнительно-аналитический баланс (актив) на начало периодана конец периодаизменениянаименование статейкод строкиабсолютная величинаотносительная величинаабсолютная величинаотносительная величинаабсолютная величинаотносительная величинав % к величине на начало годав % к изменениям итога баланса (тыс. руб.)(%)(тыс. руб.)(%)(тыс. руб.)(%)Актив I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы 11 107 127,0013,947 127,0013,990,000,4 100,000,00Основные средства 11 507 266,0014,227 266,0014,260,000,4 100,000,00Доходные вложения в материальные активы1160

Финансовые вложения 1170

Отложенные налоговые активы 1180

Прочие внеоборотные активы 1190 ИТОГО по разделу I (внеоборотные активы) 110 014 393,0028,1 614 393,0028,250,000,9 100,000,00II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы в том числе: 121 036 063,0070,5 635 994,0070,64−69,000,0999,8143,13Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям1 220 567,001,11 491,000,96−76,00−0,1586,6047,50Дебиторская задолженность 1230 0,00 0,000,000,00#ДЕЛ/0!0,00Финансовые вложения 1240 0,00 0,000,000,00#ДЕЛ/0!0,00Денежные средства 125 088,000,1773,000,14−15,00−0,0382,959,38Прочие оборотные активы 1270 0,00 0,000,000,00#ДЕЛ/0!0,00ИТОГО по разделу II (оборотные активы) 129 036 718,0071,8 436 558,0071,75−160,00−0,0999,56 100,00БАЛАНС 120 051 111,00100,50 951,00100,00−160,000,199,56100,00Приложение 4Сравнительно-аналитический баланс (пассив) на начало периодана конец периодаизменениянаименование статейкод строкиабсолютная величинаотносительная величинаабсолютная величинаотносительная величинаабсолютная величинаотносительная величинав % к величине на начало годав % к изменениям итога баланса (тыс. руб.)(%)(тыс. руб.)(%)(тыс. руб.)(%)(%)(%)12345678910

Пассив Уставной капитал 131 010,000,0210,000,000,00−0,2 100,000,00Добавочный капитал 13 502 298 044,96232610,6 281,00−44,90 101,220,01Резервный капитал1 360 523 410,2441220,01−1112,00−10,2378,75−0,04Нераспределенная прибыль/убыток1370 ИТОГО по разделу III (капитал и резервы) 13 002 822 455,22273930,07−831,00−55,1597,06−0,03IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Заемные средства1 410 915 917,92102800,31 121,00−17,89 112,240,04Отложенные налоговые обязательства1420

Прочие обязательства1450 ИТОГО по разделу IV (долгосрочные обязательства) 1 400 915 917,92102800,31 121,00−17,89 112,240,04V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты 1510

Кредиторская задолженность15 201 372 826,86132780,04−450,00−26,8296,72−0,02Доходы будущих периодов и резервы предстоящих расходов 1530

Оценочные обязательства1540 ИТОГО по разделу V (краткосрочные обязатнльства) 15 001 372 826,86132780,04−450,00−26,8296,72−0,02БАЛАНС 170 051 111 100,00509510,14−160,00−99,8699,69−0,01