Методический инструментарий для массовой оценки стоимости машин и оборудования в системе управления имуществом на предприятиях

Актуальность исследования. С переходом к рыночной экономике в стране становится все больше конкурирующих собственников имущества. Имущество предприятий и частных лиц активно включается в хозяйственный оборот, а отсюда все острее потребность в оценке его рыночной стоимости.

В последние годы нарастает не только объем оценочных работ, но и происходит изменение их направленности. Если в первой половине 90-х годов оценщики в основном занимались переоценкой основных фондов по заказам предприятий, то в настоящее время к услугам оценщиков обращаются по причине изменения состава собственников и их имущественных прав в ходе таких хозяйственных процедур, как приватизация, привлечение новых участников бизнеса при дополнительных эмиссиях акций, страхование имущества, получение кредита под залог имущества, исчисление налоговых платежей, исполнение прав наследования и, конечно, разнообразных операций по реструктуризации предприятий особенно в условиях антикризисного управления.

Одним из весомых компонентов в активах предприятий являются машины, оборудование и транспортные средства. По данным Госкомстата РФ на их долю приходится примерно 40% промышленных основных фондов. Таким образом, стоимость предприятий (бизнеса) в значительной ее части определяется стоимостью функционирующего на предприятии парка машин и оборудования. Отсюда понятно, какое большое значение имеет правильность оценки рыночной стоимости этого компонента фондов.

Вследствие того, что, во-первых, в современных ситуациях оценки все чаще требуется определить рыночную стоимость всей совокупности активов предприятий и, во-вторых, машины и оборудование сами по себе представляют многочисленный и разнообразный класс объектов оценки, становится понятным актуальность проблемы организации и методики массовой оценки машин и оборудования. При этом под массовой оценкой понимается оценка больших массивов объектов с использованием математических моделей и компьютерных технологий.

Развитию методологии оценки посвящены работы как отечественных ученых С. В. Грибовского, В. В. Григорьева, А. П. Ковалева, Е. И. Тарасевича, Э. А. Третьякова, М. А. Федотовой и других, так и зарубежных П. Вендта, Н. Ордуэя, Ш. П. Пратта, Дж. Фридмана, Г. С. Харрисона, Г. М. Десмонда, Р. Э. Келли и других. Однако вопросам проведения массовой оценки в научной литературе уделено мало внимания. Известный к настоящему времени опыт массовой оценки касается только недвижимого имущества, в частности арендуемых нежилых помещений. Поэтому ощущается острая необходимость в разработке методов и принципов выполнения массовой оценки машин и оборудования на базе математического моделирования ценообразуюгцего процесса и применения компьютерных технологий.

Разработка методического обеспечения массовой оценки стоимости машин и оборудования позволит повысить научно-методический уровень оценочных работ, сократит трудоемкость и время выполнения этих работ при сохранении точности и достоверности результатов по определению стоимости разнообразных объектов оборудования, создать объективные предпосылки для управления имуществом на предприятиях с целью поддержания их финансовой устойчивости и конкурентоспособности. Эти соображения предопределяют актуальность и практическую значимость выбранной темы диссертационного исследования.

Цель диссертационной работы заключается в разработке теоретических положений и практических методов проведения массовой оценки рыночной стоимости оборудования на промышленных предприятиях на основе применения математического моделирования процесса формирования стоимости и современных компьютерных технологий.

В соответствии с поставленной целью в работе решаются следующие исследовательские задачи:

• проведение анализа сложившейся в России практики оценочной деятельности в целях управления имуществом и применяемых методов массовой оценки различных объектов имущества;

• выбор и обоснование ценообразующих факторов для построения математической модели массовой оценки машин и оборудования;

• разработка методики построения гибридных факторно-стоимостных моделей для массовой оценки машин и оборудования;

• разработка элемента математической модели, позволяющего адекватно учесть фактор физического износа оцениваемых объектов;

• исследование особенностей информационного обеспечения и разработка программного средства для реализации компьютерной технологии массовой оценки машин и оборудования;

• выбор метода определения трудоемкости оценочных работ и степени снижения трудоемкости этих работ от применения технологии компьютерной массовой оценки.

Предметом исследования в соответствии с поставленными задачами является совокупность методов и средств массовой оценки рыночной стоимости машин и оборудования с целью эффективного управления имуществом на промышленных предприятиях. В качестве объекта исследования выбраны парки машин и оборудования промышленных предприятий.

Методы исследования. Для решения поставленных в работе задач использовались методы экономического и стоимостного анализа теории ценообразования и оценки имущества, теории управления имуществом, экономико-математического моделирования, корреляционнорегрессионного анализа и другие методы математической статистики.

В качестве методологической основы использованы научные труды известных российских и зарубежных ученых в области оценки стоимости имущества, ценообразования, теории финансового и экономического анализа, теории износа и надежности машин, а также законодательные акты, директивные материалы государственных и хозяйственных органов по вопросам экономики, финансов, налогообложения и хозяйственного права. Информационной базой послужили данные органов статистики Госкомстата России, отчетные и плановые данные предприятий, обзорно-аналитические справки, опубликованные в периодической печати.

Научная новизна проведенного исследования заключается в следующих, выносимых на защиту результатах:

1. Доказана целесообразность применения гибридной математической модели, в базовой части которой заложена корреляционно-регрессионная модель степенного вида, для системы массовой оценки машин и оборудования.

2. Предложено правило выбора влияющих технических параметров исходя из полезностного подхода и триады факторов «назначение"-"качество"-"производительность» при формировании факторно-стоимостных моделей по классификационным группам машин и оборудования.

3. Разработан метод оптимизации корректирующих коэффициентов, учитывающих влияние качественных факторов, для их включения в математическую модель.

4. Разработан элемент математической модели массовой оценки, учитывающий влияние фактора физического износа оцениваемых объектов.

5. Разработано программное средство для массовой оценки машин и оборудования, опирающееся на использование баз данных и компьютерных технологий.

6. Предложен метод определения трудоемкости оценочных работ по нормативам типовых операций и оценена эффективность технологии компьютерной массовой оценки, выражающаяся в снижении трудоемкости оценки и сокращении сроков выполнения работ.

Практическая значимость работы заключается в разработке методических подходов и практических рекомендаций по массовой оценке стоимости объектов парка машин и оборудования на промышленных предприятиях, реализация которых позволяет получать объективные сведения о стоимости оцениваемых объектов в условиях ограниченности исходной информации, связанной с ограниченным развитием российского рынка оборудования. Результаты работы представляют интерес для промышленных предприятий при выработке и проведении ими активной инвестиционной, технической и эмиссионной политики по управлению имуществом.

Апробация работы и использование ее результатов. Основные положения диссертационного исследования докладывались и обсуждались на научной конференции молодых ученых и студентов «Инновации в экономике — 2002», «Инновации в экономике — 2003» в МГТУ «Станкин" — на международной научно-практической конференции «Предприятия России в транзитивной экономике» в Ярославле в 2002 г.- на международной научно-практической конференции «Актуальные проблемы управления — 2002» в ГУУ.

Практические методы и методики, разработанные автором, внедрены в Финансово-промышленной компании «Проминвест», НПЦ «СОЮЗОЦЕНКА», что подтверждено соответствующими справками. Кроме того, материалы по результатам исследования используются в учебном процессе в МГТУ «Станкин» при преподавании дисциплины «Оценка стоимости движимого имущества предприятия».

Хотя предложенные методы, подходы и методики были опробованы в условиях предприятия машиностроения, тем не менее результаты исследования достаточно универсальны. Однако наиболее эффективно их применение на машиностроительных предприятиях, располагающими развитым парком технологического оборудования.

По материалам диссертации опубликовано 7 печатных работ общим объемом 2,4 п.л.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

.

Проведенные научные исследования позволяют сделать следующие выводы и рекомендации.

1. В связи с увеличением объема работ по реформированию предприятий и активизацией рынка имущества неуклонно растет объем оценочных работ. В свою очередь объем оценочных работ, их трудоемкость, стоимость и продолжительность зависят от количества оцениваемых объектов, их разнотипности, сложности и оригинальности. Операционные имущественные комплексы средних и крупных промышленных предприятий исключительно многочисленны по составу и насчитывают десятки и сотни тысяч самых разнообразных по назначению и конструкции машин и единиц оборудования.

Отмеченная выше тенденция делает актуальной проблему разработки и применения технологии массовой оценки, т. е. такого вида оценки, когда необходимо в сжатые сроки оценить рыночную стоимость больших множеств объектов имущества.

Анализ опыта массовой оценки недвижимости показал, что данная оценка опирается на метод статистического моделирования, позволяющий применить получаемую математическую модель в целях оценки для достаточно большой группы однородных объектов. Основным математическим инструментом массовой оценки является многофакторный корреляционно-регрессионный анализ. Исходные методологические положения данного анализа могут быть положены в основу создаваемой технологии массовой оценки машин и оборудования.

2. Анализ показал, что в России отсутствует опыт массовой оценки машин и оборудования в режиме экономико-статистического моделирования. В то же время делались попытки построения корреляционно-регрессионных моделей, помогающих рассчитать себестоимость изготовления или цену в виде функции основных технических параметров. Так как ранее в плановой системе ценообразования преобладал затратный подход, то в большинстве известных из литературы математических моделей для отдельных видов машин основное место занимали производственно-технологические факторы (такие, как масса конструкции, серийность и объем выпуска и т. д.). Современные рыночные условия требуют принципиально нового подхода к построению математических моделей для массовой оценки машин и оборудования.

3. Исследования показали, что при выборе ценообразующих факторов для построения математической модели следует исходить из полезностного и функционального подходов.

Математическая модель должна распространяться на группу однородных объектов. Выделение этих групп необходимо выполнять последовательно по факторам функциональной, конструктивной и параметрической аналогии. Оценочная модель максимально может охватывать множество принципиально-конструктивных аналогов либо множество схемно-конструктивных аналогов.

При отборе влияющих параметров и назначении ценообразующих факторов следует исходить из принципа полезностного потенциала. Анализ технических характеристик широкого круга машин и оборудования показал, что необходимый и достаточный набор ценообразующих факторов может быть представлен триадой «назначение» — «качество» — «производительность».

Отбираемые для построения математической модели параметры могут быть подразделены на три уровня: 1) параметры назначения,.

2) параметры производительности и качества функционирования,.

3) параметры конструктивных особенностей. В соответствии с данным правилом разработан алгоритм отбора влияющих параметров и формирования однородной группы объектов.

4. Анализ опыта массовой оценки на примере недвижимости показал, что наиболее приемлемыми являются гибридные математические модели мультипликативной формы.

Структура гибридной модели применительно к машинам и оборудованию должна включать две части: базисную, состоящую из факторно-стоимостной модели влияния факторов полезности, и надстроечную, состоящую из вспомогательной модели учета фактора физического износа.

Преимущества мультипликативной формы модели по сравнению с аддитивной формой состоит в том, что она лучше отражает интегрированное влияние каждого основного фактора на конечный результат в виде нелинейных связей и легче поддается корректировке с целью актуализации.

5. Для построения факторно-стоимостной модели используется инструмент корреляционно-регрессионного анализа с применением моделей регрессии степенной формы.

Наиболее сложной задачей является моделирование влияния на стоимость качественных характеристик, таких как класс точности и конструктивный вид. Для решения этой задачи был разработан метод оптимизации значений корректирующих коэффициентов, отражающих силу влияния качественных характеристик. Метод построен на использовании таких инструментов системы Microsoft Excel, как функции «ЛИНЕИН» и «Поиск решения». В качестве критерия оптимальности выбран минимум среднего квадратического отклонения, ограничением служило равенство единице корректирующего коэффициента для базовой категории качественной характеристики.

6. С целью создания комплекса факторно-стоимостных моделей был проанализирован рынок металлообрабатывающего оборудования в.

Москве по состоянию на декабрь 2002 года. В рыночной номенклатуре выделены 11 однородных группировок, число моделей машин в которых не менее 10. Для каждой из этих группировок по разработанной выше методике построены 11 факторно-стоимостных моделей, позволяющих рассчитывать полную стоимость замещения (другими словами, вероятную цену машины «как новая»). По нашим оценкам разработанные 11 моделей «накрывают» примерно 80% рынка металлообрабатывающего оборудования. Остальные модели машин встречаются на рынке в единичных количествах и для них разработка математических моделей пока невозможна.

7. Для учета влияния фактора физического износа была разработана надстроечная часть общей математической модели в виде модели коэффициента остаточной стоимости.

На основе анализа типовой динамики физического износа машин, подвергающихся в процессе эксплуатации периодическим капитальным ремонтам, была разработана математическая модель для расчета коэффициента физического износа. При разработке этой модели использовались данные о ценах на оборудование, прошедшее капитальный ремонт или реновацию и продаваемое на вторичном рынке, а также данные о ценах на оборудование, подлежащее капитальному ремонту и предлагаемое предприятиями к продаже. Расчет цены машины «как новая» с помощью факторно-стоимостной модели и сравнение этой цены с указанными выше ценами на подержанные машины позволили получить статистический материал о коэффициентах физического износа до и после капитального ремонта.

В полученной математической модели коэффициент физического износа рассчитывается как функция балльной оценки физического состояния машины и номера ее последнего капитального ремонта.

8. Рассмотрены особенности информационного обеспечения массовой оценки машин и оборудования. При этом в информационном обеспечении выделены две части: 1) информационное. обеспечение процесса разработки факторно-стоимостных моделей и последующей поддержки их актуализации и 2) информационное обеспечение собственно самого процесса массовой оценки с применением гибридных математических моделей.

9. Основное преимущество массовой оценки, построенной на применении математических моделей, заключается в том, что данная технология поддается автоматизации с помощью компьютерных средств. Поэтому встала задача разработать соответствующее программное средство.

Разработанное программное средство построено на инструментах системы Microsoft Excel и реализуется по этапам: 1) фильтрация списка оборудования, подлежащего оценке- 2) сортировка отфильтрованного списка- 3) формирование групповых списков и 4) заполнение групповых списков и расчет рыночной стоимости объектов (записей) в списке.

10. Эффективность массовой оценки проявляется в снижении трудоемкости оценочных работ при сохранении достоверности и точности результатов на приемлемом для практики уровне. Оценить снижение трудоемкости можно, если определить эту трудоемкость при оценке по обычной, индивидуальной технологии и при оценке по компьютерной массовой технологии. Однако известные нормативы трудоемкости и затрат на оценочные работы не учитывают особенностей разной технологии и организации этих работ. Поэтому нами был разработан метод типовых операций для нормирования трудоемкости оценочных работ. Согласно данному методу трудоемкость рассчитывается следующим образом: вначале рассчитывают суммарную трудоемкость по непосредственным оценочным операциям, используя дифференцированные нормативы трудоемкости в человеко-часах, а затем полученную сумму умножают на повышающий коэффициент, который учитывает трудоемкость формирования и поддержания в постоянной готовности информационной базы. Часть дифференцированных нормативов трудоемкости установлены на весь список, а часть — на каждую позицию в списке.

В качестве базы для сравнения была выбрана наиболее распространенная индивидуальная технология прямого сравнения с идентичными и (или) аналогичными объектами, т. е. сравнивались две технологии: технология прямого сравнения (ТПС) и технология математических моделей (ТММ). Результаты сравнения показали, что, если весь список может быть охвачен математическими моделями, то ТММ в сравнении с ТПС дает снижение трудоемкости оценочных работ более чем в 2 раза. Если только 70% списка может быть охвачены математическими моделями, то снижение трудоемкости составляет примерно 40%, что также довольно значительно. Таким образом, эффективность компьютерной массовой оценки будет повышаться по мере создания все новых и новых математических моделей для разных групп машин и оборудования.