Разработка бизнес-плана проекта по установке воздухоразделительной установки в Ленинградской области

Выбор этой организационно-правовой формы продиктован анализом различных вариантов правовых форм и следующими соображениями:

ООО позволит уменьшить риск предпринимательской деятельности до величины вклада, который вноситься в это общество и в тоже время предоставит возможность реально влиять на предпринимательскую деятельность предприятия;

В отличии от индивидуального предпринимателя без образования юридического лица, ООО имеет более солидный имидж в глазах партнеров, инвесторов и кредиторов, клиентов; Есть возможность объединения капиталов большего количества физических и юридических лиц, что сделает возможным рост и расширение бизнеса на следующем этапе.

9. ОЦЕНКА РИСКА И СТРАХОВАНИЕДадим краткую характеристику возможных рисков по представленному проекту производства воздухоразделительных установок и поставке технического газа. Общий финансово-экономический кризис может привести к сокращению доходов целевых предприятий, уменьшаются их объемы производства (масштабы деятельности), что вызовет снижение спроса на продукцию проекта (на все виды технического газа). В качестве наихудшего сценария может рассматриваться существенное сокращение темпов роста отечественной экономики. Такое развитие событий может вызвать сокращение спроса на технические газы при одновременном увеличении ценовой конкуренции в рассматриваемой сфере. Такой риск можно отнести к неуправляемым видам рисков, с сильным влиянием на рассматриваемый проект, но с низкой вероятностью реализации. Валютные риски рассматриваемого бизнеса могут рассматриваться части неблагоприятного изменения курсов валют, в которых номинируются расходы на реализацию проекта и обязательства.

В настоящий момент подавляющее большинство строительных материалов и оборудования, используемых при строительстве производственного комплекса, производятся на территории России из местного сырья. В целом данный вид риска можно отнести к неуправляемым, с низкой степенью влияния на бизнес и низкой вероятностью реализации. Вариант скачка инфляции, вызванного либо внутренними факторами (такими как банковский кризис, рост цен на энергоносители, резкое повышение спроса на рынке благ и др.), либо внешними (например, санкции, ввоз инфляции) в настоящее время ни правительством РФ, ни сообществом инвесторов, вкладывающим в реальный сектор экономики, в качестве наиболее вероятного не рассматривается. Умеренные темпы инфляции на уровне 10−12% в год не представляются критичным для рассматриваемого проекта. Данный вид риска является неуправляемым, с высокой степенью влияния на бизнес и средней вероятностью реализации. Рассматриваемый бизнес объективно не имеет масштаба, который бы определил интерес власти к его особому законодательному регулированию. Планируемая деятельность не связана с крупномасштабным использованием результатов приватизации, извлечением природной ренты. Данный вид риска является неуправляемым, с высокой степенью влияния на бизнес и низкой вероятностью реализации. В настоящее время общее направление изменения налогового законодательства связано с возрастанием налоговой нагрузки на деятельность предприятий. В перспективе, возможны отрицательные для бизнеса изменения, касающиеся платы за землю, налога на имущества и налогообложения. Это может быть обусловлено как повышением налогов, так и усилением контроля властей по контролю за расходами в рамках борьбы с нелегальными доходами.

Данные изменения могут привести к потере части прибыли или снижению темпов реализации проекта. В тоже время в течение планового периода (4 года) увеличение налоговой нагрузки связанной с реализацией проекта не прогнозируется. Данный вид риска является неуправляемым, со средней степенью влияния на бизнес и малой вероятностью реализации. В период строительства все риски связанные с полной потерей строящегося объекта или его части в результате пожаров, обрушений и прочих аналогичных рисков несет Генеральный подрядчик. Страхование объекта является обязательным условием и предусматривается условиями контракта на строительство. Таким образом, рассматриваемые риски можно отнести к рискам с высокой управляемостью, высокой степенью влияния на проект, но с низкой вероятностью реализации. Снижение объема спроса на технические газы может быть вызвано:

перенасыщением предложения;

рост смежных сегментов рынка. Перенасыщение регионального рынка (Ленинградской области) в ближайшие годы маловероятна. Все участники рынка прогнозируют потребность в увеличении объема предложения технических газов. Технологические риски проекта можно классифицировать как возникающие:

в процессе проектирования производственного комплекса;

в процессе строительства производственного комплекса. Первая группа рисков в полной мере относится к деятельности инициатора проекта. Вторая группа рисков распределяется между инициатором проекта и генеральным подрядчиком на проведение строительно-монтажных работ. Планируемый комплекс представляет собой здание из современных монолитных конструкций. Привлечение компаний, имеющих опыт подготовки и реализации подобных проектов, а также проведение инженирингового контроля в течение периода согласования проекта и строительства, в значительной степени снижают возможность возникновения ситуации риска. Дополнительно можно отметить, что рабочий проект комплекса подготовлен с учетом рыночных требований к площадям подобного класса. В процессе строительства производственного комплекса риски инициатора проекта могут быть обусловлены:

низким уровнем выполнения строительных работ с несоблюдением технологических процессов строительства;

низким качеством строительных материалов;

срывами сроков плановых сроков строительства;

удорожанием проекта;

невозможностью подключения к инженерным сетям.

Представленные выше риски могут быть отнесены к управляемым рискам. Это обусловлено тем, что работы и закупка строительных материалов осуществляется на протяжении длительного промежутка времени (около 2 лет). Это позволяет осуществлять непосредственный контроль и своевременно реагировать на поставку некачественных материалов или некачественное выполнение строительных работ. Кроме того, для снижения и подобных рисков и эффективного ими управления планируется привлекать опытную генподрядную организацию, имеющую достаточный опыт для осуществления подобных проектов. Таким образом, проводя планово-предупредительную управленческую работу по контролю за такими рисками вероятность их наступления не велика, а возможные масштабы потерь незначительны. В процессе реализации проекта возможно изменение факторов, определяющих его финансово — экономические показатели. Для определения наиболее значимых факторов влияния был проведен анализ зависимости NPV И СНДП проекта от отдельных параметров реализации проекта. Перечень факторов, выбранных для анализа их влияния на проект:

изменение объема инвестиций в проект;

изменение рыночных цен на продукцию проекта;

изменение операционных расходов инициатора проекта;

изменение ставки по кредиту. Зависимость показателей проекта от величины каждого из рассматриваемых факторов (при прочих равных условиях) представлено на рисунках 4 и 5, и в таблице 13. Рис. 4. Влияние некоторых факторов на СНДПРис. 5. Влияние некоторых факторов на NPVТаблица 13Зависимость NPV и СНДП от факторов влияния№ п/пНаименование фактора влияния.

Прирост фактора влияния (%)Изменение СНДП на конец 2018 года (%)Изменение NPV (%)1Затраты на СМР1−2,15%-21,95%2Цены реализации13,27%44,71%3Ставки по кредиту1−0,02%4,97%4Операционные расходы1−0,17%3,25%Таким образом, проект приемлем, о чем свидетельствует допустимая величина его показателей для пессимистического сценария реализации.

10. ФИНАНСОВЫЙ ПЛАННеобходимый объем инвестиций на строительство производственного комплекса по изготовлению воздухоразделительных установок составляет около 2,925 млрд. рублей (с НДС) в базовых ценах на 2014 год. Стоимость строительства комплекса с учетом дополнительных сооружений с учетом индекса роста цен на строительно-монтажные работы и материалы составляет 3,083 млрд. рублей (с НДС). В текущих ценах общие инвестиции согласно табл. 14. Таблица 14Объем и структура инвестиций в проект№ п/пОбъект инвестиций.

Ед. изм.

Всего1Приобретение земельного участкаруб.

660 000 660 000 0002.

Проектирование и исследованияруб.

10 000 10 000 0003.

Строительстворуб.

75 667 439 361 085 0381 353 716 6471 293 219 3703 083 688 4954.

Текущие операционные расходы руб.

6 772 69 933 353 98 372 060 48 796 775 48 208 962 2175.

Всегоруб.

752 440 138 394 439 0211 425 777 1341 389 994 4193 962 650 712Распределение финансирования по периодам и источникам представлено в таблице 15. Таблица 15Объем и структура финансирования проекта№ п/пИсточник.

Ед. изм.

Всего1Собственные средстваруб.

660 000 660 000 0002.

Заемные средстваруб.

69 543 19 376 539 184 392 727 9 610 538 810 3373.

Привлеченные средства инвесторовруб.

17 511 165 383 009 8371 397 161 7963 043 399 0314 841 081 8304.

Всегоруб.

747 054 358 459 549 0211 789 889 7573 043 399 0316 039 892 167Выплата процентов по кредиту и прочие платежи в течение периода строительства комплекса, не вошедшие в объем инвестиционных расходов, но необходимые для реализации проекта, будут осуществляться за счет собственных средств Компании. Предполагаемые условия кредитования: ставка — 10% годовых в рублях; период кредитования — 33 месяца.

11. СТРАТЕГИЯ ФИНАНСИРОВАНИЯРасчет финансового результата осуществлен на момент ввода в полную мощность производственного комплекса — сентябрь 2018 года. Результаты расчета представлены в таблице 16. Таблица 16Расчет финансового результата№ п/пПоказатель.

Ед. изм. Значение1Выручка от реализации продукциируб.

4 841 081 8302.

Себестоимость реализованной продукциируб.

3 082 688 4953.

Затраты на содержание офиса и помещенийруб.

211 435 7684.

Проценты по кредиту-1 (1,8 от ставки ЦБ) руб.

05Проценты по кредиту-2 (1,8 от ставки ЦБ) руб.

52 074 1066.

Полная себестоимость руб.

3 346 198 3687.

Налог на имуществоруб.

41 3798.

Начисления на ФОТруб.

6 140 4379.

Земельный налогруб.

43 36 010.

Прибыль до налогообложенияруб.

1 752 111 10 011.

Налог на прибыльруб.

350 422 220 В таблице 17 представлен план движения денежных средств. Таблица 17План движения денежных средств№ Наименование.

Ед. изм.

Приток денежных средствруб.

747 054 358 459 549 0211 789 889 7573 043 399 0312.

Кредит-1 руб.

Кредит-269 543 19 376 539 184 392 727 96 104.

Собственные средства компаниируб.

660 000 5.

Поступления от реализации продукциируб.

17 511 165 383 009 8371 397 161 7963 043 399 0316.

Отток денежных средствруб.

747 326 681 452 789 1791 762 762 4661 942 954 6227.

Приобретение земельного участка660 000 8.

Инвестициируб.

75 667 439 361 085 0381 353 716 6471 293 219 3709.

Затраты на содержание офисаруб.

7 024 69 934 146 27 172 901 6 897 363 73 010.

Изменение оборотного капиталаруб.

602 240 334 1012 044 41 196 46 311.

Налоги (на ФОТ, имущество, на землю).

руб.661 6641 917 8502 112 4071 533 25 512.

Налог на прибыльруб.

350 422 22 013НДС в бюджетруб.

Выплата тела кредита-1 руб.

Выплата процентов по кредиту-1 руб.

Выплата тела кредита-2 руб.

1 894 96 944 307 681 298 232 323 194 375 36 420.

Выплата процентов по кредиту-2 руб.

1 475 67 010 998 23 733 755 9795 844 21 921.

Погашение займаруб.

Сальдоруб.-272 3236 759 84 227 127 2911 100 444 40 923.

Сальдо накопленным итогомруб.-272 3236 487 52 033 614 8111 134 059 220Расчет показателей эффективности проекта рассчитан и представлен в таблице 18. Таблица 18Основные показатели эффективности проекта№ п/пПоказатель.

Наименование показателя.

Расчетная формула.

Ед. изм. Значение1NPV (r = 15%)Чистая приведенная стоимость млн. руб.

1092IRRВнутренняя норма рентабельности.

Значение r при NPV=0%17,53PIИндекс прибыльности-1,04Рассчитанные показатели свидетельствуют об экономической целесообразности разработанного проекта.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Перечисленные в курсовой работе и многие иные обстоятельства показывают, что для уменьшения степени неопределенности и риска предприятия должны располагать надежной, объективной и своевременной информацией. Американский ученый П. Тернер отмечает, что информация является не только основой для принятия оптимальных решений, но и ресурсом, обеспечивающим предприятию конкурентные преимущества. С обострением конкуренции в различных сферах борьба за количество и качество информации усиливается. Это вызвано тем, что расширение любого бизнеса не может осуществляться без углубленных данных о потребителях, состоянии рынка, конкуренции, а также факторах, оказывающих прямое и косвенное воздействие на достижение предприятием поставленных целей. Необходимым условием становится составление бизнес-плана открытия предприятий и реализации различного рода инвестиционных проектов. Бизнес-план описывает процесс функционирования фирмы, показывает, каким образом ее руководители собираются достичь свои цели и задачи, в первую очередь повышения прибыльности работы. Для расчета риска в любой области деятельности — торговле, производстве и других — необходимо в первую очередь прогнозировать изменение ситуации на рынке. При инвестиционной деятельности необходимо моделировать ситуацию на рынке, динамику изменения цен на сырье, материалы и другие компоненты.

Для того чтобы предложить методы снижения риска или уменьшить связанные с ним неблагоприятные последствия, вначале нужно выявить соответствующие факторы и оценить их значимость. При составлении бизнес-плана необходимо использовать аналитические методы (рассчитывать точку безубыточности, срок окупаемости и т. д.).Выполненная курсовая работа показала высокую степень применимости теоретического и методологического инструментария бизнес-планирования. Автор в дальнейшем планирует расширить сферу исследований в данной области.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

1.

http://expert.ru/expert/2013/03/privivka-zhivuchesti/.

http://pics.v2.data.rbc.ru/research/562 949 980 010 703.shtml2.

http://www.expert-ural.com/archive/48−581/razdelit-vozduh.html3.

http://www.oookislorodmash.ru/company.