Принципы деятельности исламских банков

Исламские банки опираются в своей деятельности на ряд шариатских принципов и инструментов: а) мудараба, б) мушарака, в) иджара, г) солям, д) мурабаха и др., но перечисленные выступают стержневыми.

Мудараба — это доверительное финансирование, когда банк попеременно выступает то трастовым управляющим (когда работает со средствами вкладчиков), то клиентом (при финансировании проекта, часть дохода от которого должна составить прибыль банка и его вкладчиков).

Мушарака — это тип товарищества, в котором происходит реализация проекта или сделки объединенными силами банка и предпринимателя. Банк при этом получает свою долю прибыли из общей ее доли по результатам как дивиденд.

Иджара — это классический тип лизинга.

Солям — авансовое финансирование операции, использующееся обычно в сельском хозяйстве и напоминающее договор контрактации.

Мурабаха — форма финансирования обычно торговой операции по принципу «издержки банка плюс наценка» .

Таким образом, за чисто арабскими названиями таятся хорошо известные с давних времен механизмы самых разных форм денежного обращения. Они получили свое детальное отражение в священной книге — Коране, который поощряет человека в его активной предпринимательской деятельности, но при этом осуждает жадность, стремление нажиться на горе и нужде других людей.

Суть деятельности исламского банка заключается в том, что он доводит почти до абсолютной завершенности функцию финансового посредника, выполняя в том числе роль комиссионного агента (получая прибыль лишь от благополучно завершенной сделки). При этом капитал банка остается вне зоны риска, если он не принимает какого-либо участия в финансировании собственными средствами. Обязательств перед вкладчиками соответственно не возникает.

Еще одна особенность исламского банка, помимо определенных в мударабе и мушараке: обычный банк занимается заимствованием и ссужает деньги (иными словами, покупает и продает их), исламский банк занимается покупкой и продажей товаров, а деньги в этих операциях выполняют всего лишь служебную функцию (функцию меры). Это приходит в противоречие с утвердившимся на протяжении столетий законодательством стран мира и практикой банков, в соответствии с которыми они не могут заниматься торговой и производственной деятельностью, концентрируя свои усилия на приеме вкладов и выдаче ссуд за соответствующий процент. Поэтому исламские банки, пытаясь преодолеть это противоречие, ссужают свои операции и в то же время идут на открытие филиалов и отделений, учитывая обстановку, складывающуюся в мире бизнеса.

Однако надо иметь в виду, что в целом исламские банки не настраиваются на получение прибыли за счет операций и сфер деятельности, противоречащих нормам шариата и исламской традиционной этике. Отсюда и оценка банком клиента, которая проводится с точки зрения не столько его финансового состояния, сколько его личности. Это как раз тот самый этический приоритет, который так необходим современному предпринимательству.

Финансовыми операциями на базе принципов мусульманского коммерческого права занимаются не только исламские банки, но и множество других, в том числе в Европе. Так, в Лондоне исламские бумаги в последние годы стали выпускаться десятками банков. Современный бум исламских долговых бумаг, несомненно, объясняется кризисом глобальной системы кредитования, и особенно рецессией в странах ЕС. Другой фактор — резкое сокращение операций европейских банков на Ближнем Востоке и в Азии. В результате правительства этих стран используют альтернативные источники финансирования. Малазийская государственная корпорация Dana Infra осуществляла выпуск облигаций с целью привлечь 10 млрд долл. на международное строительство. Эмитенты, следующие законам шариата, разместили соответствующие ценные бумаги на 20 млрд долл. До 90% мирового выпуска ценных бумаг сукук приходится на Малайзию, Катар, Индонезию, ОАЭ и Саудовскую Аравию. В табл. 15.1 представлены некоторые общие сведения, связанные с исламскими и кредитными операциями.

Таблица 15.1. Некоторые проекты, профинансированные исламскими кредитами в период с 2004 по январь 2011 г.

Источник: Islamic Development Bank Group in Brief. Rajab. 2011. June. P. 7.

Как видно из табл. 15.1, сфера финансовой деятельности, основанная на приведенных выше принципах, выходит далеко за пределы самих исламских стран и охватывает фактически все сферы человеческой деятельности. Специалисты, анализирующие деятельность исламских банков, справедливо отмечают, что вряд ли следует ожидать какого-либо существенного развития этих банков, которые тем не менее заняли определенную нишу в мировой банковской системе, особенно в современных условиях неустойчивости в зонах развитых стран. Влияние исламской банковской модели, возможно, будет более существенным в этических, нравственных аспектах взаимоотношений между банками и их клиентами. Эта «материя» почти утеряна в эпоху всеобщей погони за обогащением, когда используются любые средства и приемы для достижения этой цели. Несомненно, в будущем бо? льший упор будет делаться именно на нравственно-этические аспекты предпринимательства.

Здесь возникают ассоциации с протестантской этикой, которую некоторые ученые (Макс Вебер) называли одним из мощных факторов экономического прогресса в прошлом. Но в новейшее время она оказалась «растворенной» в либеральных ценностях. Хотя тезис об особой роли протестантской этики не является бесспорным, тем не менее сама постановка вопроса скорее имеет позитивный характер, так же как и современная трактовка принципов исламских банков. Возможно, неуклонное и подспудное расширение протеста «низов» в бедных мусульманских странах, зачастую неосознанного бунта против наступления всесилия «золотого тельца» с его разрушающим воздействием на личность, семью и традиционные устои общества в условиях глобализации и является тем фактором, который способствовал сначала появлению, а затем и расширению системы исламских банков как первичного звена исламской экономической модели.

Исламская корпорация развития частного сектора (Islamic Corporation for the Development of the Private Sector— ICD) в наибольшей мере характеризует деятельность коммерческих организаций, действующих на принципах ислама. Корпорация основана в 1999 г., в ее состав входят 52 государства Азии, Африки, Европы и Латинской Америки^[1].

Цели ICD:

• • поддержка экономического развития стран-участников через финансирование частного сектора в соответствии с принципами шариата;
• • консультирование правительств и частных организаций с целью содействия созданию, развитию и модернизации частных предприятий.

В период с 1999 по 2011 г. корпорацией было одобрено 219 проектов с совокупным объемом финансирования 2,2 млрд долл. в 36 странах. Финансирование направлялось в промышленный сектор (36%), финансовый сектор (27%), недвижимость (13%), нефтегазовый сектор (6%), транспорт (6%).

С целью предоставления финансирования из единого источника в 2008 г. корпорация сформировала специальный инвестиционный фонд. На конец 2011 г. этот фонд финансировал 229 операций на сумму свыше 2 млрд долл. в самых разных отраслях экономик мусульманских стран.

Международная исламская корпорация финансирования торговли (International Islamic Trade Finance Corporation — ITFC) была основана в 2008 г. В ее состав входят 37 государств из Азии, Африки и Европы. Корпорация представляет собой независимую структуру, основная цель которой — стимулировать развитие финансов и торговли и таким образом улучшить финансово-экономические условия стран и условия жизни граждан в мусульманских странах — участниках Организации исламской кооперации. Кроме того, корпорация стимулирует мобилизацию государственных и частных ресурсов с целью ускорения экономического развития через рост торговли и финансов этих стран.

У корпорации два ключевых подразделения:

• 1) финансирование торговли (Trade Finance);
• 2) программа кооперации торговли и продвижения (Trade Cooperation and Promotion Programme), состоящая из четырех бизнес-направлений: развитие торговли, обеспечение торговли, развитие потенциала, развитие стратегических групп товаров (strategic commodities development).

Для повышения торгового и финансового развития в качестве ключевого инструмента, а также, для того чтобы осуществлять поддержку странам — участникам Организации исламской кооперации в этих областях и после их взаимного товарооборота, в 2011 г. был основан Комитет по решению вопросов в области торговли группы ИБР. Главными целями этого комитета были провозглашены следующие:

• • увеличение торговли и торговой интеграции стран — участниц Организации исламской кооперации;
• • осуществление деятельности по управлению информацией, такой как развитие информационных систем для использования в реальном и финансовом секторах экономик исламских государств;
• • поддержка баз данных экспертов, финансовой и торговой информации.

С момента своего основания корпорация одобрила операции на сумму 9,6 млрд долл. В 2011 г. торговое финансирование достигло уровня 3 млрд долл., увеличившись на 19% по сравнению с уровнем 2,6 млрд в 2010 г.

Исламская корпорация страхования инвестиций и экспортного кредитования (Islamic Corporation for the Insurance of Investment and Export Credit — ICIEC) была основана в 1994 г. В ее состав входит 40 стран Азии, Африки и Европы. Ее целью — продвижение торговли между странами-участниками и другими странами мира и привлечение инвестиций в страны-участницы из других стран мира. В частности, корпорация предоставляет следующие услуги:

• • страхование экспортных кредитов, перестрахование с целью покрытия дебиторской/кредиторской задолженности по коммерческим и страновым рискам;
• • страхование инвестиций и перестрахование по страновым рискам, образующимся в основном в результате неконвертации и трансферных ограничений, экспроприации, войны или народных волнений, нарушений контрактных обязательств или несоответствия с финансовыми обязательствами.

Корпорация управляет Программой технической поддержки стимулирования инвестиций группы ИБР (Investment Promotion Technical Assistance Programme — ITАР), которая была основана в 2005 г. Цель ITAP — реализовать потенциал развития странучастников через интегрированную программу продвижения иностранных инвестиций и технической поддержки. В рамках программы страны-участники получают консультации по вопросам улучшения инвестиционного климата, повышения компетенций агентств по привлечению инвестиций, определения инвестиционных возможностях, а также организации специальных мероприятий для привлечения инвестиций. На конец 2011 г. итоговый объем страховых обязательств находился на уровне 14,620 млн долл., из которых 11,318 млн долл. были застрахованы. В 2011 г. были сделаны страховые обязательства на уровне 3,123 млн долл.^[2]

• [1] Islamic Development Bank Group in Brief. Rajab. 2011. June. P. 8.
• [2] Islamic Development Bank Group in Brief. Rajab. 2011. June. P. 7.