Депозитные операции Банка России

Как уже было отмечено в параграфе 9.3, в разные периоды времени на денежном рынке может образоваться дефицит или профицит ликвидности.

В ситуации структурного дефицита ликвидности центральные банки обеспечивают рынок ликвидностью, например, посредством операций рефинансирования. В случае появления профицита ликвидности усилия центральных банков направляются в сторону развития инструментов, способных абсорбировать ликвидность, — депозитных операций. Таким образом, депозитные операции целесообразно рассматривать как часть политики рефинансирования.

Цель депозитных операций — привлечение на депозитные счета в Банке России свободных денежных средств кредитных организаций и изъятие таким образом излишней ликвидности банковской системы.

Банк России проводит депозитные операции в соответствии со ст. 4 и 46 ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)».

Порядок их проведения определен положением Банка России № 404-П «О проведении Банком России депозитных операций с кредитными организациями».

Участниками депозитных операций являются Центральный банк Российской Федерации (его уполномоченные учреждения) с одной стороны и кредитные организации с другой стороны. Депозитные операции проводятся в российских рублях.

Кредитные организации, с которыми Банк России осуществляет депозитные операции, должны отвечать следующим критериям по состоянию на день (дату) проведения депозитной операции:

• • банки должны быть отнесены к первой, второй или третьей классификационным группам, небанковские кредитные организации — к первой или второй классификационной группе;
• • участники не должны иметь неуплаченных взносов (недовзносов) в обязательные резервы, нарушений в части выполнения усреднения обязательных резервов, штрафов за нарушение обязательных резервных требований, а также фактов непредставленного расчета размера обязательных резервов;
• • участники не должны иметь просроченных денежных обязательств перед Банком России, в том числе по кредитам Банка России и процентам по ним.

Кредитные организации, с которыми Банк России осуществляет депозитные операции, должны иметь заключенное с Банком России дополнительное соглашение к договору банковского счета, открытого в уполномоченной организации, о предоставлении Банку России права на взыскание с него без распоряжения кредитной организации — владельца счета суммы штрафа за нарушение условий генерального депозитного соглашения.

В соответствии с положением Банк России осуществляет следующие виды депозитных операций (табл. 9.4.1):

• • депозитные аукционы;
• • депозитные операции по фиксированным процентным ставкам.

Депозитные аукционы проводятся как конкурсы заявок кредитных организаций на участие в депозитном аукционе Банка России исходя из указанных в них процентных ставок, либо проводятся объемные депозитные аукционы (конкурсы заявок кредитных организаций на участие в депозитном аукционе Банка России исходя из указанных в них сумм депозита).

Аукционы проводятся с учетом устанавливаемых Банком России максимальной процентной ставки по депозиту, а также максимального объема денежных средств, привлекаемых на депозитном аукционе.

В заявке кредитной организации на процентный депозитный аукцион может быть указана процентная ставка (такая заявка носит название конкурентной заявки). Заявка может не содержать указания процентной ставки (такая заявка носит название неконкурентной заявки).

Виды и условия депозитных операций Банка России.

Таблица 9.4.7.

Источник: составлено по материалам сайта Банка России.

В случае установления Банком России максимальной процентной ставки по депозиту направленные на процентный депозитный аукцион конкурентные заявки с указанием в них процентной ставки, превышающей максимальную процентную ставку по депозиту, Банком России не принимаются.

Неконкурентная заявка означает, что кредитная организация намерена разместить депозит в Банке России на условиях депозитного аукциона по средневзвешенной процентной ставке, сложившейся по итогам депозитного аукциона.

Банк России формирует список заявок кредитных организаций, принятых к аукциону. В него входят неконкурентные заявки, а также конкурентные заявки кредитных организаций, ранжированные по уровню указанных кредитными организациями процентных ставок, начиная с минимальной. На основании анализа указанного списка заявок Банк России устанавливает ставку отсечения. Установленная Банком России по итогам депозитного аукциона ставка отсечения может не совпадать с максимальной процентной ставкой по депозиту (в случае ее установления). По итогам процентного депозитного аукциона подлежат удовлетворению неконкурентные заявки, а также конкурентные заявки кредитных организаций, в которых указаны процентные ставки, не превышающие ставку отсечения.

Справка.

Депозитные аукционы могут проводиться одним из следующих способов:

• • «американский», при использовании которого договоры-заявки, вошедшие в список удовлетворенных, удовлетворяются по предлагаемым кредитными организациями процентным ставкам, не превышающим либо равным ставке отсечения, устанавливаемой Банком России по результатам аукциона;
• • «голландский», при котором договоры-заявки, вошедшие в список удовлетворенных, удовлетворяются по ставке отсечения, устанавливаемой Банком России по результатам аукциона.

При проведении Банком России процентного депозитного аукциона любым из указанных в настоящем пункте способов неконкурентные заявки удовлетворяются по средневзвешенной ставке.

Средневзвешенная ставка рассчитывается Банком России по удовлетворенным или частично удовлетворенным конкурентным заявкам.

При исчерпании установленного Банком России максимального объема денежных средств, привлекаемых на процентном депозитном аукционе, конкурентные заявки кредитных организаций, в которых указаны процентные ставки, равные ставке отсечения, удовлетворяются частично (пропорционально доле суммы депозита, указанной в заявке, в общей сумме депозитов конкурентных заявок, принятых на аукцион, в которых указана процентная ставка, равная ставке отсечения), а неконкурентные заявки удовлетворяются в полной сумме.

В случае участия в объемном депозитном аукционе кредитные организации направляют заявки с указанием в них процентной ставки, установленной Банком России в информации об условиях проведения такого аукциона. Банк России формирует список заявок кредитных организаций, принятых к аукциону. В него включаются заявки, ранжированные по сумме депозита, указанной кредитными организациями в заявках, начиная с максимальной. Банк России на основании анализа указанного списка заявок определяет объем денежных средств, привлекаемых по итогам депозитного аукциона. Определенный Банком России объем денежных средств, привлекаемых по итогам депозитного аукциона, может не совпадать с максимальным объемом денежных средств, привлекаемых на депозитном аукционе (в случае его установления).

При проведении объемного депозитного аукциона заявки кредитных организаций удовлетворяются по процентным ставкам, установленным Банком России и указанным в заявках. При исчерпании установленного максимального объема денежных средств заявки удовлетворяются частично (пропорционально доле суммы депозита, указанной в заявке, в общей сумме депозитов заявок, принятых на аукцион).

Информация Банка России об условиях проведения депозитного аукциона (включая дату проведения депозитного аукциона, максимальную процентную ставку по депозиту, максимальный объем денежных средств, привлекаемых на депозитном аукционе), а также информация об итогах проведения депозитного аукциона публикуется в «Вестнике Банка России» и размещается на официальном сайте Банка России в информационно-телекоммуникационной сети «Интернет» на сайте Банка России.

Депозитные операции по фиксированным процентным ставкам проводятся на стандартных условиях привлечения Банком России денежных средств кредитных организаций в депозит: на определенный срок и (или) до востребования. Указанные операции проводятся Банком России ежедневно. Целью указанной операции является абсорбирование ликвидности. Размер ставки зависит от действующей ключевой ставки и рассчитывается как ключевая ставка минус один процентный пункт.

При осуществлении депозитных операций кредитные организации могут использовать систему торгов Московской Биржи, а также систему «Рейтерс-Дилинг».

Депозитные операции с использованием системы торгов Московской Биржи осуществляются в соответствии с положением Банка России № 404-П и «Правилами заключения Банком России сделок с кредитными организациями с использованием системы торгов Биржи при проведении Банком России депозитных и кредитных операций». Департамент операций на финансовых рынках как уполномоченное подразделение Банка России осуществляет указанные операции от имени Банка России. Для осуществления расчетов по операциям в качестве основного может использоваться счет в Банке России или банковский счет, открытый в уполномоченной расчетной организации НКО АО НРД.

Кредитные организации вправе осуществлять депозитные операции с использованием системы «Рейтерс-Дилинг». Организационные аспекты осуществления операций соответствуют положению Банка России № 404-П, а также Регламенту, устанавливающему, порядок указания условий заявок кредитных организаций в тексте переговоров, проводимых с использованием системы «Рейтерс-Дилинг». Информация об условиях проведения указанных депозитных операций (по фиксированным процентным ставкам, процентным ставкам, определяемым по итогам аукциона) размещается на официальном сайте Банка России в сети «Интернет». Совершение депозитных операций с использованием системы «Рейтерс-Дилинг» осуществляет от имени Банка России Департамент операций на финансовых рынках.

В случае участия кредитной организации в депозитных операциях с использованием системы «Рейтерс-Дилинг» у нее в системе должен быть дилинг-код (дилинг-коды). Информация о дилинг-кодах, по которым в текущий день осуществляется прием заявок, размещается Банком России на своем официальном сайте. Банк России в течение дня проведения депозитной операции может принять решение о замене или прекращении использования ранее заявленного дилинг-кода. Для расчетов по депозитным операциям в качестве основного счета может использоваться корреспондентский счет в Банке России или банковский счет, открытый в уполномоченной расчетной организации НКО АО НРД.