Анализ финансового состояния

Целью курсовой работы является проведение финансового анализа предприятия. Финансовый анализ является существенным элементом финансового менеджмента и аудита. Практически все пользователи финансовых отчетов предприятий используют результаты финансового анализа для принятия решений по оптимизации своих интересов.

Собственники анализируют финансовые отчеты для повышения доходности капитала, обеспечения стабильности предприятия. Кредиторы и инвесторы анализируют финансовые отчеты, чтобы минимизировать свои риски по займам и вкладам. Можно твердо говорить, что качество принимаемых решений целиком зависит от качества аналитического обоснования решения.

Основными функциями финансового анализа являются:

 объективная оценка финансового состояния, финансовых результатов, эффективности и деловой активности объекта анализа;

 выявление факторов и причин достигнутого состояния и полученных результатов;

 подготовка и обоснование принимаемых управленческих решений в области финансов;

 выявление и мобилизация резервов улучшения финансового состояния и финансовых результатов, повышения эффективности всей хозяйственной деятельности.

В данной курсовой работе проводится финансовый анализ деятельности предприятия на основе имеющихся данных по формам № 1 и № 2.

I Анализ финансового состояния.

1. Оценка имущественного положения

1.1 Анализ изменений в составе и структуре имущества предприятия

Абсол. величина Уд. вес,% Изменения

Актив баланса на на на на абсол. уд. весов прирост

начало конец начало конец величина в % (уменьшение)

пунктах к нач. года,%

Внеоборотные активы 12 085,0 11 798,0 68,22 65,20 -287,0 -3,01 -2,37%

в том числе

1.1. Основные средства 2537,85 2595,56 14,33 14,34 57,71 0,02 2,27%

1.2. Нематер. активы 9184,6 9084,46 51,84 50,20 -100,14 -1,6 -1,09%

1.3. Долгосрочные

фин. вложения

1.4. Незавершённое строительство 362,55 117,98 2,05 0,65 -244,57 -1,39 -67,46%

Оборотные активы 5630,99 6297,01 31,78 34,80 666,02 3,01 11,83%

в том числе

2.1. Запасы, всего 4645,57 4206,4 26,22 23,25 -439,17 -2,98 -9,45%

2.1.1. Сырьё, материалы 4110,63 3400,38 23,20 18,79 -710,25 -4,41 -17,28%

2.1.2. Незавершенное 467,37 459,68 2,64 2,54 -7,69 -0,10 -1,65%

производство

2.1.3. Гот. продукция и 67,57 346,34 0,38 1,91 278,77 1,53 412,56%

товары для перепродажи

2.2. НДС 123,88 113,35 0,70 0,63 -10,53 -0,07 -8,50%

2.3. Денежные средства 298,44 692,67 1,68 3,83 394,23 2,14 132,10%

2.4. Дебиторская 563,1 1284,59 3,18 7,10 721,49 3,92 128,13%

задолженность

в т.ч. покупат. и заказ. 191,45 661,19 1,08 3,65 469,74 2,57 245,36%

БАЛАНС 17 716,0 18 095,0 100,00 100,00 379,0 0 2,14%

В имуществе предприятия в течение года произошёл ряд изменений. Оборотные средства увеличились на 3,01 т.р. (11,83%) при одновременном уменьшении внеоборотных активов на 2,37%.

Увеличение внеоборотных активов произошло только за счет увеличения основных средств на 2,27%, которое может быть связано с амортизацией, либо выбытием данных средств.

Рост оборотных активов обусловлен увеличением готовой продукцией на 278 т.р. (412,56%)по сравнению с началом года. Наблюдается увеличение денежных средств на 394 т.р. (71,13%).

В итоге валюта баланса увеличилась на 379 т.р. (2,14%), что также является положительной тенденцией в деятельности предприятия.

1.2.Оценка структуры источников средств предприятия и ее изменение

табл.2

Абс.величина Уд. вес,% Изменения

Пассив баланса на на на на абсолют. уд. весов прирост

начало конец начало конец величина в % (уменьшение)

пунктах к нач. года,%

Капитал и резервы 14 166 14 884 79,96 82,25 718,00 2,29 5,07%

в том числе

1.1. Уставной капитал 9916,2 10 418,8 55,97 57,58 502,60 1,61 5,07%

1.2. Добавочный капитал 12 862,73 13 693,28 72,61 75,67 830,55 3,07 6,46%

1.3. Резервный капитал 1303,27 1190,72 7,36 6,58 -112,55 -0,78 -8,64%

Долгоср. Пассивы 0,00 0,00 Х Х Х Х Х

Краткосрочные пассивы 3550 3211 20,04 17,75 -339,00 -2,29 -9,55%

в том числе

3.1. Займы и кредиты 568 642,2 3,21 3,55 74,20 0,34 13,06%

3.2. Кредиторская 2627 2376,14 14,83 13,13 -250,86 -1,70 -9,55%

задолженность

3.2.1. поставщ. и подряд. 1207 995,41 6,81 5,50 -211,59 -1,31 -17,53%

3.2.2. перед персоналом 355 481,65 2,00 2,66 126,65 0,66 35,68%

3.2.3. перед гос. внебюд. ф. 177,5 256,88 1,00 1,42 79,38 0,42 44,72%

3.2.4. по налогам и сборам 532,5 449,54 3,01 2,48 -82,96 -0,52 -15,58%

3.2.5. прочие кредиторы 355 192,66 2,00 1,06 -162,34 -0,94 -45,73%

3.3.Резервы предстоящих расходов 213 96,33 1,20 0,53 -116,67 -0,67 -54,77%

3.4. Прочие кратк. обязат. 142 96,33 0,80 0,53 -45,67 -0,27 -32,16%

БАЛАНС 17 716 18 095 100,00 100,00 379 0 2,14%

Увеличение имущества организации произошло в большей мере за счёт возрастания добавочного капитала на 830,55 т.р. (6,46%). Долгосрочные займы снизились, что говорит об уменьшении задолженности. Собственные средства предприятия увеличились на 502,6 т.р. (5,07%), главным образом, за счет добавочного капитала.

Кредиторская задолженность уменьшилась на 339 т.р. (9,55%). Это является положительным фактором, так как предприятие расширяет круг своих кредиторов (основной вес задолженности составляет задолженность перед персоналом и перед государственными внебюджетными фондами и рост составляет 35,68% и 44,72% соответственно (126,65 т.р. и 79,38 т.р.). Прочие краткосрочные обязательства предприятие в течение года частично погасило. Несмотря на это краткосрочные пассивы уменьшились на 339 т.р. (9,55%).

Наибольший удельный вес в структуре источников средств предприятия как на начало, так и на конец года составляет резервы предстоящих расходов 70,38% и 70,39% соответственно (изменение 0,01 процентных пункта).

Удельный вес краткосрочных пассивов уменьшился за счет снижения удельного веса кредиторской задолженности.

2. Оценка финансового положения

2.1. Оценка платежеспособности предприятия и ее динамики

N На нач. На нач. На кон Изменения

пп Показатель, т.р. прошл. отчетн. отчетн. За прошлый год За отчетный год

года года года абсолютн. темп абсолютн. темп

т.р прироста т. р прироста

% %

1. Запасы, всего 3785,76 4206,40 26,22 420,64 11,11% -4180,18 -99,38%

2. Дебиторская задолженность, 1117,59 1284,59 3,17 848 452 167,00 14,94% -1281,41 -99,75%

Денежные средства 658,04 692,67 1,68 457 986 34,63 5,26% -690,99 -99,76%

3. Оборотные активы, всего 5561,39 6183,66 31,09 622,27 11,19% -6152,57 -99,50%

4. Долгосрочные пассивы, всего 0,00 0,00 0,00 Х Х Х Х

5. Краткосрочная задолж., всего 2857,79 3211,00 20,383 834 353,21 12,36% -3190,96 -99,38%

6. Всего обязательств (с4+с5) 2857,79 3211,00 20,04 353,21 12,36% -3190,96 -99,38%

7. Оборотный капитал (с3-с6) 2703,60 2972,66 11,05 269,06 9,95% -2961,61 -99,63%

8. Чистый оборотный кап-л (с3-с5) 2703,60 2972,66 11,05 269,06 9,95% -2961,61 -99,63%

Рассматривая размер оборотных активов, можно сказать, что наблюдается тенденция его снижения: за прошлый год оборотные активы уменьшились на 6152,57 т.р. (99,5%), за отчётный год увеличились на 622,27 т.р. (11,9%). В то же время проследить динамику изменения денежных средств на расчетном счету сложно: за прошлый год она увеличилась на 34,63 т.р. (5,26%), а за отчетный год снизилась на 6152,97 т.р. (99,50%). Наблюдается рост дебиторской задолженности как за прошлый на 167 т.р. (14,94%), и уменьшение в отчетном период — 1281,41 т.р. (99,75%).

Собственный оборотный капитал за прошлый год увеличился на 269,06 т.р. (9,95%), за отчётный год — на 2961,61 т.р. (99,63%), что является положительной тенденцией. Но, несмотря на это собственный оборотный капитал не достаточно обеспечивает оборотные активы (отношение собственного оборотного капитала к оборотным активам меньше критериального значения — 0,1). Следовательно, можно сказать, что структура баланса неудовлетворительная, а предприятие недостаточно платёжеспособное.

Кроме того, размер чистого оборотного капитала полностью совпадает с размером собственного оборотного капитала в связи с отсутствием долгосрочных займов.