Анализ деятельности накопительных пенсионных фондов в Республике Казахстан на примере АО НПФ «РЕСПУБЛИКА»

Анализ деятельности АО НПФ «Республика»

Государственное Агентство по финансовому надзору 12 мая 2007 года приняло решение о досрочном завершении режима консервации и отзыве лицензии АО «НП «Валют-Транзит Фонд» на осуществление деятельности по привлечению пенсионных взносов и осуществлению пенсионных выплат. Данное решение вступило в силу в 19 мая 2007 года на основании действующего закона республики «О пенсионном обеспечении» за несоблюдение требований пруденциальных нормативов и иных обязательных к соблюдению норм и лимитов.

АО НПФ «Республика» начал свою деятельность в мае 2007 года, «Инвестиционным Финансовым Домом «Resmi», имеющим многолетний опыт в создании и управлении финансовыми компаниями, включая пенсионными фондами. Является владельцем НПФ «Республика».

АО «Инвестиционный Финансовый Дом «RESMI» является крупнейшей отечественной независимой инвестиционно-финансовой компанией. Занимает лидирующие позиции в области управления активами, брокерско-дилерских услуг, инвестбанкинга.

ТОО Группа компаний «RESMI» — это казахстанская инвестиционная компания, управляет портфелем прямых инвестиций мажоритарного типа, состоящим из лидирующих компаний-холдингов в конкурентных секторах экономики. Является владельцем АО «ИФД «RESMI».

АО НПФ «Республика» сразу зарекомендовал себя, как первый пенсионный фонд инноваций и доверия, фонд стабильной доходности и достойного сервиса. Банком-кастодианом до 19.03. 2011 года являлся АО ДО «БТА"-АО «Темирбанк», АО НПФ «Республика» в соответствии с действующим законодательством Республики Казахстан заключил касто-диальный договор с АО «Евразийский банк» с 26.02.2011 года.

За два года деятельности АО НПФ «Республика» твердо заняло лидирующие позиции по таким показателям как коэффициент номинального дохода, прирост по пенсионным активам и количеству вкладчиков.

АО НПФ «Республика" — единственный пенсионный фонд, который предоставляет персонифицированную сервисную программу по пенсионным, инвестиционным и другим дополнительным услугам.

Пенсионные услуги для физических лиц от АО НПФ «Республика»:

• -консультирование и содействие в присвоении Социального Индивидуального Кода в Государственном Центре по выплате пенсии;
• -проведение презентаций и предоставление информации о деятельности Фонда;
• -консультирование по вопросам пенсионного обеспечения;
• -заключение пенсионного договора с выездом в любое удобное время;
• -помощь в поиске и консолидации накоплений на одном пенсионном счете;
• -выплаты пенсионных накоплений получателям, достигшим пенсионного возраста, выезжающим на постоянное место жительства за пределы Республики Казахстан, а также по наследству в порядке, установленном законодательством Республики Казахстан;
• -предоставление вкладчику информации о состоянии его индивидуального пенсионного счета по первому требованию при личном обращении в представительство Фонда;

Для юридических лиц:

• -предоставление технической поддержки. Специалисты Фонда с выездом на место установят Вам программу для формирования платежных документов пенсионных взносов;
• -консультирование по вопросам пенсионного законодательства;
• -ежедневный контроль поступлений, своевременное зачисление пенсионных взносов и переводов пенсионных накоплений на индивидуальные пенсионные счета вкладчиков, а также возврат ошибочно зачисленных поступлений плательщику в соответствии с действующим законодательством;
• -консультирование работников финансовых департаментов организаций по вопросам «Оптимизации платежей в накопительной пенсионной системе».

Дополнительный пенсионный сервис только от АО НПФ «Республика»:

• -предоставление консолидированного отчета по всем формам инвестиций, находящихся в управлении ИФД «RESMI»: пенсионных накоплений АО НПФ «Республика», паев инвестиционных фондов «RESMI Зарплатный», «RESMI Монетный двор», «RESMI Золотой век»;
• -предоставление возможности просмотра выписки через услугу «Интернет-выписка»;
• -предоставление возможности получить консультации персонального менеджера;
• -получение ежемесячных отчетов об инвестиционной деятельности фонда по электронной почте для вкладчиков.

По итогам деятельности 2010 года АО НПФ «Республика» — лидер по коэффициенту номинального дохода, превышающего уровень инфляции[28].

АО НПФ «Республика» — первый накопительный пенсионный фонд в стране, который уже сегодня технически готов к запуску инвестиционного мультипортфеля. На выбор вкладчика предлагаются три инвестиционные стратегии, отличные друг от друга уровнем доходности. Каждый вкладчик — индивидуален, и учитывая свои характеристики, он выбирает именно ту стратегию, которая наиболее оптимально отвечает его требованиям (стратегии будут внедрены в 2012г).

АО НПФ «Республика» — накопительный пенсионный фонд, неаффиллированный с банком, что обеспечивает снижение рисков, связанных с неустойчивостью банка и финансовой группы. Учитывая многолетний опыт в управлении пенсионными активами ООИУПА «RESMI Asset Management», Фонд обеспечивает для вкладчиков максимальный уровень доходности с использованием надежных финансовых инструментов.

АО НПФ «Республика» — первый накопительный пенсионный фонд, делающий основной упор на повышение знаний вкладчиков об их правах и возможностях, для того, чтобы выбор пенсионного фонда стал осознанным. Каждый вкладчик имеет право знать, как преумножаются его пенсионные накопления, начисляется инвестиционный доход, из чего образуется будущая пенсия.

Только АО НПФ «Республика» уже сейчас технически готов к внедрению мультипортфеля. Вкладчик НПФ «Республика» первым получает возможность выбирать стратегию преумножения своих накоплений. АО НПФ «Республика» предлагает три стратегии преумножения накоплений: динамичная стратегия, умеренная стратегия, стабильная стратегия. Рассмотрим одну из них:

«Динамичная стратегия» — инвестиционный горизонт вкладчика долгосрочный, возраст до 35 лет.

Главная инвестиционная цель — получение вкладчиками высокого уровня дохода при повышенном уровне рыночных рисков посредством инвестирования в высокодоходные инструменты.

Инвестиционная стратегия подразумевает инвестирование большей части активов в высокодоходные долевые инструменты, наряду с частью инвестирований в Государственные бумаги и корпоративные облигаций для получения стабильного дохода.

Инвестиционная техника включает в себя использование процесса идентификации акций с потенциалом роста из общего значительного количества анализируемых акций и диверсификации ценных долевых бумаг по странам и секторам экономики.

• -10% портфеля инвестируются в государственные бумаги с фиксированным доходом и минимальным риском.
• -20% портфеля инвестируются в корпоративные облигации с фиксированным доходом и минимальным риском дефолта.

Впервые в практике пенсионной системы АО НПФ «Республика» предоставляет возможность каждому вкладчику выбирать стратегию преумножения пенсионных накоплений. Стратегии отличаются друг от друга уровнем доходности и степенью рисков финансовых инструментов.

С осени 2010 года в говорится об убыточности четырех пенсионных фондов: АО НПФ «Народный Банк Казахстана», АОНПФ «УларУмит», АО НПФ «Отан» и АО НПФ «Республика». Снижение собственного капитала наблюдается у всех пенсионных фондов, о чем свидетельствуют официальные данные АФН Республики Казахстан на 01.11.2010 г.

Снижение собственного капитала АО НПФ «Республики» связано исключительно с убытками вследствие хозяйственной деятельности. НПФ «Республика» — единственный пенсионный фонд, который показывает положительный прирост инвестиционного дохода в 11,7 миллионов тенге.

Пенсионные активыэто прежде всего пенсионные накопления вкладчиков в том числе инвестиционный доход. Прирост пенсионных активов НПФ означает на какую сумму пенсионных активов прирос тот или иной фонд за указанный период. Так, АО НПФ «Республика» за март 2011 года увеличил сумму пенсионных активов на 1,6 миллиардов тенге и достиг показателя 13,9 миллиардов тенге.

За март месяц 2011 года количество вкладчиков по всей пенсионной системе увеличилось на 18.715 вкладчиков. В АО НПФ «Республика» количество ИПС увеличилось 4805 человек (25% от общего прироста) и составило 64.680 вкладчиков. По приросту пенсионных счетов (вкладчиков) АО НПФ «Республика» занимает 2 место среди всех НПФ в Казахстане.

За март 2011 года сумма обязательных взносов увеличилась на 24,5 миллиардов тенге, в АО НПФ «Республика» прирост за март месяц 2011 года 289.082 миллионов тенге, прирост за 1 квартал приблизился к 724 миллиардам тенге.

УПЕ — условная пенсионная единица. После осуществления перевода в Фонд накопления вкладчика пересчитываются в УЕ. Например, стоимость 1 у.е. =100, значит у вкладчика с суммой перевода 100.000 на счету 1000 у.е. Изменение стоимости УЕ означает изменение стоимости пенсионных активов вкладчика. Из выше указанного примера: если стоимость УЕ станет 105, то накопления вкладчика увеличивается 1000 у.е.* 105 до 105 000 тенге. Таким образом, на доходность накоплений влияет не само значение условной пенсионной единицы, а ее изменение (прирост) относительно предыдущих периодов. Стабильный прирост УПЕ — стабильная доходность пенсионных накоплений.

Мы, видим, что АО НПФ «Республика» снова вышел на лидирующее место среди всех НПФ в Казахстане.

К2 — коэффициент номинального дохода НПФ, отражающий доходность Фонда в годовых за последние 12, 36, 60 месяцев. На 1 марта 2011 года АО НПФ «Республика» вновь зафиксировал показатель доходности на первые позиции- 10,22%, что на 1,32% превышает уровень инфляции.

В расчетных документах указывают наименование и местонахождение поставщика и покупателя, номер договора поставки, вид отправки, сумму платежа по договору, стоимость дополнительно оплачиваемых тары и упаковки, транспортные тарифы, подлежащие возмещению покупателями (если это предусмотрено договором), сумму налога на добавленную стоимость, выделяемую отдельной строкой. При отгрузке изделий, не являющихся объектами налогообложения по НДС, расчетные документы выписывают без выделения суммы НДС, и на них делают надпись или ставят штампы «Без налога (НДС)».

При этом многие аналитики отмечают, что Фонд поддерживает стабильный показатель доходности на протяжении всего периода деятельности.

С начала 2011 года АО НПФ «Республика» показывает положительную динамику развития и входит в четверку ведущих пенсионных фондов по соотношению входящих переводов пенсионных накоплений к исходящим:

• -пенсионные активы Фонда составили более 15 миллиардов тенге активов.
• -чистый инвестиционный доход — более 1 миллиардов тенге.

Благодаря эффективному управлению пенсионными активами и клиентоориентированному подходу в работе с вкладчиками НПФ «Республика» завоевал доверие более 70 тысяч вкладчиков.

Как известно, согласно Закону Республики Казахстан от 20 ноября 2010 года № 88-IV «О внесении изменений и дополнений в некоторые законодательные акты Республики Казахстан по вопросам коллективного инвестирования и деятельности накопительных пенсионных фондов» пенсионные фонды обязаны до 2012 года обеспечить пополнение уставного капитала до 2 миллиардов тенге. В данном направлении пенсионным фондом «Республика» уже предприняты шаги: с начала 2010 года уставный капитал Фонда был увеличен в 2,5 раза и до конца 2011 года планируется увеличение до 2 миллиардов тенге.