Современные тенденции кредитного риска

Соответственно появляется возможность оперативно автоматически контролировать отраслевую структуру кредитного портфеля в целом и в разрезе отдельных точек продаж.

Модуль определения решения (рекомендаций по решениям) — содержит варианты ответов по кредитным заявкам на основании комплексной оценки. Формирование ответов происходит за счет комплексных данных, поступивших из модуля управления рисками.

Необходимо подчеркнуть, что система автоматизированного управления кредитными рисками не является скоринговой программой, однозначно определяющей кредитное решение. Фактически данная система является дополнительным инструментом анализа, позволяющим получить объективное представление о процессе оценки и нивелирующим субъективную интерпретацию показателей деятельности заемщика, что возможно в силу андеррайтинга с использованием человеческого ресурса (к примеру, практика показывает, что даже в рамках одного банка по одному и тому же кредитному заключению может быть принято несколько диаметрально противоположных решений в зависимости от того, какой кредитный аналитик проводит его андеррайтинг).

Таким образом, система автоматизированного управления кредитными рисками:

— обеспечивает объективный автоматический контроль рисков за счет стандартизованной оценки заемщиков по утвержденным критериям (нишевым, финансово-экономическим, залоговым);

— при изменении состояния рынка позволяет оперативно корректировать критерии приоритетных отраслей, оценки финансового состояния и обеспечения;

— автоматически контролирует уровень кредитного риска и/или дефолт на отрасль и точку продаж.

Теперь проанализируем деятельность бюро кредитных историй в России как инструментов снижения кредитных рисков.

Основным документом, регулирующим деятельность кредитных бюро в Российской Федерации, является Федеральный закон от 01.

09.2005 г. № 218-ФЗ «О бюро кредитных историй». Согласно ему, кредитная история — это совокупность информации о заемщике и заключенных им кредитных договорах, состоящая из открытой (титульной) и закрытой (конфиденциальной) частей и хранящаяся в бюро кредитных историй; бюро кредитных историй (БКИ) — юридическое лицо, осуществляющее деятельность по получению информации из соответствующих источников, формированию, хранению и обработке кредитных историй, а также предоставлению кредитных отчетов по запросу пользователей.

Существуют различные определения БКИ. Приведем, на наш взгляд, наиболее точное: бюро кредитных историй — организация (как правило, частная), занимающаяся сбором, обработкой, хранением и распространением сведений, относящихся к кредитной истории отдельных граждан, включая такие сведения, как остаток задолженности или кредитные линии, историю внесения платежей, случаи непогашения кредита, банкротства.

Идея создания структуры, которая могла бы хранить и обрабатывать информацию о кредитных историях (или о хронологии проведения клиентами операций), не нова. Предшественниками БКИ были: каталоги (книги) кредитных и финансовых учреждений; банки данных кредитных организаций; базы данных клиентов; автоматизированные базы данных операций клиентов и др. Все они должны были хранить и накапливать истории проведения кредитных операций различными кредитно-финансовыми учреждениями, то есть, по сути, выступали первыми зачатками современных БКИ.

Создатели бюро кредитных историй изначально предполагали, что их развитая система должна упорядочить кредитную деятельность банков, сделать ее менее рискованной и более оперативной. В большинстве стран мира кредиторы (банки, финансовые компании, компании-эмитенты кредитных карт, инвестиционные компании, торговые фирмы, предоставляющие коммерческие кредиты) на постоянной основе обмениваются информацией о платежеспособности заемщиков через БКИ, что обусловлено проблемой асимметрии информации в сфере финансового посредничества.

Недостаточность сведений о партнере, доступных при заключении сделки, ведет к неэффективности распределения кредитных ресурсов. Так, кредитор обычно не в состоянии точно оценить будущие доходы и риски, связанные с инвестиционными проектами, для осуществления которых заемщик берет ссуду. Поэтому банк устанавливает одинаковые процентные ставки по кредитам для всех, что порождает проблему отрицательного отбора.

Кроме того, кредиторы не всегда могут контролировать действия заемщиков после получения ссуды. Заемщик может осуществлять деятельность, увеличивающую риск неплатежеспособности или стремиться укрыть доходы от своих инвестиций, чтобы не платить по долгам. Следствием этого становятся снижение объемов кредитования и установление высоких процентных ставок. Таким образом, возникает проблема морального риска.

В условиях асимметрии информации лучшие заемщики платят повышенную премию за риск, а худшие — заниженную. Поскольку ненадежные заемщики сильнее стремятся получить кредит, чем платежеспособные, эффективность распределения кредитных ресурсов снижается. В результате часть потенциально надежных и прибыльных проектов не реализуется.

При ухудшении положения в нефинансовом секторе оценка рисков и отбор заемщиков усложняются, процентные ставки повышаются, что заставляет лучших заемщиков уйти с рынка. При этом ненадежные заемщики соглашаются на невыгодные условия, поскольку знают, что все равно вряд ли вернут ссуду. Следствием этого становятся либо рискованная кредитная политика и угроза финансовой состоятельности самих кредиторов, либо их стремление максимально ограничить выдачу ссуд, несмотря на наличие на рынке надежных заемщиков.

Мировой опыт показывает, что решить эти проблемы можно только с помощью бюро кредитных историй, созданных для обмена информацией о заемщиках между кредиторами. Во-первых, БКИ обеспечивают лучшую информированность банков о потенциальных заемщиках и позволяют точнее прогнозировать возвратность ссуд, что уменьшает риск возникновения проблемы отрицательного отбора. Во-вторых, благодаря им снижается стоимость поиска информации о клиентах. Это способствует выравниванию информационного поля внутри кредитного рынка и заставляет кредиторов устанавливать конкурентные цены на свои ресурсы. В-третьих, деятельность кредитных бюро дисциплинирует заемщиков из-за реальной угрозы нанесения существенного ущерба их репутации в глазах потенциальных кредиторов.

Бюро кредитных историй выступают в качестве информационных посредников, либо учрежденных и принадлежащих самим кредиторам, либо действующих независимо и получающих прибыль от своей деятельности. Кредиторы снабжают БКИ данными о своих клиентах. Бюро сопоставляет их с информацией, полученной из других источников (суды, государственные регистрационные и налоговые органы и т. д.) и формирует картотеку на каждого заемщика.

При регулярном и достоверном предоставлении БКИ информации о своих клиентах кредиторы могут постоянно получать отчеты о кредитных операциях потенциальных заемщиков. Жесткость правил обусловлена тем, что бюро кредитных историй, особенно принадлежащие самим кредиторам, подвержены конфликту интересов: каждый хочет получать полную и достоверную информацию, не предоставляя своих данных. Другими словами, деятельность кредитных бюро основана на принципе взаимного обмена информацией, который устанавливается в соглашении между ним и кредиторами. Речь идет о проблеме так называемых «карманных» бюро, то есть о ситуации, когда БКИ учреждено и принадлежит конкретному кредитору, в частности коммерческому банку. По мнению экспертов, она весьма актуальна для России.

Так, Сбербанк, являясь одним из лидеров на рынке потребительских кредитов, не демонстрировал сильного желания делиться информацией о заемщиках с другими банками и только 27 марта 2006 г. подписал договор об обмене негативной информацией о заемщиках-физических лицах с Национальным бюро кредитных историй. Похожая проблема возникает в случае, когда некий собственник учреждает или покупает банк для проведения финансовых потоков своих или партнерских предприятий (проблема «карманных» банков). В условиях рынка любые «карманные» предприятия не могут длительное время оставаться прибыльными или рентабельными, не используя развитые экономические рыночные связи.

Важная особенность российской банковской системы — недостаточная правовая защищенность банков как кредиторов. Если во всем мире банковский кредит, обеспеченный залогом, в случае банкротства заемщика гасится за счет заложенного имущества, то в России оно попадает в общую конкурсную массу, и банки оказываются в конце очереди кредиторов. Поэтому они неохотно выдают кредиты малому бизнесу, опасаясь сложностей с их возвратом.

Бюро кредитных историй предоставляют отчеты о кредитных операциях в зависимости от наличия информации о потенциальном заемщике, вида кредита и, что самое важно, степени детализации, необходимой кредитору. Самый простой отчет содержит информацию о прошлых невозвратах и просрочках ссуд — так называемые «черные», или «негативные» данные. Самые детальные отчеты — «белые», или «позитивные» — включают весь комплекс информации об активах и пассивах ссудополучателя, гарантиях, структуре задолженности по срокам и времени погашения, его занятости и истории семьи. От степени детализации отчета зависит и его цена. Наиболее развитые БКИ составляют кредитные рейтинги заемщиков, основываясь на их характеристиках и кредитной истории, а также используют собранные данные для разработки статистических моделей, способствующих продвижению финансовых инструментов, определению стоимости кредита, установлению и регулированию кредитных лимитов.

Первые БКИ появились на рынке потребительского кредитования. Как и рынок кредитования малого бизнеса, он характеризуется большим количеством потенциальных заемщиков, стремящихся получить ссуды небольшого объема. Поэтому индивидуальная оценка каждого из них требует дополнительных затрат и невыгодна кредиторам. Таким образом, кредитные бюро, аккумулирующие информацию, полученную от многих кредиторов в течение нескольких лет, обладают базой данных для формирования широкого информационного поля и построения статистических моделей оценки риска кредитования.

В России бюро кредитных историй действуют на основе лицензий, выдаваемых Федеральной службой по финансовым рынкам (ФСФР), которая также выступает контролирующим и надзорным органом в этой сфере. Функционирование современной системы БКИ теоретически должно способствовать упрощению схем получения кредита, ссуды и всевозможных сопутствующих банковских (и не только) услуг, таких как оформление кредитных и депозитных карт, овердрафта и т. д., что существенно снизит операционные издержки банков.

Хотя масштабы потребительского кредитования в России существенно отстают от достигнутых в развитых странах, регулирующие органы ужесточают контроль над рынком, отмечая рост числа плохих долгов. ЦБ РФ начал проверки коммерческих банков на предмет их обязательного взаимодействия с БКИ в марте 2006 г. К настоящему времени создано и зарегистрировано более 30 БКИ, многие из них уже передают информацию о заемщиках в Центральный каталог кредитных историй (ЦККИ) ЦБ РФ.

Важная особенность функционирования кредитных бюро — использование так называемых «меток» в кредитных историях, или критериев ранжирования нарушений по погашению своих финансовых обязательств. Существуют три основных критерия («метки»): невозврат ссуды в прошлом (или «черная метка»); средняя просрочка платежей («серая метка»); «нормальная», приемлемая банками просрочка платежа не более 5 дней. Наличие либо отсутствие подобных «меток» в кредитной истории заемщика может стать решающим фактором при принятии решения о выдаче ему ссуды или кредита. Предполагается, что если нарушений в выплатах по ссудам и кредитам у заемщика нет, ему будут предоставляться льготные условия как по получению кредита, так и по его погашению.

Кредитная история заемщика — физического лица включает открытую (или титульную) часть, содержащую персональную информацию: фамилия, имя, отчество; ИНН (при его наличии); идентификатор субъекта кредитной истории, присвоенный заемщику бюро кредитных историй. Она также включает закрытую (или конфиденциальную) часть: паспортные данные заемщика; место регистрации и фактическое место жительства; информацию об обязательстве заемщика (сумму обязательства на дату заключения кредитного договора, срок возврата кредита в полном объеме, срок уплаты процентов, способ обеспечения обязательств заемщика по кредитному договору, наличие и содержание дополнительных соглашений к нему, изменяющих информацию, подлежащую включению в кредитную историю, фактический срок возврата суммы кредита заемщиком, фактический срок уплаты процентов, фактический срок промежуточных (очередных) платежей при частичном исполнении обязательства по кредитному договору, информацию о погашении задолженности по кредитному договору за счет обеспечения в случае неисполнения или ненадлежащего исполнения заемщиком своих обязательств).

Кредитная история заемщика — юридического лица или ПБОЮЛ включает открытую (или титульную) часть, содержащую следующую информацию: полное и сокращенное наименования юридического лица (индивидуального предпринимателя); государственный регистрационный номер записи сведений о создании юридического лица (регистрации индивидуального предпринимателя) в соответствующем едином государственном реестре; ИНН и идентификатор субъекта кредитной истории, присвоенный заемщику — юридическому лицу (индивидуальному предпринимателю) бюро кредитных историй. Она включает и закрытую (или конфиденциальную) часть: паспортные данные; место регистрации и фактическое место жительства руководителя и главного бухгалтера заемщика — юридического лица (индивидуального предпринимателя) и лиц, осуществляющих обязанности единоличного или коллегиального органа управления, а также имеющих право давать обязательные для заемщика — юридического лица указания и подписывать договоры; сведения об аффилированных лицах данного заемщика и этапах процедуры банкротства заемщика; судебные акты в отношении юридического лица и др.

Итак, в результате внедрения БКИ в российскую банковскую систему упрощается деятельность коммерческих банков, снижаются риски для всех участников процесса кредитования, возникает механизм контроля заемщиков. Это положительно сказывается на развитии рынка кредитования, в том числе потребительского. У заемщиков появляется серьезный стимул к добросовестному выполнению своих финансовых обязательств (причем не только перед кредитными учреждениями). В качестве негативных моментов отметим недостаточные правовую защищенность кредитных организаций и нормативно-правовое регулирование БКИ, наличие проблемы «карманных» бюро, потенциальный риск потери конфиденциальности для заемщиков.

3.

3. Практика управления кредитным риском: рекомендации и перспективы Внедрение и применение базельских принципов в российском банковском секторе.

Центральный Банк РФ (ЦБ РФ) на протяжении ряда лет делает шаги, направленные на постепенное сближение с требованиями Базельского комитета и реализацию соглашений, принимаемых этой организацией. В «Стратегии развития банковского сектора Российской Федерации», принятой 30 декабря2001 г., декларируется следующая цель ЦБ РФ и Правительства РФ: приблизить основные правовые нормы функционирования кредитных организаций к международнопризнанным нормам.

Внимание ЦБ РФ переносится на содержательный анализ деятельности кредитных организаций (КО). Режим банковского надзора и применение в случае необходимости мер надзорного реагирования будут определяться характером рисков, принимаемых КО, и качеством управления рисками в КО. Очередным шагом к сближению российских правил с международными банковскими принципами стало вышедшее в августе 2004 г. Указание ЦБРФ № 1489-У, вносящее существенные изменения в Инструкцию № 110-И «Об обязательных нормативах банков». Данное Указание вступило в силу 1 октября 2004 г.

Изменения Инструкции № 110-И предусматривает ежедневное выполнение нормативов. На первом месте находится определение риска по его экономической сущности, а не формальный подход. При обязательном требовании ежедневного соблюдения нормативов, ЦБ РФ не ставит своей целью «ловить» отдельные пиковые отклонения, а стремится к ограничению общего уровня риска. Реализация соглашения «Базель II» в России. После подписания в июне 2004 г. нового Базельского соглашения, ЦБ РФ официально сообщил о намерении реализовать соглашение «Базель II» в отношении российского банковского сектора к2008−2009 гг.

При этом, учитывая состояние финансовых рынков и уровень развития банковского сектора, предполагается, что для оценки кредитного риска при расчете достаточности капитала будет применяться упрощенный стандартизованный подход. ЦБ РФ в своем информационном сообщении от4 августа 2004 г. отмечает, что полноценная реализация предлагаемых соглашением «Базель II» процедур надзора потребует внесения существенных изменений в действующее российское законодательство. Наиболее значимым изменением может стать предоставление органу надзора права на содержательное (профессиональное) суждение. Речь идет о том, что ЦБ РФ должен нести ответственность за качество своих решений, но при этом ему необходимо получить безусловное право оперативно реализовывать подходы, которые он считает нужным применить в определенный момент времени к данному банку в пределах существующих законов.

Подход Базель 2 к оценке операционного риска.

Принципиально новым в соглашении «Базель II» является введение методик оценки операционного риска. Операционный риск определяется как риск убытков, связанных с неадекватными или неудачными внутренними процессами, действиями персонала или систем, а также с внешними событиями. Операционный риск включает в себя юридический риск, но не включает стратегический и репутационный риски.

Соглашением предусматривается три метода расчета обременения капитала по операционному риску в соответствии с возрастающей сложностью и чувствительностью к риску: подход по базовым показателям; стандартизованный подход; подходы продвинутого измерения (ППИ), (Advanced Measurement Approaches — AMA).

Банки, использующие подход по базовым показателям, должны поддерживать капитал для покрытия операционного риска равным установленному процентному соотношению (15%) от среднего за предшествующие три года положительного годового валового дохода. Валовой доход определяется как сумма чистого процентного и чистого непроцентного дохода, учитывает все резервы (например, по неуплаченным процентам), операционные расходы, в том числе расходы на аутсорсинг, исключает реализованные доходы / убытки от продажи ценных бумаг в банковском портфеле, чрезвычайные или нерегулярные поступления, а также доходы, полученные от страхования.

При использовании стандартизованного подхода деятельность банка разделяется на восемь направлений: корпоративное финансирование, торговля и продажи, розничный бизнес, коммерческие операции, платежи и расчеты, агентские услуги, управление активами, розничное брокерское обслуживание. Валовой доход является общим показателем для целей определения масштаба операций по каждому направлению деятельности и, как следствие, возможного масштаба подверженности операционному риску в рамках данного направления деятельности. Обременение капитала по каждому направлению деятельности рассчитывается как произведение валового дохода на коэффициент, присваиваемый каждому направлению деятельности. Общее обременение капитала рассчитывается как простое суммирование среднего за три года обременения капитала по каждому направлению деятельности за каждый год.

В случае использования подхода продвинутого измерения (ППИ) требования к регуляторному капиталу будут равнозначны степени риска, установленной в соответствии с внутренней банковской системой измерения операционного риска. Применение этого подхода требует утверждения со стороны надзорного органа.

Банкам предлагается применять соответствующие подходы последовательно, по мере развития практики измерения операционного риска. Для того чтобы получить возможность применять стандартизованный подход и ППИ, банки должны отвечать определенным критериям.

Банки, занимающиеся международными операциями, а также банки, деятельность которых связана с существенными операционными рисками (например, специализированные процессинговые банки), должны использовать более сложные подходы, в большей степени соответствующие рисковому профилю организации. Банкам также разрешено использовать различные подходы для отдельных видов операций, при условии их соответствия определенным минимальным критериям.

При оценке операционных рисков предусмотрен учет страхования банков от операционных потерь. Принимаемый банком итоговый операционный риск не должен превышать квоты (порядка20% капитала).

Из-за постоянного изменения аналитических подходов к операционному риску в соглашении не подходов к операционному риску в соглашении не уточнены подход или дистрибутивные допущения, используемые для создания средств измерения операционных рисков для целей регуляторного капитала. Однако банк должен быть в состоянии продемонстрировать, что его подход охватывает случаи потенциально значимых «цепных» убытков. Независимо от того, какой подход используется, средства измерения операционных рисков должны соответствовать принципу весомости, т. е. они должны быть аналогичны подходу, основанному на внутренних рейтингах для кредитного риска.

Особое внимание в соглашении придается сбору и систематизации внутренней и внешней информации для разработки статистических критериев.

Подход Базель 2 к оценке валютных рисков.

Одним из самых распространенным способом расчета валютного риска является определение показателя VaR (Value-at-Risk) методом исторического моделирования, который характеризует риск колебаний стоимости позиций в иностранных валютах. В качестве основы для анализа выбирают исторические изменения ежедневно устанавливаемого Центральным банком Российской Федерации официального курса исследуемой валюты.

1. Выбирается период времени Т, за который отслеживаются исторические изменения курса валюты:

δ= t=1…

где С — курс валюты;

δС — изменение курса;

T — период времени исследования данных; период от 1 до T-порядок наблюдения.

2. Полученные T изменений курса валюты ранжируются по убыванию (возрастанию)

3. В соответствие с желаемым уровнем доверия (1-a) величина VaR определяется как такой максимальный убыток, который не превышает в (1-а)xT случаях, т. е. VaR равен абсолютной величине изменения с номером, равным целой части числа (1-а)xT.

В соответствии с требованием Базельского комитета расчет показателя VaR производится ежедневно с горизонтом прогнозирования, составляющим десять дней, доверительным интервалом, равным 99%, и глубиной ретроспективы (объемом выборки исторических данных), включающих 250 торговых дней. Масштабирование величины VaR производится путем умножения на квадратный корень из соотношения временных интервалов при использовании более коротких горизонтов прогнозирования:

Где — десятидневный VAR;

— однодневный VAR.

расчета совокупной величины валютного риска аналогичен порядку расчета валютного риска отдельной денежной единицы за исключением того, что в качестве основы для анализа выбирают изменения стоимости всех открытых валютных позиций. Совокупная величина последних равна сумме произведений соответствующей котировки каждой валюты на день расчета на количества единиц валюты (с учетом знака позиции). Среди основных недостатков VaR можно выделить:

излишний консерватизм в период финансовой стабильности;

резкое снижение прогнозной силы VaR-моделей в периоды повышенной волатильности;

необходимость внедрения в базовую модель стресс-сценариев;

неучет плотности распределения потерь.

Подход Базель 2 к оценке кредитных рисков.

Согласно классификации Базельского комитета, выделяют два основных подхода к оценке кредитных рисков: стандартизированный подход (Standardized Approach) — подход на основе внешних (заданных международными рейтинговыми агентствами) кредитных рейтингов и подход на основе внутренних (рассчитанных банком самостоятельно) рейтингов (Internal Ratings Based (IRB) Approach).

Оба подхода предполагают методологию расчета достаточности капитала банка, необходимого для покрытия основных банковских рисков (при этом важно отметить, что Базельским комитетом не регламентированы оценка и расчет рисков ликвидности).

Капитал банка должен, во-первых, быть достаточным для покрытия всех основных банковских рисков (кредитных, рыночных, операционных и рисков ликвидности), а во-вторых, быть реально доступным для акционеров и вкладчиков реально доступным для акционеров и вкладчиков банка Требование к минимальному капиталу.

Как и в соглашении «Базель I», требования к капиталу устанавливаются с учетом его двухуровневой структуры. К капиталу первого уровня (tier 1 capi$tal) относятся уставный фонд и капитализированная прибыль. В капитал второго уровня (tier 2 capital) входят также дополнительные внутренние и внешние ресурсы, доступные банку. При этом хотя бы половина капитала должна быть сформирована из капитала первого уровня.

Норматив капитала (capital ratio) определяется как отношение регулируемого капитала к активам, взвешенным с учетом риска. В соответствии с соглашением «Базель II», норматив суммарного капитала (total capital ratio) не должен быть менее 8%.При этом капитал второго уровня не может превышать 100% капитала первого уровня.

В части формирования требований к достаточности капитала предложена новая мера измерения риска, учитывающая не только кредитные, но и рыночные, а также операционные риски.

Вводится понятие общих активов, взвешенных с учетом риска. Они являются суммой активов, взвешенных с учетом кредитных, а также рыночных и операционных рисков, приведенных к единой шкале (умноженных на 12,5 как обратной 8%$тнойвеличине).

В соглашении оговорены особые требования, обеспечивающие поступательный переход к требованиям соглашения «Базель II». Ужесточение требований расписано по годам до 2009 г. и относится к основным участникам соглашения.

Соглашением предусмотрено использование двух принципиальных подходов: стандартизованного и основанного на внутренней системе рейтингов (Internal rating based — IRB), согласованной с надзорными органами.

Стандартизированный подход.

Согласно стандартизированному подходу, для оценки кредитных рисков все активы банка, имеющие кредитный характер, взвешиваются на зафиксированные Базельским комитетом весовые коэффициенты риска.

Капитал банка должен составлять не менее 8% от суммы всех взвешенных по рискам (кредитным, рыночным, операционным) активов.

Общая сумма определяется путем умножения требований к капиталу для покрытия рыночных и операционных рисков на 12,5 и прибавления полученных результатов к сумме взвешенных по риску активов для кредитного риска.

В рамках стандартизированного подхода возможно использование отдельных видов обеспечения в целях минимизации кредитных рисков и, соответственно, требований к капиталу.

Стандартизированный подход не дает адекватной оценки принимаемым банком кредитным рискам. Это обусловлено жесткой шкалой весовых коэффициентов риска, как следствие, например, все требования к корпоративным заемщикам без международного рейтинга учитываются с одинаковым весом, без учета их индивидуальных особенностей. Банкам не разрешается учитывать обеспечение в виде залога товаров в обороте или залога основных средств даже в целях частичной минимизации кредитных рисков.

В современных российских условиях, когда основу кредитных портфелей большинства банков составляют заемщики без международных рейтингов, внедрение стандартизированного подхода не позволит построить гибкую систему оценки и управления кредитными рисками.

Подход на основе внутренних рейтингов.

Данный подход позволяет банку более гибко оценить кредитные риски, возникающие при осуществлении активных операций. Одним из преимуществ подхода на основе внутренних рейтингов является раздельная последовательная оценка ожидаемых потерь (резервов) и неожиданных потерь (требований к капиталу банка).

В рамках подхода на основе внутренних рейтингов выделяются четыре основных компонента кредитного риска:

вероятность дефолта (Probability of Default, PD);

подверженность кредитному риску в момент наступления дефолта (Exposure at Default, EAD) — прогнозируемая задолженность передбанком в момент дефолта;

3) уровень потерь банка при наступлении дефолта (Loss Given Default, LGD) — потенциальный уровень потерь банка в момент дефолта; данный компонент включает систематические риски кредитных продуктов, наличие и качество обеспечения;

4) срок до окончания сделки (Maturity, М).

Данные компоненты кредитного риска определяют ожидаемые потери банка в денежном выражении (Expected Loss Amount, ЕLA) в результате активных операций.

Выделяют два подхода на основе внутренних рейтингов — фундаментальный (Foundation Approach) и продвинутый (Advanced Approach). В основе обоих подходов — самостоятельная оценка банками PD заемщиков. Основное различие заключается в том, что остальные компоненты кредитного риска в рамках каждого из подходов оцениваются либо согласно требованиям Базельского комитета, либо самостоятельно банком согласно собственным технологиям Минимальные требования к банкам для получения права на применение подхода IRB.

Основной принцип рейтинговой системы — обеспечение значимой дифференцированной количественной оценки финансовых рисков клиентов банка. Ожидается, что банки будут оценивать как годовую, так и более долгосрочную вероятность дефолта. Раздельно должны быть формализованы процедуры оценки вероятности дефолта заемщиков и оценки факторов, специфических для каждой конкретной операции (обеспечение, тип продукта и т. д.). Рекомендуемое количество рейтингов — пять и более. Рейтинги заемщиков должны обновляться не реже, чем раз в год. В российских условиях рекомендуется обновлять рейтинги ежеквартально.

Подразумевается рейтингование не только конкретных заемщиков, но и кредитных продуктов.

С применением подхода на основе внутренних рейтингов значительно возрастает стоимость кредитов для высокорисковых заемщиков. Идентифицируя высокий риск, банк стремится компенсировать свои существенные ожидаемые потери высокой стоимостью кредитов Внедрение данного подхода в среднем значительно снижает требования к капиталу для крупных международных банков. При этом для небольших банков, в том числе из развивающихся стран, внедрение IRB зачастую невозможно из-за чрезмерных требований к капиталу, обусловленных невысоким качеством их кредитных портфелей На практике доказано, что требования Базельского комитета по банковскому надзору приводят к неправильному распределению рисков между игроками: банки, применяющие стандартный подход, при кредитовании наиболее рисковых заемщиков должны иметь меньший уровень капитала по сравнению с банками, следующими IRB.

Польза от подготовки внедрения соглашения.

Лидирующие банки считают, что внедрение соглашения «Базель II» будет более полезно для решения их внутренних задач, чем для совершенствования механизмов регулирования.

Соглашение «Базель II» выдвигает повышенные требования как к объему, так и к качеству данных Появляется потребность в унификации учета, в том числе финансистами и риск-менеджерами.

База данных о заемщиках должна содержать не только финансовые характеристики, но и нефинансовые параметры для оценок с помощью скоринговых систем. Многие банки рассматривают формирование базы данных как наиболее трудную проблему внедрения соглашения «Базель II», поскольку при внедрении системы оценки заемщиков потребуется интеграция баз данных и программных средств Консолидация данных положительно отражается не только на управлении рисками, но и на других инициативах и благоприятно влияет на снижение стоимости бизнес процессов. Для того чтобы наиболее достоверно оценить вероятность дефолта необходима база данных в пределах всего экономического цикла (10−15 лет).

То, что большинство банков уделяет внимание соглашению «Базель II», обусловлено стремлением к реализации базельских амбиций. Ключевым моментом для них является возможность улучшения рыночной и конкурентной позиций за счет правильного управления проектами и использования подходов, основанных на риск-менеджменте.

Соглашение «Базель II» создает мощный стимул инвестициям в систему управления рисками. Представляется, что слабой стороной соглашения «Базель II» является то, что с его помощью нельзя создать режим контроля, включающий заслуживающую доверия и сильную рыночную дисциплину, которая помешала бы банкам недооценивать кредитные риски при внедрении внутренней рейтинговой системы.

Ликвидность банка является одной из важнейших обобщенных качественных характеристик деятельности банка. Под ликвидностью понимается способность банка удовлетворять потребность клиентов банка и его кредиторов в финансовых ресурсах в течение операционного дня с приемлемым уровнем издержек. В то же время ликвидность банка представляет собой динамическое состояние, которое складывается постепенно и характеризуется влиянием разнообразных факторов и тенденций.

Существует положения Банка России от 16 декабря 2003 г. № 242-П «Об организации внутреннего контроля в кредитных организациях и банковских группах» и Рекомендаций Банка России по организации эффективного управления и контроля за ликвидностью в кредитных организациях (письмо Банка России от 27.

07.2000 г. № 139-Т), которое определяет основные принципы управления ликвидностью и устанавливает нормативы ликвидности.

Целью управления ликвидностью является обеспечение способности Банка своевременно и полно выполнять свои денежные и иные обязательства, вытекающие из сделок с использованием финансовых инструментов.

Управление ликвидностью осуществляется также в целях:

выявления, измерения и определения приемлемого уровня ликвидности;

определения потребности Банка в ликвидных средствах;

постоянного контроля за состоянием ликвидности;

принятия мер по поддержанию на не угрожающем финансовой устойчивости Банка и интересам его кредиторов и вкладчиков риска ликвидности;

создания системы управления ликвидностью на стадии возникновения негативной тенденции, а также системы быстрого и адекватного реагирования, направленной на предотвращение достижения ликвидности критически значительных для Банка размеров (минимизацию).

В процессе управления ликвидностью Банк руководствуется следующими принципами:

управление ликвидностью осуществляется ежедневно и непрерывно;

применяемые методы и инструменты оценки риска ликвидности не должны противоречить нормативным документам ЦБ РФ, политике в области управления рисками;

Банк четко разделяет полномочия и ответственность по управлению ликвидностью между руководящими органами и подразделениями;

устанавливаются лимиты, обеспечивающие адекватный уровень ликвидности и соответствующие размеру, природе бизнеса и финансовому состоянию Банка;

при принятии решений Банк разрешает конфликт между ликвидностью и доходностью в пользу ликвидности;

каждая сделка влияющая на состояние ликвидности должна быть принята в расчет риска ликвидности. При размещении активов в различные финансовые инструменты Банк строго учитывает срочность источника ресурсов и его объем;

проведение крупных сделок анализируется в предварительном порядке на предмет их соответствия текущему состоянию ликвидности и установленным лимитам;

осуществляется планирование потребности в ликвидных средствах.

Значение управления ликвидностью в финансовом секторе очень велико и обнаруживает множество специфических особенностей. Ошибки, допускаемые в управлении ликвидностью, чрезвычайно болезненны для банка, поскольку, во-первых, приводят к существенным убыткам (это может происходить как по причине снижения доходности за счет слишком большого запаса высоколиквидных недоходных или малодоходных активов, так и вследствие частого привлечения внешних краткосрочных и поэтому более дорогих ресурсов), вовторых вследствие кризиса ликвидности может приостановиться работа банка (например, временное прекращение платежей или наличных выплат).

В процессе управления активами и пассивами банка менеджеры должны одновременно решать следующие традиционно определяемые задачи, называемые функциями управления банковской ликвидностью:

1) удовлетворение спроса на кредит;

2) удовлетворение пожеланий вкладчиков по изъятию депозитов;

3) не утрата средств за счет прибыльной продажи активов;

4) ограничение стоимости привлекаемых на рынке ресурсов;

5) оптимизация совокупной прибыли банка.

Существует несколько стратегий управления ликвидностью: стратегии управления активами, стратегии управления пассивами, стратегии управления активами и пассивами (таблица 3.3).

Таблица 3.

3.

Стратегии управления ликвидностью Виды стратегий Основные положения Управление активами Накопление банком ликвидных средств в виде денежных средств и легко-реализуемых ценных бумаг. Свойства ликвидных активов: — наличие рынка для их быстрого превращения в деньги;

цен на рынке;

то есть возможность возмещения первоначальных, инвестицийминимальным риском Управление пассивами Заем быстрореализуемых средств в количестве, необходимом для покрытия спроса на ликвидные средства. Источники привлечения таких ресурсов: — займы на межбанковском рынке;

«репо»;- учет векселей и получение займов в Центральном банке;

банковских акцептов;

коммерческих бумаг;

займов на рынке евродолларов;

капитальных нот и облигаций. Управление активами и пассивами Накопление ликвидных активов для удовлетворения ожидаемого спроса на них. Покупка активов на рынке в случае возникновения неожиданных потребностей в ликвидности В современной практике банки используют последний вид стратегии управления ликвидностью, так как он позволяет одновременно учитывать сильные стороны стратегий управления активами и управления пассивами, нивелируя их отрицательные последствия (снижение уровня доходности при создании чрезмерных резервов ликвидности и высокий уровень процентного риска и риска неплатежеспособности при ориентации на поддержание ликвидности через покупку активов на денежном рынке в моменты образования разрывов ликвидности). Однако количественные параметры соотношения накопленной ликвидности (существующей в виде денежных резервов или резервов второй очередной покупной ликвидности (оцениваемой как совокупный объем кредитных лимитов открытых на банк) и проблема определения совокупной потребности банка в ликвидности остаются одной из основных проблем управления активами и пассивами. Дело в том, что уровень спроса на кредиты и возможность привлечения депозитов зависят не только от внутренних характеристик финансового состояния банка и его бизнеса, но и от целого ряда внешних факторов.

Принимая во внимание, что банковская деятельность сопряжена со многими рисками, ликвидность также может быть подвержена риску. В этой связи различают два вида рисков:

— риск ликвидности фондирования (недостаточности денежных средств) связан со снижением способности банка выполнить свои обязательства по сделкам в установленные сроки либо невозможностью полностью или частично покрыть денежными ресурсами требования контрагентов. В более широком смысле речь идет о достаточности банковского капитала для покрытия активов (но только после составления бухгалтерского баланса банка);

— риск ликвидности фондирования тесно связан с процентным риском, т.к. невозможность привлечения денежных средств может быть связана с высоким уровнем процентных ставок на привлекаемые ресурсы. Данный вид риска оценивается с помощью гэпов (от англ. gар — разрыв) ликвидности, которые определяются как разность между активами и пассивами одинакового срока, а также с учетом средств, которые банк может привлечь в кратчайшие сроки для финансирования своих обязательств;

— риск ликвидности активов связан с невозможностью реализовать активы (различные услуги и финансовые инструменты) в тех или иных сегментах финансового рынка, что прямо ведет к потерям.

Обязательства по депозитам, ценным бумагам; обязательства по предоставлению кредитов, выполнение своей части сделок РЕПО.

Риск несовпадения изменения скорости изменения процентных ставок по активам и пассивам банка.

Однако риск ликвидности активов обычно ограничивается периодом времени, в течение которого банк сможет реализовать свои позиции на рынке, не влияя при этом на рыночные цены.

Довольно часто в иностранных научных источниках можно встретить подход к риску ликвидности как к риску несбалансированной ликвидности, который разбивается на:

— риск недостаточной ликвидности, что означает невозможность банком своевременно выполнять свои обязательства, для чего потребуется продажа отдельных активов или приобретение дополнительных денежных средств при неблагоприятных рыночных условиях;

— риск излишней ликвидности, означающий недополучение части дохода из-за избытка высоколиквидных, но низко доходных активов, и, как следствие, неоправданное финансирование низко доходных активов за счет привлеченных средств.

Как правило, активы, имеющие высокий уровень ликвидности, имеют низкую доходность, например, наличные средства, остатки на корреспондентском счете в Центральном банке.

В то же время риск ликвидности имеет ценовую и количественную составляющие. Ценовой риск обусловлен ценой, по которой могут быть реализованы активы, и ставкой привлечения дополнительных пассивов. Количественный риск определяется наличием активов, которые могут быть реализованы, и пассивов, которые могут быть приобретены, по любой цене за одинаковый период времени.

Но в любом случае необходимо всегда помнить о том, что в основе возникновения риска ликвидности лежат следующие факторы:

— утрата доверия к банковской системе или к отдельному банку;

— зависимость в плане привлечения депозитов от одного рынка или небольшого числа партнеров;

— чрезмерное краткосрочное заимствование или долгосрочное кредитование;

— проявление кредитного риска, нарушающее структуру денежного потока в банке;

— высокий риск концентрации в портфеле банковских активов (ценные бумаги, валютная позиция).

Риск концентрации — преобладание в портфеле активов или пассивов банка элемента, занимающего существенную часть портфеля.

Однако непредвиденные депозитные оттоки всегда представляли серьезные проблемы. На потенциальные потери депозитов может повлиять: недостаточное страхование депозитов; краткосрочный характер депозитов, принадлежащих финансовым компаниям; крупные депозиты иностранных инвесторов и корпораций; сезонность и цикличность производства (строительства и т. д.); величина процентных ставок по депозитам и кредитам.

Вот почему неопределенность депозитного портфеля порождает в системе банковского риск-менеджмента еще и депозитный риск, который полностью взаимосвязан с риском ликвидности.

Депозитный риск — риск колебания объемов портфеля депозитов, а также стоимости его формирования.

Другой особенностью риска ликвидности являются экономические потери и, следовательно, уменьшение рыночной стоимости банковского капитала. В результате возникает компромисс между ликвидностью и прибыльностью: чем более ликвидным является банк, тем меньше прибыли приходится на акционерный капитал и на активы.

В целом риск ликвидности является комплексным фактором и, как показывает практика, на него оказывает влияние: кредитный риск, риск капитала, валютный, операционный и процентный риски.

Другим источником потенциальных проблем является чувствительность вкладчиков банка к изменениям процентных ставок. При снижении ставок по депозитам некоторые вкладчики будут изымать свои средства в поисках более высоких доходов в других банках, при этом получение ликвидных средств с помощью займов будет в этом случае дороже, а некоторые виды займов станут недоступными. И наоборот, в случае повышения ставок по кредитам многие клиенты откажутся от подачи заявок на кредиты или ускорят использование кредитных линий, еще имеющих низкие процентные ставки.

Проблема, возникающая в случае несовпадения сроков, состоит в том, что банки имеют необычно высокую долю обязательств, требующую немедленного выполнения. Это вклады до востребования, текущие счета и займы денежного рынка. Таким образом, банки всегда должны быть готовы удовлетворить безотлагательный спрос на денежные средства, который может быть весьма значительным в отдельные моменты времени.

Учитывая нестабильность финансовой ситуации в России, оперативный анализ ликвидности в экстремальных условиях очень важен для банка. По результатам этого анализа банк должен своевременно корректировать свою политику по управлению активами и пассивами. Тогда в случае кризиса он будет в состоянии быстро и с максимальной эффективностью среагировать на него и действовать самостоятельно, без помощи извне.

Для повышения надежности и эффективности российских банков, следует отметить обязательность изучения, адаптации и широкого внедрения передового российского и зарубежного опыта. Критериями эффективности работы банка служат:

доходность;

ликвидность;

минимальный уровень риска.

Заключение

Финансовый риск банка — вероятностная характеристика события, которое в отдаленной перспективе может привести к возникновению потерь, неполучению доходов, недополучению или получению дополнительных доходов, в результате осознанных действий кредитной организации под влиянием внешних и внутренних факторов развития в условиях неопределенности экономической среды.

Каждый коммерческий банк имеет свой набор рисков, зависящий от специфики банковской деятельности. Хотя всем банкам присущи балансовые и забалансовые риски, риски финансовых услуг и внешние риски, их сочетание, основные зоны, размеры и приоритетные направления будут складываться по-разному в зависимости от преимущественной специализации банков, а значит, и по-разному характеризовать каждый вид банковской деятельности.

Кредитный риск — это риск возможных потерь, связанных с ухудшением кредитоспособности, вызванных невозможностью или нежеланием исполнять свои обязательства в соответствии с условиями соглашения. Для банка кредитная деятельность является основной в структуре активных операции, поэтому невыполнение кредитором своих обязательств ведет к финансовым потерям и, в конечном счете, приводит к снижению достаточности капитала и ликвидности.

Проведенное исследование позволяет отметить актуальность теоретических и практических результатов. Это дало возможность сформулировать выводы теоретического, методологического и прикладного характера, которые отражают решение поставленных в соответствии с целью данного исследования задач.

В теоретическом плане актуальность подтверждается тем, что в процессе осуществления кредитной деятельности банки несут значительные потери в связи с неточностью оценки и необдуманным регулированием рисков. Недостаточность научных разработок российских ученых и сложность внедрения зарубежной практики обуславливают необходимость постоянного усовершенствования методологического инструментария оценки и регулирования риска кредитного портфеля банка. Это является необходимым условием повышения эффективности банковского кредитования, и как следствие, повышение эффективности деятельности кредитного учреждения в целом.

Практическая актуальность проведенного исследования заключается в том, что формирование действенного механизма оценки и регулирования риска кредитного портфеля банка предоставляет возможность предусмотреть возможные последствия этого риска на результаты финансовой деятельности и вовремя скорректировать структуру кредитного портфеля должным образом.

Изучение, систематизация и обобщение существующих взглядов различных ученых и практиков, как российских, так и зарубежных, дало возможность определить риск кредитного портфеля как средневзвешенную величину рисков относительно всех соглашений кредитного портфеля, где рычагами выступают части сумм соглашений в общей сумме кредитного портфеля. Оценка совокупного кредитного риска банка представляет собой натурально-вещественный и стоимостной анализ всех рисковых обстоятельств, характеризующих средний уровень кредитного риска относительно всех соглашений, составляющий кредитный портфель банка. Регулирование кредитного портфельного риска банка — это комплекс мероприятий, направленных на минимизацию риска и нейтрализацию его негативных последствий.

На основе дальнейшего развития системного подхода к раскрытию сущности понятия кредитного портфельного риска были выделены основные особенности управления данным процессом в современных условиях, такие как наличие в кредитном портфеле банка субъективного элемента, связанного с каждым конкретным заемщиком, риск кредитного портфеля сопровождается не только кредитными операциями, но и большинством других активных операций банка, несовершенство законодательства России по вопросам банковского кредитования.

На сегодняшний день отечественными банками применяется методология ЦБ РФ оценки и регулирования риска кредитного портфеля, которая имеет ряд существенных недостатков, что в свою очередь негативно влияет на эффективность кредитной деятельности банка. К таким недостаткам можно отнести: невозможность определения уровня кредитного риска при диверсификации портфеля по различным группами контрагентов; игнорирование факторов, которые могут оказать существенное влияние на результаты кредитной деятельности банка; сложность прогнозирования уровня кредитного риска. Предложенная система показателей комплексной оценки кредитного портфельного риска и модель его прогнозирования позволяют нейтрализовать некоторые из них.

В результате внедрения кредитных бюро в российскую банковскую систему упрощается деятельность коммерческих банков, снижаются риски для всех участников процесса кредитования, возникает механизм контроля заемщиков. Это положительно сказывается на развитии рынка кредитования, в том числе потребительского. У заемщиков появляется серьезный стимул к добросовестному выполнению своих финансовых обязательств (причем не только перед кредитными учреждениями). В качестве негативных моментов необходимо отметить недостаточные правовую защищенность кредитных организаций и нормативно-правовое регулирование кредитных бюро, наличие проблемы «карманных» бюро, потенциальный риск потери конфиденциальности для заемщиков.

Список литературы

Нормативно-правовые акты РФ Гражданский Кодекс Российской Федерации.

Федеральный Закон № 86-ФЗ от 10.

07.2002 «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» .

Федеральный закон № 395−1 от 02.

12.1990 «О банках и банковской деятельности» (со всеми изменениями и дополнениями) Инструкция Банка России от 16 января 2004 года № 110-И «Об обязательных нормативах банков»

О современных подходах к организации корпоративного управления в кредитных организациях. Письмо Банка России № 119-Т от 13.

09.2005 г.

Положение Банка России от 20 марта 2006 года № 283-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери»

Положение Банка России от 26 марта 2004 года № 254-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности»

Монографии и сборники Банковское дело: организация деятельности коммерческого банка. Белоглазова. М.: Высшее образование, 2006.

Банковское право. Уч. Пособие Тедеев А. А. М.: Эксмо 2006

Бернстайн П. Л. Против богов. Укрощение риска. Against the Gods. The Remarkable Story of Risk. — М.: Олимп-Бизнес, 2009. — 396 с.

Вишняков И. В. Методы и модели оценки кредитоспособности заемщиков. — СПб.: СПбГИЭА, 2008. — 51 с.

Деньги, кредит, банки. // Под ред. К. Л. Малахова. М.: Приор. 2007

Ермаков С. Л. Работа коммерческого банка по кредитованию заемщиков. Методические рекомендации. М.: Компания Алес, 2010

Киселев В. В. Управление банковским капиталом, М. 2007.

Лукасевич И. Я. Анализ финансовых операций. Методы, модели, техника вычислений. — M.: ЮНИТИ, 2008. — 400 c.

Мельников А.В. Риск-менеджмент. Стохастический анализ рисков в экономике финансов и страхования. — М.: Анкил, 2008. — 159 с.

Ольшаный А. И. Банковское кредитование. — М.: Русская деловая литература, 2007

Оценка рыночной стоимости коммерческого банка. Методические разработки.

М.:Маросейка, 2007.-224с Панова Г. С. Кредитная политика коммерческого банка. — М 2006.

Пикфорд Д. Управление рисками. Mastering Risk. — М.: Вершина, 2004. — 350 с.

Проблемы управления банковскими и корпоративными рисками./ Под ред. Л. Н. Красавиной — М.: Финансы и статистика, 2010.

Рид Э., Коттер Р., Гилл Э., Смит Р. Коммерческие банки. М.: СП «Космополис», 2006.

Рогов М.А. Риск-менеджмент. — М.: Финансы и статистика, 2009.

Русанов Ю. Ю. Теория и практика риск-менеджмента кредитных организаций России. — М.: Экономистъ, 2004. — 189 с.

Севрук В. Т. Риски финансового сектора Российской Федерации. — М.: Финстатинформ, 2009. — 176 с.

Хорн Д. В. Основы управления финансами. — М.: Финансы и статистика, 2009. — 800 с.

Цисарь И. Ф. Оптимизация финансовых портфелей банков, страховых компаний, пенсионных фондов/ И. Ф. Цисарь.

М.:Дело, 2008.

Челноков В. А. Банки и банковские операции. Букварь кредитования/ В. А. Челноков.

М.: Высшая школа, 2008.

Щербакова Г. Н. Анализ банковской деятельности (на основе отчетности, составленной по российским и международным стандартам)/ Галина Щербакова.

М.:Вершина, 2006.-464с.

Научные статьи в периодической печати Аврин С. Б., Соломатин Е. Б. Как снизить риски.// Банковские технологии.- 2007, № 6.

Астахов А. В. Системный подход к управлению рисками крупных российских коммерческих банков.// Деньги и кредит.- 2008, № 9.

Бычков В. Проблемы возвратности банковских кредитов.// Финансовый бизнес.- 2008, № 3.

Екушов А. И. Моделирование рисков в коммерческом банке.// Банковские технологии.- 2008, № 5.

Интегрированная система выявления рисков и размещения рискового капитала.// Финансист.- 2007, № 7.

Кавкин А. Новые способы страхования кредитного риска с помощью производных инструментов // Финансовый бизнес. — 2009. № 8.

Казаков А., Перепелкин В. Думать о рисках и управлять рисками — это не одно и то же // Финансист. — 2009, № 5/6.

Котенков В. Н., Сазыкин Б. В. Диагностика развития и финансовой устойчивости банков // Аналитический банковский журнал, 2009. — № 8.

Кравцова Г. И. Виды и классификация банковских ссуд // Банковский вестник, сентябрь 2008.

Кривошеев В. А. Защита банка от убытков. Мнение страховщика.// Бухгалтерия и банки.- 2008, № 10.

Крюков А.Ф., Егорычев И. Г. Анализ методик прогнозирования кризисной ситуации коммерческих организаций с использованием финансовых индикаторов // Менеджмент в России и за рубежом — 2009. № 2.

Кто и как управляет рисками в России? // Рынок Ценных Бумаг. — 2009. № 3.

Кудряшова Ю. О. Оценка рисков как часть системы организации внутреннего контроля в банках.// Банковские услуги.- 2008, № 2.

Ларичев В. Д. Предупреждения работниками банка мошенничества и иных злоупотреблений, связанных с выдачей ссуд.// Деньги и кредит. 2007, № 9.

Максутов Ю. Г., Алехин Р. В. Использование методики ФСА для определения себестоимости банковских продуктов // Аудит и финансовый анализ, 2009. — № 2.

Масленченков Ю. С. Мониторинг финансовой деятельности банка на основе моделирования его баланса и идентификации традиционных банковских рисков.// Банковское дело.- 2008, № 4.

Моисеев C. Рейтинг и оценка рисков при определении лимитов кредитования // Финансист. — 2007. № 7.

О рекомендациях Базельского комитета по банковскому надзору, сентябрь 2008 г., «Система внутреннего контроля в банках». Письмо Банка России № 87-Т от 10.

07.2009 г.

Овчаров А. О. Методы управления банковскими рисками.// Банковские услуги.- 2008.

Панова Г. С. Виды ссуд и условия кредитования частных клиентов за рубежом. // Банковский журнал, 2010, № 2.

Пашков А. И. Оценка качества кредитного портфеля // Бухгалтерия и банки № 3, 2008.

Плешаков А. М. Незаконное получение кредита: уголовная ответственность, меры предупреждения и возмещение ущерба.// Деньги и кредит.- 2007.

Рыбальченко А. Риск-менеджмент в России — взгляд со стороны.// Рынок ценных бумаг.- 2006.

Тосунян Г. Организационно-правовые проблемы повышения эффективности борьбы с финансовой преступностью в банковской сфере.// Финансовый бизнес.- 2008.

Фалтинский Р. А. Методы обоснования и выбора организационно-технологических решений с учетом риска: Автореф. дис. … канд. экон. наук. СПб., 2007.

Хандруев А. А. Управление рисками банков: научно-практический аспект.// Деньги и кредит.- 2007, № 8.

Щукин Д. О методике оценки риска VAR // Рынок ценных бумаг. — 2009, № 16.

Щукин Д. Управление риском портфеля, хеджированного опционами // РЦБ. — 2009. № 18.

Интернет-ресурсы Интернет-сайт Центрального банка России (www.cbr.ru)

Интернет-сайт Федеральной службы государственной статистики (www.gks.ru)

Интернет-сайт Организации экономического развития и сотрудничества (www.oecd.org)

Интернет-сайт журнала «Эксперт» (www.expert.ru)

Интернет-сайт журнала «Личные Деньги» (www.personalmoney.ru)

Интернет-сайт рейтингового агентства Эксперт-РА (www.raexpert.ru)

Бернстайн П. Л. Против богов. Укрощение риска. A gainst the Gods.

T he Remarkable Story of Risk. — М.: Олимп-Бизнес, 2009.

— С. 82.

Кабушкин С. Н. Управление банковским кредитным риском: Учебное пособие. — М.: Новое знание, 2004. — С. 96.

Кабушкин С. Н. Управление банковским кредитным риском: Учебное пособие. — М.: Новое знание, 2004. — С. 149−150.

Вишняков И. В. Методы и модели оценки кредитоспособности заемщиков. — СПб.: СПбГИЭА, 2008. — С. 43.

Ермаков С. Л. Работа коммерческого банка по кредитованию заемщиков. Методические рекомендации. М.: Компания Алес, 2010. С. 39.

Цисарь И. Ф. Оптимизация финансовых портфелей банков, страховых компаний, пенсионных фондов/ И. Ф. Цисарь.

М.:Дело, 2008. С. 89.

Кавкин А. Новые способы страхования кредитного риска с помощью производных инструментов // Финансовый бизнес. — 2009. № 8. С. 53.

Проблемы управления банковскими и корпоративными рисками./ Под ред. Л. Н. Красавиной — М.: Финансы и статистика, 2010. С. 114.

Масленченков Ю. С. Мониторинг финансовой деятельности банка на основе моделирования его баланса и идентификации традиционных банковских рисков.// Банковское дело.- 2008. С. 141.

Гальперин Ф., Бобышев А., Мищенко Я. Практика применения VAR — методологии для оценки и управления кредитным риском в «Альфа-Банке» // Управление финансовыми рисками, 2005. № 2. С. 67.

Хорн Д. В. Основы управления финансами. — М.: Финансы и статистика, 2009. — С314.

Астахов А. В. Системный подход к управлению рисками крупных российских коммерческих банков.// Деньги и кредит.- 2008.

Конституция Российской Федерации, принята всенародным голосованием 12.

12.1993 г., «Российская газета», № 237 от 25.

12.1993 г.

Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от 30.

11.1994 г. № 51-ФЗ, Гражданский кодекс Российской Федерации (часть вторая) от 26.

11.1996 г. № 14-ФЗ, Гражданский кодекс Российской Федерации (часть третья) от 26.

11.2001 г. № 146-ФЗ.

Федеральный закон № 86-ФЗ от 10.

07.2002 г. «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)», ст. 2790.

Федеральный закон от 02.

12.1990 г. № 395−1 «О банках и банковской деятельности», ст. 492.

Моисеев C. Рейтинг и оценка рисков при определении лимитов кредитования // Финансист. — 2007. № 7. С. 14.

Пашков А. И. Оценка качества кредитного портфеля // Бухгалтерия и банки № 3, 2008. С. 48.

Данные Банка России (www.cbr.ru)

источник: «Коммерсантъ»

О рекомендациях Базельского комитета по банковскому надзору, сентябрь 2008 г., «Система внутреннего контроля в банках». Письмо Банка России № 87-Т от 10.

07.2009 г.

Овчаров А. О. Методы управления банковскими рисками.// Банковские услуги.- 2008. С. 44.

Кудряшова Ю. О. Оценка рисков как часть системы организации внутреннего контроля в банках.// Банковские услуги.- 2008, № 2. С. 36

Под стандартную задолженность

Под нестандартную задолженность

Резерв под кредитный риск

Корсчета и депозиты до востребования в банках

Стандартные кредиты — 1% (2%*)

Кредитные операции

Другие операции, подлежащие резервированию

1- группа — 0%

2- группа — 2%

Под контролем — 5% (7%*)

Субстандартные — 20% (25%*)

Сомнительные — 50% (60%*)

Безнадежные — 100% (100%*)

Корсчета и депозиты до востребования в банках

Доходы, просроченные более 30 дней — 100%

3- группа — 10%

4- группа — 20%

5- группа — 30%

6- группа — 40%

7- группа — 50%

8- группа — 100%