Решение такой задачи возможно только путем применения формулы приведенного эффекта.
В процессе расчетов надо следить, чтобы строго выдерживалась размерность показателей. С учетом этого требования определим приведенный эффект.
Вариант 1:
Вариант 2:
Вариант 3:
Вариант 4:
Вариант 5:
Таким образом, самым выгодным из всех является вариант 5, поскольку приведенный эффект наиболее значителен.
В связи с тем, что альтернативные варианты отличаются объемом производства и качеством производимой продукции, выбор лучшего варианта осуществляется по максимуму приведенного эффекта, рассчитанного по формуле (4). Определим приведенный эффект по всем вариантам.
Вариант 1:
Вариант 2:
Вариант 3:
Вариант 4:
Вариант 5:
Таким образом, лучшим с точки зрения экономики является вариант 4.
Задание 5
А) На основе затратного ценообразования Определим годовую производственную программу завода по формуле /23/:
q = Км * М = 0,85 * 10 000 = 8500 тыс. шт., (6)
где: М — годовая производственная мощность предприятия;
Км — коэффициент использования производственной мощности.
Определим ожидаемую цену одного кирпича по формуле /23/
(min + (max
Z= —————————- * Zp = 0,5* (1,14 + 1,20) * 0,823 = 0,96 291 руб./шт. (7)
Определим годовую выручку от продажи кирпича по формуле /23/
В = q * Z = 8 500 000 * 0,96 291 = 8 184 735 руб./год. (8)
Определим годовые переменные затраты предприятия по формуле /23/
Упер = У * q = 0,22 * 8 500 000 = 1 870 000 руб./год. (9)
Определим условно-постоянные затраты на единицу продукции по формуле /23/
с = С: q = 2 500 000: 8 500 000 = 0,2941 руб./шт. (10)
Определим себестоимость производства единицы продукции по формуле /23/
s = У + с = 0,22 + 0,2941 = 0,5141 руб./шт. (11)
Определим себестоимость годовой товарной продукции по формуле /23/
S = s * q = 0,5141 * 8 500 000 = 4 369 850 руб./год (12)
Определим величину годовой балансовой прибыли предприятия по формуле /23/
Пб = q * (Z — s) = 8 500 000 * (0,96 291 — 0,5141) = 3 814 885 руб./год. (13)
Определим рентабельность изготовления кирпича по формуле /23/
Ри = (Z — s): s = (0,96 291 — 0,5141): 0,5141 = 0,873, или 87,3% (14)
Определим годовую производственную программу самоокупаемости деятельности предприятия по формуле /23/
Qc = C: (Z — V) = 2 500 000: (0,96 291 — 0,22) = 3 365 145 шт./год. (15)
Определим характеристику и степень надежности будущего бизнеса. Отношение производственной мощности к производственной программе самоокупаемости составляет:
М/ Qc = 10 000 000: 3 365 145 = 2,97
Полученная цифра свидетельствует, что бизнес не учитывает неопределенность будущей рыночной ситуации и будет малонадежным, так как его уровень риска существенный и поправочная норма эффективности капитальных затрат Ер, учитывающая риск вложений составляет 0,25.
Определим величину годового совокупного налога предприятия (при отсутствии льгот по налогообложению) по формуле /23/
Н = Нпос + Нпер = (* С + (* Пб = 0,215 * 2 500 000 + 0,28 * 3 814 885 = 1 605 668 руб./год. (16)
Определим годовую производственную программу самоокупаемости с учетом налогообложения по формуле /23/:
н С * (1 + (- () 2 500 000 * (1 + 0,215 — 0,28)
Qc = ——————————- = ———————————————————-= 4 370 015 шт./год.(17)
(Z — V) (1 — () (0,96 291 — 0,22) (1 — 0,28)
Полученный результат свидетельствует о том, что с учетом налогообложения производственная программа самоокупаемости значительно выросла (с 3 365 145 до 4 370 015 шт./год), т. е. увеличилась в 1,3 раза. Это существенно сокращает величину чистой прибыли, повышает риск вложений в данный бизнес.
Определим долю выручки, остающуюся в распоряжении предприятия после выплаты налогов, по формуле /23/:
q*((*(Z — V) + V (+ C (1 + (- ()
Оn = 1 — _______________________________ (18)
q * Z
Подставим в эту формулу (18) исходные и расчетные данные и получим:
или 27%
Это значит, что в распоряжении предприятия после выплаты налогов остается почти 27% всей выручки, или Оn*B = 0,2699 * 8 184 735 = 2 209 060 руб./год.
Определим совокупный налог в процентах от балансовой прибыли по формуле /23/:
н = Н: Пб = 1 605 668: 3 814 885 = 0,42, или 42% (19)
Это достаточно высокий результат, который позволяет сделать вывод о том, что почти 58% балансовой прибыли остается предприятию для социального и производственного развития.
Определим коэффициент эффективности и срок окупаемости капитальных вложений с учетом риска предпринимательства по следующим формулам /23/:
(20)
(21)
Подставим имеющиеся данные в формулу (20) и получим:
Следовательно, с учетом риска эффективность капитальных вложений не удовлетворяет требованиям теории и установленному предпринимателем ограничению нормы эффективности.
Срок окупаемости капитальных вложений определяется по формуле (21):
года Вывод: проект будущего бизнеса не обеспечивает предпринимателю достаточно высокий доход и не может быть рекомендован к реализации с учетом неопределенности будущей рыночной ситуации и риска вложений. По расчетным данным построим график зависимости затрат и результатов производства от объема выпуска продукции (рис.
1).
В) на основе рыночного ценообразования Прежде всего, надо по исходным данным и с учетом принятой производственной программы определить цену одного кирпича по следующей формуле /23/:
Так как полученная величина представляет не саму цену кирпича, а ее индекс, то для окончательного определения искомого значения цены необходимо провести следующую расчетную операцию:
Z = Z * d = 0,96 291 * 0,8806 = 0,8479 руб./шт.
Определим выручку предприятия по формуле:
В = q * Z = 8 500 000 * 0,8479 = 7 207 150 руб./год.
Себестоимость одного кирпича остается без изменения, т. е. такой же, как и при затратном ценообразовании, и составляет s = 0,5141 руб./шт.
Себестоимость годового товарного выпуска также остается без изменений: S = 4 369 850 руб./год.
Определим годовую балансовую прибыль по формуле:
Пб = q (Zs) = 8 500 000 (0,8479 — 0,5141) = 2 837 300 руб./год.
Определим рентабельность изготовления кирпича по формуле:
7) Ри = (Z — s): s = (0,8479−0,5141): 0,5141 = 0,65.
Годовая производственная программа самоокупаемости деятельности предприятия:
Qc = C: (Z — V) = 2 500 000: (0,8479 — 0,22) = 3 981 526 шт./год
8) Определим величину годового совокупного налога по формуле:
Н = (* С + (* Пб = 0,215 * 2 500 000 + 0,28 * 2 837 300 = 1 331 944 руб./год.
Определим годовую производственную программу самоокупаемости с учетом налогообложения по формуле:
н С * (1 + (- () 2 500 000 * (1 + 0,215 — 0,28)
Qc = ——————————- = ———————————————————-= 5 170 454 шт./год.(17)
(Z — V) (1 — () (0,8479 — 0,22) (1 — 0,28)
Определим долю выручки, остающуюся в распоряжении предприятия по формуле:
=0,2089 или 20,89%
Таким образом, в распоряжении предприятия после расчета с бюджетом останется примерно 20,89% выручки, или В* Оn = 7 207 150 * 0,2089 =
1 505 574 руб./год.
Определим совокупный налог в процентах от балансовой прибыли по формуле:
Н = Н: Пб = 1 331 944: 2 837 300 = 0,47, или 47%.
Определим коэффициент эффективности и срок окупаемости капитальных вложений по формулам:
года По расчетным данным построим график зависимости затрат и результатов производства от объема выпуска продукции (рис.
2).
Вывод: в условиях рыночного ценообразования бизнес не достаточно рентабелен и надежен, так как есть риск эффективности капитальных вложений.
Сравним расчетные результаты по затратному и рыночному ценообразованию между собой и представим всю информацию в таблице.
Наименование показателя Значение показателя при затратном ценообразовании при рыночном ценообразовании 1 2 3 1) Годовая производственная программа, тыс. шт. 8500 8500 2) Цена за единицу продукции, руб./шт. 0,96 291 0,8806 3) Годовая выручка предприятия, руб./год 8 184 735 7 207 150 4) Годовые переменные затраты, руб./год 1 870 000 1 870 000 5) Условно-постоянные затраты, руб./шт. 0,2941 0,2941 6) Себестоимость единицы продукции, руб./шт. 0,5141 0,5141 7) Себестоимость товарной продукции, руб./год 4 369 850 4 369 850 8) Годовая балансовая прибыль, руб./год 3 814 885 2 837 300 9) Рентабельность производства кирпича, % 87,3 65 10) Производственная программа самоокупаемости, шт./год 3 365 145 3 981 526 11) Поправочная норма эффективности на риск вложений 0,25 0,25 12) Годовой совокупный налог, руб./год 1 605 668 1 331 944 13) Производственная программа самоокупаемости с учетом налогообложения, шт./год 4 370 015 5 170 454 14) Доля выручки, остающаяся в распоряжении предприятия, % 27 20,89 15) Совокупный налог по отношению к балансовой прибыли, % 42 47 16) Коэффициент эффективности капитальных затрат с учетом риска (при Ен + Ер = 0,45) 0,40 0,31 17) Срок окупаемости капитальных вложений, годы 2,47 3,26
Полученный результат свидетельствует о том, что в условиях рыночного ценообразования показатели эффективности производства при фиксированных исходных данных несколько хуже, чем в условиях затратного ценообразования. Это объясняется тем, что цена товара при увеличении совокупной массы на рынке снижается, следовательно, все показатели, формируемые на основе цена товара, ухудшаются (выручка, балансовая прибыль, рентабельность производства и пр.).
Одновременно можно констатировать, что при рыночном ценообразовании после уплаты налогов в распоряжении предприятия остается меньше денежных средств для дальнейшего развития.
Литература
Нормативные документы
1. Гражданский Кодекс РФ. Часть 1. — М.: Изд-во «Право», 1995. — 248с.
2. Налоговый кодекс РФ. Части 1, 2. Принят Государственной Думой 16.
07. 1998 г. (В ред. ФЗ № 33 — ФЗ от 24.
03.2001, с изм. и доп. согласно ФЗ № 57 — ФЗ от 29.
05.2002г.).
3. Закон РФ «О государственной поддержке малого предпринимательства в Российской Федерации» от 14.
06.95г. № 88-ФЗ (с изм. от 31.
07.98 и 12.
03.2002).
4. Закон РФ «О лицензировании отдельных видов деятельности'' № 158-ФЗ от 25 сентября 1998 г, (с изм. от 2 ноября 1998 г., 22 декабря 1999 г., 12 мая, 29 декабря 2000 г.).
5. Закон РФ «О сертификации продукции и услуг» от 10.
07.1993г. № 5151−1.
6. Закон РФ «О несостоятельности (банкротстве)» от 8.
01.1998г. № 6-ФЗ.
7. Закон РФ «О некоммерческих организациях» N 7 — ФЗ от 12.
01.96 года. С изм. внесенными на основании ФЗ № 174 — ФЗ от 26.
11.98г.
8. Федеральный закон «Об акционерных обществах» ФЗ № 12−1996.
9. О мерах по устранению административных барьеров при развитии предпринимательства. Указ Президента РФ от 29 июня 1998 г. № 730.
10. Положение о порядке государственной регистрации субъектов предпринимательской деятельности. Утверждено Указом Президента РФ от 8 июля 1994 г. № 1482.
Учебная литература
11. Курс экономической теории. Общие основы экономической теории, микроэкономика, макроэкономика, переходная экономики: Учебное пособие / Под ред. А. В. Сидоровича. — М.: МГУ, Изд-во «Дис», 1998. — 736с.
12. Экономическая теория / Под ред. А. И. Добрынина, Л. С. Тарасевича. — СПб.: Питер, 1997. — 483с.
13. Макконелл К., Брю С. Экономикс: принципы, проблемы и политика. В 2-х т. М.: Республика, 1992.
14. Крутик А. Б., Пименова А. Л.
Введение
в предпринимательство: Учеб. пособие для вузов. — СПб.: Политехника, 1995. — 583с.
15. Муравьев А. И., Игнатьев А. М., Крутик А. Б. Малый бизнес: экономика, организация, финансы: Учеб. пособие для вузов. — 2-е изд., перераб. и доп. — СПб.: Бизнес-пресса, 1999. — 608с.
16. Экономика предприятия: Учебник / Под ред. А. Е. Карлика, М. Л. Шухгальтер. — М.: ИНФРА-М, 2001.- 432с.
17. Стиглиц Дж. Ю. Экономика госуд. сектора / Пер. с англ. — М.: Изд-во МГУ: ИНФРА — М.:, 1997. — 720с.
18. Бабкин А. В. Управление государственным оборонным заказом ТС. — СПб.: Изд-во СПбГТУ, 2000. — 318с.
19. Управление организацией: Учебник / Под ред Поршнева А. Г. — 2-е изд., перераб. — М.:ИНФРА, 1998.-669с.
20. Глухов В. В. Менеджмент: Учебник. — 2-е изд., перераб. и доп.-СПб.: Изд-во «Лань», 2002. — 473 с.
21. Курс предпринимательства: Учебник для вузов / Под ред. В. Я. Горфинкеля, В. А. Швандара. -М.: Финансы, ЮНИТИ, 1997.-439с.
22. Управление организацией: Учебник / Под ред. Поршнева А. Г. — 2-е изд. — М.:ИНФРА, 1998. 669с.
23. Экономика предприятия: Тесты, задачи, ситуации. Уч. пособие. Под ред. Швандара — М.:ЮНИТИ-ДАНА, 2002
24. Словарь иностранных слов. — М.: Русский язык, 1988.
Приложение 1.
ПРЕДПРИЯТИЕ
1922 год — Гражданский Кодекс РСФСР включал такие понятия предприятий как товарищество (полное, на вере, с ограниченной ответственностью), паевое общество.
1964 год — Гражданский Кодекс РСФСР содержал только самые общие понятия о предприятии.
1965 год — Положение о социалистическом государственном производственном предприятии закрепило понятие предприятия в СССР.
1974 год — Положение о производственном объединении ввело понятие объединения предприятий.
30.
06.1987 года — Закон СССР «О государственном предприятии (объединении)» предусматривал выборы руководителя предприятия.
4.
06.1990 года — Закон СССР «О предприятиях в СССР» предусматривал осуществление хозяйственного расчета и введение кооперативной формы собственности.
25.
12.1990 года — Закон РФ «О предприятиях и предпринимательской деятельности» закрепил понятие предпринимательской деятельности, констатировал хозяйственную самостоятельность предприятия, ввел разнообразные организационно-правовые формы предприятий (товарищества полные, на вере, с ограниченной ответственностью, акционерные общества), определил основной целью деятельности предприятия извлечение прибыли.
1.
01.1995 года — Гражданский Кодекс РФ. Часть 1.
Рис. 1. Формы и субъекты предпринимательства
Предприятия
Предприниматели
Негосударств. сфера деятельности
Государств. предприниматель-ство
Объединение предпринимателей
Индивидуальные предприниматели
Общественные
Частные
Корпорация Партнерство
Индивидуальное предпринимательство
Субъекты предпринимательства
Формы предпринимательства
ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСТВО
Субъект предпринимательства
Имущественный комплекс
Сложная открытая система
Юридическое лицо
Интегрированное производственно-техническое, организационное и социально-экономическое образование
Важнейший элемент хозяйственно-экономической системы
Рис. 2. Особенности современного предприятия
рис.
1 Зависимость затрат и результатов производства от объема выпуска продукции при затратном ценообразовании
1.Крупные (более 300 человек)
2. Средние (100 — 300 человек)
3. Малые (до 100 человек)
1. Региональные
2. Государственные
3. Межгосударственные
1. Узкоспециализированные
2. Многопрофильные
3. Комбинированные
7. ПО СТРУКТУРЕ ПРОИЗВОДСТВА
9. ПО ВЕЛИЧИНЕ
8. ПО МАСШТАБУ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
6. ПО ОТРАСЛЕВОЙ ПРИНАДЛЕЖНОСТИ
1. Промышленные
2. Строительные
3. Связи
4. Сельскохозяйственные
5. Другие
5. ПО РОЛИ НА РЫНКЕ
1. Конкурирующие
2. Доминирующие
3. Монопольные
4. ПО СФЕРЕ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
Инновационные (исследования, разработка, передача новых технологий, ноу хау).
Производственные (выпуск промышленной, строительной и другой продукции).
Предприятия, предоставляющие услуги:
информационные;
телекоммуникационные;
маркетинговые;
транспортные;
социальные и др.
Посреднические (биржевая деятельность, консигнаторы, факторинг, лизинг).
НЕКОММЕРЧСКИЕ
1. Фонды
2. Общественные и религиозные организации
3. Учреждения
4. Потребительские кооперативы
5. Ассоциации
КОММЕРЧЕСКИЕ
Хозяйственные
товарищества Хозяйственные
общества Производственные
кооперативы Унитарные
предприятия
10. ПО ОРГАНИЗАЦИОННО-ПРАВОВЫМ ФОРМАМ ХОЗЯЙСТВОВАНИЯ И УПРАВЛЕНИЯ
Рис. 3. Классификация предприятий
1. Национальные
2. Иностранные
3. Совместные
3. ПО НАЦИОНАЛЬНОЙ ПРИНАДЛЕЖНОСТИ
Коммерческие
организации Некоммерческие
организации
2. ПО ЦЕЛИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
Государственные
(федеральные) Муниципальные Частные Смешанной формы
собственности
1. ПО ФОРМЕ СОБСТВЕННОСТИ
ПРЕДПРИЯТИЯ
