Компания производит передвижные домики. 
Необходимо сделать анализ финансовой отчетности за два года

Задача 1. Компания производит передвижные домики. Необходимо сделать анализ финансовой отчетности за два года.

Баланс 2009 г. 2010 г.

Денежные средства 69 120 62 400.

Дебиторская задолженность 421 440 482 400.

Запасы 858 240 1 003 200.

Всего оборотных средств 1 348 800 1 548 000.

Основные средства (первоначальная стои-мость) 589 200 632 400.

Износ 175 440 199 440.

Основные средства (остаточная стоимость) 413 760 432 960.

Сумма активов 1 762 560 1 980 960.

Кредиторская задолженность 174 720 210 240.

Векселя к оплате 240 000 270 000.

Начисления 163 200 168 000.

Всего краткосрочных пассивов 577 920 648 240.

Долгосрочные пассивы 388 120 509 535.

Акционерный капитал 552 000 552 000.

Прибыль нераспределенная 244 520 271 185.

Собственный капитал 796 520 823 185.

Всего источников 1 762 560 1 980 960.

Отчет о прибылях и убытках 2009 г. 2010 г.

Выручка от продаж 4 118 400 4 620 000.

Себестоимость проданной продукции 3 436 800 3 900 000.

Постоянные расходы 408 000 516 360.

Амортизация 22 680 24 000.

Прибыль до вычета процентов и налогов 250 920 179 640.

Проценты к уплате 75 000 91 200.

Прибыль до вычета налогов 175 920 88 440.

Налоги 70 000 35 000.

Чистая прибыль 105 920 53 440.

Другие данные.

Цена акции на 31 декабря, руб. 8.50 6.00.

Число выпущенных в обращение акций 100 000 100 000.

Дивиденды на акцию, руб. 0,22 0,22.

Годовая плата по долгосрочной аренде, руб. 48 000 48 000.

Средневзвешенная ставка по кредитам (%) 12 12.

Ответьте на следующие вопросы:

1. Определите термин «ликвидность» в контексте анализ финансовой отчетности. Каковы значения коэффициентов ликвидности? Что можно ска-зать о ликвидности компании?

2. Определить ресурсоотдачу, фондоотдачу, оборачиваемость товарных запасов и дебиторской и кредиторской задолженности.

3. Рассчитайте долю заемных средств и коэффициенты финансовой ус-тойчивости.

4. Рассчитайте и прокомментируйте все коэффициенты рентабельно-сти.

5. Примените формулу «Du Pont» к данным за 2009 и 2010 гг. для про-ведения факторного анализа изменения рентабельности собственного капи-тала.

6. Определите уровень потенциального банкротства компании.

7. Проанализируйте положение компании на рынке ценных бумаг.

8. Рассчитайте эффект финансового левериджа, точку безубыточности, запас финансовой прочности, эффект операционного левериджа.