Анализ финансового состояния МУП ПАТП-1 г. Ярославля

Федеральное агентство по образованию Государственное образовательное учреждение высшего профессионального образования Ярославский государственный технический университет Кафедра экономики и управления ЯГТУ 80 100.62 — 019 ВКР Пояснительная записка к выпускной квалификационной работе бакалавра по направлению «Экономика»

Анализ финансового состояния МУП ПАТП-1 г. Ярославля Работу выполнил М. С. Свинороев студент гр. ДСЭ-46

Руководитель Г. В. Гобина Канд. эконом. наук, доцент Ярославль — 2009

ЗАДАНИЕ на выпускную квалификационную работу

1. Выдано студенту группы ДСЭ-46 Свинороеву М.С.

2. Тема работы «Анализ финансового состояния МУП ПАТП -1 г. Ярославля»

Утверждена приказом по университету от 23.01.2009 г. № 64/3.

3. Исходные данные к работе: публикации в специализированных периодических изданиях, научная и учебно-методическая литература, законодательные документы, а также бухгалтерская и статистическая отчетность МУП ПАТП — 1 г. Ярославля.

4. Содержание пояснительной записки: теоретические и методические основы финансового анализа, анализ финансового состояния МУП ПАТП — 1, мероприятия по улучшению финансового состояния МУП ПАТП — 1.

5. Перечень графического материала: таблицы, графики иллюстрирующие результаты анализа.

6. Нормоконтролер: канд. эконом, наук, доцент Г. В. Гобина

7. Срок сдачи законченной работы: 06.02. 2009 г.

8. Дата выдачи задания: 10.10. 2008 г.

Руководитель Г. В. Гобина РЕФЕРАТ

71 стр., 16 таблиц, 5 рисунков, 20 источников, 3 приложения финансовое состояние, финансовая устойчивость, бухгалтерский баланс, рентабельность, ликвидность, структура баланса, динамика баланса, отчетность, методы финансового анализа, платежеспособность, рентабельность.

Базой исследования является МУП ПАТП-1 г. Ярославля Цель работы: разработка мероприятий по улучшению финансового состояния МУП ПАТП-1 г. Ярославля.

В процессе работы проводились:

а) изучение теоретических основ финансового анализа;

б) изучение методических основ финансового состояния;

в) анализ финансового состояния на примере МУП ПАТП-1 г. Ярославля:

1) анализ финансовой устойчивости предприятия;

2) анализ ликвидности и платежеспособности;

3) расчет показателей рентабельности.

В результате исследования были разработаны мероприятия по улучшению финансового состояния предприятия.

Для проведения финансового анализа были использованы: финансовые справочники, учебники, бухгалтерский баланс МУП ПАТП-1 г. Ярославля за 2007;2008 годы, отчет о прибылях и убытках 2007;2008 годы.

СОДЕРЖАНИЕ Введение

1. Методические основы финансового анализа

1.1 Понятие, задачи, сущность и цели анализа финансового состояния

1.2 Информационное обеспечение анализа финансового состояния, его роль и виды

1.3 Методика финансового анализа

2. Анализ финансового состояния МУП ПАТП — 1 г. Ярославля

2.1 Технико-экономические показатели деятельности МУП ПАТП-1

2.2 Предварительная оценка финансового состояния

2.3 Анализ финансовой устойчивости предприятия

2.4 Анализ ликвидности и платежеспособности

2.5 Расчет показателей рентабельности

2.6 Разработка мероприятий по улучшению финансового состояния МУП ПАТП — 1 г. Ярославля Заключение Список использованной литературы ВВЕДЕНИЕ В условиях экономического кризиса многие российские предприятия испытывают многочисленные финансовые проблемы, к числу которых относятся неустойчивость хозяйственной деятельности, неплатежеспособность, неэффективность производства и сбыта продукции. Переход к рыночной экономике требует от предприятий повышения эффективности производства, конкурентоспособности продукции и услуг на основе внедрения достижений научно-технического прогресса, эффективных форм хозяйствования и управления производством, преодоления бесхозяйственности, активизации предпринимательства, инициативы и т. д. Важная роль в реализации этой задачи отводится анализу финансового состояния предприятий. С его помощью вырабатываются стратегия и тактика развития предприятия, обосновываются планы и управленческие решения, осуществляется контроль над их выполнением, выявляются резервы повышения эффективности производства, оцениваются результаты деятельности предприятия его подразделений и работников.

Актуальность данной темы заключается в том, что анализ финансового состояния отражает все аспекты хозяйственной деятельности предприятия и определяет стратегические задачи. Данные анализа дают возможность руководству принимать решения в области производства, сбыта, финансов, инвестиций и нововведений.

Настоятельная необходимость в анализе финансового состояния проявляется наиболее ярко при возникновении непосредственной угрозы банкротства. Основными источниками информации для анализа финансового состояния предприятия являются данные бухгалтерской отчетности. Ведь для того, чтобы принять решение необходимо проанализировать обеспеченность финансовыми ресурсами взаимоотношения с партнерами. Оценка этих показателей, нужна для эффективного управления фирмой. С их помощью руководители осуществляют планирование и контроль, улучшают и совершенствуют направление своей деятельности.

Бухгалтерская отчетность является по существу «лицом» фирмы. Она представляет собой систему обобщенных показателей, которые характеризуют итоги финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Финансовое состояние предприятия, его устойчивость и стабильность зависят от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, то это положительно влияет на финансовое положение предприятия. Напротив, в результате спада объемов производства и продаж происходит повышение себестоимости продукции, уменьшение выручки и суммы прибыли и как следствие — ухудшение финансового состояния предприятия и его платежеспособности. Следовательно, устойчивое финансовое состояние является не игрой случая, а итогом грамотного и умелого управления всем комплексом факторов, определяющих результаты финансово — хозяйственной деятельности предприятия.

Главная цель финансовой деятельности предприятия сводится к одной стратегической задаче — наращиванию собственного капитала и обеспечению устойчивого положения на рынке. Для этого оно должно постоянно поддерживать платежеспособность и рентабельность, а так же оптимальную структуру актива и пассива баланса.

Цель данной работы: разработка мероприятий по улучшению финансового состояния МУП ПАТП — 1 г. Ярославля.

Задачами работы являются:

а) изучение теоретических основ финансового анализа;

б) изучение методических основ финансового состояния;

в) анализ финансового состояния на примере МУП ПАТП — 1 г. Ярославля:

1) анализ финансовой устойчивости предприятия;

2) анализ ликвидности и платежеспособности;

3) расчет показателей рентабельности.

Базой исследования является МУП ПАТП — 1 г. Ярославля. Основными видами деятельности предприятия являются городские пассажирские перевозки, заказные и коммерческие пассажирские перевозки, оказание транспортных услуг населению. Основными целями деятельности предприятия являются: обеспечение населения, предприятий и организаций г. Ярославля автобусными перевозками, участие в формировании рынка транспортных услуг и получение прибыли.

При выполнении настоящей работы были использованы труды таких авторов, как Шеремет А. Д. и Сайфулина Р. С, Савицкой Г. В., Ефимовой О. В., Селезневой Н. Н. и Ионовой А. Ф., Ковалева В.В.

1. Методические основы финансового анализа Результаты в любой сфере бизнеса зависят от наличия и эффективности использования финансовых ресурсов, которые приравниваются к «кровеносной системе», обеспечивающей жизнедеятельность предприятия. Поэтому забота о финансах является отправным моментом и конечным результатом деятельности любого предприятия. В условиях рыночной экономики эти вопросы имеют первостепенное значение.

Выдвижение на первый план финансовых аспектов деятельности предприятия, возрастание роли финансов является характерной чертой и тенденцией в мире.

В связи с этим существенно возрастает приоритетность и роль финансового анализа основным содержанием, которого является комплексное системное изучение финансового состояния предприятия и факторов его формирования с целью оценки финансовых рисков.

Финансовый анализ является существенным элементом финансового менеджмента и аудита. Практически все пользователи финансовых отчетов предприятий используют методы финансового анализа для принятия решений по оптимизации своих интересов.

Собственники анализируют финансовые отчеты для повышения доходности капитала, обеспечения стабильности положения предприятия. Кредиторы и инвесторы анализируют финансовые отчеты, чтобы минимизировать свои риски по займам и вкладам.

Решения финансового характера точны настолько, насколько хороша и объективна информационная база.

Субъектами анализа выступают как непосредственно, так и опосредованно заинтересованные в деятельности предприятия пользователи информации.

Существуют условия, обязательные для успешного выполнения стоящих перед финансовым анализом задач. Так как финансовый анализ использует значительную часть информации, формируемой в системе бухгалтерского учета, поэтому понимание присущих учетной информации ограничений, а так же знание учетных правил, которые применялись при формировании информации, является первым условием.

Второе условие, вытекающее из первого, — владение методами финансового анализа. При этом качественные суждения при решении финансовых вопросов важны не менее чем количественные результаты.

Третье условие — это наличие программы действий, связанной с определением конкретных целей выполнения аналитических работ.

Четвертым обязательным условием эффективного финансового анализа является заинтересованность в его результатах руководства предприятия.

1.1 Понятие, задачи, сущность и цели анализа финансового состояния В условиях рыночных отношений исключительно велика роль анализа финансового состояния предприятия. Это связано с тем, что предприятия приобретают самостоятельность, несут полную ответственность за результаты своей производственно-хозяйственной деятельности перед совладельцами (акционерами), работниками, банком и кредиторами.

Финансовое состояние предприятия — это совокупность показателей, отражающих его способность погасить свои долговые обязательства. Финансовая деятельность охватывает процессы формирования, движения и обеспечения сохранности имущества предприятия, контроля над его использованием. Финансовое состояние является результатом взаимодействия всех элементов системы финансовых отношений предприятия, поэтому определяется совокупностью производственно-хозяйственных факторов. Задачами анализа финансового состояния предприятия являются:

— предварительная, своевременная и объективная диагностика финансового состояния предприятия, установление его «болевых точек» и изучение причин их образования;

— анализ состава, структуры и динамики имущества организации и источников его формирования;

— анализ финансовой устойчивости; анализ ликвидности и платежеспособности; расчет коэффициентов рентабельности;

— разработка конкретных рекомендаций, направленных на более эффективное использование финансовых ресурсов и укрепление финансового состояния предприятия.

Финансовый анализ — как часть общего исследования бизнес — процессов предприятия — приобрел на сегодня очень важное и вполне самостоятельное значение. Это связано, прежде всего, с реальной возможностью предприятия управлять денежным оборотом, формировать и использовать финансовые ресурсы, а также позволяет предвидеть возможность возникновения кризисной ситуации и исключить риск банкротства. Увеличение пользователей отчетов, среди которых предприятия партнеры, филиалы и дочерние предприятия, банки и другие инвестиционные институты, налоговые службы и страховые организации, персонал предприятия и руководство, и, наконец, государство также способствовало этому процессу. Качество принимаемых ими решений по оптимизации своих интересов напрямую зависит от полноты, достоверности и качества результатов финансового анализа.

Финансовое состояние организации характеризуется размещением и использованием средств (активов) и источников их формирования (собственного и обязательств, т. е. пассивов).

Современная концепция и содержание финансового анализа требует учета следующих факторов:

— целевой направленности анализа;

— формы собственности и организационной — правовой формы предприятия;

— отношений с системой налогообложения;

— стратегии финансово — хозяйственного развития;

— специфических особенностей, корпоративной или отраслевой принадлежности;

— наличия материальной и информационной базы, квалифицированных кадров для проведения аналитических исследований.

Финансовое состояние организации характеризуется системой показателей, отражающих наличие, размещение и использование ее финансовых ресурсов. Расчет и анализ таких показателей осуществляется по данным баланса организации в определенной последовательности.

Для целей анализа важное значение имеет классификация факторов на внутренние (которые в свою очередь подразделяются на основные и не основные) и внешние. Внутренними основными называются факторы, определяющие результаты работы организации. Внутренние не основные факторы, хотя и определяют работу производственного коллектива, но не связаны непосредственно с сущностью рассматриваемого показателя: это структурные сдвиги в составе продукции, нарушения хозяйственной и технологической дисциплины. Внешние факторы — это факторы, не зависящие от деятельности производственного коллектива, но количественно определяющие уровень использования производственных и финансовых ресурсов данной организации.

Причинами неблагополучного положения организации, в первую очередь, являются системные макроэкономические причины, особенно в условиях нестабильной экономики.

Таким образом, в условиях нестабильной экономики практически невозможно использовать количественный метод оценки, позволяющий упорядочить изучаемые внешние факторы и приводить их в сопоставимый вид. Отсюда сделать какие-либо точные прогнозы по поводу формирования финансовой устойчивости организации (с учетом изучения внешних факторов) практически невозможно. Поэтому их следует отнести к разряду неуправляемых. При этом внешние факторы влияют на внутренние, как бы проявляют себя через них, изменяя количественное выражение последних. Например, распространение неплатежей в экономике приводит к увеличению дебиторской и кредиторской задолженности, а в их структуре — к увеличению объемов просроченной и сомнительной задолженности. Следует отметить прямую (банкротство должников) и косвенную (социальную) воздейственность внешних факторов на финансовую устойчивость — такое разделение позволяет более корректно оценивать характер и степень влияния их на устойчивость организации. Конечно, бороться со многими внешними факторами отдельным предприятиям не по силам, но в создавшихся условиях им остается проводить такую собственную стратегию, которая позволила бы смягчить негативные последствия общего спада производства.

Рисунок 1 — Факторы, влияющие на финансовое состояние предприятия Классификация факторов, определяющих финансовые показатели, является основой классификации резервов. Различают два понятия резервов: резервные запасы (например, сырья, материалов), наличие которых необходимо для непрерывной и ритмичной деятельности организации, и резервы как еще не использованные возможности роста производства, улучшения его качественных показателей.

С позиции организации и в зависимости от источников образования различают внешние и внутрипроизводственные резервы.

В соответствии с классификацией резервов по важнейшим факторам повышения интенсификации и эффективности производства организации составляют планы организационно — технических и финансовых мероприятий по выявлению и использованию резервов. Резервы классифицируют по тем конечным результатам, на которые эти резервы влияют. Например, резервы повышения объема продукции, резервы снижения себестоимости продукции по элементам, по статьям затрат, резервы повышения прибыльности продукции, укрепления финансового положения и повышения уровня рентабельности.

Цели анализа достигаются в результате решения определенного взаимосвязного набора аналитических задач. Аналитическая задача представляет собой конкретизацию целей анализа с учетом организационных, информационных, технических и методических возможностей проведения этого анализа.

Чтобы принимать решения по управлению в области производства, сбыта, финансов, инвестиций и нововведений, руководству нужна постоянная деловая осведомленность по соответствующим вопросам, которая является результатом отбора, анализа, оценки и концентрации исходной сырой информации. Необходимо аналитическое прочтение исходных данных исходя из целей анализа и управления.

Основной принцип аналитического чтения финансовых отчетов — это дедуктивный метод, т. е. от общего к частному. Но он должен применяться многократно. В ходе такого анализа как бы воспроизводится временная и логическая последовательность хозяйственных фактов и событий, направленность и сила влияния их на результаты деятельности.

Анализ финансового состояния позволяет выявить уже существующие или только наметившиеся проблемы. Привлечь к ним внимание руководства предприятия, в частности, если по результатам анализа установлено, что рентабельность вложений капитала в рассматриваемом периоде ниже ее нормального для данного предприятия значения, то в числе основных причин этого могут быть выделены: недостаток прибыли для сложившеюся объема продаж; замедление скорости оборота средств и др., что в свою очередь, потребует оценки целесообразности проводимой ценовой политики. Длительный оборот товарно-материальных ценностей делает необходимым уточнение политики формирования запасов и изыскание возможностей устранения их излишков и т. д.

Содержание анализа бухгалтерской отчетности, лежащего в основе оценки текущего финансового состояния, целесообразно определить исходя из целей и задач отчетности, сформулированных в Российском законодательстве о бухгалтерском учете и международных стандартах финансовой отчетности.

По назначению результатов анализ финансового состояния классифицируется на внутренний и внешний.

Внутренний анализ финансового состояния проводится в интересах внутренних пользователей предприятия: менеджеров производственною и финансового профиля на основе достоверной информации о хозяйственной деятельности.

Внешний анализ финансового состояния, или экспресс-анализ, основывается на официальной бухгалтерской отчетности, содержащей ограниченную информацию о деятельности предприятия, и проводится в интересах внешних пользователей: инвесторов, акционеров, кредиторов, покупателей, налоговых органов, аудиторов и т. п.

Финансовый анализ является прерогативой высшего звена управленческих структур предприятия, способных влиять на формирование финансовых ресурсов и потоки денежных средств. Эффективность или неэффективность частных управленческих решений, связанных с определением цены продукта, размера партии закупок сырья или поставок продукции, замены оборудования или технологии, и другие решения должны пройти оценку с точки зрения общего успеха фирмы, характера ее экономического роста и роста общей финансово эффективности. Финансовый анализ как метод познания экономических процессов и явлений занимает важное место в системе управления предприятием.

Основными функциями финансового анализа являются:

— объективная оценка финансового состояния объекта анализа, выявление факторов и причин достигнутого состояния, подготовка и обоснование принимаемых управленческих решений в области финансов,

— выявление и мобилизация резервов улучшения финансового состояния и повышение эффективности всей хозяйственной деятельности.

Результаты анализа финансового состояния способствуют росту информированности администрации предприятия и других пользователей экономической информации о состоянии интересующих объектов.

1.2 Информационное обеспечение анализа финансового состояния, его роль и виды Результативность финансового анализа во многом зависит от организации и совершенства его информационной базы. Основным источником информации для анализа финансового состояния служит бухгалтерская отчетность.

Хотя могут использоваться и другие источники. Например, нормативные и инструктивные материалы — Гражданский, Налоговый кодексы РФ, Федеральные законы, указы Президента, постановления и распоряжения Правительства РФ, нормативные документы государственных органов, планово-прогнозные — это проекты бюджетов, курсы валют и ценных бумаг, информация о конъюнктуре рынка, бизнес — справочники и заключения аудиторских фирм, справки и прогнозные модели трастовых и инвестиционных компаний, собственные расчеты предприятий для планирования инвестиций, перспективные и бизнес-планы, расчеты эффективности инвестиционных проектов, соответствующие формы отчетной и статистической информации.

Значимость бухгалтерской отчетности для проведения анализа финансовой деятельности предприятия многоаспектная и может быть рассмотрена как в рамках теории бухгалтерского учета и финансов, так и с позиции практикующих бизнесменов и специалистов.

Приоритетная роль бухгалтерской отчетности как основного средства коммуникации проявляется в том, что, если ее цели и требования, к ней предъявляемые, являются краеугольным камнем при разработке концептуальных основ теории бухгалтерского учета, получивших достаточно широкую известность в англоязычных странах.

Одним из важнейших принципов бухгалтерского учета является принцип достаточной наличности генерируемых в системе и отражаемых в отчетности данных. Очевидно, что далеко не любые полезные сведения могут быть отражены непосредственно в отчетности, часть их приходится давать дополнительно в виде предложений и примечаний к отчетности, аналитических записок, схем, графиков.

Цели бухгалтерской отчетности, как и анализа, определяются потребностями пользователей. Поэтому она должна содержать данные о результатах финансово-хозяйственной деятельности, а также о текущем финансовом положении и происшедших в нем изменениях за отчетный период.

Одно из основных достоинств бухгалтерской отчетности как средства коммуникации — ее аналитические возможности. Анализ готового отчета компании входит в число основных разделов текущей деятельности финансовых служб предприятия. Важность его предопределяется тем обстоятельством, что в условиях рыночной экономики бухгалтерская отчетность хозяйствующих субъектов, является, по сути, единственным средством коммуникации, достоверность которого весьма высока и при определенных условиях подтверждена независимым аудитом, становится важнейшим элементом информационного обеспечения анализа финансовой деятельности. Именно бухгалтерская отчетность в совокупности со статистической и текущей информацией финансового характера, публикуемой соответствующим агентствами в виде аналитических обзоров о состоянии рынка капитала, позволяет получить первое достаточно объективное представление о состоянии и тенденциях изменения экономического потенциала возможного контрагента или объекта инвестиций.

Иметь дело с бухгалтерской отчетностью приходится многим специалистам и руководителям, причем далеко не все они в достаточной степени владеют основами бухгалтерского учета. Тем не менее, желая провести анализ отчетности или хотя бы понять ее содержание и применяя для этого известные из учебно-методической литературы методики, процедуры и алгоритмы, они рассчитывают серию аналитических показателей и далее мучительно пытаются дать им экономическую интерпретацию. Такой кавалерийный наскок на бухгалтерскую отчетность редко приводит к успеху, а иногда имеет и прямо противоположный эффект. Нужна не только определенная система в проведении анализа, но, прежде всего, необходимы и некоторые усилия в подготовке.

В частности, имеются достаточные основания утверждать, что умение работать с бухгалтерской отчетностью предполагает, по крайней мере, знание и понимание: места, занимаемого бухгалтерской отчетностью в системе информационного обеспечения деятельности финансового менеджера, нормативных документов, регулирующих ее составление и предоставление, состава и содержания отчетности, методики ее чтения и анализа.

Все элементы бухгалтерского отчета тесно связаны между собой и представляют собой единое целое, т. е. систему экономических показателей, характеризующих условия и результаты работы предприятия за отчетный период. Вместе с тем сведения, содержащиеся в бухгалтерской отчетности, имеют комплексный характер, потому что, как правило, они отражают разные аспекты и тех же хозяйственных операций и явлений. Например, данные, представленные в балансе предприятия, дополняют сведения, содержащиеся в отчете о финансовых результатах и наоборот.

Системность и комплексность сведений, содержащихся в бухгалтерской отчетности, являются следствием определенных требований, предъявляемых к ее составлению:

— полнота отражения в учете за отчетный год всех хозяйственных операций, осуществляемых в этом году, и результатов инвентаризации имущества и обязательств;

— правильность отнесения доходов и расходов к отчетному периоду в соответствии с Планом счетов бухгалтерского учета и Положением о Бухгалтерском учете и отчетности в Российской Федерации;

— тождество данных аналитического учета оборотам и остаткам по счетам синтетического учета на дату проведения годовой инвентаризации;

— соблюдение в течение всего отчетного года принятой учетной политики.

Изменений учетной политики по сравнению с предыдущим годом должно быть объяснено в объяснительной записке к годовому отчету.

Бухгалтерская отчетность предприятия служит основным источником информации о его деятельности. Тщательное изучение бухгалтерских отчетов раскрывает причины достигнутых успехов, а также недостатков в работе предприятия. Полный всесторонний анализ отчетности нужен, прежде всего, собственникам и администрации предприятия для принятия решений об оценке своей деятельности.

В составе годового бухгалтерского представляют следующие формы.

Форма № 1 «Баланс предприятия» — это обобщенная модель, отражающая источники привлечения денег для бизнеса и их использование. Зачастую бизнес образно сравнивают с игрой, а баланс — с позиции игроков на игровом поле в конкретный момент времени или фотоснимком, отражающим. имущественное и финансовое состояние предприятия на определенную дату. Ради прибыли бизнес должен находить выгодные источники вложения капитала и выгодные источники его формирования. Баланс составляется ради того, чтобы изучить степень риска вложения капитала и шансы предприятия на получение прибыли. В нем фиксируются: стоимость (денежное выражение остатков имущества, материалов, финансов, образованный капитал, фонды, прибыль, займы, кредиты и прочие долги и обязательства. Актив баланса характеризует имущественную массу предприятия, т. е. состав и состояние материальных ценностей, находящихся в непосредственном владении хозяйства. Массив баланса характеризует состав и состояние прав на эти ценности, возникающих в процессе хозяйственной деятельности предприятия у различных участников коммерческого дела.

Баланс отражает состояние хозяйства в денежной форме.

В актив баланса включаются статьи, в которых объединены определенные элементы хозяйственного оборота предприятия по функциональному признаку. Актив баланса состоит из трех разделов. Так, в разделе 1 «Внеоборотные активы» отражаются здания, сооружения, машины, оборудование, долгосрочные финансовые вложения, инвестиции в дочерние и иные предприятия, нематериальные активы.

Раздел 2 актива баланса «Оборотные активы» отражает величину материальных оборотных средств: производственных запасов, незавершенного производства, готовой продукции и т. д., наличие у предприятия свободных денежных средств, величину дебиторской задолженности и прочих активов.

В разделе 3 отражаются непокрытые убытки прошлых лет и отчетного года.

В Российской Федерации актив баланса строится в порядке возрастающей ликвидности, т. е. в прямой зависимости от скорости превращения этих активов в процесс хозяйственного оборота в денежную форму.

Так, в разделе 1 актива баланса показано недвижимое имущество, которое практически до конца своего существования сохраняет первоначальную форму. Ликвидность, т. е. подвижность этого имущества в хозяйственном обороте, самая низкая.

В разделе 2 актива баланса показаны такие элементы имущества предприятия, которые в течение отчетного периода многократно меняют свою форму. Подвижность этих элементов актива баланса, т. е. ликвидность, выше, чем элементов раздела 1. Ликвидность же денежных средств равна единице, т. е. они абсолютно ликвидны.

В пассиве баланса группировка статей дана по юридическому признаку. Вся совокупность обязательств предприятия за полученные ценности и ресурсы, прежде всего, разделяются по субъектам: перед собственниками хозяйства и перед третьими лицами.

Обязательства перед собственниками состоят, в свою очередь, из двух частей:

— из капитала, который получает предприятие от акционеров и пайщиков в момент учреждения хозяйства и впоследствии в виде дополнительных взносов извне;

— из капитала, который предприятие генерирует в процессе своей деятельности, фондируя часть полученной прибыли в виде накоплений.

Статьи пассива баланса группируются по степени срочности погашения обязательств. Первое место занимает уставный капитал как наиболее постоянная часть баланса. За ним следуют остальные статьи.

Наиболее важными задачами анализа баланса являются:

— оценка доходности (рентабельности) капитала;

— оценка степени деловой активности предприятия;

— оценка баланса и платежеспособности предприятия.

Баланс позволяет оценить эффективность размещения капитала предприятия, его достаточность для текущей и предстоящей хозяйственной деятельности, оценить размер и структуру заемных источников, а также эффективность их привлечения.

На основе информации баланса внешние пользователей могут принять решения о целесообразности и условиях ведения дел с данным предприятием как с партнером, оценить кредитоспособность предприятия как заемщика, оценить возможные риски своих вложений, целесообразность приобретения акций данного предприятия и его активов и другие решения.

Для баланса характерно наличие информации о состоянии хозяйственных средств предприятия, входящих в актив, и источников их образования, составляющих пассив. Эта информация представляется «На начало года» и «На конец года», что и даст возможность анализа, сопоставления показателей, определяя их рост или снижение. Однако отражение в балансе только остатков не дает возможности ответить на все вопросы собственников и прочих заинтересованных служб. Нужны дополнительные подробные сведения не только об остатках, но и о движении хозяйственных средств и их источников. Это достигается введением следующих форм отчетности;

Форма № 2 содержит сведения о текущих финансовых результатах деятельности предприятия за отчетный период. Здесь показана величина балансовой прибыли или убытка и слагаемые этого показателя:

— прибыль (убыток) от реализации продукции;

— финансовый результат от прочей реализации и других финансовых операций;

— доходы и расходы от прочих вне реализационных операций.

В форме № 2 представлены также затраты предприятия на производство реализованной продукции (работ, услуг) по полной или производственной себестоимости, коммерческие расходы, управленческие расходы, выручка нетто от реализации продукции, товаров, работ, услуг. Показаны суммы налога на прибыль и отвлеченных средств. Отчет о финансовых результатах является важнейшим источником информации для анализа показателей рентабельности предприятия, рентабельности реализованной продукции, рентабельности производства продукции, определения величины чистой прибыли, остающейся в распоряжении предприятия и других показателей;

— Форма № 3 «Отчет о движении капитала»;

— Форма № 4 «Отчет о движении денежных средств»

— Форма № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу» которое состоит из следующих разделов:

— движение заемных средств (долгосрочных кредитов и займов, краткосрочных кредитов и займов) с выделением ссуд, не погашенных в срок;

— дебиторская и кредиторская задолженность (долгосрочная и краткосрочная), а также обеспечения (полученные и выданные);

— средства, малоценные и быстро изнашивающие предметы;

— движение средств финансирования долгосрочных инвестиций и финансовых вложений;

— финансовые вложения (долгосрочные и краткосрочные, паи и акции других предприятий, облигации и другие ценные бумаги, представленные займы и др.);

— затраты, произведенные организацией (по элементам);

— расшифровка отдельных прибылей и убытков;

— социальные показатели: численность персонала, отчисления на социальные нужды (ФСС, Пенсионный фонд, ФЗН, ФФОМС, ТФОМС):

— справка о наличии ценностей, учитываемых на за балансовых счетах:

1) арендованные основные средства;

2) товары, принятые на ответственное хранение;

3) товары, приняты на комиссию;

4) износ жилищного фонда;

5) износ объектов внешнего благоустройства;

6) списанная в убыток задолженность неплатежеспособных дебиторов;

7) прочие.

Данные формы № 5 вместе с балансом и показателями формы № 2 используются для оценки финансового состояния предприятия. «Пояснительная записка» с изложением основных факторов, повлиявших в отчетном году на итоговые результаты деятельности фирмы, с оценкой его финансового состояния.

1.3 Методика финансового анализа Основной целью финансового анализа является получение небольшого числа ключевых параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами. При этом, аналитика и управляющего может интересовать как текущее финансовое состояние предприятия, так и его проекция на ближайшую или более отдаленную перспективу, т. е. ожидаемые параметры финансового состояния. Но не только временные границы определяют альтернативность целей финансового анализа. Они зависят также от целей субъектов финансового анализа, т. е. конкретных пользователей финансовой информации.

Исходной базой финансового анализа являются данные бухгалтерского учета и отчетности, аналитический просмотр которых должен восстановить все аспекты хозяйственной деятельности и совершенных операций в их естественной форме, т. е. в форме движения капиталов.

Основной принцип аналитического чтения финансовых отчетов — это дедуктивный метод, т. е. от общего к частному. Но он должен применяться многократно. В ходе такого анализа как бы воспроизводятся историческая и логическая последовательность хозяйственных фактов и событий, направленность и сила влияния их на результаты деятельности.

Практика финансового анализа уже выработала основные правила чтения финансовых отчетов. Можно выделить среди них шесть основных методов:

— горизонтальный анализ;

— вертикальный анализ;

— трендовый анализ;

— метод финансовых коэффициентов;

— сравнительный анализ;

— факторный анализ.

В данной работе будут использованы горизонтальный, вертикальный и метод финансовых коэффициентов.

Горизонтальный (временной) анализ — сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом. Заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные балансовые показатели дополняются относительными темпами роста (снижение). Обычно берут базисные темпы роста за несколько периодов.

Цель горизонтального анализа состоит в том, чтобы выявить абсолютные и относительные изменения величин различных статей финансовой отчетности за определенный период и дать им оценку. Ценность результатов анализа существенно снижается в условиях инфляции, но полученные данные можно использовать при межхозяйственных сравнениях.

Вертикальный (структурный) анализ — определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом. Анализ актива и пассива баланса с помощью относительных показателей дает возможность получить представления о финансовом отчете: о структуре актива и пассива баланса, доле отдельных статей отчетности в валюте баланса.

Цель вертикального анализа заключается в расчете удельного веса отдельных статей в итоге баланса и оценке их динамики, что позволяет установить и прогнозировать структурные изменения активов и источников их покрытия. Используя относительные показатели, можно сравнивать показатели различных организаций одной отрасли, а также организаций разных отраслей. Эти показатели сглаживают также негативное влияние инфляционных процессов. Динамика структуры хозяйственных средств и источников их покрытия дает возможность определить самые общие тенденции в изменении финансового положения организации.

Горизонтальный и вертикальный анализ взаимно дополняют друг друга, и на их основе строится сравнительный аналитический баланс. Все показатели такого баланса можно разбить на три группы:

— показатели структуры баланса;

— показатели динамики баланса;

— показатели структурной динамики баланса.

Анализ финансовых коэффициентов — расчет отношений данных отчетности, определение взаимосвязей показателей. На базе абсолютных показателей формируются относительные параметры. Соответствующие показатели, рассчитанные на основе финансовой отчетности, называются финансовыми коэффициентами.

Финансовые коэффициенты характеризуют разные стороны экономической деятельности организации:

— платежеспособность — через коэффициенты ликвидности и платежеспособности;

— финансовую зависимость или финансовую автономию — через долю собственного капитала в валюте баланса;

— деловую активность использования активов организации — через коэффициенты оборачиваемости активов в целом или их отдельных элементов;

— эффективность работы — через коэффициенты рентабельности.

При анализе финансовых коэффициентов их значения сравнивают с базисными величинами, а также изучается их динамика за отчетный период и за ряд смежных отчетных периодов. В качестве базисных величин используются теоретически обоснованные или полученные в результате опросов величины относительных показателей; усредненные по временному ряду значения показателей данного предприятия, относящихся к прошлым благоприятным с точки зрения финансового состояния периодам; значения показателей, рассчитанные по данным отчетности наиболее удачливого конкурента.

При проведении анализа финансового состояния применяется определенная методика. Методика включает следующие блоки:

— предварительная оценка финансового состояния (методика Ефимовой О. В, Шеремета А. Д. и Сайфулина Р.С.)[17] [1];

— анализ и оценка состава и динамики имущества и источников его формирования (методика Савицкой Г. В., Быкадырева В. П. и Алексеева П.Д.) [19], [18];

— анализ финансовой устойчивости предприятия (методика Селезневой Н. Н. и Ионовой А. Ф) [20];

— анализ ликвидности и платежеспособности (методика Селезневой Н. Н. и Ионовой А. Ф) [20];

— анализ рентабельности (методика Быкадырева В. П и Алексеева П.Д.).

Оценка финансового состояния и его изменения за отчетный период по сравнительному аналитическому балансу, а также анализ показателей финансовой устойчивости составляют исходный пункт, из которого должен логически развиваться заключительный блок анализа финансового состояния. Анализ ликвидности баланса должен оценивать текущую платежеспособность и давать заключение о возможности сохранения финансового равновесия и платежеспособности в будущем. Сравнительный аналитический баланс и показатели финансовой устойчивости отражают сущность финансового состояния. Ликвидность баланса характеризует внешние проявления финансового состояния, которые обусловлены его сущностью. Углубление анализа на основе данных учета приводит к задачам, относящимся преимущественно к внутреннему анализу. Так, исследования факторов финансовой устойчивости вызывает необходимость внутреннего анализа запасов и затрат, а уточнение оценки ликвидности баланса производится с помощью внутреннего анализа состояние дебиторской и кредиторской задолженности.

Рисунок 2 — Блок-схема комплексного анализа финансового состояния В ходе анализа для характеристики различных аспектов финансового состояния применяются как абсолютные показатели, так и финансовые коэффициенты, представляющие собой относительные показатели финансового состояния. Последние рассчитываются в виде отношений абсолютных показателей финансового состояния или их линейных комбинаций.

Коэффициенты распределения применяются в тех случаях, когда требуется определить, какую часть тот или иной абсолютный показатель финансового состояния составляет от итога включающей его группы абсолютных показателей.

Коэффициенты координации используются для выражений отношений разных по существу абсолютных показателей финансового состояния или их линейных комбинаций, имеющих различный экономический смысл.

Анализ финансовых коэффициентов в сравнении их значений с базисными величинами, а также в изучении их динамики за отчетный период. В качестве базисных величин используются усредненные по временному ряду значения показателей данного предприятия, относящиеся к прошлым, благоприятным с точки зрения финансового состояния, периодом. Кроме того базой сравнения могут служить теоретически обоснованные или полученные в результате экспертных опросов величины, характеризующие оптимальные или критические с точки зрения устойчивости финансового состояния значения относительных показателей. Такие величины фактически выполняют роль нормативов для финансовых коэффициентов, хотя методики их расчета в зависимости, например, от отрасли производства пока не создано, поскольку в настоящее время не устоялся и поэтому лишен полноценной системной упорядоченности набор относительных показателей. Для анализа финансового состояния предприятия и тенденцией его изменения достаточно сравнительно небольшого количества финансовых коэффициентов. Важно лишь, чтобы каждый из этих показателей отражал наиболее существенные стороны финансового состояния.

2. Анализ финансового состояния МУП ПАТП — 1 г. Ярославля Начало своей истории предприятие ведет с 1948 года. Тогда, по приказу Наркома СССР по транспорту, для обеспечения нужд народного хозяйства был создан парк автобусов. Количество их сначала было небольшое и основном все были трофейные, немецкие. Но постепенно, по мере развития народного хозяйства, наращивался и потенциал предприятия.

Муниципальное унитарное предприятие «Пассажирское автотранспортное предприятие № 1» г. Ярославля учреждено городом Ярославлем в лице собственника имущества — Комитета по управлению муниципальным имуществом. Предприятие является правопреемником муниципального предприятия «Пассажирское автотранспортное предприятие № 1», зарегистрированного Постановлением мэра г. Ярославля № 194 от 28.02.1992 г. по адресу: 150 057 г. Ярославль, Московский проспект 112-А.

Предприятие является коммерческой организацией, не наделенной правом собственности на имущество, закрепленное за ней собственником.

Предприятие осуществляет свою деятельность в соответствии с Гражданским кодексом Российской Федерации, Федеральным Законом «О государственных и муниципальных унитарных предприятиях», законодательством Российской Федерации, правовыми актами органов городского самоуправления и Уставом Предприятия.

Основными видами деятельности организации являются городские пассажирские перевозки, заказные и коммерческие пассажирские перевозки, оказание транспортных услуг населению. Основными целями деятельности предприятия являются: обеспечение населения, предприятий и организаций г. Ярославля в автобусных перевозках, участие в формировании рынка транспортных услуг и получение прибыли.

Предприятие обладает большим парком автотранспортных средств, как основного производственного назначения, так и вспомогательного. Также обладает достаточными производственными мощностями и квалифицированными специалистами.

Предмет, виды деятельности организации:

— городские пассажирские перевозки;

— заказные пассажирские перевозки;

— содержание, ремонт и эксплуатация объектов соцкультбыта;

— оказание транспортных услуг населению;

— техническое обслуживание и ремонт автомобилей организаций и частных лиц;

— капитальный ремонт автомобилей, двигателей, агрегатов организаций и частных лиц;

— торгово-закупочная и посредническая деятельность;

— контроль за оплатой проезда граждан в городском пассажирском транспорте.

Имущество предприятия формируется за счет:

— имущества, закрепленного за предприятием на праве хозяйственного ведения;

— доходов предприятия от его деятельности;

— иных не противоречащих законодательству источников.

2.1 Технико — экономические показатели деятельности МУП ПАТП-1

По состоянию на 01.01.09 г. предприятие имело 332 ед. подвижного состава.

За 2007 год приобретено 68 автобуса, в том числе: 41ед. марки «ЛИАЗ-5256», 20ед. марки «ЛИАЗ-6212», 5автобусов марки «ПАЗ-320 540» и 2 ед. марки «ПАЗ-4234».

Всего приобретено автобусов на сумму 216 641,4 тыс. руб. в том числе 18 396,4 тыс. руб. — собственные средства предприятия.

Кроме того, предприятию были переданы 21 автобус марки «ПАЗ» от МУП «Яркомтранс».

В таблице 1 представлены данные о наличии транспортных средств на 01.01.09 г.

Таблица 1

Наличие и возрастная структура подвижного состава

В 2007 г. предприятие получило от собственника 41 новый автобус большой вместимости ЛиАЗ-525 645 и 20 автобусов особо большой вместимости ЛиАЗ-6212.

За период прошлого года выведено из эксплуатации 11 автобусов марки «ПАЗ» и приобретено 9 ед. на сумму 5469,4 тыс. руб. за счет собственных средств (прибыль от заказных перевозок). По состоянию на 01.01.2009 года предприятие имеет 332ед., в том числе на городских маршрутах — 228ед.

Несмотря на принятые меры по обновлению парка, уровень изношенности подвижного состава остается еще достаточно высоким, как видно из таблицы. 92 автобуса или 27,7% от общего количества полностью проамортизированы. Коэффициент износа по стоимости составляет 0,44%.

Организация испытывает серьезные кадровые трудности. Предприятие ежегодно теряет квалифицированных водителей: за 2007 год — 38 чел., за 2008 год — 41 чел. Всего за 5 последних лет среднесписочная численность водителей уменьшилась на 141 чел. Неукомплектованность автобусов водительским составом в настоящее время составляет 114 чел., из них 92 чел на городских перевозках. На укомплектованность водительским составом оказывает влияние режим работы и низкая заработная плата.

Таблица 2

Среднесписочная численность работников предприятия и средняя заработная плата

При обеспеченности водителями на 84% от плана пробег с пассажирами на городских перевозках составляет 97% от плана. Предприятие выполняет график перевозок за счет переработки водителей сверх норм, допускаемых ТК РФ. Предприятие привлекает водителей к работе в сверхурочное время, выходной день и не отказывает желающим работать в дополнительный отпуск и работать по договору-подряду во время очередного отпуска. Максимальное рабочее время водителя составляет 300 часов в месяц. Такая физическая и психологическая нагрузка чревата высокой заболеваемостью (24 дня в год больничных), аварийностью, угрозой внезапных трудовых конфликтов.

Техническое состояние парка и неполная укомплектованность автобусов водительским составом естественным образом отражается на регулярности рейсов, на уровне технико-экономических показателей работы предприятия, и, как следствие, на величине выручки от реализации услуг.

Таблица 3

Выполнение технико — эксплуатационных показателей

Коэффициент использования парка в 2008 году составил 0,727, за соответствующий период 2007 года — 0,723. Из-за отсутствия водителей ежедневно простаивает 20 автобусов. При этом коэффициент технической готовности парка в 2008 г. составил 0,930, за соответствующий период 2007 г — 0,889.

Регулярность движения городских маршрутных автобусов в 2008 г. составила 97,7% (за 2007 г.- 97,85). На коммерческих перевозках регулярность движения повысилась до 87,6% против 79,5% за аналогичный период прошлого года.

План по перевозке пассажиров в целом по предприятию выполнен на 90,6%, по сравнению с аналогичным периодом прошлого года отклонение составило 9,4%.

Основные экономические показатели деятельности предприятия приведены в нижеследующих таблицах.

Таблица 4

Доходы по видам деятельности

Из таблицы 4 видно, что наибольший удельный вес в сборах доходов МУП ПАТП — 1 имеют городские перевозки, несмотря на то, что только в этом виде деятельности предприятие обслуживает льготную категорию пассажиров. Также большой удельный вес в сборах доходов имеют коммерческие перевозки и даже наблюдается его рост по сравнению с 2007 годом 16,8% до 20,8% в 2008 году. Удельный вес доходов по заказным перевозкам почти не изменился и составил в 2008 году 8,8%. Доходы по прочей деятельности по сравнению с 2007 годом снизились на 0,4% и составили 1,3%. В общей структуре наблюдается снижение сбора доходов по всем видам деятельности, кроме коммерческих перевозок.