Анализ финансовой отчетности

Федеральное агентство по образованию Государственное образовательное учреждение высшего и профессионального образования Всероссийский заочный финансово-экономический институт КОНТРОЛЬНАЯ РАБОТА

ПО анализу финансовой отчетности

Выполнил: Кпарон Г. М.

Проверил: Зимина Г. А.

Уфа 2010

Задание 1

Задание 2

Задание 3

Задание 4

Задание 5

Задание 6

Задание 7

Пути улучшения финансового состояния предприятия Список использованной литературы

Задание 1

Провести счетную проверку показателей форм бухгалтерской отчетности с целью обеспечения их достоверности и охарактеризовать качественный уровень представленной отчетности. Провести взаимоувязку и установить соответствие аналогичных показателей, отраженных в разных формах отчетности.

Результаты проверки оформить в таблице 1.

Проведя счетную проверку показателей бухгалтерской отчетности по формам № 1−5 можно сделать следующие выводы:

— уставный капитал, нераспределенная прибыль (непокрытый убыток), добавочный капитал отражены в форме № 1 и форме № 3 и имеют одинаковые значения;

— денежные средства отражены в форме № 1 и форме № 4 и имеют одинаковые значения;

— основные средства, дебиторская задолженность, долгосрочные кредиты и займы, краткосрочные финансовые вложения, нематериальные активы, кредиторская задолженность, долгосрочные финансовые вложения, краткосрочные кредиты и займы отраженны в форме № 1 и форме № 5, данные показатели в финансовой отчетности отраженны с одинаковыми значениями.

Проведя взаимоувязку форм бухгалтерской отчетности можно сделать следующий вывод: бухгалтерская отчетность является качественной и достоверной, и отражает одинаковые значения показателей во всех формах бухгалтерской отчетности.

Таблица 1.? Проверка согласованности показателей, отраженных в бух. отчетности (по данным форм № 1−5)

Задание 2

По данным бухгалтерского баланса проанализировать и оценить динамику состава и структуры активов и пассивов организации.

Данные об имущественном положении и источниках финансирования активов организации отразить в таблице 2.

По данным таблицы 2 имущество организации увеличились по сравнению с началом года на 647 090 тыс. руб. или на 38,39%. Основным составляющим этого увеличения являются внеоборотные активы, их рост составил 312 818 тыс. руб. и 143,78% и оборотные активы — 334 272 тыс. руб. или 134,42%. При этом в оборотных активах увеличились запасы на 82 860 тыс. руб. или на 118,58% и краткосрочная дебиторская задолженность увеличилась на 134 858 тыс. руб. или на 128,44%.

Структура активов организации также изменилась. Доля внеоборотных активов увеличилась на 1,65 процентных пункта (с 42,39% до 44,04% на конец года). Соответственно доля оборотных активов в структуре активов организации уменьшилась на 1,65 процентных пункта (с 57,61% до 55,96%). Это свидетельствует о снижении мобильности имущества организации.

По данным таблицы 2 источники формирования имущества увеличились по сравнению с началом года на 647 090 тыс. руб. или на 38,39%. Основным составляющим этого увеличения являются собственный капитал, общая сумма отклонения составляет 1609 тыс. руб. и 100,26% и долгосрочные обязательства — 164 164 тыс. руб. или 219,76%. При этом краткосрочные обязательства увеличились на 481 317 тыс. руб. или на 151,21%.

Структура источников формирования активов организации также изменилась. Доля собственного капитала уменьшилась на 9,95 процентных пункта (с 36,10% до 26,15% на конец года). Соответственно доля обязательств в структуре источников формирования активов организации уменьшилась на 9,95 процентных пункта (с 63,9% до 73,85%).

Таблица 2.? Горизонтальный и вертикальный анализ активов и пассивов организации (по данным ф. 1)

Это свидетельствует об укреплении финансового положения организации, так как пополнение своих активов организация осуществляет преимущественно за счет собственных средств.

Таким образом, структуру бухгалтерского баланса можно оценить как удовлетворительную, потому что в источниках формирования имущества организации преобладает собственный капитал и организация занимается вводом в эксплуатацию основных средств для увеличения масштабов производства, что благоприятно сказывается на финансовом положении организации.

Задание 3

По данным формы № 1 «Бухгалтерский баланс» заполнить табл. 3 и проанализировать динамику состояния текущих расчетов с дебиторами и обязательства В общем виде, изменения в объеме обязательств за год могут быть охарактеризованы данными горизонтального и вертикального анализа.

Данные таблицы 3 свидетельствуют об увеличении обязательств на 159,93% по отношению к ее величине на начало года. Данный рост вызван увеличением долгосрочной кредиторской задолженности, в частности долгосрочных кредитов и займов на 219,76%.

Краткосрочная кредиторская задолженность увеличилась на 151,21%, в частности кредиторская задолженность на 259,05%.

В структуре обязательств в отчетном периоде произошли следующие изменения: краткосрочная дебиторская задолженность уменьшилась на 4,76 процентных пункта с 87,27% до 82,51%, а долгосрочная кредиторская задолженность соответственно увеличилась на 4,76 процентных пункта с 12,73% до 17,49%.

Таблица 3. Состав и динамика кредиторской задолженности

Увеличение обязательств оказывает негативное влияние на финансовое положение организации, так как снижается финансовая устойчивость организации, и возрастает зависимость от внешних источников финансирования деятельности организации. В связи с этим, организации необходимо предпринимать меры для того, чтобы она не увеличивалась.

Таким образом, увеличение обязательств отрицательно характеризует финансовое положение организации.

Задание 4

По данным формы № 1 «Бухгалтерский баланс» рассчитать величину чистых активов организации на начало и конец отчетного года и оценить динамику этого показателя. Результаты расчетов представить в табл. 4.

На основании данной таблицы можно сделать вывод, что в структуре активов наибольшую стоимость составляют основные средства на начало года 636 276 т.р., на конец 873 998 т.р., тем самым активы к концу года увеличиваются на 669 126 т.р.

У обязательств наибольшую долю составляет краткосрочные обязательства по кредитам и займам на начало года 661 133 т.р., на конец 669 281 т.р. Сумма обязательств на начало года составляет 1 076 840 т.р., на конец 1 686 321 т.р., следовательно, стоимость чистых активов на начало года составит 608 635 т.р., а на конец 668 280 т.р.

Таблица 4.? Расчет чистых активов организации (по данным формы № 1), тыс. руб.

Задание 5

По данным бухгалтерской отчетности дать охарактеризовать оборачиваемость оборотных активов организации, а также эффективность их кругооборота, произведя расчет влияния факторов на экономический результат от изменения оборачиваемости оборотных средств.

Результаты расчетов представить в таблице 5.

Продолжительность оборота (Пр_об) определяется следующим образом:

Пр_об = среднегодовая величина остатков оборотных активов * 360 / выручка от продаж.

За предыдущий период Пр_об = 1 024 611 * 360 / 2 444 018 = 151 дней.

За отчетный период Пр_об = 1 138 146 * 360 / 2 652 274= 154 дней.

Продолжительность оборота в отчетном периоде увеличилась на 3 дня.

Рассчитаем экономический эффект от замедления оборачиваемости оборотных активов. В связи с замедлением оборачиваемости оборотных активов на 3 дня в оборот были привлечены средства в размере, определяемом произведением однодневной выручки от продаж на изменение продолжительности оборота в отчетном периоде. То есть размер привлеченных средств составил за отчетный период 22 102 тыс. руб. (7367 тыс. руб. * 3 дня), за предыдущий период 20 367 тыс. руб. (6789 тыс. руб. *3 дня) На изменение продолжительности оборота оказали влияние два фактора: выручка от продажи товаров и среднегодовые остатки оборотных активов. Используя способ цепных подстановок, определим степень влияния каждого фактора на изменение коэффициента оборачиваемости.

За счет увеличения выручки от продажи товаров на 208 256 тыс. руб. продолжительность оборота уменьшилась на 12 дней (1 024 611* 360 / 2 652 274 — 1 024 611 * 360 / 2 444 018 = 139−151=-12).

Таблица 5.? Расчет экономической эффекта от изменения оборачиваемости оборотных активов и оценка влияния факторов (по данным ф. 1 и ф. 2)

За счет увеличения среднегодовых остатков оборотных активов на 113 535 тыс. руб. продолжительность оборота увеличилась на 12 дней (1 138 146 * 360 / 265 274 — 1 024 611 * 360 / 265 274 = 151−139=12).

Таким образом, наибольшее влияние на увеличение продолжительности оборота оказало увеличение среднегодовых остатков оборотных активов.

Задание 6

актив бухгалтерский баланс капитал По данным формы № 3 «Отчет об изменениях капитала» охарактеризовать состав и движение собственного капитала. Рассчитать коэффициенты поступления и выбытия каждого элемента капитала.

К_обн. = Стоимость поступившего капитала / стоимость капитала на конец года.

К_выб. = Стоимость выбывшего капитала / стоимость капитала на начало года.

Стоимость уставного капитала не изменилась, т.к. в течение года не поступало и не выбывало средств. Добавочный капитал снизился на 88 т.р., тем самым на конец года стоимость добавочного капитала составляет 55 727 т.р. Резервный капитал увеличился на 122 т.р., остаток на конец года составляет 2860 т.р. Нераспределенная прибыль увеличилась на 2315 т.р., остаток на конец года составляет 51 492 т.р. В целом Собственный капитал увеличился на 2349 т.р. Темп роста составляет 100,39%.

По данным формы № 4 «Отчет о движении денежных средств» охарактеризовать распределение денежных потоков организации и соотношение притока и оттока денежных средств по видам деятельности за предыдущий и отчетный периоды.

Результаты расчетов за предыдущий период представить в табл. 7.

Таблица 6.? Анализ состава и движения собственного капитала (по данным формы № 3)

Таблица 7.? Соотношение притока и оттока денежных средств по видам деятельности, тыс.руб. (по данным формы № 4)

Вывод: За предыдущий период сумма поступивших денежных средств составила 3 527 191 тыс. руб., 2 982 011 тыс. руб., от общего денежного притока, составляет текущая деятельность, 545 180 тыс. руб. — финансовая, это свидетельствует о том, что анализируемое предприятие получает доход в первую очередь от своей основной (текущей) деятельности.

Отток денежных средств по всем видам деятельности составляет за предыдущий год 3 968 495 рублей. Из них большую часть составляет текущая деятельность — 3 644 881 рублей, на инвестиционную деятельность — 323 614 рублей.

Чистые денежные средства от текущей деятельности составляют + -662 870 тыс. руб., получив такой результат предприятие способно осуществлять операций по инвестиционной и финансовой деятельности.

Из формы № 4 видно, что излишек денежных средств направлен на приобретение объектов основных средств, доходных вложений в материальные ценности и нематериальных активов — 143 007 тыс. руб. и на приобретение ценных бумаг и иных финансовых вложений — 180 607 тыс. руб.

Предприятие иммобилизует средства, развивая свою производственную базу, осуществляя долгосрочные вложения денежных средств. Денежный поток в финансовой деятельности обусловлен поступлениями от дивидендов, процентов по финансовым вложениями, что составляет 545 180 тыс. руб.

Остаток денежных средств на начало предыдущего года составил + 8 419 тыс. руб. Остаток денежных средств на конец предыдущего года составил + 1 335 тыс. руб.

Показатель динамики остатков денежных средств за предыдущий период составил -7084 тыс. руб.(1 335 тыс. руб. -8 419 тыс. руб.)

Задание 7

По данным формы № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу» рассчитать коэффициенты обновления, выбытия, прироста, износа и годности основных средств.

Коэффициент обновления основных средств рассчитывается как:

К_обн.= Стоимость поступивших основных средств / стоимость основных средств на конец года К_обн.= 156 129/1297477 = 0,120

Коэффициент выбытия основных средств рассчитывается как:

К_выб. = Стоимость выбывших основных средств / стоимость основных средств на начало года.

К_выб. = 68 914/992958 = 0,069

Коэффициент прироста основных средств рассчитывается по формуле:

К_прир.= (Стоимость основных средств на конец года / стоимость основных средств на начало года) -1

К_прир.=1 297 477/992958 — 1 = 0,307

Выполненные расчеты показывают опережающий рост поступления основных средств по сравнению с их выбытием, что является положительным моментом деятельности организации. При этом темп прироста основных средств составил 25%.

Таблица 8.? Анализ наличия, движения и структуры основных средств (по данным формы № 5)

Коэффициент износа основных средств рассчитывается по формуле:

К_изн.= Сумма накопленной амортизации / первоначальная стоимость основных средств На начало года: К_изн. = 360 272/996547 = 0,36

На конец года: К_изн. = 427 000/1300998 = 0,33

Коэффициент годности основных средств рассчитывается по формуле:

На начало года: К_{годности}= 1 — 0,36 = 0,64

На конец года: К_{годности} = 1- 0,33 = 0,67

Коэффициент износа и коэффициент годности в сумме составляют 1 (или 100%). Положительная динамика коэффициента годности свидетельствует о снижении доли изношенной части основных средств. И отрицательная динамика коэффициента износа тоже свидетельствует о снижении доли изношенной части основных средств.

Пути улучшения финансового состояния предприятия

Основные направления по улучшению финансового положения предприятия: снижение запасов, дебиторской задолженности, кредиторской задолженности; увеличение собственного капитала, повышение рентабельности основной деятельности, увеличение денежных средств. Мерами по ее улучшению могут быть:

— проведение оценки медленнореализуемых активов, выявление излишних и залежалых запасов и уменьшение их, систематический контроль за состоянием запасов с использованием современных методов управления запасами;

— совершенствование управления дебиторской задолженностью, для чего следует: осуществлять регулярный мониторинг дебиторов по видам работ и услуг, объему задолженности, срокам погашения и др., своевременно образовывать резерв по сомнительным долгам; осуществить комплекс мер, направленных на укрепление расчетно-платежной дисциплины: минимизацию временных интервалов между моментами завершения работ, отгрузки продукции, предъявления платежных документов; предоставление системы скидок покупателям; введение штрафных санкций за просрочку платежа; развитие прямых хозяйственных связей с покупателями;

— увеличение собственных средств и, прежде всего, прибыли (являющейся наиболее дешевым источником финансирования) от различных видов деятельности, а также рентабельности за счет использования резервов их роста: увеличения объема производства и реализации продукции, снижения себестоимости продукции, улучшения ее качества и повышения цен на нее, ускорения оборачиваемости активов;

— повышение эффективности маркетинговой деятельности, предложение более рентабельных видов работ и услуг.

1. Анализ финансовой отчетности: учебник. / Под ред. М. А. Вахрушиной, Н. С. Пласковой. — М.: Вузовский учебник, 2007.

2. Савицкая Г. В. Экономический анализ — 11-е изд., испр. и доп. — М.: Новое знание, 2005.

3. Селезнева Н. Н., Ионова А. Ф. Финансовый анализ. Управление финансами — 2-е изд., перераб. и доп. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2005.

4. Экономический анализ. / Под ред. Л. Т. Гиляровской. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003.

5. Селезнева Н. Н., Ионова А. Ф. Методы анализа в финансовом менеджменте. // Вестник профессиональных бухгалтеров. — 2007.? № 5, 6.

6. Практика анализа финансово-хозяйственной деятельности по итогам года. // Налоговый учет для бухгалтера. — 2005.? № 1.

7. Фомичева Л. П. Взаимоувязка форм бухгалтерской отчетности. // Новое в бухгалтерском учете и отчетности. — 2008.? № 18.

8. Журавлев В. Н. Читаем баланс. // СПС «КонсультантПлюс».