На размер текущего запаса влияют периодичность поставок материалов по договорам и объем их потребления в производстве.
Страховой запас -запас, который создается на случай непредвиденных отклонений в снабжении и обеспечивает непрерывную работу предприятия. Страховой запас принимается, как правило, в размере 40−50% текущего запаса, но может быть и меньше этой величины в зависимости от местоположения поставщиков и вероятности перебоя в поставках.
Транспортный запас создается в случае превышения сроков грузооборота в сравнении со сроками документооборота на предприятиях, удаленных от поставщиков на значительные расстояния.
Технологический запас создается в случаях, когда данный вид сырья нуждается в предварительной обработке, выдержке для придания определенных потребительских свойств.
Подготовительный запас связан с необходимостью приемки, разгрузки, сортировки и складирования производственных запасов.
На ОАО Авто.
ВАЗагрегат" предлагается создать текущий запас сырья на 1 месяц. Страховой запас принимается в размере 30% от текущего запаса, а транспортный, с учетом разного местоположения поставщиков-в размере 15% от текущего запаса. Технологический и подготовительные запасы -в размере 5%.Таким образом, срок запаса сырья составят:
1(мес.)-текущий запас;
1,0×0,3=0,3(мес.)-страховой запас.
1,0×0,2=0,2(мес.)-транспортный, технологический и подготовительный запасы.
Всего: 1,5месяца.
135 096×1,5=202 644тыс.
руб.
Высвобождение средств составит: 400 305−202 644=197661тыс.
руб.
За счет высвобождения средств актива предлагается погасить долгосрочные займы. Данные расчетов сведены в таблицу 11.
Таблица 11-Изменение статей баланса за счет реализации мероприятия 2, тыс.
руб.
Наименование на 31.
12.2014 года на плановыйгод Изм.(+,-) Актив Запасы 527 863 330 202 -197 661.
Итого актив -197 661.
Пассив Долгосрочные займы с учетом 1 мер. 2 265 304 2 067 644 -197 661.
Итого пассив -197 661.
Введение
нормирования дебиторской задолженности и запасов позволит оптимизировать поступление и расходование денежных средств по текущей деятельности, что положительно скажется на чистом денежном потоке. Кроме того, введение нормирования дисциплинирует в финансовом аспекте планирование, учет и анализ денежных потоков предприятия.
2.
Введение
новых видов продукции.
Данное мероприятие включает в себя введение новой ассортиментной группы продукции-гидроприводов сцепления и топливной системы (трубка «банди»). Это современная новая разработка для автомобилей семейства «ЛАДА», которая имеет спрос на рынке. Этот вид продукции не выпускается, поэтому планируется к вводу в производство.
На начальном этапе в 1 год деятельности планируется выпуск новой продукции в размере 5% от объема производства (продаж).
2014 года.
Проведенный анализ рынка выявил спрос на эту продукцию, производственные мощности предприятия позволяют дозагрузку новыми видами продукции, а существующие технологии производства позволяют привязать их к выпуску автомобильной новой продукции.
Выручка от продаж рассчитывается в размере 5% к факту 2014 года:
3 002 140×0,05=15 0107(тыс.
руб.).
Дополнительные затраты по мероприятию рассчитываем укрупнено с использованием экономических показателей 2014 года:
1.Затраты на сырье-5% от материальных затрат 2014 года:
1 621 156×0,05=81058(тыс.
руб.).
Запасы сырья-1,5 месяца:
81 058/12=10132(тыс.
руб.).
2. Оплата труда. Затраты на оплату труда 2014 года (см. мероприятие 2) составили:
946 800 тыс.
руб. 70% от численности приходится на производственных рабочих с фондом оплаты труда:
946 800×0,7=66 2760(тыс.
руб.).
Затраты на оплату труда нового вида продукции (5%):662 760×0,05=33138(тыс.
руб.).
Начисления (30%):33 138×0,3=9941(тыс.
руб.).
3.Затраты на рекламу (1% от прироста выручки):
150 107×0,01=1501(тыс.
руб.).
4.Прочие затраты:
(0,5% от прочих затрат себестоимости):
147 592×0,05=738(тыс.
руб.).
Всего прирост затрат:
81 058+33138+9941+1501+738=12 6376(тыс.
руб.).
Расчет экономических показателей от введения мероприятия по введению новой ассортиментной группы представлен в таблице 12.
Приведенные данные показывают, что за счет введения новой ассортиментной группы продукции дополнительная чистая прибыль составит 18 985тыс.
руб.
Прибыль планируется направить на пополнение собственного капитала с соответствующим снижением размера долгосрочных заемных средств.
Таблица 12-Расчет экономических показателей от реализации мероприятия по введению новой продукции Показатель Сумма, тыс.
руб Выручка от реализации 150 107.
Затраты всего 126 376.
Сырье и материалы 81 058.
Оплата труда персонала 33 138.
Отчисления на социальные нужды 9941.
Реклама 1501.
Прочие расходы 738 Прибыль от продаж 23 731.
Налогооблагаемая прибыль 23 731.
Налог на прибыль (20%) 4746.
Чистая прибыль 18 985.
С учетом реализации предложенных мероприятий сформируем план финансовых результатов (таблицы 13).
Таблица 13-План финансовых результатов, тыс.
руб. с учетом введенных мероприятий Показатели 2014 год Введение новой продукции Итого проектный год Выручка от реализации 3 002 140 150 107 3 152 247.
Затраты 2 999 588 126 376 3 125 964.
Прибыль от продаж 2552 23 731 26 283.
Прочие доходы 527 165 0 527 165.
Прочие расходы 536 130 0 536 130.
Налогооблагаемая прибыль -6413 23 731 17 318.
Налог на прибыль 0 4746 4746.
Чистая прибыль (убыток) 347 18 985 19 332.
Данные таблицы 13 позволяют отметить рост чистой прибыли предприятия со значения 347 тыс.
руб. в 2014 году до значения 19 332 тыс.
руб. в проектном году. Прирост чистой прибыли направляется на пополнение собственного капитала предприятия.
Эффективность предложенных мероприятий оценим формированием плана денежного потока, прогнозного баланса и в конечном итоге расчетом рентабельности и финансовой устойчивости.
1.Формирование плана денежных поступлений (таблица 14 Приложения 2.).
Плановый денежный поток сформирован с учетом базы-денежного потока 2014 года и проведенных расчетов по его оптимизации.
Задача формирования плана денежного потока ОАО «Авто.
ВАЗагрегат" состоит в том, чтобы показать на основе реализации проектных мероприятий изменения в движении денежных средств планового года.
Пояснения по текущей деятельности:
1) Поступление от продажи продукции:
3 152 247 (выручка проектного года).
х0,9+17 4390(поступление средств за продажу дебиторской задолженности со скидкой), всего301 1412(тыс.
руб.).
2) Оплата поставщикам за сырье:
162 1156(списание сырья в производство в 2014 году)+20 0644(норматив сырья на складе)+81058(затраты на сырье на новую продукцию-к списанию в производство)+10132(запасы сырья на новую продукцию), всего191 4990(тыс.
руб.).
3)Затраты на оплату труда-прирост затрат по выпуску новой продукции с начислениями.
4)Прочие платежи-прирост прочих платежей по новым видам продукции Сальдо денежного потока от текущей деятельности-32 7488(тыс.
руб.)-положительное.
Пояснения по финансовой деятельности:
1)Реализация мероприятий позволила снизить долгосрочные обязательства на сумму 380 903 тыс.
руб.:
1 мероприятие-174 390 тыс.
руб.
2 мероприятие:
197 661 тыс.
руб.
3 мероприятие (получение чистой прибыли, направление ее на прирост собственного капитала со снижением долгосрочных займов, поддержание прироста запасов на новые виды продукции):
18 985−10 132=8852(тыс.
руб.).
Всего 38 0903(тыс.
руб.).
2) Для того, чтобы выйти на остаток денежных средств по 2014 году в размере 3205 тыс.
руб. возможно привлечение займов и кредитов в сумме 2014 года, сниженной на 390 019 тыс.
руб.
Таким образом, сформированный прогнозный денежный поток выявил наличие положительного значения денежного потока от текущей деятельности, снижение привлечения заемных средств и возврат части займов.
В таблице 14 сформируем плановый баланс предприятия.
Таблица 14-Укрупненный плановый баланс предприятия, тыс.
руб.
Наименование На конец 2014 года На конец прогнозного года Изм. Активы Внеоборотные активы 3 172 314 3 172 314 0 Оборотные активы всего 1 441 648 1 070 552 -371 096 в том числе: Запасы 527 863 340 335 -197 661+10132==-187 528.
Дебиторская задолженность 883 748 700 180 -183 568 НДС 26 724 26 724 0 Денежные средства 3205 3205 0 Прочие оборотные активы 108 108 0 Итого активы 4 613 962 4 242 866 -371 096.
Пассивы Собственный капитал 634 882 644 688 -9178+18 985=.
Долгосрочные займы 2 439 694 2 058 791 -197 661−174 390−18 985+10132=.
— 380 903.
Краткосрочные займы 157 685 157 685 0 Кредиторская задолженность 1 381 701 1 381 701 0 Итого пассивы 4 613 962 4 242 866 -371 096.
Наглядное изображение изменения источников финансирования в плановом году представлено на рисунке 3.
Рисунок 3-Динамика источников финансирования предприятия после введения проектных мероприятий, тыс.
руб.
Далее оценим предложенную систему совершенствования управления денежным потоком и изменение финансового состояния организации.
Эффективность проектных мероприятий оценим изменением основных показателей деятельности предприятия в прогнозном году.
Рассчитаем изменение финансовой устойчивости-таблица 15.
Таблица 15-Расчет финансовой устойчивости планового года.
№ Показатели Формула Рекомендуемое значение на конец 2013 года На конец проектного года 1. Коэффициент автономии СС/ВБ >,=0,5 0,138 0,152 Собственные средства СС 634 882 644 688 Всего источников средств ВБ 4 613 962 4 242 866 2. Коэффициент финансового риска (ДЗС/КЗС)/ВБ <0,7 0,86 0,85 Долгосрочные заемные средства ДЗС 2 439 694 2 058 791 Краткосрочные заемные средства КЗС 1 539 386 1 539 386 Всего источников средств ВБ 4 613 962 4 242 866 4. Коэффициент финансирования СС/(ДЗС+КЗС) >1 0,16 0,18 Долгосрочные заемные средства ДЗС 2 439 694 2 058 791.
Краткосрочные заемные средства КЗС 1 539 386 1 539 386.
Приведенные расчеты показали снижение зависимости от привлеченных источников финансирования.
Далее проанализируем изменение рентабельности предприятия (таблица 16).
Таблица 16-Расчет рентабельности планового года, тыс.
руб.
№ Показатели Алгоритм расчета 2014 г. Плановый год Изм. за год (+,-) 1 Выручка, тыс.
руб. В 3 002 140 3 152 247 150 107 2 Полная себестоимость тыс.
руб. С 2 999 588 3 125 964 126 376 3 Прибыль (убыток) от продаж ПП 2552 26 283 23 731 4 Чистая прибыль ЧП 347 19 332 18 985 5 Стоимость активов, тыс.
руб. А 4 613 962 4 242 866 -371 096 6 Собственный капитал, тыс.
руб. СК 634 882 644 688 9806 7 Показатели рентабельности Рентабельность активов,% ЧП/А 0,01% 0,46% 0,4% Рентабельность собственного капитала,% ЧП/СК 0,05% 3,00% 2,9% Рентабельность продукции,% ПП/В 0,09% 0,84% 0,8% Рентабельность продаж,% ПП/С 0,09% 0,83% 0,7%.
Приведенные данные таблицы 16 показывают прирост рентабельности активов, собственного капитала, продаж и продукции, что показывает повышение эффективности использования ресурсов и капитала.
На рисунке 4 представлено наглядное изображение динамики прибыли и рентабельности ОАО «Авто.
ВАЗагрегат" после введения мероприятий.
Рисунок 4-Динамика изменения рентабельности после введения мероприятий Таким образом, введение проектных мероприятий по улучшению финансового состояния ОАО «Авто.
ВАЗагрегат" и формирование с учетом их финансового плана позволило оценить их эффективность и влияние мероприятий на основные финансово-экономические показатели предприятия планового года.
Вывод: формирование финансового плана с учетом проектных мероприятий позволило сориентировать предприятие на направления улучшения финансовой деятельности ОАО «Авто.
ВАЗагрегат".
Финансовый план
— это комплексный план функционирования и развития предприятия в стоимостном (денежном) выражении. В финансовом плане планируются и прогнозируются эффективность и финансовые результаты производственной, инвестиционной и финансовой деятельности фирмы.
Система финансового планирования на любом предприятии позволяет сориентировать деятельность предприятия по необходимым направлениям развития предприятия и достижению запланированных конечных финансовых результатов.
Применение изложенного в главе подхода к планированию позволит повысить эффективность его деятельности.
Заключение
.
Объектом исследования в выпускной работе является предприятие ОАО «Авто.
ВАЗагрегат". Основной целью деятельности ОАО «Авто.
ВАЗагрегат" является получение прибыли.
Проведенный во 2 главе анализ финансовой деятельности предприятия выявил снижение ее эффективности к 2014 году, что подтверждено расчетом показателей финансовой устойчивости, платежеспособности, прибыли и рентабельности.
С целью улучшения финансового положения в работе предложены мероприятия, направленные на повышение эффективности финансовой деятельности:
1)Оптимизация размера дебиторской задолженности.
2)Оптимизация размера запасов.
2)Введение нового вида продукции.
1 мероприятием предлагается ввести нормирование дебиторской задолженности и запасов.
Нормирование дебиторской задолженности предполагает установление дебиторской задолженности покупателей в размере 10% от выручки. Остальную дебиторскую задолженность планируется продать покупателям со скидкой, тем самым обеспечив оперативное поступление средств на счет. Высвободившиеся средства будут направлены на погашение займов.
2 мероприятие предусматривает нормирование запасов сырьяустановление норматива в размере 1,5 месяца работы предприятия. Высвободившиеся средства будут направлены на погашение займов.
3 мероприятие предусматривает введение в производство новых видов продукции с получением дополнительной прибыли, которая увеличит собственный капитал предприятия и снизит размер привлеченных займов.
С учетом реализации предложенных мероприятий в работе сформирован финансовый планплан движения денежных средств, план прибылей и убытков и укрупненный плановый баланс, на основании чего рассчитаны показатели рентабельности и финансовой устойчивости.
На основании сформированного финансового плана произведена оценка эффективности мероприятий.
В работе на примере реализации проектных мероприятий по улучшению финансового положения предприятия показана система планирования годового финансового плана, которую можно применять для общего планирования деятельности на месяц, квартал и год даже в неопределенных условиях деятельности, в которых находится на данный момент предприятие ОАО «Авто.
ВАЗагрегат".
Таким образом, формирование финансового планирования с учетом проектных мероприятий позволило оценить их эффективность и оценить улучшение финансово-экономической деятельности предприятия. Применение изложенного подхода на практике позволит улучшить финансовое состояние предприятия и повысит эффективность его деятельности.
Данная методика применения финансового планирования имеет практическое значение и может быть использована на других производственных предприятиях.
Библиографический список Гражданский Кодекс РФ (части первая, вторая, третья) (с изменениями от 23 мая 2015 г.).
Налоговый кодекс Российской Федерации (части первая и вторая): (ред. от 06.
04.2015г.) (с изм. и доп., вступающими в силу с 01.
05.2015).
Абдукаримов, И.Т. Финансово-экономический анализ хозяйственной деятельности коммерческих организаций (анализ деловой активности): Учебное пособие / И. Т. Абдукаримов. — М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. — 320 c.
Александров О. А. Экономический анализ: Учебное пособие / О. А. Александров, Ю. Н. Егоров. — М.: ИНФРА-М, 2013. — 288 c.
Артеменко В. Г. Экономический анализ: Учебное пособие / В. Г. Артеменко, Н. В. Анисимова. — М.: Кно.
Рус, 2013. — 288 c.
Басовский Л. Е. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие / Л. Е. Басовский, Е. Н. Басовская. — М.: ИНФРА-М, 2012. — 366 c.
Бондарчук Н.В./ Бондарчук Н. В., Грачева М. Е., Ионова А. Ф., Карпасова З. М., Селезнева Н. Н. Экономика. — М.: Издательский дом «Информ.
Бюро", 2012. — 304 с.
Гинзбург А. И. Экономический анализ: Предмет и методы. Моделирование ситуацией. Оценка управленческих решений: Учебник для вузов. Стандарт третьего поколения / А. И. Гинзбург. — СПб.: Питер, 2011. — 448 c.
Дараева Ю. А. Управление финансами/Дараева Ю. А. Издательство: Эксмо.
2012.-300с.
Ефимова М.Р. «Финансово-экономические расчеты: пособие для менеджеров, М., «ИНФРА-М», 2012.-с189.
Зороастрова, И. В. Экономический анализ фирмы и рынка: Учебник для студентов вузов / И. В. Зороастрова, Н. М. Розанова. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2013. — 279 c.
Иванов, И. Н. Экономический анализ деятельности предприятия: Учебник / И. Н. Иванов. — М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. — 348 c.
Казакова, Н. А. Экономический анализ: Учебник / Н. А. Казакова. — М.: ИНФРА-М, 2013. — 343 c.
Когденко, В. Г. Экономический анализ: Учебное пособие для студентов вузов / В. Г. Когденко. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2013. — 392 c.
Косолапова, М. В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности / М. В. Косолапова, В. А. Свободин. — М.: Дашков и К, 2012. 248 c.
Кунин В. А. Практический курс управления финансами: учебник.
СПб.: Издательство Санкт-Петербургской академии управления и экономики, 2012.-280с.
Лупей Н. А. Финансы организаций (предприятий) Учебное пособие/Лупей Н. А. Издательство: Дашков и К, 2011.-256с.
Мельник, М. В. Экономический анализ в аудите: Учебное пособие для студентов вузов / М. В. Мельник, В. Г. Когденко. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2013. — 543 c.
Орехов В. И. Антикризисное управление/ Орехов В. И., Балдин К. В., Гапоненко. — М.: Инфра — М, 2011. — 544 с.
Сайцук В. И. Стратегия развития фирмы/ Сайцук В. И. М.: ЮНИТИ, 2013 г., 322 с.
Сайдин Ф. С. Методика оценки конкурентоспособности предприятия/ Сайдин Ф. С. Учебное Пособие. 4-е изд., М.: Инфра — М. 2013. — 384с.
Толпегина, О. А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник для бакалавров / О. А. Толпегина, Н. А. Толпегина. — М.: Юрайт, 2013. — 672 c.
Богомолова И. П. Управление финансовой устойчивостью предприятия с использованием аналитических подходов. // Богомолова И. П., Трунова Е. Б. Экономический анализ: теория и практика, 2013. № 21.С.25−30.
Глазунов В. Н. Критерии оценки рентабельности и платежеспособности// Глазунов В.Н.- М.: Дело, 2012. № 1.С.24−28.
Рассказова А. Н, Финансовая устойчивость и финансовое прогнозирование// Рассказова А. Н. Журнал Финансовый менеджмент 2013.№ 5.С.21.
Приложение 1.
0,0%.
0,5%.
1,0%.
1,5%.
2,0%.
2,5%.
3,0%.
2014 год.
Плановый год.
Рентабельность активов,%.
Рентабельность оборотных активов,%.
Рентабельность собственного капитала,%.
Рентабельность затрат ,%.
Рентабельность продаж,%.
Чистая рентабельность продаж,%.
Цель -.
решение экономической задачи.
«Формирование финансового плана предприятия».
Проведение анализа финансового состояния предприятия.
Формирование выводов, выявлении проблем в управлении финансами.
Разработка проекта мероприятий по улучшению финансового состояния предприятия.
1.
Введение
нормирования дебиторской задолженности.
2.
Введение
нормирования дебиторской задолженности.
3.
Введение
новых видов продукции.
Формирование финансового плана с учетом введения проектных мероприятий.
1.Формирование плана финансовых результатов.
2.Формирование планового баланса.
3.Формирование плана движения денежных средств.
Расчет основных показателей финансовой деятельности планового года.
