Условное выбытие ДП

Под условным выбытием понимается потеря контроля над ДП со стороны МП, произошедшая не в результате операций отчуждения прав на участие в капитале ДП, описанных выше, а в результате иных событий. К таким событиям относятся, например, следующие:

• 1) ДП проводит дополнительную эмиссию акций, а материнская компания по каким-то причинам не использует свое право на их приобретение;
• 2) держатель опциона на акции ДП исполнил опцион, в результате чего доля МП в капитале ДП снизилась, приведя при этом к потере контроля;
• 3) ДП разместила акции дополнительной эмиссии среди третьих лиц, не связанных с консолидированной группой.

Ситуация УВ1

20 февраля 20ХХ г. компания «М» приобрела за 87 млн д.е. 60% голосующих акций компании «Д», акционерный капитал которой состоял из 1 млн шт. обыкновенных акций. Справедливая стоимость чистых активов «Д» на эту дату составляла 120 млн д.е. Соответственно, при покупке возник гудвилл в сумме 15 млн д.е. Доля неконтролирующих акционеров составляет 48 млн д.е. (В данном примере гудвилл и НДУ рассчитаны пропорциональным методом.).

При консолидации балансов «М» и «Д» на 20 февраля 20ХХ г. (первичная консолидация на дату приобретения) будут сделаны следующие записи (млн д.е.):

Дебет ст. «Гудвилл» 15.

Дебет ст. «Чистые идентифицируемые активы» 120.

(«Д»).

Кредит ст. «Инвестиции в „Д“» 87.

Кредит ст. «ИДУ» 48.

Допустим, что компания «Д» не осуществляла никаких операций за период с 20 февраля по 20 мая 20ХХ г., т. е. ее чистые активы не изменились. Далее, 20 мая 20ХХ г. компания «Д» дополнительно эмитирует 0,5 млн шт. обыкновенных акций и продает их рациональному инвестору за 80 млн д.е. В результате доля «М» в акционерном капитале «Д» размывается с 60 до 40% (600:: (1000 + 500) • 100). Иных признаков, говорящих о наличии контроля со стороны «М» над «Д», не выявлено, т. е. 20 мая 20ХХ г. компания «Д» перестала быть дочерней и стала ассоциированной компанией. Обесценения гудвилла на 20 мая 20ХХ г. не выявлено.

Далее, если принять в качестве допущения рациональность инвестора и информационную эффективность рынка, можно сделать вывод о том, что справедливая стоимость компании «Д» на 20 мая 20ХХ г. составляет 240 млн д.е. (новому акционеру принадлежит 1/3 голосующих акций «Д»; 80 • 3 = 240 млн д.е.). Несмотря на то, что стандартами четко не прописан алгоритм действий компании «М» в сложившейся ситуации, можно предложить следующий порядок отражения этой операции.

• 1. Определим стоимость фактической доли участия «М» в «Д» после 20 мая 20ХХ г. Чистые идентифицируемые активы «Д»:
• 120 + 80 = 200 млн д.е.

Доля «М» составляет 40%, или 80 млн д.е. в чистых идентифицируемых активах «Д».

• 2. Определим долю «М» в гудвилле, возникшем при приобретении 60% голосующих акций «Д»:
• 40:60−15 = 10 млн д.е.

Таким образом, доля «М» в «Д» составит:

• 80 + 10 = 90 млн д.е.
• 3. Рассчитаем прибыль от условного выбытия:
• 90 млн д. е — 87 млн д.е. (цена приобретения) = 3 млн д.е.
• 4. В результате, 20 мая 20ХХ г. следует сделать следующие записи в консолидированном отчете о финансовом положении (млн д.е.):

Дебет ст. «Инвестиции в неконсолидированные компании» 90.

(«Д»).

Дебет «ИДУ» 48.

Кредит ст. «Нераспределенная прибыль» (прибыль 3.

от условного выбытия) Кредит ст. «Чистые идентифицируемые активы» («Д») 120.

Кредит ст. «Гудвилл» 15.

Мы рассмотрели порядок переклассификации инвестиций в компанию, которая перестала быть дочерней (стала ассоциированной) и определили прибыль в результате условного выбытия. Как было показано выше, справедливая стоимость компании «Д» после размещения акций дополнительной эмиссии составляет 240 млн д.е. Соответственно, надолго компании «М» приходится 40% этой стоимости, т. е. 96 млн д.е. Разницу между этой оценкой инвестиций в «Д» и признанной ранее оценкой (90 млн д.е.) следует отразить в консолидированной отчетности записью (млн д.е.):

Дебет ст. «Инвестиции в неконсолидированные компа- 6 нии» («Д»).

Кредит ст. «Нераспределенная прибыль» (переоценка 6 финансовых активов до их справедливой стоимости) В приведенном выше примере все финансовые результаты относятся на балансовую статью «Нераспределенная прибыль». Это сделано исключительно для упрощения понимания сути операции. На практике конечно же все результаты вначале проходят через консолидированный ОСД, а на статью «Нераспределенная прибыль» переносятся при закрытии отчетного периода (года).

Ситуация УВ2

Несколько изменим условия ситуации УВ1. Допустим, что 20 мая 20ХХ г. компания «Д» выпускает 100 000 шт. обыкновенных акций и продает их стороннему инвестору за 20 млн д.е. Таким образом, доля «М» в акционерном капитале «Д» снижается с 60 до 54,55%. Для отражения этой операции используется так называемый «метод продолжения материнской компании» (parent entity extension method).

Определим стоимость фактической доли участия «М» в «Д» после 20 мая 20ХХ г. Чистые идентифицируемые активы «Д».

120 + 20 = 140 млн д.е.

Доля «М» составляет 54,55%, или 76,37 млн д.е. в чистых идентифицируемых активах «Д». Затем определим долю «М» в гудвилле, возникшем при приобретении 60% голосующих акций «Д»:

54,55: 60 • 15 = 13,64 млн д.е.

Таким образом, доля «М» в «Д» составит 90,01 млн д.е.

Прибыль по условному выбытию составляет.

90,01 — 87 = 3,01 млн д.е.

Также необходимо пересчитать долю неконтролирующих акционеров. До 20 мая она была равна 40%, или 48 млн д.е. После размещения дополнительной эмиссии она составила 45,45% от 140 млн д.е., или 63,63 млн д.е., т.с. увеличилась на 15,63 млн д.е.

В консолидированном балансе группы это будет отражено следующей записью (млн д.е.):