Виды, характеристика и порядок предоставления кредитов малому и среднему бизнесу

Каждый банк формирует свой кредитный портфель, структура которого, с одной стороны, соответствует спросу со стороны его клиентов, а с другой, — тем установкам, которые принял банк в процессе осуществления своей кредитной деятельности.

С точки зрения устойчивости малый и средний бизнес более уязвим и более чутко реагирует на любые проблемы в экономике, чем крупные компании, поэтому банкам приходится тщательно просчитывать свои риски кредитования в данном секторе [13].

Основным источником финансирования малого и среднего бизнеса выступают собственные средства владельцев данных предприятий и прибыль, полученная в результате хозяйственной деятельности. Вместе с тем, зачастую собственных средств может не хватать для достижения поставленных целей, при этом нехватка финансовых ресурсов может ощущаться как на этапе создания бизнеса, так и в процессе его развития. Для решения проблем предприятие может обратиться к внешним источникам финансирования.

Банковское кредитование является одним из основных внешних источников финансирования предприятий. Именно банки осуществляют основную массу инвестирования в предпринимательский сектор, несут основные риски и оказывают сопровождающие финансовые и информационные услуги предприятиям [16].

Очевидные преимущества банковского кредита заключаются, прежде всего, в отлаженности процедур, свободе выбора схемы выдачи и погашения кредита, отсутствии налогообложения средств, полученных в кредит.

Но при всей своей привлекательности данный вид финансирования является для предприятия-заемщика достаточно жестким и довольно дорогим инструментом. Так, кредиты предоставляются под обеспечение и, как правило, должны использоваться по целевому назначению. Кроме того, периодические выплаты процентов могут привести к дефициту средств заемщика.

В первую очередь, перед тем, как обратиться за кредитом в банк, необходимо ответить на вопрос: «Какова цель получения кредита?». Это поможет сориентироваться во всем разнообразии кредитных программ, которые существуют в банках [18].

Следующим шагом является выбор банка, предлагающего оптимальные условия для целей кредитования.

Непосредственно в процессе предоставления кредита для малого и среднего бизнеса можно выделить четыре основных этапа [19].

Первый этап — составление кредитной заявки и ее рассмотрение в банке.

Кредитная заявка, как правило, содержит исходные сведения о требуемом кредите:

• — цель привлечения кредита, которая не противоречит уставной цели заемщика;
• — сумма и валюта кредита;
• — вид и срок погашения кредита;
• — порядок погашения кредита и уплаты процентов;
• — предлагаемое обеспечение: залог имущества; поручительства физических, юридических лиц, располагающих денежными средствами для погашения кредита; банковские гарантии; депозиты; ликвидные ценные бумаги; прочее обеспечение.

На данном этапе банк пытается собрать любую возможную информацию о клиенте, деятельности предприятия, о запрашиваемом кредите, погашении кредита, обеспеченности кредита, информацию об отношениях клиента с другими банками, причину выбора именно данного банка.

На основании анализа и проверки полученных фактов банком принимается решение о дальнейшем рассмотрении заявки или отказе в выдаче кредита.

Возможными основаниями для отказа на данном этапе могут выступать: несоответствие предприятия принятым банком формальным критериям:

• — наличие просрочек по погашению обязательств перед банком при осуществлении платежей;
• — отрицательная кредитная история и случаи отказа в выдаче кредита в других банках;
• — судимости и уголовные дела, связанные с руководителем предприятия, акционерами.

Более того, банки могут быть не готовы кредитовать предприятия, расположенные за пределами определенного радиуса от их отделения (филиала).

На втором этапе анализируется кредитоспособность заемщика и оценивается обеспечение, которое заемщик может предложить банку. При принятии положительного решения проводится тщательный анализ кредитоспособности заемщика на основе системы показателей и дается оценка кредитного риска.

Кредитоспособность характеризует сложившееся финансовое состояние клиента, которое дает возможность банку сделать правильный вывод об эффективности его работы, способности погасить кредит (включая проценты) в установленные кредитным договором сроки. Элементами оценки кредитоспособности являются:

• — финансовая устойчивость, которая определяется эффективным формированием и использованием финансовых ресурсов, необходимых для нормальной производственно-коммерческой деятельности (осуществляется ли развитие предприятия преимущественно за счет собственных средств);
• — платежеспособность — способность предприятия выполнять свои финансовые обязательства, вытекающие из коммерческих, кредитных, налоговых и иных операций платежного характера;
• — эффективность использования ресурсов (имущества) — оборачиваемость активов и собственного капитала.

Определение кредитоспособности клиента представляет собой комплексную качественную оценку финансового состояния, позволяющую принять обоснованное решение о выдаче кредита, а также о целесообразности продолжения кредитных отношений с заемщиком.

По результатам проведенного анализа устанавливается рейтинг (класс) предприятия, на основании которого определяют условия предоставления кредита (размер, срок, форма обеспечения, процентная ставка).

Помимо анализа кредитоспособности предприятия осуществляется оценка качества обеспечения.

В качестве обеспечения чаще всего банк принимает залог, поручительство или банковскую гарантию. С целью снижения кредитных рисков могут быть использованы одновременно несколько форм обеспечения возврата кредита, и сумма обеспечения может превышать сумму обязательств по договору.

Третий этап — оформление кредитной сделки — происходит путем заключения кредитного договора между кредитором и заемщиком.

В кредитном договоре фиксируют: цель, срок, размер, комиссии, режим использования ссудного счета, порядок погашения суммы основного долга и процентов по нему, виды и формы проверки обеспечения и имущественную ответственность сторон за нарушение договора, включая ответственность за нарушение обязательств по срокам осуществления платежей, и другие существенные условия договора.

Договор о предоставлении кредита составляется только в письменной форме. Типовые формы кредитных договоров разрабатывают сами банки с учетом рекомендаций Банка России.

Для контроля за выполнением условий договора и ходом погашения кредита формируется кредитное досье, содержащее всю информацию по кредитной сделке и необходимые сведения о заемщике.

Четвертый этап — исполнение кредитного договора. Исполнений неразрывно связано с контролем над выполнением его условий и погашением кредита. Любая программа кредитования предусматривает кредитный мониторинг, направленный на выявление рисков кредитора [10].

В банковской практике, рассматривая ссуды, выдаваемые малому и среднему бизнесу, как уже упоминалось ранее, необходимо определить цели, на финансирование которых они направляются. Для предприятий это прежде всего финансирование различных элементов их производительного капитала. В связи с этим можно выделить 2 основные группы кредитов: ссуды на пополнение оборотного капитала, связанных с повседневными нуждами и потребностями предприятий и ссуды на пополнение основного капитала которые, как правило, используются в отраслях с крупным капиталовложением.

Как правило, на покупку элементов оборотного капитала банк открывает заемщикам кредитные линии. Кредитная линия — обязательство банка в течение сроков, определенных договором, выдавать заёмщику денежные средства в пределах оговоренного лимита. Кредитные линии можно разделить на две категории: возобновляемые (с лимитом задолженности), которые позволяют восстановить лимит задолженности после погашения ранее полученных кредитных денег и невозобновляемые (с лимитом выдачи), главная особенность которых заключается в том, что общая сумма полученных заемщиком средств (в течение срока договора) не должна превышать лимита.

Обычно кредитная линия открывается при наличии длительных отношений с заемщиком, кредитоспособность которых не вызывает сомнений у банка. Особенностью кредитной линии является то, что она не является безусловным контрактом для заключающих её сторон. Договор может быть расторгнут в любой момент по инициативе, исходящей от клиента или от банка. Банк идет на прекращение своих обязательств в случае значительного ухудшения финансового состояния заемщика, а причиной отказа клиента обычно служит предложение более выгодных условий от других кредиторов.

Также в банковской практике широко используется кредит в форме овердрафта как один из основных методов краткосрочного кредитования предприятий. Овердрафт — целевой займ на операционные расходы, необходим для восполнения недостатка средств на расчётном счёте организации. Погашение кредита производится постепенно, по мере возобновления денежных средств на счетах. Проценты по овердрафту начисляются ежедневно на непогашенный остаток. Эта форма кредита считается самой дешевой, так как клиент платит только за фактическое использование суммы [27].

Для того чтобы банк предоставил овердрафт, необходимо подать соответствующее заявление. Обычно этого достаточно, чтобы появилась возможность пользоваться заемными средствами, хотя некоторые банки требуют предоставить также некоторые документы (паспорт, ИНН, страховое свидетельство).

Но в любом случае для того, чтобы получить овердрафт, необходимо выполнение следующих условий:

• — по счету должны постоянно проходить деньги, то есть должны быть регулярные поступления средств на протяжении определенного периода (его длительность каждый банк определяет индивидуально);
• — клиент должен иметь регистрацию на той же территории, на которой работает банк;
• — необходимо иметь постоянную работу;
• — не должно быть никаких задолженностей перед банком.

Кроме того, соглашение с банком на предоставление краткосрочного займа ограничено по времени. Как правило, это 6 — 12 месяцев. Считается, что за это время финансовое положение человека может измениться, поэтому клиенту необходимо будет снова обращаться в банк и писать заявление.

Еще одним видом, используемого для финансирования оборотного капитала заемщиков, является факторинг или финансирование под уступку денежного требования.

Клиентом факторинговой компании или банка-фактора может стать любое малое предприятие, деятельность которого связана с совершением сделок на основе отсрочек платежей.

Факторинговые услуги включают в себя три вида услуг: финансирование, страхование кредитных рисков и управление задолженностью. При этом предприятие может выбрать наиболее удобную для себя комбинацию указанных услуг.

В целом договор факторинга предполагает, что факторинговая компания или банк-фактор погасит суммы, которые компания-заемщик должна своим кредиторам. Это позволяет компенсировать недостаток оборотных средств предприятия и сократить разрыв во времени между продажей товаров (работ, услуг) и моментом поступления оплаты от покупателя.

Согласно схеме, изображенной на рисунке 5, порядок предоставления факторинговых услуг состоит в следующем:

• — клиент (Поставщик) поставляет контрагенту (Покупателю) товар с отсрочкой платежа (1);
• — клиент уступает право денежного требования по поставке фактору (2);
• — фактор выплачивает клиенту до 90% от суммы денежного требования (авансовый платеж) (3);
• — контрагент клиента по истечении периода отсрочки платежа перечисляет деньги за поставленный товар фактору (4);
• — фактор перечисляет клиенту разницу между суммой денежного требования и авансовым платежом, за вычетом факторинговой комиссии (5).

Преимущество факторинга заключаются в относительной простоте получения денег. В отличие от кредитования для получения факторинговых услуг не требуется наличия у предприятия положительной кредитной истории или залога, также факторинг не связывает предприятие жесткими временными рамками. Происходит улучшение баланса предприятия за счет исчезновения дебиторской и уменьшения кредиторской задолженности (в силу того, что факторинг удовлетворяет потребность во внешнем финансировании без привлечения заемных средств), что в свою очередь создает возможность для повышения кредитного рейтинга и капитализации компании.

Несмотря на названные преимущества, факторинг имеет и ряд недостатков. Самый основной из них — это высокая стоимость факторинговых услуг, основную роль в которой играет комиссия за дополнительные услуги.

Зачастую малые предприятия могут не иметь достаточных финансовых возможностей для приобретения или единовременного обновления собственных основных фондов. Одним из решений данной проблемы может стать лизинг [17].

Предметом лизинга могут быть любые непотребляемые вещи, в том числе здания, сооружения, оборудование, транспортные средства и другое движимое и недвижимое имущество, которое может использоваться для предпринимательской деятельности. Предметом лизинга не могут быть земельные участки и другие природные объекты, а также имущество, которое федеральными законами запрещено для свободного обращения или для которого установлен особый порядок обращения Смысл лизинга заключается в том, что лизинговая компания или банк (лизингодатель) приобретает для предприятия (лизингополучатель) имущество, которое затем передается ему в пользование в течение определенного срока и за определенную плату (так называемые лизинговые платежи).

Согласно схеме, изображенной на рисунке 6, лизинговая сделка выглядит так:

• — заемщик — арендатор оборудования — обращается в лизинговую компанию или банк с просьбой о заключении договора лизинга и предоставлении ему оборудования на условиях аренды (1);
• — при положительном заключении банк или лизинговая компания обращается к поставщику оборудования, согласует цену и покупает необходимое оборудование (2);
• — поставщик передает право собственности покупателю — банку или лизинговой компании (3);
• — поставщик осуществляет поставку и монтаж оборудования для заемщика (предприятия) (4);
• — заемщик — арендатор осуществляет лизинговые платежи (стоимость оборудования с НДС + комиссия с НДС) собственнику оборудования — лизинговой компании или банку согласно договору лизинга (5).

Можно выделить следующие преимущества лизинга:

• — лизинг является более доступным инструментом финансирования, чем кредит на покупку оборудования. В целом, оценка платежеспособности предприятия при рассмотрении лизинговой заявки фактически не отличается от аналогичной процедуры при получении кредита в банке, однако в случае лизинга эта процедура выглядит проще и осуществляется более оперативно. Более того, требования к обеспечению при лизинге являются более мягкими, чем при кредитовании;
• — с помощью лизинга можно получить финансирование на более длительный срок, чем при банковском кредитовании;
• — договор лизинга позволяет избежать оттока денежных средств из оборота: благодаря лизингу предприятие может приобрести необходимые для ведения коммерческой деятельности основные средства при минимальных начальных финансовых вложениях;
• — лизинг позволяет достичь компромисса при организации сделок по приобретению оборудования. Например, при кредитовании не всегда имеется возможность произвести предоплату, в то же время лизинговая компания может решить эту проблему;
• — договор с лизинговой компанией служит дополнительной гарантией возврата денежных средств для банка;
• — для лизинговых сделок предусмотрен особый льготный режим налогообложения.

Несмотря на названные преимущества, лизинговые сделки имеют ряд особенностей, которые при определенных условиях могут создать сложности в деятельности предприятия. Так, любые проблемы в деятельности лизинговой компании могут превратиться в проблемы лизингополучателя. В случае, если лизинговая компания столкнется с кризисом и окажется неплатежеспособной, банк вправе продать заложенное имущество. При этом предприятие-лизингополучатель лишается не только оборудования, но и выплаченных ранее лизинговых платежей, поскольку право собственности на имущество возникнет у него только после его выкупа по окончанию срока действия лизингового договора, а лизинговые платежи не являются оплатой в рассрочку стоимости самого имущества.

Кредит под залог производственных зданий, сооружений, складов, деловых и торговых центров, а также земель производственного и сельскохозяйственного назначения называется промышленной ипотекой. Такой ипотечный кредит обладает следующими преимуществами по сравнению с другими формами долгосрочного кредитования: во-первых, объект недвижимости сохраняет свои основные качества в течение длительного времени, что позволяет организовать обслуживание клиента на период от 10 до 30 лет, во-вторых, цены на недвижимость в долгосрочной перспективе, как правило, увеличиваются, что способствует более полной гарантии интересов кредиторов и защите их потерь в процессе кредитования. При промышленной ипотеке обеспечивается дополнительная защита средств банка залогодержателем посредством государственной регистрации залога недвижимости [28].

Проектное финансирование — это финансирование инвестиционных проектов, при котором источником обслуживания долговых обязательств являются денежные потоки, генерируемые проектом. Специфика этого вида инвестирования состоит в том, что оценка затрат и доходов осуществляется с учётом распределения риска между участниками проекта [35].

Проектное финансирование является относительно новой финансовой дисциплиной, которая за последние 20 лет получила широкое распространение в развитых странах мира и последние несколько лет стала активно применяться в России. Основными преимуществами для заемщика при использовании проектного финансирования являются отделение инвестиционного проекта от основного бизнеса, перенос части рисков на кредитора, возможность реализации крупных проектов. Также можно выделить следующие преимущества проектного финансирования в банке:

• — возможность привлечения средств при отсутствии действующего бизнеса, генерирующего денежный поток, достаточный для обслуживания ссудной задолженности;
• — разделение финансовых потоков по действующему и проектному бизнесу, так как, как правило, проекты реализуются специальной проектной компанией;
• — возможность привлечение ресурсов на более длительные сроки по сравнению со стандартным коммерческим кредитованием;
• — наличие «льготного периода» до начала эксплуатационной фазы проекта и гибкий график погашения, зависящий от хода реализации проекта
• — возможность поэтапного вложения собственных средств в проект и использование в качестве обеспечения активов, создаваемых / приобретаемых в ходе проекта
• — предоставление комплексного банковского обслуживания, в т. ч. консультирование при подготовке бизнес-плана проекта

Недостатки проектного финансирования для заемщика определены в повышенных процентах по кредиту в связи с высокими рисками, а также в повышенных комиссионных ставках и высоких затратах по предпроектным работам. В некоторых случаях существует риск потери заемщиком своей независимости, когда кредитор оговаривает за собой право приобретения акций инициатора проекта в случае неудачной реализации данного проекта [14].

Таким образом, можно сделать вывод, что наиболее приемлемым источником финансирования для отечественного бизнеса в условиях современной экономики являются кредиты, предоставляемые коммерческими банками. Благодаря разнообразию инструментов кредитования происходит удовлетворение нужд малого и среднего бизнеса в зависимости от их потребностей. Вместе с этим выдача кредитов банками позволяет осуществлять равномерное движение денежных средств в экономике и их перераспределение.

Также стоит отметить, что в настоящее время государством принимаются меры, направленные на увеличение объемов кредитования, особенно субъектов малого и среднего предпринимательства, которые наиболее сильно подвержены сегодняшним изменениям в экономической сфере, что можно проследить, проведя анализ результатов отечественной практики кредитования малого и среднего бизнеса.