В целом, по итогам анализа активов у ООО «Петровский автоцентр» можно отметить две проблемы — значительный объем дебиторской и кредиторской задолженности, оптимизация которых являются важными направлениями укрепления финансового состояния и финансовой устойчивости данного предприятия.
3.2 Предложения по повышению финансовой устойчивости ООО «Петровский Автоцентр»
У предприятия за 2009 г. всего — кредиторов на общую сумму задолженности — 10 987 тыс. руб., из них:
Задолженность перед поставщиками и подрядчиками — 10 102 тыс. руб.
Предлагается реструктуризировать задолженность перед поставщиками у которых есть взаимные обязательства перед предприятием ООО «Петровский автоцентр».
Дебиторская задолженность покупателей и заказчиков на предприятии в 2009 г. — 8201 тыс.
руб.
На основе выше изложенного хотелось бы предложить следующее мероприятие — это снижение кредиторской задолженности за счёт взаимозачётов с организациями, (таблица 15).
Таблица 15
Сводные данные дебиторской и кредиторской задолженности ООО «Петровский автоцентр» и организаций, тыс.
руб.
№
п/п Наименование организации Дебиторская задолженность, тыс.
руб. Кредиторская задолженность, тыс. руб. 1. ООО «Авто+» 1630 1420 2. ООО «Ремонт» 2680 3200 3.
ООО «Самурай» 4600 1200 4. ООО «ИрАс» — 590 10. Прочие дебиторы (ООО «Дом торговли», ЗАО «Защита») 1192 — 11. Прочие кредиторы — 1791 11. Итого 10 102 8201
Таким образом, если реструктуризировать кредиторскую задолженность по взаимозачетам с организациями-дебиторами, то кредиторская задолженность снизится.
Реструктуризацию кредиторской задолженности проведем по предприятиям:
ООО «Авто+» — 1420 тыс.
руб.
ООО «Ремонт» -2680 тыс.
руб.
ООО «Самурай» — 1200 тыс.
руб.
Общая сумма снижения кредиторской задолженности на основе взаимозачетов равна 5300 тыс.
руб.
Дебиторская задолженность предприятия составляет третью часть оборотных активов предприятия, кредиторская задолженность обязательства предприятия, которые возникают в ходе его текущей деятельности, т. е. совокупность финансовых обязательств перед кредиторами. Из выше сказанного следует:
чем быстрее оборачиваемость дебиторской задолженности, т. е. чемчаще поступлений денежных средств от дебиторов, тем меньше остаткидебиторской задолженности на каждую дату, и наоборот. Следовательно, точно такая же связь имеет место между скоростью оборота кредиторскойзадолженности и ее остатками.
при быстрой оборачиваемости дебиторской задолженности имедленной оборачиваемости кредиторской задолженности, последняя полностью покрывает дебиторскую задолженность и сверхтого служит источником финансирования других элементовоборотных активов.
Следовательно, ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности и замедление кредиторской улучшает финансовое положение предприятия.
— также при управлении задолженностями менеджерам ООО «Петровский автоцентр» следует учитывать, что одновременно быстрая оборачиваемость дебиторской и медленная кредиторской задолженности может привести к снижению такого показателя, как платежеспособность предприятия. Поэтому даже при наличии возможностей управлять сроками платежей дебиторов и сроками расчетов с кредиторами нельзя бесконечно изменить первые и увеличить вторые. Коэффициенты платежеспособности являются границами управления задолженностями.
Особая возможность сопоставления оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности заключается в следующем: если дебиторы погашают свои обязательства перед предприятием своевременно и в полном объеме, у предприятия появляется возможность столь же своевременно и полностью погасить свои обязательства перед кредиторами. Дебиторская задолженность исследуемого предприятия — это в основном долги покупателей, т. е. долги, на базе которых формируется выручка от реализации продукции предприятия. Кредиторская задолженность ООО «Петровский автоцентр» — это, как правило, в основном обязательства перед бюджетом, работниками предприятия, поставщиками, т. е. те долги, на базе которых формируются затраты на продаваемые товары. Поэтому главными из составляющих элементов управления дебиторской и кредиторской задолженностью являются расчеты с покупателями и поставщиками. Так как от своевременного поступления оплаты за товар от покупателей зависит состояние кредиторской задолженности.
С целью стимулирования досрочной оплаты покупателями ООО «Петровский автоцентр» необходимо применить метод скидки с цены реализации («сконто»), например:
а) скидка за предоплату в размере 3%;
б) расчет по примерной схеме «2/15 полная 30», т. е. при расчете втечение 15 дней с момента получения товара предоставляется скидка 2%, приоплате с шестнадцатого по тридцатый день — оплачивается полная стоимостьтовара, свыше тридцати дней — штраф в размере, указанном в контракте.
В отношении просроченной задолженности необходим поиск взаимоприемлемых решений: отсрочка или рассрочка платежа на определенных условиях, в отдельных случаях — оплата своей продукцией (бартер), если она представляет интерес для поставщика. 19 с.126]
Предоставление заказчику отсрочки платежа всегда сопряжено с риском. В основном, отсрочка платежа в больших сроках предоставляется постоянным клиентам ООО «Петровский автоцентр», где риск невелик, но он существует. Отсрочку платежа для предприятия целесообразно сочетать со стимулированием предоплаты системой скидок.
Например, при полной предоплате предоставляются скидки 2% от стоимости поставленной продукции, при частичной предоплате в размере 50% стоимости отгруженной партии — скидки 1,5% и т. д. Система стимулов может сочетаться с системой штрафов, предусматриваемых в договорах за нарушение сроков оплаты. Однако по отношению к постоянным покупателям прибегать к штрафам нецелесообразно.
При решении вопроса о предоставлении заказчику отсрочки или рассрочки платежей за поставленную продукцию необходимо учитывать его платежеспособность, деловую репутацию, опыт прежних взаимоотношений.
Проанализируем эффективность применения скидок.
Система скидок ООО «Петровский автоцентр» покупателям представлена в таблице 16.
Таблица 16
Планируемая система скидок предлагаемых покупателям
Вариант скидки Показатели Размер планируемой скидки, % 1 Предоплата 100% 2,0 2 Предоплата 50%; 50% - оплата с момента получения товара 1,5 3 Оплата с момента получения товара 1,0
Согласно предлагаемой системе скидок покупатель должен будет оплатить полную стоимость товара, если оплата совершается в период с одиннадцатого по тридцатый день кредитного периода. В случае неуплаты в течение месяца, покупатель вынужден дополнительно оплатить штраф, величина которого может варьировать в зависимости от момента оплаты.
Для того чтобы оценить, действенна ли данная система скидок для покупателей, проведем опрос основных дебиторов ООО «Петровский автоцентр».
Реакцию покупателей на представленную систему скидок представим в таблице 17.
Таблица 17
Реакция покупателей — дебиторов на систему скидок ООО «Петровский автоцентр»
Список опрошенных организаций Варианты ответов Изберем предоплату Порядок оплаты не изменится ООО «Авто+» + ООО «Ремонт» +(50%) +(50%) ООО «Самурай» +(30%) +(80%) ООО «ИрАс» — +(10%) + (90%) ООО «Дом торговли» +(50%) +(50%) ЗАО «Защита» +(50%) +(50%)
Таким образом, зная возможное поведение покупателей, можно спроектировать снижение величины дебиторской задолженности, которое рассмотрено в таблице 18.
Рассчитаем сумму оставшейся дебиторской задолженности задолженности ФГУП «МЗСС» после проведение реструктуризации:
ООО «Авто+» — 210 тыс.
руб.
ООО «Ремонт» — 0 тыс.
руб.
ООО «Самурай» — 3400 тыс.
руб.
ООО «ИрАс» — 0 тыс.
руб.
ООО «Дом торговли» — 596 тыс.
руб.
ЗАО «Защита» — 596 тыс.
руб.
Общая сумма дебиторской задолженности после взаимозачетов равна 4802 тыс.
руб.
Таблица 18
Снижение дебиторской задолженности ООО «Петровский автоцентр» за счет применения системы скидок, тыс. руб.
Основные дебиторы Дебиторская задолженность до внедрения системы скидок Возможное снижение дебиторской задолженности Дебиторская задолженность после внедрения скидок ООО «Авто+» 210 0 210 ООО «Ремонт» 0 0 0 ООО «Самурай» 3400 1020 2380 ООО «ИрАс» — 0 0 0 ООО «Дом торговли» 596 298 298 ЗАО «Защита» 596 298 298 Итого 4802 1616 3186
Данные таблицы 18 позволяют сделать вывод, что разработанная система скидок позволит снизить размер дебиторской задолженности на 1616 тыс. руб.
Общий эффект от разработки новой политики по отношению к покупателям представлен в таблице 19.
Таблица 19
Предполагаемый эффект от разработки новой политики по отношению к дебиторам Показатели Значение показателя Сумма дебиторской задолженности до внедрения мероприятий, тыс. руб. 4802
Снижение дебиторской задолженности за счет использования системы скидок, тыс. руб. 1616
Скорректированная величина дебиторской задолженности, тыс. руб. 3186
Процент снижения дебиторской задолженности, % 34
Таким образом, в результате предложенных мероприятий, а именно применения системы скидок, величина дебиторской задолженности организации сократиться с 4802 тыс. руб. до 3186 тыс. руб., т. е. на 1616 тыс.
руб. При этом процент снижения дебиторской задолженности составит 34%. В деятельности общества существуют проблемы с взиманием оплаты за товар от недобросовестных клиентов. Поэтому, руководителям и специалистам общества рекомендуется использовать факторинговую систему, которая дает 100% гарантию оплаты в среднем 80% от суммы счета. Услуги факторинга в Москве оказывает ОАО «Сбербанк России». Принцип факторинга такой: факторинговая фирма перенимает от своих клиентов права получения денежных средств по платежным документам за поставленную продукцию и через 2 — 3 дня выплачивает аванс, который в современных условиях составляет 80% передаваемой в управление дебиторской задолженности, оставшиеся 20% средств факторинговая фирма возвращает только после того, как должник оплатит за товар.
На финансовом рынке может продать только краткосрочную задолженность. Поэтому важно проанализировать, структуру задолженности.
Для выявления размера задолженности, которую можем продать по договору факторинга, проведем анализ дебиторов предприятия. Для этого было привлечено трое экспертов в лице специалистов предприятия. Это главный бухгалтер предприятия, зам. директора по сбыту и бухгалтер по расчетам. Полученные результаты сведены в таблицу.
Таблица 20
Экспертная оценка рейтинга дебиторов Дебиторы Эксперты Общая оценка рейтинга главный бухгалтер зам. директора по сбыту бухгалтер по расчетам ООО «Самурай» надежный надежный надежный надежный дебитор ООО «ИрАс» — надежный надежный надежный надежный дебитор ООО «Дом торговли» надежный надежный надежный надежный дебитор ЗАО «Защита»
средний средний средний Имеются просрочки по оплате долга, средний рейтинг Реестр старения дебиторов представлен в таблице 21.
Таблица 21
Реестр старения дебиторов Дебитор Долг сроком Итого % в общем До 30 дней 30−60 дней 61−90 дней > 90 дней ООО «Авто+» 210 210 6,6 ООО «Ремонт» 0 — ООО «Самурай» 2380 2380 74,7 ООО «ИрАс» — 0 — ООО «Дом торговли» 100 198 298 9,4 ЗАО «Защита» 198 100 298 9,4 Итого 3186 100%
На основе реестра определяются крупнейшие кредиторы, т. е., на которые приходится 70−80% задолженности. Здесь можно использовать метод АВС, который классифицирует всех дебиторов на 3 группы.
Категория, А — ООО «Самурай» — 74,7% задолженности от общей суммы.
Категория В — ООО «Дом торговли», ЗАО «Защита» — на них приходится 18,7% дебиторской задолженности.
Категория С — ООО «Авто+» — 6,6% дебиторской задолженности.
По каждому из дебиторов, необходимо провести работу по возврату задолженности, которая включает: создание межфункциональной команды по работе с дебиторской задолженностью; составление и анализ реестра «старения» счетов дебиторов; разработка плана мероприятий по работе с конкретными контрагентами с указанием сроков.
Теперь на основании данных рейтинга и реестра старения дебиторов, мы имеем возможность составить прогноз величины дебиторской задолженности, которую сможем продать в кредит.
Таблица 22
Расчет величины дебиторской задолженности, которую можно продать по договору факторинга в 2010 году
Дебиторы Величина задолженности, руб. Рейтинг Возможность реализовать задолженность ООО «Авто+» 210 высокий Есть возможность ООО «Самурай» 2380 высокий Есть возможность ООО «Дом торговли» 298 низкий Нет возможности ЗАО «Защита» 298 высокий Есть возможность Величина задолженности, которую можно реализовать по договору факторинга, с учетом рейтинга дебитора
;
;
В современных условиях (финансовый кризис) наиболее реальный объем кредитования под факторинговую операцию составляет 80% передаваемое в управлении дебиторской задолженности.
Таким образом, существует реальная возможность привлечь на условиях факторинга средства на сумму 2888 тыс.
руб.
Условия факторинга следующие:
страховой резерв — 20% (Сстр) комиссионное вознаграждение (К%) — 5%
плата за кредит -15% (Спк) срок действия договора — 30 дней Исходя из этого, рассчитаем сумму финансовых средств, которую можно дополнительно привлечь с использованием факторинга.
Таблица 23
Расчет суммы финансовых средств, привлекаемых за счет факторинга
Показатели Обозначения, формулы Сумма, тыс.
руб. Величина дебиторской задолженности, которую можно продать по договору факторинга ДЗ 2888
Страховой резерв Рстр = ДЗ * Сстр 577,6 Комиссионное вознаграждение К = ДЗ*К% 144,4 Плата за кредит ПК = (ДЗ-Рстр-К)*Спк * 30/365 26,7 Факторинговый аванс Фа = ДЗ — Рстр-К-ПК 2139,2
Таким образом, снизить объем дебиторской задолженности предприятия с использованием факторинговых операций можно на 2139,2 тыс.
руб.
Предложенные меры позволят улучшить взаимоотношения. Кроме того, улучшение расчетной дисциплины позволит предприятию авансировать меньшие суммы в оборотный капитал.
Рассчитаем, как изменилась дебиторская задолженность после предложенных мероприятий.
Таблица 24
Мероприятия по повышению дебиторской задолженности, тыс.
руб.
Показатели снижения Сумма За счет предоставления скидок (таблица 22) 1616
За счет факторинговых операций (таблица 26) 2139,2
Итого 3755,3
В результате предлагаемых мероприятий дебиторская задолженность сократится на 3755,3 тыс.
руб.
Основные пути укрепления финансов предприятий связаны с оптимизацией используемых ими денежных средств и ликвидацией их дефицита.
Важнейшие направления совершенствования финансовой работы на предприятиях — снижение величины долгосрочной дебиторской задолженности.
Дебиторская задолженность является активом ООО «Петровский автоцентр», обладающим повышенным риском. Большой объем долгосрочной дебиторской задолженности негативно сказывается на платежеспособности и ликвидности ООО «Петровский автоцентр». В связи с этим управление дебиторской задолженностью является приоритетным направлением работы ООО «Петровский автоцентр», желающей увеличить объем свободных денежных средств без привлечения заемного капитала.
Дебиторская задолженность возникает как следствие использования кредитного метода оплаты, который имеет место при несовпадении сроков оказания услуги и ее оплаты клиентом или контрагентом. Предоставление клиентам кредитного метода оплаты обуславливается действующим отраслевым законодательством, а также коммерческими интересами компании, так как он способствует росту продаж и поддержанию конкурентоспособности.
Таким образом, вопросы эффективного управления дебиторской задолженностью имеют большую актуальность и являются важной составляющей финансового менеджмента Общества.
С целью повышения эффективности работы с текущей и долгосрочной дебиторской задолженностью в Обществе необходимо разработать и утвердить Программа по работе с дебиторской задолженностью за услуги.
Данная программа предусматривает осуществление комплекса мер, которые можно разделить на группы:
— инвентаризация дебиторской задолженности потребителей;
— недопущение роста дебиторской задолженности потребителей (отсутствие неоплаченного отпуска за потребляемые ресурсы);
— снижение дебиторской задолженности потребителей до уровня одного периода платежа;
— заключение соглашений о реструктуризации дебиторской задолженности;
— претензионно — исковая работа;
— проведение АВС анализа потребителей.
Для того чтобы заинтересовать своих дебиторов в немедленной оплате за предоставленные услуги, необходимо разработать систему скидок.
3.3 Оценка эффективности предложенных мероприятий по повышению финансовой устойчивости ООО «Петровский автоцентр»
Далее для оценки эффективности предложенных мероприятий рассмотрим, каким образом изменится ликвидность баланса ООО «Петровский автоцентр» и его платёжеспособность. Для определения ликвидности баланса сопоставим итоги группировки активов и пассивов прогнозных показателей баланса. Данные отражают сопоставление итоги группировки по активу и пассиву ООО «Петровский автоцентр».
Следовательно, оценка платежеспособности подтверждает эффективность привлечения краткосрочных банковских кредитов для улучшения использования оборотных средств предприятия, при этом наблюдается повышении показателей ликвидности баланса, его финансовой устойчивости.
Предложенные меры позволят улучшить взаимоотношения. Кроме того, улучшение расчетной дисциплины позволит предприятию авансировать меньшие суммы в оборотный капитал.
Далее для оценки эффективности предложенных мероприятий рассмотрим, каким образом изменится ликвидность баланса и его платёжеспособность. Для определения ликвидности баланса сопоставим итоги группировки активов и пассивов прогнозных показателей баланса. Данные таблицы отражают сопоставление итоги группировки по активу и пассиву.
Для анализа ликвидности необходимо произвести расчет показателей ликвидности.
А1=стр. баланса 250 + стр. баланса 260
А2=стр. баланса 240
А3=стр. баланса 210 + стр. баланса 220 + стр. баланса 230 + стр. баланса 270
А4=стр. баланса 190
П1=стр. баланса 620
П2=стр. баланса 610+630+660
П3=стр. баланса 590
П4=стр. баланса 490+640+650
Таблица 25
Прогнозируемый агрегированный баланс, тыс. руб.
Показатели 31.
12.2008 31.
12.2010
Абсолютное отклонение
(+,-) Актив Наиболее ликвидные активы (А1) 101 1717 1616
Быстро реализуемые активы (А2) 8301 4545,7 -3755,3
Медленно реализуемые активы (А3) 10 269 10 269 0 Трудно реализуемые активы (А4) 53 600 53 600 0 Всего активов 72 271 70 132 -2139,0
Пассив Наиболее срочные обязательства (П1) 10 987 10 987 0 Краткосрочные пассивы (П2) 19 517 15 761,7
— 3755,3 Долгосрочные пассивы (П3) 25 528 25 528 0 Постоянные пассивы (П4) 16 329 16 329 0 Всего пассивов 72 271 70 132 -3755,3
Финансовые коэффициенты для оценки платежеспособности организации:
Коэффициент абсолютной ликвидности
(L2)=А1/(П1+П2)
Коэффициент критической оценки
(L3)=(А1+А2)/(П1+П2)
Коэффициент текущей ликвидности
(L4)=(А1+А2+А3)/(П1+П2)
Приведем прогнозные показатели ликвидности (таблица 26).
Таблица 26
Прогнозные показатели ликвидности Показатели Норматив 31.
12.2008 31.
12.2010
Абсолютное отклонение Коэффициент текущей ликвидности (покрытия) Кп > 2 0,61 0,65 +0,04 Коэффициент критической (срочной) ликвидности Ккл 0,8−1 0,28 0,29 +0,01 Коэффициент абсолютной ликвидности Кал ≥0,2 — 0,5 0,0033 0,06 +0,06
Следовательно, оценка платежеспособности подтверждает эффективность привлечения факторинга и системы скидок для улучшения использования оборотных средств предприятия, при этом наблюдается повышение показателей ликвидности баланса, его финансовой устойчивости.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Подводя итоги проделанного анализа хозяйственной деятельности ООО «Петровский автоцентр» можно сказать, что предприятие находится в неустойчивом финансовом состоянии т.к.:
— на ООО «Петровский автоцентр» трёхкомпонентный показатель финансовой ситуации S={0;0;1} как в 2007, так и в 2009 году. Таким образом, финансовую устойчивость в начале и в конце отчётного периода можно считать неустойчивое финансовое состояние.
— коэффициент автономии в течении отчетного периода уменьшился на 0,02 или 7,42% и в 2009 г. составил 0,23, что не соответствует рекомендуемому значению (>0,5) Его значение показывает, что имущество предприятия на 23% сформировано за счет собственных средств. Т. е. предприятие не может полностью погасить свои долги, реализуя имущество, сформированное за счет собственных источников;
— коэффициент финансовой зависимости в течении периода повысился на 0,02 или 2,64% и в 2009 г. составил 0,76, таким образом предприятие все больше становится зависимым от заемного капитала;
— коэффициент соотношения заемных и собственных средств показывает, что в 2007 году на 1 рубль собственных приходилось 3,02 рубля заемного капитала, а в 2008 году — 3,34 рубля. Увеличение доли заемного капитала указывает на некоторое ухудшение финансового состояния предприятия.
— баланс предприятия неликвиден, т. е. в краткосрочной перспективе активов будет не хватать для покрытия соответствующих краткосрочных пассивов;
— возросла кредиторская и дебиторская задолженность, что говорит о снижении платежеспособности предприятия и его клиентов.
Проведенный анализ деловой активности позволил сделать следующие выводы:
— общая оборачиваемость капитала понизилась на 0,02 или 2,39% и в 2009 г. составила 0,99;
— оборачиваемость оборотных активов понизилась на 0,05 или 1,36% и в 2009 г. составила 3,90;
— оборачиваемость дебиторской задолженности понизилась на 0,33 или 3,49% и в 2009 г. составила 9,03;
— оборачиваемость кредиторской задолженности за отчетный период не изменилась и составила в 2009 г. 6,67.
Анализ рентабельности позволил сделать следующие выводы:
— показатель рентабельности всей реализованной продукции за отчетный период повысился с 17,89% до 19,73%. Это говорит о том, что в 2009 году каждый рубль реализации приносил в среднем около 20 копеек прибыли.
— показатель рентабельности продаж по чистой прибыли за отчетный период повысился на 1,48% и в 2009 г. составил 15,98%. Это говорит о том, что спрос на продукцию несколько повысился. Таким образом, в 2009 году на 1 руб. реализованной продукции предприятие имело 16 копеек чистой прибыли.
— рентабельность имущества предприятия за отчетный период увечилась с 11,17% до 11,97%, что говорит о эффективном использовании имущества;
— рентабельность внеоборотных активов, также увеличилась на 0,68% и составила в 2009 г. 16,03%, что говорит о эффективном использовании основных средств;
— рентабельность оборотных активов, за исследуемый период, упала на 3,82% и составила в 2009 г. 47,32%, что говорит об эффективном использовании оборотных средств;
— рентабельность собственных средств также высока и в течение отчетного периода повысилась на 11,66%, и составила в 2009 г. 85,28% Динамика этого показателя за последние годы позволяют сделать вывод о том, что инвестиции собственных средств в производство дали достаточно хороший результат.
По предприятию отмечены высокие показатели оборачиваемости активов за исключением оборачиваемости задолженности, как задолженность покупателей так и задолженность перед поставщиками.
В целом, по итогам анализа активов можно отметить две проблемы данного предприятия — значительный объем дебиторской и кредиторской задолженности, оптимизация которых являются важными направлениями укрепления финансового состояния данного предприятия.
В проектной части работы были предложены следующие мероприятия по оптимизации кредиторской и дебиторской задолженности:
Реструктуризация кредиторской задолженности.
Внедрение системы скидок для дебиторов.
Использования факторинговых услуг.
Оценка платежеспособности и ликвидности подтверждает эффективность реструктуризации кредиторской задолженности, привлечения факторинга и системы скидок для улучшения финансового состояния предприятия, при этом наблюдается повышение показателей ликвидности баланса, его финансовой устойчивости.
Гражданский кодекс РФ: офиц. текст: (принят Госдумой часть I ФЗ от 30.
11.1994 № 51-ФЗ; часть II ФЗ от 26.
01.1996№ 14 ФЗ: с последними изм. и доп. по состоянию на 01.
04.2008). — М.: Эксмо, 2008. — 510с.
Постановление Правительства РФ «О некоторых мерах по реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве) предприятий» от 20.
05.2006г. № 498.
Распоряжение Федеральной службы России по делам о несостоятельности и финансовому оздоровлению от 31 марта 2005 г. № 13-р «О введении мониторинга финансового состояния организаций и учета их платежеспособности».
Федеральный Закон РФ «О несостоятельности (банкротстве)» от 8 января 2005 г. № 6-ФЗ, Российская газета, 20−21 января 2005 г.
Федеральный Закон РФ «О несостоятельности (банкротстве)» от 26.
10. 2006 г. № 127-ФЗ.
Авилова В. Холдинг как реальность нашей экономики/В. Авилова // Российский экономический журнал. — 2006 г. — № 4. — 23−26с.
Азоев Г. Л. Конкуренция: анализ, стратегия и практика. — М.: Центр экономики и маркетинга, 2008 г. — 209с.
Акционек С. П. Теория переходного периода к рынку. — М.: Экономика, 2007 г. — 151с.
Алов А.Н. и др. Хозяйственные связи. — М.: Экономика, 2005 г. — 282с.
Андрющенко С. А. Прогноз сбалансированного развития регионального АПК (программный аспект). — М.: Наука, 2007 г. — 160с.
Антикризисное управление от банкротства — к финансовому оздоровлению/под.
ред. Г. П. Иванова. — М.: ЮНИТИ, 2010 г. — 317 с. I том.
Антикризисное управление от банкротства — к финансовому оздоровлению/под.
ред. Г. П. Иванова. — М.: ЮНИТИ, 2010 г. — 405 с. II том.
Антология экономической классики/А.Смит, У. Петти, Рикардо. — М.: ЭКОНОВ, 2009 г. — Т.
1. — 473с.
Архангельский Ю.С., Коваленко И. И. Межотраслевой баланс. — М.: Экономикс, 2008 г. — 210с.
Байков Н.Д., Русинов Ф. М. Организация и эффективность управления производством. — М.: Мысль, 2008 г. — 116с.
Беркович Л. А. Холдинговая приватизация: плюсы и минусы. М.: ЭКО, 2005 г. — 206 с.
Банкротство: сборник нормативных актов. — М.: Приор., 2008 г. -240с.
Бланк И. А. Основы финансового менеджмента, в 2-х томах, Т.
1. — К.: Ника-Центр, 2008 — 592с.
Бородин И. А. Теоретические основы финансов предприятий/РГЭА: Р-н/Д., 2007 г. — 112с.
Бранбейм П. Д. Правовые основы банкротства. Учебное пособие. Сб. — М.: ТОО «Тейс», 2009 г. — 214с.
Быков А. Г. Банкротство еще не приговор./А.Г. Быков // Экономика и жизнь. — 2010 г. — № 31. — 27с.
Винокуров Н. В. Хозяйственные связи. — М.: Экономика, 2008 г. — 190с.
Ворст И., Экономика фирмы: учебник. — М.: Высшая школа, 2007 г.-160с.
Герчикова И. Н. Менеджмент: учебник. — М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2008 г. — 271с.
Грузинов В. П. Экономика предприятий и предпринимательства. — М.: СОФИТ, 2006 г. — 478с.
Котляр Ф. Основы маркетинга. — М.: Прогресс, 2007 г. — 731с.
Ковалев В. В. Финансовый анализ: управление капиталом, выбор инвестиций, анализ отчетности. — М.: Финансы и статистика, 2005 г. — 285с.
Ковалев А. П. Диагностика банкротства. — М.: АО «Финстатинформ», 2006 г. — 115с.
Лебедев К. Понятие, состав и правовой режим кредиторской задолженности/К. Лебедев // Э и Ж. — 2009 г. — № 8. — С. 7.
Маркарьян Э.А., Герасименко Г. П. Финансовый анализ. Учебное пособие. — Р-н/Д.: Издательство РГЭА, 2007 г. — 254с.
Соколов А. Теории налогов. — М.: Экономика, 2005 г. — 265с.
Справочник директора предприятия./Под ред. М. Т. Лапусты. Изд. 3-е, исправленное и дополненное — М.: ИНФРА — М, 2009 г. — 784с.
Стрельцов К. М. Дискуссия вокруг банкротства/К.М. Стрельцов // Э и Ж. — 2006 г. — № 4. -44с.
Тарутин А. Банкротство предприятий не может быть способом их реструктуризировать/А. Тарутин // Экономист. — 2006 г. — № 8. -51с.
Твердохлебов В. Финансовые очерки. — М.: Экономика, 2007 г. — 349с.
Теория и практика антикризисного управления: Учебник для ВУЗов/Г.З. Базаров, С. Г. Беляев, Л. П. Белых и др. — М.: Закон и право, ЮНИТИ, 2007 г. — 469с.
Финансовый менеджмент/под ред. В. С. Золотарева / 2-ое изд., перераб. и доп. — Р-н/Д.: «Феникс», 2008 г. — 224с.
Финансы и управление предприятием/под ред. А. М. Ковалевой. — М.: Финансы и статистика, 2007 г. — 235с.
Шипицина О. Государственное регулирование внешнего управления как процедура банкротства/О. Шипицина // Юрист. — 2009 г. — № 11. С. 46−53.
Чернышева Ю. Г. Анализ эффективности производства и финансового состояния предприятия: Учеб. Пособие / РГЭА. — Р-н/Д.: ЭРГО, 2007 г.-110с.
Котлер Ф., Амстронг Г., Сондерс Д. Основы маркетинга. — М.; СПб.; К.: Издательский дом «Вильямс», 2008.
Авто
Темп-Авто
Петровский автоцентр
Дополнительные услуги
Уровень рекламной деятельности
Предпродажная подготовка
Цена
Послепродажное обслуживание
Имидж фирмы
Товарный ассортимент
Финансы
Цель-Авто
