Иностранный капитал в Российской экономике

Реализация в самых различных сочетаниях и пропорциях этих базовых стратегических элементов породила многообразные стратегии и организационные структуры действующих транснациональных корпораций и транснациональных банков.

Организационная структура ТНБ и его отделений тесно связана со стратегическим направлением деятельности банка в целом, с его глобальными задачами.

Примером транснационального банка в России служит «СИТИБАНК»

3 Иностранный капитал в России в 2007 году

По состоянию на конец июня 2007 г. накопленный иностранный капитал в экономике России составил 178,5 млрд.

долларов США, что на 39,5% больше по сравнению с соответствующим периодом предыдущего года. Наибольший удельный вес в накопленном иностранном капитале приходился на прочие инвестиции, осуществляемые на возвратной основе (кредиты международных финансовых организаций, торговые кредиты и пр.) — 52,8% (на конец июня 2006 г. — 50,1%), доля прямых инвестиций составила 45,2% (48,1%), портфельных — 2,0% (1,8%).

Основные страны-инвесторы в I полугодии 2007 г. — Великобритания, Нидерланды, Кипр, Люксембург, Швейцария, Франция, Германия, Ирландия, США. На долю этих стран приходилось 86,3% от общего объема накопленных иностранных инвестиций, в том числе на долю прямых — 85,1% общего объема накопленных прямых иностранных инвестиций.

В I полугодии 2007 г. в экономику России поступило 60,3 млрд.

долларов иностранных инвестиций, что в 2,6 раза больше, чем в I полугодии 2006 года.

Таблица 1 — Поступление иностранных инвестиций по типам

I полугодие 2007 г. I полугодие 2006 г. в % к млн. долларов США в % к I полугодию 2006 г. итогу I полугодию 2005 г.

итогу Инвестиции 60 343 в 2,6р. 100 141,9 100 из них: прямые инвестиции 15 837 в 2,5р. 26,3 143,6 27,5 в том числе: взносы в капитал 6715 190,3 11,1 110,1 15,1 из них реинвестирование 51 в 3,8р.

0,1 97,0 0,1 лизинг 47 124,1 0,1 28,7 0,2 кредиты, полученные от зарубежных совладельцев организаций 8597 в 6,8р. 14,3 121,3 5,3 прочие прямые инвестиции 478 29,4 0,8 в 13,9р. 6,9 портфельные инвестиции 1103 в 2,2р. 1,8 в 2,9р. 2,1 из них акции и паи 1087 в 2,2р.

1,8 в 2,9р. 2,1 прочие инвестиции 43 403 в 2,6р. 71,9 139,1 70,4 в том числе: торговые кредиты 4809 108,6 8,0 165,0 18,9 прочие кредиты 38 298 в 3,2р. 63,4 132,5 51,1 из них: на срок до 180 дней 7746 в 4,5р. 12,8 152,3 7,3 на срок свыше 180 дней 30 552 в 3,0р. 50,6 129,7 43,8 прочее 296 в 3,5р.

0,5 63,9 0,4

Таблица 2 — Иностранные инвестиции по видам экономической деятельности (млн.

долларов США)

I полугодие 2007 г. Накоплено на конециюня 2007 г. поступило погашено (выбыло) переоценка и прочие изменения активов и обязательств всего в % к итогу Всего 60 343 25 182 2624 178 516 100 в том числе: сельское хозяйство, охота и лесное хозяйство 160 62 -5 1044 0,6 рыболовство, рыбоводство 9 18 3 174 0,1 добыча полезных ископаемых 12 650 493 19 41 647 23,3 обрабатывающие производства 13 492 5706 2946 51 889 29,1 производство и распределение электроэнергии, газа и воды 153 157 5 742 0,4 строительство 909 67 -3 1926 1,1 оптовая и розничная торговля; ремонт автотранспортных средств, мотоциклов, бытовых изделий и предметов личного пользования 25 973 11 977 -1 47 849 26,8 гостиницы и рестораны 18 37 -2 335 0,2 транспорт и связь 3550 1481 22 13 089 7,3 финансовая деятельность 1232 4428 -357 5701 3,2 операции с недвижимым имуществом, аренда и предоставление услуг 2071 721 -39 13 158 7,4 государственное управление и обеспечение военной безопасности; обязательное социальное обеспечение 3 2 — 46 0,0 образование 1 0,0 — 4 0,0 здравоохранение и предоставление социальных услуг 33 4 — 104 0,0 предоставление прочих коммунальных, социальных и персональных услуг 89 29 36 808 0,5

Таблица 3 — Объем накопленных иностранных инвестиций в экономике России по основным странам-инвесторам млн.

долларов США

Накоплено на конециюня 2007 г. В том числе Справочнопоступилов 1 полугодии 2007 г. всего в % китогу прямые порт-фельные прочие Всего инвестиций1) 178 516 100 80 590 3638 94 288 60 343 из них по основным странам-инвесторам 157 945 88,5 70 781 3232 83 932 55 064 в том числе: Кипр 37 529 21,0 24 209 1558 11 762 8025

Нидерланды 34 094 19,1 30 879 61 3154 11 799

Люксембург 29 157 16,3 730 220 28 207 6739

Великобритания 19 172 10,8 2754 187 16 231 15 031

Германия 10 123 5,7 3581 41 6501 2006 США 7419 4,2 3636 958 2825 1125

Франция 6620 3,7 932 0,4 5688 3538

Швейцария 5911 3,3 1447 112 4352 3730

Виргинские острова (Брит.) 3971 2,2 2172 95 1704 1076

Ирландия 3949 2,2 441 0,3 3508 1995

Таблица 4 -Поступление иностранных инвестицийпо отдельным странам-инвесторам млн.

долларов США

Поступилов I полу-годии 2007 г. В % к итогу по виду эконо-мической деятельности В том числе прямые порт-фельные прочие Сельское хозяйство, охота и лесное хозяйство 160 100 102 0,0 58 в том числе: Кипр 46 28,9 27 — 19 Австрия 20 12,7 5 — 15 Нидерланды 16 10,2 16 — 0,2 Дания 13 8,4 9 — 4 Добыча полезных ископаемых 12 650 100 11 174 18 1458 в том числе: Нидерланды 10 742 84,9 10 737 — 5 Кипр 392 3,1 150 18 224 США 305 2,4 9 — 296 из итога по добыче полезных ископаемых: добыча топливно-энергетческих полезных ископаемых 12 125 100 11 112 18 995 в том числе: Нидерланды 10 742 88,6 10 737 — 5 Кипр 373 3,1 138 18 217 Обрабатывающие производства 13 492 100 1750 541 11 201 в том числе: Швейцария 3432 25,4 31 14 3387

Франция 3000 22,2 27 — 2973

Кипр 1070 7,9 307 131 632 из итога по обрабатывающим производствампроизводство пищевых продуктов, включая напитки и табака 1514 100 806 22 686 в том числе: Нидерланды 500 33,0 430 — 70 Люксембург 346 22,9 3 — 343 Кипр 285 18,8 249 — 36 производство кокса и нефтепродуктов 1167 100 13 458 696 в том числе: США 342 29,3 — 342 0,0 Кыргызстан 149 12,8 — - 149 Швейцария 144 12,3 — 14 130 Беларусь 136 11,6 — 0,1 136 химическое производство 725 100 104 9 612 в том числе: Швейцария 388 53,6 5 0,0 383 Нидерланды 101 13,9 23 — 78 Германия 66 9,1 10 0,0 56 металлургическое производство и производство готовых металлических изделий 7629 100 131 39 7459 в том числе: Франция 2938 38,5 3 — 2935

Швейцария 2871 37,6 0,1 0,1 2871

Великобритания 392 5,1 1 0,1 391 Производство и распределение электроэнергии, газа и воды 153 100 37 73 43 в том числе: Острова Кайман 50 33,0 — 50 — Великобритания 46 29,9 29 3 14 Кипр 37 24,2 7 12 18 Строительство 909 100 454 0,1 455 в том числе: Кипр 697 76,7 418 0,0 279 Люксембург 57 6,3 3 — 54 Оптовая и розничная торговля; ремонт автотранспортных средств, мотоциклов, бытовых изделий и предметов личного пользования 25 973 100 645 0,5 25 328 в том числе: Великобритания 14 020 54,0 4 0,0 14 016

Люксембург 4490 17,3 0,4 — 4490

Кипр 3890 15,0 170 0,0 3720

Транспорт и связь 3550 100 161 381 3008 в том числе: Ирландия 1337 37,7 37 — 1300

Люксембург 1288 36,3 14 7 1267

Кипр 302 8,5 15 206 81 из итога по транспорту и связисвязь 1999 100 40 381 1578

Люксембург 1287 64,4 14 7 1266

Кипр 272 13,6 0,2 206 66 Финансовая деятельность 1232 100 637 61 534 в том числе: Австрия 361 29,3 361 — - Кипр 293 23,8 119 58 116 Швеция 144 11,7 26 — 118 Операции с недвижимым имуществом и предоставление услуг 2071 100 821 28 1222 в том числе: Кипр 1250 60,4 455 26 769 Виргинские о-ва (Брит.) 122 5,9 79 0,2 43 Великобритания 121 5,8 45 1 75 Предоставление прочих коммунальных, социальных и персональных услуг 89 100 30 1 58 в том числе: Великобритания 31 34,6 — - 31 США 20 22,5 13 — 7 Кипр 17 18,4 14 1

Объем инвестиций из России, накопленных за рубежом, на конец июня 2007 г. составил 25,9 млрд.

долларов. В I полугодии 2007 г. из России за рубеж направлено 36,8 млрд.

долларов иностранных инвестиций, или в 2,4 раза больше, чем в I полугодии 2006 года.

Объем погашенных инвестиций, направленных ранее из России за рубеж, составил 25,9 млрд.

долларов, или на 80,8% больше, чем в I полугодии 2006 года.

Таблица 5 — Объем российских инвестиций, накопленных за рубежом1

млн.

долларов США

Накоплено на конец июня 2007 г. В том числе направлено в I полугодии 2007 г. всего в % китогу прямые порт-фельные прочие Всего инвестиций 25 919 100 13 232 1421 11 266 36 813 из них в страны — крупнейшие получатели инвестиций 22 354 86,2 11 376 1140 9838 33 095 в том числе: Кипр 8115 31,3 1628 19 6468 6515

Нидерланды 6659 25,7 6510 85 64 5840

Австрия 1480 5,7 144 0,0 1336 5779

Великобритания 1478 5,7 621 17 840 889 Люксембург 1018 3,9 857 0,1 161 2 Украина 877 3,4 87 556 234 227 США 749 2,9 706 — 43 9257

Беларусь 730 2,8 650 0,0 80 924 Виргинские о-ва (Брит.) 678 2,6 37 456 185 660 Германия 570 2,2 136 7 427 3002

Заключение

Иностранный капитал представляет собой капитальные средства, вывезенные из одной страны и вложенные в различные виды предпринимательской деятельности за рубежом с целью извлечения предпринимательской прибыли или процента.

В международной статистике доля иностранного участия в акционерном капитале, обеспечивающая контроль над предприятием, принимается равной 25%. Вместе с тем по различным странам она существенно варьируется (в США — 10%, Германии, Великобритании — 20%, Канаде — 50%). По определению Организации экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) к прямым инвестициям относят вложения на уровне 10% и выше обычных акций, дающих контроль над соответствующим количеством голосов, или так называемым эффективным голосом в управлении предприятием.

На современном этапе практически все страны являются как экспортерами, так и импортерами прямых инвестиций. Тем не менее распределение инвестиций (их географическая структура) выглядит ныне неравномерно. Так, являясь одним из крупнейших доноров, Япония занимает скромную позицию в качестве реципиента подобных вложений: прямые иностранные инвестиции, допущенные японским правительством и бизнесом в эту страну составляют всего лишь 17 831 млн долл. США.

В последние годы в импорте капитала усилилась долгосрочная тенденция к повышению удельного веса развивающихся стран, включая страны с переходной экономикой как реципиентов иностранного капитала.

Однако, если в целом доля развивающихся стран в мировом импорте капитала возрастает, то удельный вес беднейших стран продолжает сокращаться. В 2006 г. на долю наименее развитых стран пришлось лишь 0,6% мирового импорта капитала.

Федеральный закон «Об иностранных инвестициях в Российской Федерации» № 160-ФЗ принят Государственной Думой 25 июня 1999 г. и одобрен Советом Федерации 2 июля 1999 г.

Федеральный закон определяет основные гарантии прав иностранных инвесторов на инвестиции и получаемые от них доходы и прибыль, условия предпринимательской деятельности иностранных инвесторов на территории Российской Федерации.

Список использованной литературы Федеральный закон «О банках и банковской деятельности» № 17-Федеральный закон от 3 февраля 1996 г.

Александр Таранов Член Совета директоров «Сибакадембанка"БДМ Банки и Деловой мир. 2006

Газета «Независимая» № 091 (4332) от 30 апреля 2008

Игонина Л. Л. Инвестиции. Привлечение иностранных инвестиций.

Москва: «Дайкира». -379 с.

Корельский В.Ф., Гаврилов Р. В. Биржевой словарь: В 2 т.-М., 2000.-599 с.

Петраков А. О. Особенности иностранных инвестиций в разных странах мира. Москва: «Стародуб». -2006.-559 с.

Федеральная служба государственной статистики. 2007 год

Bankers Almanah: World ranking (перевод на русский язык Скворцовой Т.А.) /RBI/2006

1 Корельский В. Ф., Гаврилов Р. В. Биржевой словарь: В 2 т.-М., 2000.-599 с., с. 248

2 Газета «Независимая» № 091 (4332) от 30 апреля 2008

1 Игонина Л. Л. Инвестиции. Привлечение иностранных инвестиций.

Москва: «Дайкира». -379 с., с. 179

1 Петраков А. О. Особенности иностранных инвестиций в разных странах мира. Москва: «Стародуб». -2006.-559 с., с. 396

1 Петраков А. О. Особенности иностранных инвестиций в разных странах мира. Москва: «Стародуб». -2006.-559 с., с. 425

1 Федеральный закон «О банках и банковской деятельности» № 17-Федеральный закон от 3 февраля 1996 г.

1 Александр Таранов Член Совета директоров «Сибакадембанка"БДМ Банки и Деловой мир. 2006

1 Александр Таранов Член Совета директоров «Сибакадембанка"БДМ Банки и Деловой мир. 2006

1 Александр Таранов Член Совета директоров «Сибакадембанка"БДМ Банки и Деловой мир. 2006

Bankers Almanah: World ranking (перевод на русский язык Скворцовой Т.А.) /RBI/2006

1 Федеральная служба государственной статистики. 2007 год