Внедрение методики ценообразования на кредитные продукты

Введение

Глава 1. Построение и оптимизация структуры управления подразделениями коммерческого банка на основе бизнес-процессов Глава 2. Методологический подход к определению трансфертной цены на ресурсы

Глава 3. Определение ресурсных издержек — метод трансфертных цен

Заключение

Глоссарий Список использованной литературы

банк цена кредитный издержка

В 2008 г. российские банки устойчиво наращивали объемы кредитования реальной экономики. Так, еще в августе т. г. кредиты банковского сектора выросли на 4,1%. Вследствие опережающих темпов роста кредитов по отношению к темпам роста активов, удельный вес ссудной задолженности в активах банковского сектора увеличился до 76,7% (по сравнению с 70,9% на 01.01.08г).

Смещение «центра тяжести» в деятельности коммерческих банков в сторону кредитования, несомненно, отвечает функциональной задаче банковской системы. Вместе с тем, оно порождает обоснованную озабоченность качеством сформированного кредитного портфеля и его влиянием на устойчивость самой банковской системы России. Если за весь 2007 г просроченная задолженность выросла на 1,9 млрд руб., то за 8 мес. 2008 г. просроченная задолженность возросла на 61,6 млрд руб.

Большинство российских экспертов отмечают, что качество кредитных портфелей банков стремительно ухудшается, а 2009 г. вполне может стать годом «кризиса плохих кредитов».

В условиях сокращения ресурсной базы банкам удавалось, с одной стороны, поддерживать кредитную активность, главным образом, за счет ликвидных активов. С другой стороны, в такой ситуации сужается потенциал дальнейшего сбалансированного развития: дисбаланс между внутренними ресурсами и кредитованием экономики, а резервные активы снижаются.

Банковские инвестиции в реальный сектор экономики всегда сопряжены с кредитными рисками, которые тем выше, чем выше уровень нестабильности в экономике.

Одним из действенных инструментов повышения качества кредитного портфеля и обеспечения финансовой устойчивости коммерческого банка является внедрение методики ценообразования на предоставляемые кредитные продукты, которая обеспечивала бы оптимальность сформированного кредитного портфеля в отношении «риск-доходность». При этом необходимо понимать, что универсальных действующих методик не существует. Наукой и банковской практикой определены лишь общие подходы, которые позволяют каждому банку решать эту задачу с учетом специфики его сформированной клиентской базы.

На первый взгляд эти подходы достаточно просты:

· Цену на кредитные продукты нельзя устанавливать без учета стоимости привлекаемых банком ресурсов и расчета себестоимости кредитных продуктов;

· Закладываемая в цену маржа риска должна позволить покрыть потери от списания проблемных кредитов;

· Существенное снижение цены на кредитные продукты от расчетной (усредненной) величины при проведении целенаправленной маркетинговой политики банка должно компенсироваться ростом всей совокупности доходов от обслуживания данного клиента (группы клиентов).

Практическая же реализация этих подходов сопряжена с целым рядом организационных, информационных и научно-методических проблем.

Современные российские банки достаточно часто встают перед проблемой разработки методики, позволяющей с достаточной степенью достоверности определять трансфертную цену на внутренние ресурсы. Представленные в данной работе подходы к определению трансфертной цены и оценке эффективности деятельности банка в целом вполне могут помочь решить проблему подобного рода.

Глава 1. Построение и оптимизация структуры управления подразделениями коммерческого банка на основе бизнес-процессов

Успешное внедрение системы управления подразделениями коммерческого банка невозможно без определения бизнес-процессов. Под бизнес-процессами в коммерческом банке понимается совокупность операций и услуг банка, использующего несколько видов ресурсов и создающего в результате своей деятельности банковские продукты, представляющие ценность для потребителя.

По типам можно выделить основные и вспомогательные бизнес-процессы.

Основной бизнес-процесс — это процесс текущей банковской деятельности, результатом которого является производство конечного банковского продукта, востребованного внешним клиентом.

Вспомогательный бизнес-процесс — это процесс, обеспечивающий эффективную реализацию основного процесса.

Выявление бизнес-процессов на основе организационной структуры банка определено целым рядом критериев:

* объединение различных видов банковских операций в один бизнес-процесс возможно только в том случае, если такие операции составляют единую технологическую цепочку производства банковского продукта;

в результате осуществления совокупности операций и услуг банка в рамках одного бизнес-процесса предусматривается получение прямых доходов и наличие прямых расходов структурных подразделений, ответственных за данный процесс;

используется определенный набор ресурсов для получения в результате процесса банковского продукта;

существует возможность оценки внешних и внутренних по отношению к бизнес-процессу транзакций;

необходимо наличие руководителя процесса, управляющего и координирующего деятельность структурного подразделения банка;

предполагается автономность бизнес-процесса или определенная свобода принятия решений руководством выделенного бизнеса.

Таблица № 1. Классификация бизнес-процессов, операций, структурных подразделений и услуг коммерческого банка

Таким образом, выделение в организационной структуре бизнес-процессов и формирование на их основе банковских подразделений как центров ответственности, позволяет вплотную подойти к разработке методики определения трансфертных цен на ресурсы и оценке эффективности деятельности коммерческого банка.

Глава 2. Методологический подход к определению трансфертной цены на ресурсы в российских банках

Согласно одной из моделей управления подразделениями через систему центров ответственности, банк структурирован на три центра ответственности: головной банк, подразделения, казначейство.

Структурные подразделения обладают активами и пассивами, приписанными им в соответствии с функциональным типом центра ответственности и спецификой его операций. Подразделения ведут торговлю с казначейством, которое устанавливает трансфертные цены на ресурсы в зависимости от конкретных характеристик привлечения средств. Таким образом, казначейство централизует и перераспределяет ресурсы, устанавливая трансфертные цены и регулируя внутренние финансовые потоки банка.

Согласно предлагаемому подходу, все привлеченные ресурсы передаются в качестве трансфертных по ценам, соответствующим по срочности и виду валюты структуре пассивов, а все активы формируются за счет трансфертных ресурсов, срочность и вид валюты которых определяются структурой активов. По этим ценам каждому структурному подразделению будут начисляться трансфертные доходы и расходы соответственно за привлеченные и использованные им ресурсы.

Трансфертная цена — это среднее значение между среднерыночной (индикативной) доходностью размещения ресурсов и средней стоимостью фактического привлечения ресурсов банком. Таким образом, маржа, оставшаяся после покрытия стоимости ресурсов рыночной доходностью размещения активов, делится поровну между привлекающими и размещающими центрами ответственности.

Поскольку цена ресурсов зависит от их срочности и вида валюты, то соответственно и трансфертная цена будет определяться для ресурсов каждой группы срочности в каждой валюте.

Таким образом, для корректных расчетов трансфертных показателей необходимо классифицировать активы и пассивы банка по видам ресурсов, срокам и валютам.

Так, по видам ресурсов можно выделить:

денежную часть капитала банка;

привлеченные пассивы;

централизованные пассивы;

работающие активы;

централизованные активы;

ресурсы вексельного кредитования;

активы и пассивы по дилингу.

По срочности можно выделить:

первую группу ресурсов — до востребования и срочные до 30 дней, вторую — срочные от 31 до 90 дней и третью — срочные от 91 дня и выше.

По видам валют ресурсы разделяются по тем наименованиям валют, в которых они учитываются в балансе банка.

Стоимость пассивов и трансфертные цены рассчитываются по всем этим валютам.

Таким образом, определяем трансфертную цену (ТрансфЦенасрочн, вал) на ресурсы определенной группы срочности (Срочн = 1, 2, 3) и валюты формирования (Вал) следующим образом:

СтоимПасСрочн, Вал + РынДоxСрочн, Вал ТрансфЦенаСрочн, вал = …,(1)

Где СтоимПассрочн, вал — средняя по банку брутто-стоимость привлечения ресурсов группы Срочн в валюте Вал;

РынДохсрочн, вал — среднерыночная доходность размещения ресурсов группы Срочн в валюте Вал.

Если реальная доходность размещения ресурсов отдельным структурным подразделением выше рыночной, то это подразделение получает больше половины маржи между стоимостью и реальной доходностью размещения ресурсов, что является компенсацией за повышенный риск и премией за эффективное управление активами.

Если же реальная доходность меньше рыночной, то размещающий центр ответственности будет фактически «оштрафован» за плохое качество управления активами. Величина трансфертных доходов привлекающих центров ответственности будет определяться тем, насколько дешевле привлеченные ими ресурсы по сравнению со среднерыночной возможностью по привлечению этих ресурсов.

Следует отметить, что ресурсы, привлеченные филиальной сетью банка, по сравнению с таким же объемом ресурсов, привлеченных головным банком, обладают меньшей волатильностью или большей стабильностью. Низкая волатильность таких ресурсов обусловлена большей диверсификацией пассивов. Следствием меньшей волатильности ресурсов, привлеченных через филиальную сеть, также являются относительно меньшие отчисления в резервы на покрытие риска ликвидности от эквивалентной суммы пассивов. Поэтому логично предположить, что филиалу банка должна полагаться премия за снижение риска ликвидности.

Обозначив через п фактическую длительность отчетного периода (месяц, квартал, год) в календарных днях, определим среднюю стоимость привлеченных ресурсов группы Срочн в валюте Вал (СтоимПассрочн, вал) по структурным подразделениямцентрам ответственности ЦО:

РаcхПас^ЦОСрочн, Вал + НачPaсхПaC^ЦОСрочн, Вал 365

ЦО ЦО СтоимПас = * * 100%, (2)

Срочн, Вал ОстПривлПас^ЦОСрочн, Вал n

где ОстПривлПас^ЦОсрочн, вал — средние остатки центров ответственности по счетам рублевого покрытия привлеченных пассивов группы Срочн в валюте Вал;

РасхПас^ЦОСрочн, вал — расходы центров ответственности в виде платы за соответствующие привлеченные пассивы группы Срочн в валюте Вал, произведенные в отчетном периоде;

НачРасхПас^ЦОСрочн, вал — расходы будущих периодов структурных подразделений — центров ответственности по ресурсам группы Срочн в валюте Вал, начисленные за отчетный период.

На основании рассчитанных трансфертных цен мы можем оценить экономическую эффективность деятельности каждого центра ответственности — структурного подразделения банка.

На финансовый результат центра ответственности (Приб^ЦО) относим следующие составляющие:

Приб^ЦО =ДохОпер^ЦО — РасхОпер^ЦО + ДохАкт^ЦО — РасхПас^ЦО — РасхОбщ^ЦО +ДохТрансф^ЦО — РасхТрансф^ЦО (3)

Где ДохОпер^ЦО, РасхОпер^ЦО — соответственно доходы и расходы от операционной деятельности, относимые непосредственно на центр ответственности (комиссии, плата за услуги, заработная плата персонала, эксплуатационные расходы, арендная плата, амортизация связь, транспорт и т. п.);

ДохАкт^ЦО, РасхПас^ЦО — соответственно доходы от размещения и расходы по привлечению ресурсов, относимые непосредственно на центр ответственности;

РасхОбщ^ЦО — общебанковские накладные расходы, расчетным путем перераспределяемые центру ответственности;

ДохТрансф^ЦО, РасхТрансф^ЦО — соответственно перераспределенные центру ответственности трансфертные доходы и расходы.

Трансфертные доходы и расходы определяются кассовым методом, то есть начисление происходит в том же отчетном периоде и исходя из рыночной доходности и стоимости пассивов того же периода, в котором происходит передача трансфертных ресурсов.

Объем средств, перечисленных в фонд обязательного резервирования (ФОР), считается централизованным активом группы Срочн = 2 в валюте Вал — рубль РФ, так как расчеты с Банком России по обязательным резервам осуществляются раз в месяц в российских рублях.

Величина расчетных издержек по созданию ФОР относится на расходы соответствующих подразделений — центров ответственности.

3 ТрансфЦенасрочн, вал п РасхТрансф^ЦО = У УОстРабАкт^ЦОСрочн, вал х — х +

Срочн=1 Вал 100% 365

3 ТрансфЦена 2

+ У УОстПривл Пас^ЦОСрочн, Вал х НормРеЗСрочн, Вал х; (4)

Срочн =1 Вал 100%

3 ТрансфЦенасрочн, вал п ДохТрансф^ЦО = У УОстПривлПасс^ЦОсрочн, Вал х х, (5)

Срочн =/ Вал 100% 365

Где ОстРабАкт^ЦОсрочн, вал — средние остатки центра ответственности по счетам рублевого покрытия работающих активов группы Срочн в валюте Вал;

ОстПривл Пас^ЦОс_Рочн, вал — средние остатки центра ответственности по счетам рублевого покрытия привлеченных пассивов группы Срочн в валюте Вал;

НормРезсрочн, Вал — норматив (отнесенный к 100%) отчислений в ФОР по привлеченным пассивам группы Срочн в валюте Вал;

п — продолжительность отчетного периода в календарных днях.

Данная методика исходит из того, что центры ответственности передают привлеченные ресурсы в трансферт в тех же валютах, в которых они привлечены, а активы создаются из трансфертных ресурсов в тех же валютах, в которых они размещены. Соответственно, у центра ответственности не возникает внутренней валютной позиции, которую следует переоценивать. Поэтому переоценка средств в иностранной валюте не влияет на финансовый результат конкретного подразделения.

В рамках предложенного подхода установлено, что между головным банком и его подразделениями происходит постоянное перераспределение финансовых ресурсов, которое контролируется казначейством, которое можно определить как центр финансирования.

К числу основных функций центра финансирования также относятся:

трансформация пассивов в активы по срочности (управление долгосрочной ликвидностью) и валюте (управление открытой валютной позицией всего банка);

обеспечение мгновенной ликвидностью банка;

передача для размещения собственных средств банка;

консолидация и иммобилизация прибыли банка;

управление передачей и получением внутренних ресурсов для формирования централизованных активов и пассивов.

Финансовый результат центра финансирования (казначейства) состоит из следующих компонент:

Приб^ЦФ = ДохТрансф^Кап + ДохТрансф^Центр — РасхТрансф^Центр + ПереоцВал^общ + ПремОбщРиск + ПремМгнЛикв (6)

Трансфертные доходы от размещения денежной части капитала банка (ДохТрансф^Кап) можно определить как:

ТрансфЦенаЗ, Рубли n

ДохТрансф^Кап = ДенКап х х), (7)

100% 365

Где ДенКап — средние остатки по счетам рублевого покрытия, составляющим денежную часть капитала банка.

Для определения трансфертных расходов по фондированию централизованных активов (РасхТрансф^Центр) используется следующая формула:

ТрансфЦенаСрочн, Вал п

РасхТрансф^Центр = У УОстЦентрАктсрочн, вал х х ;

Срочн Вал 100% 365

ТрансфЦена2, руб п

- УУ УОстПривлПасСрочн, Вал x НормРезСрочн, Вал x x ,(8)

ЦО Срочн Вал 100% 365

Где ОстЦентрАктсрочн, вал — средние остатки по счетам рублевого покрытия централизованных активов группы Срочн в валюте Вал.

Трансфертные доходы от передачи для размещения централизованных пассивов (ДохТрансф^Центр) вычисляются следующим образом:

ТрансфЦенаСрочн, Вал n

ДохТрансф^Центр = У УОстПривлПасссрочн, вал х х, (9)

Срочн Вал 100% 365

Где ОстЦентрПассрочн, Вал — средние остатки по счетам рублевого покрытия централизованных пассивов группы Срочн в валюте Вал.

Премия за управление мгновенной ликвидностью (ПремМгнЛикв) рассчитывается как:

MIACRiТрансфЦена1, Рубли 1

ПремМгнЛикв = У (СальдоДилАкni х х

i =по дням 100% 365

MIACRiТрансфЦена1, Рубли 1

— (СальдоДилПаci х х). (10)

100% 365

Премия за общий риск (ПремОбщРиск) вычисляется следующим образом:

ПремОбщРиск = У (РасхТрансф^ЦО — ДохТрансф^ЦО) — ДохТрансф^Кап + РасхТрансф^Центр— ДохТрансф^Центр — ПремМгнЛикв, (11)

Величина переоценки счетов банка в иностранной валюте (ПереоцВал^общ) может быть рассчитана как разница переоценки всех валютных счетов банка, получаемая из данных операционного дня, и переоценки валютных счетов дилинга.

Учитывая результаты формул 3 и 6, определяем балансовую прибыль банка (Приб) как сумму финансовых результатов всех выделенных центров ответственности (структурных подразделений), включая финансовый результат центра финансирования (казначейства):

Приб= У Приб^ЦО + Приб^Цф, (12)

цо

Таким образом, предложенная методика позволяет распределять общую прибыль (финансовый результат), полученную банком в целом по отдельным центрам ответственности, которые непосредственно участвовали в процессе формирования прибыли. Хотя механизм, реализующий такое распределение работает с доходами и расходами, реальными и трансфертными, итогом его работы является полноценная прибыль, заработанная конкретным структурным подразделением.

Глава 3. Определение ресурсных издержек — метод трансфертных цен

При привлечении ресурсов пассивными подразделениями с последующим размещением их активными подразделениями доходы отражаются на счетах активных подразделений, в то же время расходы по ресурсам отражаются на лицевых счетах пассивных подразделений.

Например, Управление фондовых операций. Проводящее активные операции на фондовом рынке, и Кредитное управление — не привлекают ресурсы, не имеют расходных лицевых счетов. В то же время Управление межбанковских операций (активно-пассивное подразделение), поддерживающее текущую ликвидность банка, проводит активные операции, привлекает ресурсы не только для своих целей, но так же для прочих подразделений банка. А Управление корпоративных клиентов, филиальная сеть — являются донорами ресурсов, используемых всеми активными подразделениями банка. Т. е. бизнес может быть донором или акцептором в зависимости от характера баланса.

Положительное сальдо возникает у бизнесов, которые являются нетто-донорами ресурсов, отрицательное сальдо — у бизнесов — нетто-потребителей ресурсов. Расчет можно проводить по эффективным срокам оборачиваемости ресурсов.

При расчете платы о ресурсам производится условная покупка ресурсов под активы бизнеса и условная продажа пассивов. Сальдо по этим операциям определяет финансовый результат по ресурсной базе бизнеса. Бизнес может иметь положительное сальдо в одной валюте на конкретный срок, например в ресурсах в рублях до востребования, в то же время он может быть акцептором срочных ресурсов в долларах США.

Важнейший принцип расчета — сводное сальдо по внутренним расчетам ресурсов должно быть равно нулю («0»), не влияя на общий финансовый результат банка в целом. С этой целью в общебанковскую позицию добавляется суммарное сальдо по ресурсным счетам, взятое с обратным знаком.

Трансфертная цена ресурсов должна быть оптимальна. Т. е. обеспечивать компромисс между интересами активного и пассивного подразделения. Ее величина будет отличаться от фактической стоимости привлекаемых ресурсов как на отдельных сегментах рынка, так в целом по банку.

Однако реальная стоимость депозитов на данный срок может быть сопоставима с доходностью соответствующих активов. Кроме того, активы на данный срок не финансируются полностью пассивами на данный срок, в результате взвешенная цена ресурсов снижается.

Для учета таких факторов можно использовать портфельный подход. Цена ресурсов до востребования (остатки на расчетных счетах, межбанковские кредиты overnight) устанавливается на уровне средневзвешенной ставки привлечения межбанковских ресурсов (кредитов overnight).

Цена срочных ресурсов устанавливается по бизнесам на уровне средних фактических ставок привлечения по данной валюте плюс некоторая минимальная маржа. При расчете трансфертной цены возможна привязка к уровню ставок рынка. Средневзвешенная цена ресурсов, необходимых для финансирования каждого вида срочных активов (кредиты, ценные бумаги и др.) на данный срок рассчитывается по формуле:

IPj =a*Poj + b*PdJ + c*Pcj

Где a, b, c — экспертная оценка коэффициента финансирования активов (веса) за счет различных видов ресурсов банка (ресурсы до востребования Poj, депозиты Poj, капитал Pcj) и их цена соответственно (а+в+с=1).

Приведем упрощенный пример расчета результатов деятельности подразделений с использованием методологии трансфертных цен.

Пусть средневзвешенная стоимость ресурсов до востребования составляет 3,5%, депозитов 9%, капитала с учетом выплаты дивидендов акционерам по размещенным акциям 7% годовых. Тогда трансфертная цена депозитов составит 10,5% (9% плюс маржа 1,5%).

Рассчитаем трансфертную цену для кредитного портфеля.

Определим, что финансирование кредитов идет на 30% за счет текущих ресурсов, на 45% - за счет депозитов, на 25% - за счет капитала, а портфеля ценных бумаг — 50, 35, 15% соответственно.

Тогда трансфертная цена по кредитам — покупки ресурсов для финансирования портфеля ценных бумаг будет равна:

IPcr = 0.3*3.5% + 0.45*10.5% + 0.25*7% = 7.53%

Аналогично находим трансфертную цену по ценным бумагам — 6,48% годовых.

Результат расчета приведен в Таблице № 2.

Таблица 2. (усл. ед.)

Из приведенной таблицы видно, как активные подразделения несут издержки по ресурсам. А пассивные подразделения получают доходы от продажи ресурсов активным подразделениям.

Например, операционный доход кредитного управления (корпоративный бизнес, кредиты) составляет 300 000 USD, учитывая плату за ресурсы в объеме 20 млн. USD по трансфертной цене 7,53%, составляющую 125 500 USD, получаем чистую прибыль — 174 500 USD. В данном случае плата за ресурсы составляет 41,8% валовых доходов.

Операционный доход Управления обслуживания клиентов (корпоративный бизнес, расчетные счета) в виде комиссий за расчетное обслуживание юридических лиц составляет 30 000 USD. Доходы, полученные от продажи остатков на расчетных счетах в размере 18 млн. USD по трансфертной ставке 3,5% составили 52 500 USD, общая прибыль — 82 500 USD.

Общее сальдо по внутренним расчетам составляет — 55 742 USD. Для того, чтобы результат от внутренних продаж ресурсов не влиял на общий результат, в статью общебанковские добавляется доход в размере +55 742 USD.

Заключение

В основе предложенной методики оценки эффективности деятельности отдельного подразделения банка лежит трансфертное ценообразование — расчет цены ресурсов, промежуточной между стоимостью привлечения и доходностью размещения. Считается, что по этой цене, называемой трансфертной, происходит внутрибанковская передача (трансферт) ресурсов от привлекающих подразделений — размещающим. Платный внутрибанковский трансферт ресурсов порождает трансфертные доходы и расходы отдельных подразделений, передающих и получающих эти внутренние ресурсы. Трансфертные доходы и расходы суммируются с реальными, относимыми на каждое подразделение, и дают финансовый результат — прибыль или убыток отдельного подразделения. Предложенной методикой допускается, что рад подразделений окажутся убыточными, независимо от того, на активных или пассивных операциях они специализируются. Это означает, что остальные центры ответственности более прибыльны, поскольку сумма результатов всех подразделений совпадает с балансовой прибылью (убытком) банка.

Чтобы расчетные показатели совпадали с балансовыми, сумма трансфертных доходов по всему банку должна совпадать с суммой трансфертных расходов. Поскольку все активы и пассивы без исключения разделены на категории, по которым начисляются трансфертные доходы и расходы, либо сальдированы, то разница трансфертных доходов и расходов суммарно по банку может возникнуть только от разницы трансфертных цен по ресурсам разной срочности и в разных валютах.

Таким образом, разница трансфертных доходов и расходов характеризует рискованность структуры активов и пассивов банка по срокам и валютам. Дополнительный трансфертный доход, компенсирующий эту разницу, является «премией» за повышенный риск, напрмер при финансировании дорогих длинных активов дешевыми короткими пассивами. Если разница компенсируется дополнительным трансфертным расходом, то это плата за уменьшение риска.

Применение предлагаемой методики трансфертного ценообразования обеспечивает решение и реализацию ряда ключевых задач, стоящих перед банком, обладающим развитой филиальной сетью.

С точки зрения филиала, рассматриваемого в качестве структурного подразделения банка, предложенный механизм трансфертного ценообразования реализует функции управления структурой пассивов филиала, стимулируя его снижать свои процентные затраты и операционные издержки. С точки зрения головного банка, данная методика способствует оптимизации портфеля его пассивов. Важное значение также играет соотношение внешних цен головного банка и подразделения: филиал, устанавливая собственные внешние цены выше цен головного банка, реализует функцию поддержки ликвидности общего баланса банка. Поэтому, при наличии в банке четкой процедуры определения нормативов отчислений в фонды обязательных резервов и фонды резервов ликвидности, стремления головного банка и его подразделений (филиалов) будут интерферировать, способствуя увеличению объема прибыли как отдельных филиалов, так и банка в целом.

Таким образом, предложенная Методика разносит общую прибыль (финансовый результат), полученную банком в целом, по отдельным подразделениям, которые непосредственно участвовали в процессе формирования прибыли. Хотя механизм, реализующий это разнесение, работает с доходами и расходами, реальными и трансфертными, итогом его работы является полноценная прибыль, заработанная каждым обособленным подразделением.

ГЛОССАРИЙ

Трансфертная цена — внутренняя стоимость ресурсов, по которой происходит их передача от привлекающих подразделений к размещающим.

Трансфертные доходы — условные доходы подразделения, привлекающего ресурсы, которые впоследствии размещаются другими подразделениями. Трансфертные доходы начисляются на объем ресурсов по трансфертным ценам.

Трансфертные расходы — условные расходы подразделения, размещающего ресурсы, которые были привлечены другими подразделениями. Трансфертные расходы начисляются на объем ресурсов по трансфертным ценам.

Трансфертные ресурсы — объем ресурсов, которые не были привлечены (размещены) одним подразделением и поэтому передаются (условно) между подразделениями.

Бизнес-процесс в коммерческом банке — это совокупность операций и услуг банка, использующего несколько видов ресурсов и создающего в результате своей деятельности банковские продукты, представляющие ценность для потребителя.

Общебанковские накладные расходы — расходы вспомогательных подразделений и другие расходы, не относимые напрямую на выделенные центры ответственности.

Авдашева С. Б. Влияние несовершенства информации на развитие рынка личных сбережений // Проблемы прогнозирования. 1999. № 1. С. 102.

Банки на развивающихся рынках: В 2-х томах. Т.1. Укрепление руководства и повышение чувствительности к переменам / Диана МакНотон, Доналд Дж. Карлсон, Клайтон Таунсенд Дитц и др.: Пер. с англ. — М.: Финансы и статистика, 1994. С. 336.

Банки на развивающихся рынках: В 2-х томах. Т.2. Интерпретирование финансовой отчетности / Крис Дж. Барлтроп, Диана МакНотон: Пер. с англ. — М.: Финансы и статистика, 1994. С. 240.

Бор М.З., Пятенко В. В. Менеджмент банков: организация, стратегия, планирование. М.:ИКЦ"ДИС", 1997.

Ван Хорн Дж. К. Основы управления финансами. / Пер. с англ. Гл. ред. Я. В. Соколов.- М.: Финансы и статистика, 2001.

Синки Дж. Управление финансами в коммерческом банке. М.: Catalaxy, 1994.

Ж. «Банковское дело» № 9,10,11за 2008 год

Ж. «Финансы» № 3, 2003 год, Максутов Ю.Г.

Управление ресурсами и финансово-аналитическая работа в коммерческом банке, А. В. Смирнов, М. 2002,