Значительное превышение дебиторской задолженности, которая наблюдается на предприятии представляет собой угрозу для финансовой устойчивости предприятия и делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования;
2) сосредоточиться на увеличении числа клиентов с целью сокращения масштабов риска неплатежа, который имеет важное значение в присутствии монополии заказчика;
3) контролировать состояние расчетов с просроченной задолженностью. В условиях растущей инфляции отсрочка платежа приводит к тому, что компания фактически получает только часть стоимости выполненных работ. В этот период необходимо будет расширить систему авансовых платежей.
4) своевременное выявление недопустимых типов дебиторской и кредиторской задолженности, которая в первую очередь включают в себя:
задолженность перед поставщиками более 3 месяцев;
— просроченная задолженность клиентов больше, чем 3 месяцев;
— задолженность по оплате труда;
— задолженность по платежам в бюджет. Одним из эффективным средств сокращения потерь от задержки заказчиком расчетов с поставщиками является факторинг — финансирование факторинговой компанией поставщика под уступку денежного требования к заказчику. Факторинговая компания поставщика под залог права требования долга сразу после заключения соглашения (как правило, в течение 2 — 3 дней) переводит на счет поставщика от 70 до 90% от суммы долга, а остальную часть — от 10 до 30% за вычетом процентов за кредит и комиссионного вознаграждения перечисляют после инкассации задолженности. Средняя продолжительность одного оборота в днях должен быть меньше, чем длина оборота дебиторской задолженности, а среднее число оборачиваемости дебиторской задолженности должно превышать оборот кредиторской задолженности. Чтобы упростить уровень и динамику этих показателей и в соответствии с условиями договоров с клиентами в каждом квартале, график ожидаемых поступлений от продажи в следующей приближенной форме (табл. 12).Таблица 12 — График ожидаемого поступления средств от реализации (тыс. руб.)Квартал.
Остаток дебиторской задолженности на начало месяца.
Планируемый объем реализации.
Ожидаемая сумма поступлений выручки от продаж.
Дебиторская задолженность на конец месяца1 квартал244 051 610 219 706 220 544 квартал208 042 100 522 005 200 896 квартал19 803 236 082 190 123 008.
Сокращению просроченной дебиторской задолженности способствует партнерские отношения с клиентами, поддержание постоянных отношений с ними.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Оборотный капитал представляет собой совокупность денежных активов для создания текущих операционных активов и средств обращения, обеспечивающих постоянную циркуляцию денег. Суть суммы оборотных активов определяется их экономической ролью, необходимостью обеспечения процесса воспроизводства, в том числе в процесса выпуска и процесса преобразования. В отличие от основных средств, неоднократно участвующих в процессе выпуска, оборотный капитал работает только в одном производственном цикле и независимо от способа выпускаи потребления полностью переносит свою стоимость на готовый продукт. Оборотный капитал используется для непрерывного обеспечениявыпуска и реализации товароворганизации. Структура оборотных активов промышленных организаций зависит от степени механизации, принятой технологии, организации выпуска, производственного цикла и других факторов. В зависимости от структуры оборотных активов намечаются пути повышения их использования, особенно для тех элементов, которые имеют наибольшую долю. В своем движении оборотные активы последовательно проходят три стадии: наличные деньги, производство и продажа. Оборотные активы расположены одновременно на всех этапах и во всех формах выпуска, что обеспечивает непрерывность и бесперебойную работу организации. Оборотный капитал по источникам образования и режимамиспользования делятся на собственные и заемные, в зависимости от способов формирования — как нормируемые и ненормируемые. В современных условиях, когда многие компании полностью самоокупаемы, правильное определение потребностей в сумме оборотных активов имеет особое значение. Определение потребности в собственных оборотных активахорганизации осуществляется в процессе регулирования, то есть определения нормы суммы оборотных активов. Целью нормирования является определение размера оборотного капитала, отвлекаемого на определенный срок в сферувыпуска и обращения. В ходе проведенного анализа использования оборотных средств можно сделать следующие выводы. За период 2014;2016 гг. возросла величина активов, с 1 408 513 до 2 292 836 тыс. руб.
Это связано с ростом основных средств более чем на 500 000 тыс. руб., запасов — на 273 594 тыс. руб. и дебиторской задолженности — на.
155 996 тыс. руб. Рост пассивов был обусловлен ростом краткосрочных кредитов и займов на 466 859 тыс. руб. и кредиторской задолженности на 260 928 тыс. руб.
У предприятия недостаточный уровень ликвидности. Необходимо снижать величину кредиторскую задолженность. За период 2014;2016 гг. у предприятия снижается уровень независимости от внешних источников финансирования, финансовой устойчивости; у предприятия недостаточная сумма собственных оборотных средств. Результаты анализа оборачиваемости оборотных активоворганизации показывают, что организация успешно функционирует и оборачиваемость наиболее важных активов достаточно высока. К путям повышения эффективности использования оборотных активов относятся оптимизация запасов и дебиторской задолженности.
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
Александров, О. А. Экономический анализ: Учебное пособие / О. А. Александров, Ю. Н. Егоров. ;
М.: ИНФРА-М, 2013. — 288 c. Бобошко, Н.М. Финансово-экономический анализ: Учебное пособие / Н. М. Бобошко и др. — М.: ЮНИТИ, 2016. — 383 c. Гарнова, В. Ю. Экономический анализ: Учебное пособие / Н. Б. Акуленко, В. Ю. Гарнова, В. А. Колоколов; Под ред.
Н.Б. Акуленко. — М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. — 157 c. Гурышев А. П. Оценка эффективности деятельности предприятий/ А. П. Гурышев // Менеджмент в России и за рубежом.
— 2013. — № 3. — С. 15−17.Казакова, Н. А. Экономический анализ: Учебник / Н. А. Казакова. ;
М.: ИНФРА-М, 2013. — 343 c. Ковалев, В. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: учеб.
/ В. В. Ковалев, О. Н. Волкова. — М.: ТК Велби, издательство Проспект, 2014. — 421 с. Киреева, Н. В. Экономический и финансовый анализ: Учебное пособие / Н. В. Киреева. — М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013.
— 293 c. Когденко, В. Г. Экономический анализ: Учебное пособие / В. Г. Когденко. — М.: ЮНИТИ, 2015. — 392 c. Косолапова, М. В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник / М. В. Косолапова, В. А. Свободин. — М.: Дашков и К, 2016.
— 248 c. Лысенко, Д. В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник для вузов / Д. В. Лысенко. — М.: ИНФРА-М, 2013. — 320 c. Любушин, Н. П. Экономический анализ: Учеб.
Пособие / Н. П. Любушин. — М.: ЮНИТИ, 2016. — 575 c. Маркарьян, Э. А. Экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие / Э. А. Маркарьян, Г. П. Герасименко, С. Э. Маркарьян. — М.: Кно.
Рус, 2013. — 536 c. Парахина, В. Н. Экономический анализ: Учебное пособие / В. Н. Парахина, Е. В. Галеев, Л. Н. Ганшина. — М.: Кно.
Рус, 2013. — 288 c. Прыкина, Л. В. Экономический анализ предприятия: Учебник для бакалавров / Л. В. Прыкина. — М.: Дашков и К, 2016. — 256 c. Румянцева, Е. Е. Экономический анализ.
учебник и практикум для академического бакалавриата / Е. Е. Румянцева. — Люберцы: Юрайт, 2016. — 381 c. Савицкая, Г.
В. Экономический анализ: учебник / Г. В. Савицкая. — 14-е изд., перераб.
и доп. — М.: ИНФРА — М, 2015. — 649 с. Скамай, Л. Г. Экономический анализ деятельности предприятия: Учебник / Л. Г. Скамай, М. И. Трубочкина. — М.: ИНФРА-М, 2013. — 378 c. Стуканова, Н. П. Экономический анализ хозяйственной деятельности / Н. П. Стуканова.
— М.: Кно.
Рус, 2013. — 536 c. Толпегина, О. А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник для бакалавров / О. А. Толпегина, Н. А. Толпегина. — М.: Юрайт, 2013. — 672 c. Тысячникова, Н. А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности / Н. А. Тысячникова, Ю. Н. Юденков. — М.: Кно.
Рус, 2013. — 720 c. Фролов, Н. К. Оценка эффективности хозяйствующего субъекта/ Н. К. Фролов // Финансовый менеджмент. — 2013. — № 4. -.
С. 12−14.Чуев, И. Н. Комплексный экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности: Учебник для вузов / И. Н. Чуев. — М.: Дашков и К, 2013. ;
384 c. Шадрина, Г. В. Экономический анализ: Учебник для бакалавров / Г. В. Шадрина. — Люберцы: Юрайт, 2016. — 515 c. ПРИЛОЖЕНИЯПриложение 1Бухгалтерский баланс ОАО «БПЗ» на 31.
12.2016.
Наименование показателя.
Код показателя.
На 31 декабря 2016 года.
На 31 декабря 2015 года.
На 31 декабря 2014 года12 345АКТИВI. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы1 110 582 575 252.
Результаты исследований и разработок1120—-Нематериальные поисковые активы1130—-Материальные поисковые активы1140—-Основные средства11 501 039 390 591 515 885 568.
Доходные вложения в материальные ценности1160—-Финансовые вложения1 170 333 251 387 284 389 888.
Отложенные налоговые активы118 070 811 017 986.
Прочие основные фонды11 905 001 103 222 292ИТОГО по разделу I11001385305990714940675II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫЗапасы1 210 448 131 273 816 276 992.
Налог на добавленную стоимость по приобретённым ценностям122 044 625 069-Дебиторская задолженность 1 230 444 055 424 984 416 256.
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов).
Денежные средства и денежные эквиваленты1 250 902 545 146 293.
Прочие текущий капитал1 260 176 790-ИТОГО по разделу II1200907531751637467838БАЛАНС 1 600 229 283 617 423 629 484 032.
Продолжение приложения 112 345ПАССИВIII. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей).
Собственные акции, выкупленные у акционеров1320—-Переоценка основных фондов1 340 229 242 301 523 200.
Добавочный капитал1350—-Резервный капитал1 360 505 050.
Нераспределённая прибыль (непокрытый убыток).
1 370 915 172 887 721 934 848ИТОГО по разделу III1300939147911787890611IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Заемные средства1 410 339 928 206 624 161 792.
Отложенные налоговые обязательства1 420 522 664 049 940 992.
Оценочные обязательства1430—-Прочие долгосрочные обязательства1450—-ИТОГО по разделу IV1400392194247123284194V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВАЗаемные средства151 054 774 826 423 681 024.
Кредиторская задолженность1 520 413 747 299 202 105 344.
Доходы будущих периодов1530—-Оценочные обязательства1540—-Прочие краткосрочные обязательства155 022 000 310ИТОГО по разделу V1500961495583441233708БАЛАНС 1 700 229 283 617 423 520 432 128.
Приложение 2Отчет о финансовых результатах ОАО «БПЗ» за 2016 г. Показатель.
За год2016.
За год 2 015 123.
Выручка 15 313 551 081 691.
Себестоимость продаж (1 049 715)(775 640)Валовая прибыль481 640 306 051.
Коммерческие расходы (286 608)(229 901)Управленческие расходы (-)(-)Прибыль (убыток) от продаж19 438 276 150.
Доходы от участия в других организациях145 913.
Проценты к получению—Проценты к уплате (43 659)(26 797)Прочие доходы456 785 261 278.
Прочие расходы (560 108)(271 613)Прибыль (убыток) до налогообложения4 930 939 031.
Текущий налог на прибыль (0)(3681)В том числе постоянные налоговые обязательства (активы)(4159)(4541)Изменение отложенных налоговых обязательств (11 767).
385 Изменение отложенных налоговых активов606 431.
Прочее (6423) (1709)Чистая прибыль (убыток) отчетного периода3 718 334 057.
Приложение 3Отчет о финансовых результатах ОАО «БПЗ» за 2015 г. Показатель.
За 2015 год.
За 2014 год123Выручка 1 081 691 718 090.
Себестоимость продаж (775 640)(533 586)Валовая прибыль306 051 184 512.
Коммерческие расходы (229 901)(133 433)Управленческие расходы (-)(-)Прибыль (убыток) от продаж7 615 051 079.
Доходы от участия в других организациях131Проценты к получению-14Проценты к уплате (26 797)(36 783)Прочие доходы261 278 161 129.
Прочие расходы (271 613)(144 315)Прибыль (убыток) до налогообложения3 903 131 125.
Текущий налог на прибыль (3681)(195)В том числе постоянные налоговые обязательства (активы)(4541)(6505)Изменение отложенных налоговых обязательств385 282.
Изменение отложенных налоговых активов3156.
Прочее (1709)(375)Чистая прибыль (убыток) отчетного периода3 405 730 893.
