Классификация границ кредита

Выделение границ кредита по определяющим критериям должно включать в себя следующие разновидности границ.

Качественные границы кредита отражают совокупность форм и видов существования кредита, в рамках которых соблюдается основное сущностное свойство кредита — возвратность. Нарушение требования закона возвратности ведет к нарушению границ кредита.

Временные и пространственные границы кредита отражают совокупность форм и видов существования кредита в отдельно взятом пространстве (страна, регион, область, город, микрорайон и т. д.) или во временной протяженности (год, месяц, день и т. д.).

Внутренние и внешние границы кредита. Внутренние границы кредита представляют собой сущностные свойства, отделяющие кредит от других категорий (например, возвратность отделяет кредит от дарения). Внешние границы служат мостом (объединяют) кредит с другими образованиями (например, отсрочка платежа, возникающая при оплате товара с использованием кредитных ресурсов, объединяет кредитные и денежные отношения).

Начальные и конечные границы кредита определяют существование кредита как процесса движения ссужаемой стоимости. Так, началом кредита является наличие кредитора, заемщика и стоимости для ссужения. Конечные границы кредита определяют факт возврата стоимости заемщиком кредитору и тем самым — окончание жизненного цикла ссуженной стоимости.

Количественные границы кредита являются наиболее дискуссионной и спорной частью теории границ и пределов кредитования. Так, согласно определению количественной границы кредита О. И. Лаврушиным, они представляют собой верхний и нижний предел кредита. Верхний предел определяется потребностями участников оборота в кредитных ресурсах. Причем к данным сделкам должны относиться только те, которые обеспечат возврат ссуженной стоимости. Нижний предел определяется ссудным фондом, ресурсной базой — совокупностью временно свободных средств для ссужения.

На наш взгляд, в данном подходе смешаны понятия «граница» и «предел». Во-первых, так называемый верхний предел количественной границы по сути отражает совокупный спрос на кредит, отвечающий требованиям законов кредита. На практике качественный спрос отнюдь не всегда встречает соответствующее предложение, равно как и спекулятивный спрос находит своих кредиторов. Во-вторых, границы кредита носят объективный характер и действительно зависят от объективной потребности в кредитных ресурсах. Вопрос же источников и процесса формирования самого ссудного фонда вряд ли можно признать объективным. Так, например, в условиях кредитно-депозитной мультипликации коммерческие банки выпускают деньги в оборот, основываясь на своем представлении о вероятности возврата средств и доходности кредитной сделки. Данный процесс носит субъективный характер, а следовательно, считать ресурсную базу нижней частью количественной границы кредита методологически неверно. Тогда количественная граница кредита должна определяться как совокупность кредитных сделок, обреченных на успех, т. е. вероятность высвобождения средств из кругооборота заемщика и возврата кредитору равна 100%.

Основным свойством границ кредита и кредитования является их динамический характер. Границы кредита подлежат изменчивости при трансформации процессов, протекающих в экономической системе.

В этой связи важно увязать понятия «границы кредита», «границы кредитования» и «границы движения кредита». Так, границы кредита определяют существование кредита как системы отношений во всем своем многообразии. Границы кредитования определяют кредитную сделку или совокупность кредитных сделок на момент времени ?, в рамках которых требования законов кредита (возвратности, сохранения стоимости) соблюдаются. Границы движения кредита отражают изменение от момента времени t к t + 1 количества сделок, обреченных на успех.

Однако вопрос о месте ресурсной базы остается открытым, равно и вопрос о взаимосвязи границ и пределов кредитования.

Учитывая субъективный характер формирования ресурсной базы, а также наличие устойчивой диспропорции между объективными потребностями в ресурсах и субъективными возможностями их удовлетворения, правильным будет говорить не столько о количественных границах кредита, сколько о пределах кредитования: нижнем пределе, который отражает минимальные возможности кредиторов для расширения ссудных операций (в худшем случае он равен нулю), и верхнем пределе, который отражает максимальные возможности кредиторов для расширения ссудных операций (в случае отсутствия законодательных ограничений в условиях фидуциарной денежной эмиссии он стремится к +°°). Нижний предел кредитования определяется существующей ресурсной базой (наличием минимальных возможностей для осуществления ссудных операций и обеспечения их непрерывности) и изменениями в ней посредством увеличения депозитных ресурсов, кредитной мультипликации. Верхний предел кредитования, в нашем понимании, определяется существующими нормативными ограничениями процесса экспансии (требованиями к достаточности капитала, ликвидности), а также общим комплексом регулирования монетарной сферы, включая кредитную.

Важно отметить, что пределы кредитования также не должны зависеть от форм и видов кредита. Даже если мы обратимся к кредитным операциям в эпоху полноценных денег и свяжем кредитную экспансию с существующими запасами и резервами драгоценных металлов, то и тогда можно будет увидеть, что верхний предел кредитования имел место.

Основное различие между пределами и границами кредитования заключается в их субъективном и объективном характере соответственно. Пределы кредитования отражают также не только возможности кредиторов ссужать средства, а заемщиков удовлетворять потребности в последних, но и подчиняются требованию выгодности отношений. В случае чрезмерно высокой ставки ссудного процента выгодность отношений сходит на нет, а объективная потребность в ресурсах может быть не удовлетворена.