Транснациональные корпорации и их роль в развитии мировой экономики

Этапы становления транснациональных корпораций. Масштабное возникновение международных компаний произошло в конце XIX — начале XX в. Оно связано с распространением капитала за пределы одного государства, что привело к созданию национальными предприятиями коммерческих объектов на территориии иностранных государств, т. е. с интернационализацией капитала. В настоящее время основную часть международных фирм составляют ТНК. В рамках отдельных ТНК между странами перемещаются товары, услуги, капитал, рабочая сила, объекты интеллектуальной собственности. Они становятся мощным фактором, воздействующим на развитие национальной экономики, работу политических и социальнокультурных институтов.

Становление ТНК происходило в пять этапов, в рамках которых формировался соответствующий тип, или поколение, компаний. Данная периодизация тесно связана с происходившими в общественной и деловой жизни процессами¹:

• • ТНК первого поколения, возникавшие до 1918 г. и действовавшие в организационных формах картелей и синдикатов, занимались преимущественно разработкой и добычей сырья в периферийных регионах, колониях и его дальнейшей переработкой в странах Старого Света.
• • ТНК второго поколения, появившиеся в межвоенный период, разрабатывали и производили продукцию военного назначения для экономически развитых стран. Крупный бизнес был организован в тресты в целях соответствия выбранной товарной специализации.
• • Третье поколение ТНК в 1945—1960;е гг. формировалось в условиях послевоенного экономического роста на основе научно-технических достижений. ТНК занимали ниши технологически передовых отраслей: атомной энергетики, электронного и электротехнического оборудования, авиакосмического комплекса, приборостроения и др. Организационно они выступали в форме концернов и конгломератов.
• • Четвертое поколение ТНК сформировалось в 1970—1980;е гг. в результате произошедших процессов слияний и поглощений, что привело к концентрации производства и капитала в рамках крупнейших фирм и появлению принципиально новых возможностей организации бизнеса.
• • Пятое поколение ТНК зародилось на рубеже XX—XXI вв. Их появлению предшествовали информационная революция и нарастающая экономическая интеграция в большинстве регионов мира.

К концу 2007 г. в мире было зарегистрировано 79 тыс. нефинансовых ТНК и 790 тыс. их зарубежных аффилированных структур^[1][2]. На начало 2009 г. их уже насчитывалось около 85 тыс. и 809 тыс. соответственно^[3]. Невозможно переоценить роль ТНК, находящихся в государственной собственности (1% от общего количества ТНК), которые обеспечивают 11% мировых потоков ПЗИ^[4]. Первоначально государственные ТНК преобладали в добывающей промышленности. В настоящее время усиливается их роль в секторе услуг. Они владеют зарубежными активами в объеме 2 трлн долл., контролируя более 15 тыс. зарубежных филиалов. 19 государственных ТНК в 2010 г. попали в список крупнейших нефинансовых международных компаний по версии ЮНКТАД. В 2013 г. 550 государственных ТНК внесли около 160 млрд долл. ПЗИ.

В 2013 г. накопленные ТНК инвестиции составили 25,5 трлн долл.^[5]

На основе данных табл. 5.1 определите динамику развития ТНК, а также вклад ТНК в мировой ВВП и экспорт товаров и услуг. Попытайтесь объяснить разные темпы роста отдельных показателей за соответствующие годы.

Таблица 5.1

Показатели деятельности ТНК за отдельные годы (в ценах 2014 г.)^[6]

* — среднегодовая оценка.

Понятие «транснациональная корпорация». Заметная роль ТНК как института мировой экономики способствовала разработке разноплановых определений этого феномена на уровне международных, правительственных и общественных организаций представителями академической среды и бизнеса. Так, ООН определяет ТНК как инкорпорированное или неинкорпорированное предприятие, включающее в себя материнскую фирму и ее зарубежные отделения: ассоциированные и дочерние компании, а также филиалы. Критерий контроля материнской компании — установление ее минимальной доли в зарубежном отделении (10% простых акций или голосов для корпоративного предприятия либо их эквивалент для некорпоративного предприятия)¹.

ЮНКТАД, в свою очередь, дает следующее определение: «ТНК — это корпоративные или некорпоративные организации, состоящие из материнской и ее зарубежных подразделений. Материнское предприятие определяется как предприятие, которое контролирует активы или другие юридические лица в странах, отличных от страны базирования, обычно владея какой-то долей капитала. Доля капитала, составляющая 10% и более, или сила голосования, или их эквивалент, обычно рассматривается как порог контроля над активами… Зарубежная аффилированная структура — корпоративное или некорпоративное предприятие, в котором инвестор, зарегистрированный в другой стране, владеет долей, позволяющей ему распространять свои интересы на управление рассматриваемым предприятием»^[7][8].

Известные экономисты, рассуждая о сущности ТНК, дополняют друг друга. Так, Джон Даннинг определяет ТНК как предприятие, осуществляющее ПЗИ и владеющее либо контролирующее механизмы получения добавочной стоимости более чем в одной стране^[9]. Дэвид Блейк уточняет: «Это коммерческие предприятия… имеющие штаб-квартиру в одной стране и организующие бизнес в одной или нескольких зарубежных странах»^[10].

Обобщая мнения экспертов по поводу экономической сущности ТНК, можно дать следующее определение:

Транснациональные корпорации (ТНК) представляют собой коммерческие институты, осуществляющие международную производственную, торговую, I шучно-исследовател ьскую и иные виды деятельности через подконтрольные зарубежные подразделения, формируя единый механизм, функционирующий в международном пространстве, руководствуясь разработанной в материнской компании стратегией.

Наличие диверсифицированных зарубежных активов позволяет ТНК заметно влиять на различные секторы мировой экономики и формирование мировой политики.

Механизмы функционирования ТНК определяются мотивами ее зарубежной деятельности, которые формируются стремлением получить более высокую норму прибыли. Привлечение дешевых факторов производства, относительно низкие транзакционные издержки достигаются путем организации зарубежных бизнес-единиц. Взаимодействие материнской компании с зависимыми предприятиями, а также филиалов последних между собой четко определены в учредительных документах или в рамках джентльменских соглашений. Сетевые структуры в большинстве случаев регламентированы. Жесткая иерархия и сетевая регламентация ТНК — факторы, повышающие ее конкурентоспособность.

Преследуя коммерческие цели, ТНК переводят капитал из стран, где он присутствует с избытком, в те, где его не хватает. Тем самым повышается эффективность использования капитала и растет совокупный мировой ВВП. Однако разная степень обеспеченности стран капиталом — лишь необходимое условием его перемещения. Поэтому теория сравнительных преимуществ не подходит для объяснения экономических эффектов международной мобильности капитала.

Политическая нестабильность в стране может «отталкивать» иностранных инвесторов даже в случае крайнего дефицита инвестиций. В такой ситуации объяснение механизмов движения основных факторов производства, труда и капитала, данное в рамках теории межрегиональной и международной торговли, более аргументировано. Автор указанной теории — известный шведский экономист Бертиль Улин — в качестве основного мотива мобильности инвестиций называет цену этого фактора, процентную ставку. Это объясняет и одновременный отток и приток капитала во многих странах. Согласно теории международной торговли всегда найдется государство, где в определенный момент времени будет процентная ставка выше или ниже, чем в рассматриваемой стране.

Примеры из практики^[11]

В 2010 г. наблюдались масштабные инвестиции азиатских ТНК в африканские проекты, хотя приток ПЗИ в Африку в 2010 г. сократился по сравнению с 2009 г. и в абсолютных (потеряв 9%), и в относительных — доля Африки в мировом объеме ПЗИ уменьшилась на 7% — показателях, составив 55 млрд долл.

Обеспеченность Африканского континента инвестиционными ресурсами существенно ниже, чем Азиатского. В отраслевой структуре преобладают инвестиции в первичный сектор, преимущественно в нефтяную промышленность. Так, Гана стала в 2010 г. одним из главных получателей ПЗИ, опередив по этому показателю Анголу и Нигерию благодаря открытым в ней месторождениям нефти. Британская нефтяная компания Tullow Oil в декабре 2010 г. начала ее добычу. Впоследствии данным рынком заинтересовались ТНК и других стран, в частности российская компания «Лукойл». Именно необходимость получения доступа к природным ресурсам Ганы вынуждает международные компании инвестировать капитал в эту страну даже в случае высокой политической нестабильности.

Сетевые схемы и современные электронные технологии позволяют ТНК создавать и контролировать инвестиционные, товарные и информационные потоки. Финансовые и административные ресурсы компаний позволяют им оптимизировать организационные расходы на управление внутрифирменными сетями, активно применять и механизмы аутсорсинга и офшоринга¹. В свою очередь, образование виртуального рынка на глобальном уровне требует соответствующих форм организации сетевого бизнеса. К характерным чертам такого рынка относятся облегченный режим доступа, транспарентность сделок, равноценный обмен информацией между его участниками.

• [1] Шиман М. Транснациональные корпорации 21 века // Проблемы теории и практикиуправления. 2010. № 1.
• [2] UNCTAD Training Manual on Statistics for FDI and the Operations of TNCs. Volume II. Statistics on the Operations of Transnational Corporations / UNCTAD. N. Y.; Geneva: UnitedNations, 2009. P. 2.
• [3] Конина //. IO. Конкурентоспособность транснациональных компаний в условиях глобализации: автореф. лис… д-ра экон. наук. М., 2009. С. 4.
• [4] World Investment Report 2014. Investing in the SDGs: An Action Plan / UNCTAD. N. Y.;Geneva: United Nations, 2014. P. IX.
• [5] Ibid. P. XIII.
• [6] World Investment Report 2014. Р. XVIII.
• [7] См.: Кондратьев Н. И. Обзор концепций формирования и развития транснациональных корпораций // Механика и процессы управления. Том 3. Проблемы машиностроения. Екатеринбург: УрО РАН, 2009. С. 198.
• [8] UNCTAD Training Manual on Statistics for FDI and the Operations of TNCs. Volume II. Statistics on the Operations of Transnational Corporations / UNCTAD. N. Y.; Geneva: UnitedNations, 2009. P. 14−15.
• [9] Даннинг Дж. ТНК укрепляют свои позиции М.: Наука, 1990. С. 78.
• [10] Blake D. The politics of Global Economics Relations. New Jersey: Prentice-Hall, 1992.P. 108.
• [11] Доклад о мировых инвестициях. Транснациональные корпорации, добывающая промышленность и развитие ООП. Пыо-Йорк и Женева, 2011. С. 38. См. также: Ghana BusinessNews (www.ghanabusinessnews.com).