Кредитные операции на примере ОАО «Банк Москвы»

Для экономики современной России большое значение имеет банковское кредитование, позволяющее организациям использовать значительные заемные ресурсы для расширения производства и обращения продукции. Кредитование как фундаментальная составляющая деятельности банка является существенным источником инвестиций, содействует непрерывности и ускорению воспроизводственного процесса, укреплению экономического потенциала субъектов хозяйствования и способно занять основное место в объеме банковских операций, приносящих доход.

Обладая значительными позитивными качествами, банковское кредитование в современной экономике России не реализовало их еще в полной мере. Коммерческие банки и организации пока не имеют возможности широко использовать кредит для развития своей деятельности. Как те, так и другие не в силах игнорировать риски, возникающие при совершении кредитных операций. Банки опасаются невозврата кредита и связанных с этим крупных потерь, организации зачастую не могут не только в достаточной мере гарантировать своевременное и полное погашение ссуды, но и использовать ссуду из-за низкой рентабельности своего производства и невозможности уплаты ссудного процента

Изучение направлений повышения эффективности кредитования является актуальной задачей, и будет содействовать преодолению противоречий между позитивными качествами кредита и недостатками его использования в современной хозяйственной практике.

Вышеизложенное определяет актуальность выбранной темы дипломной работы, целью которой является выявление направлений совершенствования кредитной политики на примере петербургского филиала ОАО «Банк Москвы».

Для достижения указанной цели в работе необходимо решить ряд задач:

· рассмотреть понятие кредит как экономическая категория;

· проанализировать кредитные отношения в финансовой сфере;

· изучить вопросы организации проведения кредитных операций с клиентами банка;

· классифицировать кредитные операции;

· провести анализ доходности кредитных операций ОАО «Банк Москвы»;

· рассмотреть кредитные риски в деятельности банка;

· определить основные направления кредитной политики коммерческого банка;

· оценить его кредитный портфель;

· дать рекомендации по совершенствованию кредитной политики банка.

Объектом изучения является филиал ОАО «Банк Москвы», а его предметом — кредитная политика на современном этапе.

Информационной базой работы является специальная и учебная литература, нормативно-правовые документы, данные отчетности банка, статистические данные, ресурсы Интернет.

1. Кредитные отношения в коммерческом банке

1.1 Кредит как экономическая категория

В формах кредита непосредственно проявляется единая сущность кредита. Важно отметить, что он не существует вне многообразия форм. Изучая кредит, всегда следует помнить о внутреннем единстве форм. Классификацию кредита традиционно принято осуществлять по нескольким признакам, к которым относят:

1) категории кредитора и заемщика;

2) срок предоставления;

3) форму, в которой предоставляется конкретный кредит.

В качестве основополагающего признака (критерия) классификации кредита следует рассматривать его материальную форму. К первичным формам кредита относят: а) товарную, б) денежную и в) смешанную

Товарная форма — наиболее простая форма кредита. Для нее характерно предоставление кредитором вещей, определяемых родовыми признаками на условиях встречной передачи равного количества других вещей того же рода и качества.

На основе товарной формы кредита получила всестороннее развитие его денежная форма. В современном хозяйстве она стала преобладающей. С самого момента появления ей была уготована особая роль, так как деньги представляют собой абсолютно ликвидный и легко заменимый актив.

Наряду с указанными формами существует смешанная форма кредита, которая совмещает в себе ряд свойств первых двух. Действительно, кредит может предоставляться как путем передачи товара, что характерно для товарной формы, так и путем передачи денег, что свойственно его денежной форме. При этом погашение будет осуществляться в обратном порядке — деньгами или товарами. Этот обратный порядок свидетельствует о связи данной формы кредита с обменом.

В зависимости от того, кто является кредитором в сделке, выделяют следующие основные формы кредита: 1) межфирменный (хозяйственный); 2) банковский; 3) гражданский (межличностный); 4) государственный; 5) международный; 6) потребительский.

В пределах указанных основных форм следует различать отдельные разновидности (виды) кредитов. Вид кредита — это более детальная характеристика основной формы кредита за счет выделения дополнительных признаков. В основу детальной классификации положены принципы кредитования, поэтому многие конкретные виды кредитов отражают специфику движения кредита, т. е. характеризуют отдельные стороны организации кредитного процесса.

Межфирменный кредит. Этот вид кредита используется в денежной форме и форме коммерческого кредита. В денежной форме кредиты между фирмами получили распространение за рубежом в условиях проведения центральными банками ограничительной кредитной политики. Однако наибольшее распространение в межфирменных отношениях получила коммерческая форма кредита. Коммерческий кредит предоставляется продавцами покупателям в виде отсрочки платежа за проданные товары или покупателями продавцам в виде аванса или предоплаты за поставляемые товары. Коммерческое кредитование является главным финансовым инструментом расширения сбыта продукции в оптовом звене. Продажа товаров в кредит стала обычным способом их реализации промышленными компаниями, она становится важным орудием конкуренции за счет дополнительного привлечения клиентов. Основной причиной широкого использования этой формы кредита является расширение и укрепление экономических связей между хозяйствующими субъектами.

В современных условиях на практике применяются в основном три разновидности (вида) коммерческого кредита: 1) кредит с фиксированным сроком погашения; 2) кредит с уплатой цены лишь после фактической реализации заемщиком поставленных в рассрочку товаров (консигнация); 3) кредитование по открытому счету.

Банковский кредит. Одна из наиболее распространенных форм кредитных отношений в экономике, объектом которых выступает передача денежных средств. Предоставляется исключительно специализированными кредитными организациями, имеющими лицензию на осуществление подобных операций от центрального банка. В роли заемщика могут выступать юридические лица, органы государственной или местной власти и население. Кредитные отношения оформляются кредитным договором или кредитным соглашением.

Банковский кредит значительно отличается от коммерческого кредита: а) в роли кредитора выступают не специализированные кредитно-финансовые организации, а любые юридические лица, связанные с производством либо реализацией товаров; б) средний процент по коммерческому кредиту, как правило, ниже средней ставки банковского процента на данный период времени; плата за этот кредит включается в цену товара, а не определяется специально через фиксированный процент от базовой суммы; в) срок предоставления коммерческого кредита, как правило, значительно короче, чем у банковского кредита.

Доход по банковскому кредиту поступает в виде банковского процента, ставка которого определяется по соглашению сторон с учетом ее среднего уровня на данный период времени и конкретных условий кредитования. Классифицируется по ряду признаков.

Способ выдачи (предоставления) кредита: а) наличные или безналичные кредиты (путем перечисления средств со счета на счет или путем выдачи наличных денег со счета); б) рефинансирование (переучет векселей, покупка ресурсов на межбанковском рынке, выпуск коммерческим банком облигаций и других долговых обязательств); в) переоформление (реструктуризация) долга; г) вексельные кредиты.

Валюта кредита. Кредиты предоставляются в национальной валюте, в валюте страны кредитора, в валюте третьей страны.

Количество участников. Возможны двусторонние и многосторонние (кредитование банковским консорциумом; синдицированные кредиты) сделки.

Целевое назначение банковского кредита. Кредиты предоставляются: а) на увеличение основного капитала (обновление и модернизацию оборудования; новое строительство); б) на пополнение оборотных средств; в) на потребительские цели.

Техника предоставления: а) разовые кредиты, т. е. выдаваемые одной суммой; б) лимитированные кредиты (овердрафт; кредитные линии).

По критерию обеспеченности кредиты делятся на обеспеченные и необеспеченные. Необеспеченные кредиты встречаются в отечественной практике достаточно редко. Чаще всего такие кредиты предоставляют фирмы или банки свои сотрудникам. Обеспеченные кредиты — основная разновидность современного банковского кредита, в котором находит свое практическое выражение один из базовых принципов кредитования. В роли обеспечения может выступить любое имущество, принадлежащее заемщику на правах собственности, чаще всего — недвижимость или ценные бумаги. При нарушении заемщиком своих обязательств это имущество реализуется с целью возмещения понесенных убытков. Размер выдаваемой ссуды, как правило, меньше среднерыночной стоимости предложенного обеспечения и определяется соглашением сторон.

Срок погашения. В зависимости от сроков погашения кредиты подразделяются на краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные. Краткосрочные кредиты, предоставляются, как правило, на пополнение оборотных средств (текущее кредитование оборотного капитала) заемщика. Наиболее активно применяются на фондовом рынке, в торговле и сфере услуг. Срок погашения по этому виду кредита обычно не превышает одного года. Среднесрочные кредиты предоставляются на срок от одного года до трех лет на цели как производственного, так и чисто коммерческого характера. Наибольшее распространение получили в аграрном секторе и при частичной модернизации производства. Долгосрочные кредиты, используются, как правило, в инвестиционных целях. Как и среднесрочные ссуды, они обслуживают движение основных средств, отличаясь большими объемами передаваемых кредитных ресурсов.

По способу погашения кредиты подразделяются на: 1) кредиты, погашаемые одной суммой в конце срока; 2) кредиты, погашаемые в рассрочку; 3) кредиты, погашаемые неравными долями в течение срока кредита (как правило, с предоставлением льготного периода).

Кредиты, погашаемые единовременным взносом (платежом) со стороны заемщика, — традиционная форма возврата краткосрочных ссуд, весьма функциональная с позиций юридического оформления, так как не требует использования механизма исчисления дифференцированного процента.

Конкретные условия (порядок) возврата кредитов, погашаемых в рассрочку в течение всего срока действия кредитного договора, определяются договором. Такой способ погашения используется, как правило, при среднесрочных кредитах. Для долгосрочных кредитов на инвестиционные цели часто применяется льготный период (до года), в течение которого заемщик не уплачивает ни процентов, ни части долга. За это время заемщик успевает установить оборудование и запустить производство.

По видам процентной ставки кредиты делятся на: кредиты с фиксированной процентной ставкой и кредиты с плавающей процентной ставкой.

Согласно различным способам взимания процента выделяют несколько видов кредитов. Во-первых, кредиты, процент по которым выплачивается в момент общего погашения кредита. Традиционная для рыночной экономики форма оплаты краткосрочных ссуд, имеющая наиболее функциональный с позиции простоты расчета характер.

Во-вторых, кредиты, процент по которым заемщиком выплачивается равномерными взносами в течение всего срока действия кредитного договора. Традиционная форма оплаты среднеи долгосрочных ссуд, имеющая достаточно дифференцированный характер в зависимости от договоренности сторон (например, по долгосрочным ссудам выплата процента может начинаться как по завершении первого года пользования кредитом, так и спустя более продолжительный срок).

Наконец, кредиты, процент по которым удерживается банком в момент непосредственной выдачи их заемщику. Для развитой рыночной экономики эта форма абсолютно нехарактерна и используется лишь капиталом.

Гражданский (межличностный) кредит. Для этой формы кредита характерно участие отдельных граждан в кредитных отношениях. Они выступают в качестве кредиторов и заемщиков друг друга при заимствовании денег или товаров для личных, а не предпринимательских целей. В целом эти отношения носят локальный (семейный, родственный) характер, кредитным договором не оформляются.

Государственный кредит. Основной признак этой формы кредита — непременное участие государства в лице центральных и местных органов исполнительной власти. Субъектами государственного кредита выступают юридические и физические лица, с одной стороны, и центральные и местные органы власти — с другой. Государство выступает заемщиком или кредитором. Традиционно эта форма кредита связана с выпуском государственных облигаций или иных ценных бумаг и получила название государственного займа. Гораздо реже государство выступает в качестве кредитора, предоставляя кредиты юридическим и физическим лицам.

Международный кредит. Международный кредит используется в виде: 1) межфирменного (чаще всего в виде коммерческого кредита); 2) банковского и 3) межгосударственного кредита. При этом в кредитных отношениях с участием государств и международных институтов всегда выступает в денежной форме, во внешнеторговой деятельности фирм — в денежной и товарной форме (как разновидность коммерческого кредита импортеру).

В качестве заемщиков и кредиторов выступают частные предприятия (в том числе банки), государственные учреждения (министерства и ведомства) и международные. (МВФ, МБРР) и региональные (ЕБРР) финансовые организации.

Потребительский кредит. Главный отличительный признак этой формы кредита — целевая форма кредитования физических лиц. Целью является удовлетворение потребительских нужд населения — приобретение земельных участков, жилья, дачи, автомобиля, товаров длительного пользования. Предоставляется под ипотеку (закладную) земельных участков, жилья, залог автомобиля, ценных бумаг, поручительство третьих лиц и т. д.

В роли кредитора могут выступать как специализированные финансово-кредитные организации и банки, так и любые юридические лица, осуществляющие реализацию товаров или услуг. В денежной форме предоставляется как банковский кредит физическому лицу для приобретения недвижимости, оплаты дорогостоящего лечения и т. п., в товарной — в процессе розничной продажи товаров с отсрочкой платежа.

В зависимости от видов и форм кредита осуществляется организация кредитования.

1.2 Кредитные отношения в финансовой сфере

Кредитные операции — это операции кредитора по размещению свободных кредитных ресурсов заемщику на условиях платности, срочности и возвратности.

Коммерческий банк заинтересован в получении прибыли на основе оборота ссудного капитала. За результаты своих действий банк несет ответственность не только текущими доходами, но и собственным капиталом. Поэтому он свободен в распоряжении своими ресурсами, в определении сроков, условий и процентных ставок по кредитам.

Особенности системы кредитования сводятся к следующему:

— клиент не закрепляется за банком, а сам выбирает тот банк, чьи условия совпадают с его интересами;

— клиенту предоставлено право открывать ссудные счета в нескольких банках, что создает условия для развития межбанковской конкуренции;

— кредитование производится как на базе укрупненного объекта, так и в объеме частных потребителей;

— объем выдаваемых кредитов зависит от объема привлеченных средств.

К особенностям кредитования относятся также нормативы, установленные ЦБ РФ:

— максимально допустимый размер привлеченных денежных средств, размер минимального резерва;

— сроки предоставления и погашения кредита.

В основе кредитования лежит договор, в котором предусмотрены определенные права и обязательства каждой из сторон.

Коммерческие банки в соответствии со своей спецификой разрабатывают общие принципы кредитной политики, формируют ее главную цель, основные направления кредитования.

Кредитная политика — это основные положения банка по выполнению им функции кредитования, которые определяют виды кредитов, сферу их предоставления и процедуру организации кредитного процесса.

Цели кредитной политики:

1. Определение видов кредита, которые банк будет предоставлять, кому и на каких условиях.

2. Поддержание оптимального соотношения между кредитами, депозитами и другими обязательствами и собственным капиталом банка.

Разработка кредитной политики особенно важна для банков в целях их адаптации к сложным и постоянно меняющимся условиям экономики.

Кредитная политика обычно оформляется в виде руководства с приложением методических указаний для кредитного работника банка.

Руководство по кредитной политике включает:

— виды ссуд, предоставляемые банком, и точное терминологическое понятие ссуды;

— принципы предоставления кредита;

— структуру и обязанности кредитных комитетов или экономистов, отвечающих за кредитную работу;

— процедуру разрешения (принятия решения) о предоставлении кредита;

— кредитную документацию.

Процедура организации кредитного процесса включает:

— прием заявки на кредит;

— обработку заявки на кредит;

— процесс кредитного анализа, обмен кредитной информацией с другими банками и поставщиками;

— подготовку кредитного договора и оформление кредитной документации;

— выдачу кредита;

— наблюдение за кредитом;

— погашение кредита и закрытие кредитного дела.

Кредитные операции связаны с риском, степень которого в условиях спада производства, нестабильности экономики растет. При определении кредитной политики следует ориентировать кредитную стратегию на регулирование как состава клиентов, так и предоставляемых им ссуд.

Существуют две основные формы кредитных операций: ссуды и депозиты.

Это означает, что активные и пассивные операции банков могут осуществляться как в форме ссуд, так и в форме депозитов.

Активные ссудные операции складываются из операций по кредитованию клиентов и предоставлению кредитов другим банкам, операций с ценными бумагами.

Доходы ссудных операций, проценты, дивиденды от вложений в ценные бумаги служат главным источником банковской прибыли. Однако при формировании банковских активов ни один банк не может ориентироваться только на их доходность. Главная задача управления банковскими активами — обеспечение достаточной прибыльности и одновременно надежности банка для его клиентов. Учет кредитных операций коммерческих банков осуществляется на основе классификации кредита и методов предоставления их. В основу классификации могут быть положены различные критерии:

— экономическое назначение кредитов, т. е. они могут быть использованы в сфере производства и обращения. Различают ссуды на временные нужды, на потребительские цели, может фиксироваться отраслевая структура кредитных вложений в зависимости от отраслевой принадлежности клиентов банков;

— категория заемщиков — промышленное предприятие, мелкие предприниматели, физические лица и т. д.;

— по срокам различаются краткосрочные, среднесрочные, долгосрочные;

— по методу погашения различают банковские ссуды, погашаемые в рассрочку (частями), и ссуды, погашенные единовременно (на одну конечную дату);

— форма выдачи кредита относится по своей характеристике к методу кредитования. Выдача кредита оформляется открытием в банке соответствующих счетов.

Метод кредитования обусловливает форму ссудного счета, используемую для выдачи и погашения кредита. Для осуществления операции по кредитованию заемщиков банки открывают им ссудные счета различных видов:

— простой ссудный счет;

— специальный ссудный счет.

Простые ссудные счета используются для выдачи разовых ссуд с зачислением их на расчетные счета; погашение осуществляется в согласованные с заемщиком сроки на основании срочных обязательств-поручений.

Специальные ссудные счета открываются заемщиками, испытывающими постоянную потребность в банковском кредите. По специальному ссудному счету идут регулярные выдачи кредитов и их погашение. В сроки, обусловленные договором между банком и клиентом, производится регулирование специального ссудного счета.

Пассивные кредитные операции. Главным источником привлеченных средств являются депозиты. Депозиты делятся на следующие виды:

— вклады до востребования;

— срочные вклады;

— сберегательные вклады.

Вклады до востребования могут быть получены клиентами в любое время. В договорах указываются проценты.

Срочные вклады имеют широкое применение, так как банку известен срок (время, период) и использование. Владелец депозита получает депозитный сертификат, на котором указаны:

— вложенная сумма;

— ставка процента;

— срок погашения и другие условия договора.

Сберегательные депозиты — это вклады, приносящие процент, которые можно изымать немедленно. Существуют следующие типы депозитов:

— счета на сберегательной книжке (для осуществления операций вкладчик обязан предъявить книжку);

— счета с выпиской состояния сберегательного вклада (операции осуществляются через почту без применения книжек);

— депозитные счета денежного рынка — новый тип вкладов (по которым не используются сберегательные книжки, а ставки процентов корректируются еженедельно каждым банком самостоятельно в соответствии с изменением рыночных условий).

Банковское кредитование означает предоставление денежных средств банком или кредитной организацией заемщику денежных средств на условиях возвратности, срочности и платности. При банковском кредитовании заключается кредитный договор.

В соответствии с гражданским законодательством под кредитным договором понимается договор, согласно которому банк или иная кредитная организация обязуются предоставить денежные средства (кредит) заемщику в размере и на условиях, предусмотренных договором, а заемщик принимает на себя обязательство возвратить сумму, полученную взаймы, и уплатить проценты на нее.

Правовое регулирование кредитного договора осуществляется не только на основании норм о кредитном договоре, но и на основании норм о договоре займа в части, не противоречащей существу кредитного договора.

Кредитный договор заключается в письменной форме. При несоблюдении этого требования ст. 820 ГК РФ такой договор будет признан недействительным.

В соответствии со статьей 819 Гражданского кодекса Российской Федерации по кредитному договору банк или иная кредитная организация (кредитор) обязуются предоставить денежные средства (кредит) заемщику в размере и на условиях, предусмотренных договором, а заемщик обязуется возвратить полученную денежную сумму и уплатить проценты на нее. Форма кредитного договора и условия признания его ничтожным отражены в статье 820 ГК РФ.

В Гражданском кодексе Российской Федерации займы и кредиты, как договора, имеющие одинаковую сущность, объединены в одну главу 42 «Заем и кредит» необходимо отметить, что эти договора имеют существенные различия.

Договор кредита предполагает предоставление заемных средств с целью получения вознаграждения. В случае несвоевременного возврата суммы кредита заемщик продолжает пользоваться заемными средствами, что свидетельствует о фактическом продолжении кредитования. Но за это клиент должен платить вознаграждение. Кроме того, заемщик должен быть привлечен к ответственности, если он нарушил обязательство по возврату займа (кредита).

Гражданским кодексом устанавливается ответственность заемщика за несвоевременный возврат займа или кредита и несвоевременную уплату процентов за его пользование. За нарушение обязательств по возврату полученного кредита предусматривается ответственность пунктом 1 статьи 811 ГК РФ:

если иное не предусмотрено законом или договором займа, в случаях, когда заемщик не возвращает в срок сумму займа, на эту сумму подлежат уплате проценты в размере, предусмотренном пунктом 1 статьи 395 ГК РФ.

Вопросам регулирования денежно-кредитной политики посвящена глава 7 Федерального закона от 10 июля 2002 г. № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)»

Согласно закону, основными инструментами и методами денежно-кредитной политики Банка России являются:

1) процентные ставки по операциям Банка России;

2) нормативы обязательных резервов, депонируемых в Банке России (резервные требования);

3) операции на открытом рынке;

4) рефинансирование кредитных организаций;

5) валютные интервенции;

6) установление ориентиров роста денежной массы;

7) прямые количественные ограничения;

8) эмиссия облигаций от своего имени.

Согласно статье 45 указанного закона, Банк России ежегодно не позднее 26 августа представляет в Государственную Думу проект основных направлений единой государственной денежно-кредитной политики на предстоящий год и не позднее 1 декабря — основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на предстоящий год.

Предварительно проект основных направлений единой государственной денежно-кредитной политики представляется Президенту Российской Федерации и в Правительство Российской Федерации.

В Федеральный закон «О банках и банковской деятельности» в 2003 г. были внесены серьезные изменения. В первую очередь, они коснулись третьей главы, предусматривающей обеспечение стабильности банковской системы, защиту прав, интересов вкладчиков и кредиторов кредитных организаций. Исполнение обязательств кредитной организации перед одним или несколькими участниками по договору об участии в кредитном риске обеспечивается залогом права требования кредитной организации по кредитному договору. Эти права передаются одному или нескольким участникам с момента заключения договора об участии в кредитном риске. Стоит отметить, что договор об участии в кредитном риске — принципиально новый вид договора в российском законодательстве.

Основными документами надзора, регламентирующими порядок расчета кредитного риска в России, служат нормативные документы Центрального банка, обязательные к применению.

1. Инструкция «Об обязательных нормативах банков» от 16.01.2004 (110-И) с изменениями и дополнениями (1489-У).

2. Положение «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности» от 26.03.2004 (254-П). Изменения и дополнения к положению (1759-У).

3. Положение «О порядке формирования резервов по прочим активам» (232-П).

В настоящее время кредитные организации руководствуются Положением Центрального банка РФ от 26 марта 2004 г. № 254-П «О порядке формирования резервов па возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности». Принятие данного документа позволило перейти от теоретического декларирования использования показателей кредитоспособности при опенке кредитного риска к его непосредственному применению. Так, одним из критериев определения категории качества ссуды стало финансовое положение заемщика. Несмотря на то, что перечень финансовых показателей и порядок их расчета определяются кредитной организацией самостоятельно, возможное деление финансового состояние заемщиков на хорошее, среднее и плохое значительно повышает достоверность определения уровня кредитного риска, позволяя определять его уровень с более высокой точностью.

В банковской практике резерв на возможные потери по кредитам представляет собой специальный резерв, который обеспечивает создание банком более стабильных условий финансовой деятельности и позволяет избегать колебаний величины прибыли в связи со списанием потерь по кредитам. Классификация кредитов производится в зависимости от уровня кредитного риска, которые в соответствии с Положением ЦБ РФ от 26 марта 2004 г. № 254-П подразделяются на следующие пять категорий качества:

I (высшая) категория качества (стандартные кредиты) — отсутствие кредитного риска (вероятность финансовых потерь вследствие неисполнения либо ненадлежащего исполнения заемщиком обязательств по кредиту равна нулю);

II категория качества (нестандартные кредиты) — умеренный кредитный риск (вероятность финансовых потерь вследствие неисполнения либо ненадлежащего исполнения заемщиком обязательств по кредиту обусловливал его обесценение в размере от одного до 20 процентов);

III категория качества (сомнительные кредиты) — значительный кредитный риск (вероятность финансовых потерь вследствие неисполнения либо ненадлежащего исполнения заемщиком обязательств по кредиту обуславливает его обесценение в размере от 21 до 50 процентов);

IV категория качества (проблемные кредиты) — высокий кредитный риск (вероятность финансовых потерь вследствие неисполнения либо ненадлежащего исполнения заемщиком обязательств по кредиту обусловливает его обесценение в размере от 51 до 100 процентов);

V (низшая) категория качества (безнадежные ссуды) — отсутствует вероятность возврата ссуды в силу неспособности или отказа заемщика выполнять обязательства по кредиту, что обусловливает полное (в размере 100 процентов) обесценение кредита.

1.3 Организация проведения кредитных операций с клиентами банка

Российские банки постепенно продвигаются вперед, преодолевая значительные проблемы и риски, стоящие перед банковской системой страны. Налицо — положительные структурные сдвиги, однако большинство происходящих изменений носит циклический характер и определяется благоприятными экономическими, политическими и отраслевыми условиями.

Позитивные изменения в банковском секторе России во многом обусловлены снижением уровня экономических рисков в последние годы. Несмотря на сохраняющиеся проблемы, поступательное развитие банков продолжается благодаря постепенному укреплению корпоративного сектора и экономики в целом (в том числе ее «несырьевых» отраслей — таких, как машиностроение, розничная торговля, пищевая промышленность и строительство), повышению уровня ликвидности под влиянием прежде всего высоких цен на нефть, активизации иностранных инвестиций, повышению доверия бизнеса и населения к банкам, а также росту личного потребления и благосостояния. Благодаря хорошему состоянию государственных финансов и налогово-бюджетной сферы, высокому уровню ликвидности банки в меньшей степени подвергаются так называемым «суверенным» рискам. Российская экономика динамично растет на протяжении уже семи лет подряд после кризиса 1998 г. Одновременно повышается спрос на финансовые услуги, стимулирующий развитие банковского бизнеса (см. табл. 1). В 2005 г. ВВП России вырос на 6,4% (в 2004 г. — на 7%) под влиянием в первую очередь интенсивного экспорта энергоносителей и металлов. В 2012 г. прирост ВВП, по оценкам, составит 5,6% - этого достаточно для обеспечения дальнейшего развития банковского сектора.

Высокие темпы роста экономики России могли бы быть еще выше, если бы не многочисленные проблемы структурного и политического характера; в среднесрочной перспективе рост, скорее всего, замедлится. Непредсказуемость исполнительной системы и действия регулирующих органов, медленная реструктуризация естественных монополий, высокое давление бюрократического аппарата, отсутствие независимой судебной системы, коррупция, рост государственного вмешательства в экономику — все это сказывается на экономическом потенциале России и повышает уровень рисков в банковском секторе. Небольшое снижение темпов роста экономики не должно оказаться для банков слишком болезненным, однако резкое замедление темпов роста или рецессия способны существенно ослабить кредитоспособность и ухудшить перспективы развития сектора.

Кредитный бум, стартовавший в начале 2000? х годов, продолжается. По данным Банка России, за 2012 год объем банковских кредитов нефинансовому сектору вырос на 47% и составил более 8 трлн рублей. Более высокая динамика этого показателя была только в 2000? м (67%) и 2001? м (56%), но тогда рост отсчитывался от ничтожно малой базы: ссудная задолженность нефинансового сектора составляла на начало 2000 года чуть более 500 млрд рублей.

Суммарным итогом кредитной активности российских банков в течение последних лет стало то, что в прошлом году по отношению банковских кредитов к ВВП Россия приблизилась к уровню некоторых развивающихся стран. В 2012? м этот показатель у нас составил 30,2% (в 2005? м — 25,2%, а в 2000? м и вовсе 10,5%) — это чуть ниже, чем в 2003 году продемонстрировали Словакия (31,7%) и Чехия (32,5%). Понятно, что даже такие рекордные объемы не способны удовлетворить кредитные потребности нашей растущей экономики, однако не может не радовать сама динамика.

Проявились и другие качественные тенденции. Уже третий год подряд доля кредитов нефинансовому сектору составляет более половины всех активов банков, хотя еще в начале 2000 года было менее трети (31,9%). В 2012? м этот показатель приблизился к 60%, что считается приличной цифрой даже в развитых государствах. Корректировка политики размещения активов выразилась, по данным Центра макроэкономического анализа и краткосрочного прогнозирования (ЦМАКП), в частности, в том, что отечественные финансовые институты начали проявлять разумную умеренность при кредитовании физлиц (темпы роста в 2012 году составили 75% против почти 91% в 2005? м и 106% в 2004? м) и вложениях в корпоративные ценные бумаги (66 против 92% в 2005 году).

Снижение удельного веса этих двух популярных видов активов было компенсировано увеличением кредитования промышленных предприятий — на 37% (до 5,7 трлн рублей) в 2007 году против 28,9% годом ранее. Решающую роль в смене акцентов сыграли два укрепляющих друг друга фактора: резкое усиление притока относительно недорогих ресурсов в российскую банковскую систему и частичное возвращение на внутренний рынок корпоративного спроса на кредит, обусловленное ростом ставок на внешних рынках. Кроме того, банки стали смелее финансировать инвестиции в основной капитал предприятий: за девять месяцев прошлого года доля таких кредитов выросла до 9,3% с 6,5% в 2005? м.

Банковские кредиты нефинансовым организациям удлинились. За десять месяцев 2007 года, сообщает Банк России, кредитов на срок более трех лет стало на 65% больше, чем в предыдущем году. В целом же удельный вес длинных ссуд составляет примерно пятую часть от всех выданных кредитов — более 18%. Закрепился в банковском кредитовании и приоритет национальной валюты: примерно четыре пятых всех выданных кредитов — рублевые. Правда, при предоставлении очень длинных, по нашим меркам, ссуд — на срок три года и более — банкиры и их клиенты в своих валютных предпочтениях пока не разобрались: любителей иностранной и национальной валюты, по данным ЦБ, сейчас примерно поровну, но сторонников рубля все же чуть меньше — 48%.

Необходимо отметить структурную слабость российской экономики, особенно концентрацией деловой активности в отраслях, связанных с добычей и экспортом минерального сырья. Экспорт нефти и газа обеспечивает более 20% ВВП и почти 55% общего экспорта России. Доля собственно нефтяных и газовых компаний в общем объеме кредитования сравнительно невелика (см. рис. 1.1), однако значительную часть банковских ссуд получают отрасли, интегрированные (вертикально или горизонтально) с нефтегазовым комплексом.

Рис. 1.1. Кредитный портфель российских банков в разбивке по отраслям экономики, по состоянию на 31 марта 2007 г Объем кредитов нефинансовым организациям вырос за 9 месяцев 2012 г. на 26,5% - до 5406,6 млрд руб., их доля в активах банковского сектора на 1.10.2012 составила 43,6% (на начало года — 43,8%). Наибольший прирост задолженности отмечен по кредитам предприятиям сельского хозяйства, охоты и лесного хозяйства (62,9%), строительных предприятий (43,6%) и обрабатывающих производств (23,6%). Структура кредитных вложений по видам деятельности заемщиков приведена на рис. 1.2.

Рис. 1.2. Структура кредитных вложений российским нефинансовым организациям (в разрезе видов деятельности)

Вероятность резкого и продолжительного падения цен на нефть и газ в обозримом будущем очень невелика, однако на динамику развития российской экономики могут повлиять другие риски — политические, валютные и отраслевые. Их реализация может стать причиной серьезных проблем и даже крупномасштабной рецессии в некоторых сегментах экономики, включая банковский сектор. Например, при высоких ценах на нефть и высоком индексе потребительского доверия рост курса рубля может ускориться. Если не будут проведены реформы, способные стимулировать рост производительности за счет упорядочения потребления и ускорения притока инвестиций, это может привести к вытеснению производителей определенных видов товарной продукции с рынка.

По-прежнему низкая по мировым меркам (хотя и повышающаяся) производительность российских компаний в сочетании с устаревшей промышленной инфраструктурой (железные и автомобильные дороги, порты, газои нефтепроводы) повышает уязвимость российских предприятий к экономическим потрясениям. К тому же практическая реализация законов, регулирующих коммерческую деятельность и банкротство, остается непредсказуемой, что вызывает сомнения в способности банков добиваться удовлетворения своих требований и усиливает риски, которым они подвергаются из-за структурных недостатков экономики.

Еще более серьезную проблему, чем высокая концентрация банковского бизнеса на отдельных секторах, создает концентрация активов (ссуд клиентам, межбанковских вложений и ценных бумаг) на отдельных контрагентах, в том числе аффилированных с банками. Это еще больше повышает уровень кредитных рисков, которым подвергаются российские банки. В последние три года среднее для российских банков отношение суммы обязательств 20 крупнейших заемщиков к собственным средствам несколько понизилось, но все еще превышает 220%, являясь одним из самых высоких в мире. Высокая концентрация бизнеса негативно отражается на кредитоспособности не только отдельных банков, но и всего банковского сектора: она означает, что у банков могут возникнуть проблемы в случае ухудшения платежеспособности или ухода их крупнейших клиентов, а это ставит под сомнение их финансовую устойчивость и способность работать без сбоев.

Дефолт одного крупного заемщика, непосредственно кредитуемого банком (а следует иметь в виду, что в России большинство заемщиков имеют рейтинги неинвестиционной категории), может стать настоящим потрясением для банка, а также повлечь за собой крупные проблемы, связанные с паникой, которая способна распространиться по всей банковской системе. К счастью, в последние годы ничего подобного в стране не происходило.

Увеличение объемов кредитования дается банкам непросто, учитывая жесткую конкуренцию, высокий уровень рисков и инфраструктурные ограничения. Самым конкурентным сегментом банковского рынка является обслуживание крупных корпоративных клиентов, для которого характерны небольшая маржа, ограниченные возможности заключения сделок на выгодных для банков условиях, а также сильная конкуренция со стороны международных банков. Российские компании привлекают более 50% необходимых им заемных средств с мирового финансового рынка напрямую. В ближайшем будущем этот процент, вероятно, еще более увеличится, из-за чего уменьшится потенциал роста бизнеса российских банков в сегменте корпоративного кредитования. Впрочем, это негативное обстоятельство будет компенсироваться наращиванием кредитования в других сегментах рынка. Освоение этих новых рынков является для банков приоритетом, но требует разработки соответствующих систем и инфраструктуры и предполагает значительные инвестиции. Для банков, стремящихся увеличить объемы кредитования корпоративных клиентов, МСБ является целевым рынком. Тот факт, что банки осваивают незнакомые или малознакомые сегменты рынка, не имея необходимых для этого и опробованных систем риск-менеджмента, может привести к ухудшению их профиля рисков.

Рис. 1.3. Рост объема кредитов, выдаваемых банками Март 1998 г. — апрель 2012 г.

кредит экономический финансовый банк Быстрый рост российской экономики в последние годы, обусловленный высокой прибылью от экспорта энергоносителей и металлов, обеспечивает — по крайней мере в целом — достаточную ликвидность как для государственного, так и для частного секторов. Однако из-за низкого доверия клиентов и высокой концентрации рисков ликвидность российских банков весьма уязвима к внешним потрясениям, что подтвердилось сравнительно недавно — во время периода нестабильности на банковском рынке летом 2004 г. Поддержка ликвидности методами регулирования, как правило, оказывается малоэффективной. Как показывает опыт, полагаться на помощь собственников в таких ситуациях частные банки могут далеко не всегда. Учитывая указанные выше проблемы, а также существующее несовпадение сроков погашения активов и пассивов, значительные заимствования многих банков на межбанковском рынке, по-прежнему недостаточно развитые системы управления активами, пассивами и рисками, крайнюю неустойчивость финансовых рынков, у некоторых банков риски ликвидности даже выше кредитных рисков. В условиях сложившейся благоприятной кредитной ситуации эти риски ликвидности с высокой степенью вероятности могут стать причиной потрясений для отдельных российских банков или для банковской системы в целом, как в прошлые годы.

В ресурсной базе частных российских банков преобладают оптовые источники фондирования, что предопределяет высокие риски концентрации привлекаемых средств на отдельных клиентах и на одних сроках платежа. Вклады населения быстро растут, но остаются самым волатильным и дорогостоящим источником фондирования. На 30 апреля 2012 г. частные вклады составляли 48% совокупного объема клиентских средств в банковской системе, но около 55% из них — вклады клиентов Сбербанка; в среднем депозитном портфеле остальных кредитных организаций удельный вес частных вкладов не превышал 30%. Рынок рублевых облигаций тоже быстро развивается, но недостаточная емкость не позволяет банкам регулярно его использовать для привлечения средств. Эти обстоятельства, а также растущая известность за рубежом, потребность в более долгосрочных заемных средствах и привлекательные ценовые условия заставляют российские банки все чаще прибегать к заимствованиям на международных рынках с использованием таких инструментов, как еврооблигации и синдицированные займы. За 2005 г. и первое полугодие 2012 г. общая сумма еврооблигаций, выпущенных российскими банками, подскочила до 18 млрд долл. по сравнению с 11 млрд. в 2005 г. и 3,2 млрд долл. в 2004 г. Следует, однако, отметить высокую концентрацию эмитентов: более половины совокупного объема находящихся в обращении еврооблигаций составляют заимствования Сбербанка и ВТБ.

В последние годы банки увеличивают свои капиталы в основном за счет капитализации получаемой прибыли, размер которой, тем не менее, недостаточен для поддержания дальнейшего развития их бизнеса. Поскольку рост активов опережает рост внутреннего создания капитала, а новых вливаний капитала не хватает, средние показатели общего объема капитала и капитала 1-го уровня по всей российской банковской системе снизились соответственно с 19% и 15,8% в конце 2002 г. до 15,7% и 10,8% на 31 марта 2012 г. При таком снижении банкам для их дальнейшего устойчивого развития крайне необходимы внешние вливания капитала. Большинство банков по-прежнему не имеют эффективных долгосрочных стратегий развития капитала и опираются на существующих акционеров, чей инвестиционный потенциал все больше сокращается вследствие значительных потребностей банков в капитале. Вместе с тем отсутствует уверенность в том, что будущие акционеры станут делать взносы в капитал банков, в частности из-за того, что большинство российских банков принадлежит небольшой группе акционеров и имеет непрозрачную структуру собственности. В целом банки зависят от коммерческого успеха промышленных проектов, выполняемых их владельцами, и от готовности владельцев пополнять капитал банка.

В то время как правительство располагает значительными ресурсами и проявляет готовность увеличивать капитал государственных банков, большинство владельцев в частном секторе неохотно предоставляют своим банкам необходимую поддержку. Из-за этого частным кредитным организациям становится еще труднее конкурировать с государственными банками. В 2005 г. правительство увеличило капитал Россельхозбанка примерно на 215 млн долл., а капитал ВТБ — на 1,3 млрд долл. (это стало самым масштабным увеличением капитала в новейшей истории российской банковской отрасли). В июне 2012 г. контролируемое государством ОАО «Газпром» утвердило увеличение капитала более чем на 1,25 млрд долл. дочернему «Газпромбанку». В настоящее время правительство также рассматривает вопрос об увеличении капитала Россельхозбанка еще на 1 млрд долл.

Капитальная база всего сектора на 1 мая 2012 г. составляла порядка 47 млрд долл., из которых почти четверть приходилась на долю Сбербанка и ВТБ. Между тем инвестиции в финансовый сектор намного уступают вложениям в промышленность, особенно в нефтяные и газовые компании.

В результате увеличения объемов банковского кредитования нефинансовых организаций, а также повышения их доходов, в том числе от экспорта продукции предприятий добывающей промышленности, средства юридических лиц на счетах в кредитных организациях возросли за 9 месяцев 2012 г. на 35,1% (в 2005 г. — на 24,6%) и, таким образом, темпы их роста были выше темпов роста депозитов населения. В январе-сентябре 2005 г. увеличение депозитов населения превышало рост депозитов организаций на 1,8 процентного пункта. В составе депозитов организаций при росте счетов «до востребования» на 33% увеличение срочных депозитов составило 42%.

Введение

изменений в положение № 254П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам…» направлено на снижение рисков кредитования предприятий и населения.

Резервы формируются из собственных средств банка. Эксперты считают, что объем средств, направляемых на эти цели, может резко вырасти, а значит, капитал банков автоматически уменьшится. Возможно, это связано с общей тенденцией - внедрением международных подходов в оценке банковских рисков, борьбой с противодействием легализации доходов, полученных преступным путем, и конечно, проблемой растущего невозврата потребительских кредитов.

Ценность положения 254-П видят в том, что оно содержит нормы, приближенные к международным стандартам финансовой отчетности. Банки получают больше свободы в отнесении заемщика к той или иной категории надежности, от чего, собственно, и зависит объем отчислений на создание резервов. Теперь будет возможно, например, «официально» учесть при определении категории качества ссуды положительную кредитную историю заемщика. Правда, при условии, что логика принятия подобных решений прописана во внутренних нормативных документах банка. Таким образом, банки стимулируют развивать систему внутреннего контроля, что можно только приветствовать.

В правилах формирования резервов по так называемым однородным ссудам Банк России позволил себе немного отойти от международной практики. Сейчас небольшие кредиты (не более 0,5% от капитала), выданные в основном населению и малым предприятиям, объединяются в портфели по принципу однородности. Банк, исходя из собственного опыта и на свой страх и риск, устанавливает размер отчислений для создания резервов по каждому такому портфелю, прописывая все это во внутренних документах. ЦБ собирается не только разбить портфель однородных ссуд, предоставленных физическим лицам, на подпортфели, исходя из сроков просроченной задолженности, но и ввести по ним минимальную величину резервов от 3 до 75%: создавать резервы меньше банки просто не будут иметь права. По юридическим лицам банки обяжут выводить ссуды из данных портфелей сразу при возникновении индивидуальных признаков обесценения, то есть просрочки. Смысл очевиден: снизить риски и повысить устойчивость банковской системы в условиях явно недостаточного опыта наших банкиров в сфере розничного кредитования. Вероятно, что именно это положение окажет значительное влияние на величину капитала.

2. Анализ кредитных операций на примере ОАО «Банк Москвы»

2.1 Участники кредитных операций

Наиболее полной представляется пятиэлементная система формирования финансовых ресурсов предприятий, представленная на рисунке 2.1: самофинансирование, прямое формирование финансовых ресурсов через механизмы рынка капитала, банковское кредитование, бюджетное формирование финансовых ресурсов и взаимное формирование финансовых ресурсов хозяйствующих субъектов.

Рис. 2.1. Источники финансовых ресурсов

Самофинансирование. В этом случае речь идет о формировании финансовых ресурсов фирмы за счет генерируемой ею прибыли. Суть этого варианта заключается в следующем. Собственники предприятия всегда имеют выбор между:

(а) полным изъятием полученной в отчетном периоде прибыли с целью ее потребления или инвестирования в другие проекты,

(б) реинвестированием прибыли в полном объеме в деятельность того же самого предприятия, поскольку такое приложение полученного дохода представляется им наиболее предпочтительным,

(в) комбинацией первых двух вариантов, предусматривающей распределение полученного дохода на две части — реинвестированная прибыль и дивиденды.

Самоформирование финансовых ресурсов — наиболее очевидный способ мобилизации финансовых ресурсов, однако он трудно прогнозируем в долгосрочном плане и ограничен в объемах. Поэтому любое стратегическое направление развития бизнеса с неизбежностью предполагает привлечение дополнительных источников формирования финансовых ресурсов.