Показатели финансовых результатов
Что касается порядка определения доходов и расходов за период, то здесь возможны различные подходы. Следует отметить, что кроме экономического и бухгалтерского выделяют также и налоговый подход к определению прибыли. Однако, он отличается от бухгалтерского не по сути, а по составу и количественным ограничениям, накладываемым налоговым законодательством на показатели, формирующие доходы и расходы… Читать ещё >
Показатели финансовых результатов (реферат, курсовая, диплом, контрольная)
финансовый результат бухгалтерский учет.
Понятие финансовых результатов
Финансовый результат представляет собой прирост (или уменьшение) стоимости собственного капитала организации, образовавшийся в процессе ее предпринимательской деятельности за отчетный период. Понятие финансовых результатов или экономических выгод, как правило, отождествляют с понятием прибыли и рентабельности. М. И. Баканов и А. Д. Шеремет [2] указывают, что сердцевина всех финансовых показателей — это чистая прибыль предприятия, однако отмечают, что на «качество» чистой прибыли могут воздействовать методы учета, налоговые льготы и т. д. Очевидно, что речь идет о бухгалтерской прибыли.
Получение прибыли и обеспечение рентабельности являются основными целями любой фирмы.
Существует несколько подходов к определению прибыли; два из них — с условными названиями «экономический» и «бухгалтерский» — можно рассматривать как базовые. В. Ковалев [9] трактует эти понятия следующим образом.
Суть первого — в исчислении прибыли по результатам изменения рыночных оценок чистых активов фирмы; второго — в ее расчете как разницы между доходами и расходами фирмы, относимыми к отчетному периоду.
В соответствии с первым подходом экономическая прибыль — это прирост капитала собственников фирмы (за исключением операций по преднамеренному его изменению (например, дополнительной эмиссией акций), имевший место в отчетном периоде и проявляющийся в увеличении ее чистых активов, исчисляемых как капитализированная стоимость будущих чистых поступлений за минусом обязательств.
Можно рассчитать прибыль и более простым способом: как изменение рыночной капитализации за период, за исключением эффекта, обусловленного операциями по преднамеренному изменению капитала фирмы:
Pn = MVse — MVsb,.
где: Pn — чистая прибыль за период;
MVsb — рыночная капитализация на начало отчетного периода;
MVse — рыночная капитализация на конец отчетного периода.
В основе бухгалтерского учета — отражение конкретных фактов хозяйственной жизни. Бухгалтерская прибыль есть положительная разница между доходами предприятия, понимаемыми как приращение совокупной стоимостной оценки его активов, сопровождающееся увеличением капитала собственников предприятия, и его затратами (расходами), понимаемыми как снижение совокупной стоимостной оценки активов, сопровождающееся уменьшением капитала собственников предприятия, за исключением результатов операций, связанных с преднамеренным изменением этого капитала:
Pn = R — Ex,.
где Pn — чистая прибыль за период;
R — общая сумма доходов за период;
Ex — общая сумма расходов (затрат) за период.
Экономическая прибыль не только трудоемка в расчете, субъективна по величине, вариабельна в зависимости от рыночных ожиданий в отношении фирмы, но и не всегда может быть обосновано исчислена. Несравненно большую практическую ценность имеет прибыль бухгалтерская, исчисляемая по фактически признанным доходам и затратам фирмы, имевшим место в отчетном периоде.
Что касается порядка определения доходов и расходов за период, то здесь возможны различные подходы. Следует отметить, что кроме экономического и бухгалтерского выделяют также и налоговый подход к определению прибыли. Однако, он отличается от бухгалтерского не по сути, а по составу и количественным ограничениям, накладываемым налоговым законодательством на показатели, формирующие доходы и расходы за период.
Категории прибыли в разрезе бухгалтерского подхода можно классифицировать по их получателям. В таблице 1.1 приведены категории прибыли с точки зрения пользователей информации о финансовых результатах. Основными источниками информации являются Отчет о прибылях и убытках (форма № 2) и Бухгалтерский баланс (форма № 1).
Помимо категории чистой прибыли, представляют интерес для пользователей категории остаточной прибыли и реинвестированной прибыли. Категория остаточной прибыли соответствует разности нераспределенной прибыли между собственниками и образованными обязательными резервами. Эта категория прибыли является источником для формирования фондов и резервов, по сути, образующих непроизводительное отвлечение капитала собственника — образование резервов по сомнительным долгам, резервов под обесценение ценных бумаг, резервов под снижение стоимости запасов товарно-материальных ценностей (т.е. источников средств, страхующих неэффективную работу менеджеров организации). К этой группе иммобилизованного капитала следует также отнести средства собственника, направленные на социальные вознаграждения и выплаты из чистой прибыли (вне их прямой связи с оплатой за фактически отработанное время или реально выполненный объем работ, оказанных услуг).
Остаточная прибыль является основой определения реинвестированной прибыли. Категория реинвестированной прибыли отражает масштабы расширения доходообразующей базы собственника за счет чистой прибыли, заработанной в отчетном периоде. Реинвестированная прибыль соответствует части прироста всей имущественной массы — денежных средств, запасов, производства, продукции, а также непосредственно прироста основных средств, нематериальных активов, приобретения долей, паев и акций в уставных капиталах других организаций.
Финансовые выгоды, реально получаемые собственником, характеризуются тремя составляющими:
- — начисленные и выплаченные дивиденды;
- — реализованная маржа по акциям в виде превышения цены продажи над номинальной стоимостью акций;
Таблица 1.1 Категории финансовых результатов по их получателям.
Составляющие финансовых результатов. | Заинтересованное лицо. | Категория финансового результата. |
Доходы организации минус расходы организации. | Собственники, учредители, акционеры. | Прибыль от продаж; прибыль от обычной деятельности. |
Доходы организации минус расходы организации минус налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи. | Собственники, участники, учредители, акционеры. | Чистая прибыль; нераспределенная прибыль отчетного периода (отчет о прибылях и убытках). |
Прибыль, полученная налогоплательщиком в виде разности доходов и расходов организации (в соответствии с гл. 25 НК РФ). | Бюджет. | налогооблагаемая прибыль (налоговая отчетность). |
Доходы организации минус экономически обоснованные расходы организации (без образования резервов и вычетов из прибыли, остающейся в распоряжении организации). | Собственники, участники, учредители, пайщики, акционеры. | Чистая прибыль к распределению (отчет о прибылях и убытках). |
Чистая прибыль к распределению минус начисленные (объявленные) дивиденды (или распределенная прибыль). | Собственники, участники, учредители, акционеры. | Прибыль, не распределенная между собственниками (отчет о прибылях и убытках). |
Нераспределенная прибыль между акционерами минус резервы, образованные в соответствии с требованиями законодательства и учредительными документами. | Собственники, участники, учредители, акционеры. | Остаточная прибыль. |
Начисленные дивиденды плюс реинвестированная прибыль плюс финансовые расходы по обслуживанию коммерческих обязательств плюс налоги, сборы, отчисления в бюджет и во внебюджетные государственные фонды. | Собственники, партнеры, государство. | Прибыль для целей налогообложения. |
Прибыль для целей налогообложения плюс оплата труда плюс социальные выплаты и вознаграждения за счет чистой прибыли организации. | Все заинтересованные лица. | Добавленная стоимость, чистый доход всех заинтересованных лиц в делах организации. |
— реинвестированная прибыль, реально расширяющая доходообразующую базу собственника.
Все остальные составляющие чистой прибыли организации идут на сохранение и поддержание капитала и перераспределение выгод собственника в пользу третьих лиц (партнеров, государства, персонала).
Как видно из таблицы, чистая прибыль организации по бухгалтерскому балансу будет всегда меньше чистой прибыли к распределению между собственниками (по отчету о прибылях и убытках), так как в последнем случае объем прав на получение дивидендов (прибыли, подлежащей распределению между собственниками) будет больше на суммы образованных и использованных резервов, отвлеченных средств на выплату вознаграждений работникам за счет прибыли собственника, на сумму сверхнормативных платежей в бюджет, а также пеней и штрафов за ненадлежащее исполнение налоговых обязательств и т. п. В силу перераспределительных процессов чистая прибыль организации по бухгалтерскому балансу не совпадает с чистой прибылью, ожидаемой к получению собственниками. В связи с этим актуален порядок бухгалтерского учета финансовых результатов и раскрытие указанной информации в отчетности.