Анализ динамики, структуры дебиторской и кредиторской задолженности

Анализ расчетов с дебиторами и кредиторами проводится по данным за 2009, 2010, 2011 года.

Дебиторская задолженность является важной частью оборотных средств предприятия, потому начиная анализ динамики и структуры дебиторской задолженности целесообразно определить уровень текущих активов, отвлеченных в дебиторскую задолженность предприятия, для этого используем данные аналитических балансов 2009, 2010, 2011 годов.

По результатам проведенного анализа определили: коэффициент отвлечения оборотных активов в дебиторскую задолженность составил в 2011 году 0,15, что на 14% выше значения данного показателя за 2009 г. и означает вовлечение средств предприятия в расчеты, что негативно сказывается на воспроизводственном процессе предприятия. Это увеличение произошло из — за значительного увеличения общей суммы дебиторской задолженности за анализируемый период на 2 084 219 р. со 100 000 руб. в 2009 г. до 2 184 219 руб. в 2011 г. на фоне увеличения общей суммы оборотных активов на 5 553 368 руб. Это означает, что дебиторы перестали своевременно рассчитываться по своим долгам.

Для более детального анализа изменения за анализируемый период общей суммы дебиторской задолженности необходимо изучить состав и структуру этой задолженности по данным второго раздела актива баланса, приведенным в таблице 6.

Данные таблицы 6 показывают, что в составе и структуре дебиторской задолженности ОАО «Литмаш» произошли существенные изменения. За 2011 год сумма дебиторской задолженности изменилась по сравнению с 2009 годом на 830 088 руб., в том числе задолженность за товары, работы услуги уменьшилась на 53 463 руб. — с 68 000 руб. в 2009 году до 14 537 руб. в 2011 году, при том что изменение удельного веса произошло в отрицательную сторону (- 66,4%); задолженность по расчетам с прочими дебиторами увеличилась на 883 551 руб. — с 32 000 руб. в 2009 году до 915 551 руб. в 2011 году, удельный вес этой задолженности также увеличился на 66,4%.

В целом можно сделать вывод о том, что наибольший удельный вес в структуре кредиторской задолженности составляет задолженность прочих дебиторов. И на увеличение этой задолженности за анализируемый период оказало влияние снижение платежеспособности покупателей и заказчиков. Так как существует тенденция дальнейшего снижения платежной дисциплины покупателей и заказчиков, остается открытым вопрос о плохой работе бухгалтерии ОАО «Литмаш» по истребованию возврата задолженностей — несвоевременного предъявления претензий по оплате услуг.

Значительный удельный вес в составе источников средств ОАО «Литмаш» занимают заемные, в т. ч. кредиторская задолженность.

Для того, чтобы исследовать динамику общей суммы кредиторской задолженности предприятия за анализируемый период, а так же изменение его удельного веса в общем объеме привлекаемого краткосрочного заемного капитала, воспользуемся данными аналитического баланса за 2009, 2010, 2011 гг., приведенными в таблице 7.

Как следует из данных таблицы 7. коэффициент отвлечения краткосрочного заемного капитала в кредиторскую задолженность составил в 2011 году 1, т. е. 100% составляет удельный вес кредиторской задолженности в общей сумме краткосрочных обязательств. Этот показатель не изменился по сравнению с 2009 годом, что свидетельствует о том, что предприятие продолжает использовать бесплатные или более дешевые источники покрытия потребности предприятия в оборотных средствах. Общая сумма кредиторской задолженности увеличилась на 4 827 979 руб. в 2011 г. — с 21 097 000 руб. до 25 924 979 руб.

Для более углубленного анализа изменения кредиторской задолженности за 2009, 2010, 2011 гг. целесообразно изучить состав и структуру кредиторской задолженности, используя данные пятого раздела пассива баланса, приведенные в таблице 8.

Данные таблицы 8 показывают, что за 2011 год общая сумма кредиторской задолженности предприятия увеличилась по сравнению с 2009 годом на 4 827 979 руб.

На это увеличение оказал влияние значительный рост задолженности предприятия бюджету: так за 2011 год задолженность перед бюджетом составила 7 723 177 (удельный вес — 29,8% в общей сумме кредиторской задолженности), что на 2 582 177 руб. (или 5,4%) выше данного показателя за 2009 год.

Задолженность по внебюджетным платежам уменьшилась на 392 053 руб. и составила в 2011 году — 3 781 947 руб.

Задержка выплаты налогов и налоговых платежей является в настоящее время самым дорогим источником заемных средств, так как вызывает рост штрафных санкций, ухудшает деловой имидж предприятия, снижает его кредитный рейтинг.

Задолженность перед персоналом по оплате труда составила в 2011 году 390 786 руб., что на 107 786 руб. (0,2%) выше чем в 2009 году.

В последующие периоды необходимо приложить все усилия по предотвращению возникновения задолженности, так как задержка выплаты заработной платы персоналу снижает уровень материальной заинтересованности и производительности труда работников, приводит к росту текучести кадров.

Отрицательно сказались на увеличении кредиторской задолженности предприятия расчеты с прочими кредиторами. Задолженность перед прочими кредиторами увеличилась за анализируемый период на 812 416 и составила в 2011 году 2 118 416 руб. (или 2% удельного веса).

Расчеты с кредиторами за товары, работы, услуги составили в 2009 году 10 193 000 руб. (или 48,3% от общей суммы кредиторской задолженности), но уже в 2011 году данная задолженность увеличилась на 1 717 653 руб. (или 2,3%).

В целом, кредиторская задолженность предприятия по расчетам за товары, работы, услуги является дешевым источником покрытия потребности предприятия в оборотных средствах.

Оценка состава и структуры дебиторской и кредиторской задолженности может производится по конкретным поставщикам и покупателям, а также по срокам образования задолженности или срокам их возможного погашения.

Анализ по срокам образования позволяет контролировать задолженность, своевременно выявлять просроченную и принимать меры к ее взысканию. Данные о сроках образования (погашения) задолженности должны быть регулярными и оперативными, их целесообразно аккумулировать в отдельном документе.

Для того, чтобы оценить качество дебиторской и кредиторской задолженности необходимо проанализировать коэффициенты, приведенные в таблице 9 и таблице 10.

Анализ качества задолженности производится на основании определения удельного веса просроченной и сомнительной задолженности в общем ее объеме, с целью уменьшения ее объемов и улучшения расчетов.

На основании данных, приведенных в таблице 9 можно сделать вывод, что доля просроченной дебиторской задолженности увеличивается в 2011 году по сравнению с 2010 годом на 0,3% (с 0,1% до 0,4%), а доля сомнительной на 0,1% (с 2,4% до 2,5%).

В результате проведенного анализа прослеживается отрицательная черта, т. е. повышается уровень некачественной задолженности.

На основании произведенных расчетов определили уровень просроченной кредиторской задолженности, снизилась за анализируемый период на 22% - с 49% в 2009 году до 27% в 2011 году.

В основном это связано с тем, что предприятие несвоевременно рассчитывается с бюджетом и внебюджетными фондами, а это отрицательно сказывается на его платежеспособности, так как за несвоевременную уплату взымаются штрафные санкции, уплачиваемые за счет прибыли предприятия, следовательно, часть прибыли теряет свою ценность.

Анализ оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности.

Основные результаты оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности представлены в таблице 11 и таблице 12.

По результатам анализа определили (смотри таблицу 11): коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности уменьшился в 2011 году по сравнению с 2009 годом на 343,6 оборотов (с 413,5 до 69,9 оборотов). Уменьшение этого коэффициента означает увеличение поставок в кредит, т. е. относительное увеличение коммерческого кредита, предоставляемого заказчикам в 2011 году.

За счет замедления оборачиваемости дебиторской задолженности на 343,6 оборотов, значительно увеличился срок расчетов заказчиков с предприятием: так в 2011 году период погашения дебиторской задолженности составил 5 дней, что на 4 дня меньше, чем в 2009 году. Это состояние можно оценить как отрицательное.

На основании данных таблицы 12 определили: коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности повысился в 2011 году по сравнению с 2009 г. на 0,5 оборота (с 1,08 до 1,58 в 2000 г.), что связано с ростом выручки от реализации продукции в 1,7 раз, и означает относительно снижение коммерческого кредита, предоставляемого предприятию его поставщиками и другими кредиторами. В связи с ускорением оборачиваемости кредиторской задолженности на 0,5 оборота, уменьшился средний срок в течении которого предприятие рассчитывается по своим долгам с кредиторами; так в 2011 году период погашения кредиторской задолженности составил 228 дней, что на 105 дней быстрее, чем в 2009 году. Снижение данного показателя можно оценить как положительное, но в тоже время 228 дней является высоким значением продолжительности одного оборота кредиторской задолженности и может быть связано со снижением платежеспособности предприятия или сознательным нарушением платежной дисциплины.

Сравнение состояния дебиторской и кредиторской задолженности позволяет сделать следующий вывод: на предприятии преобладает сумма кредиторской задолженности. В результате этого более низкая скорость ее обращения по сравнению с дебиторской. А так как дебиторская задолженность оборачивается быстрее кредиторской, у предприятия появились свободные средства в обороте в размере, соответствующем разности числа дней оборота кредиторской и дебиторской задолженности.

Так, в 2011 г. предприятие рассчитывалось со своими кредиторами в среднем через 69,9 дня. Таким образом, в течении 158,1 предприятие бесплатно использовало в своем обороте дополнительные средства, что свидетельствует о финансовых затруднениях предприятия, так как, если бы кредиторы не предоставляли ему эти средства, то предприятие вынуждено было бы или привлекать платные кредиты банка, или сокращать масштабы своей деятельности.

Еще одним из способов определения оптимального соотношения дебиторской и кредиторской задолженностей является расчет коэффициента, который позволяет определить сколько приходится дебиторской задолженности на 1 рубль кредиторской, причем оптимальное значение данного коэффициента варьируется от 0,9 до 1,0, т. е. кредиторская задолженность должна не более чем на 10% превышать дебиторскую.

Расчет коэффициента ведется по следующей формуле:

КСДК=.

где КСДК — коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности;

Rа — дебиторская задолженность;

RР — кредиторская задолженность.

На основании данных, приведенных в таблице 13, имеем: в 2011 году коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности составил 0,036, т. е. на 999,96% кредиторская задолженность превышает дебиторскую, а в 2009 году данный коэффициент составил 0,005, т. е. на 99,99% кредиторская задолженность превышает дебиторскую. Это неправильно, такое соотношение является нерациональным, так как кредиторская задолженность должна не более, чем на 10% превышать дебиторскую. Поэтому необходимо ежеквартально следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности и прилагать все усилия для снижения последней.