Вопросы отнесения кредитных продуктов к категории проблемных

Методика оценки отнесения кредитных продуктов к категории проблемных должна включать разработку правил взаимодействия между структурными подразделениями банка при организации работы с проблемными кредитными продуктами и выявлении таких кредитных продуктов. Организация выполнения мероприятий по работе с проблемными кредитными продуктами и их реализация обычно возлагаются на кредитные подразделения банка либо риск-менеджмент, что связано с установлением методик оценки и снижения кредитного риска.

Наряду с кредитными подразделениями в организации работы с проблемной задолженностью и ее выполнении принимают участие следующие подразделения банка: юридическое, по работе с клиентами, по работе с залогами и проблемной задолженностью; службы внутреннего контроля и экономической безопасности.

При необходимости для выполнения мероприятий по возврату проблемных кредитных продуктов привлекаются другие структурные подразделения и подконтрольные компании в зависимости от структуры банка.

В головном офисе выполняются определение направлений работы с проблемными кредитными продуктами, формирование рабочих групп специалистов, ответственных за выполнение мероприятий (по согласованию с руководителями подразделений, сотрудники которых привлекаются к участию в рабочих группах). Согласование схем возврата проблемных кредитных продуктов относится к компетенции директора по кредитованию корпоративных клиентов.

Координацию работы сотрудников подразделений головного офиса, привлекаемых для выполнения мероприятий по возврату проблемных кредитных продуктов, осуществляет отдел проблемной задолженности управления по работе с залогами.

" В филиалах определение направлений работы с проблемными кредитными продуктами, формирование рабочих групп специалистов, ответственных за выполнение мероприятий (по согласованию с руководителями подразделений, сотрудники которых привлекаются к участию в рабочих группах), следует отнести к компетенции директора по корпоративному бизнесу филиала.

Координацию работы сотрудников подразделений филиала, привлекаемых для выполнения мероприятий по возврату проблемных кредитных продуктов, осуществляет руководитель кредитного подразделения филиала.

К продуктам, сопряженным с кредитным риском, относятся:

кредитные продукты, выдаваемые на пополнение оборотных средств:

краткосрочные кредиты от 1 дня до 12 месяцев;

долгосрочные кредиты свыше 12 месяцев;

вексельные кредиты (кредиты на приобретение векселей банка);

кредит на формирование покрытия по аккредитиву;

соглашения о кредитовании (возобновляемые кредитные линии);

невозобновляемые кредитные линии;

гарантии/контргарантии, непокрытые аккредитивы;

проектное финансирование (кредитные продукты на капитальные вложения):

краткои среднесрочные кредиты от 3 до 12 месяцев;

долгосрочные кредиты свыше 12 месяцев;

финансовый лизинг;

невозобновляемые кредитные линии для финансирования капитальных вложений;

соглашения о кредитовании (возобновляемые кредитные линии) для финансирования капитальных вложений;

сделки по аккредитиву:

кредит на формирование покрытия по аккредитиву;

гарантии/контргарантии, непокрытые аккредитивы;

другие продукты, сопряженные с кредитным риском, отнесенные к кредитным продуктам банка по решению правления, главного кредитного комитета банка.

Работа с заемщиками банка и принципы работы с проблемными активами Работу с активами можно разделить на два основных этапа. На первом этапе проводится оценка имеющихся активов с точки зрения формирования портфеля высоколиквидных активов, с одной стороны, и определения перечня активов, подлежащих реализации, — с другой.

При этом необходимо иметь в виду, что объем высоколиквидных активов в условиях кризиса имеет смысл снизить до минимального уровня, необходимого для выполнения нормативов, а максимально возможный объем активов следует направить на удовлетворение требований кредиторов.

На втором этапе определяются общие требования и рекомендации по организации внутренней системы управления активами, снижению рисков деятельности банка на период антикризисного управления, обеспечению целевого и эффективного использования средств, направляемых на восстановление деятельности банка, установлению соответствия между направлениями и результатами текущей операционной деятельности и основными показателями плана антикризисного управления.

Все имеющиеся у банка активы можно разделить на стандартные и проблемные.

Целью работы с проблемными активами являются улучшение их качества, сокращение расходов на восстановление деятельности банка, получение банком дополнительных доходов при реализации проблемных активов, улучшение структуры баланса банка за счет уменьшения в нем доли проблемных активов.

Рост проблемной задолженности повлек за собой рост непрофильных активов на балансах банковдвижимого и недвижимого имущества заемщиков, находящегося в залоге и, соответственно, передаваемого банкам в случае невозможности погасить задолженность.

Таким образом, перед банками обозначилась новая проблема — реализация заложенного имущества, и как можно в более сжатые сроки. С 1 января 2012 г. регулятор вводит требования по созданию резервов по непрофильным активам. Следует отметить, что такая мера не является инновацией Банка Россиианалогичным образом поступили в свое время центральные банки стран Латинской Америки. После долгового кризиса 1980;х гг. на балансах банков Аргентины, Чили, Бразилии, Колумбии скопились залоги от просроченных кредитов, и регуляторы обязали местные кредитные организации начислить резервы на возможные потери по непрофильным активам. ,.

Согласно Указанию ЦБ РФ от 20.04.201 I^N 2612-У «О внесении изменений в Положение Банка России | от 20 марта 2006 года N 283-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери» величина резервов по активам будет зависеть от срока нахождения имущества на балансе кредитной организации. Так, для активов, учитываемых на балансе более года, — не менее 10%, более двух лет — не менее 20%, более трех лет — не менее 35%, более четырех лет — не менее I 50%, более пяти лет — не менее 75%. Причем размер резерва по активам, учитываемым кредитной i организацией в течение 12 месяцев и более до вступления в силу данного требования начиная с/ отчетности на 1 февраля 2012 г., должен быть сформирован в размере не менее 10%.

Многие эксперты полагают, что введение такой меры уменьшит совокупную прибыль банков, заработанную ими за первое полугодие, по меньшей мере на 30%.

Еще с начала обсуждения данного законопроекта кредитные организации приступили к активной работе по реализации своих непрофильных активов, что оказалось довольно сложным вопросом. Дело в том, что стоимость активов, закладываемых заемщиками в период своей платежеспособности, не просто не покрывает объем проблемных кредитов, но и намного ниже среднерыночного уровня. Причин тому много. Изменились рыночные цены, в особенности в отношении недвижимости, вырос процент износа закладываемого имущества, к тому же в составе непрофильных активов у многих банков оказался откровенный хлам (морально устаревшее, изношенное оборудование) и (или) скоропортящиеся оборотные средства. актив кредитный просроченный задолженность В итоге дисконт при продаже непрофильных активов варьируется (в зависимости от типа залога) в довольно широком диапазоне: при продаже недвижимости и автомобилей он может достигать 40 и 50% соответственно, оборудования, товаров и сырья — 60 — 100%. Возможность по сокращению дисконта наиболее очевидна в отношении недвижимости. Однако при этом банки ограничены наличием достаточного объема долгосрочных ресурсов. Если у банка достаточно капитала и иных «длинных» пассивов, он может позволить себе подождать, пока рынок недвижимости восстановится. Если же долгосрочных ресурсов недостаточно, высокая доля вложений в недвижимое имущество может подорвать ликвидность банка, а после возникновения необходимости резервирования по непрофильным активам и вовсе привести к нарушению норматива достаточности капитала.

Методы уменьшения на балансе объема непрофильных активов Вопросы по уменьшению на балансе объема непрофильных активов в современной банковской практике решаются многими способами и инструментами.

Довольно распространенный среди банков способ — передача непрофильных активов частному управляющему. В качестве такого «управляющего» зачастую выступают специально созданные для целей работы с проблемными ссудами дочерние компании.

Механизм создания такой компании относительно прост. Банк создает дочернюю компанию, которая выкупает непрофильные активы банка и гасит соответствующие просроченные обязательства. Финансирует покупку сам банк — выдает кредит дочерней компании. В этом случае баланс банка очищается от «токсичных» активов, а кредитный портфель пополняется хорошим кредитом. Минусом для банка является то, что «токсичные» активы содержатся теперь в консолидированной отчетности, составляемой для банковской группы.

Дочерняя компания начинает работу с приобретенным активом — продает, проводит мероприятия по санации или банкротству заемщика. У компании нет необходимости создавать резервы под такие «токсичные» активы — она спокойно работает над каждым проектом. Например, компания проводит оптимизацию расходов, модернизацию производства, достраивает (если необходимо) неготовые объекты, а затем продает их или сдает в аренду. После реализации актива компания возвращает деньги в банк.

Управление активами, полученными банком за просроченный кредит, может иметь и более сложную организацию. К примеру, специализированные компании могут оформляться на сотрудников банка, ответственных за работу с непрофильными активами. В этом случае банк избегает отражения «токсичных» активов в консолидированной отчетности для банковской группы и одновременно повышает заинтересованность управляющего компанией — ответственного сотрудника банка — в скорейшей реализации активов.

В случае если на непрофильный актив претендуют несколько банков, он может быть разделен на основе взаимных договоренностей. Если такое деление невозможно или сложно, то управление предприятием-должником, как правило, берет на себя один из банков-кредиторов, договариваясь с остальными о реструктуризации долгов. Возможны случаи, когда управление таким активом осуществляется сразу несколькими банками-кредиторами. Для этого необходимо правильно выстроить систему корпоративного управления предприятия-должника.

По пути создания специализированных компаний, сфокусированных на работе с проблемными кредитами, последовали многие российские банки, в том числе крупнейшие: Сбербанк, Россельхозбанк, ВТБ, ЮниКредит Банк, Альфа-Банк и даже Внешэкономбанк. Такая система управления плохими активами зарекомендовала себя на российском рынке как довольно эффективный инструмент, позволяющий решить многие сопутствующие проблемы.

Помимо этого инструмента, банки могут отдавать непрофильные активы в доверительное управление, самостоятельно использовать как основные средства. Выбор зависит от качества актива и его текущей стоимости, достаточности капитала банка, его рентабельности и ряда других показателей.

В самом банке для работы с просроченными кредитами и управления сопутствующими непрофильными активами выделяют ответственное подразделение, которое в том числе должно контролировать деятельность специализированных дочерних компаний, разрабатывать варианты избавления от непрофильных активов.

Кредитный анализ, который проводят банки, имеет методологическую и организационную составляющие. По содержанию он сводится к оценке кредитоспособности заемщиков, а организационно представляет собой бизнес-процесс, затрагивающий все банковские операции и процедуры, сопровождающие данную оценку (кредитный андеррайтинг, мониторинг кредитного портфеля, резервирование, лимитирование, ценообразование кредитных продуктов).

Рассматривая проблемы кредитного анализа в отечественной банковской практике, необходимо отметить, что новый аспект его методологической составляющей связан с развитием риск-менеджмента, в рамках которого оценка кредитоспособности заемщика представляет собой один из этапов процесса управления кредитным риском. Как известно, кредитный риск — наиболее распространенный вид финансового риска и самый значимый с точки зрения его основной роли в объеме и доходности активных операций банка.

В последовательном процессе управления кредитным риском оценка кредитоспособности заемщиков представляет собой этап его качественной оценки. Его завершающим результатом является присвоение рейтинговой оценки как интегральной оценки кредитоспособности заемщика, которая дает начало следующему этапу управления кредитным риском — вероятностной оценке кредитного риска, затемколичественной (выражаемой в денежных единицах) по кредитному портфелю (рисунок).

Процесс кредитного анализа должен быть интегрирован в процесс управления кредитным риском в банке, который предполагает (см. рисунок):

1) идентификацию риска;

качественную оценку риска (оценку кредитоспособности заемщиков и присвоение кредитного рейтинга);

вероятностную оценку риска (определение вероятности дефолта PD на уровне рейтинговых групп заемщиков);

• 4) количественную оценку риска (VaR-анализ) по портфелю активов;
• 5) применение способов управления риском (применение способов воздействия на риск с целью его снижения);
• 6) мониторинг риска.

Процесс управления кредитным риском в банке.

В противоположность кредитному риску кредитоспособность заемщика — это его способность полностью и в срок рассчитаться по своим долговым обязательствам. Оценка кредитоспособности представляет собой качественную оценку способности заемщика рассчитаться по своим обязательствам.

Коммерческие банки сталкиваются с задачей оценки кредитоспособности заемщиков при осуществлении следующих процедур:

при анализе кредитной заявки клиента;

при формировании резервов на возможные потери по ссудам в соответствии с Положением Банка России от 26.03.2004 N 254-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности» (далее — Положение N 254-П);

в процессе мониторинга кредитного портфеля банка.

Проблемы проведения кредитного анализа заемщиков В настоящее время в банковском кредитном анализе существует ряд проблем, в числе которых:

конфликт интересов кредитующего и клиентского подразделений. Первое несет ответственность за возможные потери по кредитам, а второе — за привлечение клиентов, но не отвечает за потери банка вследствие проявления кредитного риска. Данный конфликт препятствует оптимизации бизнес-процесса кредитования;

проблема адекватного количественного выражения уровня кредитного риска;

нетранспарентность процесса принятия решения по кредитной заявке для клиента.

Конфликт интересов подразделений Устранение конфликта интересов подразделений, связанных с прохождением и принятием решения по кредитной заявке, предполагает создание независимой от фронт-офиса (клиентских подразделений) службы кредитного андеррайтинга и ее внедрение в процесс принятия всех кредитных решений.

Кредитный андеррайтинг представляет собой процедуру оценки банком возможности погашения запрашиваемого кредита, предполагающую изучение и анализ кредитоспособности потенциального заемщика в соответствии с методикой, утвержденной в банке. Результатом процедуры андеррайтинга является принятие решения — положительного, отрицательного или компромиссного — относительно предоставления кредита. Компромиссное решение предполагает предоставление кредита заемщику на более жестких условиях, чем те, которые он запрашивал. Например, банк может сократить срок предоставления кредита, повысить процентную ставку, затребовать больший объем залога и т. д.

Подразделения кредитного анализа отечественных банков можно считать в определенной степени аналогом службы андеррайтинга. Однако между ними есть и существенное различие: за рубежом службы андеррайтинга в системе риск-менеджмента банка независимы, тогда как подразделения кредитного анализа в наших банках не всегда независимы от других подразделений.

В докризисный период, когда на волне общего экономического подъема в стране кредитные риски российских банков снизились, отделы кредитного анализа нередко выполняли обслуживающую, подчиненную роль по отношению к клиентским подразделениям. В тот период банки ослабили внимание к управлению кредитным риском, их основные усилия были направлены на увеличение объемов активных операций, наращивание прибыли и укрепление своих конкурентных позиций. В итоге это сыграло свою негативную роль, многие банки понесли существенные убытки вследствие кредитного риска.

Сегодня в условиях изменившейся экономической ситуации акценты смещаются: для успешного осуществления деятельности банки стремятся повысить не объемы, а качество кредитных портфелей. В связи с этим необходимо налаживать работу служб андеррайтинга.

При рассмотрении кредитной заявки андеррайтер анализирует значительный объем информации о клиенте — потенциальном заемщике, характеризующей различные аспекты его кредитоспособности. Вывод делается в виде рейтинговой оценки заемщика, а также профессионального суждения андеррайтера о его кредитоспособности (в письменном виде, под которым он ставит свою подпись, принимая на себя ответственность за данное суждение). В связи с возникающей ответственностью для андеррайтера особое значение имеет качество официально утвержденной банком методики оценки кредитоспособности, которая должна сводиться к получению рейтинговой оценки. Кроме того, это необходимо для осуществления последовательных этапов процесса управления кредитным риском, включая такие направления, как резервирование, лимитирование, ценообразование кредитных продуктов.

Профессиональное суждение андеррайтера направляется во все подразделения, имеющие отношение к процедуре прохождения кредитной заявки и принятию решения о выдаче кредита.

Адекватное определение уровня кредитного риска Адекватное определение уровня кредитного риска требует разработки, совершенствования и поддержки инструментов кредитного анализа, прежде всего определения кредитного рейтинга клиентов. Совершенствование методик рейтингования предусматривает детализацию и верификацию рейтингов, разработку рейтингов для выделяющихся по какому-либо критерию групп клиентов и т. д.

Внутренние рейтинги, будучи инструментом формализованной оценки кредитного риска по клиенту, становятся основой всей системы управления кредитным риском. В рамках решения этой задачи производится также увязка системы ценообразования по кредитным продуктам с оценкой уровня рисков, которую дает внутренний рейтинг. Это обеспечивает дифференциацию ставок и условий кредитования.

Следует подчеркнуть, что при проведении внутреннего рейтингования заемщиков банк-кредитор получает результирующую рейтинговую оценку на основе анализа значительного объема информации о них. Таким образом, рейтингование дает банку не только стандартизированную оценку каждого заемщика, определенную по принятой им шкале, но и возможность составить подробное профессиональное суждение о его кредитоспособности.

Профессиональные суждения представляют собой управленческую информацию и могут принимать форму качественных оценок и прогнозов.

Основной принцип построения системы профессиональных суждений — целесообразность. Трактуется она как соответствие финансовых и временных затрат на сбор и анализ информации повышению качества управленческих решений. Помимо этого, при формировании профессиональных суждений используются другие немаловажные принципы:

принцип обоснованности — предполагает использование исторических, статистических данных, экспертных оценок, ссылок на факты;

принцип осторожности — обязывает непременно констатировать факты, отрицательно влияющие на показатели клиента;

принцип административного распределения ответственности и полномочий должностных лиц в сфере формирования профессиональных суждений;

принцип сопоставимости профессиональных суждений, формируемых в различные моменты времени и различными экспертами;

5) принцип последовательности и регулярности — предполагает регулярное накопление управленческой информации в динамике.

Задача управления кредитным риском на уровне ссудного портфеля решается также благодаря внутреннему рейтингованию, поскольку, имея базу данных по рейтинговым группам заемщиков, банк может накапливать эмпирические данные о дефолтах. На основе данных о вероятности дефолтов (PD) работают все математические модели оценки и управления портфельным риском, в том числе VaR-анализ.