Роль и место активных операций в банковской деятельности

Экономическая сущность и виды активных операций коммерческих банков

Банк — кредитная организация, которая имеет исключительное право осуществлять в совокупности следующие банковские операции: привлечение во вклады денежных средств физических и юридических лиц, размещение указанных средств от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, платности, срочности, открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц.

Специфика банка определяется особенностями его деятельности. Результатом этой деятельности является создание банковского продукта. Банковским продуктом являются:

• 1) создание платежных средств и
• 2) предоставление услуг.

Второй составной частью продукта банка являются предоставляемые им услуги. Их можно классифицировать следующим образом (см. табл. 1.1).

Таблица 1.1 Банковские услуги.

Банковские услуги, прежде всего можно подразделить на специфические и неспецифические услуги. Специфическими услугами является все то, что вытекает из специфики деятельности банка как особого предприятия. К специфическим услугам относятся три вида выполняемых ими операций, которые мы рассмотрим далее: депозитные операции, кредитные операции, расчетные операции.

К разряду традиционных банковских операций можно отнести и кассовые операции. В современном законодательстве они не включены в состав базовых операций, из которых складывается банк, однако по своему назначению они отражают суть банковской деятельности Семибратова О. И. Банковское дело. Учебник. М.: Издательский центр «Академия». 2003. -С.18.

Промежуточное положение между традиционными и нетрадиционными операциями занимают дополнительные операции. В их состав входят валютные операции, операции с ценными бумагами, операции с золотом, драгоценными металлами и слитками. Эти операции банки могут и не выполнять.

В зависимости от способов формирования и размещения ресурсов банка основные банковские операции классифицируются на активные и пассивные.

Активные банковские операции — это операции, посредством которых банки размещают находящиеся в их распоряжении ресурсы. Активные операции банк совершает для размещения привлеченных и собственных ресурсов на нужды хозяйственных организаций и населения.

Очевидно, что коммерческий банк, выполняя свою деятельность, стремится к получению максимально возможного дохода. Однако, как правило, высокодоходные вложения бывают низколиквидными. Из этого следует, что в погоне за прибылью банк может потерять возможность своевременности расчетов по своим долгам. В банковской практике нарушение сроков расчетов является недопустимой оплошностью. Совершая активные операции, банк должен решить две взаимосвязанные проблемы: как достигнуть максимально возможной прибыли и обеспечить ликвидность вложенного капитала.

Активные банковские операции многообразны по форме и назначению. Наиболее распространенными являются:

• · ссудные,
• · инвестиционные,
• · кассовые,

и прочие операции.

Дадим характеристику названных активных операций банка.

Ссудные операции, как правило, приносят банкам основную часть доходов. Значение этих операций состоит в том, что посредством них банки превращают временно свободные денежные средства в действующие, стимулируя процессы производства, обращения и потребления. За счет этого источника формируется основная часть чистой прибыли, отчисляемой в резервные фонды и идущей на выплату дивидендов акционерам банка. Кредиты банков служат основным источником пополнения оборотных средств. Кредитные операции, играя важную роль в развитии и банков и предприятий, определяют эффективность функционирования экономики страны в целом.

Заемщиком выступают предприятия всех форм собственности, государственные предприятия, частные предприниматели, а также население.

Кредитные операции — это отношения между кредитором и дебитором (заемщиком) по поводу предоставления (получения) во временное пользование денежных средств, их возврата и оплаты.

Кредитные операции банков и кредитных учреждений в первом приближении делятся на активные и пассивные. В первом случае банк (кредитное учреждение) является кредитором, т. е. стороной, дающей кредит (ссужающей деньги) и размещающей денежные средства в форме депозитов (вкладов), во втором — дебитором, т. е. стороной, берущей кредит и принимающей денежные средства в форме депозитов (вкладов) Банковское дело: Учебник. — 2-е изд., перераб. и доп. / Под. ред. О. И. Лаврушина. — М.: Финансы и статистика, 2000. -С.129. Таким образом, и активные, и пассивные кредитные операции предполагают использование как кредитов (ссуд), так и депозитов (вкладов). Иначе говоря, кредитные операции включают в себя ссудные операции и депозитные операции.

Денежная ссуда (кредит) — это банковская операция, при которой банк предоставляет заемщику некоторую сумму денег на определенное время. При этом должны выполняться основные принципы банковского кредитования, которые принято подразделять на две группы:

• 1) общеэкономические принципы, присущие всем экономическим категориям (целенаправленность, дифференцированность);
• 2) принципы, отражающие сущность и функции кредита (срочность, обеспеченность и платность).

Кредитная сделка всегда является договорным отношением. Условия оплаты кредитов выступают элементом таких договорных отношений, элементом, который фиксирует цену, по которой заключается данная сделка и который отражает все остальные условия.

Объектом ссудной сделки выступает возвратное движение стоимости между кредитором и заемщиком на условиях оплаты.

Специфика взаимоотношений, возникающих в процессе возвратного движения стоимости, состоит в том, что в сделке займа-кредитования осуществляются три практически самостоятельных потока денежных платежей — ссужение средств, возврат ссуженной стоимости, оплата пользования ссуженными средствами. При этом: обязательства обеих сторон имеют денежную форму; исполнение сторонами своих финансовых обязательств связано со значительным разрывом во времени; при исполнении обязательств по платежам отсутствует встречное движение товара или услуги, которым бы мог быть обусловлен денежный платеж.

С учетом специфики объекта сделки перечисленные выше основные договорные условия должны реализовываться как совокупность определенных по времени и по сумме обязательств сторон в отношении обеспечения и условий будущих платежей. Для этого договор кредитования должен раскрывать следующие основные параметры кредита Банковское дело: Учебник / Под ред. Г. Н. Белоглазовой, Л. П. Кроливецкой. — М.: Финансы и статистика.:

• · стороны, заключающие сделку, и обстоятельства ее заключения (дата и место сделки, наименование сторон, участвующих в сделке, распределение ролей);
• · условия сделки (срок сделки, сумма сделки, порядок предоставления кредита и порядок его погашения);
• · условия расчетов по сделке (порядок оплаты кредита, расценки и способы установления расценок, условия оплаты);
• · общие юридические условия сделки (гарантии будущих платежей и ответственность сторон, условия изменения обязательств сторон, порядок решения споров).

Предоставление кредита юридическим лицам и предпринимателям без образования юридического лица осуществляется только на расчетный счет клиента в безналичном порядке.

Банковские ссуды можно классифицировать по различным признакам, в том числе по назначению, наличию и характеру обеспечения, срокам, методам погашения, характеру их происхождения и др.

В зависимости от назначения и целей кредитования различают ссуды, выданные:

• · на увеличение капитала (производственных фондов предприятий);
• · на временное пополнение недостатка денежных средств;
• · на потребительские цели.

Потребительский кредит служит средством для удовлетворения потребительских нужд населения. Субъектами кредитных отношений при этой форме кредите являются физические лица (заемщики) и кредитные учреждения, а также предприятия и организации (кредиторы). Различают потребительские кредиты инвестиционного характера и кредиты на текущие потребительские нужды. Новшеством в кредитовании потребительских нужд является чековый кредит. При этом существует две разновидности чекового кредита. Наиболее распространенная из них основана на наличии у клиента обычного текущего счета и предусматривает заранее обусловленное автоматическое предоставление кредита в момент исчерпания остатка на текущем счете. При такой системе чеки принимаются к оплате до оговоренного лимита. Указанные системы именуются овердрафтными счетами. Другая разновидность чекового кредита основана на применении специального чекового счета и специальных банковских чеков. Важно помнить, что чековый кредит можно предоставлять только после тщательной проверки кредитоспособности клиента.

В зависимости от получателя ссуды делятся на клиентские и межбанковские. Эту группировку по субъектам кредитования можно детализировать в зависимости от типа заемщиков.

Межбанковский кредит занимает особое место в системе банковских услуг и оказывает существенное влияние на состояние и развитие банковского сектора. В силу специфики проведения банковских операций по привлечению и размещению средств у любого банка время от времени возникает или излишек, или недостаток ресурсов. Проблема перераспределения ресурсов может быть успешно решена банками на межбанковском кредитном рынке.

В экономической литературе существует несколько трактовок понятия «межбанковский кредитный рынок». Основное отличие — в ответе на вопрос, является ли Банк России участником рынка, либо он оказывает только внешнее целенаправленное воздействие на этот рынок, участниками которого являются только коммерческие банки. В то же время «межбанковский кредит» как непосредственный объект межбанковского кредитного рынка трактуется однозначно: межбанковский кредит представляет собой денежные ресурсы, размещаемые банками друг у друга в форме депозитов на короткие сроки, т. е. кредитно-депозитные операции Банка России выделены отдельно как самостоятельное направление и образуют отдельный сегмент межбанковского кредитного рынка Бирюкова Е. А. Межбанковский кредит как инструмент управления ликвидностью и рефинансированием // Банковские услуги. — 2004. — № 5. — С.22.

В настоящее время Банк России все более активно начал применять операции рефинансирования банков в качестве рыночного инструмента «тонкой настройки». Так, с октября 2003 г. Банк России возобновил практику проведения еженедельных ломбардных кредитных аукционов для кредитных организаций всех регионов России на срок 2 недели. За период с октября по декабрь 2003 г. было проведено 12 ломбардных кредитных аукционов по ставке отсечения 7−8% годовых с суммарным объемом предоставления средств 300 млн руб. Состояние денежной сферы и реализация денежно-кредитной политики в 2003 году // Вестник банка России. — 2004. — № 18(742). — С.9. С 29.03.2006 года фиксированная процентная ставка по ломбардным кредитам Банка России составляет 12% годовых Бюллетень банковской статистики. ЦБ РФ. 2006. № 4(155) // http://www.cbr.ru. Кредиты «овернайт» были предоставлены Банком России 59 кредитным организациям из 11 регионов на общую сумму 14,7 млрд руб. (против 13,1 млрд руб. в 2002 г.), при этом количество кредитных организаций, пользующихся такими кредитами, возросло в 1,4 раза. За период с 01.03.2006 по 31.03.2006 г. Банком России предоставлено кредитов «овернайт» 46 кредитным организациям на сумму 2554,56 млн. руб Бюллетень банковской статистики. ЦБ РФ. 2006. № 4(155) // http://www.cbr.ru. Однако наибольший объем кредитов Банка России приходился и приходится на внутридневные кредиты по нулевой ставке — 1,5 трлн. руб., что в 4,6 раза больше чем в 2002 г. За март 2006 года объем кредитов Банка России по нулевой ставке составил 914 334,88 млн. руб Там же. Общая сумма денежных средств, привлеченных Банком России в депозиты, также возросла в 2 раза и составила 5,3 трлн. руб. Депозитные операции проводились как по фиксированной процентной ставке, так и в форме депозитных аукционов с участием региональных банков. Как видно, развитие операций идет и количественно, и качественно, и территориально Бирюкова Е. А. Межбанковский кредит как инструмент управления ликвидностью и рефинансированием // Банковские услуги. — 2004. — № 5. — С.23.

Таким образом, Банк России является полноправным участником межбанковского кредитного рынка, реально участвующий в формировании процентных ставок на нем, а не только внешним информатором, задающим ориентиры процентных ставок на рынке, и «скорой помощью» в критических ситуациях для коммерческих банков. Данная логика анализа позволяет высказать точку зрения, что кредитные и депозитные операции Банка России являются неотъемлемой частью понятия «межбанковский кредит».

В результате, межбанковский кредит можно определить, как денежные ресурсы, размещаемые или привлекаемые коммерческими банками друг у друга в форме кредитов или депозитов, а также предоставляемые Банком России (его территориальными учреждениями) коммерческим банкам и их филиалам в форме кредитов и привлекаемые Банком России от коммерческих банков в форме депозитов.

Основными функциями межбанковского кредита являются:

• · оперативное поддержание текущей банковской ликвидности;
• · формирование дополнительных ресурсов для увеличения объема доходных активных операций (прежде всего кредитных вложений);
• · размещение временно свободных денежных средств в целях получения дохода и регулирования собственной избыточной ликвидности. Под избыточной ликвидностью понимают «наличие в балансе банка значительной (превышающей нормативные требования Центрального банка) доли высоколиквидных, но не приносящих дохода активов» Банковское дело: Учебник / Под ред. Г. Н. Белоглазовой, Л. П. Кроливецкой. — М.: Финансы и статистика. Прежде всего, к таким активам относятся остатки на корреспондентских счетах кредитных организаций (не включая платные неснижаемые остатки на корреспондентских счетах Ностро).

По сравнению с другими видами кредитных банковских услуг отличительной характеристикой межбанковского кредитования является оперативность и универсальность. Банки, постоянно работающие на межбанковском рынке, как правило, заключают между собой соглашения о сотрудничестве. По каждому контрагенту банк рассчитывает лимит кредитования (максимальный размер кредита для данного заемщика), в рамках которого заключаются отдельные кредитные сделки.

В зависимости от срока ссуды делятся на онкольные, краткосрочные, среднесрочные, долгосрочные.

Онкольный кредит — краткосрочный кредит, который погашается по первому требованию. Выдается он, как правило, под обеспечение ценными бумагами и товарами. Онкольный кредит осуществляется следующим образом. Банк открывает заемщику специальный текущий счет под залог товарно-материальных ценностей или ценных бумаг. В пределах обеспеченного кредита банк оплачивает все счета хозяйствующего субъекта. Погашение кредита производится по первому требованию банка из средств, поступивших на счет заемщика, или путем реализации залога. Онкольный кредит погашается заемщиком обычно с предупреждением за 2−7 дней. Процентная ставка по этому кредиту ниже, чем по срочным ссудам. С точки зрения возврата и качества обеспечения данный кредит считается наиболее ликвидной статьей актива после кассовой наличности.

Коммерческие банки используют, как правило, унифицированное кредитование заемщиков независимо от форм собственности и видов предпринимательства на договорной основе. При этом каждый банк самостоятельно определяет области краткосрочного кредитования, предусматривает возможности его периодического анализа и оценки с целью вынесения необходимых изменений. Предоставление краткосрочных ссуд банком сопряжено с определенным риском, связанным с низкой кредитоспособностью заемщиков и изменением рыночных процентных ставок.

В процессе инфляции наблюдается деформация структуры кредитов, предоставляемых коммерческими банками. В последнее время значительно сократилась доля долгосрочных кредитов (более 1 года) в общем объеме выдаваемых кредитов. В таких случаях предприятиям и организациям исключительно сложно изыскивать источник финансирования затрат капитального характера, а это в свою очередь осложняет процесс структурной перестройки экономики страны.

Объектами долгосрочного банковского кредитования могут быть капитальные вложения предприятий, организаций и граждан в строительство, реконструкцию и техническое перевооружение объектов производственного и социально-бытового назначения, приобретение техники, оборудования и транспортных средств, зданий и сооружений, а также в создание научно-технической продукции, интеллектуальных ценностей и других объектов собственности. Предоставляя долгосрочный кредит, банки должны дать оценку экономической эффективности инвестиционных проектов, кредитоспособности и финансовому положению заемщика. Важно знать, что кредитованию подлежит только та инвестиционная деятельность, которая в наибольшей степени отвечает потребностям обществе и в обозримом будущем может принести ощутимый эффект с точки зрения удовлетворения потребностей общества и его отдельных членов.

Сроки и периодичность погашения долгосрочных кредитов устанавливаются на договорной основе банка с заемщиком, исходя из окупаемости затрат, кредитного риска и других условий.

По характеру возвратности ссуды бывают срочные, просроченные и пролонгированные (с продлением срока оплаты). В свою очередь каждый из этих видов детализируется по субъектам и срокам ссуд.

По порядку погашения различают ссуды, погашаемые постепенно; единовременным платежом по истечения срока; в соответствии с особыми условиями, определенными в кредитном договоре.

По способу уплаты процента ссуды делятся на обычные и дисконтные. Предоставление дисконтных ссуд предусматривает удержание ссудного процента (дисконта) при выдаче кредита.

По характеру процентной ставки ссуды бывают с фиксированной и плавающей процентной ставкой.

Установление фиксированной процентной ставки по ссудам влечет за собой необходимость уплаты заемщиком заранее оговоренного процента за пользование кредитом вне зависимости от колебаний рыночных процентных ставок. Это выгодно заемщику, так как он знает, сколько ему придется платить за пользование кредитом. Кроме того, ссудозаемщик может получить определенную выгоду в случае роста процентных ставок денежного рынка, поскольку будет продолжать уплачивать прежний процент.

С целью уменьшения риска недополучения прибыли в случае роста процентных ставок денежного рынка банки прибегают к установлению плавающих процентных ставок по выданным ссудам. Такие кредиты, носящие среднеи долгосрочный характер, в международной практике называют ролл-оверными. Ставки по указанным ссудам в соответствии с договором периодически пересматриваются и обычно привязываются к процентной ставке по какому-либо финансовому активу (например, ставке по межбанковским кредитам) Букато В. И., Львов Ю. И. Банки и банковские операции в России / Под ред. М. Х. Лапидуса. — М.: Финансы и статистика, 1996. — С.99.

По характеру обеспечения различают ссуды: обеспеченные — это кредиты под залог, гарантию или поручительство, страхование риска непогашения кредита, финансовые требования, обеспечение полисами страхования жизни, а также кредиты с комбинированным обеспечением; бланковые кредиты (без обеспечения товарно-материальных ценностей, в том числе кредиты на доверии).

Следует учесть, что в настоящее время получили развитие новые виды кредитов: овердрафт, ипотечный, ломбардный, авальный и акцептный.

Овердрафткредит, предоставляемый при недостатке средств на расчетном (текущем) счете. Обязательным условием является установление овердрафтного периода, который, как правило, не превышает 14 дней, а так же сроков погашения овердрафтных кредитов, которые исходя из практики, устанавливаются в 3 месяца. При этом на 13-й день банк прекращает кредитование счёта, а в последний день овердрафтного периода (т.е. на 14 день) производится полное погашение задолженности, включая причитающиеся за овердрафтный период процентов. Следующий период кредитования допускается только в операционный день, следующий за днём погашения задолженности, при условии полного выполнения обязательств перед банком.

Ипотечный кредит — долгосрочная ссуда под залог недвижимости. Размер ипотечной ссуды зависит от множества факторов, таких как расположение, тип строения, его реализуемость, а также от платежеспособности заемщика.

Ломбардный кредит — краткосрочная ссуда, которая обеспечивается легкореализуемым движимым имуществом или правами.

Авалъный кредит — кредит банка на покрытие гарантируемого обязательства клиента в случае, если последний не может сделать этого самостоятельно.

Акцептный кредит — кредит, выдаваемый банками в форме акцепта переводных векселей или чеков, т. е. предоставлением банковской гарантии продавцу.

Стремление российских банков не потерять наиболее перспективных клиентов заставляет их применять другие, более совершенные, технологии краткосрочного кредитования, отвечающие потребностям клиентов и гарантирующие сохранение и эффективное использование ресурсов самих банков. Одной из таких форм выдачи и погашения кредитов является кредитование в виде открытия кредитной линии.

Использование кредитной линии направлено на сокращение временного разрыва между возникновением потребности в кредите и его выдачей. Конечный срок действия кредитной линии определяется потребностями клиента на определенный период и его кредитоспособностью и, в основном, устанавливается банками в промежутке от трех месяцев до одного года. Кредитные линии открываются, как правило, под совокупный объект, связанный с движением оборотного капитала предприятия.

Лимит кредитования дифференцируется банками исходя из кредитоспособности заемщика и величины его потребности в заемных средствах. Использование лимита кредитования соответствует характеру кредита, опосредующего платежный оборот, который восполняет недостаток оборотного капитала и сглаживает колебания потребности в нем. Лимит кредитования устанавливает оптимальное для каждого конкретного предприятия соотношение собственного и заемного капиталов.

Природа возобновляемой кредитной линии в наибольшей степени соответствует организации платежного оборота предприятий и объективно имеет важное значение для обеспечения непрерывности кругооборота капитала промышленных предприятий с длительным производственным циклом, предприятий энергетики, торгово-снабженческих организаций, а также актуальна для предприятий, испытывающих постоянную потребность в привлечении заемных средств в связи с недостатком собственного оборотного капитала для поддержания достигнутого уровня деятельности.

Кредитование путем открытия кредитной линии в российских банках, как показал анализ, требует выработки самими банками четких принципов деятельности в рамках установленного Банком России порядка. Это обусловлено отсутствием методической нормативной базы по организации банковского кредитования, затрагивающей, в частности, данные вопросы, что, в свою очередь, находит отражение в недостатках организации кредитной работы банков и, прежде всего, в недостатках внутрибанковских регламентов, в том числе по кредитованию в форме кредитной линии. В частности, во внутренних положениях банков нередко не укапывается, какого вида кредитные линии могут открываться клиентам (рамочные, сезонные, общие — под совокупный объект; с твердым обязательством банка-кредитора предоставлять заемщику ресурсы в счет открытого лимита кредитной линии или без такового — по мере наличия ресурсов у банка — и т. д.); в каком случае какой из видов кредитной линии открывается; чем следует руководствоваться при установлении лимита кредитной линии и каков порядок кредитования в случае ухудшения показателей финансовой деятельности заемщика; каковы условия наблюдения за сроками погашения отдельных кредитов, предоставляемых в пределах общего срока действия кредитной линии, а также возможности преобразования отдельной ссуды и всей задолженности по кредитной линии при наступлении срока се погашения в разовую срочную ссуду Тихомирова Е. В. Кредитные операции коммерческих банков // Деньги и кредит. — 2003. — № 9. — С. 42.

В соответствии с требованиями Банка России погашение банковских кредитов путем зачисления выручки от реализации непосредственно на ссудный счет заемщика не разрешается. Данный способ погашения задолженности широко применялся в условиях плановой экономики при кредитовании хозорганов по специальным ссудным счетам и обеспечивал оперативное погашение кредита по мере завершения планового кругооборота средств. В настоящее время существование невыгодной для банков очередности платежей и наличие у многих предприятий значительной задолженности по первоочередным платежам делают экономически не целесообразным установление порядка зачисления выручки непосредственно на ссудный счет и последующее перечисление с него средств для отдельных видов платежей на расчетный счет.

Таким образом, установленный порядок выдачи и погашения кредитов наряду с действующим порядком очередности платежей идет в русле проводимой фискальной политики, направленной на пополнение бюджета. Вместе с тем многократно повышаются кредитные риски банков и не создаются необходимые предпосылки для активного участия кредита в организации платежного оборота предприятий. Кредитование укрупненного объекта, предполагающее участие кредита на всех или большинстве стадий кругооборота фондов заемщика, обеспечивает целевое использование заемных средств, их своевременный возврат и соответственно снижение кредитного риска банков, если движение кредитов непосредственно увязывается с началом и завершением кругооборота средств предприятия. Вот почему нормальное закрепление способов выдачи и погашения кредита, адекватных закономерностям кругооборота средств предприятий, играет столь важную роль.

В банковской практике получило распространение кредитование в форме овердрафта. Применяемый российскими банками овердрафт отличается от классического, неразрывно связанного с текущим счетом клиента. Он в гибкой форме обеспечивает оперативное предоставление кредита в момент возникновения потребности в нем и его погашение непосредственно в момент поступления выручки на текущий счет клиента и тем самым соответствует интересам клиентов, снижает риски банка.

Лимит выдачи рассчитывается исходя из объемов оборота по счету за последние 3 месяца, при этом лимит устанавливается в сумме не более 25% от среднемесячного нетто-оборота по сету клиента в банке Система банковского кредитования: теория и практика: учебное пособие/Н.П. Волков; МУБиНТ /Институт/.-Ярославль: МУБиНТ, 2004 г. — С. 119.

В отличие от западной практики, где устойчивое финансовое положение заемщиков позволяет обеспечивать присущий овердрафту преходящий и кратковременный характер, отечественные банки открывают овердрафт клиентам разных классов кредитоспособности, не учитывая специфику этой формы кредитования. Российские банки оценивают в принципе регулярность и объем поступлений денежных средств на расчетный счет заемщика, которые позволят ему периодически погашать задолженность и соответственно снова брать кредит, но не высокую достаточность денежных поступлений на расчетный счет клиента для обоснования возможности привлечения им овердрафта. Овердрафт призван помочь клиенту решать проблемы погашения краткосрочной задолженности в те редкие периоды, когда расходы временно превышают поступления на счет, тогда как в другой, значительный по времени период заемщик должен осуществлять платежи за счет собственных средств. Поэтому для овердрафта, что и определяет его сущность, важно наличие в течение длительного периода кредитового сальдо по расчетному счету клиента, подтверждающего преходящий характер этого способа кредитования.

Финансовое положение российских предприятий не позволяет обеспечить сегодня такой редкий и очень краткосрочный характер (от нескольких дней до одной — двух недель по аналогии с западной практикой) привлечения овердрафта. На практике нередки случаи, когда периоды использования овердрафта в обороте заемщика превышают установленные договором (причем слишком большие для овердрафта) 30 — 90 дней; при этом банки не всегда пересматривают лимит овердрафта и приостанавливают выдачу кредита, ограничиваясь только начислением повышенных процентов. В отечественной практике овердрафты длительно участвуют в обороте заемщиков, покрывая недостаток их собственного оборотного капитала. Овердрафт выступает в роли глобального кредита и в целом соответствует потребностям организации платежного оборота предприятий, обеспечивая им оперативный источник привлечения ресурсов. В то же время риски банков возрастают из-за перенесения дебетового сальдо по расчетному счету в конце дня на ссудный счет, что не позволяет обеспечивать погашение кредита непосредственно в момент поступления выручки на расчетный счет.

Говоря о кредитных операциях отечественных банков, нельзя не остановиться на распространенных операциях учета векселей. Как показал анализ их состава, это в основном, приобретение банками в свой портфель финансовых векселей сторонних эмитентов.

Преимущественное распространение финансовых векселей не позволяет создать гибкую систему рефинансирования активных операций российских банков.

На практике банки применяют различные виды обеспечения кредитов, предусмотренные законодательством. Гражданский кодекс Российской Федерации в качестве способов обеспечения исполнения обязательств называет неустойку, залог, удержание имущества должника, поручительство, банковскую гарантию, задаток. Федеральный закон «О банках и банковской деятельности» в ст. 33 Федеральный закон РФ «О банках и банковской деятельности» // Ведомости Съезда народных депутатов РСФСР и Верховного Совета РСФСР. 1990. № 27. ст. 357; Собрание законодательства Российской Федерации. 2002. № 12. ст. 1093. выделяет в качестве способов обеспечения возвратности именно банковских кредитов, прежде всего залог движимого и недвижимого имущества, банковскую гарантию, а также иные способы, предусмотренные федеральными законами или договором. Способы обеспечения исполнения обязательств по гражданскому законодательству и способы обеспечения банковских кредитов полностью не совпадают, что подтверждается практикой. Удержание, задаток, неустойка наиболее эффективны, если основное обязательство связано с выполнением работ, оказанием услуг и реализацией товаров, и не подходят для кредитного договора: напротив, залог, поручительство, банковская гарантия могут применяться для обеспечения исполнения кредитных договоров.

Анализ отечественной банковской практики показал, что преобладающим видом обеспечительных обязательств выступает залог, далее следует поручительство. Банковская гарантия, которая по замыслу законодателя представляет наиболее надежный способ обеспечения возврата банковских кредитов, пока в этом качестве не получила сколько-нибудь широкого распространения, примеры се применения носят единичный характер, в частности, во взаимоотношениях с участием иностранных банков.

В целом, сравнивая поручительство и банковскую гарантию как обязательственные формы обеспечения возврата кредита, следует отметить, что для банка-бенефициара гарантия является более надежным способом обеспечения, чем поручительство, по целому ряду причин, а именно в силу:

во-первых, ограниченного круга эмитентов банковской гарантии и их относительно высокой финансовой устойчивости:

во-вторых, независимости банковской гарантии от основного обязательства, в том числе в случае его нeдействительности;

в-третьих, приоритета ее безотзывности гарантом;

в-четвертых, ограниченного перечня оснований для отказа гаранта в удовлетворении требований бенефициара и узкого круга мотивов прекращения действия банковской гарантии.

Таким образом, банковская гарантия была разработана для максимального удовлетворения интересов кредитора. Жесткий формализованный правовой режим банковской гарантии ставит гаранта в худшие условия по сравнению с поручителем (поэтому стоимость предоставления банковской гарантии должна быть выше, чем стоимость предоставления поручительства. Правовая конструкция поручительства предполагает большую многовариантность в поведении поручителя, создавал, тем самым, условия для гибких сделок, и поэтому порождает больший риск для банка-кредитора. Вместе с тем банк-кредитор, принимая в обеспечение кредита банковскую гарантию, должен более тщательно контролировать ее условия, нежели при работе с поручительством. Имеется в виду, что он не должен принимать отзывные гарантии; обязан проконтролировать момент вступления банковской гарантии в силу и не пропустить окончание срока ее действия; отслеживать достаточность определенной в гарантии суммы для удовлетворения всех претензий; предъявлять требование к гаранту' об оплате по установленной в гарантии форме и т, п.

Изучение правового обеспечения различных дополнительных источников возврата кредита позволяет отметить определенную закономерность: залог целиком зависит от судьбы основного обязательства, которое он обеспечивает; поручительство занимает промежуточное положение между залогом и банковской гарантией, которая уже полностью не зависит от судьбы основного обязательства.

В целях повышения эффективности наиболее распространенного способа обеспечения кредитов — залога — необходимо разрешить для банков внесудебный порядок обращения взыскания и реализации залога. Необходимость предлагаемого изменения законодательства конкретно в отношении банков определяется их статусом особых кредиторов, надежность защиты интересов которых означает гарантию обеспечения интересов вкладчиков.

Проводимые банками в обязательном порядке анализ качества и рискованности кредитных портфелей и формирование на этой основе резервов для покрытия возможных убытков по ссудам служат одним из способов сохранения банковских активов, поддержания стабильности банковской системы.

Таким образом, принципы банковского кредитования представляют собой основу, главный элемент системы кредитования, они отражают сущность и содержание кредита, а также требования объективных экономических законов в области кредитных отношений. Это возвратность, срочность, дифференцированный подход, обеспеченность, платность, целевой характер кредитования. Кредитоспособность заемщика означает способность юридического или физического лица полностью и в срок рассчитаться по своим долгам. Процесс кредитования состоит из нескольких стадий: подготовка и заключение кредитного договора, выдача кредита, наблюдение и контроль по его использованию, уплата процентов и погашение кредита. Преобладающее значение для клиента и банка имеет первая стадия подготовки и заключения кредитного договора.

Второй группой активных операций являются инвестиционные операции (Федеральный закон от 22 апреля 1996 года № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг»). Это операции по размещению реально привлеченных банком средств в различные источники, в зависимости от характера этих источников можно произвести классификацию инвестиционных операций, проводимых банком. Инвестиционные операции можно классифицировать по различным признакам, прежде всего по основным группам заемщиков (субъектам):

Инвестиции в государственные органы власти (государственные ценные бумаги) Инвестиции в коммерческие банки (межбанковские кредиты) Инвестиции в промышленность и сельское хозяйство (коммерческие кредиты) Инвестиции в корпоративные ценные бумаги.

Здесь банк выступает в качестве инвестора, вкладывая ресурсы в ценные бумаги или приобретая права по совместной хозяйственной деятельности. В общем случае инвестирование — это использование средств, а основная задача его — получение максимальной отдачи на вложенные средства. Эти операции приносят банку доход посредством прямого участия в создании прибыли. Экономическое назначение указанных операций, как правило, связано с долгосрочным вложением средств в производство.

На рынке ценных бумаг различают следующие виды инвестирования:

прямое инвестирование;

портфельное инвестирование.

Прямое инвестирование-вложение средств в компанию с целью получения дохода через несколько лет путем участия в уставном капитале компании. В условиях постоянно изменяющейся российской экономик, данный вид инвестирования для банков неприемлем, т.к. банки используют привлеченные средства под определенный процент и определенный срок. В дальнейшем будем рассматривать портфельное инвестирование-вложение средств путем покупки совокупности ценных бумаг, обладающих инвестиционной привлекательностью для банка.

По инвестиционной привлекательностью ценной бумаги понимается привлекательность ценных бумаг с точки зрения получения определенного дохода за определенный период времени, и удовлетворяющая целям инвестирования, которые ставит перед собой банк. Введем понятия портфеля ценных бумагэто совокупность ценных бумаг с заданным соотношениемриск/доход. Смысл портфеляулучшить условия, придав совокупности ценных бумаг такие инвестиционные характеристики, которые недостижимы с позиции отдельно взятой ценной бумаги и возможны только при их комбинации. Далее будем рассматривать портфельное инвестирование через призму российского рынка ценных бумаг, т. к. мировая практика совершенно не приемлема к российской.

Особенностью инвестиционной политики банков является то, что банки используют заемные средства. Доходом банка является разница между доходом, полученным при инвестировании, и расходами, которые он несет перед своими кредиторами. Другая особенность, не менее важная, это совпадение по времени дохода, полученного от вложений, и расходов, которые несет банк.

При формировании инвестиционного портфеля, банки придерживаются следующих принципов:

диверсификация портфеля как по времени так и по видам ценных бумаг;

получение наибольшего дохода;

уменьшение риска до минимума;

синхронизация по времени денежных потоков;

уменьшение налогооблагаемой базы.

1. Диверсификация портфеляэто процесс распределения средств по инвестициям в целях сокращения риска, поскольку с каждой ценной бумагой и с каждой отраслью связаны свои риски.

В данном случае портфель формируется из следующих принципов:

ликвидностьвозможность изъять из портфеля ценные бумаги путем их продажи по цене не ниже, чем номинал;

доходностьдостижение наибольшей рыночной стоимости портфеля в каждый момент времени;

срочностьразбивка ценных бумаг в портфеле по срокам получения дохода;

возвратностьценные бумаги могут быть проданы по цене не ниже, чем покупная;

соблюдение определенного удельного веса каждой категории ценных бумаг в портфеле;

Следуя этим принципам, перед банком встает задача: получения наибольшего дохода при наименьшем риске. Риск неполучения ожидаемого дохода можно разделить на 2 части:

• -Рыночный риск. Когда колебания дохода зависят от экономической, политической обстановки, воздействующей одновременно на все ценные бумаги.
• -Специфический рисквызывается событиями, относящимися только к компании.

Ценные бумаги обладают качеством: чем больше доход, тем больше риск, и наоборот. Для получения наибольшего дохода в портфель можно включить:

государственные облигации, с точки зрения меньшего риска и стабильного дохода;

акции;

векселя, депозитные сертификаты;

производные ценные бумаги: фьючерсы, опционы.

• 2−3. Задача получения наибольшего дохода при минимальном рискесамая сложная не имеющая однозначного решения. При решении данной проблемы банки ежедневно пересматривают свой портфель, и при необходимости, вносят в него значительные корректировки. Для этого они активно анализируют состояние рынка ценных бумаг, экономическую конъюнктуру, политическую ситуацию в стране и в мире.
• 4. Не менее простой является задача синхронизации денежных потоков поступления и расходования средств по времени. В этом случае банк должен сформировать свой портфель так, чтобы при изымании некоторой доли портфеля, эта доля денежных средств могла покрыть расходы, которые несет банк перед кредиторами, из средств которых и сформирован портфель. Эта процедура осуществляется периодически и при наступлении очередного срока платежа кредиторам, банк изымает часть денежных средств из портфеля, причем, портфель не должен потерять свои качества. Для достижения этой цели банк также диверсифицирует привлеченные средства по времени и по объему. Например: Банк привлек средства на сроки — 1, 3, 5 месяцев. В этом случае банк должен сформировать портфель так, чтобы через 1, 3, 5 месяцев он мог извлечь средства из портфеля без потери его качества.
• 5. Уменьшение налогооблагаемой базы.

Банк размещает свободные денежные средства в различные финансовые инструменты. Среди этих инструментов есть такие, которые имеют льготное налогообложение, например, государственные облигации. Таким образом, банк, формируя часть портфеля из государственных облигаций, уменьшает налогооблагаемую базу.

Для определения результатов от инвестирования в ценные бумаги, банки сравнивают данный вид инвестиций с другими инвестициями, например, кредитами. Для этого существует понятие доходностисколько процентов годовых принесут вложенные средства.

К банковским операции с векселями относится:

учет векселей Учет векселей состоит в том, что векселедержатель передает векселя банку по индоссаменту до наступления срока платежа и получает за это вексельную сумму за вычетом за досрочное получение определенного процента от этой суммы. Этот процент называется учетным процентом или дисконтом. Например, при предъявлении срочного векселя Сбербанка РФ до срока его погашения, процент устанавливается равным проценту по векселю по предъявлении Сбербанка РФ.

Выдачу ссуд до востребования по специальному ссудному счету под обеспечение векселей.

Банки могут открывать предприятиям, организациям и другим клиентам специальные ссудные счета и выдавать по ним кредиты, принимая в их обеспечение векселя. Ссуды оформляются без установления срока или до наступления срока погашения векселей, принимаемых в обеспечение. Векселя принимаются в обеспечение специального ссудного счета не на их полную стоимость: обычно 60−90% Батракова Л. Г. Экономический анализ деятельности коммерческого банка: Учебник для вузов. — М.: Логос, 2002, — С. 76 их суммы в зависимости от размера установленного конкретным банком, а также в зависимости от кредитоспособности клиента и качества представленных им векселей.

Инкассирование векселей Банки часто выполняют поручения векселедержателей по получению платежей по векселям в срок (принятие векселя на инкассо). Банки берут на себя ответственность по предъявлению векселей в срок плательщику и получению причитающихся по ним платежей. За данную операцию банки взимают определенную плату.

В ходе проведения операций с векселями коммерческие банки аккумулируют значительное количество векселей. При правильном ведении учетных операций вексельный портфель является для банка надежной статьей его актива, более устойчивой, чем другие ценные бумаги, например, акции. Другим достоинством векселей является точно установленная ликвидность по срокам.

Таким образом, отличительными чертами инвестиций являются:

• а) обладание материальными и нематериальными ценностями на определенном правом основании (титула), дающем право принимать решение о распоряжении ими;
• б) самостоятельность и инициатива при принятии решения об их вложении в объекты предпринимательской и иных видов деятельности с целью извлечения прибыли в будущем;
• в) придание вкладываемым ценностям статуса инвестиций (для сравнения скажем, что приобретения гражданином вещей с целью удовлетворения своих потребностей не является инвестицией);
• г) установленная законом возможность осуществлять инвестиционную деятельность Там же.

Операции коммерческого банка с ценными бумагами весьма многообразны. Основные цели деятельности банка на рынке ценных бумаг можно отобразить следующим образом:

привлечение дополнительных денежных ресурсов для традиционной кредитной и расчетной деятельности на основе эмиссии ценных бумаг;

получение прибыли от собственных инвестиций в ценные бумаги за счет выплачиваемых банку процентов и дивидендов и роста курсовой стоимости ценных бумаг;

получение прибыли от предоставления клиентам услуг по операциям с ценными бумагами;

конкурентное расширение сферы влияния банка и привлечение новой клиентуры за счет участия в капиталах предприятий и организаций (через участие в портфелях их ценных бумаг), учреждения подконтрольных финансовых структур;

доступ к дефицитным ресурсам через ценные бумаги, которые дают такое право и собственником которых становится банк;

поддержание необходимого запаса ликвидности при обеспечении доходности вложений в ликвидные средства банка;

получение дополнительных прибылей от умеренной спекуляции ценными бумагами и страхования финансовых рисков клиентов через операции с производными ценными бумагами.

Банки в рамках общей банковской лицензии, имеют право:

инвестировать в портфели акций небанковских компаний (в т.ч. обеспечивая контрольное влияние косвенным образом через дочерние общества);

учреждать небанковские инвестиционные институты;

учреждать специализированные компании по учету и хранению ценных бумаг, а также совершению расчетов по операциям с ними (депозитарные и клиринговые институты);

учреждать организации, являющиеся институциональными инвесторами (страховые компании, негосударственные пенсионные фонды, холдинговые компании и т. п.).

К тому же банки могут сами выступать в роли по существу инвестиционных институтов — профессиональных участников рынка ценных бумаг (финансового брокера, инвестиционного консультанта, инвестиционной компании или инвестиционного фонда).

Сделки купли/продажи ценных бумаг осуществляются либо на фондовых биржах, либо во внебиржевом обороте. Торги по государственным ценным бумагам проводятся на Московской межбанковской валютной бирже (ММВБ) или на других биржевых площадках.

Торги на вторичном рынке проходят в основном в Российской торговой системе (РТС). В настоящее время в торгах участвуют ценные бумаги более 20 российских эмитентов, так называемые «голубые фишки» .

В связи со снижением доходности по государственным ценным бумагам (с 1997 г.) банки активизировали инвестиционную деятельность на корпоративном рынке. Однако этот рынок пока невелик по оборотам и не отличается стабильностью.

По действующему банковскому законодательству КБ в России являются универсальными, т. е. совмещают обычные банковские операции с операциями на РЦБ профессиональными и не профессиональными. Непрофессиональные операции с ценными бумагами российские банки проводят по общим правилам, действующим для инвесторов и эмитентов, а также в рамках нормативов по дополнительным правилам, установленным ЦБ РФ. ЦБ РФ регулирует непрофессиональную деятельность банков РЦБ более жестко, чем иные государственные институты страны.

Профессиональная деятельность на РЦБ осуществляется по общим банковским лицензиям выданных ЦБ РФ, при этом предполагается, что ЦБ РФ, как единый надзорный и контрольный орган имеет вес, полномочия проверять и при необходимости регламентировать профессиональную деятельность банков. У ЦБ РФ для этого есть возможности требовать обычную и специальную отчетность, право назначать банковские проверки и при необходимости применять к банкам санкции. Кроме того, по российскому законодательству только банки, получившие на основании лицензии БР РФ имеют право на ведение валютных операций, могут беспрепятственно осуществлять профессиональную и непрофессиональную финансовую деятельность на рынках зарубежных стран. При этом банк ЦБ РФ применяет ряд ограничений на инвестиционные операции банков, в именно: повышает коэффициенты рискованности при расчете коэффициентов собственных средств банка и внутренних банковских резервов под потенциальное обеспечение вложений в ЦБ. Для этого необходимы две лицензии: банковская лицензия от ЦБ РФ, лицензия на профессиональную деятельность на РЦБ от ФКЦБ. Деятельность банков, как инвесторов и эмитентов на РЦБ регулирует ЦБ РФ и устанавливает правила банковского учета и технику проведения операций на российском фондовом рынке. КБ в России могут выполнять все виды деятельности и все виды операций на РЦБ, разрешенные законодательно. Это и брокерские и дилерские операции, расчетное обслуживание РЦБ, ведение реестра и депозитарное обслуживание, консультативная деятельность.

Третьей группой активных операций банков являются кассовые операции. Под ними понимается деятельность банка, связанная с инкассацией, хранением и выдачей наличных денег.

Нормативным документом, которым руководствуется банк при совершении кассовых операций, является положение ЦБР от 9 октября 2002 г № 199-П «О порядке ведения кассовых операций в кредитных организациях на территории РФ» .

Это положение предусматривает, что предприятия могут иметь в кассе наличные деньги в пределах лимита, устанавливаемого банком по согласованию с руководителями предприятий. Денежную наличность сверх установленного лимита предприятие обязано сдавать в банк в порядке и в сроки, согласованные с обслуживающим его банком. Лимит остатка наличных денег в кассе предприятия устанавливается исходя из особенностей деятельности предприятия и инкассации выручки.

Наличные деньги могут сдаваться:

в дневные и вечерние кассы банков;

инкассаторам;

в объединенные кассы на предприятиях для последующей сдачи в банк;

предприятиям связи для перечисления на счета банков на основе заключенных договоров.

Сверх суммы установленного лимита деньги могут храниться в кассе предприятия в течение трех дней, включая день получения денег в банке. Нормы не устанавливаются лишь тем хозяйственным органам, которые имеют постоянную денежную выручку на закупку сельскохозяйственных продуктов, вещей для населения и на другие расходы подобного рода. Расходовать наличные деньги на нужды другого предприятия или давать их взаймы при этом запрещено.

Вся денежная наличность в учреждениях банков распределяется на резервные фонды и оборотную кассу. Деньги резервных фондов считаются еще не выпущенными в обращение или изъятыми из обращения, поэтому в соответствии с действующими правилами использовать их можно лишь с разрешения Банка России. Деньги, находящиеся в оборотной кассе, считаются деньгами в обращении, и их выдача не требует дополнительных разрешений.

При необходимости производить выплаты наличными деньгами (заработной платы или других платежей) предприятия получают наличные в банке по месту открытия расчетного счета. Наличные деньги выдаются при соблюдении следующих условий:

• — при наличии средств на расчетном счете, если потребность в средствах в соответствии с установленными правилами должна удовлетворяться наличными деньгами (выдача средств на оплату труда, на закупку сельскохозяйственной продукции, командировочные и хозяйственные расходы);
• — при наступлении сроков выплаты средств.

Для приема и выдачи денег в каждом коммерческом банке создается отдел кассовых операций, в котором могут быть приходные, расходные, приходно-расходные, вечерние кассы, кассы для размена денег, кассы для пересчета денежной выручки. Касса пересчета выручки создается в тех банках, в которые поступает выручка через учреждения инкассации. Вечерние кассы организуют прием денег только в вечернее время.

Банки принимают наличные деньги при личной явке клиентов и от инкассаторов.

Для оприходования всех поступающих в банк наличных денег и выполнения расходных операций банки имеют оборотную кассу. Все поступившие до окончания операционного дня наличные деньги должны быть оприходованы в оборотную кассу и зачислены на соответствующие счета в тот же рабочий день. Из оборотной кассы происходит и выдача наличных денег предприятиям, организациям, учреждениям. Задачей коммерческого банка является обеспечение достаточной наличности для Каждый коммерческий банк имеет корреспондентский счет в одном из учреждений Центрального банка — РКЦ. При получении наличных денег суммы выдаваемых коммерческому банку наличных денег списываются с его корреспондентского счета на основании оформленного банком платежного поручения или денежного чека. Если коммерчески" банк сдает деньги в РКЦ, то деньги зачисляются на его корреспондентский счет.

Кассовое обслуживание банков расчетно-кассовым центром организуется в соответствии с представленными коммерческими банкам предварительными заявками. За 45−50 Банковское дело: Учебник. — 2-е изд., перераб. и доп. / Под. ред. О. И. Лаврушина. — М.: Финансы и статистика, 2000. — С.45. дней до начала каждого квартала коммерческий банк должен представить территориальному учреждению Банка России: прогноз ожидаемых поступлений на выдачу наличных денег, подкреплений или сдачи излишков расчетному центру в предстоящем квартале; график заезда инкассаторов.

Таким образом, для составления предварительных заявок коммерческие банки должны знать о предстоящих в течение квартала денежных оборотах у своей клиентуры. Такую информацию они получают из заявок клиентов о предстоящих в квартале нуждах в наличных деньгах и их сумме, которую предполагается сдать в кассы коммерческого банка. При составлении таких прогнозов эмиссионно-кассовой деятельности коммерческие банки проводят специальное обследование денежного обращения, объемов предстоящих поступлений и выдач денег с учетом характера деятельности каждого клиента банка.

Заявку на подкрепление своей операционной кассы коммерческий банк подает не позднее чем за пять дней до возникновения такой потребности. Чтобы заявки подавались своевременно, в коммерческом банке должны быть четко налажены работа кассы и учет оборота денег.

Взаимоотношения коммерческого банка и расчетно-кассового центра строятся на договорной основе. Договор предусматривает применение коммерческими банками единого порядка обработки и упаковки денежных билетов и монет, правил приема, передачи денег, формы доставки. В договоре также оговаривается предельный остаток денег в операционной кассе коммерческого банка. Остаток денег в операционной кассе, превышающий установленный предельный размер, подлежит сдаче в оборотную кассу расчетного центра или передаче другому коммерческому банку, нуждающемуся в подкреплении оборотной кассы.

Как правило, приходные кассы принимают деньги по объявлению на взнос наличными деньгами, которое состоит из трех элементов, заполняемых клиентом, — объявления, квитанции, ордера. В объявлении указывают от кого принимаются деньги, на какой счет они зачисляются, сумму цифрами и прописью, назначение взноса. Объявление используется не только при внесении денег на счет, но и при оплате банковских услуг наличными деньгами (за открытие счета, выдачу чековой книжки и др.).

При операциях с наличными средствами используются денежные чеки, которые представляются в банк при снятии средств с расчетного счета (на заработную плату, пособия, командировочные расходы, хозяйственные нужды). Одновременно с заполнением чека его реквизиты переносятся на корешок, остающийся у предприятия в чековой книжке и являющий оправдательным документом. Чеки после их полного заполнения (указания суммы, заверения подписями и печатями) выдаются лицам, уполномоченным на получение средств. После принятия чека банк возвращает контрольную марку, по которой средства могут быть получены в назначенное время.

Для улучшения и ускорения кассового обслуживания в банковской практике внедряются современные системы электронных банковских услуг с использование пластиковых карт и банкоматов, что позволяет снизить трудоемкость кассовых операций и повысить их надежность.

Прочие активные операции банка совершаются с целью привлечения клиентов и получения дополнительного дохода, они разнообразны по форме, круг их пока ограничен. К их числу относятся операции с иностранной валютой и драгоценными металлами, трастовые, агентские, товарные, расчетные и др.

Деятельность банка должна быть построена с учетом рисков. Одним из основных является риск несбалансированной ликвидности. В связи с этим все банковские вложения группируются по степени ликвидности на три группы.

• 1. Высоколиквидные активы — это активы, находящиеся непосредственно в денежной форме (или их можно быстро перевести в нее). К ним относятся кассовая наличность, остатки средств на корреспондентских счетах в Центральном банке Российской Федерации и других банках, остатки средств на резервном счете в Банке России, вложения в быстрореализуемые ценные бумаги.
• 2. Ликвидные активы — это активы, которые могут быть превращены в денежные средства спустя определенный (кратковременный) период. К ним относятся различные краткосрочные вложения банка: ссуды, ценные бумаги, факторинговые операции и т. д.
• 3. Труднореализуемые и безнадежные активы — это активы, которые сопряжены с проблемами по их реализации. Как правило, нет возможности эти активы перевести в более ликвидные (денежные средства) быстро или без больших потерь для банка.

Активные операции банка всегда связаны с риском, а защитные меры, применяемые банком, зависят от степени их риска. Активы делятся на следующие группы риска Инструкция Банка России от 16 января 2004 г. № 110-И «Об обязательных нормативах банков», глава 2.:

• 1) активы, имеющие нулевую степень риска (средства на корреспондентском и депозитном счетах в Банке России, а также на корреспондентских счетах расчетных центров организованного рынка ценных бумаг (далее — ОРЦБ) в Банке России, средства, депонируемые уполномоченными банками в Банке России, природные драгоценные камни в хранилищах банка и в пути, средства на счетах кредитных организаций по кассовому обслуживанию филиалов, вложения в государственные долговые обязательства стран из числа «группы развитых стран»);
• 2) активы с невысокой степенью риска (кредитные требования, то есть требования банка к заемщику (контрагенту), которым присущ кредитный риск, включая ссуды, ссудную и приравненную к ней задолженность, кредитные требования под гарантии (поручительства) правительств стран из числа «группы развитых стран», вложения в долговые обязательства Российской Федерации, вложения в государственные долговые обязательства стран, не входящих в число «группы развитых стран», кредитные требования к Министерству финансов Российской Федерации, учтенные векселя, выданные и (или) акцептованные и (или) авалированные федеральными органами исполнительной власти и т. д.);
• 3) активы, вероятность возникновения риска по которым относительно высокая (вложения в долговые обязательства субъектов Российской Федерации и органов местного самоуправления, средства на счетах участников расчетов в расчетных небанковских кредитных организациях, а также на счетах в расчетных центрах ОРЦБ, кредитные требования к международным банкам развития, кредитные требования под залог государственных ценных бумаг Российской Федерации в части, равной рыночной стоимости указанных ценных Бумаг и т. д.);
• 4) активы с высоким риском (средства на корреспондентских счетах в банках-резидентах Российской Федерации и банках-нерезидентах стран, не входящих в число «группы развитых стран», а также стоимость драгоценных металлов, кредитные требования к банкам-резидентам Российской Федерации сроком размещения до 30 календарных дней, вложения в ценные бумаги (акции и долговые обязательства) торгового портфеляи т.д.);
• 5) активы, риск по которым составляет 100% (все остальные инвестиции банка).

Учитывая развитие банковского сектора в стране невозможно его развитие без изучения опыта развитых стран.