Разработка финансового раздела бизнес-плана развития средств связи

Данные для заполнения показателя «освоения мощности» данной формы определяются расчетным путем на основании прироста мощности и заданными уровнями освоения проектной мощности (представлены в исходных данных).

Раздел инвестиции включает в себя следующие показатели:

капитальные вложения (с НДС);

прирост оборотных средств;

другие инвестиции;

амортизационные отчисления на полное восстановление от основных фондов по проекту.

Значения показателя «амортизационные отчисления» приводятся со знаком «минус», поскольку компенсируют требуемые по проекту капитальные вложения и по сути своей являются источниками инвестиций.

Значение показателя «нераспределенная прибыль» табл. 3.9 заполняются в соответствии с данными соответствующих показателей табл. 3.

8.

Финансирование проекта осуществляется за счет собственных средств. (табл. 3.9).

Таблица 3.9- Финансовый план-график

Таблица 3.10 составляется для осуществления финансового планирования по разрабатываемому инвестиционному проекту, т. е. для отражения и составления по годам проектного периода изменений в величинах притоках и оттоков денежных средств, а также для определения размера чистого денежного потока (т.е. сальдо притоков и оттоков средств).

Она составляется на весь проектный период, включающий период осуществления вложений в проект, время освоения введенных мощностей и период работы объекта на полную мощность до конца задаваемого исходными данными проектного периода. Притоки средств по годам проектного периода включает в себя выручку от реализации продукции (т.е. доходы от прироста услуг связи по проекту) без НДС, собственные средства накопленные предприятием до начала проекта, заемные средства в виде полученных кредитов и т. п. В данном проекте используются собственные средства, которые берутся из прибыли и части амортизационных отчислений.

Объемы поступлений средств от реализации услуг по годам периода заполняются в соответствии с итоговой строкой табл. 3.4 .

Отток средств по годам проектного периода включает в себя все инвестиции по проекту, в том числе капитальные вложения за счет всех источников (с НДС) и прирост оборотных средств; эксплуатационные расходы (без амортизационных отчислений); налоги, выплачиваемые из прибыли.

Значения показателя «капитальные вложения» принимаются по данным табл. 2.

5. Прирост оборотных средств рассчитываются в соответствии с коэффициентом, определяющим эти средства.

Эксплуатационные расходы в оттоках средств берутся из табл. 3.7, но показываются без учета амортизационных отчислений на полное восстановление.

Амортизационные отчисления — особая калькуляционная статья, начисленная сумма амортизации никуда не выплачивается и может являться внутренним источником финансирования.

Раздел 3 табл. 3.10 представляет собой сальдо притоков и оттоков денежных средств за каждый год проектного периода, а также нарастающим итогом. Сальдо притоков и оттоков также исчисляется отдельной строкой нарастающим итогом как сумма годового сальдо текущего года и предыдущего периода с соответствующим знаком (как алгебраическая сумма).

Положительное сальдо свидетельствует о правильном финансовым планировании инвестиционного проекта. В году, в котором осуществлено завершение строительства (2011) — нулевое сальдо, что свидетельствует об обеспечении инвестиций суммой собственных средств.

В таблице 3.10 приведено движение денежных средств проекта.

Анализ движения в динамике отражает фактическое состояние счета предприятия, реализующего проект, и показывает сальдо на начало и конец расчетного периода. С позиции финансового планирования состоятельность проекта означает положительное сальдо баланса поступлений и платежей в течение всего срока жизни проекта. Анализ таблицы 3.10 показывает, что проект имеет положительное значение накопленной суммы денежных средств на всем периоде реализации, что говорит о его финансовой состоятельности.

Рис. 3.

1. — Движение денежных средств

Таблица 3.10- Движение денежных средств

Расчет показателей эффективность инвестиционного проекта Данные для расчета показателей эффективность инвестиционного проекта на основе чистой текущей стоимости берем из ранее заполненных таблиц.

Для оценки эффективности инвестиционного проекта или для выбора оптимального варианта технических решений, обеспечивающих наибольшую эффективность инвестиционных вложений, используется метод дисконтирования, позволяющий привести к одинаковой размерности во времени разность между всеми поступающими средствами и затратами по каждому году (чистый дисконтированный поток денежных средств).

Приведение к одинаковой размерности осуществляется с помощью коэффициента дисконтирования — коэффициента приведения к текущей стоимости.

Чистый дисконтированный поток денежных средств нарастающим итогом (ЧТС) показывает конкретный год, в котором отрицательное сальдо чистой текущей стоимости (ОЧТС) перейдет в положительное сальдо чистой текущей стоимости (ПЧТС) — этот год и будет годом окупаемости инвестиций, определенным по чистой текущей стоимости.

В таблице 3.11 рассчитана эффективность инвестиционного проекта на основе чистой текущей стоимости. Ставку дисконтирования принимаем 12%.

Чистая текущая стоимость проекта равна 375 128 тыс. руб., что означает преемственность проекта по данному критерию. На рисунке 3.8 приведен график изменения ЧТС и накопленного суммарного денежного потока в процессе реализации инвестиционного проекта.

Индекс доходности определяем по методике, приведенной в главе 1. Индекс доходности PI = 715 076/339 948 = 2.10

Внутреннюю норму прибыли IRR определяем методом итераций. При значении коэффициента дисконтирования 36.9% NPV равно 0.

Таблица 3.11- Эффективность инвестиционного проекта на основе чистой текущей стоимости

Рисунок 3.6 — Динамика изменения ЧТС На практике применяют метод приблизительной оценки срока окупаемости (Ток.).

Ток t- - NPV (t-) / (NPV (t+) — NPV (t-)); (3.5)

где: t- - последний период реализации проекта, при котором разность накопленного дисконтированного дохода и дисконтированных затрат принимает отрицательное значение;

NPV (t-) — последнее отрицательное значение NPV;

NPV (t+) — первое положительное значение NPV.

Дисконтированный срок окупаемости проекта равен 4,12 года.

Простой срок окупаемости проекта равен 3,53 года.

Анализ чувствительности и устойчивости проекта Анализ чувствительности и устойчивости проекта к рискам проведем в соответствии с «Методическими рекомендациями по оценке эффективности инвестиционных проектов. Официальное издание.» [3, с.137]. Выходные показатели проекта могут существенно измениться при неблагоприятном изменении (отклонении от проектных) некоторых параметров. Рекомендуется проверять реализуемость и оценивать эффективность проекта в зависимости от изменения следующих параметров:

инвестиционных затрат (или их отдельных составляющих);

объема производства;

издержек производства и сбыта (или их отдельных составляющих);

процента за кредит;

прогнозов общего индекса инфляции, индексов цен и индекса внутренней инфляции (или иной характеристики изменения покупательной способности) иностранной валюты;

задержки платежей;

длительности расчетного периода (момента прекращения реализации проекта);

других параметров, предусмотренных в задании на разработку проектной документации.

При отсутствии информации о возможных, с точки зрения участника проекта, пределах изменения значений указанных параметров рекомендуется провести вариантные расчеты реализуемости и эффективности проекта последовательно для следующих сценариев: уменьшение цен на продукцию, уменьшение объема продаж; увеличение инвестиций, увеличение уровня производственных издержек, увеличение от проектного уровня постоянных издержек Проект считается устойчивым по отношению к возможным изменениям параметров, если при всех рассмотренных сценариях:

NPV положительно;

обеспечивается необходимый резерв финансовой реализуемости проекта.

В таблице 3.12 приведено описание факторов риска и неопределенности, области влияния факторов и возможные причины возникновения риска.

Таблица 3.12- Описание факторов риска

Анализ чувствительности является полезным средством при оценке риска инвестиционного проекта. Данный анализ предпринимается для выявления параметров (компонентов денежного потока), колебания которых оказывают существенное влияние на конечный результат проекта.

Возможный диапазон изменения каждого фактора определен на основе анализа информации о возможных условиях реализации проекта. Общий диапазон возможного изменения фактора определяется как разность между максимальным и минимальным размером его возможного отклонения. В табл. 3.13 проведен анализ границ возможных отклонений ЧТС при соответствующих колебаниях значений факторов.

Таблица 3.13- Анализ границ возможных отклонений ЧТС при соответствующих колебаниях значений факторов

Для установления возможного диапазона значений ЧТС в диапазоне изменения каждого фактора вначале определяется размер отклонений ЧТС от его базового значения. Затем как разность между максимальным и минимальным значениями ЧТС определяется возможный диапазон его колебаний в зависимости от изменения каждого фактора (табл. 3.14).

Уровень чувствительности ЧТС к изменению каждого фактора определяется с помощью коэффициента эластичности. Коэффициент эластичности показателя эффективности проекта от факторного показателя его формирования определяется по формуле:

(3.6)

где КЭп — коэффициент эластичности изменения показателя эффективности проекта от изменения факторного показателя на 1%, %;

ДИэп — диапазон изменения показателя эффективности проекта в пределах возможного диапазона изменения факторного показателя, %;

ДИф — возможный диапазон изменения факторного показателя, установленный в процессе анализа, %.

Факторы ранжируются по степени их влияния на изменение ЧТС на основе рассчитанных коэффициентов эластичности изменения ЧТС. В систему ключевых факторов включаются те из них, по которым коэффициент эластичности изменения ЧТС равен или превышает единицу. Наибольший ранг получает фактор риска, коэффициент значимости которого наибольший.

Коэффициент значимости i-го фактора определяется по формуле 3.7:

(3.7)

где КЗi — коэффициент значимости i-го фактора; КЭi — коэффициент эластичности i-го фактора, %.

Таблица 3.14 — Анализ значимости факторов

Наиболее значимыми факторами являются плата за трафик, объем капитальных вложений, норма дисконта. Установочная плата и заработная плата очень незначительно влияют на значение чистой текущей стоимости.

Анализ рискованности подразумевает корректировку результатов анализа значимости с учетом вероятности наступления рисковых событий по каждому фактору.

Показатель рискованности i-го фактора определяется по формуле 3.8:

(3.8)

где ПРi — показатель рискованности i-го фактора;

РРi — вероятность наступления рискового события по i-му фактору, %.

Коэффициент рискованности i-го фактора определяется по формуле 3.9:

(3.9)

где КРi — коэффициент рискованности i-го фактора.

Факторы ранжируются по степени их рискованности. Наибольший ранг получает фактор риска, коэффициент рискованности которого выше.

Вероятность наступления рисковых событий по каждому фактору риска проекта определены, исходя из следующих соображений.

По факторам — тарифы на услуги связи (абонентская плата, установочная плата, плата за трафик) и заработная плата работников вероятность наступления риска высокая (80−100%), поскольку значения данных факторов изменяются каждые полгода или год.

Изменение факторов — ставки налогов и норма дисконта прогнозировать сложно, вероятность наступления рисковых ситуаций по ним принята равной 50%.

По фактору — объем капитальных вложений — прогноз делать также сложно (вероятность принята равной 50%), так как, несмотря на контракт на поставку оборудования, ряд других факторов могут значительно повлиять на стоимость проекта.

В таблице 3.15 проведен анализ рискованных факторов с учетом вероятности наступления рискового события.

Таблица 3.15-Анализ рискованных факторов

Максимальный коэффициент рискованности имеют следующие факторы: плата за трафик, объем капитальных вложений, норма дисконта.

На рис. 3.7 приведены значимость и рискованность факторов.

Рисунок 3.7 — Значимость и рискованность факторов Наиболее значимые факторы являются и наиболее рискованными.

Таким образом, анализ значимости факторов и анализ рискованности факторов позволили выявить ключевой фактор риска данного проекта — плата за трафик.

Таблица 3.16 — Основные показатели, которые должны быть достигнуты при реализации проекта

Анализ структуры доходов от основной деятельности показывает, что почти 70% доходов составляет плата за трафик. Анализ структуры расходов показывает, что 79,9% расходов составляют отчислений доходов от трафика. Финансирование проекта осуществляется за счет собственных средств.

Чистая текущая стоимость проекта равна 375 128 тыс. руб., что означает преемственность проекта по данному критерию. Индекс доходности равен 2.

10. Внутренняя норма прибыли равна 36,9%. Дисконтированный срок окупаемости проекта равен 4,12 года. Простой срок окупаемости проекта равен 3,53 года.

Проведен анализ границ возможных отклонений ЧТС при соответствующих колебаниях значений факторов. Наиболее значимыми факторами являются плата за трафик, объем капитальных вложений, норма дисконта. Установочная плата и заработная плата очень незначительно влияют на значение чистой текущей стоимости. Максимальный коэффициент рискованности имеют следующие факторы: плата за трафик, объем капитальных вложений, норма дисконта. Наиболее значимые факторы являются и наиболее рискованными.

Безопасность жизнедеятельности Безопасность трудовой (производственной) деятельности представляет собой комплексную систему мер защиты человека на производстве и производственной среды (среды обитания) от опасностей, формируемых конкретным производственным (технологическим) процессом, т. е. такое состояние трудовой (производственной) деятельности, при котором с определенной вероятностью исключаются потенциальные производственные опасности, влияющие на здоровье человека. Безопасность следует понимать как комплексную систему мер защиты человека и среды обитания от опасностей, формируемых конкретной деятельностью. Чем сложнее вид деятельности, тем более комплексна система защиты (безопасность этой деятельности). Комплексную систему составляют следующие меры защиты: правовые, организационные, экономические, технические, санитарно-гигиенические, лечебно-профилактические.

Сочетание различных факторов, формируемых в производственной среде, определяет условия труда работающих на производстве. Они оказывают влияние на здоровье и работоспособность человека.

Различают три функциональных состояния организма как реакцию на воздействие условий труда: нормальное, пограничное (между нормой и патологией) и патологическое. Эти состояния можно использовать в качестве физиологической шкалы для определения тяжести и напряженности труда.

Нормальное функциональное состояние организма: Условия работы соответствуют ПДК и ПДУ. Работоспособность не нарушается, отклонений в состоянии здоровья в связи с профессиональной деятельностью не наблюдается на протяжении всей трудовой деятельности человека.

Пограничное функциональное состояние организма: у практически здоровых людей в процессе труда ухудшается большинство физиологических показателей (особенно в конце смены или недели). Появляются типичные производственно обусловленные предзаболевания.

Патологическое функциональное состояние: Условия труда, которые в конце смены, недели формируют реакции, характерные для патологического функционирования организма у практически здоровых людей, исчезающие у большинства работников после полноценного отдыха. Однако у некоторых работников они могут перейти в производственно обусловленные и профессиональные заболевания.

Анализ и нормирование опасных и вредных производственных факторов при работе с персональным компьютером Работа с современным телекоммуникационным оборудованием сопряжена с рядом воздействующих на организм человека вредных факторов.

Повышенная или пониженная влажность и температура, повышенная подвижность воздуха рабочей зоны Одним из факторов воздействия внешней среды являются микроклиматические условия.

Атмосферный воздух в своем составе содержит (в процентах по объему):

— азот — 78.

08%;

— кислород — 20.

95%;

— аргон, неон и другие инертные газы — 0.

93%;

— углекислый газ — 0.

03%;

— прочие газы — 0.

01%.

Воздух такого состава наиболее благоприятен для дыхания.

Влажность воздуха оказывает большое влияние на терморегуляцию организма. Оптимальная величина влажности составляет 40−60%.

Человек постоянно находится в процессе теплового взаимодействия с окружающей средой. Благоприятные условия труда предполагают следующие метеорологические показатели в производственных помещениях и на рабочем месте: температура 20˚С — 23˚С. Для преимущественно умственной или легкой мышечной работы, допустимая температура составляет 19˚С — 21˚С. При воздействии высокой температуры и интенсивного теплового излучения возможен перегрев организма, характеризующийся повышением температуры тела, обильным потовыделением, учащением пульса, повышением частоты дыхания, резкой слабостью, головокружением. В тяжелых случаях — появлением судорог или теплового удара.

Движение воздуха в помещениях является одним из важных факторов, влияющим на тепловое самочувствие человека. Скорость движения воздуха не должна превышать 0,1 м/с.

Температура и влажность в помещении, должна поддерживаться в соответствии с оптимальными нормами микроклимата по ГОСТ 12.

1.005−88 в зависимости от периода года и категории работ и приведены в таблице 4.1:

Таблица 4.1 — Оптимальные нормы микроклимата Период Категория работ Температура

[˚С ] Относитель-ная влажность, % Скорость движения воздуха [ м/с] холодный теплый Легкая 1a Легкая 1a 20 — 22

21 — 23 60 — 40

60 — 40 0.1

0.1

В качестве средства для контроля над температурой и влажностью можно применить вентиляцию. Вентиляция регулирует воздухообмен между помещением и окружающей средой за счет устройств для отработки, транспортирования, подачи чистого воздуха и удаления воздуха, содержащего избыточную теплоту, влагу, вредные примеси.

Повышенный уровень шума на рабочем месте Одним из наиболее распространенных факторов внешней среды, неблагоприятно воздействующих на организм человека, является шум.

Любой источник шума характеризуется, прежде всего, звуковой мощностью. Мощность источника звука — это общее количество звуковой энергии, излучаемой источником шума в окружающее пространство за единицу времени. Шум вредно действует на организм и снижает производительность труда.

Уровень звукового давления по отношению к порогу слышимости L=120−130 Дб соответствует порогу болевого ощущения. Звуки, превышающие по своему уровню этот порог, могут вызывать боли и повреждения в слуховом аппарате. Шум создает значительные нагрузки на нервную систему человека, оказывает на него психологическое воздействие.

Таблица 4.2 — Допустимые уровни шума Рабочее место Уровень звукового давления в [дБ] в октавных полосах со среднегеометрическими частотами, [Гц] Уровни звука, [дБа] 63 125 250 500 1000 2000 4000 8000

Помещение для размеще-ния шумных агрегатов ЭВМ 71 61 54 49 45 42 40 38 50 Классификация методов и средств защиты от шума приведена в ГОСТ 12.

1.029−83; акустические расчеты, расчет и проектирование средств звукоизоляции приведены в СНиП 11−12−95 «Защита от шума «.

Для защиты от шума, при наличие в помещении источников направленного шума, выбрав правильно расположение техники при котором шум будет направлен в противоположную сторону от рабочего персонала, можно снизить уровень шума воздействующего на рабочего на 10−15 дБА. Средства и методы защиты от шума, применяемые на рабочих местах, по отношению к защищиаемому объекту подразделяются на:

Средства и методы коллективной защиты Средства и методы индивидуальной защиты Опасный уровень напряжения в электрической цепи, замыкание которой может произойти через тело человека Питание основных приспособлений и механизмов осуществляется от сети 220 В 50Гц, что создает опасность поражения электрическим током. Общие требования при работе с электроустановками изложены в ГОСТ 12.

1.019−81. ГОСТ 12.

1.038−82 определяет предельно допустимые уровни напряжений прикосновения и токов, которые приведены в таблице:

Таблица 4.3 — Предельно допустимые уровни напряжений прикосновения и токов Род тока Предельно допустимое напряжение прикосновения, [В] Предельно допустимый уровень тока, [мА] Переменный, 50 Гц 2.0 0.3 Постоянный 8.0 1.0 В помещении зала телекоммуникационного оборудования основными техническими средствами, обеспечивающими безопасность работ, являются: заземление, зануление, отключение.

Конструкция всех элементов телекоммуникационного оборудования должна исключать возможность прикосновения человека к частям и элементам под напряжение свыше 36 В при любых, в том числе ошибочных, действиях пользователя, не связанных со вскрытием корпуса.

Система электропитания должна обеспечивать гальваническую развязку от потенциала «земли» с сопротивлением не менее 1МОм. Система электропитания должна быть оборудована устройством защитного отключения, обеспечивающим отключение питающих напряжений от рабочих мест при возникновении утечки на «землю» свыше 10мА, при перегрузках и коротких замыканиях. Система электропитания должна обеспечивать защитное отключение при перегрузках и коротких замыканиях в цепях нагрузки, а также аварийное ручное отключение.

Конструкция всех элементов должна исключать вскрытие корпусов или крышек без использования специального инструмента (ключа, отвертки и т. д.).

На частях устройств, связанных с действиями, представляющими опасность, наносятся хорошо заметные предупредительные надписи («Под напряжением не вскрывать» и др.). Другие общие требования по обеспечению механической и электрической безопасности — по ГОСТ Р50 377−92, ГОСТ 12.

2.007.

0−75 и ГОСТ 25 861–83.

Повышенный уровень вибрации Основными источниками вибрации на рабочих местах являются такие устройства, как вентиляторы. Нормы вибрации на рабочих местах определены ГОСТ 12.

1.012−90 и приведены в таблице 4.

4.

Таблица 4.4 — Допустимые нормы технологической вибрации

Вид вибрации Направле-ния, по которым нормируется вибрация Среднеквадратическое значение виброскорости,

(не более) Логарифмические уровни виброскорости () в октавных полосах со среднегеометрическими частотами () 1 2 4 8 16 31.5 63 125 Общая Вибра-ция в вычислитель-ных центрах Вертикальная (по оси Y) или горизонтальная (по осям X, Z) Повышенный уровень излучения Нормы напряженности электромагнитного поля и плотности магнитного потока приведены в таблице 4.5 (СаН ПиН 2.

2.2. 542−96) .

Таблица 4.5 — Нормы напряженности электромагнитного поля и плотности магнитного потока

Диапазон Частот Напряженность электромагнитного поля на расстоянии 50 см вокриг БДТ поэлектрической составляющей должна быть не более: Плотность магнитного потока должна быть не более: 5Гц-2кГц 25 В/м 250 нТл 2−400кГц 2,5В/м 25нТл Поверхностный электростатический потенциал не должен превышать 500 В Борьба с ультразвуком сводится к экранированию строчного трансформатора монитора специальным пластиком, поглощающим ультразвуковую волну. Стандарт TCO'99 предусматривает полное отсутствие ультразвукового излучения в процессе работы монитора.

Недостаточная освещенность рабочей зоны Правильно спроектированное и выполненное освещение обеспечивает возможность нормальной производственной деятельности. При освещении производственных помещений используют естественное и искусственное освещение. Недостаток естественного света предусматривает применение системы искусственного освещения. Освещенность на рабочем месте должна соответствовать характеру зрительной работы, который определяется следующими тремя параметрами:

объект различения — наименьший размер рассматриваемого предмета;

фон — поверхность, прилегающая непосредственно к объекту различения;

контраст объекта с фоном — характеризуется соотношением яркостей рассматриваемого объекта.

Для обеспечения необходимой освещенности необходимо применить общее искусственное освещение, при котором светильники размещаются в верхней зоне помещения равномерно (общее равномерное освещение) или применительно к расположению оборудования (общее локализованное освещение).

Минимально допустимые величины гигиенических параметров искусственного освещения согласно СНиП 23−05−95 приведены в таблице 4.

6.

Таблица 4.6 — Допустимые параметры освещенности Характеристика зрительной работы Наименьший или эквивалентный размер объекта Разряд зрительной работы Подразряд зрительной работы Контраст объекта с фоном Характеристика фона Искусственное освещение Естественное освещение Совмещенное освещение Освещенность, Лк Сочетание нормируемых величин: показателя ослепленности и коэффициента пульсации КЕО, е н, % КЕО, е н, % При системе комбинированного освещения При системе общего освещения при верхнем или комбинированном освещении при боковом освещении при верхнем или комбинированном освещении при боковом освещении Всего В том числе от общего P Kп, % Высокой точности от

0.30

до

0.50 III г большой средний 400 200 200 40 15 — - 3.0 1.2

Психофизиологические ОВПФ Эта группа ОВПФ по характеру воздействия на оператора подразделяется на физические и нервно-психические нагрузки. К физическому фактору относится гиподинамия, вызванная малой подвижностью оператора во время работы. Для предотвращения этого фактора необходимо устраивать перерывы для проведения производственной гимнастики.

Из нервно-психических ОВПФ на операторе сказывается умственное перенапряжение, а также напряжение зрительных анализаторов. Для разработки мероприятий по снижению действия психофизиологических ОВПФ необходимо руководствоваться нормами, установленными ГОСТ 12.

2.032 «Рабочее место при выполнении работ сидя» и ГОСТ 12.

2.061 «Общие требования к рабочим местам» .

Пожарная безопасность Согласно ГОСТ 12.

1.004−91, пожарная безопасность обеспечивается системой предотвращения пожара и системой пожарной защиты. Под системами пожарной безопасности понимаются комплексы организационных мероприятий и технических средств, направленных на предотвращение воздействия на людей опасных факторов пожара, a также минимизацию материального ущерба. Опасными факторами пожара, воздействующими на людей, являются: открытый огонь и искры, повышенная температура воздуха предметов и т. п., токсичные продукты горения, дым, пониженная концентрация кислорода, повреждение и обрушение зданий, сооружений, установок, взрывы.

В соответствии со Сни

П 02.

01.02−85 и НПБ 105−95 здания узлов связи имеют вторую степень огнестойкости. Категорией их пожароопасности в соответствии со Сни

П 02.

09.02−85 является категория «В». В самих помещениях должны быть установлены перегородки из несгораемых материалов. Особые требования предъявляются также к устройству кабельных коммуникаций. Все виды кабелей прокладывают в металлических газовых трубах вплоть до распределительных щитов и стоек питания. В машинном зале кабельные линии прокладывают под технологическими полами, которые выполняют из негорючих и трудно горючих материалов с пределом огнестойкости не менее 0.5 ч.

В соответствии с СНиП 02.

01.02−85 и СНиП 02.

09.02−85 в помещении узлов связи должны иметься первичные средства пожаротушения. При площади помещения 100 м² это:

углекислотный огнетушитель ОУ-8 — 2 шт.,

сигнализатор РИД-1 — 4 шт.

Необходимы два эвакуационных выхода. В помещениях вычислительных центров следует использовать установки газового пожаротушения. Места нахождения противопожарных средств должны быть обозначены указательными знаками по ГОСТ 12.

4.026−76. Подходы к огнетушителям должны быть удобны и не загромождены.

Экологическая безопасность В помещениях узлов связи есть приборы, например мониторы, которые излучают электромагнитные волны, вредные для человека. Однако, в последнее время, при изготовлении приборов подобного рода, эти приборы должны соответствовать международным стандартам, которые вводят ограничения на электромагнитные излучения. В настоящее время, при применении современных приборов, помещения узлов связи можно отнести к экологически безопасным объектам.

Основным фактором, влияющих на загрязнение ОС, является выброс в атмосферу запыленного воздуха из системы вентиляции. Для удаления из выбрасываемого воздуха пыли в системе очистки следует использовать фильтры.

В данной главе был проведен анализ ОВПФ, которые оказывают влияние на нормальные условия труда при работе в узлах связи, также рассмотрены вопросы пожарной безопасности и экологической безопасности.

Заключение

Основу финансовой модели бизнес-плана составляет ядро из обязательных блоков расчета: прибыли, потока денежных средств и финансового баланса. Параметры каждого из основных блоков, соответствующие каждому интервалу времени, определяются с учетом объема производства, инвестиционных вложений, а также структуры источников финансирования.

Финансовая модель проекта позволяет смоделировать развитие проекта в различных условиях и решить следующие задачи:

Определить финансовую состоятельность или ликвидность проекта.

Рассчитать экономическую эффективность проекта.

Оценить чувствительность и устойчивость проекта к различным внешним воздействиям.

В расчетах эффективности рекомендуется учитывать неопределенность, т. е. неполноту и неточность информации об условиях реализации проекта, и риск, т. е. возможность возникновения таких условий, которые приведут к негативным последствиям для участников проекта.

В настоящее время на рынке представлено множество разнообразных программных продуктов, которые помогают быстро создать грамотный бизнес-план. При этом документ будет соответствовать международным стандартам и содержать не только финансовые расчеты, но и аналитическую часть.

ОАО «Сибирьтелеком» — крупнейший телекоммуникационный оператор региона. Компания занимает более 34% совокупного объема рынка, предоставляя большинство телекоммуникационных услуг на третьей части России. Наиболее прочные позиции «Сибирьтелеком» занимает на рынках традиционных услуг местной проводной телефонии и внутризоновой связи. В Новосибирской области ОАО «Сибирьтелеком» занимает 89% рынка услуг местной связи, 98% - услуг внутризоновой связи, а также 34,3% рынка Интернет-доступа.

В 2010 году в Новосибирске введено в эксплуатацию 1 млн. 17 тыс. кв. метров жилья. Больше всего жилых домов введено в Октябрьском (22 дома — 256,062 тыс. кв. метров) и в Ленинском (24 дома — 188,07 тыс. кв. метров) районах. Всего было построено и введено в эксплуатацию 14 477 квартир. Одним из наиболее быстроразвивающихся регионов является Юго-Западный жилмассив Ленинского района Новосибирска.

Быстрое развитие Юго-Западного жилмассива обусловило необходимость развития телефонной сети. ОАО «Сибирьтелеком» планирует построить в районе АТС емкостью 20 000 абонентов.

В качестве технического решения принята городская типа АТС М-200. Функционально структура Городской АТС М-200 отражает современные тенденции развития коммутационного оборудования в сетях связи нового поколения (NGN-сеть). Надежная работа Городской АТС М-200 обеспечивается благодаря открытой архитектуре станции в соответствии с рекомендациями МСЭ-Т и точному соблюдению международных стандартов.

Предполагается ввести в эксплуатацию 12 000 телефонных номеров, в том числе 9 700 физические лица, 1500 коммерческие организации, 800 бюджетные организации.

Анализ структуры капитальных вложений показывает, что почти половину (48%) вложений составляют затраты на линейно-кабельные сооружения. Стоимость оборудования составляет 37%.

Анализ структуры доходов от основной деятельности показывает, что почти 70% доходов составляет плата за трафик. Анализ структуры расходов показывает, что 79,9% расходов составляют отчислений доходов от трафика. Финансирование проекта осуществляется за счет собственных средств.

Чистая текущая стоимость проекта равна 375 128 тыс. руб., что означает преемственность проекта по данному критерию. Индекс доходности равен 2.

10. Внутренняя норма прибыли равна 36,9%. Дисконтированный срок окупаемости проекта равен 4,12 года. Простой срок окупаемости проекта равен 3,53 года.

Проведен анализ границ возможных отклонений ЧТС при соответствующих колебаниях значений факторов. Наиболее значимыми факторами являются плата за трафик, объем капитальных вложений, норма дисконта. Установочная плата и заработная плата очень незначительно влияют на значение чистой текущей стоимости. Максимальный коэффициент рискованности имеют следующие факторы: плата за трафик, объем капитальных вложений, норма дисконта. Наиболее значимые факторы являются и наиболее рискованными.

Анализ технико-экономических показателей показывает экономическую эффективность принятых решений и приемлемость инвестиционной программы. В целом технико-экономические показатели подтверждают правильность принятых решений и вполне приемлемы для реализации на предприятии, с целью расширения сети.

Так как инвестирование осуществляется только из внутренних источников, это значительно уменьшает многие виды рисков. Анализ чувствительности показал, что проект является безрисковым по фонду оплаты труда, объему капитальных вложений, тарифам на установку, абонентской плате, норме дисконта и ставки налогов и рискованным к уменьшению платы за трафик.

По итогам проведенной работы можно сделать вывод, что по всей совокупности показателей проект реконструкции с расширением телефонной сети г. Новосибирска является эффективным.

Список использованных источников

Федеральный закон от 25.

02.1999г. № 39-ФЗ «Об инвестиционной деятельности в РФ, осуществляемый в форме капитальных вложений»

Федеральный закон от 9 июля 1999 г. N 160-ФЗ «Об иностранных инвестициях в Российской Федерации» (с изменениями от 21 марта, 25 июля 2002 г., 8 декабря 2003 г., 22 июля 2005 г., 3 июня 2006 г., 26 июня 2007 г., 29 апреля 2008 г.)

Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов. Официальное издание. ВК-477. — М.:Экономика, 2000. — 422 с.

Абрамс Ронда. Как составить наилучший бизнес-план для любой отрасли и сферы деятельности. — М.: Прайм-Еврознак, 2008. -544 с.

Басовский Л. Е. Басовская Е.Н. Экономическая оценка инвестиций. — М.: Инфра-М. 2008, — 240 с.

Балдин К. В., Передеряев И. И., Голов Р. С. Инвестиции в инновации. — М.: Дашков и Ко, 2008 г.-240 с.

Бизнес-план инвестиционного проекта: отечественный и зарубежный опыт, современная практика: учебное пособие для вузов / рук. авт. коллектива и ред. В. М. Попов [и др.]. — М.: Финансы и статистика, 2010. — 486 с.

Бирман Г., Шмидт С. Капиталовложения. Экономический анализ инвестиционных проектов. — М.: Юнити-Дана, 2003 г. — 632 с.

Бланк И. А. Основы инвестиционного менеджмента. Киев.: Эльга, Ника-Центр, 2008. — 610 с.

Виленский П. Л., Лившиц В. Н., Смоляк С. А. Оценка эффективности инвестиционных проектов. Теория и практика. — М.: Дело, Академия народного хозяйства, 2008 г.-1104 с.

Вихров А. В. Инвестиционная программа предприятия. — М.: Ин-т микроэкономики (Экономика современной России), 2007. — 218 с.

Воронцовский А. В. Методы обоснования инвестиционных проектов в условиях определенности. — С-Пб.: Издательский дом Санкт-Петербургского государственного университета, ОЦЭиМ, 2004 г. — 184 с.

Горемыкин В. А. Бизнес-план. Методика разработки. 45 реальных образцов бизнес-планов. — М.: Ось-89, 2010. — 864 с.

Есипов В. Е., Маховикова Г. А., Касьяненко Т. Г., Мирзажанов С. К. Коммерческая оценка инвестиций. — М.: Кно

Рус, 2011 г.-704 с.

Инвестиционная политика: учебное пособие для вузов / ред. Ю. Н. Лапыгин. — М.: Кно

Рус, 2006. — 312 с.

Инновационно-инвестиционная стратегия промышленности. — М.: МГИУ, 2007 г.-340 с.

Ковалёв В. В. Методы оценки инвестиционных проектов. — М.: Финансы и статистика, 2003. — 144 с.

Колтынюк Б. А. Инвестиционные проекты. Учебник. — М.: Издательство Михайлова В. А.2003 г. — 622 с.

Лахметкина Н. И. Инвестиционная стратегия предприятия. — М.: Кно

Рус, 2007. — 368 с.

Лимитовский. М. А. Инвестиционные проекты и реальные опционы на развивающихся рынках. — М.: Юрайт, 2010 г.-496 с.

Липсиц И. В. Коссов В.В. Экономический анализ реальных инвестиций. М.: Экономистъ, 2007. — 412 с.

Марголин A. M. Экономическая оценка инвестиционных проектов. — М.: Экономика, 2007 г.- 368 с.

Орлова Е. Р. Инвестиции. — М.: Омега-Л, 2009 г.-240 с.

Орлова Е. Р. Инвестиции и инновации. — М.: Омега-Л, 2009 г.-200 с.

Риск-менеджмент инвестиционного проекта. — М.: Юнити-Дана, 2009 г.-544с.

Саати Т. Принятие решений. Метод анализа иерархий. ─ М.: Радио и связь, 1993, 316 с.

Сироткин С. А., Кельчевская Н. Р. Экономическая оценка инвестиционных проектов. — М.: Юнити-Дана, 2011 г.-312 с.

Станиславчик Е.Н. Бизнес-план. Управление инвестиционными проектами. — М.: Ось-89. — 128 с.

Староверова Г. С., Медведев А. Ю., Сорокина И. В. Экономическая оценка инвестиций. — М.: Кно

Рус, 2010 г.-312 с.

Сухарев О. С., Шманев С. В., Курьянов А. М. Экономическая оценка инвестиций. — М.: Альфа-Пресс, 2008 г.-244 с.

Теплова Т. В. 7 ступеней анализа инвестиций в реальные активы. Российский опыт. — М.: Эксмо, 2009 г.-368 с.

Цвиркун А. Д., Акинфиев В. К. Бизнес-план. Анализ инвестиций. Методы и инструментальные средства. — М.: Ось-89, 2009 г.-320 С.

Экономическая оценка инвестиций (+ CD-ROM)/ Под редакцией М. Римера. — С-Пб.: Питер, 2011 г.- 432 с.

Материалы Госкомстата России: «Инвестиции в экономику России» URL:

http://www.gks.ru/wps/portal/

Агентство инвестиционного синтеза. Проектирование бизнеса и организация инвестиционной деятельности. Статья: Инвестиционная стратегия для производственного предприятия — URL:

http://www.zinsin.ru

Материалы Института экономики переходного периода. — URL:

http://www.iet.ru/

Материалы ресурса «Корпоративный менеджмент» — URL:

http://www.cfin.ru/finanalysis/invest/appraisal_efficiency.shtml

Финансы. RU — URL:

http://www.finansy.ru/publ/inv/007zubov.htm

ОАО «Сибирьтелеком» — URL:

http://www.sibirtelecom.ru/

Приложение, А Таблица 1 — Исходные данные к дипломному проектированию