В 2010 г. задолженность перед поставщиками возросла на 297,7%. Задолженность перед прочими кредиторами снизилась в 2010 г. на 54%. Коэффициент оборачиваемости задолженности снизился на 28 дней или 47,4% в 2010 г. по сравнению с 2009 г. Длительность одного оборота увеличилась на 11 дней или на 246,6%.
3.2 Направления совершенствования управления дебиторской задолженностью на предприятии
Анализ дебиторской задолженности показал, что в 1 полугодии дебиторская задолженность выросла более чем в 4 раза. Это является негативной тенденцией, поэтому необходимо изменить политику управления дебиторской задолженностью.
Предприятие ООО «Альфа» рассматривает два направления совершенствования дебиторской задолженности:
Первое — ввести 100% предоплату товара.
Второе — ввести возможность отсрочки платежа на 30, 60, 100 дней.
Для того, чтобы выбрать одно направления работы необходимо проанализировать изменение сбыта товаров и выручки предприятия при данных условиях.
1. Ввести 100% предоплату товара.
Для того чтобы оценить, действенная ли данная система управления дебиторской задолженностью для покупателей ООО «Альфа», проведем опрос, как изменятся характер работы с предприятием в случае применения 100% оплаты товара.
Результаты опроса представлены в таблице 7.
Таблица 7 — Результаты опроса дебиторов по направлению «100% оплата товаров»
Список опрошенных организаций Сумма дебиторской задолженности 1 пол.
2010 г., тыс.
руб. Варианты ответов Согласен работать Не согласен работать Аванта 360 — Ак Пак 280 — В+2 124 + Волжскспецмонтаж 120 + Газовые технологии 37 + Жасо 189 + Интерком 315 — Искож 245 — Камаз 370 + Итого 2022
Таким образом, имея данные о возможном поведении дебиторов в случае введение 100% оплаты за продукцию, мы можем спроектировать снижение величины дебиторской задолженности на 2011 г. (таблица 8).
Таблица 8 — Снижение дебиторской задолженности ООО «Альфа» за счет применения системы 100% оплаты, тыс. руб.
Основные дебиторы Дебиторская задолженность до внедрения системы скидок Возможное снижение дебиторской задолженности Дебиторская задолженность после внедрения системы 100% оплаты В+2 124 124 0 Волжскспецмонтаж 120 120 0 Газовые технологии 37 37 0 Жасо 189 189 0 Камаз 370 370 0 Итого 840 840 0 Данные таблицы 8 позволяют сделать вывод, что разработанная система 100% оплаты позволит снизить размер дебиторской задолженности на 840 тыс. руб. Однако предприятие потеряет 4 дебитора (Аванта, Ак Пак, Интерком, Искож), что уменьшит выручку предприятия на 1182 тыс.
руб.
Общий эффект от разработки новой политики по отношению к покупателям ООО «Альфа»" представлен в таблице 9.
Таблица 9 — Предполагаемый эффект от разработки новой политики по отношению к дебиторам ООО «Альфа»
Показатели Значение показателя Сумма дебиторской задолженности до внедрения мероприятий, тыс. руб. 2022
Снижение дебиторской задолженности за счет использования системы скидок, тыс. руб. 840 Снижение дебиторской задолженности за счет за счет потери покупателей, которым не удобна система 100% оплаты, тыс. руб. 1182
Скорректированная величина дебиторской задолженности, тыс. руб. 0 Процент снижения дебиторской задолженности, % 100 Выручка от продажи продукции (26 310 тыс.
руб. за 1 пол.
2010 г.), тыс. руб. 25 128
Таким образом, в результате предложенных мероприятий, а именно применения системы 100% оплаты, величина дебиторской задолженности ООО «Альфа» сократиться с 2022 тыс. руб. до 0 тыс. руб., т. е. дебиторы, которых устраивают условия данной системы будут оплачивать товары сразу и предприятие получит 840 тыс.
руб., однако предприятие потеряет несколько крупных дебиторов и недополучит выручку в размере 1182 тыс.
руб. При этой системе предприятие потеряет 60% выручки, однако не будет иметь просроченную дебиторскую задолженность.
Рассмотрим второй вариант развития политики управления дебиторской задолженностью.
2. Ввести возможность отсрочки платежа на 30, 60, 100 дней.
Для того чтобы оценить, действенная ли данная система управления дебиторской задолженностью для покупателей ООО «Альфа», проведем опрос, как изменятся характер работы с предприятием в случае применения системы отсрочки платежа на 30,60,100 дней.
Результаты опроса представлены в таблице 10.
Таблица 10 — Результаты опроса дебиторов по направлению «отсрочка платежа»
Список опрошенных организаций Сумма дебиторской задолженности 1 пол.
2010 г., тыс.
руб. Варианты ответов 30 60 100 Аванта 360 + Ак Пак 280 + В+2 124 + Волжскспецмонтаж 120 + Газовые технологии 37 + Жасо 189 + Интерком 315 + Искож 245 + Камаз 370 + Итого 2022
Таким образом, имея данные о возможном поведении дебиторов в случае введение системы отсрочки оплаты за продукцию, мы можем спроектировать снижение величины дебиторской задолженности на 2011 г. (таблица 11).
Таблица 11 — Снижение дебиторской задолженности ООО «Альфа» за счет применения системы отсрочки оплаты, тыс. руб.
Основные дебиторы Дебиторская задолженность до внедрения системы скидок Возможное снижение дебиторской задолженности в течение 30 дней Возможное снижение в течение
60 дней Возможное снижение в течение
100 дней Аванта 360 360 Ак Пак 280 280 В+2 124 124 Волжскспецмонтаж 120 120 Газовые технологии 37 37 Жасо 189 189 Интерком 315 315 Искож 245 245 Камаз 370 370 Итого 2022 840 525 675 Данные таблицы 11 позволяют сделать вывод, что разработанная система отсрочки оплаты позволит снизить размер дебиторской задолженности на 2022 тыс. руб., т. е. на всю сумму дебиторской задолженности, но в течение 100 дней. Плюс данной системы состоит в том, что каждый месяц на протяжении 3-х месяцев предприятие будет получать треть суммы от всей дебиторской задолженности. Предприятие не потеряет дебиторов и сохранит уровень выручки.
Общий эффект от разработки новой политики по отношению к покупателям ООО «Альфа»" представлен в таблице 12.
Таблица 12 — Предполагаемый эффект от разработки новой политики по отношению к дебиторам ООО «Альфа»
Показатели Значение показателя Сумма дебиторской задолженности до внедрения мероприятий, тыс. руб. 2022
Снижение дебиторской задолженности течение 30 дней, тыс. руб. 840 Снижение дебиторской задолженности течение 60 дней, тыс. руб. 525 Снижение дебиторской задолженности течение 100 дней, тыс.
руб. 675 Снижение дебиторской задолженности за счет за счет потери покупателей, тыс. руб. 0 Скорректированная величина дебиторской задолженности по истечении 100 дней, тыс. руб. 0 Выручка от продажи продукции (26 310 тыс.
руб. за 1 пол.
2010 г.), тыс. руб. 22 310
Таким образом, в результате предложенных мероприятий, а именно применения системы отсрочки оплаты, величина дебиторской задолженности ООО «Альфа» сократиться с 2022 тыс. руб. до 0 тыс. руб. за 100 дней, т. е. дебиторы смогут выбрать удобный для них способ оплаты товаров, что позволит предприятию сохранить всех дебиторов, ликвидировать просроченную дебиторскую задолженность и не потеряет выручку.
Можно сделать вывод, что для предприятия ООО «Альфа» целесообразней ввести политику отсрочки платежа на 2010;2011 гг.
Заключение
Таким образом, можно сделать следующие выводы.
Важной задачей финансового менеджера по управлению дебиторской задолженностью является определение уровня риска неплатежеспособности партнеров-покупателей, расчет прогнозного значения резерва по сомнительным долгам и разработка рекомендаций по работе с фактически или потенциально неплатежеспособными партнерами.
Дебиторская задолженность в настоящее время стала наиболее ликвидным активом предприятия.
В ходе написания курсовой работы был проанализирован период деятельности ООО «Альфа» за 2007 — 2009 года.
Большая доля оборотных средств предприятия отвлекается на дебиторскую задолженность, поэтому необходимо разрабатывать систему новую систему управления дебиторской задолженностью.
Анализ дебиторской задолженности показал, что в 1 полугодии дебиторская задолженность выросла более чем в 4 раза. Это является негативной тенденцией, поэтому необходимо изменить политику управления дебиторской задолженностью.
Предприятие ООО «Альфа» рассматривает два направления совершенствования дебиторской задолженности:
Первое — ввести 100% предоплату товара.
Второе — ввести возможность отсрочки платежа на 30, 60, 100 дней.
После проведения анализа, можно сделать вывод, что для предприятия ООО «Альфа» целесообразней ввести политику отсрочки платежа на 2010;2011 гг., так как это позволит сохранить покупателей и даст новые возможности для увеличения сбыта и выручки.
Официальные законодательные и распорядительные документы:
Гражданский кодекс РФ: офиц. текст: (принят Госдумой часть I ФЗ от 30.
11.1994 № 51-ФЗ; часть II ФЗ от 26.
01.1996№ 14 ФЗ: с последними изм. и доп. по состоянию на 01.
04.2008). — М.: Эксмо, 2008. — 510с.
Постановление Правительства РФ «О некоторых мерах по реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве) предприятий» от 20.
05.2006г. № 498.
Распоряжение Федеральной службы России по делам о несостоятельности и финансовому оздоровлению от 31 марта 2005 г. № 13-р «О введении мониторинга финансового состояния организаций и учета их платежеспособности».
Федеральный Закон РФ «О несостоятельности (банкротстве)» от 8 января 2005 г. № 6-ФЗ, Российская газета, 20−21 января 2005 г.
Федеральный Закон РФ «О несостоятельности (банкротстве)» от 26.
10. 2006 г. № 127-ФЗ.
Учебно-методическая литература:
Авилова В. Холдинг как реальность нашей экономики/В. Авилова // Российский экономический журнал. — 2009 г. — № 4. — 23−26с.
Азоев Г. Л. Конкуренция: анализ, стратегия и практика. — М.: Центр экономики и маркетинга, 2008 г. — 209с.
Акционек С. П. Теория переходного периода к рынку. — М.: Экономика, 2007 г. — 151с.
Алов А.Н. и др. Хозяйственные связи. — М.: Экономика, 2010 г. — 282с.
Андрющенко С. А. Прогноз сбалансированного развития регионального АПК (программный аспект). — М.: Наука, 2007 г. — 160с.
Антикризисное управление от банкротства — к финансовому оздоровлению/под.
ред. Г. П. Иванова. — М.: ЮНИТИ, 2008 г. — 317 с. I том.
Антикризисное управление от банкротства — к финансовому оздоровлению/под.
ред. Г. П. Иванова. — М.: ЮНИТИ, 2009 г. — 405 с. II том.
Антология экономической классики/А.Смит, У. Петти, Рикардо. — М.: ЭКОНОВ, 2005 г. — Т.
1. — 473с.
Архангельский Ю.С., Коваленко И. И. Межотраслевой баланс. — М.: Экономикс, 2007 г. — 210с.
Байков Н.Д., Русинов Ф. М. Организация и эффективность управления производством. — М.: Мысль, 2008 г. — 116с.
Беркович Л. А. Холдинговая приватизация: плюсы и минусы. М.: ЭКО, 2005 г. — 206 с.
Банкротство: сборник нормативных актов. — М.: Приор., 2006 г. -240с.
Бланк И. А. Основы финансового менеджмента, в 2-х томах, Т.
1. — К.: Ника-Центр, 2008 — 592с.
Бородин И. А. Теоретические основы финансов предприятий/РГЭА: Р-н/Д., 2007 г. — 112с.
Бранбейм П. Д. Правовые основы банкротства. Учебное пособие. Сб. — М.: ТОО «Тейс», 2009 г. — 214с.
Быков А. Г. Банкротство еще не приговор./А.Г. Быков // Экономика и жизнь. — 2008 г. — № 31. — 27с.
Винокуров Н. В. Хозяйственные связи. — М.: Экономика, 2005 г. — 190с.
Ворст И., Экономика фирмы: учебник. — М.: Высшая школа, 2007 г.-160с.
Герчикова И. Н. Менеджмент: учебник. — М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2008 г. — 271с.
Грузинов В. П. Экономика предприятий и предпринимательства. — М.: СОФИТ, 2006 г. — 478с.
Котляр Ф. Основы маркетинга. — М.: Прогресс, 2007 г. — 731с.
Ковалев В. В. Финансовый анализ: управление капиталом, выбор инвестиций, анализ отчетности. — М.: Финансы и статистика, 2010 г. — 285с.
Ковалев А. П. Диагностика банкротства. — М.: АО «Финстатинформ», 2006 г. — 115с.
Лебедев К. Понятие, состав и правовой режим кредиторской задолженности/К. Лебедев // Э и Ж. — 2010 г. — № 4. — С. 7.
Маркарьян Э.А., Герасименко Г. П. Финансовый анализ. Учебное пособие. — Р-н/Д.: Издательство РГЭА, 2006 г. — 254с.
Соколов А. Теории налогов. — М.: Экономика, 2008 г. — 265с.
Справочник директора предприятия./Под ред. М. Т. Лапусты. Изд. 3-е, исправленное и дополненное — М.: ИНФРА — М, 2006 г. — 784с.
Стрельцов К. М. Дискуссия вокруг банкротства/К.М. Стрельцов // Э и Ж. — 2006 г. — № 4. -44с.
Тарутин А. Банкротство предприятий не может быть способом их реструктуризировать/А. Тарутин // Экономист. — 2009 г. — № 8. -51с.
Твердохлебов В. Финансовые очерки. — М.: Экономика, 2009 г. — 349с.
Теория и практика антикризисного управления: Учебник для ВУЗов/Г.З. Базаров, С. Г. Беляев, Л. П. Белых и др. — М.: Закон и право, ЮНИТИ, 2007 г. — 469с.
Финансовый менеджмент/под ред. В. С. Золотарева / 2-ое изд., перераб. и доп. — Р-н/Д.: «Феникс», 2008 г. — 224с.
Финансы и управление предприятием/под ред. А. М. Ковалевой. — М.: Финансы и статистика, 2008 г. — 235с.
Шипицина О. Государственное регулирование внешнего управления как процедура банкротства/О. Шипицина // Юрист. — 2009 г. — № 11. С. 46−53.
Чернышева Ю. Г. Анализ эффективности производства и финансового состояния предприятия: Учеб. Пособие / РГЭА. — Р-н/Д.: ЭРГО, 2010 г.-110с.
