Рассмотрим возможности оптимизации запасов предприятия. Рассматриваемое предприятие имеет запасы сырья и материалов, незавершенное производство, запасы товаров для перепродажи, а также расходы будущих периодов.
Определим оптимальный уровень запасов предприятия.
1. Определение оптимального уровня запасов сырья и материалов основано на размере материальных затрат предприятия.
Материальные затраты предприятия в 2013 году составили 329 тыс. руб. в год или 901,37 руб. в месяц. Средний срок поставки материалов составляет 14 дней. Страховой запас составляет 6 дней. Таким образом, потребность предприятия в запасах материалов составит:
901,37*(14+6) = 18 027,4 руб. или примерно 18 тыс. руб.
Фактические материальные запасы составили 38 тыс. руб.
Излишек материальных запасов составит: 38−18= 20 тыс. руб.
Это значит, что следует отказаться от следующей поставки материалов и высвободить, таким образом, из оборота 20 тыс. руб.
2. Определение оптимального уровня незавершенного производства.
Остатки в незавершенном производстве — это товары, которые расфасовываются для продажи.
Стоимость незавершенного производства составляет 1283 тыс. руб.
Оптимальный размер незавершенного производства определяется потребностью в фасованных товарах.
В данном периоде потребность в таких товарах составляла 1283 тыс. руб., то есть объем незавершенного производства был оптимален.
3. Определение оптимального уровня запасов товаров основывается на среднедневной реализации товаров по закупочной стоимости, скоростью доставки товаров на предприятие и страховым запасом товаров.
Среднедневная реализация товаров в 2013 году составила:
877 486 тыс. руб. / 365 дней = 2404 тыс. руб.
Срок поставки товаров 20 дней, страховой запас 10 дней.
Требуемая сумма запаса товаров составит:
2404 * (20+10) = 72 120 тыс. руб.
Фактический запас товаров составляет 31 989 тыс. руб.
Требуемый размер дополнительного запаса товаров составит:
72 120−31 989=40131 тыс. руб.
Данная сумма запасов может быть профинансирована на 20 тыс. руб. за счет сокращения запасов материалов, а на 40 131−20=40 111 тыс. руб. должна быть профинансирована за счет собственных или заемных средств предприятия.
4. Оптимальный размер расходов будущих периодов определяется их фактической величиной, то есть составляет 1056 тыс. руб.
Таким образом, предприятие должно изыскать 40 111 тыс. руб. для покрытия потребности в запасах товаров.
Сумму для покрытия запасов можно изыскать за счет получения погашенной задолженности у дебиторов.
Для уменьшения суммы оборотных активов предлагается часть полученной от дебиторов задолженности, а именно в сумме 22 532 тыс. руб. направить на погашение краткосрочных кредитов.
Сумму 50 000 тыс. руб. необходимо изыскать для погашения кредиторской задолженности, то есть необходимо добиться получения от дебиторов еще 50 000 тыс. руб.
Таким образом, сумма дебиторской задолженности, которая должна быть погашена дебиторами, должна составить:
40 111+22532 + 50 000= 112 463 тыс. руб.
Для управления текущей дебиторской задолженностью предприятие должно постоянно проводить сверку расчетов с дебиторами, выявлять дебиторов, которые несвоевременно погашают свои обязательства, и применять к ним штрафные санкции, которые должны быть предусмотрены в договоре на отгрузку товаров. Кроме того, предприятию необходимо проводить предварительную оценку платежеспособности покупателей на основании оценки их платежеспособности по данным финансовой отчетности.
В итоге сумма дебиторской задолженности должна составить:
235 354−112 643 = 122 891 тыс. руб.
Для повышения эффективности деятельности предприятия планируется увеличение объема продаж за счет увеличения количества покупателей.
В этих целях прогнозируется 3 варианта изменения финансовых результатов предприятия, приведенных в таблице 2.
7.
Для того чтобы, руководство могло реагировать на изменение финансовой ситуации на предприятии разрабатываются 3 варианта плана роста выручки:
План 1 — пессимистический прогноз, рост выручки на 5% от уровня предыдущего года.
План 2 — оптимистический прогноз, рост выручки в 2 раза от уровня предыдущего года.
План 3 — наиболее вероятный прогноз, рост выручки на 15% от уровня предыдущего года.
Таблица 2.
7. Планируемые показатели финансовых результатов ООО «МРК» на 2014 год Показатели факт Планируемые показатели 2013 год план 1 (рост 5%) план 2 (рост 15%) план 3 (рост в 2 раза) Выручка от продажи товаров 1 003 629 1 053 810 1 154 173 2 011 258.
Себестоимость проданных товаров 877 486 921 360 1 009 109 1 754 972.
Валовая прибыль 126 143 132 450 145 064 252 286.
Коммерческие расходы 68 631 68 631 68 631 68 631.
Управленческие расходы 0 0 0 0 Прибыль от продажи товаров 57 512 63 819 76 433 183 655.
Средний уровень валового дохода, % 12,57 12,57 12,57 12,57 Средний уровень торговой наценки, % 14,38 14,38 14,38 14,38 Рентабельность основной деятельности, % 6,08 6,45 7,09 10,07 Рентабельность товарооборота, % 5,73 6,06 6,62 9,15 На основании данных таблицы видно, что в случае пессимистического прогноза предприятие увеличит рентабельность основной деятельности с 6,08% до 6,45%, в случае оптимистического варианта развития событий рост данного показателя произойдет до 10,07%.
Наиболее вероятным является второй план, предусматривающий рост рентабельности основной деятельности до 7,09%.
Таким образом, в случае изменения внешних условий в худшую сторону предприятие будет придерживаться плана 1, в лучшую сторону плана 3. В целом для дальнейшего планирования будем использовать план 2 (наиболее вероятный сценарий) и план 3 (оптимистический сценарий).
Для того, чтобы оценить эффективность предлагаемых мероприятий составим плановый баланс предприятия и на его основе определим основные показатели ликвидности и финансовой устойчивости предприятия.
Поэтому составим бухгалтерский баланс предприятия исходя из плана 2 и 3, а также исходя из планируемых изменений в структуре актива и пассива в таблице 2.
8.
Таблица 2.
8. Варианты планового баланса ООО «МРК» на 2014 год Показатели 2013 год (факт) 2014 год (план 2) 2014 (план 3) 2014 план2−2013 2014 план 3- 2013.
Внеоборотные активы 39 39 39 0 0 Оборотные активы Запасы 34 366 74 477 74 477 40 111 40 111 НДС 3 3 3 0 0 Дебиторская задолженность до 12 месяцев 235 354 122 891 122 891 -112 463 -112 463.
Краткосрочные финансовые вложения 0 0 0 0 Денежные средства 10 098 86 531 193 753 76 433 183 655.
Итого оборотные активы 279 821 283 902 391 124 4081 111 303.
Итого актив 279 860 283 941 391 163 4081 111 303.
Собственный капитал 23 871 100 304 207 526 76 433 183 655.
Уставный капитал 20 197 20 197 20 197 0 0 Добавочный капитал 195 195 195 0 0 Нераспределенная прибыль 3479 79 912 187 134 76 433 183 655.
Итого собственный капитал 23 871 100 304 207 526 76 433 183 655.
Заемный капитал 255 989 255 989 183 637 -72 352 -72 352.
Краткосрочные обязательства 255 989 255 989 183 637 -72 352 -72 352.
Займы и кредиты 150 870 128 518 128 518 -22 352 -22 352.
Кредиторская задолженность 105 119 55 119 55 119 -50 000 -50 000.
Итого заемный капитал 255 989 183 637 183 637 -72 352 -72 352.
Итого пассив 279 860 283 941 391 163 4081 111 303.
На основании данных таблицы 2.8 видно, что в результате осуществления наиболее вероятного сценария развития предприятия и предлагаемых изменений в финансовой политике имущество предприятия вырастет на 4081 тыс. руб., а в случае наиболее оптимистического варианта развития предприятия имущество предприятия вырастет на 111 303 тыс. руб.
Планируемые показатели ликвидности и финансовой устойчивости предприятия приведены в таблице 2.
9.
Таблица 2.
9. Планируемые показатели ликвидности и финансовой устойчивости ООО «МРК» на 2014 год Показатели 2013 год (факт) 2014 год (план2) 2014 (план 3) Коэффициент концентрации собственного капитала 0,09 0,35 0,53 Коэффициент текущей ликвидности 1,09 1,11 2,13 Коэффициент промежуточной ликвидности 0,96 0,82 1,72 Коэффициент абсолютной ликвидности 0,04 0,34 1,06 На основании данных таблицы 3.3 видно, что только в результате осуществления наиболее оптимистического варианта развития предприятия оно способно добиться повышения показателей ликвидности и финансовой устойчивости в соответствии с их нормативами.
Поэтому руководству предприятия для реализации данного сценария развития предприятия необходимо усилить контроль над деятельностью отдела продаж, чтобы повысить эффективность его работы.
Таким образом, в результате предлагаемых мероприятий повысится эффективность деятельности предприятия, оно станет ликвидным и платежеспособным и финансово устойчивым.
Заключение
.
Объектом исследования данной работы является ООО «МРК», которое занимается импортом алкогольной продукции и реализацией ее на территории РФ. Основным достоинством организационной структуры предприятия является четкое распределение обязанностей по функциям управления. Недостатком организационной структуры предприятия является то, что коммерческий отдел не имеет руководителя, а руководство данной деятельностью осуществляется полностью директором.
Собственный капитал предприятия за анализируемый период увеличился на 97,79% в основном за счет его роста в 2013 году. Уставный капитал предприятия до 2013 года не менялся, а в 2013 году он вырос на 101,97%. Нераспределенная прибыль предприятия выросла на 87% за анализируемый период за счет ее роста в 2013 году на 85,30%.
Основную долю в собственном капитале предприятия занимал уставный капитал, доля которого выросла с 82,86% в 2011 году до 84,61% в 2013 году.
Рентабельность собственного капитала за анализируемый период снизилась на 28,61% за счет роста собственного капитала предприятия на 97,79%, а чистая рентабельность собственного капитала выросла почти в 2 раза за счет резкого роста чистой прибыли предприятия.
Предприятие располагает собственным оборотным капиталом, размер которого за анализируемый период вырос более чем в 2 раза. Однако коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами предприятия меньше норматива (0,06, 0,04 и 0,09 меньше 0,1), что говорит о том, что рассматриваемое предприятие в недостаточной степени обеспечено собственными оборотными средствами в анализируемом периоде, несмотря на то, что размер данного показателя вырос на 47,73% за анализируемый период.
Собственный оборотный капитал предприятия на 15 372 тыс. руб. меньше запасов и долгосрочного капитала в 2011 году, на 31 200 тыс. руб. меньше запасов в 2012 году и на 10 354 тыс. руб. меньше в 2012 году.
Однако кредиторская задолженность поставщикам в совокупности с собственным оборотным капиталом формируют основной источник финансирования запасов, размер которого вырос с 24 039 тыс. руб. с 2011 года до 95 068 тыс. руб. в 2012 году и до 92 163 тыс. руб. в 2013 году.
То есть наблюдается рост финансирования запасов за счет увеличения кредиторской задолженности поставщикам. Это говорит о неустойчивом финансовом положении предприятия и высоком уровне его финансовой зависимости.
Анализ коэффициентов финансовой устойчивости показал, что финансовая устойчивость предприятия выросла с 6% в 2011 году до 9% в 2013 году за счет более быстрого роста собственного капитала по сравнению с общим ростом стоимости капитала предприятия (97,79% больше 36,59%).
Однако предприятие не обеспечено в достаточной степени, собственным капиталом, несмотря на рост его размера в 2013 году на 97,79%.
При существующем объеме активов размер собственного капитала предприятия должен составлять (для достижения финансовой независимости предприятия) 139 930 тыс. руб., что является необходимым резервом повышения его финансовой устойчивости.
В процессе поиска резервов повышения финансовой устойчивости ООО «МРК» было выявлено, что предприятию необходимо уменьшить сумму оборотных активов на 22 532 тыс. руб., чтобы оптимизировать соотношение между переменной и постоянной частью оборотных активов.
Для этого предлагается продать излишек материальных запасов в сумме 20 тыс. руб. При этом предприятие должно изыскать 40 111 тыс. руб. для покрытия потребности в запасах товаров. Для уменьшения суммы оборотных активов предлагается часть полученной от дебиторов задолженности, а именно в сумме 22 532 тыс. руб. направить на погашение краткосрочных кредитов.
Для повышения эффективности деятельности предприятия планируется увеличение объема продаж за счет увеличения количества покупателей.
В этих целях прогнозируется 3 варианта изменения финансовых результатов предприятия: план 1 — пессимистический прогноз, рост выручки на 5% от уровня предыдущего года; план 2 — оптимистический прогноз, рост выручки в 2 раза от уровня предыдущего года; план 3 — наиболее вероятный прогноз, рост выручки на 15% от уровня предыдущего года.
В случае пессимистического прогноза предприятие увеличит рентабельность основной деятельности с 6,08% до 6,45%, в случае оптимистического варианта развития событий рост данного показателя произойдет до 10,07%. Наиболее вероятным является второй план, предусматривающий рост рентабельности основной деятельности до 7,09%.
Таким образом, в случае изменения внешних условий в худшую сторону предприятие будет придерживаться плана 1, в лучшую сторону плана 3. В целом для дальнейшего планирования будем использовать план 2 (наиболее вероятный сценарий) и план 3 (оптимистический сценарий).
В результате осуществления наиболее вероятного сценария развития предприятия и предлагаемых изменений в финансовой политике имущество предприятия вырастет на 4081 тыс. руб., а в случае наиболее оптимистического варианта развития предприятия имущество предприятия вырастет на 111 303 тыс. руб. Однако, только в результате осуществления наиболее оптимистического варианта развития предприятия оно способно добиться повышения показателей ликвидности и финансовой устойчивости в соответствии с их нормативами. Поэтому руководству предприятия для реализации данного сценария развития предприятия необходимо усилить контроль над деятельностью отдела продаж, чтобы повысить эффективность его работы.
Список использованных источников
.
Гражданский кодекс Российской Федерации. Части первая и вторая. — М.: НОРМА-ИНФРА, 2014. — 526 с.
Налоговый кодекс Российской Федерации. Часть первая от 31.
07.98г., № 147-ФЗ. — М., 2014.
Налоговый кодекс Российской Федерации. Часть вторая от 05.
08.2000 г. № 118-ФЗ. — М.: Ось-89, 2014.
Об акционерных обществах: Федеральный закон № 208-ФЗ. — Омега-Л, 2014. — с.
18.
Об обществах с ограниченной ответственностью: Федеральный закона № 14-ФЗ. — 2014. — с.
3.
Абрютина, М. С. Анализ финансового состояния предприятия. — М.: Финансы и статистика, 2013. — 361 с.
Аминова, З. Ф. Финансовая стратегия предприятия: формирование, развитие, обеспечение устойчивости. М.: Компания Спутник Плюс, 2013. — 384 с.
Анализ финансовой отчётности. Учебное пособие /Под ред. О. В. Ефимовой, М. В. Мельник.- Москва: Омега-Л, 2012.- 452 с.
Герасимова, В. А. Анализ финансово- хозяйственной деятельности предприятия в вопросах и ответах — М.: Дашков и Ко, 2010.- с. 108.
Донцова Л.В., Никифорова Н. А. Комплексный анализ бухгалтерской отчетности. — М.: Изд-во «Дело и сервис», 2012. — с.
218.
Зимин, Н. Е. Анализ и диагностика финансового состояния предприятия. — М.: ЭКМОС, 2012.- 240 с.
Ковалев, В.В., Волкова О. Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. — М.: Финансы и статистика, 2013. — 368 с.
Ковалев, В. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. — М.: Велби, 2012.- 424 с.
Крейнина, М. Н. Оценка финансового положения предприятия.
М.: Инфра-М, 2012. — 287 с.
Либерман, И. А. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности. — М.: РИОР, 2010. — с.
151.
Любушин, Н.П., Лещев В. Б., Дьякова В. Г. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: Учеб. пособие для вузов / Под ред. проф. Любушина Н. П. — М.:ЮНИТИ-ДАНА — 2011. — с.
181.
Макарьева, В. И. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации. — М.: Финансы и статистика, 2012.- 304 с.
Маркарьян, Э. А. Финансовый анализ. Учеб. пособие.- М.: ФБК- ПРЕСС, 2012.- 224 с.
Миллер, Н. Н. Финансовый анализ в вопросах и ответах — М.: Проспект, 2013.- 224 с.
Радченко, Ю. В. Анализ финансовой отчётности. — М.: Феникс, 2012.- 192 с.
Савицкая, Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. — Минск: Новое знание, 2012.- 904 с.
Селезнева, Н. Н. Финансовый анализ. — М.: ЮНИТИ- ДАНА, 2012.- 479 с.
Стоянова, Е. С. Финансовый менеджмент: теория и практика. — М.: Перспектива, 2012.- 656 с.
Финансовый менеджмент. Учебник. /Под ред. Е. И. Шохина. — М.: КНОРУС, 2011. — с.
121.
Шеремет А. Д., Сайфулин Р. С. Методика финансового анализа. — М.: ИНФРА-М, 2012. — 146 с.
Директор
Отдел кадров.
Коммерческий отдел.
Бухгалтерия.
