Модели и методы оценки и управления экономической безопасностью предприятия
Василец В. И., Голованов В. Н. Методические основы обеспечения конфиденциальности производственной и коммерческой деятельности акционерного общества // Вопросы защиты информации. 1994. № 1. С. 5—11. Беренс В., Хавранек П. М. Руководство по оценке. эффективн°сти ! инвестиций/Пер. с англ. М.: АОЗТ Интерэксперт, Инфра-М, 1995. '-528 с.20i Бланк И. А-Управление денежными потоками. Киев: Ника-Центр… Читать ещё >
Модели и методы оценки и управления экономической безопасностью предприятия (реферат, курсовая, диплом, контрольная)
Содержание
- 3. 5. Выводы по третьей главе ' ^
1. Выявлено содержание экономических категорий «Финансовая устойчивость» и «Экономическая безопасность финансовой сферы рыночной деятельности предприятия», первая из которых характеризует состояние финансов предприятия с позиции возможности обеспечения финансирования производственной деятельности на основе сформированного производственного капитала (включающего собственную и заемную составляющие), а также своевременного погашения текущих обязательств (по кредитам и кредиторской задолженности), а вторая — наличие финансово-ресурсного потенциала, демпфирующего совокупный риск рыночной деятельности, инициирующий в среднесрочной перспективе угрозы потери платежёспособности и последующего банкротства.
75 Например, если доля vv (. /-го типа бумаги равна 0,15, а страховой резерв предприятия составляет 1000 у.е., то совокупная стоимость /-го типа бумаг, включённых в портфель, составит 150 у.е.
2. Определены факторы внешней и внутренней сред предприятия, позитивно и негативно влияющие на состояние финансовой устойчивости и уровень безопасности финансовой сферы его рыночной деятельности, и приведено аналитическое выражение (3.1), характеризующее баланс собственных и заёмных средств, обеспечивающий сохранение динамического равновесия финансовой сферы.
3- Представленные обоснования категории «Финансовая?устойчивость» и «Экономическая безопасность финансовой» сферы, рыночной деятельности предприятия" позволили выявить набор финансовогэкономических показателей групп — структуры капитала- и финансовой- устойчивости-. платёжеспособности и ликвидности- рассмотренные в п. 1.4. (табл. 1.6), значения, которых в полной мере характеризуют уровень экономической безопасности финансовой сферы предприятиями могут быть, использованы в алгоритме её количественной оценки...
Как. было показано выше (выводы по первой' главе) основным-, показателем ' устойчивости финансовой сферы предприятия, является^ коэффициент автономии (а,).
4. В работе обосновано, что при использовании нормативного подхода к оценке финансовой устойчивости и уровня безопасности финансовой: сферы предприятия- на основе показателя а, необходимо в форме соответствующей аналитической зависимости учитывать следующие факторы внешней и внутренней сред: цены и планируемый объём привлекаемых кредитных ресурсов, условия кредитования, и особенности заёмного финансирования, характеризующие осуществляемую предприятием кредитную ¿политику.
На кратко- и среднесрочном интервалах планирования финансовой деятельности часть перечисленных факторов являются статичными, в связи с чем взаимосвязанными выявленной аналитической зависимостью (3.3) являются цены заёмного финансирования и коэффициент автономии.
В работе представлен метод и численный алгоритм (основанные на аппроксимации зависимости (3.3) интерполяционным многочленом Лагранжа (3.6)) определения порогового (барьерного) значения коэффициента автономии, характеризующего структуру капитала предприятия, риск которой позволяет кредитному учреждению предоставить предприятию кредит планируемого объёма под приемлемый процент.
5-. Представленный обзор возможных внешних источников финансирования рыночной- деятельности предприятия (банковский и налоговый кредиты, взаимное кредитование, факторинг) показал- как ограниченную возможность использования" перечисленных инструментов при1 кредитовании предприятий' реального сектора экономики, так и наличие дополнительных препятствий (высокая* цена- источника и* трансакционные издержки его обслуживания) к их привлечению.
Сделан вывод, что перечисленные инструменты финансирования? рыночной деятельности- предприятия не в состоянии обеспечить потенциал финансовых ресурсов для обслуживания? обязательства и< избежания угрозьв. банкротства в случае реализации рисковых событий критического уровня.
6. При рассмотрении возможных направлений повышения устойчивости и экономической безопасности финансовой сферы предприятия-особое внимание уделено самострахованию его рыночной деятельности как эффективному методу демпфирования совокупного риска и снижения угрозы- банкротства.
В работе показано, что возможным методом самострахования является формирование в пассивах предприятия резерва денежных средств, позволяющего покрывать недостаток производственного капитала при неблагоприятных изменениях рыночной конъюнктуры, включающих рост дебиторской задолженности и проявление негативного воздействия факторов макроэкономического окружения.
Резерв денежных средств, названный в работе запасом финансовой прочности предприятия (ЗФП), имеет двойственный характер.
С одной стороны, его величина должна обеспечить необходимый при неблагоприятном сценарии развития товарного и финансового рынков уровень платёжеспособности предприятия и ликвидности его активов. С другой стороны, при высокой рентабельности производственного капитала, диктующей необходимость расширения основной производственной деятельности, связывание необходимых финансовых средств в резервах существенно отражается на массе и норме прибыли и, как следствие, на доходах акционеров и других собственников.
В работе сделан вывод, что указанное предопределяет оптимизационный характер задачи формирования-и управления средствами резервного фонда.
7. В' работе рассмотрены возможные подходы, методы и модели определения минимальной величины страхового резерва, позволяющего осуществлять основную производственную и текущую инвестиционную деятельности на расширенной основе при заданном уровне риска финансовой сферы.
Эти подходы основаны на использовании нормативных значений финансово-экономических показателей, а также известных моделях спроса на деньги.
Сделан вывод, что первый из указанных подходов в силу обеспеченности необходимой справочно-нормативной и- расчётной базами является предпочтительным.
8. В' рамках нормативного^ подхода к определению размера ЗФП предприятия выделены показатели группы ликвидности и покрытия, с использованием нормативных значений которых возможноь корректное построение расчётной модели с учётом её оптимизационного характера.
Соответствующая модель описывается соотношениями (3.16) и (3.16″). Если принять во внимание возможность консолидированной оценки пороговых значений показателей группы ликвидности и покрытия через пороговое значение коэффициента автономии (3.17), то альтернативная модель расчёта
ЗФП описывается соотношением (3.16″), характеризующим непосредственную связь величины страхового резерва с уровнем безопасности финансовой сферы предприятия.
9. Эффективным методом управления резервным фондом предприятия является инвестирование в доступные неинституциональному инвестору инструменты фондового рынка, характеризующиеся приемлемыми уровнями риска и ликвидности (приложение 3).
10.Необходимость учёта фактора ликвидности выбираемых инструментов фондового рынка потребовала определённой трансформации известной модели Г. Марковича (3.36), (3.37), (3.38), (3.39) и разработки численного метода решения генерируемой оптимизационной задачи.
11. В рамках адаптации и верификации модели и численного алгоритма к условиям конкретного инвестора построены варианты эффективных портфелей, отличающиеся значениями совокупного риска и требуемой ликвидности. >
ЗАКЛЮЧЕНИЕ Поставленная цель диссертационного исследования, связанная с разработкой и совершенствованием теоретических подходов, экономико-математических моделей и методов оценки и управления экономической безопасностью промышленного предприятия, функционирующего в условиях неопределённости и риска внешней и внутренней сред, достигнута, что подтверждается решением сформулированных во введении задач:
— проведён анализ и систематизация теоретических подходов к определению содержания, методов и численных процедур количественной оценки устойчивости рыночной деятельности и экономической безопасности промышленного предприятия (п. 1.1.), позволившие: провести структуризацию предмета экономической безопасности по основным сферам деятельности -производственной и финансовой на основе выделения инициируемых рисками этих видов деятельности угроз снижения рыночной устойчивости предприятия (п. 1.2.), выявить и провести группирование рисков внешней (рыночной) и внутренней (производственно-технологической и организационно-технической)' сред (п. 1.3.), сформировать и обосновать" стратегии повышения рыночной устойчивости и экономической безопасности производственной и финансовой сфер предприятия (п. 1.3., приложения П1, П2) —
— обоснована возможность и целесообразность использования в. задачах количественного^ оценивания рыночной устойчивости и экономической безопасности производственной и финансовой сфер предприятия нормативного подхода, предполагающего формализованный учёт в^ моделях управления его производственной’и финансовой деятельности рисков внешней и внутренней сред с использованием пороговых (барьерных) значений финансово-экономических показателей-индикаторов риска соответствующей сферы рыночной' деятельности (п. 1.3.), и на этой основе разработаны: соответствующая информационно-нормативная база, включающая минимально полный и непротиворечивый набор показателей, характеризующий сферы производства и финансов, процедуры восстановления их значений по данным бухгалтерской отчётности и определения их пороговых значений с учётом состояния производственно-технологического и финансово-ресурсного потенциалов предприятия, параметров товарных, материальных и финансовых рынков (п. 1.4.) —
— разработаны теоретические подходы, модели и методы количественной оценки рыночной устойчивости и экономической безопасности производственной и финансовой сфер предприятия, базирующиеся' на критериях эффективности соответственно производственной и финансовой деятельности хозяйствующей в условиях рыночной экономики предпринимательской организации (п. 2.1., п. 3.1.), и в рамках предложенных стратегий обеспечения экономической безопасности производственной и финансовой сфер предприятия, определён адекватный> их содержанию экономико-математический инструментарий оптимизации финансовоинвестиционной деятельности в этих сферах (п. 2.3., п. 3.2.) —
— разработаны теоретические подходы, методы и математические модели управления экономической безопасностью производственной и финансовой сфер предприятия, включающие: выбор и обоснование критериев эффективности технических проектов модернизации производственно-технологической базы предприятия, (п. 2.2.) и-программ их реализации (п. 2.3.), оптимизации инвестиционной стратегии предприятия по отдельным периодам планирования (п. 2.4.), оптимизации, финансового резерва, страхующего риски рыночной деятельности (п. 3.3.), и управления резервным капиталом на основе оптимизации инвестиционного портфеля неинституционального инвестора (п. 3.4., приложения ПЗ, П4, П5).
1. Учебники, монографии, публикации в научных изданиях.
2. Аверьянов О. И., Аверьянова И. О. Основы инжиниринга в машиностроении: учеб. пособие. М.: МГИУ, 2007. 63 с.
3. Автоматизированное проектирование и производство в машиностроении / Под общей ред. Ю.'М: Соломенцева, В. Г. Митрофанова. М.: Машиностроение, 1986. 256 с.
4. Адамов Е. О., Дукарский С. М. Система комплексной автоматизации проектирования, разработки и изготовления изделий в мелкосерийном производстве. М.: Машиностроение, 1985. 234 с.
5. Айвазян С. А., Мхитарян B.C. Прикладная статистика и основыfэконометрики. М.: Издательское объединение «ЮНИТР1», 1998. 1024 с.
6. Алексеенко В. Н., Сокольский Б. В. Система защиты коммерческих объектов. Технические средства защиты. М. 1992. 195 с. '.
7. Анализ финансовой отчетности: учеб. пособие / Под ред. О. В. Ефимовой, М. В. Мельника, 4-е изд., испр. и доп. М.: Омега-JI, 2009. 451с.
8. Ансофф Х. И. Новая корпоративная стратегия. СПб.: Питер Ком- 1999. 416 с.
9. Антиколь A.M., Халиков М. А. Актуальные аспекты моделирования портфельных инвестиций // СПб.: Современные аспекты экономики. 2009. № 6 (143). С. 193−216.
10. Аукуционек С. П. Капитальные вложения промышленных предприятий // Вопросы экономики. 1998. № 8. С. 136−146.
11. Багриновский К. А., Бендиков М. А., Хрусталёв Е. Ю. О методах повышения эффективности конверсионных программ наукоемкого машиностроения // Экономика и математические методы. 1998. № 1. т.34. вып.1. С. 67−78.
12. Баканов М. И., Мельник В. М., Шеремет А. Д. Теория экономического анализа. М.: Финансы и статистика, 2005. 536 с.
13. Балабанов И. Т. Риск-менеджмент. М.: Финансы и статистика, 1996; 192 с.
14. Банди Б. Основы линейного программирования / Пер. с англ. МРаДио и связь, 1989. 176 с. 1. Н И.
15. Банковские риски / учеб. пособие, под ред. О.И. Лавруш*1113^ Валенцевой. М.: КНОРУС, 2007. 232 с.
16. Барбаумов В. Е., Гладких И. М., Чуйко A.C. Финансовые инвестиции. М.: Финансы и статистика, 2003. 544 с. .
17. Барсуков B.C. Обеспечение информационной: безопасности-ТРЕНДЗ, 1996. 93 с.
18. Бахвалов Н. С., Жидков Н. П., Кобельков Г. М. Численные методыМ.: БИНОМ. Лаборатория знаний, 2006. 636 с.
19. Беллман Р., Дрейфус С. Прикладные задачи динамического программиро вания/Пер. с англ. М.: Наука- 1965. 460 с.
20. Беренс В., Хавранек П. М. Руководство по оценке. эффективн°сти ! инвестиций/Пер. с англ. М.: АОЗТ Интерэксперт, Инфра-М, 1995. '-528 с.20i Бланк И. А-Управление денежными потоками. Киев: Ника-Центр," 200.7. 752 е.,.
21. Богомолов В. А., Эриаитшш Н. Д., Барикаев E.H., Павлов Е. А., ЗЗльчанинов М. А. Экономическая безопасность. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2009: 228 с.
22. Боди 3., Мертон Р. Финансы / Пер., с англМ.: Вильяме, 2007. 592 с.
23. Болтянский В. Г. Оптимальное управление дискретными системами. М.1. Наука, 1973. 448 с.
24. Брейли Р., Майерс С. Принципы корпоративных финансов / Перс англ. М. Олимп-Бизнес, 2004. 1088 с.
25. Бригхэм Ю. Ф., Эрхардт М. С. Финансовый менеджмент / Пер. с англ. Питер, 2007. 960 с.
26. Булышева Т. С., Милорадов К. А, Халиков М. А. Моделирование рыночной стратегии предприятия: курс лекций. М.: Экзамен, 2009. 288 с.
27. Василец В. И., Голованов В. Н. Методические основы обеспечения конфиденциальности производственной и коммерческой деятельности акционерного общества // Вопросы защиты информации. 1994. № 1. С. 5—11.
28. Виленский П. Л., Лившиц В. Н., Смоляк С. А. Оценка эффективности инвестиционных проектов. М.: Дело, 2008. 1104 с.
29. Гиляровская Л. Т. Экономический анализ. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004. 615 с.
30. Гитман Л.Дж., Джонк М. Д. Основы инвестирования / Пер. с англ. М.: Дело, 1999. 1008 с.
31. Глазунов В. Н. Финансовый анализ и оценка риска реальных инвестиций. М.: Финстатинформ, 1997. 135 с.
32. Горячев B.C. Информация и её защита // Вопросы защиты информации. 1994. № 2. С. 13—18.
33. Гранатуров В. М. Экономичёский риск: сущность, методы измерения, пути снижения. М.: Дело и Сервис, 2002. 160 с.. ?34.:ГрачёвA.B. Оценка платёжеспособности предприятия запериод // Финансовый менеджмент. 2003. № 1. С. 14−17. ¦
34. Демкин И. В. Методология управления инновационным риском (методы, модели, инструменты). М.: МАТИ, 2008. 430 с.
35. Деружинский В. А., Деружинский В. В. Основы коммерческой тайны: Практическое пособие для предпринимателя. Минск: Полирек, 1994. 214 с.
36. Донцова Л. В., Никифорова H.A. Анализ финансовой отчетности: учеб. пособие. М.: Дело и Сервис, 2009. 384 с.
37. Доугерти К.
Введение
в эконометрику / Пер. с англ. М.: Инфра-М, 2010. 465 с.
38. Дубров A.M. Многомерные статистические методы. М.: Финансы и статистика, 2003. 350 с.
39. Емеличев В. А., Комлик В. И. Метод построения последовательности планов для решения задач дискретной оптимизации. М.: Наука, 1981. 207 с.
40. Ендовицкий Д. А. Комплексный анализ и контроль инвестиционной деятельности. М.: Финансы и статистика, 2001. 400 с.
41. Забродский В. А., Капустин Н. М. Теоретические основы оценки экономической безопасности отрасли и фирмы // Бизнес-информ. 1999. № 15. С. 35 — 37.
42. Загородников С. Н., Максимов Д. А., Халиков М. А. Безопасность предпринимательской деятельности. М.: Советский писатель, 2010. 218 с.
43. Заде JI.A. Понятие лингвистической переменной и его применение к принятию приближенных решений / Пер. с англ. М.: Мир, 1976. 165 с.
44. Замков О. О., Толстопятенко A.B., Черемных Ю. Н. Математические методы в экономике. М.: Дело и Сервис, 2009. 384 с.
45. Карпов Ю. Н., Рычков Д. С. Современная стратегия российского машиностроительного предприятия// Деловой визит. 1997. № 11. С. 4−6.
46. Клейнер Г. Б., Тамбовцев B. JL, Качалов P.M. Предприятие в нестабильной экономической • среде: риски, стратегии, безопасность. М.: Экономика, 1997., 288 с.
47. Ковалёв В. В. Финансовый анализ: методы и процедуры. М.: Финансы и-статистика, 2003. 560 с.
48. Ковалёв Д. Г., Сухорукова Т. Г. Экономическая безопасность предприятия // Экономика Украины. 1998. № 10. С. 48 -52.
49. Коломина М. Е. Сущность и измерение инвестиционных рисков // Финансы.1994. № 4. С. 19−26.
50. Корбут A.A., Финкелынтейн Ю. Ю. Дискретное программирование. М.: Наука, 1969.368 с.
51. Кузнецова O.A., Лившиц В. Н. Структура капитала: Анализ методов её учета при оценке инвестиционных проектов // Экономика и математические методы.1995. Т. 31. Вып. 4. С. 12−31.
52. Липсиц И. В., Коссов В. В. Инвестиционный проект: методы подготовки и анализа. М.: БЕК, 1996. 304 с.
53. Лукасевич И .Я. Анализ финансовых операций: Методы, модели, техника вычислений. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 1998. 400 с.
54. Люу Ю-Д. Методы и алгоритмы финансовой математики / Пер. с англ. М.: БИНОМ. Лаборатория знаний, 2010. 751 с.
55. Магнус Я. Р., Катышев П. К., Пересецкий A.A. Эконометрика: Начальный курс. М.: Дело, 2007. 504 с.
56. Основы экономической безопасности (Государство, регион, предприятие',* личность) / Под ред. Е. А. Олейникова. М.: Интел-Синтез, 1997. 288 с.
57. Очередько В. П. Государственно-правовое регулирование безопасности предпринимательства: дис. докт. юр. наук. СПб.: 1998. 339 с.
58. Панков В. В. Анализ и оценка состояния бизнеса: методология и практика. М.: Финансы и статистика, 2003. 208 с.
59. Пападимитриу X., Стейглиц К. Комбинаторная оптимизация. Теория и алгоритмы/Пер. с англ. М.: Мир, 1985. 512 с.
60. Первозванский A.A. Математические модели управления производством. М.: Наука, 1975. 616 с.
61. Ревуцкий Л. Д. Потенциал и стоимость предприятия. М.: Финансы и статистика, 2002. 218-с.
62. Рейнгольд Э., Нивергельт Ю., Део Н. Комбинаторные алгоритмы: Теория и практика. М.: Мир, 1980. 476 с.
63. Романов B.C. Понятие рисков и их классификация как основной элемент теории рисков // Инвестиции в России. 2000. № 12. С. 41—43.
64. Саати Т. Принятие решений. Метод анализа иерархий / Пер. с англ. М.: Радио и связь, 1993. 278 с.
65. Савицкая Г. В. Экономический анализ: учебник.М.: Новое знание, 2007. 679с.
66. Селезнева H.H., Ионова А. Ф. Анализ финансовой отчетности организации. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007. 583 с.
67. Смоляк С. А. Учёт риска при установлении нормы дисконта // Экономика и математические методы, 1992. Т.28. Вып. 5−6. С. 794−801.
68. Соловьёв П. Ю. Биржевой рынок производных финансовых инструментов: система управления рисками и ликвидностью: дис. канд. экон. наук. М.: 2004. 298 с.
69. Соловьёв Э. Я. Коммерческая тайна и ее защита. М.: Ось-89, 2001. 128 с.
70. Ступаков B.C., Токаренко Г. С. Риск-менеджмент: учеб. пособие. М!: Финансы й статистика, 2005. 288 с. ¦ .<�••'<<
71. Тамбовцев B.JI. Объект экономической безопасности России // Вопросы. ¦ экономики. 1994. № 12. С. 45—54.
72. Твардовский В. В., Паршиков С. В. Секреты биржевой торговли: Торговля акциями на фондовых биржах. М.: Альпина Бизнес Букс, 2010. 550 с.
73. Тихомиров Н. П., Тихомирова Т. М. Риск-анализ в экономике. М.: Экономика, 2010.318с.
74. Тэпман J1.H. Риски в экономике: учеб. пособие для вузов / Под ред. В. А. Швандара. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001. 380 с.
75. Фёдорова Г. В. Учёт и анализ банкротств, учеб. пособие. М.: Омега-Л, 2006, 248 с.
76. Финансовый менеджмент: теория и практика: учебник / Под ред. Е. С. Стояновой. М.: Перспектива, 2010. 656 с.
77. Халиков М. А. Дискретная оптимизация планов повышения надежности функционирования экономических систем //Сб. Финансовая математика. 2001. С. 281−295.
78. Хованов Н. В. Математические модели риска и неопределенности. СПб.: СПбГУ, 1998. 204 с.
79. Ховард P.A. Динамическое программирование и марковские процессы / Пер. с англ. М.: Советское радио, 1964. 190 с.
80. Шаваев А. Г. Концептуальные основы обеспечения безопасности негосударственных объектов экономики. М.: Академия экономической безопасности, 1994. 281 с.
81. Шапкин A.C. Шапкин В. А. Теория риска и моделирование рисковых ситуаций: учебник. М.: Дашков и К°, 2009. 880 с.
82. Шарп У. Ф. Инвестиции / Пер. с англ. М.: Инфра-М, 2009. 1028 с. 1. А".
83. Шелобаев С. И. Математические методы и модели в экономике, финансах й' бизнесе: учеб. пособие для вузов. М.:-ЮНИТИ-ДАНА, 2001. 367 с. :
84. Шеремет А. Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности: учеб! пособие. М.: Инфра-М, 2009. 416 с.
85. Шлыков В. В. Комплексное обеспечение экономической безопасности предприятия. М.: Алетейя, 1999. 144 с.
86. Энциклопедия финансового риск-менеджмента / Под ред. A.A. Лобанова, A.B. Чугунова. М.: Альпина Паблишер, 2003. 786 с.
87. Ярочкин В. И. Система безопасности фирмы. М.: Ось-89, 2003. 352 с.
88. И. Законодательные акты, инструкции, положения по бухгалтерскомуучёту и отчётности.
89. Федеральный закон «О несостоятельности (банкротстве)» от 26 октября 2002 года № 127-ФЗ (с изм., внесенными Федеральными законамиот 19.07.2007 № 139-ФЗ, от 23.11.2007 № 270-ФЗ, от 01.12.2007 № 317-Ф3, от 17.07.2009 № 145-ФЗ).
90. Положение по бухгалтерскому учёту «Учёт материально-производственных запасов» ПБУ 5/01. Утверждено приказом Минфина России от 09.06.2001 № 44н (с изм. от 27.11.2006 № 156н, от 26.03.2007 № 26н, от 25.10.2010 № 132н).
91. Методические положения по оценке финансового состояния предприятия и установлению неудовлетворительной структуры баланса. Распоряжение Федерального управления по делам о несостоятельности (банкротстве) от 12 августа 1994 г. № 31-р.
92. О формах бухгалтерской отчётности организаций. Приказ Минфина РФ от. 22.07.2003 № 67н.
93. Федеральный закон «Об акционерных обществах» от 26.12.1995 № 208-ФЗ.
94. I. Учебники, монографии, публикации в научных изданияхна английском языке) .
95. Bhimani A., Bromwich М. Management Accounting: Retrospect and Prospect. Moscow, Elsevier. 2010.
96. Blasi J, Shleifer A. Corporate Ownership and Corporate Governance in the Russian Federation // Moscow, Federal Commission on the Capital Market Research Report. 1996.
97. Christensen L.R., Greene W.H. Economics of Scale in U.S. // Electric Power Generation, Journal of Political Economy. 1976. 655−676.
98. Cichoki A., Unbehauen R. Neural Networks for Optimization and Signal Processing. USA: J. Wiley & Sons, 1993.
99. Copeland T.E., Weston J.F. Financial Theory and Corporate Policy. USA: Addison Wesley, 2004. 1024 p.
100. Dixit A.K., Pindyck R.S. Investment under uncertainty. USA: Princeton University press, 1994. 476 p.
101. Fiona Fui-Hoon Nah Enterprise Resource Planning Solutions and Management. USA: IRM press, 2008.
102. Francis J.C. Investments: Analysis and Management. USA: MacGraw-Hill, 1991. 874 p.
103. Green P.E., Wind Y. Multi-Attribute Decision in Marketing. USA: Dryden press. 1973. 46 p.
104. Qing Li, Yu-Liu Chen. Modeling and Analysis of Enterprise and Information Systems. Germany: Springer, 2009.
105. Science and Decisions: Advancing Risk Assessment. Committee on Improving Risk Analysis Approaches Used by the U.S. EPA, National Research Council! Washington, D.C., 2008, 478 pp.
106. Scientific Review of the Proposed Risk Assessment Bulletin from the Office of Management and Budget. Committee to Review the OMB Risk Assessment Bulletin, National Research Council. 2007, 302 pp.
107. The Orange Book. Management of Risk Principles and Concepts. HM Treasury, UK, London, October 2004, — 52 p.
108. Trusty J., Andrews G.C. A critical Review of Sensors for Unmanned Machining // Annals of the GIRP. 1983. № 2. P. 563−572.
109. Ward A.W., Deren B.J. The Economics of Project Analysis: a Practitioners Guide // Washington: EDI World Bank. 1983. 318 p.
110. Whalen E.H. A Rationalization of the Precautionary Demand for cash // Quarterly Journal of Economics. 1966.
111. White Paper on RISK GOVERNANCE: Towards an Integrative Approach. International Risk Governance Council. Geneva, Switzerland, 2005, 156 p.
112. Zeleny J. Flexible manufacturing systems with Automatic transports of tools // Annals of the CIRP, 1981. № 1. P. 349−362.1. Интернет ресурсы.
113. Автоматизация и управление в машиностроении: электорон. журн., URL: http://magazine.stankin.ru (дата обращения: 20.09.2009).
114. Официальный сайт инвестиционной компании «Тройка Диалог" — URL: http://www.troika.ru (дата обращения: 12.12.2010).
115. Официальный сайт инвестиционной компании «Финам». URL: http://www.fmam.ru (дата обращения: 08.03.2011).
116. Официальный сайт информационной, компании «Гарант». URL:.чhttp://www.garant.ru (дата обращения: 03.06.2010). * 121. Официальный. сайт компании • «Консультант Плюс». URL: 'http://www.consultant.ru. (дата обращения: 11.05.2009).
117. Официальный сайт Министерства финансов Российской Федерации. URL: http://www.minfm.ru (дата обращения: 05.04.2011).
118. Официальный сайт Московской Межбанковской Валютной Биржи (ММВБ). URL: http://www.micex.rn (дата обращения: 01.10.2009).
119. Официальный сайт Научно-производственного объединение гидравлических машин" ОАО «НПО «ГИДРОМАШ». URL: http://www.gidromash.com.ru (дата обращения: 09.11.2010).
120. Официальный сайт ОАО «Татнефть». URL: http://www.tatneft.ru (дата обращения: 03.10.2009).
121. Официальный сайт оценочной компании «БК-Аркадия», аналитические обзоры. URL: http://www.bk-arlcadia.ru (дата обращения: 10.03.2011).
122. Официальный сайт рейтингового агентства «Национальное Рейтинговое Агентство». URL: http://www.ra-national.ru (дата обращения: 10.11.2010).
123. Официальный сайт рейтингового агентства «Эксперт PA». URL: http://www.raexpert.m (дата обращения: 10.11.2010).
124. Официальный сайт рейтингового агентства AK&M. URL: http://www.akmrating.ru (дата обращения: 05.02.2010).
125. Официальный сайт рейтингового агентства Fitch Ratings. URL: http://www.fitchratings.com (дата обращения: 05.02.2010).
126. Официальный сайт рейтингового агентства Moody’s Investors Service. URL: http://www.moodys.com (дата обращения: 03.08.2010). ' •.
127. Официальный сайт Российской торговой Системы (РТС). URL: http://www.rts.nj (дата обращения: 01.10.2009).
128. Официальный сайт ФГУ «Российское энергетическое агентство». URL: http://www.rosinf.ru (дата обращения: 26.12.2010).
129. Официальный сайт ФГУП ЦЕЖИмаш. URL: http://www.tsniimash.rn (дата обращения: 12.01.2009).
130. Официальный сайт федеральной службы государственной статистики, URL: http://www.gks.ru (дата обращения: 18.01.2011).
131. Официальный сайт Центрального банка Российской Федерации. URL: http://www.cbr.ru (дата обращения: 16.04.2011).
132. Сайт аналитики компании «РосБизнесКонсалтинг». URL: http://www.quote.ru (дата обращения: 08.10.2009).