Управление движением финансовых ресурсов субъекта хозяйствования
Отчет о движении денежных средств относится к разряду приложений справочного, дополнительного, расшифровочного характера. Целью составления отчета является предоставление ограниченных по объему, но полезных, информационно насыщенных данных о состоянии и движении денежного капитала организации, которые в сочетании с показателями других форм отчетности: При отражении денежных потоков в иностранной… Читать ещё >
Управление движением финансовых ресурсов субъекта хозяйствования (реферат, курсовая, диплом, контрольная)
Цели и задачи предприятия в организации движения денежных средств
Отчет о движении денежных средств (см. приложение № 1) был введен в состав финансовой отчетности Международным стандартом финансовой отчетности N 7 «Отчеты о движении денежных средств», действующим с 1994 г. в редакции, одобренной международной организацией комиссий по ценным бумагам. Этот отчет включается в состав финансовой отчетности всех без исключения компаний и финансовых институтов и направлен на повышение полезности раскрываемой в финансовой отчетности информации.
Отчет о движении денежных средств относится к разряду приложений справочного, дополнительного, расшифровочного характера. Целью составления отчета является предоставление ограниченных по объему, но полезных, информационно насыщенных данных о состоянии и движении денежного капитала организации, которые в сочетании с показателями других форм отчетности:
- — отражают масштабы денежного оборота организации (откуда поступили денежные средства; каков характер их происхождения; на что они были направлены при их расходовании);
- — раскрывают обстоятельства того, как исполнены обязательства организации перед собственниками, деловыми партнерами, государством и персоналом. Погашение обязательств позволяет оценить текущую ликвидность и долгосрочную платежеспособность организации;
- — показывают способность организации к генерированию денежных средств в результате совершения хозяйственных операций и тем самым представляют уровень кредитоспособности организации;
- — позволяют установить причины и размеры расхождений между приростом денежных средств и чистой прибылью организации; обеспечить ясную связь между доходами, расходами, запасами, задолженностью, поступлением и расходованием денежных средств;
- — позволяют контролировать процесс обслуживания долговых обязательств и создания необходимых резервов по погашению суммы долга.
Компании для ведения хозяйственной деятельности, исполнения обязательств и обеспечения доходности нужны денежные средства. Способность генерировать денежные потоки и их объемы — важнейший показатель стабильности.
Объектом обобщения в отчете о движении денежных средств являются денежные средства (cash) компании на счетах в банках и в кассе. При составлении данного отчета к денежным средствам приравниваются эквиваленты денежных средств (cash equivalents). К ним относят краткосрочные и высоколиквидные инвестиции, свободно обратимые в заранее известную сумму денежных средств с незначительным риском колебаний стоимости. Поступление и выбытие денежных средств и их эквивалентов образуют денежные потоки (cash flows) компании.
При отражении денежных потоков в иностранной валюте их величина пересчитывается в валюту отчетности по курсу, принятому на дату движения денежных средств (курс спот — сделок). При составлении отчетности российскими компаниями целесообразно использовать официальный курс, устанавливаемый Центральным банком Российской Федерации.
Помимо раскрытия информации о денежных потоках компания в отчете представляет данные о составе и структуре денежных средств на текущую и предыдущую отчетную дату. Итогом отчета о движении денежных средств должна быть разница между суммарными денежными средствами и их эквивалентами на эти даты.
Денежные потоки классифицируют по трем группам, соответствующим разным видам деятельности, — операционной, инвестиционной и финансовой. Под операционной (фoperating activities) понимается деятельность компании, являющаяся основным источником ее доходов, а также прочие операции, не относящиеся к инвестиционной и финансовой деятельности. Денежными потоками от операционной деятельности могут быть:
- — поступление выручки от продажи товаров, работ и услуг;
- — поступление комиссионного вознаграждения, франшизы, прочего операционного дохода;
- — выплаты поставщикам сырья и товаров;
- — выплаты сотрудникам компании;
- — поступления и выплаты страховых платежей и премий, экономических санкций и аналогичное движение денежных средств, связанное с торговыми контрактами.
Инвестиционная деятельность (investing activities) обычно представлена покупкой или продажей долгосрочных активов: основных средств (включая строительство хозяйственным способом), финансовых вложений, не относящихся к эквивалентам денежных средств и не являющихся объектом торговой деятельности компании, и прочих активов.
Финансовая деятельность (financing activities) определяется как операции, приводящие к изменению объемов и структуры собственных и заемных средств. Среди них — поступления денежных средств от выпуска акций, облигаций, векселей, от прочих инструментов собственных и заемных средств; возврат заемных средств; выплаты стоимости имущества по контрактам финансовой аренды и т. п.
Одно и то же поступление и выбытие денежных средств в двух компаниях может относиться к разным видам деятельности в зависимости от природы сделки. Так, компания может держать ценные бумаги (например, векселя) с целью их выгодной перепродажи, и, следовательно, их приобретение будет отнесено к операционной деятельности.
Другая компания может выпустить те же самые векселя с целью получения долгосрочного дохода, что будет рассматриваться как операция инвестиционного характера.
Информация о денежных потоках операционной деятельности может быть представлена двумя методами:
прямым (direct method), предполагающим непосредственное раскрытие денежных потоков по всем основным группам поступлений и платежей: поступление выручки, выплаты сотрудникам, приобретение сырья и комплектующих и т. п.;
косвенным (indirect method), основанным на корректировке величины чистой прибыли до налогообложения за отчетный период путем исключения влияния на неё не денежных операций и доходов (расходов) от инвестиционной и финансовой деятельности.
Рассмотрим на условном примере форму представления информации о денежных потоках операционной деятельности прямым и косвенным методом.
Таблица 1 Бухгалтерский баланс ОАО «Волшебница» *тыс. руб.
31.12. 2008. | 31.12. 2009. | Денежные средства. | 700 *. | 800 *. |
Дебиторы основной деятельности. | 1000 *. | 1100 *. | ||
Прочая дебиторская задолженность. | 600 *. | 500 *. | ||
Материальные запасы. | 700 *. | 800 *. | ||
Основные средства. | 2000 *. | 2100 *. | ||
Итого. | 5000*. | 5300*. | ||
Расчеты с поставщиками. | 900 *. | 800 *. | ||
Прочая кредиторская задолженность. | 500 *. | 500 *. | ||
Краткосрочные кредиты. | 400 *. | 700 *. | ||
Долгосрочный заем. | 700 *. | 750 *. | ||
Акционерный капитал. | 1000 *. | 1000 *. | ||
Нераспределенная прибыль. | 1500 *. | 1550 *. | ||
Итого. | 5000 *. | 5300 *. |
Таблица 2 Отчет о прибылях и убытках за 2009 г. *тыс. руб.
Выручка. | 4000*. | Себестоимость. | 2500*. |
Амортизация. | 100*. | ||
Заработная плата. | 600*. | ||
Увеличение резерва. | 200*. | ||
Прочие расходы. | 300*. | ||
Проценты к уплате. | 150*. | ||
Курсовой убыток. | 50*. | ||
Налог на прибыль. | 50*. |
Дополнительная информация:
Таблица 3 Прочая кредиторская задолженность*тыс.руб.
31.12.2008. | 31.12.2009. | Проценты начисленные. | 40*. | 90*. |
Налог на прибыль. | 60*. | 10*. | ||
Приобретение оборудования. | ; | 100*. | ||
Прочие кредиторы основной деятельности. | 400*. | 300*. | ||
Итого. | 500*. | 500*. |
Отрицательные курсовые разницы (курсовой убыток) возникли от изменения курса валют по долгосрочному займу, который будет погашен в 2009 г.
В 2008 г. ОАО «Волшебница» оплатила товары и расходы на сумму 2600 тыс. руб. и 800 тыс. руб. соответственно.
Таблица 4 Отчет о движении денежных средств компании в части операционной деятельности.
Прямой метод. | |
Движение денежных средств от операционной деятельности. | |
Поступление выручки. | |
Оплата приобретаемых товаров. | — 2600. |
Выплаты заработной платы и оплата прочих расходов. | — 800. |
Поступление денежных средств от операционной деятельности. | |
Проценты уплаченные. | — 100. |
Налог на прибыль уплаченный. | — 100. |
Чистые денежные средства от операционной. | |
Косвенный метод. | |
Движение денежных средств от операционной деятельности. | |
Прибыль до налогообложения. | |
Корректировки на амортизационные отчисления. | |
Корректировки на изменения оценочных резервов. | |
Корректировки на нереализованные курсовые разницы. | |
Корректировки на проценты к уплате. | |
Изменения остатков в оборотных активах и обязательствах: | |
Увеличение дебиторской задолженности по основной деятельности. | — 300. |
Уменьшение прочей дебиторской задолженности. | |
Увеличение товарно-материальных запасов. | |
Уменьшение кредиторской задолженности по основной деятельности. | — 100. |
Уменьшение прочей кредиторской задолженности. | — 100. |
Проценты уплаченные. | |
Налог на прибыль уплаченный. | — 100. |
Чистые денежные средства от операционной деятельности. | — 100. |