Основные экстерналии, влияющие на банковские бизнес-модели в ФРГ

Влияние информатизации на финансовый сектор экономики ФРГ

Банковские кредитные институты ФРГ действуют в условиях постоянно изменяющейся среды, создаваемой финансовым сектором Германии и всего мира. На данный сектор, в свою очередь, оказывают наибольшее влияние общемировой прогресс, благодаря которому стираются границы не только между отраслями, но и между странами; и постоянно углубляющаяся интеграция ЕС, которая является одним из наиболее серьезных вызовов для банковской системы ФРГ. Два этих фактора — дигитализация деятельности и трансформация финансовой архитектуры Европейского союза — являются наиболее важными экстерналиями, которые влияют на бизнес-модели основных игроков банковского сектора ФРГ через изменение той среды, в которой проходит их деятельность. В первой части данной главы будет разобрано влияние информатизации; а во второй — более плотной интеграции стран ЕС, выраженной в создании Европейского банковского союза (ЕБС).

На современном этапе развития общества информация играет все более важную роль — каждый день огромные ее объемы передаются и принимаются по всему миру. Информационно-коммуникационные технологии (ИКТ) вообще и глобальная сеть Интернет в частности предоставляют огромные возможности для ее использования. Кроме того, происходит процесс оцифровки разнообразной информации, то есть преобразования аналогового сигнала и данных в цифровой формат, с которым легче работать в последствие. Население, в свою очередь, все более склонно использовать Интернет для совершения каких-либо финансовых операций — например, покупки товаров. Кроме того, в большой степени проявляются сетевые эффекты и эффекты масштаба, а границы отраслей размываются. Происходит трансформация бизнес-моделей, усиливается значение виртуальных цепочек добавленной стоимости, применяются современные методы анализа, основанные на алгоритмах; а также неизбежно появление на рынке новых акторов, что повышает конкуренцию.

Важным является тот факт, что информатизация оказывает влияние как на всю экономику в целом, так и на финансовый сектор в частности. Возникают чисто цифровые товары, которые не имеют формыфактически появилась возможность продавать не сами продукты, а доступ к ним. Однако пользователи могут не только потребить какой-либо продукт, но и одновременно сделать его доступным для других.

С экономической точки зрения можно выделить три основных эффекта информатизации: эффект масштаба, сетевой эффект и эффект закрепления (Lock-in-Effekte). При рассмотрении цифровых экономик следует принимать во внимание, что конкурируют зачастую не товары, а сами экономические системы, например разнообразные платежные платформы; таким образом проявляется эффект масштаба. Сетевой эффект ярко выражен в том случае, когда использование того или иного цифрового товара или сервиса напрямую зависит от того количества пользователей, которые уже отдали ему свое предпочтение. Следует отметить, что он отражается как на спросе, так и на предложении разнообразных товаров. Кроме того, существуют бесчисленные связи между разнообразными цифровыми продуктами, на которые потребителю следует обращать внимание при принятии решения о покупке товара. Таким образом, смена предпочтений, например, переход к другой операционной системе, связана с большими затратами разнообразных ресурсов, что отражает эффект закрепления.

Как уже говорилось выше, можно выделить пять основных фаз структурного изменения финансового сектора, которые образуют цикл:

Технологический прогресс и адаптация. На данном этапе прогресс ИКТ вызывает новые виды спроса среди клиентов, зачастую затрагивающие Интернет, который проникает во все большее количество сфер жизни. В финансовом же секторе наблюдается применение новых видов платежа с использованием технологий.

Вход на рынок и изменение конкурентной среды. Фирмы из других отраслей, в основном, технических, приходят на финансовый рынок, изменяя конкурентную сферу. Кроме того, новые технологии постепенно заменяют традиционно использовавшиеся до этого на рынке.

Победители и проигравшие (GewinnerundVerlierer).В результате предыдущей фазы на традиционные бизнес-модели оказывается повышенное конкурентное давление, с которым они зачастую не справляются. В силу этого снижаются прибыли, а компенсация из других видов деятельности финансового института может быть недостаточной.

Вытеснение и повышение интенсивности конкуренции. В этой фазе фактически происходит вытеснение с рынка традиционных финансовых организаций и занятие получившейся ниши новыми акторами. Для того, чтобы сохранить свою долю рынка, первым приходится приспосабливаться и производить дорогостоящие реформы.

Консолидация рынка и стратегические альянсы. На этом этапе новые акторыуже заняли свое место на рынке и повышают прибыли, что через некоторое время приводит к выгодным стратегическим альянсам, которые, в свою очередь, дают импульс рынку к созданию новых технологий, что возвращает всю систему обратно к первой фазе, образовывая некоторый «цикл» в развитии рынка.

Следует отметить, что перемены происходят постоянно, однако далеко не каждая из них является сменой парадигмы. Фактически, новые игроки финансового сектора не придумывают кардинально другой способ ведения банковского бизнеса, а переводят уже имеющийся в цифровую сферу, что дает им больше возможностей. Кроме того, идеи бизнес-моделей тоже зачастую не являются новыми, но так как они основываются на цифровом создании добавленной стоимости, то такие категории как «удобство» или же «все в одной руке» становятся ключевыми.

При рассмотрении информатизации финансового сектора важным понятием является «Fintech» — данным термином объединяют компании, которые применяют современные, зачастую основанные на быстрой имплементации новейших технических решений, способы ведения бизнеса в финансовом секторе; таким образом, они составляют ощутимую конкуренцию банковским кредитным институтам. Среди подобных фирм существуют как гигантские концерны — например, Google, так и множество мелких компаний, которые предлагают товары и услуги для определенной ниши на рынке. Согласно рейтингу Fintech 100 консалтинговой фирмы «КПМГ» в 2015 г. в регионе Европа и Африка второе место занимала немецкая компания Kreditech (шестое место в общем рейтинге КПМГ), созданная в 2010 г. Ее основной сферой деятельности является розничный банкинг. Следует отметить, что персонал составляет всего 200 человек, тогда как компания имеет филиалы в пяти странах мира (не считая основного офиса в ФРГ).

Однако Fintech и банковские кредитные институты нельзя рассматривать исключительно как конкурентов. Например, не для всех банковских продуктов появление на рынкеFintech-компаний представляет серьезную конкурентную угрозу (см. приложение 6). Более того, существует большое количество сфер, где они могут взаимодействовать. Например, степень доверия клиентов к банкам намного выше, чем к современным Fintech-компаниям, которым еще только предстоит доказать свою устойчивость. Кроме того, банковские кредитные институты обладают доступом к инвесторам, что не теряет значения в современном мире. Fintech же на более высоком уровне работает с ИТ и может предоставить большую персонализацию услуг, что является важным в условиях современного спроса. Таким образом, банковские кредитные институты обладают высокими стандартами финансовых продуктов и обширными базами клиентов, отношения с которыми во многих случаях длятся не один год; Fintech-компании, в свою очередь, обладают возможностью наиболее эффективного применения вышеназванного, что, безусловно, оставляет потенциал для взаимодействия.

Кроме того, все важнее становится умение работать с большими объемами информации — так называемыми BigData. Компании собирают сведения о клиентах, об их предпочтениях — например, анализируя поисковые запросы; кроме того, собирается так же обезличенная демографическая информация. Однако объем данных растет экспоненциально — один только Google обрабатывает в год более 1 трлн запросов (2015 г.), таким образом, умение работать с подобными выборками является чрезвычайно важным для сохранения рыночной доли. Следует отметить, что подобные методы характерны для Fintech-компаний, а банкам зачастую являются недоступными, что может привести к потере существующих конкурентных преимуществ последних; согласно статистическим данным, только 13% немецких банковских кредитных институтов используют BigData (см. приложение 7), однако эксперты уверены, что со временем значение данной технологии возрастет. С другой стороны, необходимо отметить, что сбор личной информации о клиентах может привести к нежелательным последствиям, а именно — разнообразным конфликтам, которые уже имели место неоднократно. Однако покупатели зачастую предпочитают удобство — например, контекстную рекламу и сохранение предыдущих поисковых запросов, поэтому позволяют собирать данные, которые необходимы для реализации желаемой степени персонализации подхода.

Также следует отметить, что информатизация ведет к сокращению транзакционных издержек. Клиенты могут найти интересующую их информацию в сети Интернет за минимальное время; кроме того, существует множество специальных платформ и сервисов для сравнения разнообразных финансовых продуктов; также есть возможность проконсультироваться со специалистом в режиме онлайн. Все это сокращает издержки совершения сделок, однако, также приводит к тому, что клиенты зачастую ожидают от банка более персонализированного подхода, чем ранее. С другой стороны, важно принять во внимание, что такой подход в основном распространятся на стандартные продукты или же простые финансовые услуги, то есть возникает вопрос, о предельной степени снижения транзакционных издержек.

Два вышеупомянутых фактора — сбор данных о клиентах и более низкие транзакционные издержки — являются тем, что облегчает вход на финансовый рынок небанковским институтам. Однако существуют также и барьеры, например, наличие органов надзора и необходимость получения лицензий. Именно из-за этого в основном новые игроки концентрируются в той сфере, которая не попадает в компетенцию BaFin. Однако следует отметить, что в среднесрочном периоде возможны изменения.

Изучая влияние современных технологий на финансовую сферу, необходимо принять во внимание, что существует множество разнообразных технических методов (каналов) для проведения платежа — сеть Интернет (онлайн-банкинг), коммуникация ближнего поля (NearFieldCommunication, NFC), QR-код (QuickResponseCode), оплата через жиро-счет (giropay); Bluetooth и его новое поколение — LowEnergyBluetooth; платежные системы на базе iOS и т. д. Следует отдельно рассмотреть те из них, которые обладают популярностью или только набирают ее; для клиента основными являются два фактора: простота использования и безопасность реализации. Наиболее распространенным является онлайн-банкинг, при помощи которого можно совершить разнообразные операций. Кроме того, степень защиты в этом случае остается конкурентным преимуществом метода. Однако зачастую за нее приходится «платить» удобством использования (о требованиях клиентов к онлайн-банкингу и его использовании в соответствии с возрастной группой см. приложение 8). Именно из-за этого среди поставщиков Fintech-услуг большой популярностью пользуется метод оплаты при помощи жиро-счетов (paydirect).

Отдельное внимание следует уделить коммуникации ближнего поля. Согласно опросу, проведенному на InternetWorldMesse 2013, именно этот метод с большой вероятностью закрепится в использовании. (см. приложение 9). На данный момент, его активная имплементация происходит в системах оплаты Visa (PayWave) и MasterCard (PayPass). Кроме того, он может быть включен в конструкцию смартфона, что позволяет использовать, например, виртуальные кредитные карты и облегчает его применение в реальных токах продажи. Система ApplePay, представленная в сентябре 2014 г., является примером реализации данной технологии. Важным является то, что платеж подтверждается не с помощью разнообразных цифровых кодов, а отпечатками пальцев владельца телефона.

Однако следует отметить, что несмотря на большое разнообразие различных технологических методов оплаты, в Германии наибольшей популярностью все еще пользуются наличные. Порядка 80% всех операций, связанных с оплатой того или иного товара, выполняются в наличных. Кроме того, более 50% стоимости всех операций, связанных с оплатой, также приходится на наличные средства.

Отдельным проявлением информатизации является создание так называемых криптовалют, самой популярной из которых являетсяBitCoin. Выделяется несколько основных признаков данного платежного средства. Во-первых, это исключительно цифровая валюта, то есть у нее нет вещественной формы, например, банкнот. Во-вторых, ее эмиссия децентрализована и основана на математических правилах, которые в большинстве случаев являются довольно жесткими и, таким образом, ограничивают объем торгуемой криптовалюты. Однако стоит отметить, что объемы торговли чрезвычайно малы, что дает основание считать такие валюты нишевым феноменом. Например, ежедневно во всем мире совершается по разным оценкам от 85 до 115 тыс. операций с использованием BitCoin. Число же операций в реальной валюте, совершаемых ежедневно только в ФРГ, достигает 65 млн.

Следует отметить, что на различные типы банковских продуктов информатизация влияет в разном объеме. Она наиболее значима для стандартизированных продуктов, таких как разнообразные способы оплаты. На рисунке 5 отражена «легкость» продажи четырех различных типов банковских продуктов при помощи современных методов — более высокое значение соответствует большей вероятности предпочтения именно этого способа. Таким образом, стандартизированные финансовые продукты наиболее легко продавать через сеть Интернет, причем к 2020 г., согласно прогнозам, этот метод фактически станет превалирующим (значение более 3,5). Три других типа продуктов банковские кредитные институты не склонны продавать подобным образом — значения колеблется вокруг точки 2,0 на 2012 г. и 2,6 для 2020 г. Причем наибольшие изменения, по прогнозам экспертов, претерпит консультирование.

Рисунок 5 — Возможность сбыта различных типов банковских продуктов через основные удаленные коммуникационные каналы, 2012 г.

Важным фактом является то, что согласно оценкам экспертов — опрошенные банковские менеджеры высшего звена — несмотря на повсеместное распространение технологий, банковские филиалы останутся чрезвычайно важными для взаимодействия с клиентами. Однако онлайн-банкинг, так же как и разнообразные мобильные приложения, занимает второе место по важности в 2012 г, а к 2020 г. будет даже более значимым, чем банковские филиалы. Кроме того, ожидается сильный прирост значимости мелкомасштабных банковских точек внутри магазинов или, например, кофеен.

Также следует отметить, что разные типы банковских кредитных институтов выделяют разное количество средств на ИТ, причем ключевую роль играет сфера деятельности. Согласно исследованию BostonConsultingGroup, наиболее важны современные технологии для транзакционных банков — расходы на эту сферу достигали 30% в 2010 г. Наименее важным ИТ является для банков, которые специализируются на управлении активами (см. приложение 10).

Кроме того следует отметить, что Европейский союз способствует интеграции стран также в информационном пространстве — создается Единый цифровой рынок (DigitalSingleMarket), завершение создания которого Еврокомиссией называется одним из 10 политических приоритетов. 6 мая 2015 г. была принята стратегия его развития, которая должна быть выполнена к концу 2016 г. Существует три основных цели для создания Единого цифрового рынка: улучшение доступа производителей и покупателей к европейским цифровым сервисам; создание защищенной и удобной конкурентной среды для процветания цифровых сетей и инновационных сервисов; максимизация потенциала развития цифровой экономики. Из этого следует, что дальнейшая европейская интеграция и в цифровой сфере также способствует изменению банковских бизнес-моделей и включению туда все большей доли цифровых компонентов.

Таким образом, можно сделать вывод, что финансовый сектор ФРГ постоянно находится в состоянии перемен, однако не каждая из них приводит к фундаментальным изменениям. На данный момент, большое влияние оказывается технологическим прогрессом, а именно — имплементацией Интернета в банковскую деятельность, что позволяет существенно снизить издержки совершения сделок. Кроме того, из-за размытия границ отрасли появились новые игроки — Fintech — которые увеличивают конкурентное давление, но, тем не менее, у банков есть возможность взаимовыгодного сотрудничества с ними. Следует также отметить, что влияние новых технологий на различные банковские продукты неравномерно, что ведет к разнообразной степени их — технологий — включения в бизнес-модель банка в зависимости от направления его деятельности. Кроме того, создается также Единый цифровой рынок, что является еще одним элементом более тесной интеграции ЕС и подталкивает кредитные институты к включению ИКТ в свои модели.