Анализ и прогнозирование денежных потоков предприятия

Для удобства на основе данных Приложений 1 и 4 был составлен сравнительный аналитический баланс ООО «Сев

ЗапКран СПб" за 2006;2007 годы, который представлен в Приложении 7.

Анализируя показатели Приложения 7 можно сделать следующие выводы:

— за анализируемый период имущество ООО «Сев

ЗапКран СПб" уменьшилось на 606 943 тыс.

рублей. Данное изменений произошло с учетом влияния прироста имущества за 2006 год на 100 912 тыс.

рублей и снижением данного показателя за 2007 год на 707 855 тыс.

рублей;

— в активе баланса по итогам 2006 года имели прирост как внеоборотные, так и оборотные активы на 69 819 тыс.

рублей и 31 093 тыс.

рублей соответственно. Данное увеличение произошло в основном за счет роста стоимости основных средств и величины денежных средств. По итогам 2007 года в активе баланса прирост имели только внеоборотные активы на 198 685 тыс.

рублей, а оборотные активы уменьшили свою величину на 906 540 тыс.

рублей. Увеличение внеоборотных активов произошло за счет роста величины основных средств и незавершенного строительства, а значительное снижение оборотных средств в 2007 году произошло за счет резкого уменьшения дебиторской задолженности на 803 765 тыс.

рублей, что положительно;

— анализ актива баланса выявил незначительные изменения в структуре стоимости имущества предприятия за 2006 год, доля внеоборотных активов возросла, а оборотных активов соответственно снизилась на 1,24%. По итогам 2007 года наблюдается уже значительное перераспределение в структуре имущества предприятия. Так доля внеоборотных активов возросла уже на 12,39%, в оборотных соответственно снизилась на данную величину, в основном за счет изменения дебиторской задолженности;

— анализ пассива баланса завода за 2006 года определил прирост капитала и резервов, а также краткосрочных обязательств на 62 780 тыс.

рублей и 90 651 тыс.

рублей соответственно, одновременно снизилась величина долгосрочных обязательств предприятия на 52 519 тыс.

рублей, что положительно. По итогам 2007 года в пассиве баланса наблюдается рост только статей раздела капитал и резервы на 136 593 тыс.

рублей за счет роста нераспределенной прибыли, а долгосрочные и краткосрочные обязательства предприятия в значительной степени снизились. Так, долгосрочные обязательства уменьшились на 480 033 тыс.

рублей в связи с полным погашением кредита, а краткосрочные обязательства снизились на 364 415 тыс.

рублей, в основном за счет уменьшения кредиторской задолженности, что положительно;

— в структуре пассива баланса предприятия за 2006 год изменения были незначительны, капитал и резервы возросли на 0,38%, краткосрочные обязательства на 1,45%, а долгосрочные обязательства снизились на 1,83%. По итогам 2007 года наблюдается резкое перераспределение структуры пассива баланса завода. Так капитал и резервы увеличились на 15,97% и стали составлять 64,62% всех пассивов, долгосрочные обязательства снизились на 12,73% и достигли значения 0,91%, а краткосрочные обязательства уменьшили свою долю на 3,24% и стали составлять 34,46% пассивов. Таким образом, анализ пассива баланса за 2007 год наглядно представляет продолжение тенденции увеличения доли собственного капитала и уменьшение заемного, что свидетельствует об укреплении финансового состояния предприятия.

Динамика и структура актива и пассива баланса ООО «Сев

ЗапКран СПб" наглядно проиллюстрирована на рисунках 8 — 11.

ООО «Сев

ЗапКран СПб" является финансово устойчивым предприятием. Показатели деятельности предприятия стабильно растут.

Рис.

8. Динамика актива баланса ООО «Сев

ЗапКран СПб"

Рис.

9. Динамика пассива баланса ООО «Сев

ЗапКран СПб"

Рис.

10. Структура актива баланса ООО «Сев

ЗапКран СПб"

Рис.

11. Структура пассива баланса ООО «Сев

ЗапКран СПб"

Для проведения анализа уровня и динамики выручки, себестоимости и прибыли целесообразно на основе данных Приложений 2 и 5 (отчет о прибылях и убытках) составить аналитический отчет о прибылях и убытках ООО «Сев

ЗапКран СПб" за 2005 -2007 годы (Приложение 8).

Анализируя показатели Приложения 8 можно сделать следующие выводы:

— выручка от продажи продукции завода без учета НДС в 2006 году снизилась на 981 788 тыс.

рублей по сравнению с 2005 годом, а затем в 2007 году резко увеличилась на 1 847 899 тыс.

рублей;

— себестоимость продукции в абсолютном выражении за анализируемые периоды имеет ту же тенденцию;

— валовая прибыль зафиксирована в каждом из анализируемых периодов, однако ее размер уменьшался на 406 950 тыс.

рублей в 2006 году по сравнению с 2005 годом и увеличился в 2007 году на 31 414 тыс.

рублей по сравнению с 2006 годом;

— величины коммерческих и управленческих расходов в каждом из периодов имеют тенденцию к снижению, что положительно;

— прибыль от продаж имеет место в 2005, 2006 и 2007 году, ее размер в 2006 году снизился на 259 495 тыс.

рублей, а в 2007 году возрос на 223 033 тыс.

рублей, и стал на уровне 2005 года;

— проценты к получению в составе прочих доходов предприятия уменьшаются с каждым отчетным периодом;

— проценты к уплате в составе прочих расходов напротив увеличиваются с каждым отчетным периодом: в 2006 году на 35 648 тыс.

рублей, в 2007 году на 10 348 тыс.

рублей;

— доходы от участия в других организациях в 2006 году снизились на 493 тыс.

рублей, а в 2007 году возросли на 923 тыс.

рублей по сравнению с предыдущим периодом;

— прочие доходы и расходы имеют одинаковую тенденцию за анализируемые периоды. Так, наблюдается их рост в 2006 году по сравнению с 2005 годом и снижение примерно на равном уровне в 2007 году по сравнению с 2006 годом;

— прибыль до налогообложения имеет место у предприятия в каждом отчетном периоде 2005;2007 годов. Ее размер уменьшался в 2006 году на 64 970 тыс.

рублей и увеличивался на 118 079 тыс.

рублей в 2007 году;

— аналогичную динамике прибыли до налогообложения имеет чистая прибыль предприятия. В 2006 году она снизилась по сравнению с 2005 годом на 8 217 тыс.

рублей, а в 2007 году значительно увеличилась по сравнению с 2006 годом на 65 484 тыс.

рублей.

В динамике финансовых результатов за 2007 год отмечаются следующие изменения:

— темп изменения активов, рассчитанный по данным бухгалтерского баланса (3 012 757/3 720 612*100%) составляет 80,97%. Он ниже темпа роста выручки (5 366 626/3 518 727 *100%) в размере 152,52% на 79,45%, следовательно, производительность активов возросла;

— темп роста чистой прибыли составляет 148,62% (200 167/134 683*100%), валовой — 103,23% (1 004 736/973 322*100%), прибыли от продаж — 179,90% (502 184/279 151*100%). Чистая прибыль растет быстрее чем валовая, но менее чем прибыль от продаж и прибыль отчетного периода. Это говорит о рациональности налоговой политики предприятия, но она требует некоторой доработки;

— прибыль от продаж растет быстрее выручки, что свидетельствует об относительном снижении затрат на реализацию;

— темп роста расходов за период составляет 171,36% (4 361 890/2 545 405*100%). Он выше темпа роста выручки (152,52%) на 18,84%, что отрицательно сказывается на себестоимости единицы продукции.

Динамику чистой прибыли ООО «Сев

ЗапКран СПб" можно представить графически (рис.

12).

На основе аналитического отчета о прибылях и убытках можно проанализировать изменения в структуре выручки, себестоимости и прибыли методом вертикального анализа.

Рис.

12. Динамика чистой прибыли ООО «Сев

ЗапКран СПб" за 2005;2007 годы По данным Приложения 8 можно сделать вывод, что удельный вес себестоимости в процентах к выручке на протяжении трех анализируемых периодов имеет тенденцию к росту. Так, за 2006 год наблюдается увеличение удельного веса себестоимости на 3,01%, соответственно снижение доли валовой прибыли на 3,01%; за 2007 год — также увеличение доли себестоимости в процентах к выручке на 8,94%.

Соотношение долей себестоимости и валовой прибыли в выручке ООО «Сев

ЗапКран СПб" за 2005;2007 годы для наглядности можно представить графически (рис. 13).

Отношение доли валовой прибыли к выручке рассчитывается исходя из разности между выручкой от продаж и себестоимостью проданной продукции. Этот показатель характеризует долю каждого рубля от продаж, которая может быть направлена на покрытие управленческих и коммерческих расходов, а также формирование прибыли от продаж.

Для ООО «Сев

ЗапКран СПб" этот показатель в течение трех периодов снижался с 30,67% в 2005 году до 27,66% в 2006 году и 18,72% в 2007 году.

Рис.

13. Соотношение себестоимости и валовой прибыли в сумме выручки ООО «Сев

ЗапКран СПб" за 2005;2007 годы Коммерческие расходы за анализируемые периоды постоянно снижались: в 2006 году по сравнению с 2005 годом на 0,94%, а в 2007 году на 1,48%. Динамика управленческих расходов за 2005;2007 годы менялась. В 2006 году выявлен рост их доли на 1,96%, а в 2007 году спад на 8,88%, что сказалось на увеличении доли прибыли от продаж.

Динамика прибыли от продаж и прибыли до налогообложения одинакова.

Чистая прибыль предприятия в течение трех анализируемых периодов оставалась примерно на одном и том же уровне 3,18% - 3,73%.

3.

3.Анализ денежных потоков предприятия

Анализ денежных потоков ООО «Сев

ЗапКран СПб" проведем на основе данных отчета о движении денежных средств, представленных в Приложениях 3 и 6, за 2006 и 2007 годы.

Для этого, используя прямой метод, составим таблицу 6.

Таблица 6

Горизонтальный анализ движения денежных средств по видам деятельности ООО «Сев

ЗапКран СПб"

Показатели Базовый 2006 год, тыс.

руб. Отчетный 2007 год, тыс.

руб. Отклонение в изменениях Посту-пило Исполь-зовано Изме-нение Посту-пило Исполь-зовано Изме-нение Остаток денежных средств на начало периода — - 78 680 — - 257 154 +178 474

Движение денежных средств по текущей деятельности 8 096 818 7 385 516 +711 302 9 014 319 8 152 995 +861 324 +150 022

Движение денежных средств по инвестицион-ной деятельности 85 518 161 480 -75 962 277 478 1 281 814 -1 004 336 -928 374

Движение денежных средств по финансовой деятельности 462 143 919 009 -456 866 634 846 642 445 -7599 +449 267

Итого чистое изменение денежных средств — - 178 474 — - -150 611 -329 085

Остаток денежных средств на конец периода — - 257 154 — - 106 543 -150 611

Из таблицы 6 следует, что за 2006 и 2007 годы остаток денежных средств вырос на 27 863 тыс.

руб. (106 543−78 680), или 35,4%, из них в 2006 году он увеличился на 178 474 тыс.

руб., а за 2007 год снизился на 150 611 тыс.

руб. или на 58,6% за счет чистого их оттока по инвестиционной и финансовой деятельности. Далее следует провести вертикальный анализ отчета о движении денежных средств ООО «Сев

ЗапКран СПб" (табл. 7).

Таблица 7

Вертикальный анализ поступления и расходования денежных средств ООО «Сев

ЗапКран СПб"

Показатели Базовый 2006 год Отчетный 2007 год Отклонения Абсолют-ная величина, тыс.

руб. Удельный вес, % Абсолют-ная величина, тыс.

руб. Удельный вес, % Абсолют-ная величина, тыс.

руб. Удельный вес, % 1. Поступления и источники денежных средств от всех видов деятельности 1.

1.Средства, полученные от покупателей, заказчиков 8 061 013 93,25 8 674 572 87,39 +613 559 -5,86 1.

2.Прочие доходы 35 805 0,41 339 747 3,42 +303 942 +3,01 1.

3.Выручка от продажи объектов основных средств 4281 0,05 3450 0,03 -831 -0,02 1.

4.Выручка от продажи ценных бумаг и иных финансовых вложений 74 000 0,86 250 931 2,53 +176 931 +1,67 1.

5.Полученные дивиденды 731 0,01 282 0,00 -449 -0,01 1.

6.Полученные проценты 5372 0,06 22 815 0,23 +17 443 +0,17 1.

7.Поступления от погашения займов, предоставленных др. организациям 1134 0,01 — 0,00 -1134 -0,01 1.

8.Поступления от займов и кредитов, предоставленных другими организациями 462 143 5,35 634 846 6,40 +172 703 +1,05 Поступление денежных средств — всего 8 644 479 100,00 9 926 643 100,00 +1 282 164 — продолжение таблицы 7

Показатели Базовый 2006 год Отчетный 2007 год Отклонения Абсолют-ная величина, тыс.

руб. Удельный вес, % Абсолют-ная величина, тыс.

руб. Удельный вес, % Абсолют-ная величина, тыс.

руб. Удельный вес, % 2. Использование денежных средств по всем видам деят-ти 2.

1.На оплату приобретенных товаров, работ, услуг 4 055 833 47,91 2 823 763 28,02 -1 232 070 -19,89 2.

2.На оплату труда 573 809 6,78 515 834 5,12 -57 975 -1,66 2.

3.На выплату дивидендов, процентов 33 301 0,39 17 072 0,17 -16 229 -0,22 2.

4.На расчеты по налогам и сборам 2 716 124 32,08 4 687 019 46,51 +1 970 895 +14,43 2.

5.На прочие расходы 6449 0,07 109 307 1,08 +102 858 +1,01 2.

6.Приобретение объектов ОС, доходных вложе-ний в МЦ и НА 160 973 1,90 211 166 2,10 +50 193 +0,20 2.

7.Приобретение ценных бумаг и иных финансо-вых вложений — 0,00 1 065 218 10,57 +1 065 218 +10,57 2.

8.Займы, предоставленные другим организациям 507 0,01 5430 0,05 +4923 +0,04 2.

9.Погашение займов и кредитов (без процентов) 899 014 10,62 636 015 6,31 -262 999 -4,31 2.

10.Погашение обязательств по финансовой аренде 19 995 0,24 6430 0,07 -13 565 -0,17 Использование средств — всего 8 466 005 100,00 10 077 254 100,00 +1 611 249 — 3. Чистое изменение денежных средств +178 474 2,06 -150 611 -1,52 -329 085 -3,58 Из таблицы 7 следует, что основным источником притока денежных средств в 2006 и в 2007 годах были средства, полученные от покупателей и заказчиков, их величина в абсолютном выражении увеличилась на 613 559 тыс.

рублей. Однако удельный вес данных поступлений в общей величине поступлений денежных средств по всем видам деятельности ООО «Сев

ЗапКран СПб" снизился на 5,86%. Это было компенсировано увеличением в 2007 году прочих доходов на 3,01%, выручки от продажи ценных бумаг и финансовых вложений на 1,67%, полученных процентов на 0,174%, а также поступлений от займов и кредитов, предоставленных другим организациям на 1,05%.

Среди направлений расходования денежных средств ООО «Сев

ЗапКран СПб" основной удельный вес в обоих периодах занимают: оплата приобретенных товаров, работ, услуг и расчеты по налогам и сборам. Однако в 2007 году в структуре использования денежных средств по всем видам деятельности произошли серьезные изменения. Так, доля расхода денежных средств на оплату приобретенных товаров, работ, услуг снизилась на 19,89%, на погашение займов и кредитов на 4,31%, а доля расхода денежных средств на расчеты по налогам и сборам напротив увеличилась на 14,43%, доля средств на приобретение ценных бумаг и иных финансовых вложений на 10,57%.

Таким образом, основную долю притока и оттока денежных средств составляют операции по текущей деятельности.

Чистое изменение денежных средств (превышение притока над оттоком) составляло в 2006 году 2,06%, а в 2007 году резко снизилось до (-1,52)%. Снижение чистого изменения денежных средств в 2007 году вызвано резким возрастанием использования денежных средств главным образом на налоги и приобретение ценных бумаг и иных финансовых вложений.

Чистый приток денежных средств по текущей деятельности только частично перекрыл их отток по инвестиционной и финансовой деятельности. Дефицит денежных средств на конец 2007 года составляет 150 611 тыс.

руб. или 1,52%. Остаток денежных средств на конец 2007 года сократился на эту же величину. Учитывая значительный размер входного положительного сальдо денежного потока, его снижение на конец 2007 года вполне оправдано, так как характеризует усиление инвестиционной активности ООО «Сев

ЗапКран СПб" в 2007 году.

Таким образом, ООО «Сев

ЗапКран СПб" в целом неспособно генерировать денежные средства в объеме, достаточном для осуществления необходимых расходов.

3.

4.Разработка бюджета движения денежных средств ООО «Сев

ЗапКран СПб"

Дефицит денежных средств ООО «Сев

ЗапКран СПб" в 2007 году вызывает необходимость проведения мероприятий по оптимизации денежных потоков предприятия.

В связи с этим следует с учетом проведенного выше анализа денежных потоков разработать бюджет движения денежных средств на предстоящий год, который позволит обеспечить достаточность денежных ресурсов на любой момент времени для совершения операций в целом во всем видам деятельности данного предприятия.

Прогноз составлен так, что все поступления в соответствии с темпами работы предприятия запланированы в том же процентном соотношении, что и по итогам 2007 года.

В структуре выплат по текущей деятельности планируемые расходы на закупку товаров, работ, услуг увеличены на 7,5%, а оплата по налогам и сборам уменьшена на 7%.

По инвестиционной деятельности планируются расходы по приобретению оборудования в размере 10% общей величины расходов предприятия, а расходы по инвестиционной деятельности, связанные с ценными бумагами и финансовыми вложениями предполагается снизить до 2%. Остальные показатели использования денежных средств запланированы на уровне 2007 года.

Поскольку остатка денежных средств на начало периода в размере 106 543 тыс.

руб. недостаточно для ритмичной работы предприятия, планируется увеличить остаток денежных средств на конец расчетного периода на 20%.

Бюджет движения денежных средств ООО «Сев

ЗапКран СПб" на предстоящий 2008 год представлен в таблице 8.

Таблица 8

Бюджет движения денежных средств ООО «Сев

ЗапКран СПб" на 2008 г Показатель Сумма на год, тыс.

руб. В том числе по кварталам, тыс.

руб. 1 2 3 4 Остаток денежных средств на начало периода 106 543 106 543 243 469 594 271 111 756 1. Текущая деятельность 1.

1.Поступления: 8 783 930 2 150 810 1 947 358 2 338 812 2 346 950

Ожидаемые поступления от реализации 8 436 543 2 100 771 1 860 418 2 233 780 2 241 574

Прочие доходы 347 387 50 039 86 940 105 032 105 376 1.

2.Выплаты: 7 852 543 2 098 022 1 720 721 1 956 508 2 077 292

Закупка товаров, работ, услуг 3 431 203 906 342 777 607 857 800 889 454

Расходы на оплату труда 490 172 120 340 124 863 123 757 121 212

Расходы на выплату дивидендов, процентов 9803 2450 2451 2451 2451

Расходы по налогам и сборам 3 823 340 1 043 890 790 800 950 000 1 038 650

Прочие расходы 98 025 25 000 25 000 22 500 25 525 1.

3.Превышение поступлений над выплатами

+931 387 +52 788 +226 637 +382 304 +269 658 продолжение таблицы 8

2.Инвестиционная деятельность 2.

1.Поступления: 270 962 107 938 59 094 4965 98 965

Ожидаемые поступления от реализации основных средств и иного имущества 2978 2978 0 0 0 Ожидаемые поступления от продажи ценных бумаг и иных финансовых вложений 248 134 100 000 54 134 0 94 000

Ожидаемые дивиденды 0 0 0 0 0 Ожидаемые проценты 19 850 4960 4960 4965 4965

Ожидаемые поступления от погашения займов, предоставленных другим организациям 0 0 0 0 0 2.

2.Выплаты: 1 183 285 40 000 45 016 1 031 069 67 200

Приобретение объектов основных средств, доходных вложений в материальные ценности и НА 996 069 0 0 996 069 0 Приобретение ценных бумаг и иных финансовых вложений 184 275 40 000 42 075 35 000 67 200

Займы, предоставленные другим организациям 2941 0 2941 0 0 2.

3. Превышение расходов над поступлениями -912 323 +67 938 +14 078 -1 026 104 +31 765 3. Финансовая деятельность 3.

1.Поступления от займов и кредитов, предоставленных другими организациями 645 147 161 300 160 987 161 285 161 575 3.

2.Выплаты: 640 158 145 100 50 900 0 444 158

Погашение займов и кредитов 635 258 140 200 50 900 0 444 158

Погашение обязательств по финансовой аренде 4900 4900 0 0 0 3.

3. Превышение поступлений над выплатами +4989 +16 200 +110 087 +161 285 -282 583 ВСЕГО поступлений 9 700 039 2 420 048 2 167 439 2 505 062 2 607 490 ВСЕГО выплат 9 675 986 2 283 122 1 816 637 2 987 577 2 588 650

Превышение выплат над поступлениями 24 053 +136 926 +350 802 -482 515 +18 840

Прогнозируемый остаток денежных средств на конец расчетного периода 130 596 243 469 594 271 111 756 130 596

Из данных таблицы 8 следует, что положение с денежным потоком на предприятии достаточно благополучное, лишь в 3 квартале наблюдается превышение оттока денежных средств над их поступлением, причина этого состоит в расходах по приобретению оборудования.

По итогам прогнозного года в соответствии с бюджетом движения денежных средств чистое изменение денежных средств на конец расчетного периода составило 24 053 тыс.

руб. или 22,58%. Чистый приток денежных средств по текущей деятельности перекрыл их отток по инвестиционной и финансовой деятельности.

Таким образом, достигнута цель разработки бюджета движения денежных средств ООО «Сев

ЗапКран СПб", поскольку предприятие может иметь избыток денежных средств на конец расчетного периода.

Разработанный бюджет движения денежных средств позволит предприятию в максимально возможной степени синхронизировать положительный и отрицательный денежные потоки, повысив тем самым эффективность денежного оборота предприятия; обеспечить приоритетность платежей по критерию их влияния на конечные результаты финансовой деятельности предприятия; в максимальной степени обеспечить необходимую абсолютную ликвидность денежного потока, то есть платежеспособность предприятия в рамках краткосрочного периода.

Заключение

Для оценки результатов деятельности предприятий наиболее важное значение имеют три показателя: выручка от реализации, прибыль и поток денежных средств.

Управление денежными потоками особенно важно для фирмы с позиции необходимости:

— регулирования ликвидности баланса;

— оптимизации оборотных активов;

— планирования источников финансирования;

— управления текущими издержками и их оптимизации в процессе производства и реализации продукции;

— прогноза экономического роста.

Денежные потоки включают движение наличных денег и безналичные платежи.

Денежные потоки могут быть положительными (поступления) и отрицательными (расход).

Денежные потоки предприятия классифицируют по нескольким признакам: по масштабам обслуживания хозяйственного процесса; по видам хозяйственной деятельности; по направленности движения денежных средств; по методу исчисления объема; по уровню достаточности объема; по методу оценки во времени; по непрерывности формирования в рассматриваемом периоде.

Анализ денежных потоков позволяет определить уровень организации управления денежными потоками на предприятии и дает возможность оценить его финансовое состояние.

Главным документом анализа денежных потоков является Отчет о движении денежных средств (форма № 4).

На практике применяют два ключевых метода расчета объема денежных потоков: прямой и косвенный. При прямом методе исходным элементом является выручка, а при косвенном — прибыль.

Для успешной координации деятельности предприятия важную роль играет прогнозирование потоков денежных средств, которое осуществляется посредством составления бюджета движения денежных средств и платежного баланса.

В данной работе рассматривается деятельность ООО «Сев

ЗапКран СПб", расположенного в городе Санкт-Петербурге.

Основной вид деятельности предприятия — поставка, монтаж и пуско-наладка, ремонт грузоподъемного оборудования различного назначения.

Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия проводился за 2006;2007 годы.

Анализ бухгалтерского баланса показал, что за анализируемый период снизилась дебиторская задолженность, долгосрочные и краткосрочные обязательства предприятия, увеличилась доля собственного капитала. Данные показатели свидетельствуют об укреплении финансового состояния предприятия.

Анализ отчета о прибылях и убытках ООО «Сев

ЗапКран СПб" выявил увеличение выручки от реализации продукции, наличие прибыли в каждом отчетном периоде, рост производительности активов. Однако наблюдается увеличение доли себестоимости в процентах к выручке. Темп роста расходов выше темпа роста выручки, что отрицательно сказывается на себестоимости единицы продукции.

Анализ денежных потоков ООО «Сев

ЗапКран СПб" был проведен на основе отчета о движении денежных средств за 2006;2007 годы. Анализ показал, что за анализируемый период остаток денежных средств вырос на 27 863 тыс.

руб., из них за 2006 год он увеличился на 178 474 тыс.

рублей, а в 2007 году снизился на 150 611 тыс.

руб.

Вертикальный анализ движения денежных средств показал, что основным источником притока денежных средств являются средства, полученные от покупателей и заказчиков, а основным источником оттока — оплата приобретенных товаров, работ, услуг и расчеты по налогам и сборам.

Чистое изменение денежных средств составляло в 2006 году 2,06%, а в 2007 году выявлен дефицит в размере 1,52%. Следовательно, по состоянию на конец 2007 года предприятие в целом неспособно генерировать денежные средства в объеме, достаточном для осуществления необходимых расходов.

В связи с этим возникает необходимость разработки бюджета движения денежных средств ООО «Сев

ЗапКран СПб" на предстоящий год, который позволит обеспечить достаточность денежных ресурсов на любой момент времени для совершения операций в целом по предприятию.

Анализ разработанного бюджета движения денежных средств ООО «Сев

ЗапКран СПб" на 2008 год показал, что положение с денежным потоком на предприятии достаточно благополучное, лишь в 3 квартале наблюдается превышение оттока денежных средств над их поступлением, причина этого состоит в планируемых расходах по приобретению оборудования.

По итогам прогнозного года в соответствии с бюджетом движения денежных средств чистое изменение денежных средств на конец расчетного периода составило 24 053 тыс.

руб. или 22,58%.

Разработанный бюджет движения денежных средств позволит предприятию в максимально возможной степени синхронизировать положительный и отрицательный денежные потоки, повысив тем самым эффективность денежного оборота предприятия и обеспечить приоритетность платежей по критерию их влияния на конечные результаты финансовой деятельности предприятия.

1.Балабанов И. Т. Финансовый менеджмент.Учебник.

М.:Финансы и статистика, 2005.-224 с.

2.Бочаров В. В. Финансовый анализ. — СПб.: Питер, 2008. — 240 с.

3.Драгункина Н. В. Теория экономического анализа. — М.: Издательство «Экзамен», 2007. — 318 с.

4.Ионова А. Ф., Селезнева Н. Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации. -М.: Изд-во «Бухгалтерский учет», 2005. — 312 с.

5.Ковалев В. В., Ковалев Вит.В. Финансы организаций (предприятий).-М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2007. — 352 с.

6.Миронов М. Г, Замедлина Е. А., .Жарикова Е. В. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. — М.: Издательство «Экзамен», 2005. — 224 с.

7.Непомнящий Е. Г. Инвестиционное проектирование. — Таганрог: Издательство ТРТУ, 2003. www.aup.ru

8.Проданова Н. А. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. — Ростов н/Д: Феникс, 2006. — 336 с.

9.Райзберг Б. А., Лозовский Л. Ш., Стародубцева Е. Б. «Современный экономический словарь». — М.: ИНФРА-М, 2006.

10.Смагин В. Н. Финансовый менеджмент. — М.: КНОРУС, 2007.- 144 с.

11.Финансы предприятий: теория и практика. Учебник./под ред. С. В. Большакова. — М.: Книжный мир, 2005. — 617 с.

12.Шеремет А. Д., Сайфулин Р. С. Финансы предприятий. — М.: ИНФРА-М, 2006. — 343 с.

13.Шеремет А. Д., Негашев Е. В. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций. — М.: ИНФРА-М, 2006. — 237 с.

14. Биография Роберта Киосаки //

http://cashflow.com.ru .

15. Понятие денежного потока и цели его анализа//

http://greencash.ru .

16.Финансовый директор должен управлять денежными потоками// Альманах «Финансы для топ-менеджеров», 2008. www.finmanager.ru

17.Финансовый директор как менеджер //

http://cased.ru .

18. www. finanсе-man.ru

19. www.cfin.ru

20. www. audit-it.ru

21. www.gaap.ru

22. www.consulting.ru

23. www.sevzapkranspb.ru

Приложения

Миронов М.Г., Замедлина Е. А., Жарикова Е. В. Финансовый менеджмент. — М.: Издательство «Экзамен», 2005, с.147

Ионова А.Ф., Селезнева Н. Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации. — М.: Изд-во «Бухгалтерский учет», 2005, с.262

Райзберг Б.А., Лозовский Л. Ш., Стародубцева Е. Б. «Современный экономический словарь», — М.: ИНФРА-М, 2006.

Понятие денежного потока и цели его анализа//

http://greencash.ru

Финансовый директор как менеджер//

http://cased.ru

Биография Роберта Киосаки//

http://cashflow.com.ru

Проданова Н. А. Финансовый менеджмент. — Ростов н/Д: Феникс, 2006, с.94

Финансовый директор должен управлять денежными потоками// Альманах «Финансы для топ-менеджеров», 2008.

Понятие денежного потока и цели его анализа//

http://greencash.ru

Драгункина Н. В. Теория экономического анализа. — М.: Издательство «Экзамен», 2007, с.203

Миронов М.Г., Замедлина Е. А., Жарикова Е. В. Финансовый менеджмент. — М.: Издательство «Экзамен», 2005, с.148

Миронов М.Г., Замедлина Е. А., Жарикова Е. В. Финансовый менеджмент. — М.: Издательство «Экзамен», 2005, с.149

Драгункина Н. В. Теория экономического анализа. — М.: Издательство «Экзамен», 2007, с.204

Миронов М.Г., Замедлина Е. А., Жарикова Е. В. Финансовый менеджмент. — М.: Издательство «Экзамен», 2005, с.153

Шеремет А.Д., Сайфулин Р. С. Финансы предприятий. — М.: ИНФРА-М, 2006, с.154

Шеремет А.Д., Сайфулин Р. С. Финансы предприятий. — М.: ИНФРА-М, 2006, с.159

Драгункина Н. В. Теория экономического анализа. — М.: Издательство «Экзамен», 2007, с.205

Проданова Н. А. Финансовый менеджмент. — Ростов н/Д: Феникс, 2006, с.96

Проданова Н. А. Финансовый менеджмент. — Ростов н/Д: Феникс, 2006, с.97

Ионова А.Ф., Селезнева Н. Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации. — М.: Изд-во «Бухгалтерский учет», 2005, с.263

Ионова А.Ф., Селезнева Н. Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации. — М.: Изд-во «Бухгалтерский учет», 2005, с.264

Проданова Н. А. Финансовый менеджмент. — Ростов н/Д: Феникс, 2006, с.100

Бочаров В. В. Финансовый анализ. — СПб.: Питер, 2008, с.112

Ионова А.Ф., Селезнева Н. Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации. — М.: Изд-во «Бухгалтерский учет», 2005, с.269

Ковалев В.В., Ковалев Вит.В. Финансы организаций (предприятий). — М.: ТК Велби, изд-во Проспект, 2007, с.223

Бочаров В. В. Финансовый анализ. — СПб.: Питер, 2008, с.130

Ковалев В.В., Ковалев Вит.В. Финансы организаций (предприятий). — М.: ТК Велби, изд-во Проспект, 2007, с.224

Ковалев В.В., Ковалев Вит.В. Финансы организаций (предприятий). — М.: ТК Велби, изд-во Проспект, 2007, с.225

Бочаров В. В. Финансовый анализ. — СПб.: Питер, 2008, с.135

Бочаров В. В. Финансовый анализ. — СПб.: Питер, 2008, с.137

Бочаров В. В. Финансовый анализ. — СПб.: Питер, 2008, с.138

Ионова А.Ф., Селезнева Н. Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации. — М.: Изд-во «Бухгалтерский учет», 2005, с.277

Ионова А.Ф., Селезнева Н. Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации. — М.: Изд-во «Бухгалтерский учет», 2005, с.281

Ионова А.Ф., Селезнева Н. Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации.

М.: Изд-во «Бухгалтерский учет», 2005, с.133

Денежные средства

Внеоборотные активы

Собственный капитал

Кредиты

банка

Товарно-материальные запасы

Дебиторская задолженность

Кредиторская задолженность

Платежный баланс предприятия

I.Доходы и поступления средств

II.Расходы и отчисления средств

1.Остаток денежных средств на начало месяца

2.Поступение средств в течение месяца:

В том числе:

2.

1.выручка от реализации продукции (работ, услуг) с НДС и акцизами

2.

2.Выручка от продажи основных средств и другого имущества

2.

3.Авансовые поступления

2.

4.Поступления арендной платы

2.

5.Средства, получаемые по векселям

2.

6.Поступления дебиторской задолженности

2.

8.Выручка от продажи эмиссионных ценных бумаг

2.

7.Полученная временная финансовая помощь

2.

9.Выручка от продажи валютных средств

2.

10.Прочие поступления

3.Всего поступлений денежных средств

4.Дефицит денежных средств (превышение расходов над поступлениями)

1.Расходы за счет неотложных нужд

3.

1.НДС, акцизы и таможенные пошлины

3.

2.Налог на прибыль

3.

3.Прочие налоги и сборы

4.Взносы в государственные внебюджетные фонды

5.Расходы на оплату труда

6.Оплата счетов поставщиков и подрядчиков

7.Оплата накладных расходов

8.Погашение займов и кредитов, включая проценты по ним

3.Налоговые платежи:

2.Обязательные платежи по обеспечению жизнедеятельности предприятия

9.Оплата векселей

10.Выплата дивидендов

11.Прочие платежи

12.Всего расходов и платежей

13.Префицит денежных средств (превышение поступлений над расходами и платежами)

14.Остаток денежных средств на конец расчетного периода

Управляющий директор

Финансовый директор

Технический директор

Коммерческий директор

Бухгалтерия

Плановый отдел

Отдел ремонта и технического обслуживания

Отдел снабжения и сбыта

Проектный отдел

Транспортный отдел

Отдел монтажных работ

Юридическая служба

Склады