На начало 2014 года сумма расходов будущих периодов составляла 293,3 тыс.
руб. Они состояли только из расходов на оплату арендованных складских площадей. Предполагается их оплата по факту, в текущем месяце, в связи с чем данной строки в оборотных средствах не будет. ИТОГО норматив оборотных средств по запасам будет равным:
185,6+ 75 = 260,6 тыс.
руб.Общее высвобождение средств составит (исходя из общей суммы запасов на конец 2013 года 2207,3 тыс.
руб.): 260,6−2207,3 = -1946,7 тыс.
руб.
3.2. Управление дебиторской задолженностью ООО «АГРОХИМ"Рассмотрим основные направления управления дебиторской задолженностью ООО «АГРОХИМ». Проведенный анализ показал: на конец 2013 года общая сумма дебиторской задолженности достаточно высока — 1518,2 тыс.
руб. Поэтому с целью дальнейшей ее оптимизации одним их основных направлений управления финансами ООО «АГРОХИМ» является эффективное управление дебиторской задолженностью. Оно направлено на оптимизацию общего размера дебиторской задолженности и обеспечение своевременной инкассации долга. По данным аналитических отчетов выявлено, что необходима оптимизация общего размера дебиторской задолженности ООО «АГРОХИМ», чему будут способствовать следующие направления политики управления финансами. Первым этапом является анализ дебиторской задолженности за предшествующие годы. На основе проведенного в главе 2 анализа разработаем принципы кредитной политики по отношению к покупателям, чтобы улучшить финансовое состояние ООО «АГРОХИМ» и уменьшить риски инфляционных потерь за счет замедления инкассации дебиторской задолженности.
До сих пор в руководстве ООО «АГРОХИМ» не наблюдалось шагов к формированию данных принципов. Фактически в ООО «АГРОХИМ» реализуется жесткий тип кредитования покупателей, который в конечном счете ведет к негативным последствиям. В свою очередь, кредиторы ООО «АГРОХИМ» делают жестче режим кредитования — требуют предоплаты. Нарушается финансовое равновесие между оборотом дебиторской задолженности и кредиторской задолженности. В связи с этим необходимо пересмотреть политику кредитования. Для ООО «АГРОХИМ» наиболее приемлемой выступает отсрочка платежа клиентам, которые достаточно давно являются его покупателями.
Этот кредит обязательно при невозможности заплатить клиентом должен предоставляться сроком до двух месяцев, так как специфика работы ООО «АГРОХИМ» требует постоянного «присутствия» денег в ликвидной форме. Данный вариант будет предусматривать предоставление скидки в 4% при условии оплаты в 10-дневный срок при договорном сроке оплаты в 45 дней. Эффективность предоставления скидки будет рассчитана далее. Это обеспечит средний уровень кредитного риска предприятия. Такая кредитная политика называется «умеренной». Она в целом отвечает интересам субъекта хозяйствования, так как не сдерживает объемы сбыта и позволяет контролировать риск инфляционных потерь. При вводе в действие данного принципа анализируемого субъекта хозяйствования рекомендуется сформировать процедуру инкассации дебиторской задолженности: сроки и формы напоминаний о дате платежей покупателям (приемлема периодичность 1 раз в неделю); возможность пролонгирования долга с начислением процентов по ставке рефинансирования Банка России; обязательным является выработка условий возбуждения дела о банкротстве несостоятельных дебиторов. Необходимо провести ряд мероприятий по сокращению дебиторской задолженности.
Мероприятия необходимо будет провести по двум направлениям. На первом направлении нужно провести зачет взаимных требований, а далее внедрим систему управления дебиторской задолженностью.
1. По данным учета было определено, что на балансе ООО «АГРОХИМ» числится краткосрочная дебиторская задолженность (до 3 месяцев) в сумме 712,1 тыс. руб. и долгосрочная дебиторская задолженность (свыше 6 месяцев) в сумме 444,5 тыс. руб. По учетным данным установлено, что некоторые контрагенты предприятия являются одновременно и дебиторами и кредиторами. Данные о таких контрагентах представлены в таблице 3.
5.Таблица 3.5Данные о задолженности контрагентов ООО «АГРОХИМ"на конец 2013 года
Наименование контрагента
Дебиторская задолженность, тыс. руб. Кредиторская задолженность, тыс. руб. Сумма взаимозачета, тыс. руб. ООО «Мелроуз+"64,31 19,864,3ЗАО «Эрион-бест"79,31 59,479,3ООО «Ориентир-тайм"97,517 497,5Итого2 41,14 53,22 41,1Таким образом, в результате проведения зачета взаимных требований сумма дебиторской задолженности снизится на 24 110 тыс. руб., что положительно скажется на структуре капитала, так как увеличит долю собственных средств, а соответственно и устойчивость предприятия. По расчетам экономистов, зачет взаимных требований позволяет ускорить оборачиваемость дебиторской задолженности на 15% в среднем, коэффициент оборачиваемости составит 6,75 пункта (5,87*1,15), дебиторская задолженность составит 1277,1 тыс.
руб. (1518,2−241,1), при этом выручка от продаж будет равной 8620,4 тыс.
руб. (6,75*1277,1), что выше показателя 2013 года на 0,3%, или на 24,4 тыс.
руб. (8620,4/8596*100−100). На следующем этапе необходимо разработать комплекс мероприятий по управлению дебиторской задолженностью. Для управления задолженностью компании нужна различная информация о дебиторах и их платежах. Как правило, такие сведения можно получить путем доработки системы бухгалтерского учета. Однако, прежде чем приступить к доработке системы, следует определить принципы учета и контроля дебиторской задолженности. В связи с этим, что касается предприятия ООО «АГРОХИМ», то для него наиболее целесообразно применить следующий план повышения качества управления задолженностью:
А. Осуществить построение системы учета и контроля дебиторской задолженности, в частности обеспечить формирование данных об критических сроках оплаты и порядка соотнесения поступивших платежей с выставленными счетами;
Б. Создание системы планирования поступления и расходования средств от дебиторов;
В. Разработка эффективной кредитной политики, в частности определение цели, типа кредитной политики, определение стандартов оценки и разработка уровней ответственности;
Г. Автоматизация управления дебиторской задолженностью. Рассмотрим подробнее способы решения перечисленных проблем, а также основные элементы системы управления дебиторской задолженностью. Целью управления дебиторской задолженностью можно считать оптимизацию ее величины, поскольку на предприятие оказывает негативное влияние, как увеличение размера дебиторской и кредиторской задолженности, так и резкое ее снижение.А. Как уже было отмечено, в ООО «АГРОХИМ» в рамках составления плана по управлению дебиторской задолженностью в первую очередь является необходимым проводить построение эффективной системы учета и контроля дебиторской задолженности. С целью управления дебиторской задолженностью субъекта хозяйствования нужны такого рода сведения:
данные о выставленных счетах, которые не оплачены на текущий момент времени; время просрочки платежа по каждому отдельно взятому счету; величина сумм безнадежной и сомнительной дебиторской задолженности, которая оценена на основании установленных нормативов внутри компании; кредитная история контрагентов (средний период их просрочки, средняя сумма коммерческого кредита);сведения о возможности проведения системы взаимозачета. Получение указанных сведений может быть достигнуто посредством оптимизации регистров бухгалтерского учета дебиторской задолженности. Добавление в перечисленные регистры дополнительных реквизитов информативного характера, с целью получения всех необходимых сведений для управления задолженностью. Следовательно, на оптимизацию всего процесса учета дебиторской задолженности компания понесет совокупные расходы в сумме 100 тыс.
руб. за разработку компанией по консалтингу «Аудит
Консалтинг" различных дополнений в регистры бухгалтерского учета для получения полных и подробных сведений о дебиторской задолженности. Помимо этого в размере 50 тыс. руб. будет стоимость работы программиста по внесению дополнительных необходимых настроек в бухгалтерскую программу. В такой программе будут автоматическим образом формироваться все нужные сведения, как о сроках оплаты критического характера, порядке сопоставления различных поступлений с выставленными счетами, а вместе с тем будут сформированы все необходимые для управления дебиторской задолженностью сведения, в частности реестр дебиторского старения и т. п. Вместе с тем с целью осуществления управления дебиторской задолженностью является необходимым нанять в штат специалиста по управлению задолженностью. В его обязанности будет входить постоянный мониторинг задолженности, разработка мероприятий по ее оптимизации.
Расходы на подбор персонала составят 2 тыс. руб., заработная плата составит 18 тыс. руб. Соответственно в год расходы на содержание специалиста по управлению дебиторской задолженностью составят 350 тыс. руб. (из которых 300 тыс.
руб. заработная плата, премия и страховые взносы и 50 тыс. прочие расходы (канцтовары и т. д.)). Расходы на оборудование рабочего места составят 100 тыс. руб. (45 тыс.
руб. — компьютер, 15 тыс. руб. — офисная техника; 40 тыс.
руб. — мебель). Б. Дальнейшим этапом по разработке эффективной системы управления дебиторской задолженностью в ООО «АГРОХИМ» выступает осуществление составления планов поступления средств от дебиторов. Прогноз поступлений будет осуществляться специалистом по управлению задолженностью. Используя сведения, которые формируются в системе учета и контроля, о средней продолжительности просрочки платежа по контрагентам и в общем по всей компании по уже счетам погашенным, можно значительным образом сделать выше уровень точности планирования поступления сумм денежных средств от дебиторов. Все изложенное делает проще процедуру построения бюджета движения денежных средств в части составления прогнозов поступлений и выбытия денежных средств. На процедуру по внедрению и развитию системы планирования потребуются денежные средства в сумме 50 тыс. руб., в том числе: 15 тыс. руб. на проведение обучения персонала и
35 тыс. руб. на создание и поддержание всей системы планирования. В. Далее, одним из самых важных, элементом системы по управлению дебиторской задолженности выступает разработка кредитной политики. Процесс управления дебиторской задолженностью является невозможным без эффективной кредитной политики. Принятие кредитной политики производится на год, по истечении которого происходит уточнение целей и задач, принятых стандартов, подходов и условий. С целью разработки и внедрения кредитной политики в ООО «АГРОХИМ» является необходимым произвести оценку рынка, конкурентной кредитной политики, провести разработку собственной политики, принимая во внимание особенности субъекта хозяйствования. В частности, в рамках кредитной политики является необходимым предусмотреть систему скидок.
С этой целью нужно обратиться в специализированную компанию. Стоимость разработки такой кредитной политики равна 70 тыс. руб. С целью внедрения и реализации данной политики в компании нужно провести обучение персонала.
Затраты на обучение будут равными 30 тыс.
руб., расходы на проведение и поддержание кредитной политики — 24 тыс. в год. В рамках кредитной политики нужно обязательным образом предусмотреть стандарты для оценки покупателей.
Вместе с тем, в целях эффективного управления дебиторской задолженностью, является необходимым строгим образом распределять ответственность за управление дебиторской задолженностью между существующими в компании службами. В ООО «АГРОХИМ» всю деятельность по работе с дебиторами ведет менеджер по продажам. Помимо общей работы с дебиторами, в его обязанности входит составление предупредительных писем, телефонные переговоры и другая предупредительная работа. В связи с этим необходимо не только распределить ответственность между подразделениями, но и описать действия всех занятых в управлении дебиторской задолженностью сотрудников. Г. Итоговым этапом по созданию эффективной системы управления дебиторской и кредиторской задолженностью выступает автоматизация управления дебиторской задолженностью. Для ООО «АГРОХИМ» целесообразным является создание программы по учету и контролю дебиторской задолженности в Access.
Этого будет вполне достаточно, чтобы проводить контроль дебиторской задолженности 1000 клиентам, при этом ежедневно выставлять выше 100 счетов. Очевидным является то, что для эффективной работы системы необходимо постоянно делать обновление данных о платежах, произведенных отгрузках и т. п. С целью полной автоматизации управления дебиторской задолженностью необходимо 150 тыс. руб., в частности 100 тыс. руб. на разработку баз данных и
50 тыс. на поддержание работы программы. Далее будет проведена оценка эффективности предложенных мероприятий.
3.3. Оценка эффективности предложенных мероприятий
Проведем оценку эффективности предоставления скидки за ускорения срока оплаты. При управлении дебиторской задолженности по условиям предоставления скидки: 4/10 net 30. Условия продаж: 4/10 net 30 означают: предприятие предоставляет скидку в 4% при условии оплаты в 10-дневный срок при договорном сроке оплаты в 30 дней. Примем, что инфляционный рост цен в среднем составляет 0,54% в месяц (исходя из уровня инфляции 6,5% в год).Найдем индекс цен (Iц) по формуле, (9)где n — число, кратное 30 (период дебиторской задолженности делится на 30). Определим индекс цен для старого варианта предоставления скидки в 3%, где средний срок задолженности был 3 месяца, следовательно, n = 90/30 = 3:= 1,05.При новом варианте предоставления скидки 4% предприятием индекс цен так будет равным 1,0417, так как срок будет 1,5 месяца (45 дней по условию); если предоставлять скидку 2,5% при сроке оплаты 60 дней, то индекс цен будет равен 1,0445; если предоставлять скидку 1% при оплате в 90 дней, то индекс цен равен 1,05. Так как норма рентабельности продукции (отношение прибыли к себестоимости) у предприятия в среднем составляет 13,68%, то можно рассчитать также доход от альтернативных вложений капитала под данную рентабельность. Представим данное решение в таблице 3.
6. Таблица 3.6Расчет эффекта от предоставления скидки по ООО «АГРОХИМ"Показатели
Предоставление скидки по условию 4/10 net 45Предоставление скидки по условию 2,5/40 net 60Предоставление скидки по условию 1/70 net 90Предоставление старой скидки 3%Индекс цен1,4 171,04451,051,05Коэффициент дисконтирования *0,9600,9570,952 0,952Потери от инфляции с каждой 1000 руб.
1000−0,96*1000=41 000−0,957*1000==491 000−0,952*1000==481 000−0,952*1000=48Потери от предоставления скидки с каждой 1000 руб.
1000*4/100=401 000*2,5/100=251 000*1/100=101 000*3/100=30Всего потери, руб.
Доход от альтернативных вложений капитала, руб.(1000−40)*0,1368*0,96=126(1000−25)**0,1368*0,957==128(1000−10)**0,1368*0,957==130(1000−30)*0,0363*0,952=33,52Финансовый результат, руб.
126−44 = 82 128−74=54 130−58=7233,52−78=-44,48*Коэффициент дисконтирования показывает временную стоимость денег. Так как в месяц инфляция составляет 0,0417%, то коэффициент дисконтирования: 1/1,0417 = 0,960; при инфляции 0,0445 коэффициент дисконтирования — 0,957. При старом варианте коэффициент дисконтирования: 1/1,05 = 0,952.Следовательно, из представленных в таблице 3.6 данных видно, что при предоставлении нового варианта скидки в 4% для ООО «АГРОХИМ» финансовый результат с каждой тысячи рублей будет положительным в размере 82 руб. (это самый выгодный вариант из трех представленных), а старый вариант 3%-ной скидки приносит с каждой тысячи в условиях инфляции убыток в размере 44,48 руб. Эффект очевиден и соответствует 37,52 руб. Обобщая все выше сказанное, на реализацию системы управления дебиторской задолженности потребуется проведение следующих затрат:
150 тыс. руб. — расходы на оптимизацию системы учета;
300 тыс. руб. — расходы на оплату труда и страховые взносы;
2 тыс. руб. — расходы на подбор персонала;
50 тыс. руб. — прочие расходы (канцтовары и т. д.);100 тыс. руб. — оборудование рабочего места;
50 тыс. руб. — создание системы планирования;
124 тыс. руб. — разработка и внедрение кредитной политики;
150 тыс. руб. — автоматизация управления дебиторской задолженностью. Итого: 926 тыс. руб. Несмотря на серьезные затраты на разработку системы управления дебиторской задолженности и запасов, планируется, что такая система позволит повысить объемы реализации предприятия минимум на 15%. Проведем оценку эффективности предложенных мероприятий. Необходимо провести оценку экономической целесообразности предлагаемой системы управления оборотными активами. Прирост выручки ООО «АГРОХИМ» составит 1289 тыс. руб. (
8596 тыс. руб. * 15 / 100). Общий прирост выручки по предложенным мероприятиям (системы взаимозачетов и системы управления дебиторской задолженностью) составит 1313,4 тыс.
руб. (24,4+1289).Соответственно прирост прибыли от продаж составит 387,4 тыс. руб. (1313,4 тыс.
руб. — 926 тыс. руб.). При этом налог на прибыль увеличится на 77 тыс. руб. (
387,4 тыс. руб.* 20%). Соответственно прирост чистой прибыли составит 310,4 тыс. руб. (387,4−77). Полученные данные расчетов сведены в таблицу 3.
7.Таблица 3.7Расчет эффекта от внедрения системы управления задолженностью ООО «АГРОХИМ"Показатель
Сумма, тыс. руб. Прирост выручки1287
Прирост затрат926Прирост прибыли 387,4Прирост налога на прибыль77Прирост чистой прибыли310,4Таким образом, внедрение предложенной системы управления задолженностью является высокоэффективным и экономически оправданным для данного предприятия. Внедрение указанных мероприятий по управлению дебиторской задолженностью позволяет получить дополнительную прибыль в сумме 310,4 тыс.
руб., что позволит улучшить показатели финансовой устойчивости предприятия. Данная сумма прибыли увеличит сумму собственного капитала и поступит на расчетные счета предприятий. В таблице 3.8 представлены показатели оборачиваемости оборотных активов до и после рекомендованных мероприятий. Таблиц 3.8Показатели оборачиваемости оборотных активов ООО «АГРОХИМ"до и после рекомендованных мероприятий
ПоказателиФакт 2013 год
ПрогнозОтклонение
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств, раз1,412,02+0,61Продолжительность оборота оборотных средств, дни258,49 180,69−77,8Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности, раз5,87 6,75+0,88Продолжительность оборота дебиторской задолженности, дни62,1854,07−8,11Коэффициент оборачиваемости запасов, раз3,1633,57 +30,41Продолжительность оборота запасов, дни115,6010,87−104,73Представим на рисунке 3.1 коэффициенты оборачиваемости ООО «АГРОХИМ» до и после рекомендуемых мероприятий.Рис. 3.
1. Коэффициенты оборачиваемости ООО «АГРОХИМ» до и после рекомендуемых мероприятий
По данным таблицы 3.8 и рисунка 3.1 видно, что улучшение системы управления запасами и дебиторской задолженностью приведет к росту всех показателей оборачиваемости: по всем оборотным активам — на 0,61 раза, по дебиторской задолженности — на 0,88 раза, по запасам — на 30,41 раза. Следовательно, представленные мероприятия достаточно эффективны. По представленной в данной главе информации можно сделать следующие выводы:
проведенный анализ показал, что сумма запасов на начало 2014 года составила 2207,3 тыс.
руб. При этом произошло увеличение скорости оборота запасов ООО «АГРОХИМ» на 0,46 раза, она составила 3,16 раза. Следовательно, налицо повышение эффективности управления запасами предприятия. Предложенное применение АВС-анализа позволит оптимизировать остатки запасов товаров на складе и сократить запасы менее востребованных товарных групп;
— общая сумма дебиторской задолженности достаточно высока — 1518,2 тыс.
руб. Поэтому с целью дальнейшей ее оптимизации одним их основных направлений управления финансами ООО «АГРОХИМ» является эффективное управление дебиторской задолженностью. Оно направлено на оптимизацию общего размера дебиторской задолженности и обеспечение своевременной инкассации долга. С данной целью было предложено предоставлять скидку 4% при условии оплаты дебиторами в срок до 10 дней при договорном сроке в 45 дней. Доказана эффективность применения данной скидки, что выражается в прибыли с каждой тысячи рублей в размере 82 руб.;
— улучшение системы управления запасами и дебиторской задолженностью приведет к росту выручки на 1287 тыс.
руб., чистой прибыли — на 310,4 тыс.
руб., уменьшению срока оборачиваемости всех оборотных активов на 77,8 дня. Все это приведет к улучшению прочих показателей финансового состояния и эффективности хозяйствования. Заключение
В данной работе рассмотрены основы управления оборотными средствами организации в условиях современной экономики.
Актуальность темы
проведенного исследования заключается в следующем. В каждом отдельно взятом субъекте хозяйствования величина оборотных средств, их состав и структура находятся в зависимости от большого числа факторов производственного, организационного и экономического характера. Оборотные средства субъекта хозяйствования представляют собой стоимостную оценку оборотных производственных фондов и фондов обращения. Оборотные средства одновременно функционируют как в сфере производства, так и в сфере обращения, обеспечивая непрерывность процесса производства и реализации продукции.
Наличие у субъекта хозяйствования собственных оборотных средств, их состав и структура, скорость оборота такого оборотного капитала и эффективность его использования в большинстве своем предопределяет состояние субъекта экономики и устойчивость его положения на рынке финансовых ресурсов. Оптимальное использование оборотных средств играет значимую роль в обеспечении нормализации всей деятельности субъекта хозяйствования. При низком уровне оборотного капитала производственно-финансовая деятельность субъекта хозяйствования не поддерживается на необходимом уровне, отсюда вытекает возможность потери ликвидности, периодические сбои в деятельности и низкий размер прибыли. При определенном оптимальном уровне оборотного капитала у субъекта хозяйствования прибыль будет на максимальном уровне. Оценить использование оборотных средств можно при помощи показателей эффективности их использования: коэффициента оборачиваемости, продолжительности оборота и т. д. Ускорение оборачиваемости оборотных средств ведет к высвобождению оборотных средств предприятия из оборота. Напротив, замедление оборачиваемости приводит к увеличению потребности предприятия в оборотных средствах. Потребность в оборотных средствах для каждого предприятия определяется при составлении его финансового плана. Размер норматива собственных оборотных средств зависит от объема производства, условий снабжения предприятия сырьем и материалами и продолжительности производственного процесса. Управление оборотными средствами предприятия гораздо эффективнее, если производится по отдельным их видам: по денежным средствам, по запасам и дебиторской задолженности. Целью выпускной квалификационной работы явилось анализ формирования и использования оборотного капитала и определение направлений его оптимизации. В процессе выполнения исследования были решены следующие задачи:
раскрыты понятие и структура оборотного капитала;
— представлены теоретические основы методики управления отдельными видами оборотного капитала;
— дана краткая характеристика ООО «АГРОХИМ»; - проанализирована эффективность использования запасов, дебиторской задолженности и денежных средств ООО «АГРОХИМ»; - определены направления оптимизации величины оборотного капитала ООО «АГРОХИМ»; - рассчитан эффект от внедрения предложенных мероприятий. Объектом исследования явилось предприятие торговли ООО «АГРОХИМ», основной вид деятельности которого — торговля удобрениями и прочей продукцией. Проведенное исследование позволило сделать выводы. Выручка от продажи ООО «АГРОХИМ» возросла в 2013 году по сравнению с 2012 годом на 1382 тыс.
руб., или на 19,1%. В % к обороту уровень издержек снизился на 1% и составил 20,2%. Следовательно, можно сделать вывод об эффективном расходовании средств. Прибыль от продаж была равной в 2013 году 825,3 тыс.
руб., что выше показателя 2012 года на 21,2 тыс.
руб., или на 34,6%. Повышение прибыли также опережает рост выручки, что выражается в росте рентабельности продаж на 1,1%, которая составила в 2012 году 9,6%. Следовательно, каждые 100 руб. выручки стали в себе содержать больше выручки, что свидетельствует о повышении эффективности деятельности и конкурентоспособности ООО «АГРОХИМ». Доля оборотных активов увеличилась в отчетном периоде на 9,87%, что свидетельствует о большем вложении средств в работающие активы в отчетном периоде и положительно характеризует структуру баланса. На ООО «АГРОХИМ» часть оборотных средств отвлечена на дебиторскую задолженность, что говорит об иммобилизации средств. Следует отметить, что доля дебиторской задолженности повысилась на 0,76%, что оценивается как отрицательная структура оборотных активов.
Большую часть в оборотных активах занимают запасы в размере 26,89% к итогу, это оценивается отрицательно по причине того, что это самые медленно реализуемые активы, однако их доля в % к итогу стоимости имущества снижается к концу 2013 года на 13,79%. Положительной оценки заслуживает повышение удельного веса краткосрочных финансовых вложений в размере 21,77% и денежных средств в размере 1,19%. Это свидетельствует о повышении ликвидности баланса субъекта хозяйствования. Проведенный анализ эффективности использования всех видов оборотных активов свидетельствует об улучшении их оборачиваемости. Однако отрицательной оценки заслуживает высокий уровень дебиторской задолженности и запасов. В 2013 году произошло сокращение продолжительности оборота запасов по ООО «АГРОХИМ» на 19,7 дня. Это означает, что запасы стали реализовываться быстрее, чем в 2012 году (в 2012 году было замедление скорости на 33,56 дня), а это свидетельствует о повышении эффективности деятельности организации в 2013 году. Рост оборачиваемости дебиторской задолженности по ООО «АГРОХИМ» на 0,2 раза и снижение периода ее погашения в 2013 году на 2,19 дня (в 2012 году было увеличение периода погашения) говорит об улучшении состояния расчетов с дебиторами в 2013 году (долги предприятию стали отдавать быстрее). Также положительной оценки заслуживает уменьшение доли сомнительной задолженности в составе дебиторской задолженности в 2013 году на 1,68% (в 2011 году ее не было).Коэффициент опережения роста прибыли над ростом оборотных активов при этом составил в 2013 году 2,29, то есть в 2013 году на 1% роста среднегодовой стоимости оборотных средств приходилось 2,29% роста прибыли от продаж ООО «АГРОХИМ» (в 2012 году — на 1,48%). Это говорит о повышении эффективности использования оборотных средств в 2013 году. Снижение коэффициента загрузки влечет за собой экономию оборотных средств, что и произошло, т. е. коэффициент загрузки уменьшился на 0,03 пункта в 2013 году (в 2012 году был рост с 0,63 до 0,74 руб./руб.), или на 4,1%, это с положительной стороны характеризует эффективность деятельности анализируемой организации в 2013 году. Сумма запасов на начало 2013 года составила 2207,3 тыс.
руб. При этом произошло увеличение скорости оборота запасов ООО «АГРОХИМ» на 0,46 раза, она составила 3,16 раза. Следовательно, налицо повышение эффективности управления запасами предприятия. Однако большая сумма запасов говорит о необходимости оптимизации процесса управления ими. Предложенное применение АВС-анализа позволит оптимизировать остатки запасов товаров на складе и сократить запасы менее востребованных товарных групп. Общая сумма дебиторской задолженности достаточно высока — 1518,2 тыс.
руб. Поэтому с целью дальнейшей ее оптимизации одним их основных направлений управления финансами ООО «АГРОХИМ» является эффективное управление дебиторской задолженностью. Оно направлено на оптимизацию общего размера дебиторской задолженности и обеспечение своевременной инкассации долга. С данной целью было предложено предоставлять скидку 4% при условии оплаты дебиторами в срок до 10 дней при договорном сроке в 45 дней. Доказана эффективность применения данной скидки, что выражается в прибыли с каждой тысячи рублей в размере 82 руб. Совершенствование системы управления запасами и дебиторской задолженностью приведет к росту выручки на 1287 тыс.
руб., чистой прибыли — на 310,4 тыс.
руб., уменьшению срока оборачиваемости всех оборотных активов на 77,8 дня. Все это приведет к улучшению прочих финансового состояния и эффективности хозяйствования. Библиографический списокI. Законодательные и нормативные акты
Гражданский кодекс РФ. Части 1−4 по состоянию на 01.
06.2011 г.: офиц. текст. — М.: Омега-Л, 2011. — 478с. Налоговый кодекс РФ с комментариями / под ред. Г. Ю. Касьяновой. — М.: АБАК, 2012. — 928с. Приказ Минфина Российской Федерации «О формах бухгалтерской отчетности организаций» от 02.
07.2010 № 66н // Бюллетень нормативных актов федеральных органов исполнительной власти. — 2010. — № 35.Федеральный закон РФ «О бухгалтерском учете» № 402-ФЗ от 06.
12.11 года // Справочно-правовая система «Гарант». Методические указания по проведению анализа финансового состояния организаций" № 16 от 23.
01.2001 года, действующие согласно приказу Федеральной службы России по финансовому оздоровлению и банкротству // Справочно-правовая система «Гарант». II. Учебники, учебные пособия, монографии
Бланк И. А. Управление финансовыми ресурсами. — М.: Омега-Л, 2011. — 768с. Канке А. А., Кошевая И. П. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие.
— 2-е изд., испр. и доп. — М.: ИД «ФОРУМ»: ИНФРА-М, 2011. — 288с. Ковалев В. В. Финансовый менеджмент: Конспект лекций с задачами и тестами.
— М.: Проспект, 2013. — 504с. Козенкова Т. А., Суглобов А. Е., Нитецкий В. В. Практикум по аудиту и финансовому менеджменту.
— М.: Букинист, 2011. — 336с. Лукасевич И. А. Финансовый менеджмент. — М.: Национальное образование, 2013. -
768с.Репкина О. Б. Управленческие решения: Учебное пособие. — М.: Российская академия предпринимательства, 2008. — 115с. Румянцева Е. Е. Финансы организации: финансовые технологии управления предприятием: учебное пособие. — М.: ИНФРА-М, 2012.
— 459с. Саркисова Е. А. Риски в торговле. Управление рисками в торговле: Практические пособие. — М.: Дашков и К, 2010. — 244с. Шохин Е. И. Финансовый менеджмент: Учебник. -
3-е изд. — М.: Кно
Рус, 2011. — 480с.III. Статьи из периодической печати
Алексеева Г. И., Парагульгов А. М. Актуальные аспекты учета и управления дебиторской задолженностью в современных условиях // Международный бухгалтерский учет. — 2011. — № 20. -
С.42−44.Алексеева Г. И., Парагульгов А. М. Роль системы внутреннего аудита расчетов в управлении дебиторской задолженностью // Международный бухгалтерский учет. — 2010. — № 9. — С.63−65.Батурина Н. А. Аналитические обоснования механизма применения скидок при расчетах с дебиторами // Экономический анализ: теория и практика. -
2010. — № 9. — С.54−60.Башарина А. В. развитие методологии определения длительности операционного цикла // Финансовая аналитика: проблемы и решения. — 2012. — № 40. -
С.30−35.Валинуров Т. Р., Трофимова Т. В. Специфика оценки дебиторской и кредиторской задолженностей предприятия // Финансовая аналитика: проблемы и решения. — 2014. — № 2. — С.20−30.Воронченко Т. В. Управление дебиторской задолженностью предприятия // Экономический анализ: теория и практика. -
2010. — № 7. — С.23−29.Гаджиев А. А., Сулейманова А. М., Агаметова Э. С. Организация коммерческого кредита и его роль в развитии экономики // Финансы и кредит. -
2009. № 30. — С.29−36.Глазунов М. И. Концепция собственных оборотных средств // Экономический анализ: теория и практика. — 2010. — №
11. — С.61−63.Грасс Е. Ю. Анализ ликвидности баланса по новым формам бухгалтерской отчетности 2011 года. — 2012. — № 27. -
С.54−59.Давидюк Т. В., Сливка Я. В. Процесс продаж как стадия кругооборота капитала и его отображение в бухгалтерском учете // Международный бухгалтерский учет. — 2012. — №
5. — С.50−57.Демина И. Д. Применение МСФО 2 «Запасы» в отечественной практике бухгалтерского учета // Международный бухгалтерский учет. — 2013. — №
17. — С.40−44.Демина И. Д., Лейпи А. Р. Моделирование зависимости образования дебиторской задолженности от источников финансирования // Экономический анализ: теория и практика. — 2010. — №
41. — С.18−23.Дружиловская Э. С. Методика оценки запасов в бухгалтерском учете // Международный бухгалтерский учет. — 2012.
— № 7. — С.16−25.Зарова К. Г. Оценка экономического эффекта от предоставления коммерческого кредита новому покупателю // Финансовый менеджмент. — 2009. — № 2. — С.8−12.Зимакова Л. А. Совершенствование организации контроля за остатками производственных ресурсов на предприятиях // Экономический анализ: теория и практика. — 2009.
— № 9. — С.41−46.Зубкова О. В., Калмакова Н. А. Комплексный анализ финансовых потоков и элементов оборотного капитала промышленного предприятия // Экономический анализ: теория и практика. — 2010. — № 32.
— С.11−18.Климова Н. В. Анализ денежных средств в целях налогового консультирования // Экономический анализ: теория и практика. — 2011. — № 3. — С. 34−39.Кулакова Ю. Н., Кулаков А. Б. Методика расчета среднего периода оборота входящих производственных запасов предприятия // Финансовая аналитика: проблемы и решения. -
2013. — № 46. -
С.8−15.Кулакова Ю. Н., Кулаков А. Б. Разработка методики расчета среднего периода оборота запасов готовой продукции предприятия // Финансовая аналитика: проблемы и решения. — 2013. — № 37. — С.13−20.Липчиу Н. В., Юрченко А. А. Эффективность использования оборотного капитала в организациях и направления ее повышения // Экономический анализ: теория и практика.
— 2012. — № 3. — С.28−33.Лисица М. И. Концепция и инструментарий оптимизации производственных запасов и денежных средств: ошибки и поправки // Финансы и кредит. — 2013. — №
29. — С.2−13.Лумпов Н. А. Управление эффективностью вложений в запасы // Финансовый менеджмент. — 2013. — № 1. — С.15−18.Орлова Т. М. Анализ активного и пассивного капитала субъектов малого предпринимательства // Экономический анализ: теория и практика. -
2010. — № 3. — С.25−33.Оценка и формирование товарной политики производственных предприятий при помощи оборачиваемости товарных запасов для повышения финансовой устойчивости и платежеспособности // Финансовый менеджмент. -
2009. — № 2. — С.9−11.Сафонова М. Ф., Макаренко С. А. Техника и технология аудита дебиторской задолженности в организациях оптовой торговли // Международный бухгалтерский учет. — 2012. — № 7. — С.26−38.Семенихин В. В. Дебиторская задолженность в бухгалтерском учете // Все для бухгалтера.
— 2010. — № 3. — С.14−16.Тулякова З. С. Проблемы оценки дебиторской задолженности в российском и международном учете // Все для бухгалтера. — 2008.
— № 3. — С.9−10.Уварова Г. В. Компаниям необходим устойчивый оборотный капитал // Ваш партнер-консультант. — 2013. — № 40.
— С.10−12.Уварова Г. В. Управление оборотным капиталом — инструмент внутреннего финансирования // Ваш партнер-консультант. — 2013. — №
04. — С.
8.Уваров В. И. Как найти внутренние резервы финансирования текущей деятельности // Ваш партнер-консультант. — 2013. — № 37.
— С.7−9.Ходжич Е. В. Анализ оборотных активов в организациях потребительской кооперации // Экономический анализ: теория и практика. — 2013. — № 3. — С.21−26.Чалдаева Л. А. Управление оборотным капиталом в условиях транзитивной экономики // Финансы и кредит. — 2009.
— № 17. — С.49−52.IV. Интернет-источники
Оборотный капитал //
http://www.finansi24.ru/oborotkapital.htm.Оборотный капитал предприятия. Идеи бизнеса //
http://tvoydohod.ru/fin15.html.Оборотный капитал: Учебный курс АССА //
http://consulting.ru/econs_art_394 367 423
Управление дебиторской задолженностью. Ключевые моменты. — Режим доступа:
http://www.marketch.ru/notes_on_marketing/accounts_receivable/management_receivables/.Филобокова Л. Ю. Чистый оборотный и собственный оборотный капитал малых предприятий: функциональная роль, методика расчета и анализа //
http://1fin.ru/?id=630.Приложения
