Таблица 14План по себестоимости, прибыли и рентабельности на период расширения производимой продукции за 2015 год, в тысячах рублей
ПоказателиавгустсентябрьоктябрьноябрьдекабрьИзменение, в %Объем продаж14 601 460 146 016 062 799 872
Прямые издержки, всего974 974 897 410 721 185 792
Валовой доход485 485 485 534 582 144
Косвенные издержки13 313 312 311 911 688,21Чистая нераспределенная прибыль356 356 364 406 447 104,51Рентабельность24,4124,4124,9825,2825,53 104,60Объем продаж должен вырасти с 1752 тыс.
руб. в августе 2015 года, до 1753 тыс.
руб. в декабре 2015 года. При этом, прямые издержки вырастут с 974 тыс.
руб. в августе 2015 года до 1169 тыс.
руб. в 2015 декабре года. Рентабельность деятельности компании должна вырасти с 24,4% в августе до 25,5% в декабре 2015 года. Таблица 15Бюджет по прибыли и убыткам на период расширения продукции за 2014 год, в тысячах рублей
ПоказателиЯнварь
ФевральМарт
АпрельМай
ИюньИюль
Объем продаж1 753 175 317 531 753 042 136 793 088
Прямые издержки, всего1 169 116 911 691 169 133 628 489 728
Валовой доход582 582 582 582 582 575 104
Косвенные издержки116 116 116 116 116 111 360
Чистая нераспределенная прибыль447 447 447 447 447 470 080
Рентабельность25,5325,5325,5325,5325,5325,5325,53Как видно из таблицы 15, рентабельность деятельности пекарни в 2014 году прогнозируется на уровне 25,5%.В таблице 16 и 17 представлены данные относительно баланса платежей в 2015;2014 гг. Таблица 16Отчет о движении денежных средств за 2015 год, в тысячах рублей
Наименование показателя
АвгустСентябрь
ОктябрьНоябрь
ДекабрьПоступление выручки17 531 753 175 317 532 672
Платежи на сторону всего11 691 285,81191,31 097,81107,9 В том числе расчеты с поставщиками5 821 169,81072,9974,8974,8Процент по кредиту116 104,5104,5104,5104,5Налоги (без ндфл)
447 852,97870,772,5Баланс платежей25,53 277 232,9187,6175,8Таблица 17Отчет о движении денежных средств за 2014 год, в тысячах рублей
Наименование показателя
ЯнварьФевраль
МартАпрель
МайИюнь
ИюльПоступление выручки1 753 175 317 531 753 042 136 793 088
Платежи на сторону всего1107,81 107,81107,81 107,81107,81 107,81107,8 В том числе расчеты с поставщиками974,8974,8974,8974,8974,8974,8974,8Процент по кредиту104,5104,5104,5104,5104,5104,5104,5Налоги (без ндфл)
72,572,572,572,572,572,572,5Баланс платежей175,8175,8175,8175,8175,8175,8175,8Учитывая, что общий объем инвестиций планируется на уровне 820,8 тыс.
руб. (таблица 17) срок окупаемости инвестиций составит 5 месяцев (без учета дисконтирования):
25,53+277 + 232,9 + 187,6 + 175,8 = 898,8 тыс.
руб. > 820,8 тыс.
руб. Проведем также анализ безубыточности, который поможет определить тот минимально необходимый объем реализации продукции, в котором предприятие покрывает свои расходы и работает безубыточно, не давая прибыли, но и не неся убытков. Задавая этот уровень (точку безубыточности), возникает задача, от успешного решения которой напрямую зависит прибыльность или убыточность деятельности предприятия. Показатели, входящие в отчет о финансовых результатах деятельности предприятия, постоянные (фиксированные) расходы представляют собой неизменные, не зависящие от уровня реализации продукции затраты. Эти расходы должны быть оплачены, даже если предприятие не получит никакого дохода. К ним относятся: расходы на заработную плату штатного персонала, на аренду, отдельные виды налогов (например, на фонд оплаты труда) и обязательных платежей в бюджет (отчисления в пенсионный фонд, в фонд занятости и тому подобное), выплата процентов по кредитам и займам, а также различного рода «скрытые расходы», например амортизация. Переменные расходы связаны непосредственно с объемом реализованной продукции. Он включают в себя затраты на производство, закупку и реализацию продукции.
Переменную часть затрат на рабочую силу, а также комиссионные от реализации и тому подобное. Проведем расчет уровня безубыточности на основании данных, полученных из проекта отчета о финансовых результатах деятельности фирмы к концу первого года. Рассчитываем точку безубыточности на 4 месяц с начала работы. В нашем случае переменные затраты равны прямым затратам, а постоянные равны косвенным затратам, плюс проценты за использование инвестиций, плюс налоги. Подставляя значения, получим следующий результат:.Таким образом, проведенный анализ безубыточности, показывает, что запас финансовой прочности составляет 734 724 рублей. Такой высокий уровень запаса финансовой прочности связан с тем фактом, что основные затраты — это переменные затраты. Итак, минимальный объем реализации, при котором пекарня будет работать без убытков, но и без прибыли составляет 725 826 рублей. В целях оценки эффективности предложенного проекта по расширению ассортимента продукции ООО «Скиф» за счет внедрения новой продукции, используем показатели чистого дисконтированного дохода (NPV), а также внутренней нормой доходности (IRR).Рассчитаем, показывающее чистые доходы или чистые убытки инвестора от помещения денег в проект по сравнению с хранением денег в банке. Если > 0, то можно считать, что инвестиция приумножит богатство предприятия и инвестицию следует осуществлять. При < 0, то значит доходы от предложенной инвестиции недостаточно высоки, чтобы компенсировать риск, присущий данному проекту (или с точки зрения цены капитала не хватит денег на выплату дивидендов и процентов по кредитам) и инвестиционное предложение должно быть отклонено. В нашем случае ставка дисконтирования будет равна 17%, так как именно под этот процент мы получаем инвестиции. Вычисляем показатель .
Таким образом, получилось равное 2 090 006 рублей. Данная сумма говорит о том, что проект очень выгоден. Рассчитаем внутреннюю норму доходности, которая представляет собой норму прибыли, при которой чистая текущая стоимость инвестиции равна нулю, или это та ставка дисконта, при которой дисконтированные доходы от проекта равны инвестиционным затратам. Экономический смысл данного показателя заключается в том, что он показывает ожидаемую норму доходности (рентабельность инвестиций) или максимально допустимый уровень инвестиционных затрат в оцениваемый проект.
должен быть выше средневзвешенной цены инвестиционных ресурсов. Если это условие выдерживается, инвестор может принять проект, в противном случае он должен быть отклонен. В нашем случае составляет 366,15%, что говорит об очень высоком запасе прочности проекта. В таблице 18 представлены чистые дисконтированные потоки, на основании которых рассчитывается срок окупаемости проекта ООО «Скиф». Таблица 18Чистые дисконтированные потоки
Дисконтированные потоки
Период1 234
Чистыйдисконтированный поток-686 355 273 219,51 229 557,04 184 908,74 173 295,62Накопительный чистыйдисконтированный поток-686 355 -413 135 -1 835 781 330 174 626
Срок окупаемости проекта равен числу лет (месяцев), предшествующих году окупаемости плюс невозмещённая стоимость на начало года (месяца) окупаемости делённая на приток наличности в течение года (месяца) окупаемости, то есть срок окупаемости проекта вычисляется по следующей формуле (мес.), где
Т — срок окупаемости. Исходя из представленных данных, можно сделать следующие выводы:
в планируемом периоде имеет место рост объемов производства;
успешной работы пекарни необходимы инвестиции на сумму 686 355 рублей, которые исходя из наших расчетов можно будет вернуть через три года, не прибегая к дополнительным инвестициям;
— себестоимость выпуска увеличивается, хотя себестоимость единицы продукции не изменяется, что объясняется ростом заработной платы по истечению испытательного срока сотрудников пекарни;
структура данного предприятия достаточно эффективна и для этого проекта она наиболее оптимальная (по количеству работающих сотрудников);
— финансовый риск проекта небольшой, так как эта отрасль народного хозяйства быстро окупаемая и высокодоходная;
— в целом реализация проекта по расширению деятельности продукции экономически очень целесообразна. Рассмотрим пессимистический и оптимистический прогнозы развития пекарни. Под пессимистическим прогнозом подразумевается снижение объема продаж. Предположим, что предприятие не получит разрешения на продажу сладких булочек. Следовательно, снизится процент загрузки производственных мощностей в часы работы с 20.30 до 02.
30. Это повлияет на объем продаж всей продукции пекарни (снизится на 20%). Объем физических продаж в пессимистическом варианте за год представлен в Приложении 11 и 12. Таким образом, основные показатели эффективности будут следующими:
проекта уменьшится почти в два раза, и составит 694 936 рублей;
— сократится до 152,96%;
— срок окупаемости составит 7,5 месяцев;
— точка безубыточности 662 991;
— запас финансовой прочности составит 391 149 рублей. Минимальный объем реализации, при котором пекарня будет работать без убытков, но и без прибыли составляет 391 149 рублей. Из анализа видно, что, несмотря на снижение, показатели эффективности остаются положительными, что говорит о привлекательности проекта. Предположим, что объем продаж пекарни в первый месяц составит 150%, далее процент объема продаж останется неизменным. Данные объема продаж оптимистического варианта указаны в Приложении13 и 14. При данном сценарии развития пекарни показатели эффективности будут следующими:
проекта увеличится почти в два раза, и составит 4 819 326 рублей;
— увеличится до 664,54%;
— срок окупаемости составит 1,3 месяца;
— точка безубыточности будет равна 784 219;
— запас финансовой прочности составит 1 406 651 рублей. Минимальный объем реализации, при котором пекарня будет работать без убытков, но и без прибыли составляет 1 406 651 рублей. По сравнению с реалистичным вариантом, показатели эффективности увеличиваются почти в два раза. Таким образом, все три сценария развития предприятия являются положительными, это значит, что при любом развитии, пекарня будет приносить прибыль. Подведем итоги данной главы:
1. Были выявлены сильные стороны и возможности при открытии пекарни, также были выявлены ограничении и угрозы, что обеспечит предприятию конкурентные преимущества. 2. Установлено, что для завоевания большей доли на рыке компании необходимо постоянно увеличивать качество продукции, путем усиления контроля качества продукции, усовершенствования рецептуры продуктов, повышения квалификации работников. 3. Составлена таблица реализации булочных изделий по часам торговли в пекарни ООО «Скиф», а также составлено расчетное меню, которое позволяет сделать вывод о примерном меню пекарни. Также, следует сказать, что одним из конкурентных преимуществ предприятия должно явиться традиционное для ООО «Скиф» высокое качество и отличный вкус всех булочных изделий.
4. Сделан вывод о необходимости для пекарни ООО «Скиф» диверсификации своей деятельности с целью выхода на новый для нее сегмент рынка и снижения рисков.
5. Были рассчитаны пессимистический, реалистичный и оптимистический прогнозы развития пекарни. Все три сценария развития предприятия являются положительными, это значит, что при любом развитии, пекарня будет приносить прибыль. Заключение
Рассмотрим результаты полученные в работе, в разрезе задач, которые были поставлены. Установлено, что процесс планирования инвестиционных проектов должен уберечь инвестора, в роли которого может выступать предприниматель или юридическое лицо от рисков при принятии инвестиционного решения. В силу увеличивающегося уровня конкуренции, правильное бизнес-планирование становится важнейшим фактором успешности того или иного начинания, а сам бизнес-план приобретает всю большую значимость. Определено, что бизнес-план совместно с моделью становится инструментом прогноза результатов деятельности предприятия и управления. Отмечено, что план инвестиционного проекта это: изложение доказательств, убеждающих инвестора в выгодности проекта; определение степени жизнеспособности и будущей устойчивости предприятия; предвидение рисков предпринимательской деятельности; конкретизация перспективы бизнеса в виде системы количественных и качественных показателей развития; развитие перспективного (стратегического) взгляда на организацию и ее рабочую среду, путем получения ценного опыта планирования. Выявлено, что наиболее распространенными областями бизнес-планирования в сегодняшней экономической ситуации в России являются: создание бизнес-линий (продуктовых линий, инвестиционных проектов) как совокупность прав собственности, долгосрочных привилегий и конкурентных преимуществ, специального и универсального имущества, технологий, а также контрактов, которые обеспечивают возможность получать определенные доходы; разработка бизнес-планов специального назначения финансово-экономического характера: эмиссия новых акций открытыми акционерными обществами; подготовка к продаже приватизируемых предприятий; подготовка к продаже обанкротившихся предприятий, выставляемых на конкурс и т. п.В проведенной работе, на примере ООО «Скиф» был представлен план расширения ассортимента производимой продукции путем внедрения новой продукции. В исследовании были рассмотрены все основные положения инвестиционного проектирования и существующие методические подходы к оценке эффективности инвестиций. Проведена разработка инвестиционного проекта на примере расширения продукции по выпечке сладких булочек. Проанализированы основные методы оценки эффективности инвестиционного проекта.
Проведен расчет экономических показателей, дана оценка рисков проекта. Расчет оценки эффективности инвестиционного проекта был основан на расчете дисконтированной величины денежного потока. Денежные потоки в процессе реализации инвестиционного проекта (за счет предприятия) уже на третий месяц имеют положительное значение, что говорит о прибыльности внедрения нового проекта и незначительных затратах для предприятия. Поэтому такой проект необходимо принять к исполнению для увеличения доли прибыли предприятия и улучшения его финансового положения. Оценка эффективности проекта показывает, что все экономические показатели выше нормы. Таким образом, можно сделать вывод, что решение о развитии нового вида деятельности экономически обосновано. Окончательно инвестиционный проект оформляется в виде бизнес-плана. В этом бизнес-плане, были отражены основные исследованные вопросы. В то же время, структура бизнес-плана не предполагает повторение разделов настоящей работы. Более того, нет строгих стандартов бизнес планирования, которым надлежит следовать «во всех случаях жизни».
Бизнес-план инвестиционного проекта, в первую очередь, должен удовлетворить требованиям того субъекта инвестиционной деятельности, от решения которого зависит дальнейшая судьба проекта. Таким образом, проведенный анализ безубыточности, показывает, что запас финансовой прочности составляет 734 724 рублей. Такой высокий уровень запаса финансовой прочности связан с тем фактом, что основные затраты — это переменные затраты. Итак, минимальный объем реализации, при котором пекарня будет работать без убытков, но и без прибыли составляет 725 826 рублей. Также, в работе были рассмотрены базовый, пессимистический и оптимистический прогнозы развития пекарни. Установлено, что все три сценария развития предприятия являются положительными, это значит, что при любом развитии, пекарня будет приносить прибыль. Таким образом, можно сказать, что проект по расширению ассортимента продукции ООО «Скиф» является выгодным, так как ожидаемое значение проекта равно 2 217 тыс.
руб., при этом суммарная величина возможных потерь характеризующих данный проект составляет 1 986 тыс.
руб. Оценивая величину риска и возможного дохода, можно сказать, что рубль среднего дохода от проекта приходится 29,08 рублей возможных потерь. Срок окупаемости открытия пекарни составляет 7,5 месяцев, запас финансовой прочности 391 тыс.
руб. при точке безубыточности в размере 662 тыс.
руб.Исходя из перечисленных финансово-экономических параметров проекта, а также необходимости для пекарни ООО «Скиф» диверсификации своей деятельности за счет выхода на новый для нее сегмент рынка с целью снижения рисков в своей деятельности, был сделан вывод о необходимости реализации рассмотренного инвестиционного проекта по внедрению новой продукции. Практической значимостью этой работы является, то, что, уже по этому бизнес плану можно начинать работу, анализировать ошибки, исправлять их, получать прибыль, и удовлетворять потребности людей. Список использованной литературы
Федеральный закон от 25.
02.1999 № 39-ФЗ (ред. от 12.
12.2011) «Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в форме капитальных вложений» // Российская газета. № 41−42. 04.
03.1999
Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов (Вторая редакция, исправленная и дополненная) (утв. Минэкономики РФ, Минфином РФ и Госстроем РФ от 21 июня 1999 г. № ВК 477). М.: Экономика, 2000
Брэдфорд Д. Вызов командной работы /Д. Брэдфорд// Курс МВАпо менеджменту / под ред. А. Коэна. — М., 2010.
— 312 с. Белбин Р. М. Команды менеджеров.
Секреты успеха и причины неудач: пер. с англ. / Р. М. Белбин.
— М.: HIPPO, 2009. — 146 с. Белбин Р. М. Типы ролей в командах менеджеров: пер. с англ. /
Р. М. Белбин. — М.: HIPPO, 2012. -
278 с. Грей, К. Ф. Управление проектами: Практическое руководство /К. Ф. Грей, Э. У. Ларсон: пер.
с англ. М.: Дело и Сервис, 2011 528 с. Заренков, В. А. Управление проектами: учеб.
пособие / В. А. Заренков. М Изд-во АСВ; СПб.: СПбГАСУ, 2012. ;
312 с. Королев, Д. Эффективное управление проектами Д. Королев. M i: ОЛМА-ПРЕСС Инвест: Институт экономических стратегий, 2010.
— 128 с. Корпоративный и проектный менеджмент: толковый англо — русский словарь справочник. Понкратов П. В., Бартенева О. А., Шапиро В. Д., Ольдерогге Н. Г. -М., Омега-Л, 2010. 487 с. Корпоративный менеджмент. Справочник для профессионалов / И. И. Мазур, В. Д. Шапиро, Н. Г. Ольдерогге и др. — М., Высшая школа, 2012. 762 с. Литке; Х-Д. Управление проектами Х-Д. Литке и И.
Кунов: пер. с нем. М. Э. Реш. М Изд-во Омега-Л, 2011. — 144 с. Мазур И. И. Управление проектами: учеб.
пособие для вузов // И. И. Мазур, В. Д. Шапиро, Н. Д. Ольдерогге; под общ. ред. И. И. Мазура. М.: Экономика, 2011.
— 574 с. Мучински П. Психология, профессия, карьера / П. Мучински. — 7-е изд. — СПб.
: Питер, 2010. — 455 с. Равикович Н. Е. Тренинг командообразования / Н. Е. Равикович.
— М.: Генезис, 2009. — 212 с. Разу М. Л., Лялин А. М., Бронникова Т. С., Разу Б. М., Титов С. А., Ю. В. Якутин.
Управление проектом. Основы проектного управления: учебник. М.: Альтер, 2012. 426 с. Управление персоналом: учеб.
для вузов / под ред. Т. Ю. Базарова, Б. Л. Еремина.
— 2-е изд., перераб. и доп. — М.
: ЮНИТИ, 2010. — 375 с. Управление проектами: международный подход. Справочник для профессионалов / И. И. Мазур, В.Д.ШапироМ., Омега-Л 2010.
— 345 с. Управление проектами. Справочник для профессионалов, изд. 2-е доп., испр. /
В.Д. Шапиро, А. В. Цветков, Н. Г. Ольдерогге и др. — М., Омега-Л 2010. — 428 с. Фопель К. Команда. Консультирование и тренинг организаций: пер. с нем /
К. Фопель. — М.: Генезис, 2011. — 198 с. Алхарири А. С., Половинкина В. Е. Модели формирования команды информационного проекта // Вестник Воронежского государственного технического университета.
— 2013. — № 5.
— С. 55−61.Баркалов С. А., Бережецкая А. Е., Калинина Н. Ю., Половинкина А. И. Модель функционирования команды управления проектом с учетом компетенций участников проекта // Вестник Воронежского государственного университета. ;
2010. — № 2. ;
С. 77−80Баркалов С.А., Калинина Н. Ю., Новиков Д. А. Механизмы компромисса в моделях функционирования команд управления проектами // Вестник Воронежского государственного университета. — 2009. — № 7.
— С. 47−49.Бережецкая А. Е., Калинина Н. Ю., Новиков Д. А. Согласование интересов в моделях функционирования команд управления проектами // Системы управления и информационные технологии. ;
2011. — № 3. — С. 54−56.Берет В., Хаврапек П. М. Руководство по подготовке промышленных технико-экономических исследований. — М: Интерэксперт, 2013.
426 с. Блех Ю., Гетце У. Инвестиционные расчеты / Под редакцией А. М. Чуйкина, Л. А. Галютина. — Калининград: Янтарный сказ, 2012.
264 с. Газеев М.X., Смирнов А. П., Хрычев А. Н. Показатели эффективности инвестиций в условиях рынка. — М.: ПМБ ВНИИОЭНГа, 2013. 285 с. Голубкова О. А. Мотивация как аспект эффективного управления командой // Наука и экономика. — 2011.
— № 2. — С. 115−116.Годовой отчет ОАО «СИБУР Холдинг» за 2012 г.
СПб, 2013. 109 с. Гостева О. В. Оценка эффективности работы команды проекта // Вестник Сибирского государственного аэрокосмического университета им. академика М. Ф. Решетнева. ;
2012. — № 2. — С. 296−299.Гостева О. В. Эффективная работа команды проекта как условие успешной реализации стратегических целей предприятия // Вестник Сибирского государственного аэрокосмического университета им. академика
М.Ф. Решетнева. — 2012. — №
3. — С. 141−144.Ежеквартальный отчет ОАО «СИБУР Холдинг» за 1 квартал 2013 г. СПб, 2013. С.
26.Ермилова Ю. А., Фофанов М. В. Бухгалтерский словарь: учебно-справочное пособие. — М.: Деловой двор, 2011. 353 с. Муругова Е. Г. Команда как инновационный ресурс развития организации: условия эффективного управления командой // Инновации в образовании. — 2011. — № 10.
— С. 18−26.Иностранные инвестиции в Петербурге // Экономика и жизнь. Санкт-Петербургский региональный выпуск.
2011 −. № 6. С. 15−17.Каневский Е. Внедрение системы управления проектами на практике // Финансовый директор.
— 2011 — № 3. — С. 12−24.Косолапова Е. А. Команда или рабочая группа?
Перспективы и сложности // Управление развитием персонала. — 2009. — № 3.
— С. 188−194.Краснова Л. В. Управление инновациями: работа в команде и задачи менеджера // Известия Российского государственного педагогического университета им. А. И. Герцена. — 2011. — №
85. — С. 336−340.Кристофер Жоанбланк Команда — один из основных активов // Управление персоналом. — 2011. — №
21. — С. 15−18.Комышан С. В. Создание эффективной системы управления проектами ОАО «СИБУР Холдинг». II международная научно-практическая конференция эффективное управление комплексными нефтегазовыми проектами. Ухта.
С. 11. Лачинина Т. А. Проектные команды в управлении проектами // Менеджмент в России и за рубежом. — 2010. — №
2. — С. 118−131.Методические указания по планированию и контролю графиков реализации инвестиционных проектов СТП СР 96-М06−03. Редакция 1.
0. ООО «СИБУР». М., 2012. 154 с. Меньшенина А. В., Крутень С. А. Реализация мониторинга инвестиционных проектов. М.: Альфа-М, 2013.
244 с. Моляков Д. С. Бизнес-планирование. — М.: Финансы и статистика, 2012. 216 с. Майталь Ш. Экономика для менеджеров: десять важных инструментов для руководителей / Пер.
с англ. М.: Дело, 2011. 471 с. Неизвестный С. И. Психолингвистическая идентификация личности как «фильтр» формирования штата предприятия и команд проекта (часть 1) // Управление проектами и программами. — 2010. — № 3. ;
С. 222−232.Неизвестный С. И. Психолингвистическая идентификация личности как «фильтр» формирования штата предприятия и команд проекта (часть 2) // Управление проектами и программами. — 2010. -№ 4. — С.
302−310.Официальный сайт ОАО «СИБУР Холдинг». [ Электронный ресурс]. — Режим доступа:
http://www.sibur.ru/about/structure.Павлов А. Г. Выявить лидера и сформировать сильную команду… // Управление персоналом. — 2011. — №
3. — С. 6−14.Палагин В. С., Карлинская Е. У. Управление проектами в условиях кризиса // Управление проектами и программами. — 2010.
— № 3. — С. 210−220.Пеллс Д. Л. Управление проектами как национальная компетентность!
Как современное управление проектами и программами может сделать организации, отрасли и экономику сильнее // Управление проектами и программами. — 2010. — № 3. — С. 234−243.Сарафанова Е. В. Бизнес-планирование.
М.: Альфа-М, Инфра-М, 2010. 269 с. Сисошвили С. Основы разработки бизнес-плана // Экономика и жизнь. 2011. № 16. С. 40−44.Смирнов А. Л. Типичные ошибки бизнес-планирования инвестиционного проекта // Банковское кредитование.
2012. № 1. С. 47. Станиславчик Е. Основы инвестиционного анализа.
Разработка и мониторинг бизнес-планов // Финансовая газета. 2009. № 7. С. 46. Теория системного менеджмента: Учебник / Под общ.
ред. П. В. Журавлева, Р. С. Седегова, В. Г. Янчевского. М.: Экзамен, 2012. 489 с. Финансовый менеджмент: теория и практика. Учебник.
// Под ред. Е. С. Стояновой. ;
3-е изд., перераб и доп. — М.: Перспектива, 2011. 287 с. Финансовый анализ деятельности фирмы. — М.: Ист-сервис, 2011. 418 с. Хасина П. Л. Ролевой состав команды и динамика ее эффективности // Вопросы психологии. ;
2010. — № 4. — С. 91−98.Шим Дж., Сигел Дж.
Методы управления стоимостью и анализ затрат. — М.: Филинъ, 2009 — 303 с. Шушков Ю. Г. Поддержка процесса формирования команды для разработки внешнего IT проекта // Известия Волгоградского государственного технического университета. — 2009. Т. 8.
№ 5. — С. 124−126.Ядыков С. Эффективность ИС: докопаться до истины // Консультант. 2010. №
5. С. 52−57.Приложения
Приложение 1Календарный план внедрения в производство сладких булочек
МероприятияДата начала работ
Дата окончания работ
Юридическое оформление нового вида продукции01.
01.201 501.
03.2015
Закупить необходимое оборудование01.
04.201 501.
05.2015
Произвести подбор персонала01.
03.201 510.
05.2015
Заключить договора на поставку сырья и расходных материалов10.
05.201 515.
05.2015
Закупка сырья15.
05.201 530.
05.2015
Обучение персонала15.
05.201 530.
05.2015
Наладка и проверка оборудования30.
05.201 515.
06.2015
Проведение рекламной компании30.
05.201 515.
06.2015
Выпуск нового ассортимента продукции23.
06.201 524.
06.2015
Приложение 2Оборудование, необходимое для запуска производства сладких булочек
В рублях
Стоимость закупки оборудования (кухня)Наименование
Количество, шт. Цена за 1 шт., руб. Итого, руб.
1 Печь для булочек (2 камеры) 166 850 668 502
Ванна моечная (3 секции) 118 000 180 004
Мукопросеиватель Каскад 124 310 243 106
Нож 2 200 4008
Полка для посуды 4 1500 60 009
Полка настенная 110 000 1 000 011
Стол производственный 2 2500 500 012
Шкаф кухонный 120 000 2 000 013
Тестомес 127 210 2 721 016
Лопата для булочек 2 320 64 017
Доска разделочная 5 150 150 018
Разносы20 100 2 000 019
Инвентарь кухонный (ножи, баки мусорные, скалки, разделочные доски и так далее) 1 4500 450 020
Блендер 1 4000 400 021
Фритюрница 1 8400 8400
Итого32 809 022
Стол 2 3500 3 150 023
Стул 6 2150 77 400
Итого188 765
Приложение 3Планируемый физический объем продаж за 2015 год
В тысячах рублей
Наименование статьи
АвгустСентябрь
ОктябрьНоябрь
ДекабрьХлеб пшеничный формовой 4176 3828 3480 3480 3480
Хлеб с отрубями 4680 4290 3900 3900 3900
Хлеб «Бородинский» 2088 1914 1740 1740 1740"Зерновой хлеб" 2592 2376 2160 2160 2160
Батон «Нарезной» 4032 3696 3360 3360 3360
Булка «Пшеничная» 3240 2970 2700 2700 2700
Булочка с повидлом 7272 6666 6060 6060 6060
Булочка с джемом 6732 6171 5610 5610 5610
Булочка со сгущенкой 1944 1782 1620 1620 1620
Булочка с шоколадом 5652 5181 4710 4710 4710
Итого5 356 849 104 446 404 694 114 304
Приложение 4Планируемый физический объем продаж за 2014 год
В тысячах рублей
Наименование статьи
ЯнварьФевраль
МартАпрель
МайИюнь
ИюльХлеб пшеничный формовой 3480 3480 3480 3480 3480 3480 3480
Хлеб с отрубями 3900 3900 3900 3900 3900 3900 3900
Хлеб «Бородинский» 1740 1740 1740 1740 1740 1740 1740"Зерновой хлеб" 2160 2160 2160 2160 2160 2160 2160
Батон «Нарезной» 3360 3360 3360 3360 3360 3360 3360
Булка «Пшеничная» 2700 2700 2700 2700 2700 2700 2700
Булочка с повидлом 6060 6060 6060 6060 6060 6060 6060
Булочка с джемом 5610 5610 5610 5610 5610 5610 5610
Булочка со сгущенкой 1620 1620 1620 1620 1620 1620 1620
Булочка с шоколадом 4710 4710 4710 4710 4710 4710 4710
Итого44 640 446 404 464 042 463 254 402 733 965 312
Приложение 5Условно — переменные текущие затраты на продукцию за 2015 год
В рублях Наименование статьи
АвгустСентябрь
ОктябрьНоябрь
ДекабрьХлеб пшеничный формовой81 334,674556,767 778,867778,867 778,8Хлеб С отрубями145 750,8133604,9 121 459 121 459 121 152
Хлеб «Бородинский"75 119,368859,362 599,462599,462 599,4"Зерновой хлеб"88 067,580728,673 389,673389,673 389,6Батон «Нарезной"104 737,996009,887 281,687281,687 281,6Булка «Пшеничная"92 264,484575,7 768 877 688 776 887
Булочка с повидлом96 717,688657,8 805 988 059 880 598
Булочка с джемом43 421,43980336184,536 184,536184,5Булочка со сгущенкой41 407,237956,6 345 063 450 634 506
Булочка с шоколадом197 820 181 335 164 862 952 376 369 152
Итого11 697 801 072 298 975 232,4974816,4 974 816,4Приложение 6Условно — переменные текущие затраты на продукцию за 2014 год В рублях
Наименование статьи
ЯнварьФевраль
МартАпрель
МайИюнь
ИюльХлеб пшеничный формовой 67 778,8 67 778,8 67 778,8 67 778,8 67 778,8 67 778,8 67 778,8Хлеб с отрубями 121 459 121 459 121 452 991 137 131 001 991 263 158 272
Хлеб «Бородинский» 62 599,4 62 599,4 62 599,4 62 599,4 62 599,4 62 599,4 62 599,4"Зерновой хлеб" 73 389,6 73 389,6 73 389,6 73 389,6 73 389,6 73 389,6 73 389,6Батон «Нарезной» 87 281,6 87 281,6 87 281,6 87 281,6 87 281,6 87 281,6 87 281,6Булка «Пшеничная"76 887 768 877 688 779 698 314 296 084 660 224
Булочка с повидлом80 598 8 059 880 598 8 059 880 598 8 059 880 598
Булочка с джемом 36 184,5 36 184,5 36 184,5 36 184,5 36 184,5 36 184,5 36 184,5Булочка со сгущенкой 34 506 34 506 34 506 34 506 34 506 34 506 34 506
Булочка с шоколадом164 850 164 850 164 859 317 018 062 308 951 153 704 960
Итого974 816,4974816,4 974 816,4974816,4 974 816,4974816,4 974 816,4Приложение 7Бюджет по прибыли и убыткам на период расширения ассортименте продукции за 2015 год
В рублях
ПоказателиАвгуст
СентябрьОктябрь
НоябрьДекабрь
Объем продаж17 526 961 606 638 145 920 721 132 227 395 584
Прямые издержки, всего 1 169 779,6 1 072 298,04 974 816,4 974 816,4 974 816,4Валовой доход 582 916,32 534 339,96 485 763,6 485 763,6 485 763,6Косвенные издержки116 000 119 000 122 997 604 352 133 000- аренда35 000 3 500 035 000 35 000 35 000- з/п персонала;
76 000 76 000 76 000 86 000 86 000- проч. издержки; 5000 8000 12 000 12 000 12 000
Валовая прибыль 506 916,32 458 339,96 409 763,6 399 763,6 399 763,6% за инвестиции 104 476,62 104 476,625 104 476,6 104 476,63 104 476,6Итого: 396 359,69 347 783,335 299 207 288 406,97 288 407
Налоги 95 173,954 87 887,5002 80 601,05 83 681,05 83 681,1- ндфл98 809 880 988 011 180 11 180- пенсионный налог 19 760 197 601 976 022 360 22 360- страховой налог6080 6080 6080 6880 6880- налог с прибыли. 59 453,954 52 167,5002 44 881,05 43 261,046 43 261,1Чистая нераспределенная прибыль447 462,36406172,46 364 882,6 356 502,55 356 502,6То же нарастающим итогом447 462,36 853 634,82612185171575019,91 931 522
Приложение 8Бюджет по прибыли и убыткам на период расширения ассортимента продукции за 2014 год
В рублях
ПоказателиЯнварь
ФевральМарт
АпрельМай
ИюньИюль
Объем продаж1 460 580 1 460 580 1 460 580 1 460 580 14 605 801 460 580 1 460 580
Прямые издержки, всего 974 816,4 974 816,4 974 816,4 974 816,4 974 816,4 974 816,4 974 816,4Валовой доход 485 763,6 485 763,6 485 763,6 485 763,6 485 763,6 485 763,6 485 763,6Косвенные издержки 133 000 133 000 132 993 553 949 904 403 012 161 372 160- аренда 35 000 35 000 35 000 35 000 35 000 35 000 35 000- з/п персонала; 86 000 86 000 86 000 86 000 86 000 86 000 86 000- проч. издержки; 12 000 12 000 12 000 12 000 12 000 12 000 12 000
Валовая прибыль 399 763,6 399 763,6 399 763,6 399 763,6 399 763,6 399 763,6 399 763,6% за инвестиции 104 476,6 104 476,6 104 476,6 104 476,6 104 476,6 104 476,6 104 476,6Итого: 288 407 288 407 288 390 212 111 885 111 919 984 508 928
Налоги 83 681,1 83 681,1 83 681,1 83 681,1 83 681,1 83 681,1 83 681,1- ндфл 11 180 11 180 11 180 11 180 1 118 011 180 11 180- пенсионный налог 22 360 22 360 22 360 22 360 2 236 022 360 22 360- страховой налог 6880 6880 6880 6880 6880 6880 6880- налог с прибыли. 43 261,1 43 261,1 43 261,1 43 261,1 43 261,1 43 261,1 43 261,1Чистая нераспределенная прибыль 356 502,6 356 502,6 356 502,6 356 502,6 356 502,6 356 502,6 356 502,6То же нарастающим итогом2 288 025 264 452 826 371 812 193 109 950 424 440 883 208 257 536
Приложение 9Отчет о движении денежных средств за 2015 год
В рублях Наименование показателя
АвгустСентябрь
ОктябрьНоябрь
ДекабрьПоступление выручки0 1 752 696 160 663 814 736 109 895 680
Платежи на сторону всего686 355 1 285 780 119 129 810 892 845 219 840 В том числе расчеты с поставщиками- 1 169 779,7 1 072 298,04 974 816,4 974 816,4Процент по кредиту- 104 476,6 104 476,63 104 476,6 104 476,63Налоги (без ндфл) — 85 294 78 008 70 721 72 501
Баланс платежей-686 355 277 146 232 856 187 566 175 786
Приложение 10Отчет о движении денежных средств за 2014 год
В рублях
Наименование показателя
ЯнварьФевраль
МартАпрель
МайИюнь
ИюльПоступление выручки1 460 580 1 460 580 1 460 580 1 460 580 1 460 580 1 460 580 1 460 580
Платежи на сторону всего1 107 816 1 107 816 1 107 816 1 107 816 1 107 816 1 107 816 1 107 816 В том числе расчеты с поставщиками 974 816,4 974 816,4 974 816,4 974 816,4 974 816,4 974 816,4 974 816,4Процент по кредиту 104 476,6 104 476,6 104 476,6 104 476,6 104 476,6 104 476,6 104 476,6Налоги (без ндфл) 72 501 72 501 72 501 72 501 72 501 72 501 72 501
Баланс платежей175 786 175 786 175 805 496 798 166 499 116 716 130 304
Приложение 11Объем физических продаж в пессимистическом варианте за 2015 год
В тысячах рублей
Наименование статьи
АвгустСентябрь
ОктябрьНоябрь
ДекабрьХлеб пшеничный формовой 3348 3069 2790 2790 2790
Хлеб С отрубями 3744 3432 3120 3120 3120
Хлеб «Бородинский» 1692 1551 1410 1410 1410"Зерновой хлеб" 2196 2015 1830 1830 1830
Батон «Нарезной» 3096 2838 2580 2580 2580
Булка «Пшеничная» 2448 2244 2040 2040 2040
Булочка с повидлом 7272 6666 6060 6060 6060
Булочка с джемом 6732 6171 5610 5610 5610
Булочка со сгущенкой 1944 1782 1620 1620 1620
Булочка с шоколадом 0 0 0 0 0Итого4 280 439 237 356 703 556 042 752
Приложение 12Объем физических продаж в пессимистическом варианте за 2014 год
Наименование статьи
ЯнварьФевраль
МартАпрель
МайИюнь
ИюльХлеб пшеничный формовой 2790 2790 2790 2790 2790 2790 2790
Хлеб С отрубями 3120 3120 3120 3120 3120 3120 3120
Хлеб «Бородинский» 1410 1410 1410 1410 1410 1410 1410"Зерновой хлеб" 1830 1830 1830 1830 1830 1830 1830
Батон «Нарезной» 2580 2580 2580 2580 2580 2580 2580
Булка «Пшеничная» 2040 2040 2040 2040 2040 2040 2040
Булочка с повидлом 6060 6060 6060 6060 6060 6060 6060
Булочка с джемом 5610 5610 5610 5610 5610 5610 5610
Булочка со сгущенкой 1620 1620 1620 1620 1620 1620 1620
Булочка с шоколадом 0 0 0 0 0 0 0Итого35 670 356 703 567 034 228 179 665 739 055 104
Приложение 13Объем физических продаж в оптимистическом варианте за 2015 год В тысячах рублей
Наименование статьи
АвгустСентябрь
ОктябрьНоябрь
ДекабрьХлеб пшеничный формовой 3348 3069 2790 2790 2790
Хлеб С отрубями 3744 3432 3120 3120 3120
Хлеб «Бородинский» 1692 1551 1410 1410 1410"Зерновой хлеб" 2196 2015 1830 1830 1830
Батон «Нарезной» 3096 2838 2580 2580 2580
Булка «Пшеничная» 2448 2244 2040 2040 2040
Булочка с повидлом 7272 6666 6060 6060 6060
Булочка с джемом 6732 6171 5610 5610 5610
Булочка со сгущенкой 1944 1782 1620 1620 1620
Булочка с шоколадом 0 0 0 0 0Итого4 280 439 237 356 703 556 042 752
Приложение 14Объем физических продаж в оптимистическом варианте за 2014 год
В тысячах рублей Наименование статьи
ЯнварьФевраль
МартАпрель
МайИюнь
ИюльХлеб пшеничный формовой 2790 2790 2790 2790 2790 2790 2790
Хлеб С отрубями 3120 3120 3120 3120 3120 3120 3120
Хлеб «Бородинский» 1410 1410 1410 1410 1410 1410 1410"Зерновой хлеб" 1830 1830 1830 1830 1830 1830 1830
Батон «Нарезной» 2580 2580 2580 2580 2580 2580 2580
Булка «Пшеничная» 2040 2040 2040 2040 2040 2040 2040
Булочка с повидлом 6060 6060 6060 6060 6060 6060 6060
Булочка с джемом 5610 5610 5610 5610 5610 5610 5610
Булочка со сгущенкой 1620 1620 1620 1620 1620 1620 1620
Булочка с шоколадом 0 0 0 0 0 0 0Итого35 670 356 703 567 034 228 179 665 739 055 104
Приложение 15Сценарии развития пекарни
В рублях
СценарийПессимистический
РеалистическийОптимистический
Вероятность осуществления0,30,5 0,2Объем продажна 20% меньше базовогобазовый 100%на 50% больше базового (неизменный с первого месяца работы) NPV, руб.
6 949 362 090 006 481 9206IRR, %: — месячная 13 31 55 — годовая 152,96 366,15 664,54Срок окупаемости 7,5 3 1,31Точка безубыточности662 991 734 724 784 219
Запас прочности3 911 497 258 561 406 464
