а также запасов на 2001 тыс.
руб. Кроме того, в анализируемом периоде значительно сократились денежные средства на 869 тыс.
руб., в также НДС по приобретенным ценностям — на 24 тыс.
руб.Таблица 7 — Анализ состояния запасов ООО «Племзавод «Таежный» за 2016;2017 гг. Показатель20 162 017.
Изменение.
Темп роста, %тыс.
руб.% к итогутыс.
руб.% к итогув суммев уд.весе.
Запасы, в том числесырье и материалы84 6 543,582 16 742,1−1 898,0−1,497,74- затраты в незавершенном производстве (издержках обращения).
5 531 314 29 378 762,04,5258,42- товары для перепродажи (готовая продукция).
11 8286,12 2861,2−9 542,0−4,919,33- животные на выращивании и откорме91 86 947,596 54 849,44 679,01,9105,09Итого193 293 100 195 2 941 002 001,00,0101,04На протяжении периода с 2016 по 2017 года общее количество запасов увеличилось на 2001 тыс. руб. (с 193 до 195 млн руб.), что было следствием роста затрат в НЗП (+ 8762 тыс. руб.) и стоимости животных на выращивании и откорме (+ 4652 тыс.
руб.). Выявлено значительное снижение по статьям «Сырье и материалы» и «Готовая продукция».В ходе проведенного ранее анализа выявлена тенденция снижения некоторых статей запасов товарно-материальных ценностей. В свою очередь, снижение запасов может привести к снижению ликвидности текущих активов, нужно выявить и проанализировать причины данной тенденции, поскольку подобное положение дел может привести к ухудшению финансового состояния организации. В таблице 8 представлено изменение удельного веса материальных ресурсов ООО «Племзавод «Таежный» в общей стоимости оборотного капитала предприятия за 2015;2017 гг. Таблица 8 — Доля производственных запасов в оборотных средствах ООО «Племзавод «Таежный» в 2016;2017 гг. Показатель20 162 017.
Производственные запасы, тыс. руб.
193 293 195 294Оборотные средства, тыс. руб.
Доля производственных запасов в оборотных средствах, %94,994,9Изучая таблицу 8, видим, что доля материальных запасов в оборотных активах за данный период не изменилась, хотя стоимость их увеличилась. Это говорит о том, что оборотные активы приобретают более ликвидную форму, и это влечёт за собой увеличение их оборачиваемости. Дебиторская и кредиторская задолженность, их содержание и соотношение оказывают в числе прочих факторов существенное влияние на финансовое состояние предприятия. Согласно принятой методике анализа дебиторская задолженность рассматривается также в динамике (по временному ряду за 2016;2017 гг.) и по структуре (по вертикали) — таблица 9. Таблица 9 — Анализ состояния дебиторской задолженности ООО «Племзавод «Таежный» за 2016;2017 гг.20 162 017.
Изменение.
Темп роста, %тыс.
руб.% к итогутыс.
руб.% к итогув суммев уд.весе.
Долгосрочная0.
Краткосрочная, в том числе8 127 100,08990100,0863,00,0110,62покупатели и заказчики493 660,7634470,61 408,09,8128,53авансы выданные00,000,00,00,00,00прочие дебиторы319 139,3264629,4−545,027,482,92 В том числе просроченная7619,41 67 518,6914,09,3220,11Всего дебиторской задолженности81 271 008 990 100,0863,00,0110,62 В том числе просроченная7619,41 67 518,6914,09,3220,11Данные таблицы 9 показывают, что сумма дебиторской задолженности растет. К концу 2017 года сумма остатка дебиторской задолженности увеличилась на 863 тыс. руб. по сравнению с предыдущим периодом. Возросшая сумма дебиторской задолженности связана с неплатежами покупателей и заказчиков. В структуре дебиторской задолженности ООО «Племзавод «Таежный» основную долю занимают долги покупателей и заказчиков. В 2016 году удельный вес дебиторской задолженности покупателей и заказчиков составлял 60,7% в 2015 году 70,6%.Удельный вес прочих дебиторов в динамике снижается. В 2016 году этот показатель был равен 39,3%, а в 2017 — уже 29,4%. По статьям «Прочие дебиторы» отражаются расчеты с физическими лицами по квартплате. По статье баланса «Прочие дебиторы» отражаются расчеты с физическими лицами по алиментам, по подотчету, расчеты по профвзносу. Долгосрочная дебиторская задолженность отсутствует. Также наблюдается уменьшение просроченной дебиторской задолженности, удельный вес которой в среднем за 2 года составил 14%. Последнее является негативным явлением при оценке уровня ликвидности оборотных активов предприятия. Из этого следует, что у покупателей снизилась платежеспособность и затруднена работа по возвращению дебиторской задолженности. 2.
2.2Анализ эффективности использовании оборотных средств.
Деловая активность характеризует эффективность текущей деятельности предприятия и связанас результативностью использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов предприятия, а также с показателями оборачиваемости оборотных средств. Таблица 10 — Анализ показателей оборачиваемости оборотных активов ООО «Племзавод «Таежный» за 2016;2017г.Наименование показателя.
Фактически за год.
Отклоне-ние.
Темп роста %20 162 017 1 Выручка от продажи товаров (продукции), тыс. руб.
273 655 266 526−712 997,392 Чистая прибыль, тыс. руб.
170 094 625−1 238 427,193Средняя величина активов, тыс. руб.
436 833,5432435,5−439 898,994 Средняя величина оборотных активов, тыс. руб.
204 662 204 710,548,5100,025 Скорость обращения активов, об. (стр.
1: стр.
3)0,630,62−0,0198,396 Время обращения оборотных активов, дн. (стр.
4 *360: стр.
1)269,24 276,517,27 102,707 Рентабельность активов, % (стр.
2: стр.
3*100).
3,891,07−2,8227,478 Комплексный показатель деловой активности, % ((стр. 5+стр. 7):2)ххх62,93Оборачиваемость оборотных активов ООО «Племзавод «Таежный», согласно таблице10за 2017 год, по сравнению с 2016 годом, увеличилась на 48,5дней и продолжительность прохождения оборотных активов стала составлять 276 дней, за счет превышения темпа роста оборотных активов над темпом роста выручки. Уменьшение коэффициента оборачиваемости текущих активов с 0,63 до 0,62 является отрицательным фактором: предприятие должно стремиться к сокращению продолжительности одного оборота, чего мы не наблюдаем (на 7 дней увеличение).Результаты анализа, представленные в таблице 10 свидетельствуют о снижении деловой активности ООО «Племзавод «Таежный». Значение комплексного показателя деловой активности значительно ниже 100%, что связано в первую очередь со снижением уровня рентабельности активов на 72,53%.3Мероприятия по выявлению резервов управления оборотными средствами ООО «Племзавод «Таежный"В ходе анализа оборотных активов ООО «Племзавод «Таежный», проведенного во 2 главе, выявлено излишнее отвлечение денежных средств в дебиторскую задолженность. Из чего следует, что предприятие имеет внутренние резервы повышения эффективности использования оборотных средств. К мероприятиям по изысканию таких резервов можно отнести эффективную организацию обращения, сокращение пребывания оборотных средств в дебиторской задолженности (совершенствование системы расчетов, контроль за оборачиваемостью средств в расчетах).Управление оборотным капиталом должно заключаться в управлении всеми его основными элементами: запасами, дебиторской задолженностью, остатком денежных средств и финансовыми вложениями. В тоже время проведенный анализ и сформулированные по нему выводы показали, что движение запасов предприятия не подчиняется алгоритмам промышленных или торговых предприятий; они накапливаются и уменьшаются в зависимости от возникающих потребностей. Рассчитаем также плановую дебиторскую задолженность. В соответствии с заключаемыми договорами фактически предоставляется 5 дневная отсрочка платежа за проданные товары. Таблица 11 — Расчет дебиторской задолженности, соответствующей договорным условиям расчетов в ООО «Племзавод «Таежный» за 2016;2017 гг.Показатель.
Ед. изм.
Выручка от продажитыс.
руб.273 655 266 526.
Фактический остаток дебиторской задолженноститыс.
руб.81 278 990.
Фактическая оборачиваемость дебиторской задолженностиобороты33,6729,65Фактическая длительность одного оборотадни10,6912,14Нормативная длительность одного оборотадни5Нормативный остаток дебиторской задолженноститыс.
руб.3748,73 651,04Сверхнормативный средний остаток дебиторской задолженноститыс.
руб.43 785 339.
Таким образом, из текущего оборота ежегодно отвлекаются значительные суммы денежных средств по причине неэффективной организации процесса по контролю средств в расчетах. Организация управления дебиторской задолженностью предусматривает не только разработку мероприятий по сокращению, в оптимальном варианте — ликвидацию сверхнормативных остатков дебиторской задолженности, но и систематический учет поступающих средств в счет её погашения. Предлагается на предприятии установить порядок, заключающийся в ежедневном отслеживании погашения дебиторской задолженности — ведение платежного календаря фактических оплат. Для этого формируется информационная система предприятия. Она предусматривает использование средств организационной техники для формирования отчетных сведений о задолженности по каждому клиенту. Полученная оперативная информация систематизируется посредством её ранжирования по перечню клиентов, разделенных на группы, в зависимости от лимитов задолженности и количества дней просрочки каждого из платежей. Согласно модели прогноза риска банкротства (модель R) Сайфулина Р. С. и Кадыкова Г. Г. минимальное значение рентабельности продаж определяется как учетная ставка ЦБ РФ минус 1, то есть для 2016 г. это значение должно было быть на уровне 9%, а для 2017 года — 6,75%.Рассчитаем недополученную прибыль: В 2016 году: 4378 * 0,09=394,02 тыс.
руб. В 2017 году: 5339*0,0675=360,3825 тыс. руб. В 2017 году упущенная выгода предприятия вследствие нерационального управления дебиторской задолженностью составила 360,3825 тыс. руб., т. е. она соответствует возможному сокращению убытков в случае сохранения её величины на уровне нормативной. Образование дебиторской задолженности влечет за собой формирование финансового результата деятельности фирмы, несмотря на отсутствие реального притока денежных средств. Поэтому вне зависимости, оплачен товар покупателем или нет, предприятие платит налог на прибыль, включающую в себя и неоплаченную дебиторскую задолженность.
В момент погашения дебиторской задолженности денежные средства предприятия увеличиваются, но это уже не оказывает влияния на величину прибыли. Таким образом, дебиторская задолженность представляет собой часть недополученной реальной прибыли предприятия. Третьим этапом в управлении дебиторской задолженностью является формирование условий предоставления кредита на основе анализа финансового состояния покупателей. Здесь же определяется необходимость выбора кредитной политики. В процессе выбора типа кредитной политики руководству предприятия следует найти компромисс между требуемым уровнем риска и ликвидностью. Поскольку увеличение объема продаж в кредит повышает рентабельность бизнеса и показатель текущей ликвидности предприятия, однако при этом увеличивает риск в отношении образования безнадежных долгов и замедляет показатели деловой активности (в частности, оборачиваемость дебиторской задолженности, которая сказывается на увеличении продолжительности финансового цикла). При этом снижается реальная ликвидность предприятия. Управление дебиторской задолженностью является частью общей политики управления оборотными активами, и тип кредитной политики предприятия тесно связан с типом управления оборотными активами.
Заключение
.
В условиях рыночнойэкономикиважнейшимфакторомэффективности деятельности хозяйствующих субъектов является механизм управления оборотными активами. Ключевым фактором успеха производственно-хозяйственныхоперацийорганизаций являетсярациональное использование оборотныхсредств. В условияхпроизводственного процесса любой организации лежит материальная и финансовая база. От ее достаточности зависят непрерывность и ритмичность производства и реализации продукции. Именно это и определяет важность и актуальность оптимального размещения средств в оборотных активах. При достаточном обеспечении процесса производства оборотными средствами предприятия будут способны удовлетворять все возрастающие потребности людей, что в свою очередь приведет к появлению прибыли, которая является результатом деятельности любого хозяйствующего субъекта. Ключевойхарактеристикой оборотных средствявляетсяпродолжительность их кругооборота. Она зависит от технологических свойств сырьяматериально-технического обеспеченияпроцесса производства. Также важнейшее значение имеет временной разрыв между отгрузкой продукции покупателю и ее оплатой. Чем меньше длительность кругооборота, тем меньше потребность в денежных средствах, необходимых для обеспечения непрерывности деятельности предприятия. Вышеизложенное подчеркивает необходимость определения оптимального для конкретного хозяйствующего субъекта объема оборотных средств. Однако потребность организации в оборотных активах постоянно меняется, что связано с изменением как организационно — технических условий производства, так и внешних факторов.
Вследствие этого хозяйствующие субъекты вынуждены периодически пересматривать величину потребности в оборотных активах. Также под влиянием указанных факторов может изменяться структура оборотных активов. Кроме того, в целях поддержания достаточного уровня финансовой устойчивости предприятия, должны следить за соотношением запасов и источников их формирования. Это способствует не только снижению затрат на финансирование запасов, но и содействует росту ликвидности и платежеспособности организации. Таким образом, состав и структура оборотных активов хозяйствующих субъектов определяют их производственные и финансовые возможности, и служат основой непрерывности их функционирования. Таким образом, экономическая сущность оборотных активов состоит в формировании прибавочного продукта, обладающего новой стоимостью. Величина стоимости прибавочного продукта (прибыли) зависит от скорости кругооборота оборотных активов. Чем больше скорость, тем больше прибыль и наоборот.
В связи с этим важное значение имеет увеличение скорости оборота оборотных активов. Основными направлениями повышения скорости кругооборота являются:
оптимизация формирования запасов путем уменьшения их сверхнормативного объема за счет более рационального использования;
— расширение рынков сбыта и увеличение спроса на производимую продукцию за счет рекламы и иных маркетинговых действий, что приводит к росту скорости перехода товарной формы оборотных активов в денежную;
— расширение форм и способов оплаты продукции для упрощения расчетов с контрагентами и стимулирования своевременного погашения дебиторской задолженности. Для этого также можно предусмотреть систему скидок за своевременное и досрочное погашение задолженности покупателями и заказчиками;
— получение отсрочки платежа перед поставщиками и подрядчиками поскольку кредиторскаязадолженность, в сущности, является «бесплатным» кредитом и увеличение срока ее погашения выгодно хозяйствующим субъектам. Список источников.
Гражданский кодекс Российской Федерации (ГК РФ) Федеральный закон от 04.2015 № 99-ФЗ «О лицензировании отдельных видов деятельности"Ковалева А. М. Финансы и управление предприятием. — М.: Финансы и статистика, 2001. — 456с. Когденко В. Г. Экономический анализ: Учебное пособие для вузов 2-е изд. М.: ЮНИТИ, 2015;392с.Короткова Э. М. Антикризисное управление: учеб.
для вузов. — М.: Инфра-М, 2006. — 256с. Общероссийский классификатор видов экономической деятельности (ОКВЭД): введен в действие постановлением Госстандарта РФ от 06.
01.2001 № 454-ст.//Информационно-правовое обеспечение Гарант. Раздел Е. Стоянова Е. С. Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебник. — 6-е изд. — М.: Изд-во «Перспектива», 2008. — 656с. Чуева л.н., Чуев И. Н. Экономика предприятия: Учебник для вузов 4-е изд., перераб., дополн.
— М.: «Дашков и Кº», 2010.-416сБаклашина, Т. В. Оборотные активы и их эффективность // Консультант директора. — 2015. — № 2. — С.
26−30.Банин, Л. М. Оборотные средства предприятий //Финансы. — 2015. — №.
5. — С. 18−21.Кожевникова, Е. А. Дебиторская задолженность и кредитная политика компании [Текст] / Е. А. Кожевникова // Планово-экономический отдел. — 2015. — № 11. — С.
47−49.Кузнецова, М. Управление закупками на предприятии [Текст] / М. Кузнецова // Проблемы теории и практики управления. 2013.
— № 2. — С.13−18.Лисицин, Н. Финансовые источники оборотных средств [Текст] / Н. Лисицин // Вопросы экономики. -.
2014. — № 2. — С.50−61.Попов, С. К. Методика управления оборотными средствами предприятия [Текст] / С. К. Попов // Менеджмент в России и за рубежом. — 2009. — № 3. — С.22 — 26. Рубашкина, О.
А. Проблемы формирования и использования оборотного капитала [Текст] / О. А. Рубашкина // Менеджмент в России и за рубежом. — 2010.
— № 8. — С. 70−78.Соловьева, Н. А.
Анализ финансовых результатов деятельноститорговых организаций: учеб. пособие / Н. А.
Соловьева, О. Ю. Дягель ;Краснояр. гос. торг.
экон. ин-т. — Красноярск, 2007. — 236 с. Соловьева, Н. А., Цыркунова Т. А.
Анализ финансового состояния коммерческих организаций: учеб. пособие; Краснояр. гос. торг.
экон. ин-т. — Красноярск, 2004. — 104 с. Уступова, А. М. Эффективность оборотного капитала: методика оценки [Текст]/ А. М. Уступова // Консультант директора.
— 2015. — № 18. — С. 23−28.Федосеев, А. Е. Управление договорными отношениями [Текст] / А. Е. Федосеев //Финансовый директор. -.
2014. — № 11. -.
С.50−58.Фомин, П. А. Управление оборотным капиталом: теория и практика [Текст] / П. А. Фомин // Финансы и кредит. — 2010. — № 1. -С. 55−60.Фролов, А.
Основные источники, инструменты и механизмы финансирования оборотных средств российских предприятий [Текст] / А. Фролов // Общество и экономика. — 2010. — № 3−4. — С. 5−55.Чупов, К.
Управление оборотными активами [Текст] / К. Чупов // Консультант директора. — 2015.
— № 11. — С.
26−27.Шеремет, А. Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности: учебник / А. Д. Шеремет.
— М.: ИНФРА-М, 2015. — 415 с. Щелкунов, М. Р. Недостаток оборотных средств — проблема российских предприятия [Текст] / М. Р. Щелкунов // Экономист.
— 2015. — № 8. — С. 35−37.Яшин, П. М. Эффективное управление оборотным капиталом на современном предприятии [Текст] / П. М. Яшин // Выпуск АКДИ. -.
2010. — № 51. — С. 12−17.Ильин А. И. Методологическое обеспечение внутрифирменного планирования / А. И. Ильин // Вестник БГЭУ.
— 2005. — № 3. — с. 37−42;Руденко А. А. Проблемы и предпосылки реализации системы стратегического управления материальными ресурсами предприятий: монография / А. А. Руденко.
— Самара: Самарская гуманитарная академия, 2007. — с. 164. Чуев И. Н. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. /.
И.Н. Чуев, Л. Н. Чуева. — М.: Дашков и К, 2006. — 368 с. Дроботова М. В. Управление материальными ресурсами промышленных предприятий: дис. канд. экон. наук: / Дроботова Марина Владимировна. ;
Днепродзержинск, — 2000. — 185 с. Вахрушина М. А. Международные стандарты финансовой отчетности: учебник — 4-е изд., перераб. и доп. — М.: Рид Групп, 2015. — 571 с. Куликова Л. И. Раскрытие информации о запасах в отчетности, составленной по МСФО / Л. И. Куликова // Аудиторские ведомости.
— 2012. — № 8. — с. 23−31.Кондраков Н. П. Бухгалтерский учет: учебник / Н. П. Кондраков.
— 4-eизд., перераб. и доп. — М.: НИЦ ИНФРА-М, 2015.
— 681 с.
