Трансакционный сектор экономики

Понятие трансакционного сектора

Впервые термин «трансакционный сектор» был введен в научный оборот в работе Дж. Уоллиса и Д. Норта «Измерение трансакционного сектора американской экономики за период с 1870 по 1970 гг.». Авторы отождествили его объем с суммой средств, связанных с обеспечением трансакций. В этот объем включили финансовые ресурсы правительства, компаний трансакционных сфер деятельности (торговля, финансы, страхование, риэлтерская сфера) и внутрифирменного трансакционного сектора производственных организаций¹.

Между тем, ряд современных исследователей не соглашаются с такой формулировкой. Так, украинский ученый С. Архиереев полагает, что размеры трансакционного сектора не эквиваленты сумме абсолютно всех трансакционных издержек национальной экономики, так как в него может быть включен только вклад тех институциональных единиц, которые специализируются на осуществлении трансакций. На этом основании в институциональный трансакционный сектор не может быть включен так называемый внутрифирменный трансакционный сектор^[1][2].

С другой стороны, И. Хасанов уверен, что, основываясь на объективных воспроизводственных процессах в мировой и национальной экономической системе, под трансакционным сектором экономики целесообразно понимать финансовый сегмент, в котором осуществляется только трансакционная деятельность и функция^[3].

Имеется в виду, что оптовая и розничная торговля обеспечивают осуществление текущих сделок непосредственно с реальными активами, а финансовые, кредитные, страховые услуги и операции с недвижимостью косвенным образом, опосредованно способствуют трансакциям с действительными ценностями. И в отличие от отраслей экономики, оказывающих финансовые услуги, в оптовой и розничной торговле, которые до настоящего времени традиционно считаются составной частью трансакционного сектора, кроме трансакционной деятельности осуществляется также трансформационная. Таким образом, лишь финансовый сегмент экономики следует понимать как чистый трансакционный сектор.

Ю. Карпов определяет трансакционный сектор как совокупность институтов, обеспечивающих интенсификацию взаимодействия экономических субъектов в условиях информационной асимметрии и хозяйственного оппортунизма^[4]. При этом он разделяет трансакционный сектор на три основные составляющие:

• 1) финансовый подсектор — совокупность институтов, аккумулирующих финансовые активы и предоставляющих их экономическим субъектам на определенных условиях. Данный подсектор включает в себя следующие институты: банки, страховые фирмы, инвестиционные и пенсионные фонды. Финансовый подсектор является посредником между экономическими субъектами при их взаимодействии по поводу финансовых активов и несет следующие виды трансакционных издержек: поиска информации о финансовых активах и ситуации на финансовом рынке; ведения переговоров по привлечению и размещению финансовых активов; заключения соглашения между участниками финансового рынка;
• 2) торговый подсектор — совокупность институтов, являющихся посредниками в осуществлении трансакций на товарном рынке. Субъектами торгового подсектора являются предприятия оптовой и розничной торговли, агентства недвижимости, предприятия, оказывающие услуги (нефинансового и неинформационного характера). Институты торгового подсектора сокращают издержки поиска информации о партнере и ситуации на рынке, издержки ведения переговоров, издержки оценки качества продукции и издержки на заключение контракта;
• 3) информационный подсектор — совокупность институтов, опосредующих трансакции на информационном рынке. Субъектами данного подсектора являются: информационно-аналитические агентства, консалтинговые фирмы, аудиторские фирмы, маркетинговые и рекламные агентства. В процессе своей деятельности они оптимизируют следующие виды трансакционных издержек: затраты, связанные с выходом на рынок; затраты измерения, спецификации и защиты прав собственности; затраты на информационное обеспечение, поиск и отбор партнеров; затраты, связанные с заключением и реализацией контрактов и т. д.

Отметим, что каждое из вышеназванных определений трансакционного сектора имеет право на существование и вполне может быть использовано в научных исследованиях — при условии адекватности терминологических формулировок.

Некоторые элементы трансакционного сектора экономики специально исследуются для принятия конкретных управленческих решений.

Так, в исследовании Р. Соренсена¹ на примере Норвегии показано влияние «политических» трансакционных издержек на добровольное слияние муниципалитетов. В условиях этой страны, где на 4,5 миллиона жителей приходится 434 муниципалитета, интеграция управленческих округов является актуальной задачей.

Вместе с тем, в результате проведенного исследования показано, что:

• — щедрые гранты центрального правительства компенсируют экономические ущербы региональных правительств;
• — когда региональные правительства имеют различные уровни внешних доходов, то высокодоходные муниципалитеты выступают против слияния с более бедными соседями;
• — консолидированный региональный совет может состоять из нескольких политических партий и, следовательно, будет проводить другую политику, отличную от деятельности существующих муниципальных советов;
• — более зрелые политики предпочитают противостоять слиянию муниципалитетов из-за боязни потерять свои позиции и влияние на население.

Таким образом, основным выводом данного исследования является необходимость разработки дифференцированного подхода к формированию «политических» трансакционных издержек.

С другой стороны, существованием трансакционного сектора может быть объяснено возникновение такого явления, как «аутсорсинг».

Аутсорсинг — это процесс передачи всех или части функций фирмы на внешнюю сторону. Теория трансакционных издержек объясняет, почему некоторые фирмы выполняют свои функции самостоятельно, тогда как другие фирмы решают передать часть своих функций в другие организации. Трансакции фирмы различаются в зависимости от степени специфичности используемых активов, неопределенности будущего, неопределенности поведения партнеров и частоты проведения сделок^[5][6].

В исследовании П. Эвераерты, Г. Саренса и Дж. Роммеля^[7] на примере Бельгии определены две основные причины поддержки аутсорсинга для ведения бухгалтерского учета: частота сделок и специфичность финансовой деятельности. Показано, что снижение частоты осуществления бухгалтерских задач увеличивает интенсивность их аутсорсинга. Теория трансакционных издержек демонстрирует экономию на масштабе операций, если они часто повторяемы и могут быть проведены внутри фирмы. С другой стороны, нерутинные бухгалтерские задачи требуют более высокой экспертизы и квалификации. В этом случае выгоднее передать эту специфическую деятельность в аутсорсинговую фирму, занимающуюся проблемами бухгалтерского учета.

Таким образом, трансакционный сектор экономики охватывает крайне диверсифицированную область хозяйственной деятельности, и его оценка представляет собой достаточно сложную исследовательскую задачу¹.

• [1] Wallis J., North D. Measuring the transaction sector in the American economy, 18 701 970 // Long-Term Factors in American Economic Growth, edited by Stanley L. Engermanand Robert E. Gallman. Chicago: University of Chicago Press, 1986. P. 95—148.
• [2] ApxiepeeB С. I. Трансакцшний сектор економши Укра’ши. Харюв: ХФ ШСД, 2003. 56 с.
• [3] Хасанов И. Ш. Трансакционный сектор экономической системы: национальноесчетоводство общественного воспроизводства: автореф. дис. … д-ра экон. наук. Челябинск, 2009. С. 45.
• [4] Карпов Ю. А. Развитие трансакционного сектора российской экономики: авто-реф. дис. … канд. экон. наук. Волгоград, 2008. С. 6.
• [5] Sorensen R. J. Local Government Consolidations: the Impact of Political TransactionCosts // Public Choice. 2006. Vol. 127. No 1. P. 75—95.
• [6] Klein P. G. The Make-or-Buy Decision: Lessons from Empirical Studies // Handbookof Institutional Economics. Eds. Menard C. & Shirley M. New York: Springer, 2005. P. 435—464.
• [7] Everaert P., Sarens G., Rommel J. Using Transaction Cost Economics to ExplainOutsourcing of Accounting // Small Business Economy. 2010. Vol. 35. No 1. P. 93—112.