Виды рисков и формы их страхования

Лизинговые операции являются рискованными, как и другие банковские операции. Макроэкономические риски проистекают из макроэкономической ситуации в стране. На их возникновение оказывают влияние:

• 1. хозяйственные трудности, связанные с политикой государства;
• 2. снижение роста валового национального продукта (ВНП);
• 3. уровень развития банковской сферы;
• 4. изменение ставки банковского процента;
• 5. ожидание подъема или кризиса в экономике.

Традиционным методом защиты от рисков является страхование. Лизинговое страхование — комплексный вид, призванный минимизировать риски инвесторов. Для обеспечения этого разрабатываются специальные программы страхования лизинговых сделок, лицензируются порядок страхования платежей по лизинговым операциям и условия страхования имущества, сданного в лизинг.

Кроме общих рисков банки в своей деятельности сталкиваются с рисками специфическими, которые связаны с природой и особенностями лизинговой сделки. В зависимости от вида лизинговые риски можно классифицировать следующим образом:

Маркетинговые риск — риск не найти арендатора на все имеющееся оборудование. Он присущ в основном оперативному лизингу. Способом страхования является:

• — увеличение рисковой премии в лизинговом платеже;
• -использование для сделок наиболее популярных видов оборудования и другой техники;
• -продажа объекта сделки по окончании лизингового договора с учетом конъюнктуры рынка. Риск ускоренного морального старения объекта сделки. Поскольку объектами лизинговых сделок, как правило, выступает продукция наукоемких отраслей, то они часто «подвержены влиянию научно-технического прогресса». Основным способом минимизации этого риска является установление безотзывного периода, то есть периода, в течение которого договор не может быть расторгнут.

Ценовой риск — риск потенциальной потери прибыли, связанный с изменением цены объекта лизинговой сделки в течение срока действия лизингового договора. Лизингодатель теряет потенциальную прибыль в случае повышения цен на объекты лизинговых сделок, заключенных по старым ценам. Лизингополучатель терпит убытки при падении цен на арендованное по старым ценам оборудование. Взаимная минимизация этого риска осуществляется путем установления фиксированной суммы каждого лизингового платежа на протяжении всего периода лизинга.

Риск гибели или невозможности дальнейшей эксплуатации минимизируется путем страхования объекта сделки.

Риск несбалансированной ликвидности — возможность финансовых потерь, возникающих в случае, когда лизингодатель не в состоянии рефинансировать свои активные операции, сроки платежей по которым не наступили, за счет привлечения средств на рынке ссудных капиталов. Минимизация достигается путем:

• — увязки потоков денежных средств во времени и по объемам;
• -создания резервного фонда;
• -диверсификации пассивных операций.

Риск неплатежа — риск неуплаты лизингополучателем лизинговых платежей. Минимизация основана на:

• · анализе финансового положения лизингополучателя;
• · лимитировании суммы одного лизингового договора;
• · получении гарантий от третьих лиц;
• · страховании риска неплатежа.