Зарубежный опыт проведения депозитных операций

Депозиты являются главным источником банковских ресурсов. На их привлечение направлены значительные усилия банков: реклама, филиальная сеть, банковские автоматы, репутация, качество обслуживания — все подчинено этой цели.

Проиллюстрируем международный опыт депозитной политики на примере коммерческих банков США.

Общий объем денежных средств, подлежащих инвестированию или сбережению, для конкретного района или региона величина ограниченная, поэтому банки в своей деятельности прибегают к стратегии менеджмента под названием управление пассивами. Эта стратегия в широком смысле заключается в покупке банками денежных средств в основном у других финансовых учреждений для удовлетворения спроса своих клиентов на высококлассные займы и в целях выполнения банками резервных требований. В узком смысле управление пассивами это один из методов управления ликвидностью.

В указанных целях банк может приобрести необходимые средства путем:

• — займа на местном рынке федеральных фондов и за рубежом на евровалютном рынке;
• — продажи клиентам переводных депозитных сертификатов рынка краткосрочного капитала;
• — займа у регионального Федерального резервного банка;
• — заключения соглашения об обратном выкупе с частными лицами и учреждениями, имеющими временных избыток средств;
• — выпуска коммерческих бумаг (векселей) через филиал, являющийся частью холдинговой компанией.

Наиболее распространенным для американских банков местным источником заемных средств является рынок федеральных фондов. Эти фонды представляют собой депозитные остатки, хранимые на счетах в федеральных резервных банках. В результате неожиданного притока вкладов или сокращения объема ссуд у коммерческих банках могут образовываться избыточные резервы, не приносящие доходов. Поэтому одни банки, располагающие ими, предоставляют их на короткое время другим банкам, нуждающимся в средствах для восстановления обязательного объема резервов или вложения их в активы.

С момента принятия Конституции и по настоящее время реформаторам так и не удалось на законодательном уровне выработать действенные средства защиты прав вкладчиков в банковской системе Республики Казахстан. Кроме того, отсутствие государственных гарантий, ответственности учредителей и первых лиц кредитных организаций за возврат вкладов физическим лицам превратили многие банковские структуры в механизм наживы и отмывания денег.

В этой связи, прежде всего, возникает вопрос — возможна ли надежная защита вкладов населения и есть ли она за рубежом.

Большой интерес представляет, например, опыт в этой области, сложившийся в США. Глобальный экономический и политический кризис, разразившийся в конце 20 — х годов, потребовал поиска дополнительных стабилизаторов рыночного хозяйства, а также его большей социальной ориентации. В США в 1933 — 1934 годах в соответствии с Законом Гласа — Стиголла (Glass-Stigall Act) о банковской деятельности в целях укрепления доверия граждан к надежности банковской системы создается государственная система страхования вкладов, появляются новые институты — Федеральная корпорация страхования депозитов (Federal Deposit Insurance Corporation, FDIC или ФКСД) и Федеральная корпорация ссудо — сберегательных ассоциаций (Federal Saving and Loan Insurance Corporation, FSLIC или ФКСССА). Последняя была создана для страхования депозитов в ссудо — сберегательных банках (mutual saving banks). ФКСД взяла на себя функцию страхования вкладов рядовых граждан, не превышающих некой установленной максимальной суммы. В последующие годы ФКСД, несомненно, помогла уменьшить число случаев массового изъятия депозитов вкладчиками, хотя и не предотвратила многочисленных случаев банкротства банков. Как показала практика 80 — 90 года, она оказалась отчасти виновной в преувеличенном размере риска, который принимали на себя банки, и даже в банкротстве ряда банков. Каждый застрахованный банк обязали выплачивать два раза в год страховую премию, размер которой определялся суммой подлежащих страхованию депозитов. При этом исходили из предположения, что со временем сумма средств для страхования в распоряжении ФКСД станет достаточно большой, чтобы предотвращать большую часть банкротств. [16,с.377].

В 1989 г. конгресс внес изменения организационной структуры системы федерального страхования депозитов посредством введения в действие Закона о реформе, оздоровлении и принудительных мерах в отношении финансовых учреждений. В результате было осуществлено упразднение FSLIC, и вся полнота ответственности за систему федерального страхования депозитов перешла к FDIC.

Это было связано с крахом сотен ссудно — сберегательных ассоциаций в 80 — х года и падением доверия к банковской системе. Почти все положения нового закона относились главным образом к ссудо — сберегательным учреждениям, однако некоторые важные новые правила и нормы затрагивали и собственно банки. К примеру, впервые банковские холдинговые компании получили право приобретать сберегательные банки и ссудно — сберегательные ассоциации с прочным финансовым положением (прежде ФРС разрешала им приобретение только терпящих крах сберегательных учреждений). Это оказало значительную поддержку банковским организациям, стремящимся расширить деятельность за пределы штата своего базирования, поскольку теперь появилась возможность привлечения новых депозитов и открытия банковских отделений, находящихся на отдаленном расстоянии.

Согласно новому закону была перестроена ФКСД: ее страховой фонд разделили на фонд страхования банков и фонд страхования сберегательных ассоциаций, причем последний предназначался для страхования депозитов ссудно-сберегательных учреждений. Новый закон оговаривал постепенное повышение комиссионных, взимаемых обоими подразделениями ФКСД с депозитных учреждений, которые пользовались федеральным страхованием, с тем, чтобы увеличить резервы ФКСД до уровня, составляющего, по меньшей мере, 1,25 процента стоимости всех застрахованных депозитов. Наконец, закон разрешил ссудно — сберегательным ассоциациям преобразовываться в коммерческие банки, если они в состоянии соответствовать банковским стандартам.

В 1991 году в США был принят Закон о совершенстве деятельности Федеральной корпорации страхования депозитов, благодаря которому частично были реализованы предложения администрации Буша по реформе банковской системы. Последний закон позволял ФКСД получать у Министерства финансов заем до 30 млрд. долларов с выплатой задолженности из сумм страховых премий, взимаемых с банков в течение последующих 15 лет. ФКСД получила также право брать у Министерства финансов займы в сумме до 45 миллиардов долларов для пополнения оборотного капитала с возмещением долга из средств от продажи активов обанкротившихся банков.

Появление системы страхования депозитов способствовало защите сберегательных и трансакционных счетов мелких вкладчиков, а также стабилизации банковской системы. Предоставление гарантий возврата депозитов мелким вкладчикам является справедливым, так как расходы на информацию о платежеспособности кредитных организаций у мелких вкладчиков гораздо выше, чем у крупных. Обладая недостаточной информацией, мелкие вкладчики стремятся быстрей вернуть свои банковские вклады, порой независимо от финансового состояния последних.

Таким образом, государственное страхование мелких вкладчиков выгодно в социальном плане, поскольку оно уменьшает вероятность дестабилизирующих банковскую систему случаев массового изъятия банковских вкладов. К тому же расходы на информацию единого федерального страхового агентства меньше, чем общие расходы множества мелких вкладчиков. Следовательно, рынки депозитов становятся более эффективными в силу федерального страхования депозитов, так как уменьшаются расходы общества на информацию. Федеральное страхование депозитов приводит к общественной выгоде и повышению доверия граждан к надежности банковской системы.

В ФКСД страхуются все банковские вклады (включая гарантийные обязательства банка перед своими клиентами) — физических и юридических лиц, государственных и частных организаций. Такой порядок распространяется и на национальные банки (работающие на основе генеральной лицензии по всей стране), и на банки штатов (работающие по лицензиям, выданным властями штатов).

До последнего времени банк, застраховавший в ФКСД свои депозиты, мог в любое время разорвать с ней отношения. А ФКСД в свою очередь могла исключить из системы страховой защиты вкладов банки, замеченные в совершении незаконных или очень рискованных операций. Однако независимо от мотивов, повлекших за собой лишение банка страховой защиты вкладов со стороны ФКСД, еще в течение двух лет с момента расторжения договора по этим вкладам обеспечивалось страховое возмещение. В это время банк обязан вносить в фонд ежегодные платежи по действующей ставке, рассчитанной на неизменную сумму вкладов. Кроме непосредственной защиты банковских вкладов, ФКСД предоставлено право за счет своих средств приобретать долю в капитале банков (либо весь капитал на срок до пяти лет), предоставлять ему ссуды, а также назначать временное руководство банка или переводить дебиторскую и кредиторскую задолженность разорившегося банка в другой банк, застрахованный в ФКСД.

Система ФКСД охватывает вклады 98 процентов банков, которым принадлежит 99,5 процентов всех активов, т. е. практически все банки работают с застрахованными депозитами.

ФКСД может осуществлять следующие меры для защиты интересов вкладчиков:

• — не допустить банкротства банка путем оказания ему помощи, используя, например, приобретение части его капитала, предоставление ему ссуд, размещение в нем вкладов, покупку его активов;
• — сменить руководство банка;
• — провести реорганизацию банка путем его слияния с другим банком, передачи ему активов и пассивов неплатежеспособного банка. При этом банку — донору предоставляются определенные льготы (выдают ссуду, выплачивают определенные суммы для возмещения убытков, приобретают те кредиты банка-банкрота, вероятность невозврата которых особенно высока, и т. п.);
• — приобрести разорившийся банк. [10,с.160]

Все вышеперечисленные меры можно отнести и к естественной сфере деятельности Агентства по реструктуризации кредитных организаций, действующего в России.

Функции Федеральной корпорации страхования депозитов США (FDIC) очень широки. Она не только собирает взносы и осуществляет компенсационные выплаты, но и ведет мониторинг финансового положения кредитных институтов, организуя корректирующие меры. Это делает систему страхования депозитов достаточно эффективной.

В США в 80 — х годах была разработана модель GMS Grotfh — Monitoring System, применяемая FDIC в целях распознавания начальной стадии процессов, перерастающих в неплатежеспособность банков. Данная модель основана на том, что быстрый рост банковских активов может вести к росту концентрации вложений с повышенной степенью риска и снижению качества управления банком. Банки, выделяемые GMS как «быстро растущие», являются объектом дополнительного внимания со стороны FDIC. Модель использует пять показателей:

• — прирост активов;
• — прирост кредитного портфеля;
• — доля кредитных вложений и вложений в ценные бумаги со сроком свыше пяти лет в составе активов;
• — доля неустойчивых обязательств в пассиве;
• — капитализация баланса.

При этом рассчитываются темпы прироста последних трех показателей, затем процентные соотношения сравниваются с соответствующими средними показателями сходной группы банков. Прогнозные свойства модели позволяют выделить банки, характеризующиеся повышенным риском неплатежеспособности в будущем, причем прогноз распространяется на четыре года. [17,с.197].

В последние годы банковское сообщество и федеральные органы США озабочены реформированием национальной модели защиты вкладов граждан.

При этом рассматриваются четыре подхода: первый — отмена страхования депозитов на государственном уровне и замена его частной программой; второй — сохранение роли государства в страховании депозитов, но при значительном ее изменении; третий — объединение двух предыдущих подходов; четвертый требует от банков осуществлять свою деятельность как отдельных застрахованных и незастрахованных структурных единиц. Теоретически частное страхование может заменить федеральное страхование и быть более эффективным и успешным. Однако под сомнение такую альтернативу ставят «провалы» рынка, потенциально возможные в системе только частного страхования депозитов. Тем не менее, многие американские экономисты продолжают выступать в защиту некоторых форм частного страхования даже при сохранении государственного федерального страхования. Какой подход будет реализован в США, покажет время. Но любой из подходов, по мнению большинства экономистов, должен привести к повышению рыночной дисциплины за счет ограничения размера страхового покрытия по страхованию депозитов; использованию системы принципов бухгалтерского учета, которая оценивает доход, активы и капитал кредитных организаций (депозитных учреждений) в рыночных ценах; централизации и более интенсивному регулированию депозитных учреждений; установлению размера премии по страхованию депозитов с учетом риска.

Из выступления гарвардского экономиста профессора Маршалла Голдмана, Фонд FDIC в свою очередь защищен от банкротства правительством США. Таким образом, если один банк не сможет вернуть деньги вкладчикам, это сделает за него FDIC. Если вдруг почти все банки Америки обанкротятся одновременно и у FDIC не хватит денег на всех, правительство придет на помощь, взяв деньги из казны, пополняемой налоговыми сборами.

С точки зрения анализа правовых аспектов защиты вкладов населения во многом поучительным может оказаться изучение опыта развития английского законодательства. Основным механизмом защиты депозитов в Великобритании является Страховой фонд депозитов (СФД), созданный в соответствии с Банковским актом 1979 года. Фонд начал действовать 19.02.1982 года и имеет следующие особенности.

Во — первых, Фонд образован на основе законодательного распоряжения, а не добровольного соглашения между самими банками. Фонд является независимой корпорацией, принадлежащей государству, находится под контролем Совета защиты депозитов Банка Англии и может быть использован только с его разрешения.

Во — вторых, был предусмотрен обязательный порядок страхования вкладов всех учреждений депозитного типа (коммерческих банков и лицензионных организаций, привлекающих депозиты — ЛОПД), за исключением филиалов иностранных банков.

В — третьих, обязательное страхование распространялось только на вклады в фунтах стерлингов, находящиеся на счетах в Великобритании.

В — четвертых, схемой защиты предусмотрена только прямая защита сбережений вкладчиков, а максимальный размер страхового возмещения для одного вкладчика был определен в 75 процентах первых 10 тысяч фунтов стерлингов его депозита. СФД формируется из вступительных взносов банков-членов, определяемых в зависимости от класса банка. Минимальная сумма взноса составляет 10 тысяч фунтов стерлингов, а максимальная — 300 тысяч фунтов стерлингов. В случае необходимости размеры взносов могут быть увеличены. Однако их максимальный размер не должен превышать 0,3 процента общего объема застрахованных депозитов на срок менее пяти лет. [18,с.14].

Однако акт 1979 году не смог предотвратить ряд серьезных кризисных явлений, имевших место в стране в 80 — х годах (в частности, речь идет о нашумевшем банкротстве банковской группы Джонсон Метью Бэнкерс в 1983 — 1984 годах). В связи с чем, в 1987 году был подписан новый законопроект по банковскому делу. Банковский акт 1987 года частично изменил и систему защиты вкладов. Схема в целом осталась прежней, с той лишь разницей, что максимальная сумма вклада, по которому давалось 75 процентов компенсаций, повысилась до 15 тысяч фунтов стерлингов.

Что касается практики осуществления депозитной политики банков второго уровня, то зарубежный опыт иллюстрирует разнообразие методов привлечения и использования ресурсов, часть которых уже находит отражение в деятельности отечественных банков.

Определенный интерес представляют договоры, предусматривающие кредитование клиента на основе накопления денежных средств на депозитном счете. Согласно договору, банк принимает на себя обязательство предоставить клиенту при условии накопления и хранения последним в течение определенного срока некоторой денежной суммы средств. Формирование средств на депозитном счете может происходить либо по возможности клиента и в удобное для него время, либо на основании плана накоплений, т. е. регулярных, согласованных с банком в размере и периодичности взносов. Чем меньше разрыв между средствами на депозитном счете и величиной полученного кредита, тем меньше процент по ссуде, т.к. снижается риск банка в своевременном погашении кредита и достигается экономия кредитных ресурсов. Сумма накопленного депозита и проценты по нему могут быть зачтены на погашение ссуды и уплату процентов за кредит.

Многие зарубежные коммерческие банки в работе с населением используют не только традиционные виды вкладов, но и нашли новые формы организации сбережений и привлечения средств граждан.

Например, перечисление заработной платы работников предприятий, учредителей или других клиентов на счета в банке позволило организовать новый вид банковской деятельности — самокредитование клиентов. Т. е. за счет сумм, хранящихся на текущих счетах рабочих и служащих, предприятия получают возможность удовлетворить свою потребность в заемных средствах по льготной ставке процента по ссуде. В выгоде остаются и частные вкладчики, поскольку банки стараются выплачивать более высокие проценты по текущим счетам, производить индексацию вкладов в соответствии с темпами инфляции, предоставляют возможность воспользоваться овердрафтным кредитом. [11,с.237].

Так московский коммерческий «Торибанк» в 1992 году одним из первых начал кампанию по привлечению вкладов физических лиц. Минимальный размер вклада был определен в 10 тысяч рублей, минимальный срок хранения один год. Уровень депозитного процента устанавливался в зависимости от величины вклада и срока хранения, предусматривалась ежемесячная индексация вкладов, исходя из среднего коэффициента изменения розничных цен магазинов Москвы. Вскоре этот банк начал кредитование своих вкладчиков. В дальнейшем «Торибанк» начал открывать своим клиентам специальные счета для создания личных пенсионных фондов. Фонд формируется в течение двух лет за счет внесения фиксированных сумм. По истечении этого срока владельцу фонда ежемесячно начисляются проценты в виде своеобразной пенсии. При этом банк индексирует размеры процентной ставки с учетом инфляции. Умело проведенная кампания по привлечению вкладов физических лиц вывела Торибанк на второе место после Сбербанка России по сумме остатков средств на счетах.

Интересен опыт совместной деятельности Московского акционерного коммерческого Элексбанка и Московского почтового почтамбанка. Согласно договора, в отделениях Московского регионального почтамбанка открыты пункты обслуживания клиентов Элексбанка, что позволяет последнему использовать в своей деятельности невостребованные средства, поступившие в отделения связи в виде пенсий и переводов.

Прибыль, полученная от использования этих средств делится поровну между банком и Моспочтамбанком. С целью привлечения средств и новых клиентов Элексбанк предложил владельцам этих счетов; привлекательные условия обслуживания: выплата процентов по остаткам на счетах, предоставление овердфратного кредита (посредством выплаты пенсии за три месяца вперед, перечисление со счета платежей за коммунальные услуги и пр.). В результате этого сотрудничества Элексбанк стал обслуживать 75 процентов пенсионного Фонда Москвы.

Определенный набор банковских депозитных продуктов, с участием в активах ценных бумаг получил распространение на развитых рынках около 15 лет назад, чем значительно расширил финансовый инструментарий участников. Тем не менее, если в зарубежной практике данные продукты обозначены как структурированные, и активно продвигаются коммерческими банками на рынке депозитных услуг, в отечественной практике название таких продуктов не однозначно, не продиктовано законодательством и малоактивно.

С момента своего зарождения и по настоящее время сектор данных продуктов на развитых рынках имеет тенденцию развития: рост данного сегмента происходит более высокими по сравнению с другими секторами финансового рынка темпами (количественное развитие); предлагаемые продукты становятся все более сложными и комплексными (качественное развитие).

Необходимо отметить важность существования рынка комбинированных депозитных продуктов для финансовых агентов, действующих в отечественной экономике. Использование данных продуктов открывает перед последними новые возможности в области инвестирования, управления рисками и решения иных финансово — экономических задач.

В частности, зарубежный опыт показывает, что комбинированные депозитные продукты могут способствовать обеспечению возврата инвестированного капитала, предоставляя при этом более высокую доходность.

Комбинированный депозитный продукт или комбинированный депозит — это не определенный вид банковской услуги, а в рамках инновационной банковской стратегии, новая форма создания или совершенствования уже имеющихся банковских продуктов, способ сделать их значительно более выгодными и менее рискованными.

Расcмотрим наиболее важные комбинированные депозитные продукты.

Понятие «инвестиционный депозит» трактуется банками по — разному, но чаще всего под ним понимаются два вида депозитов. Первый открывается банком вкладчику под повышенный процент при покупке паев инвестиционных фондов на определенную сумму. Повышенный процент призван компенсировать моральные издержки клиента при отсутствии ожидаемой доходности по ПИФам. Доход по второму виду депозитов состоит из части, гарантированной банком (в среднем пять — шесть процентов годовых), и негарантированной — доходность, которой зависит от успешности вложения банком денежных средств на фондовом рынке. В свою очередь гарантированная часть выступает в качестве страховки от падения стоимости паев.

Преимуществ данного вида продуктов несколько, во — первых, они способствуют минимизации рисков, связанных с инвестированием. В частности банк дает гарантию на сохранность средств, при этом доходность зависит от ситуации на фондовом рынке. Во — вторых, инвестор, размещая средства в данный продукт, имеет возможность получить более высокий доход, чем от вложения в классический депозит. [13,с.214].

В отечественной практике характерной особенностью комбинированного депозита может послужить возможность получения сверхприбыли с гарантией защиты основного капитала. В этом случае в качестве индикаторов могут использоваться продукты с потенциальной вероятностью высокого роста. Это может быть ставка РТС, цены на нефть, золото, стоимость продуктовой корзины и т. д. Доходность такого вклада будет зависеть от разницы между стоимостью актива на дату возврата депозита и ценой на дату его размещения.

К полученному результату прибавляется процентная ставка вклада «до востребования», как правило, это 0,1 процента годовых от внесенной суммы. После чего могут проводиться поправки полученного результата на время размещения вклада, долю участия вкладчика, сумму депозита, максимальные значения и на другие нюансы, предусмотренные каждым конкретным банком.

Вышесказанное позволяет сделать вывод, что комбинированные депозитные продукты — тот вариант привлечения средств во вклады, который является наиболее перспективным и выгодным именно в условиях финансового кризиса. Возможно, когда ситуация на рынке стабилизируется, проценты по вкладам окажутся соизмеримы с уровнем инфляции, необходимость в комбинированных депозитных продуктах автоматически отпадет. Но мировая практика свидетельствует о том, что такие формы вложений могут успешно сосуществовать с традиционными вкладами.

Доверие к иностранным банкам заставляет людей пожертвовать высокими процентами, которые они могли бы получить в отечественных банках. Но открыть счет в зарубежном банке не так просто. Многие устанавливают очень высокий «входной» барьер для вкладчиков из — за рубежа.

Есть и еще одна неприятная «оборотная сторона» стабильности. Очень часто в случае досрочного снятия денег со счета клиентам западных банков приходится платить довольно внушительные штрафы и неустойки (один — пять процентов от суммы, находящейся на счете). Обслуживание счета в зарубежном банке может стоить от 30 до 1500 долларов в год. Кроме того, с вкладчика — нерезидента могут взять плату за открытие счета — от 100 до 400 условных единиц. Но такие ограничения компенсируются выгодными предложениями, которых нет в казахстанских банках.

За рубежом существуют так называемые индексируемые депозиты, когда вкладчику предлагается некий минимальный гарантированный доход — один — два процента годовых. Остальная прибыль будет зависеть от ситуации на фондовом или валютном рынке (может достигать восьми — двенадцати процентов). По сути, это почти то же самое, что игра на бирже. С той лишь разницей, что минимальную прибыль клиент получит всегда, независимо от курса акций. [8,с.48].

На сегодняшний день некоторые казахстанские банки стали широко использовать зарубежный опыт, в частности они осуществляют:

• — разработку различных программ по привлечению средств населения;
• — предоставление клиентам — вкладчикам различного рода услуг, в том числе и небанковского характера (например, элементов медицинского обслуживания; подписку на периодические издания экономической литературы; абонементов на экскурсионное обслуживание в музеях и т. д.);
• — проведение широкой открытой рекламы по привлечению клиентуры;
• — использование «тихой» целевой рекламы (по почте, телефону);
• — использование высокой процентной ставки по вкладам инвестиционного характера;
• — выплату постоянным вкладчикам премии «за верность банку».

Описанный выше зарубежный опыт осуществления депозитной политики имеет колоссальное практическое значение для казахстанских банков. Перспективные направления на рынке депозитов имеют большой срок реализации, и необходимо добавить, что внедрение таких видов услуг требует работы многих банков и государственных органов.

Эволюция банковских систем других стран мира подтверждает, что развитие и нашего депозитного рынка с большой долей вероятности пойдет в этих направлениях.

Таким образом, можно подвести итог теоретического аспекта депозитной политики банков второго уровня.

Депозитные операции коммерческого банка представляют собой определенные суммы денежных средств, которые физические и юридические лица вносят в банк на депозитный счет либо на конкретный срок, либо до востребования, а также остатки средств на расчетных счетах клиентов для использования их в качестве кредитных ресурсов и в инвестиционной деятельности.

Депозиты разделяют на определенные категории, виды, в частности, для банка более выгодными за счет условий размещения являются срочные, а для клиентов — до востребования.

С целью привлечения средств хозяйствующих субъектов и граждан банки разрабатывают и осуществляют целый комплекс мероприятий. Так, прежде всего первостепенным средством конкурентной борьбы между банками за привлечение ресурсов является процентная политика.

Что касается зарубежной практики осуществления депозитной политики банков второго уровня, то она иллюстрирует разнообразие методов привлечения и использования ресурсов.