Особенности бухгалтерского учета и отчетности в организациях с участием иностранного капитала

В среднем звене контроль осуществляется посредством соответствующих служб: финансовой, бухгалтерской, кадров, безопасности и др. Указанные службы собирают и обрабатывают информацию, характеризующую фактические результаты деятельности за определенный период, анализируют степень выполнения планов, выявляют отклонения от плановых показателей и устанавливают причины возникших отклонений и т. п.

Внутренний контроль предусмотрен на всех этапах осуществления хозяйственных операций и этот контроль осуществляется посредством соответствующих служб:

— финансовой службы;

— бухгалтерской службы;

— кадровой службы;

— ПТО и др.

Все службы собирают и обрабатывают информацию, характеризующую фактические результаты деятельности за определенный период, анализируют степень выполнения планов, выявляют отклонения от плановых показателей и устанавливают причины возникших отклонений и т. п.

Также осуществляется контроль выполнения планов, сроков выполнения, качества оказываемых работ, услуг осуществляется на всех стадиях производственного процесса, в том числе и на самых ранних.

Контроль на ранних стадиях производственного процесса, как правило дает, существенный экономический эффект, т.к. стоимость объектов еще не имеет существенных материальных, трудовых, финансовых затрат, и находится на минимальном уровне, что позволяет избегать убытков в будущем.

Это важное обстоятельство в компании распространяется на любой управленческий процесс в компании, чем раньше выявляется ошибка, тем меньше негативных последствий она будет иметь в будущем.

Организационная структура предприятия имеет иерархию управления, в каждом подразделении осуществляет контроль от низших звеньев до руководящих.

Рядовые сотрудники выполняют работы, которая не предполагает осуществления контрольных функций за деятельностью других сотрудников, но они при этом осуществляют контроль за качеством получаемых документов, других видов информации. К этой категории сотрудников важное место отводится самоконтролю.

Менеджеры значительную часть времени уделяют контролю деятельности своих подчиненных. Менеджеры первого звена (как правило начальники отделов) осуществляют контроль за деятельностью рядовых сотрудников, а высшие менеджеры (заместители генерального директора) за менеджерами среднего звена.

Высшие менеджеры (генеральный директор, его заместители) несут ответственность представителям собственника — Совету директоров.

Для предприятия характерно применение высокоэффективных информационных систем, основанных на новейших программно-технических средствах автоматизированной обработки данных, обеспечивающих получение нормативно-правовой, научно-методической, справочной, плановой, учетной, аналитической, контрольной и других видов информации.

Автоматизированные информационные системы на предприятии имеют широкую базу сбора данных, возможность аккумулировать огромные объемы информации, развитую систему обработки, анализа располагаемой информации, большое количество форм представления выдаваемой информации, возможность оперативно и точно передавать данные по назначению, обеспечивая их защиту от несанкционированного доступа.

Внутренний контроль на предприятии имеет существенное значение в выявлении и мобилизации имеющихся резервов, способствует повышению эффективности и качества работы, усилению режима экономии, выявлению различных причин и условий, предотвращающих потери и хищения.

Таким образом, можно сказать, что внутренний контроль на предприятии является важнейшей функцией управления, объективно необходимой на всех стадиях и уровнях управления. Он реализуется непрерывно в ходе процесса управления, причем не только специальной службой внутреннего контроля, но и всеми другими подразделениями.

3.3 Анализ финансового состояния ЗАО «ПЛП"Девелопмент групп»

Финансовое состояние предприятия — это экономическая категория, которая отражает состояние капитала в процессе его кругооборота и способность предприятия к саморазвитию на определенный момент времени.

В процессе производственной, сбытовой, снабженческой и финансовой деятельности происходит непрерывный кругооборот капитала, изменяется его структура и источников средств его формирования, меняется потребность в финансовых ресурсах, и в результате изменяется финансовое состояние предприятия, внешним проявлением которого выступает его платежеспособность.

Финансовое состояние организации выражается в соотношении структуры его активов и пассивов, т. е. средств предприятия и его источников.

Финансовое состояние может быть устойчивым, неустойчивым (предкризисным) и кризисным. Способность предприятия своевременно финансировать свою деятельность на расширенной основе, производить платежи, поддерживать свою платежеспособность в неблагоприятных обстоятельствах свидетельствует о его устойчивом финансовом состоянии, и наоборот.

Финансовое состояние организации, его финансовая устойчивость и стабильное развитие непосредственно зависят от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности.

Устойчивое финансовое состояние является итогом грамотного управления финансово-хозяйственной деятельности, всем комплексом факторов, которые и определяют результаты деятельности.

Основные задачи анализа финансового состояния -определение качества финансового состояния, изучение причин его улучшения за определенный период времени, подготовка рекомендаций по повышению финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия. Эти задачи решаются на основе исследования динамики абсолютных и относительных финансовых показателей, которые разбиваются на следующие аналитические блоки:

— структурный анализ активов и пассивов;

— анализ финансовой устойчивости;

— анализ платежеспособности (ликвидности);

— анализ необходимого прироста собственного капитала.

Информационными источниками для проведения анализа финансового состояния и расчета показателей проведения анализа служат годовая и квартальная отчетность:

— форма № 1 «Бухгалтерский баланс»;

— форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках»;

— форма № 3 «Отчет о движении капитала»;

— форма № 4 «Отчет о движении денежных средств»;

— форма № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу», а также аналитические данные бухгалтерского учета.

Основными методами анализа финансового состояния предприятия являются следующие методы: горизонтальный, вертикальный, трендовый, коэффициентный и факторный.

1) Проведем одновременно горизонтальный, вертикальный и трендовый анализ бухгалтерского баланса (Приложение 1).

В ходе проведения горизонтального анализа определим абсолютные и относительные изменения величин различных статей бухгалтерского баланса за период с 2006 по 2008 гг.

Целью проведения вертикального анализа будет -вычисление удельного веса отдельных статей в итоге баланса, т. е. определение структуры активов и пассивов за исследуемый период. При проведении трендового анализа сопоставим величины балансовых статей за ряд лет, для выявления тенденций изменения.

Как показали результаты проведенного анализа структура бухгалтерского баланса существенно поменялась.

В течение всего анализируемого периода в структуре активов преобладали внеоборотные активы, доля которых в 2006 г составила 69%, в 2007 г 81%, в 2008 г 76,2%.

В 2008 г по сравнению с2007 г доля внеоборотных активов снизилась на 4,8%.

Это произошло в результате увеличения доли оборотных активов в общей структуре активов.

Структура внеоборотных активов на предприятии представлена основными средствами, долгосрочными вложениями, доходными вложениями в материальные ценности, вложениями во внеоборотные активы.

За исследуемый период изменение внеоборотных активов имело следующую динамику, в 2007 году по сравнению с 2006 г стоимость внеоборотных активов увеличилась на 54 800 тыс.

руб. (или на 188,2%), в 2008 по сравнению с 2007 г на 10 962 тыс.

руб.(или на 109,38%)

До 2007 г в структуре внеоборотных активов преобладали затраты по вложениям во внеоборотным активах (предприятие осуществляло строительство офисного комплекса), в 2006 г их доля составила 64,3%, в 2007 г 80%. В 2008 г объект недвижимости был введен, и в структуре внеоборотных активов стали преобладать доходные вложения в материальные ценности (объект предназначен для сдачи в долгосрочную финансовую аренду), их доля составила 69,7%.

Структура оборотных активов также в течение анализируемого периода претерпела изменения.

Так в 2006 году доля оборотных активов составила 31,5%, в 2007 г 19%, в 2008 г 23,8%., т. е. фактически доля оборотных активов постепенно снижалась. В течение анализируемого периода в структуре внеоборотных активов преобладали запасы и дебиторская задолженность.

За исследуемый период изменение оборотных активов имело следующую динамику, в 2007 году по сравнению с 2006 г стоимость оборотных активов снизилась на 1853 тыс.

руб. (или на 6,5%), в 2008 по сравнению с 2007 г оборотные активы возросли на на 13 365 тыс.

руб.(или на 150,2%).

В структуре пассивов наибольшую долю занимает собственный капитал, так, в 2006 г. доля собственного капитала в пассивах баланса составила 49,7%, в 2007 г. 55%, в 2008 г. 58,2%. Наибольший удельный в собственном капитале приходится на уставный капитал.

Собственный капитал в 2007 г по сравнению с 2006 г увеличился на 34 317 тыс.

руб. (или на 176,3%), в 2008 г по сравнению с 2007 на 18 411 тыс.

руб. (или на 123,2%).

Долгосрочные обязательства, которые представлены займами иностранного банка, в структуре пассивов имели удельный вес более 10% в структуре пассивов.

Долгосрочные обязательства в 2007 г по сравнению с 2006 г увеличились на 2650 тыс.

руб. (или на 121,5%), в 2008 по сравнению с 2007 на 3000 руб. (или 120%).

Краткосрочные обязательства в структуре баланса на протяжении всего анализируемого периода имели удельный вес более 30%, в 2006 г. 36,7%, в 2007 г. 34%, в 2008 г. 31,1%.

В 2007 г краткосрочные обязательства увеличились на 15 980 тыс.

руб. (или на 148,1%), в 2008 г. по сравнению с 2007 г. на 2916 тыс.

руб.(или на 105,9%).

Далее проведем структурный анализ активов и пассивов Компании.

Цель структурного анализа заключается в изучении струтуры и динамики средств предприятия и источников их формирования для ознакомления с общей картиной финансового состояния.

Проведем общую оценку динамики активов компании, получаемую путем сопоставления темпов прироста активов с темпами прироста финансовых результатов (выручки, прибыли от реализации услуг) (Таблица 4)

Таблица 4

Сравнение динамики активов и финансовых результатов Показатели 2006 2007 2008

Темп прироста показателей 2007 к 2006 2008 к 2007

Средняя за период величина активов предприятия 89 358 162 347 239 621 81,68 47,60 Выручка от реализации за период 72 395 79 365 88 148 9,63 11,07 Прибыль от реализации за период 18 266 22 127 26 076 21,14 17,85

Результаты структурного анализа активов показали, что темпы прироста активов больше темпов прироста выручки и прибыли от продаж, что свидетельствует о неэффективном использовании активов на протяжении всего анализируемого периода.

Анализ структуры активов Рассчитаем коэффициент соотношения оборотных и внеоборотных активов по формуле (Таблица 5):

Ко/в = Оборотные активы

Внеоборотные активы Таблица 5.

Анализ структуры активов ЗАО «ПЛП Девелопмент»

Показатели 2006 2007 2008

Темп прироста показателей 2007 к 2006 2008 к 2007 тыс.

руб. % тыс.

руб. % 1. Внеоборотные активы 62 085 116 885 127 847 54 800 Х 10 962 Х уд. вес в общей величине активов 69 81 76 Х 13 Х -5 2. Оборотные активы 28 497 26 644 40 009 -1853 Х 13 365 Х уд.вес. в общей величине активов 31 19 24 Х -13 Х 5 Итого активов 90 582 143 529 167 856 52 947 Х 24 327 Х коэффициент соотношения оборотных и внеоборотных активов 2,18 4,39 3,20 2 Х -1 Х В структуре активов преобладают внеоборотные активы, при чем коэффициент соотношения ежегодно увеличивается.

Анализ структуры пассивов Пассивы организации, т. е. источники финансирования ее активов, состоят из собственного капитала и резервов, долгосрочных и краткосрочных заемных средств, кредиторской задолженности.

Источники средств делятся на собственные и заёмные.

Структуру пассивов характеризуют коэффициент автономии и коэффициент соотношения заёмных и собственных средств (Таблица 6).

Таблица 6

Расчет коэффициентов, характеризующих структуру пассивов Показатели Формула для расчета 2006 2007 2008

Изменение показателя 2007 к 2006 2008 к 2007

Коэффициент автономии Реальный собственный капитал/ общая величина источников средств организации 0,5 0,6 0,6 +0,1 0 Коэффициент заемных и собственных средств (долгосрочные пассивы+краткосрочные пассивы)/реальный собственный капитал 2,0 1,8 1,7 -0,2 -0,1 Коэффициент соотношения краткосрочных пассивов и перманентного капитала Краткосрочные пассивы/(реальный собственный капитал+долгосрочные пассивы) 0,6 0,5 0,5 -0,1 0 Чистые активы Активы -пассивы+доходы будущих периодов-выкупленные акции у акционеров 44 992 79 309 97 720 +34 317 +18 411

Значение коэффициента автономии в течение всего анализируемого периода соответствовала нормативному значению, которое составляет Ka≥0,5, значение данного показателя незначительно возросло на 0,1, что свидетельствует о том, что финансовая независимость предприятия увеличилась.

Однако значение коэффициента заемных и собственных средств имеет высокое значение, что свидетельствует о финансовой зависимости предприятия от заемного капитала. Значение данного показателя имело незначительное снижение, что показывает, что данная зависимость уменьшилась.

Наряду с коэффициентом соотношения заёмных и собственных средств рассматривать также и коэффициент соотношения краткосрочных пассивов и перманентного капитала.

Отношение заемных и собственных средств может превышать единицу при условии, что отношение краткосрочных пассивов и перманентного капитала не превышает единицы. В данном случае это условие соблюдено.

2. Анализ финансовой устойчивости В соответствии с Законом РФ об акционерных обществах для оценки финансовой устойчивости решающую роль приобретает показатель чистых активов, который определяется как разница суммы активов, и суммы обязательств, принимаемой к расчету.

В соответствии с Законом об акционерных Обществах акционерными обществами по истечении второго и каждого последующего финансового года должен производиться расчет чистых активов.

Стоимость чистых активов Общества оценивается по данным бухгалтерского учета в порядке, устанавливаемом Министерством финансов РФ и федеральным органом исполнительной власти по рынку ценных бумаг.

В соответствии с п. 4 ст.35 Закона об акционерных обществах, если по окончании второго и каждого последующего финансового года в соответствии с годовым бухгалтерским балансом, предложенным для утверждения акционерам общества, или результатами аудиторской проверки стоимость чистых активов общества оказывается меньше его уставного капитала, общество обязано объявить об уменьшении своего уставного капитала до величины, не превышающей стоимости его чистых активов.

Расчет стоимости чистых активов предприятия показал, что чистые активы значительно превышают уставный капитал, кроме того, на лицо факт ежегодного роста стоимости чистых активов.

Результаты расчеты величины чистых активов представлены в Таблице 7

Результаты расчета показали, что чистые актива компании на конец 2007 г превышают уставный капитал, такое соотношение положительно характеризует финансовое положение ЗАО «ПЛП Девелопмент», полностью удовлетворяя требованиям нормативных актов к величине чистых активов .

Следующей задачей является проведение анализа наличия и достаточности источников формирования запасов.

Соотношение стоимости запасов и величин собственных и заемных источников их формирования является важнейшим фактором устойчивости финансового состояния .

Степень обеспеченности запасов источниками формирования выступает в качестве причины той или иной степени текущей платежеспособности или неплатежеспособности организации.

Рассчитаем основные показатели, обобщающие финансовую устойчивость (Таблица 8)

Как показали результаты расчета у предприятия имеется явный недостаток собственных оборотных средств, при этом предприятие имеет в избытке основные источники формирования.

Таблица 7

Расчет чистых активов ЗАО «ПЛП Девелопмент» за 2006;2008 гг

2006 2007 2008 I. Активы 1. Основные средства 1 320 1 590 4 597 2. Незавершенное строительство 58 265 115 295 3 250 3. Доходные вложения в материальные ценности 0 0 117 000 4. Долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения 2 500 0 3 000 5.

Запасы 13 105 10 820 16 558 6. Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям 0 0 0 7. Дебиторская задолженность 12 813 12 925 20 221 8. Денежные средства 2 579 2 899 3 230 9. Прочие оборотные активы 0 0 0 10.

Итого активы, принимаемые к расчету (сумма данных пунктов 1 — 10) 90 582 143 529 167 856 II. Пассивы 11. Долгосрочные обязательства по займам и кредитам 12 350 15 000 18 000 12. Кредиторская задолженность 33 240 49 220 52 136 13. Итого пассивы, принимаемые к расчету (сумма данных пунктов 11−13) 45 590 64 220 70 136 14. Стоимость чистых активов акционерного общества (итого активы, принимаемые к расчету (стр.

12) минус итого пассивы, принимаемые к расчету (стр. 20) 44 992 79 309 97 720 15. Уставный капитал 30 000 48 500 48 500

Таблица 8

Анализ обеспеченности запасов источниками их формирования за период 2006;2008гг

№ п/п Показатели порядок расчета 2006 2007 2008

Изменение 2008 к 2006 2007 1. Излишек или недостаток источников средств для формирования запасов разница между величиной источников средств и величиной запасов 44 237 83489 99 162 +54 925 +15 673 2. Общая величина запасов статьи баланса 210−220 разд." «Оборотные активы» 13 105 10 820 16 558 3453 5738 3. Наличие собственных оборотных средств разница между величиной реального собственного капитала и величиной внеоборотных активов и долгосрочной дебиторской задолженностью -17 093 -37 576 -30 127 -13 034 7449 4. излишек (недостаток) собственных оборотных средств разница между величиной собственных оборотных средств и величиной запасов -30 198 -48 396 -46 685 -16 487 1711 5. излишек (недостаток) догосрочных источников формирования запасов разница между долгосрочными источниками формирования запасов и величиной запасов -755 4180 1442 2197 -2738 6. излишек (недостаток) общей величины источников формирования запасов разница между основными источниками формирования запасов и величиной запасов 44 237 83 489 99 162 +54 925 +15 673

Рассчитав показатели обеспеченности запасов источниками их формирования можно определить тип финансовой устойчивости предприятия (Таблица 9)

Таблица 9

Определение типа финансовой устойчивости предприятия

№ п/п Тип финансовой устойчивости Условия Соблюдение условия да нет 1. абсолютная финансовая устойчивость 1а. излишек собственных оборотных средств или равенство величин собственных оборотных средств и запасов - нет 2.

√ нормальная устойчивость финансового состояния, гарантирующая его платежеспособность 2 а. недостаток собственных оборотных средств да 2 б. излишек долгосрочных источников формирования запасов или равнство величин долгосроынх источников и запасов да

3. неустойчивое финансовое состояние 3а. Недостаток собственных оборотных средств, да 3б. Недостаток долгосрочных источников формирования запасов нет 3 в. Излишек общей величины основных источников формирования запасов или равенство величин основных источников и запасов да 4. кризисное финансовое состояние

4а.недостаток собственных оборотных средств да 4б. Недостаток долгосрочных источников формирования запасов нет 4 в. недостаток общей величины основных источников формирования запасов нет Таким образом, результаты анализа показали, что предприятие соответствует 2 типу, т. е. имеет нормальную устойчивость, гарантирующее его платежеспособность.

Одним из показателей, который характеризует финансовую устойчивость предприятия, является его платежеспособность, т. е возможность своевременно своими наличными денежными ресурсами погашать свои платежные обязательства. Платежеспособность является внешним проявлением финансовой устойчивости. Сущностью которых является обеспеченность оборотных активов долгосрочными источниками формирования.

Проведение анализа платежеспособности необходимо с целью оценки и прогнозирования финансовой деятельности, а также для внешних пользователей.

Оценка платежеспособности осуществляется на основе характеристики ликвидности текущих активов, которая определяется во времени, необходимым для превращения их в денежные средства.

Ликвидность баланса -возможность предприятия обратить свои активы в наличность и погасить свои платежные обязательства. Она зависит от степени соответствия величины платежных средств величине краткосрочных долговых обязательств. От степени ликвидности баланса зависит его платежеспособность (Рисунок 7).

Рис.

7. Взаимосвязь между показателями ликвидности и платежеспособности Анализ ликвидности заключается в том, что производится сравнение средств по активу, которые группируются по степени убывающей ликвидности, с краткосрочными обязательствами по пассиву, группировка которых осуществляется по степени срочности их погашения.

Первая группа (А1) включает в себя абсолютно ликвидные активы, такие, как денежная наличность и краткосрочные финансовые вложения.

Ко второй группе (A2) относятся быстро реализуемые активы: готовая продукция, товары отгруженные и дебиторская задолженность.

К третьей группе относятся медленно реализуемых активов (Аз).

Четвертая группа (А4) — это труднореализуемые активы, куда относятся основные средства, нематериальные активы, долгосрочные финансовые вложения, незавершенное строительство.

Обязательства предприятия также разбиваются на четыре группы:

П1 — наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность и кредиты банка, сроки возврата которых наступили);

П2 — среднесрочные обязательства (краткосрочные кредиты банка);

П3 — долгосрочные кредиты банка и займы;

П4 — собственный (акционерный) капитал, находящийся постоянно в распоряжении предприятия.

Баланс считается абсолютно ликвидным, если:

A1 > П1; A2 > П2; Аз > П3; A4 < П4.

Изучение соотношений этих групп активов и пассивов за несколько периодов позволяет установить тенденции в структуре баланса и его ликвидности.

Произведем группировку активов и пассивов по степени ликвидности (Таблица 10)

Анализ ликвидности баланса показан в таблице 11

Таблица 10

Группировка актива и пассива баланса по степени ликвидности Активы 2006 2007 2008

Пассивы 2006 2007 2008 платежный излишек или недостаток (+;

-) 2006 2007 2008

Наиболее ликвидные активы А1 (стр.

250+260) 2 579 2 899 3 230 Наиболее срочные обязательства П1 (стр.

620+670) 33 240 49 220 52 136 -30 661 -46 321 -48 906

Быстрореализуемые активы А2 (стр.

240+270) 12 813 12 925 20 221 Краткосрочные пассивы П2 (стр.

610) 0 0 0 12 813 12 925 20 221

Медленнореализуемые активы А3 (стр.

140+210−217+220+230) 15 605 10 820 19 558 Долгосрочные пассивы П3 (стр.

590) 12 350 15 000 18 000 3255 -4180 1558

Труднореализуемые активы А4 (стр.

190−140) 59 585 116 885 124 847

Постоянные пассивы П4 (стр.

490+640+660−217) 44 992 79 309 97 720 14 593 37 576 27 127

Баланс 90 582 143 529 167 856 90 582 143 529 167 856 0 0 0

Таблица 11

Анализ ликвидности баланса ЗАО «ПЛП Девелопмент»

Соотношения, требуемые для признанияликвидности баланса На конец 2006 г На конец 2007 г. На конец 2008 г. А1 >= П1 2 579<33 240 2 899<49 220 3 230<52 136 А2 >= П2 12 813>0 12 925>0 20 221>0 А3 >= П3 15 605>12 350 10 820>15 000 19 558>18 000 А4 <= П4 59 585>44 992 116 885>79 309 124 847>97 720

Как показывают данные в таблице 11, в ЗАО «ПЛП Девелопмент» в анализируемом периоде не соблюдается соотношение активов и пассивов по 1 группе, по 4 группе, т. е. по наиболее ликвидным средствам и быстрореализуемым активам. Платежный дефицит в первой группе активов составляет в 2006 г 30 661 тыс.

руб., в 2007 г 46 321 тыс.

руб., в 2008 г 48 906 тыс.

руб., по четвертой группе в 2006 г. стоимость активов превышает стоимость пассивов на 14 593 тыс.

руб., в 2007 г. на 37 576 тыс.

руб., в 2008 г. 27 127 тыс.

руб.

Данные обстоятельства не позволяют признать баланс исследуемого предприятия ликвидным.

При анализе текущего финансового положения хозяйствующего субъекта используют не только абсолютные, но и относительные показатели платежеспособности. Существует множество коэффициентов оценки ликвидности, их расчет в настоящем исследовании определялся на основе общепринятых методов расчета.

Каждый из коэффициентов имеет рекомендуемое значение или тенденцию развития, отклонение от которой будет свидетельствовать о нарушении платежеспособности предприятия, их практические значения в ЗАО «ПЛП Девелопмент» показаны в Таблице 12.

Таблица 12

Расчет показателей платежеспособности за 2006;2008 гг Показатель 2006 2007 2008

Отклонение 2008 к Описание показателя и его нормативное значение 2006 г 2007г 1. Коэффициент абсолютной ликвидности 0,06 0,04 0,03 -0,03 -0,01 Отношение высоколиквидных активов к краткосрочным обязательствам. Рекомендуемое значение: >0,2 2. Коэффициент текущей ликвидности 0,86 0,54 0,76 -0,1 +0,22 Отношение текущих активов к краткосрочным обязательствам. Рекомендуемое значение: >2,0 4. Коэффициент автономии 0,5 0,6 0,6 +0,1 0 Отношение собственного капитала к общей сумме активов Рекомендованное значение: >0,5 (обычно 0,6−0,7) 5.

Финансовый леверидж 0,9 1,2 1,4 +0,5 +0,2 Отношение собственного капитала к заемному. Оптимальное значение: 1. 6. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами -1,3 -3,5 -1,8 -3,1 -5,3 Разность между объемами источников собственных средств (3 раздела пассива минус первый раздел актива баланса/ запасы) 7. Коэффициент маневренности собственного капитала 0,2 0,1 0,1 -0,1 0 Отношение собственных оборотных средств к источникам собственных и долгосрочных заемных средств. Отношение должно быть, как минимум, положительное. 8. Коэффициент финансовой устойчивости 0,6 0,7 0,7 +0,1 0 Отношение суммы источников собственных средств и долгосрочных кредитов и займов к итогу актива баланса. Рекомендованное значение коэффициента 0,5−0,7.

Результаты расчетов показали, что коэффициент абсолютной ликвидности, характеризующего способность организации погасить всю или часть краткосрочной задолженности за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений, в течение всего исследуемого периода имел величину меньшую нормативного значения .

Что касается коэффициента текущей ликвидности, здесь наблюдается та же картина, т. е. значение коэффициента ниже рекомендуемого.

Результаты расчета показали, что у предприятия имеются ликвидные активы для частичного погашения наиболее срочных обязательств.

Коэффициент автономии, характеризующий степень зависимости организации от заемного капитала, имел значение показателя соответствующее рекомендуемому значению, что свидетельствует о том, что предприятие на данном этапе не имеет большой зависимости от заемных средств.

При этом коэффициент финансового левериджа, значительно превышающий рекомендуемое значение показателя также указывает о перевесе доли собственного капитала над заемными средствами.

Коэффициент маневренности собственного капитала показывает, какая часть собственных средств организации находится в мобильной форме, позволяющей относительно свободно маневрировать этими средствами. Значение коэффициента маневренности собственного капитала имело тенденцию ежегодного снижения. Положительная величина данного показателя показывает, что предприятие имеет собственный капитал и это положительно характеризует положение организации.

Значение показателя финансовой устойчивости на протяжении всего анализируемого периода имело значение, соответствующее нормативному значению, что свидетельствует об устойчивом финансовом положении анализируемого предприятия.

Необходимо отметить, что коэффициент текущей ликвидности, а также коэффициент обеспеченности собственными средствами характеризуют состояние структуры баланса, которую в целом можно признать неудовлетворительной. Однако, расчет других финансовых показателей позволяет сделать вывод о том, что в целом предприятие является финансового устойчивым.

Заключение

В результате проведенного исследования достигнута поставленная цель и задачи. Итогом явились следующие выводы.

Вхождение России в мировую финансово-экономическую систему обусловило появление множества компаний с участием иностранного капитала. Многие зарубежные компании заинтересованы в открытии в России своих представительств и филиалов. Бурный рост российской экономики вплоть до 2008 года стимулировал поток иностранных инвестиций и развитие межнациональных корпораций. Мировой финансовый кризис несколько замедлил этот процесс, тем не менее, иностранное инвестирование продолжается и в этот период.

В настоящее время разработаны законодательно-правовые нормы, регламентирующие деятельность компаний с участием иностранного капитала в Российской Федерации.

Функционирование компаний с участием иностранного капитала в России осуществляется через следующие три основные формы организации их коммерческой деятельности: создание отдельного юридического лица с полным или частичным участием иностранного капитала (дочерней компании); действие через постоянное представительство (филиал); ограниченное присутствие без образования постоянного представительства.

Предприятие с иностранными инвестициями — это коммерческие организации, создаваемые в соответствии с требованиями российского законодательства, учредителями которой выступают иностранные граждане или организации.

Наиболее распространенной формой предприятий с иностранным капиталом являются — Общества с ограниченной ответственностью (ООО) и закрытые акционерные общества (ЗАО).

Ведение бухгалтерского учета у предприятий с участием иностранного капитала осуществляется с применением нормативных документов, регулирующих ведение бухгалтерского учета на предприятиях и организациях в РФ. Формирование финансовой отчетности осуществляется также по российским стандартам, однако, при этом обязательным условием (как правило, это требование собственника) является также и составление финансовой отчетности в соответствии с международными стандартами финансовой отчетности.

В связи с этим для бухгалтерских служб предприятий с участием иностранного капитала является важнейшей задачей выбор таких методов и правил ведения бухгалтерского учета, которые позволяют максимально сблизить бухгалтерский учет по российским и международным стандартам.

Проводя практическое исследование порядка ведения бухгалтерского учета на примере ЗАО «ПЛП Девелопмент» установлено, что на предприятии установлена система внутреннего контроля, также контроль осуществляется с привлечением внешних аудиторов, что понижает риск финансовых ошибок.

Основным видом деятельности ЗАО «ПЛП Девелопмент» является разработка и подготовка бизнес-планов и инвестиционных проектов развития предприятия, консультирование по вопросам коммерческой деятельности и управления.

Бухгалтерский учет на предприятии осуществляется автоматизированным способом с применением программного комплекса «1С: Предприятие».

В ЗАО «ПЛП Девелопмент» решение задач бухгалтерского учета возложено на подразделение бухгалтерии, возглавляемое главным бухгалтером.

Так как ЗАО «ПЛП Девелопмент» является предприятием, у которого инвестором выступает иностранная компания, это определило отношение между предприятием и его собственником, т.к. возникла необходимость внедрения управленческого учета на предприятии, который давал бы максимально полезную информацию, как для менеджмента компании, так и для его собственника.

На предприятии особое значение уделяется оперативному учету, который предназначен за наблюдением производственных процессов и хозяйственной деятельности. Цель оперативного учета на предприятии состоит в сборе, регистрации данных, необходимых для оперативного управления, бухгалтерского учета. Данный учет осуществляется сотрудниками бухгалтерии, его информация используется для ежедневного контроля и руководства предприятием.

Управленческий учет на предприятии организован с применением технических средств и программного комплекса 1С: Предприятие. Целью управленческого учета является создание и подержание информационной системы в организации.

Проведенный финансовый анализ ЗАО «ПЛП Девелопмент» показал, что в целом показатели финансово-хозяйственной деятельности имеет положительную тенденцию к увеличению, предприятие получает доходы и уверенно накапливает собственный капитал, что свидетельствует о финансовой устойчивости и стабильности.

Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от 30.

11.1994 № 51-ФЗ (принят ГД ФС РФ 21.

10.1995) (ред.

от 17.

07.2009, сизм. От 18.

07.2009) доступ из информационно-правовой базы «Консультант -плюс»;

Гражданский кодекс РФ часть 2, от 26.

01.1996 № 14-ФЗ (принят ГД ФС РФ 22.

12.1995) (ред. от 17.

07.2009)/доступ из информационно-правовой системы «Консультант-плюс»;

Федеральный закон от 09.

07.1999 N 160-ФЗ (ред. от 29.

04.2008) «Об иностранных инвестициях в Российской Федерации» (принят ГД ФС РФ 25.

06.1999)/доступ из информационно-правовой базы «Консультант -плюс»;

Федеральный закон РФ от 21.

11.1996 № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете» (с изм. от 30.

06.2006 № 86-ФЗ)/ доступ из информационно-правовой системы «Консультант-плюс»;

Федеральный закон РФ от 26.

12.1995 № 208-ФЗ «Об акционерных обществах» (принят ГД ФС РФ 24.

11.1995), с изм. 30.

12.2008 N 315-ФЗ/ доступ из информационно-правовой системы «Консультант-плюс»;

Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации, утверждено Приказом Минфина РФ от 29.

07.1998 № 34 н (в ред.

от 26.

03.2007 N 26н,)/ доступ из информационно-правовой системы «Консультант-плюс» ;

Положение по бухгалтерскому учету «Учетная политика организации» (ПБУ 1/98), утверждено Приказом Минфина РФ от 09.

12.1998 № 60н (в ред. от 30.

12.1999 № 107 н);

Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99), утверждено Приказом Минфина РФ от 06.

07.1999 № 43н (с изм. от 18.

09.2006 № 115 н);

Положение по бухгалтерскому учету «Доходы организации» (ПБУ 9/99), утверждено Приказом Минфина РФ от 06.

05.1999 № 32н / 22 положения по бухгалтерскому учету: сборник документов-3-е изд, испр. -М.: Омега-Л, 2007, с 153−164;

Положение по бухгалтерскому учету «Расходы организации» (ПБУ 10/99), утверждено Приказом Минфина РФ от 06.

05.1999 № 33н / 22 положения по бухгалтерскому учету: сборник документов-3-е изд, испр.

М.:Омега-Л, 2007, с 154−163;

Приказ Минфина РФ от 31.

10.2000 № 94н «Об утверждении плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций и инструкции по его применению» (в ред. Приказов Минфина Рф от 07.

05.2003 № 36, от 18.

09.2006 № 115 н) /Доступ из информационно-правовой системы «Консультант-плюс»;

Распоряжение ФУДН при Госкомимуществе РФ от 12.

08.1994 № 31-Р (ред. от 12.

09.1994) «Об утверждении методических положений по оценке финансового состояния предприятий и установлению неудовлетворительной структуры баланса»;

Постановление Правительства РФ от 25.

06.2003 № 367 «Об утверждении Правил проведения арбитражным управляющим финансового анализа»;

Приказ Минфина РФ № 10н, ФКЦБ РФ № 03−6/пз от 29.

01.2003 «Об утверждении порядка оценки стоимости чистых активов акционерных обществ» / доступ из информационно-правовой системы «Консультант-плюс»;

МСФО (IAS)1 «Представление финансовой отчетности» /Учебное пособие/ электронная версия документа на URL:

http://www.banks2ifrs.ru/ru/docs/?gid=1338;

Адамайтис Л. А. Анализ финансовой отчетности. Практикум: учебное пособие/Л.А.Адамайтис.

М.: Кнорус, 2007.-400с;

Бернстайн Л. А. Анализ финансовой отчетности: теория, практика и интерпретация.

М.:Финансы и статистика, 2003.-624с;

Брейли Ричард, Майерс Стюарт, Принципы корпоративных финансов, /перевод с англ. Барышниковой Н.-М.:ЗАО «Олимп-бизнес», 2008, 1008с;

Ковалев В.В., Ковалев Вит.В. Финансы организаций (предприятий):

М: ТК Велби" Изд-во Проспект, 2006, 352 с;

Ковалев В. В. Финансовый менеджмент: теория и практика,-2 ое изд., перераб и дополн, -М: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2007, 1024 с;

Кондраков Н. П. Бухгалтерский (финансовый, управленческий) учет. Учебник.

М: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2008, -448 с;

Лысенко Д. В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности.

М:Инфра-М, 2008, 420 с;

Прусакова М. Ю. Оценка финансового состояния предприятия. Методики и приемы, Изд-во Вершина, 2008, 80с;

Пошерстник Н. В. Бухгалтерский учет на современном предприятии: учебно-практическое пособиеМ.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2007;552 с;

Пушкин А. А. Правовой режим иностранных инвестиций в Российской Федерации (книга) / доступ из информационно-правовой базы «Консультант -плюс»;

Ржанщыны В. С. Учет и налогообложение операций с иностранными контрагентами, М.: «Бухгалтерский учет», 2009;

Рожнова О. В. Трансформация отчетности в формат МСФО: практическое пособие для бухгалтера — М.: ИД «Юриспруденция», 2005;

Савицкая Г. В. Теория анализа хозяйственной деятельности: Учебное пособие.

М.:ИНФРА-М, 2007 -288с (Высшее образование);

Селезнева Н.Н., Ионова А. Ф. Финансовый анализ. Управление финансами: Учебное пособие для вузов, 2-е изд. переработан. и доп. -М.:ЮНИТИ-ДАНА, 2006 .-639 с;

Стивен Брег, Настольная книга финансового директора, М: Изд-во Альпина Бизнес Брук, 2008, 544 с;

Периодические издания:

Годовой отчет 2008/ по редакцией Крутяковой Т.Л.-М.:Айси Групп" -1104 с;

Под редакцией Крылова Э. И., Власовой В. М, Ивановой И. В. Управление финансовым состоянием организации (предприятия), М: Изд-во Эксмо, серия Высшее экономическое образование, 2007, 416 с;

Пономарева Е.А., статья «Как грамотно оценить финансовое состояние предприятия?», журнал «Актуальные вопросы бухгалтерского учета и налогообложения», 2008, № 16/ доступ из информационно-правовой системы «Консультант-плюс»;

Селезнева Н.Н., Ионова А. Ф., Статья «Методы анализа в финансовом менеджменте», Вестник профессиональных бухгалтеров, 2007 № 4, № 5 /доступ из информационно-правовой системы «Консультант-плюс»;

Шеремет А.Д., Сайфулин Р. С., Негашев Е. В. Методика финансового анализа, ИНФРА-М, 2006. — 415 с;

Шеремет А. Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности.

М.:ИНФРА-М, 2006;415 с (Высшее образование);

Интернет источники:

http://www.infox.ru/business/finances/2009/02/25/Inostrannie_investitsii.phtml

Приложения Приложение 1

Сравнительный бухгалтерский баланс ЗАО «ПЛП Девелопмент» за 2005;2008 гг АКТИВ Код строки 2006 2007 2008 изменение 2007 к 2006 г изменение 2008 к 2007 г тыс.

руб. в % к валюте баланса тыс.

руб. в % к валюте баланса тыс.

руб. в % к валюте баланса тыс.

руб. в % к валюте баланса тыс.

руб. в % к валюте баланса I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Основные средства 120 1 320 1,5 1 590 1 4 597 2,74 270 -0,35 3 007 1,63 Незавершенное строительство 130 58 265 64,3 115 295 80 3 250 1,94 57 030 16,01 -112 045 -78,39 Доходные вложения в материальные ценности 135 0 0 0 0 117 000 69,70 0 0 117 000 69,70 Долгосрочные финансовые вложения 140 2 500 2,8 2 500 2 3 000 1,79 0 0 0 0 ИТОГО по разделу I 190 62 085 69 116 885 81 127 847 76,2 54 800 12,90 10 962 -5,27 II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ 0 0,00 0 0,00 Запасы 210 13 105 14,5 10 820 8 16 558 9,86 -2 285 -6,93 5 738 2,33 в том числе: 0 0,00 0 0,00 сырье, материалы и другие аналогичные ценности 211 725 0,8 495 0 1 250 0,74 -230 -0,46 755 0,40 Затраты в незавершенном строительстве 213 12 350 13,6 10 280 7 15 280 9,10 расходы будущих периодов 216 30 0,0 45 0 28 0,02 15 0,00 -17 -0,01 Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) 240 12 813 14,1 12 925 9 20 221 12,05 112 -5,14 7 296 3,04 в том числе: 0 0,00 0 0,00 покупатели и заказчики 241 4 250 4,7 5 256 4 6 208 3,70 1 006 -1,03 952 0,04 Денежные средства 260 2 579 2,8 2 899 2 3 230 1,92 320 -0,83 331 -0,10 ИТОГО по разделу II 290 28 497 31,5 26 644 19 40 009 23,8 -1 853 -12,90 13 365 5,27 БАЛАНС (сумма строк 190+290) 300 90 582 100 143 529 100 167 856 100 52 947 Х 24 327 Х ПАССИВ Код строки 0 0,00 0 0,00 III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ 0 0,00 0 0,00 Уставный капитал 410 30 000 33,1 48 500 34 48 500 28,9 18 500 0,67 0 -4,90 Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) 470 14 992 16,6 30 809 21 49 220 29,32 15 817 4,91 18 411 7,86 ИТОГО по разделу III 490 44 992 49,7 79 309 55 97 720 58,22 34 317 5,59 18 411 2,96 IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА 0 0,00 0 0,00 Займы и кредиты 510 12 350 13,6 15 000 10 18 000 10,72 2 650 -3,18 3 000 0,27 ИТОГО по разделу IV 590 12 350 13,6 15 000 10 18 000 10,72 2 650 -3,18 3 000 0,27 V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА 0 0,00 0 0,00 Кредиторская задолженность 620 33 240 36,7 49 220 34 52 136 31,06 15 980 -2,40 2 916 -3,23 в том числе: 0 0,00 0 0,00 поставщики и подрядчики 621 6 256 6,9 9 654 7 10 390 6,19 3 398 -0,18 736 -0,54 задолженность перед персоналом организации 622 4 590 5,1 5 920 4 6 453 3,844 1 330 -0,94 533 -0,28 задолженность перед государственными внебюджетными фондами 623 1 025 1,1 1 010 1 1 257 1 -15 -0,43 247 0,05 задолженность по налогам и сборам 624 652 0,7 1 595 1 1 536 0,92 943 0,39 -59 -0,20 прочие кредиторы 625 2 325 4 520 5 000 авансы полученные 626 18 392 26 521 27 500 ИТОГО по разделу V 690 33 240 36,7 49 220 34 52 136 31,06 15 980 -2,40 2 916 -3,23 БАЛАНС (сумма строк 490 + 590 + 690) 700 90 582 100 143 529 100 167 856 100 52 947 Х 24 327 Х

Федеральный закон от 09.

07.1999 N 160-ФЗ (ред. от 29.

04.2008) «Об иностранных инвестициях в Российской Федерации» (принят ГД ФС РФ 25.

06.1999)

http://www.infox.ru/business/finances/2009/02/25/Inostrannie_investitsii.phtml

Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации, утверждено Приказом Минфина РФ от 29.

07.1998 № 34 н (в ред.

от 26.

03.2007 N 26н,)

Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99), утверждено Приказом Минфина РФ от 06.

07.1999 № 43н (с изм. от 18.

09.2006 № 115 н)

МСФО (IAS)1 «Представление финансовой отчетности» /Учебное пособие/ электронная версия документа на URL :

http://www.banks2ifrs.ru/ru/docs/?gid=1338;

Федеральный закон РФ от 21.

11.1996 № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете» (изм. от 30.

06.2006 № 86-ФЗ)/ доступ из информационно-правовой системы «Консультант-плюс»;

Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации, утверждено Приказом Минфина РФ от 29.

07.1998 № 34 н (в ред.

от 26.

03.2007 N 26н,)

Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99), утверждено Приказом Минфина РФ от 06.

07.1999 № 43н (с изм. от 18.

09.2006 № 115 н);

Положение по бухгалтерскому учету «Доходы организации» (ПБУ 9/99), утверждено Приказом Минфина РФ от 06.

05.1999 № 32н / 22 положения по бухгалтерскому учету: сборник документов-3-е изд, испр. -М.: Омега-Л, 2007, с 153−164;

Положение по бухгалтерскому учету «Расходы организации» (ПБУ 10/99), утверждено Приказом Минфина РФ от 06.

05.1999 № 33н / 22 положения по бухгалтерскому учету: сборник документов-3-е изд, испр.

М.:Омега-Л, 2007, с 154−163;

Федеральный закон Российской Федерации от 09.

07.1999 № 160-ФЗ «Об иностранных инвестициях в Российской Федерации» (в ред. Федерального закона от 29.

04.2008 № 58-ФЗ) // Собрание законодательства РФ, 12.

07.1999, № 28, ст. 3493.

Федеральный закон Российской Федерации от 08.

08.2001 № 129-ФЗ «О государственной регистрации юридических лиц и индивидуальных предпринимателей» (в ред. Федерального закона от 30.

12.2008 № 315-ФЗ) // Российская газета, № 153 — 154, 10.

08.2001.

Морозова Ж. А. Филиал иностранной компании в России: регистрация, учет, налоги // Аудиторские ведомости, 2007, № 5.

Федеральный закон Российской Федерации от 26.

12.1995 № 208-ФЗ «Об акционерных обществах» (в ред. Федерального закона от 30.

12.2008 № 306-ФЗ) // Российская газета, № 248, 29.

12.1995.

Федеральный закон Российской Федерации от 08.

02.1998 № 14-ФЗ «Об обществах с ограниченной ответственностью» (в ред. Федерального закона от 29.

04.208 № 58-ФЗ) // Собрание законодательства РФ, 16.

02.1998, № 7, ст. 785.

Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от 30.

11.1994 № 51-ФЗ (в ред. Федерального закона от 09.

02.2009 № 7-ФЗ) // Собрание законодательства РФ, 05.

12.1994, № 32, ст. 3301.

Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая) от 05.

08.2000 № 117-ФЗ (в ред. Федерального закона от 14.

03.2009 № 36-ФЗ) // Собрание законодательства РФ, 07.

08.2000, № 32, ст. 3340.

Гвардин С. Иностранный учредитель: требования при формировании уставного капитала // Финансовая газета. Региональный выпуск, 2007, № 5.

Сафонова Т. Ю. Порядок представления годовой налоговой отчетности иностранными компаниями // налогообложение, учет и отчетность в коммерческом банке, 2008, № 4.

Каурова О.В., Крюкова Ю. Г. Внутренний финансовый контроль // Финансовый вестник: финансы, налоги, страхование, бухгалтерский учет, 2009, № 1.

Чая В.Т., Чупахина Н. И. Концептуальные основы развития управленческого учета // Экономический анализ: теория и практика, 2009, № 3.

Друри К. Управленческий и производственный учет / Пер. с англ. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2002. 560 с.

Ермакова Н.А. Контрольно-информационные системы управленческого учета. М.: Экономистъ, 2005. 296 с.

Ермакова Н. А. Об учтенном механизме взаимосвязи систем текущего и стратегического управленческого контроля // Международный бухгалтерский учет, 2009, № 2.

Федеральный закон РФ от 21.

11.1996 № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете» (с изм. от 30.

06.2006 № 86-ФЗ),

Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации, утверждено Приказом Минфина РФ от 29.

07.1998 № 34 н (в ред.

от 26.

03.2007 N 26н,)

Федеральный закон РФ от 26.

12.1995 № 208-ФЗ «Об акционерных обществах» (принят ГД ФС РФ 24.

11.1995), с изм. 30.

12.2008 N 315-ФЗ;

Приказ Минфина РФ, Федеральной комиссией по рынку ценных бумаг от 29.

01.2003 № 10н, 03−6/ПЗ «Об утверждении порядка оценки стоимости чистых активов акционерного общества» /Доступ из информационно-правовой системы «Консультант-плюс»;

Шеремет А.Д., Сайфулин Р. С., Негашев Е. В. Методика финансового анализа, ИНФРА-М, 2006., с.156

Генеральный директор

Зам.генерального директора — начальник управления перспективного развития производства

Служба проектирования, подготовки тендерной и исходно-разрешительной документации

Зам.генерального директора — начальник по экономике и финансов

бухгалтерия

Отдел системного анализа

Сметно-экономический отдел

Зам.генерального директора — начальник управления подготовки и сопровождения проектов

ПТО

Сметно-договорной отдел

Зам.генерального директора по строительству

Отдел проектного исполнения

Юридический отдел

Служба обеспечения строительства (курирование субподрядчиков)

Секретарь-референт

Служба внутреннего контроля