Пути повышения рентабельности деятельности банка

Банковская прибыль важна для всех участников экономического процесса.

Поскольку привлеченные банком ресурсы для него не бесплатны, а конечная цель деятельности коммерческого банка — это извлечение прибыли, то привлекаемые средства должны использоваться по возможности с максимальной выгодой. Это означает такое использование, которое даст возможность не только возвратить средства их владельцам, но и получить доход, который позволит уплатить проценты по депозитам, компенсировать все расходы и получить хотя бы минимальную прибыль.

Для этого банк обязан размещать аккумулированные ресурсы таким образом, чтобы его услуга способствовала самовозрастанию стоимости, направленной в оборот в процессе банковской деятельности.

Принцип банковской деятельности предполагает получение большей прибыли при наименьших вложениях. Поэтому для банка существенное значение имеет его собственная доля в общих ресурсах, с помощью которых формируется доход. Очевидно, что эффект будет более значительным, если большая прибыль достигнута при меньшей его доле в пассивах.

Анализ ситуации в Колпинском отделении ОАО «С-З СБЕРБАНК РОССИИ» позволяет принимать решения по изменению его продуктового ряда, дифференцировать распределение собственных и привлеченных оборотных средств в различные финансовые инструменты рынка, а также управлять ценовой политикой на основе внутрибанковских цен и тарифов.

Для достижения поставленной цели Банк планирует решать следующие основные задачи:

— наращивание активов банка;

— увеличение объема операций филиала Банка;

— увеличение объемов массового кредитования физических лиц на основе внедрения современных конкурентоспособных технологий обслуживания массовых клиентов;

— привлечение ресурсов на рынках заимствования;

— повышение капитализации в соответствии с ростом активов;

— развитие инвестиционной деятельности банка.

Источники доходов Банка в будущем периоде останутся прежними: кредитование, проведение расчетных операций, операции с ценными бумагами и с пластиковыми картами.

Основные направления увеличения прибыли банка заключаются в росте доходов банка и снижении его расходов.

В связи с этим была рассмотрена модель «финансовой прочности» банка, на основе которой можно строить краткосрочные прогнозы ожидаемого дохода банка в перспективе.

Финансовая прочность банка — это показатель состояния банка, равный удельному весу минимально допустимого дохода банка в совокупном доходе, обеспечивающего безубыточную работу кредитной организации. Чем ниже уровень удельного веса минимального дохода банка (УВМД) в совокупном доходе, тем выше запас финансовой прочности банка.

Финансовая прочность банка позволяет рассчитать минимальную доходную маржу банка, т. е. разрыв в ставках по активным и пассивным операциям, который дает возможность банку покрыть необходимые расходы, но не приносит прибыль.

Для ее расчета были использованы следующие данные:

Совокупный доход (ДС) — сумма доходов банка, полученная в результате операционной деятельности и от операций с ценными бумагами, доходов от неоперационной деятельности и прочих доходов.

Условно — переменные расходы (РО) — расходы, которые возрастают либо уменьшаются пропорционально объемам активных и пассивных операций банка.

Условно — постоянные расходы (РП) — расходы, которые не зависят прямо пропорционально от объема активных и пассивных операций банка.

Промежуточный доход (ДП) — расчетный доход, который остается в распоряжении банка после возмещения условно — переменных затрат.

Коэффициент прибыли (КП) — показатель промежуточного дохода в относительном выражении.

Доход, обеспечивающий безубыточность (ДБ) — доход, при котором банк не имеет убытков, или совокупный доход, которого достаточно для покрытия условно — постоянных затрат (при этом прибыль банка будет равна нулю).

Запас финансовой прочности (ЗПФ) — уровень снижения совокупного дохода, который в состоянии выдержать банк без угрозы своему финансовому положению.

Таблица 3.1

Расчет финансовой прочности банка

№ п/п Наименование показателя и порядок расчета Ед. измерения период 01.

01.2008 01.

01.2009 1 Совокупный доход (ДС) тыс. руб. 13 350 766 18 843 079 2 Условно — переменные расходы (РО) тыс. руб.

6 139 191 7 810 481 3 Промежуточный доход (ДП) = п.1- п. 2 тыс. руб. 7 211 575 11 032 598 4 Коэффициент прибыли (КП) = п. 3 / п. 1 коэф-т 0,54 0,59 5 Условно — постоянные расходы (РП) тыс.

руб. 5 484 355 7 481 797 6 Доход, обеспечивающий безубыточность (ДБ) = п. 5 /п.4 тыс. руб. 10 156 213 12 681 012 7 Запас финансовой прочности (ЗПФ)= (п. 6 / п.1) х1 00% 76,1 67,3

Далее был проведен расчет прогнозного дохода банка на основе средневзвешенного уровня «финансовой прочности»:

(76,1 + 67,3) / 2 = 71,7

Величина прогнозного дохода банка с уровнем средневзвешенной величины «финансовой прочности», равной 0,717, при том же уровне условно — постоянных расходов в размере 7 481 797 тыс. руб. составит в будущем периоде следующую величину:

12 681 012 / 0,717 = 17 686 209 тыс. руб.

По сравнению с отчетным периодом доход банка снизится на:

18 843 079 / 17 686 209×100 — 100 = 6,5%.

Снижение дохода в 6,5% банк в состоянии выдержать без угрозы своему финансовому положению. Основной причиной такого снижения можно считать влияние мирового финансового кризиса и его последствий.

Рост совокупного дохода банка в отчетном периоде составил 41,1% (18 843 079 / 13 350 766×100 — 100). Учитывая возможное падение дохода банка в 6,5%, величина прогнозного дохода банка составит:

41,1 — 6,5 = 34,6%

Соответственно, величина прогнозного дохода была определена как:

18 843 079×1,346 = 25 362 784 тыс. руб.

Использование показателя финансовой прочности банка в практике требует определения не только изменения объемов операций и услуг банка, но и регулирования его условно — постоянных (административных) и условно — переменных расходов.

Величина прогнозируемых расходов была определена на основе роста уровня расходов в отчетном периоде.

Таблица 3.2

Прогнозный расчет расходов банка Показатели расходов 01.

01.2008 01.

01.2009 рост Прогнозное значение условно — переменные 6 139 191 7 810 481 27% 9 936 751 условно — постоянные 5 484 355 7 481 797 36% 10 206 722

Итого расходов 11 623 546 15 292 278 32% 20 118 969

Прогнозное значение величины прибыли определится из разности планируемой суммы доходов и расходов банка:

25 362 784 — 20 118 969 = 5 243 815 тыс. руб.

Чистая прибыль за минусом налога составит:

5 243 815 — 1 048 763 = 4 195 052 тыс. руб.

Проводя и анализируя прогнозные расчеты, руководство Колпинского отделения ОАО «С-З СБЕРБАНК» столкнулось с необходимостью поиска новых подходов к повышению доходности своих операций.

Частичное разрешение данной проблемы можно было найти не только за счет увеличения числа предлагаемых клиентам услуг, но и качественной переоценки структуры операций с клиентами, снижение удельного веса ссудосберегающих операций и увеличение объемов операций с ценными бумагами, проводимых банками за счет клиентов и в их пользу.

Инвестиционная деятельность, в процессе которой банк выступает в качестве инвестора, вкладывая ресурсы в ценные бумаги или приобретая права по совместной хозяйственной деятельности являетсяважной активной операцией коммерческого банка. Ценными бумагами инвестиционного портфеля банка могут быть простые и привилегированные акции, облигации, государственные долговые обязательства, векселя.

Значимым источником доходов банка являются проценты по ценным бумагам. Величина дохода из этого источника зависит от размера и структуры портфеля инвестиций и доходности различных видов ценных бумаг.

Было предложено вложить дополнительные собственные средства банка в торговые ценные бумаги и в ценные бумаги, имеющие в настоящий момент спрос на бирже.

На сегодняшний день все системы торгов на российском фондовом рынке ориентированы фактически только на один уровень ценных бумаг, с примерно одинаковым уровнем капитализации.

Доходность ценных бумаг зависит от срока их погашения. Чем меньше срок погашения ценной бумаги, тем стабильнее ее рыночная цена. Чем продолжительнее срок, тем чаще будет изменяться (колебаться) стоимость ценной бумаги. Поэтому для Колпинского отделения ОАО «С-З СБЕРБАНК» более предпочтительны вложения в краткосрочные ценные бумаги, чем в долгосрочные.

Для банка очень важно решение проблем качества и сроков погашения ценных бумаг. Цель диверсификации в отношении качества сводится к минимизации риска, который заключается в возможности невыполнения должником своих обязательств.

Цель диверсификации в отношении сроков погашения состоит в том, чтобы удерживать риск портфеля инвестиций, связанный с колебаниями процентных ставок, в пределах, соответствующих планам банка в области дохода и ликвидности.

Один из способов диверсификации — поддержание ступенчатой структуры сроков погашения бумаг, которая позволяет реинвестировать средства, высвобождающиеся с истечением срока погашения, в новые виды ценных бумаг с длительными сроками и более высокой нормой доходности.

Проведя исследование фондового рынка, базировавшееся не на формальном увеличении котировок, а на изучении того, какие именно акции принесли реальный доход инвесторам, менеджеры Колпинского отделения ОАО «С-З СБЕРБАНК» сделали следующие выводы.

Лидером рейтинга стали привилегированные акции «Сбербанка». 95,7% инвесторов, работавших с этими ценными бумагами, получили доход от операций с ними. На втором месте среди ценных бумаг, принёсших частным инвесторам наибольший доход, идут обыкновенные акции «Сбербанка», на которых смогли заработать 92,3% работавших с ними трейдеров. На третьем месте с показателем 88,4% расположились «префы» РАО «ЕЭС», незначительно опередившие обыкновенные акции энергохолдинга (87,3%). Кроме того, в десятку наиболее доходных ценных бумаг вошли такие эмитенты, как «Ростелеком» (86,6% инвесторов заработали на обыкновенных акциях компании, 81% — на привилегированных), «ОГК-5» (86,3%), «Уралсвязьинформ» (принесли доход 85,5% операций с его «префами», для обыкновенных акций показатель составил 83,3%), а также «Норильский Никель» (85,4%).

Анализ предприятий с целью сравнения доходности акций проводился с помощью определения чистой прибыли за период (ЧПП). Она выражается через первоначальную стоимость акции, то есть ту цену, за которую она была куплена, сумму всех дивидентов, полученных за период владения акцией от начального момента до конечного момента, и капитальный прирост, то есть изменение цены на рынке ценных бумаг за это время.

Например, если первоначальная цена привилегированных акций РАО «ЕЭС» равнялась 1000 рублей, рыночная цена на данный момент составила 1050 рублей, а всего дивиденды выплачивались два раза в суммах 50 и 120 рублей, то ЧПП составил (50 + 120 + (1050 — 1000)) /1000 = 22%.

Учитывая официальный уровень инфляции на сегодняшний момент 11%, чистая доходность акций РАО «ЕЭС» составит 22 -11 = 11%.

При покупке 10 000 тыс. акций по цене в 1000 рублей на общую сумму 10 000 тыс.

руб. ОАО «С-З СБЕРБАНК» получит ЧПП, равный 10 000 000×0,11 = 1 100 000 руб.

Руководством банка было решено вложить дополнительные финансовые средства в котируемые на сегодняшний день ценные бумаги компаний в следующем размере:

1. привилегированные акции РАО «ЕЭС» — 591 700 тыс. руб.

2. обыкновенные акции «Ростелекома» — 530 000 тыс. руб.

3. привилегированные акции «Уралсвязьинформ» — 265 000 тыс. руб.

4. обыкновенные акции «Норильский Никель» — 353 300 тыс. руб.

Обосновать — почему именно такая сумма, чем руководствовались, как рассчитали, почему именно 4 пакета?

Это абзац со страницы 59. «70% от суммы полученной прибыли было решено направить на увеличение инвестиционного портфеля банка. Уровень доходности планируемого пакета ценных бумаг сосредоточилась в диапазоне 8,6−8,99% годовых.»

В тексте на предыдущей странице проводится анализ самых доходных ценных бумаг на сегодняшний день и именно у этих бумаг самый большой процент выплат по бумагам! Притом расписано: «решение руководства банка»! т. е. на основании проведенного биржевого анализа было принято именно такое решение и оно может быть любым! Сумма может быть раскинута по — любому! В нашем варианте — именно так! И это не 4 пакета, а один, состоящий именно из самых доходных бумаг!

Это тоже решение руководства банка! И тоже можно составить 1000 и 1 вариант его интерпретации! Всю прибыль направлять на покупку акций нельзя! Должен оставаться свободный остаток средств!

Также руководство Колпинского отделения ОАО «С-З СБЕРБАНК» планирует разработать программу организации облигационных займов.

Облигационный займ — важнейший инструмент формирования публичной кредитной истории и позитивного имиджа на финансовом рынке, который позволяет привлечь «длинные» финансовые ресурсы (2−4 года) с более низкими процентными ставками по сравнению с вексельными займами и межбанковскими кредитами, а также диверсифицировать и оптимизировать ресурсную базу, реструктуризировать задолженность.

Программа будет включать полный спектр услуг по организации и выпуску облигаций:

* Консультационные услуги, связанные с эмиссией облигации;

* Разработку структуры и оптимальных параметров облигационного займа;

* Содействие в подготовке документов для государственной регистрации выпуска облигаций;

* Рекламную компанию и организацию презентации — в целях привлечения максимального широкого круга инвесторов;

* Организацию размещения — андеррайтинг;

* Подготовку и регистрацию отчета об итогах выпуска облигаций;

* Осуществление функции платежного агента;

* Поддержку ликвидного вторичного рынка.

Банк планирует активное развитие вторичного рынка облигаций, предлагая инвесторам широкий спектр вторичных операций с облигациями и осуществляя мероприятия по поддержанию их ликвидности.

3 марта 2008 года ЦБ РФ зарегистрировал выпуск неконвертируемых процентных документарных облигаций Сбербанка на предъявителя с обязательным централизованным хранением. Количество размещаемых ценных бумаг составило 3 млн. штук, номинальная стоимость каждой размещаемой ценой бумаги — 1 тыс. рублей.

Цель проведения данной операции:

1. Получение дохода от вложений собственных средств банка. Доход при инвестировании в ОГСЗ может быть получен за счет 3 источников: выплаты по купону; прибыли операции на вторичном рынке; доходы от операций андеррайтинга.

2. Вложения в ОГСЗ можно рассматривать как один из инструментов управления ликвидностью и оптимизацией финансовых потоков, т.к. они позволяют на короткий срок инвестировать свободные денежные средства.

3. Инвестирование в ОГСЗ может преследовать и иные цели. Так, данные ценные бумаги можно использовать в качестве залога.

Совершая инвестиции в ценные бумаги, ОАО «С-З СБЕРБАНК» руководствуется не только интересами доходности, безопасности вложений, но преследует и другую цель — регулирование своей платежеспособности и ликвидности. Вложения банка в высоколиквидные ценные бумаги позволяют банку при необходимости легко реализовать их и совершить платежи по корреспондентскому счету.

3.

2. Оценка эффективности предлагаемых мероприятий Учитывая низкий показатель мультипликатора (по результатам анализа 1,71 на 01.

01.2008г и 2,15 на 01.

01.2009г), что означает недополучение возможных доходов, для повышения доходности своих операций руководству банка необходимо изъять недостающие средства из собственного капитала банка.

По бухгалтерской отчетности банка величина чистой прибыли к распределению за отчетный период составила 2 485 748 тыс. руб.

70% от этой суммы было решено направить на увеличение инвестиционного портфеля банка. Уровень доходности планируемого пакета ценных бумаг сосредоточилась в диапазоне 8,6−8,99% годовых.

Общая сумма инвестиций из собственного источника средств банка составила 1 740 000 тыс. руб. Планируемая величина дохода от вложений должна составить: 1 740 000×8,8% = 153 120 тыс. руб. Величина 8,8% была определена как средняя доходность ценных бумаг (8,6 + 8,99 /2 = 8,8).

В результате покупки ценных бумаг активы, приносящие доход, увеличились и составят 177 644 139 + 1 740 000 = 179 384 139 тыс. руб. Соответственно, в ближайшем прогнозируемом периоде на эту же сумму уменьшатся собственные средства банка. При этом произойдет их увеличение на сумму планируемой прибыли 153 120 тыс. руб.

43 408 747 — 1 740 000 + 153 120 = 41 821 867 тыс. руб.

На основе прогнозных расчетов был составлен агрегированный баланс.

Таблица 3.3

Агрегированный баланс банка Активы На 01.

01.2009 В прогнозируемом периоде Активы, не приносящие доход 17 627 639 17 627 639

Активы, приносящие доход 177 644 139 179 384 139

Баланс 195 271 778 197 011 778

Пассивы Собственные средства 43 408 747 41 821 867

Привлеченные средства 151 863 031 155 189 911

Баланс 195 271 778 197 011 778

Были рассчитаны прогнозные показатели рентабельности операций банка и проведено их сравнение с аналогичными значениями в отчетном периоде.

Таблица 3.4

Анализ показателей рентабельности банка ОАО «С-З СБЕРБАНК России»

Показатели Значение Оценка Прошлый период, % Отчетный период, % Изменение, Тыс.руб. Темп роста,

Чистая прибыль 2 485 748 4 195 052 1 709 304 +68,8% Активы, приносящие доход 177 644 139 179 384 139 1 740 000 + 0,98% Общие активы 195 271 778 197 011 778 1 740 000 +0,89% Собственный капитал 43 408 747 41 821 867 -1 586 880 — 3,66% Рентабельность активов, приносящих доход 0,014 0,023 — +0,009 Рентабельность собственного капитала 0,057 0,100 — +0,043 Мультипликатор 4,50 4,71 — 0,21 Анализируя полученные показатели можно отметить положительную динамику в значениях коэффициентов рентабельности банка, что свидетельствует о правильности решения руководства Колпинского отделения ОАО «С-З СБЕРБАНК» о вложении дополнительных финансовых средств в инвестиционный портфель банка.

В дальнейшем для достижения основных стратегических целей Банк будет поддерживать оптимальное соотношение между тремя основными направлениями деятельности в области размещения ресурсов:

1. Кредитование физических лиц — перспективный сегмент рынка размещения ресурсов.

2. Кредитование, проектное финансирование и вложения в долговые ценные бумаги юридических лиц — главное направление размещения ресурсов, содействующее развитию национальной экономики, поддержке отечественного производителя товаров и услуг.

3. Инвестиции в государственные ценные бумаги, кредитование и участие в реализации целевых государственных и региональных проектов — основная форма поддержки экономических программ государства.

Наряду с традиционными путями наращивания собственного капитала необходимо формировать нетрадиционные источники рекапитализации. В качестве таких источников должны выступать:

— замена долгов банка облигациями, конвертируемыми в акции, позволяющая одновременно с наращиванием капитала решить проблему с кредиторской задолженностью;

— отказ от распределения прибыли в качестве дивидендов;

— уменьшение хозяйственных расходов;

— отказ от нерентабельных направлений бизнеса;

— уменьшение процентных расходов.

Заключение

В результате проведенного исследования можно сделать следующие выводы.

Как экономическая категория прибыль представляет собой часть вновь созданной стоимости и выступает одной из форм чистого дохода общества. Наличие прибыли у хозяйствующего субъекта позволяет удовлетворить экономические интересы государства, предприятия, работников и собственников.

На доходность деятельности кредитных организаций во многом влияют следующие факторы: состояние экономики; структура кредитно-финансовой системы; степень развития рынка ценных бумаг; разработанность нормативно — законодательной базы, профессионализм участников фондового рынка; структура портфеля ценных бумаг, которая в свою очередь зависит от изменений, дивидендов по акциям, процентов по облигациям, векселям.

Валовой доход банка зависит от нормы прибыли по ссудным инвестиционным операциям, размера платы, взимаемой за оказываемые услуги, а также от величины и структуры активов. За последние годы банковские активы, как и доходы по ним, повысились. Процент по доходным активам, ссудным и инвестиционным операциям обеспечивает почти 90% всего банковского дохода.

Экономические интересы любого предприятия заключаются в увеличении доли прибыли, остающейся в его распоряжении и направляемой на его развитие.

Был проведен анализ деятельности Колпинского отделения ОАО «С-З СБЕРБАНК», рассмотрены величина и структура прибыли банка, рассчитаны коэффициенты его рентабельности. По данным анализа было отмечено снижение показателей рентабельности капитала, активов и чистой процентной маржи, что могло быть обусловлено не только ростом стоимости кредитных ресурсов, но и активностью банка на межбанковском рынке РЕПО, где ставки существенно ниже ставок по корпоративному и розничному кредитованию.

Основные направления увеличения прибыли банка заключаются в росте доходов банка и снижении его расходов.

В связи с этим была рассмотрена модель «финансовой прочности» банка, на основе которой можно строить краткосрочные прогнозы ожидаемого дохода банка в перспективе.

На основе этой модели были рассчитаны прогнозные значения доходов и расходов банка, а также планируемая величина чистой прибыли банка в ближайшем периоде.

Для достижения цели увеличения доходности банковских операций руководство Банка вынесло решение о наращивании активов банка, приносящих доход. Метод решения поставленной задачи заключался в дополнительной покупке ценных бумаг российских компаний, наиболее доходных в настоящий момент.

Были использованы собственные финансовые средства банка за счет полученной в отчетном периоде прибыли.

Проведенный дальнейший анализ основных показателей рентабельности деятельности банка отразил их положительную динамику.

Доходность нового пакета ценных бумаг в краткосрочном периоде составила 8,8%, что привело к увеличению чистой прибыли банка на 1 709 304 тыс. руб.

Совершая инвестиции в ценные бумаги, ОАО «С-З СБЕРБАНК» руководствуется не только интересами доходности, безопасности вложений, но преследует и другую цель — регулирование своей платежеспособности и ликвидности. Вложения банка в высоколиквидные ценные бумаги позволяют банку при необходимости легко реализовать их и совершить платежи по корреспондентскому счету.

Цель выпускной квалификационной работы выполнена.

Список использованной литературы Федеральный закон от 10.

07.2002 года № 86-ФЗ «О центральном банке Российской Федерации (Банке России)» в редакции от 23.

12.2003года.

Федеральный закон «О банках и банковской деятельности» в редакции от 30.

06.2003 года.

Положение Банка России от 10.

02.2003 года № 215-П «О методике расчета собственных средств (капитала) кредитных организаций».

Письмо Банка России от 27.

07.2000 года № 139-Т «О рекомендациях по анализу ликвидности кредитных организаций».

Инструкция № 101 — И Банка России «Об обязательных нормативах банков» от 16.

01.2004 года .

Алавердов А. Р., «Финансовый менеджмент в банке», — М.: МГУЭСИ, 2002 год.

7. Аленичев В. В., Аленичева Т. Д. Страхование валютных рисков, банковских и экспортных коммерческих кредитов. — М.: Ист-Сервис, 2004. -280с;

8. Абашина А. М., Симонова М. Н., Талье И. К. Кредиты и займы. — М.: Изд. «Филин», 1997, — 128с;

«Банковское дело» /Под ред. В. И. Колесникова и Л. П. КроливецкойМ.: Финансы и статистика, 2000. — 304с;

10. Банковское дело: стратегическое руководство. — М: Консалтбанкир, 2001. — 432 с;

11. Банковское дело: Учебник под ред. О. И. Лаврушина. — М: Финансы и статистика, 2005. — 576 с;

12. Банковский портфель — 2 / под ред. Коробова Ю. И. — М.: «СОМИНТЕК», 2004. — 752 с;

13. Биржевое дело: Учебник / под ред. В. А. Галанова, А. И. Басова, Москва, «Финансы и статистика», 2001. — 302с;

14. Батракова Л. Г. Экономический анализ деятельности банка: Учебник для вузов. — М: Логос, 2004. — 344 с;

15. Герасимов Б. И., Сизикин А. Ю. Экономический анализ качества финансово — кредитной системы. — М.: Прогресс, 2005. — 168 с;

16. Герасимова Е. Б. Феноменология анализа финансовой устойчивости кредитной организации. — М.: Финансы и статистика, 2006. — 392 с;

Горельников К. В. «Причины несостоятельности коммерческих банков», Сб.: Актуальные проблемы финансово-кредитных отношений. — М.:МЭСИ, 2000. — 171с;

Глушкова Н. Б. Банковское дело: учебное пособие. — М.: Альма — Матер: Академический Проект, 2005. — 284 с;

19. Дегтярева О. И, Кандинская О. А. Биржевое дело, Москва, Банки и биржи, ЮНИТИ, 1997. — 503с;

20. Игошин Н. В. Инвестиции. Организация управления и финансирование. — М.: Финансы, ЮНИТИ, 2000. 413с;

21. Жарковская Е. П. Банковское дело: учебник для студентов вузов, — 4-е изд., испр. и доп. — М.: Омега-Л, 2006. — 356с;

22. Жуков Е. Ф., Максимова Л. М, Печникова А. В. Деньги. Кредит. Банки. — М.: ЮНИТИ, 2002, — 623с;

23. Каджаева М. Р. Банковские операции: учеб. для студ. сред. проф. зав. — М.: Издательский центр «Академия», 2006. — 400с;

24. Ключников М. В., Шмойлова Р. А. Коммерческие банки: экономико — статистический анализ. — М.: Логос, 2004. — 248 с;

25. Колесников В. И. Банковское дело. — М.: Финансы и статистика, 1996. — 476с;

26. Кристофер А. Блумфилд. Как взять кредит в банке. — М.: «Инфра-М», 1996. — 144с;

Костерина Т. М., Банковское дело Учебник.

М.: Маркет — ДС, 2003. — 284с;

28. Овсийчук М. В., Сидельникова Л. Б. Методы инвестирования капитала. — М.: Буквица, 1996. — 128с;

29. Основы предпринимательского дела. Под ред. Ю. М. Осипова. — М.: Изд. БЕК, 1996. — 476с;

30. Перекрестова Л. В., Романенко Н. М. Финансы и кредит. — М.: Изд. центр «Академия», 2004. 288с;

Пещанская Н.Н. «Организация деятельности коммерческого банка»: Учебное пособие. — М.: Инфра — М, 2001. — 153с;

Селеванова Т. С. Бухгалтерский учет в кредитных организациях: Учебник. — М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К», 2007. 272 с;

Сидорин Ю.М."Проблемы ликвидности кредитных организаций", Сб.: Кредитная система России: методологические аспекты и практика. — М.: МЭСИ, 2001. — 248с;

34. Севрук В. Т. Банковские риски. — М.: Дело Лтд, 2006. — 462с;

35. Тен В. В., Герасимов Б. И., Тен А. В. Управление рисками банковской деятельности. — М.: Машиностроение -1, 2003. — 120с;

36. Уайтинг П. Осваиваем банковское дело. — М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1996. — 240с;

37. Управление финансами (Финансы предприятий): Учебник/ под ред. А. А. Володина. — М.: Инфра — М, 2006. — 504с.

38. Фетисов Г. Г. Устойчивость коммерческого банка и рейтинговые системы ее оценки. М.: Финансы и статистика, 1999. — 168с;

39. Финансы, денежное обращение и кредит. Под ред. Л. А. Дробозиной. — М.: Финансы, ЮНИТИ. 1997. 473с;

40. Финансы, денежное обращение и кредит. Под ред.М. В. Романовского. — М.: Юрайт — Издат. 2004. — 544с;

41. Финансы: учебник для студентов вузов, обучающихся по экономическим специальностям / Под ред. Г. Б. Поляка.

— 3-е изд., перераб. и доп. — М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007. — 438с;

42. Финансовый менеджмент: теория и практика. Учебник / под ред. Е. С. Стояновой. — М.: Изд -во «Перспектива», 2007. — 656 с;

43. Федулова С. Ф. Финансы: учебное пособие. 2-е изд., перераб.

и доп. / С. Ф. Федулова. — М.: КНОРУС, 2005 г.

44. Четыркин Е. М. Методы финансовых и коммерческих расчетов. Москва. Изд. «Инфра-М», 1995. — 320с;

45. Экономический анализ: Учебник для вузов / под редакцией Л. Т. Гиляровской. — М.: ЮНИТИ — ДАНА, 2002. — 615 с;

46. Экономика переходного периода. Под ред. В. В. Радаева, А. В. Бузгалина. — М.: Изд. МГУ. 1995. — 410с;

47. Ильясов С. М. Управление активами и пассивами банков // Деньги и кредит. // - № 3., 2006;

48. Иванов В. В. «Риски ликвидности и основные методы защиты от них «, // Расчеты и операционная работа в коммерческом банке//. — № 2, 2000 г;

49. Иванов В. В. «Особенности применения CAMEL — Методов для оценки финансового состояния российских банков», // Банк//. — № 15, 1998 г.

50. Матовников М. В. «Формальные критерии надзора и реальные риски» (Зам. генерального директора Рейтингового агентства Интерфакс). — М., //Банковское дело в Москве//. — № 2, 2002 г.

51. Романов М. Н. Основные подходы к оценке кредитного риска банков РФ // Банковское дело//. — № 10. 2006 г;

52. Стратегия развития банковского сектора Российской Федерации.

— М., //Деньги и кредит//. — № 1, 2002 г;.

53. Соколинская Н. Э. Проблемы менеджмента кредитного портфеля в современных условиях // Банковское дело. — № 9 — 2005 г.;

54.

http://www.rusbonds.ru/

55.

http://www. bspb. ru

Приложение, А Таблица 1

Консолидированный отчет о прибыли и убытках ОАО «С-З СБЕРБАНК России» (публикуемая форма) за 2008 год, тыс. руб.

№ п/п Наименование статьи 01.

01.2008 01.

01.2009

Проценты полученные и аналогичные доходы от: 1 Размещения средств в кредитных организациях 318 295 499 287 2 Ссуд, предоставленных клиентам (некредитным организациям) 8 069 198 13 163 842 3 Оказание услуг по финансовой аренде (лизингу) 0 0 4 Ценных бумаг с фиксированным доходом 686 407 641 358 5 Других источников 2 538 5 018 6 Всего процентов полученных и аналогичных доходов 9 076 438 14 309 505 Проценты уплаченные и аналогичные расходы по: 7 Привлеченным средствам кредитных организаций 862 925 1 361 635 8 Привлеченным средствам клиентов (некредитных организаций) 1 375 630 3 061 813 9 Выпущенным долговым обязательствам 68 751 906 648 10 Всего процентов уплаченных и аналогичных расходов 2 307 306 5 330 096 11 Чистые процентные и аналогичные доходы 6 769 132 8 979 409 12 Чистые доходы от операций с ценными бумагами 458 875 765 047 13 Чистые доходы от операций с иностранной валютой 675 032 643 878 14 Чистые доходы от операций с драгоценными металлами и прочими финансовыми инструментами 237 280 158 182 15 Чистые доходы от переоценки иностранной валюты 167 746 -157 258 16 Комиссионные доходы 2 663 245 3 104 828 17 Комиссионные расходы 1 588 125 1 804 642 18 Чистые доходы от разовых операций 2 532 1 726 19 Прочие чистые операционные доходы 69 618 17 171 20 Административно-управленческие расходы 5 484 355 7 481 797 21 Резервы на возможные потери -2 243 760 -675 743 22 Прибыль до налогообложения 1 727 220 3 550 801 23 Начисленные налоги (включая налог на прибыль) 602 568 1 065 053 24 Прибыль (убыток) за отчетный период 1 124 652 2 485 748

Таблица 2

Консолидированный бухгалтерский баланс (публикуемая форма) ОАО «С-З СБЕРБАНК России» на 31 декабря 2008 г., тыс. руб.

№ п/п Наименование статьи 01.

01.2008 01.

01.2009 I Активы 1 Денежные средства 1 625 478 1 915 969 2 Средства кредитных организаций в ЦБ РФ 3 493 005 9 983 401 2.

1. Обязательные резервы в Банке России 1 179 095 1 561 790 3 Средства в кредитных организациях 7 094 257 2 644 400 4 Чистые вложения в торговые ценные бумаги 2 836 671 5 069 309 5 Чистая ссудная задолженность 55 863 933 170 562 272 6 Чистые вложения в инвестиционные ценные бумаги, удерживаемые до погашения 1 582 0 7 Чистые вложения в ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи 6 625 673 3 574 348 8 Основные средства, нематериальные активы и материальные запасы 1 115 375 509 508 9 Требования по получению процентов 35 062 25 667 10 Прочие активы 1 055 029 986 904 11 Всего активов 79 746 065 195 271 778 II Пассивы 12 Кредиты ЦБ РФ 0 0 13 Средства кредитных организаций 21 243 736 41 164 561 14 Средства клиентов (некредитных организаций) 35 830 418 105 541 750 14.

1. Вклады физических лиц 16 796 555 65 331 169 15 Выпущенные долговые обязательства 1 625 817 3 963 655 16 Обязательства по уплате процентов 547 766 520 318 17 Прочие обязательства 1 200 926 222 107 18 Резервы на возможные потери по условным обязательствам кредитного характера, прочим возможным потерям и по операциям с резидентами офшорных зон 251 459 450 640 19 Всего обязательств 60 700 122 151 863 031 III Источники собственных средств 20 Средства акционеров (участников) 12 655 694 30 007 812 20.

1. Зарегистрированные обыкновенные акции и доли 12 655 694 30 007 812 20.

2. Зарегистрированные привилегированные акции 0 0 20.

3. Незарегистрированный уставный капитал неакционерных КО 0 0 21 Собственные акции, выкупленные у акционеров 0 0 22 Эмиссионный доход 6 274 180 11 070 681 23 Переоценка основных средств 97 97 24 Расходы будущих периодов и предстоящие выплаты, влияющие на собственные средства 2 047 758 2 086 060 25 Фонды и неиспользованная прибыль прошлых лет в распоряжении кредитной организации (непогашенные убытки прошлых лет) 1 039 078 1 930 469 26 Прибыль к распределению (убыток) за отчетный период 1 124 652 2 485 748 27 Всего источников собственных средств 19 045 943 43 408 747 28 Доля малых акционеров (участников) 29 Всего пассивов 79 746 065 195 271 778

ПРИЛОЖЕНИЕ Б.

ВСЕ ОБОЗНАЧЕНИЯ РАСШИФРОВАТЬ Приложение Б

ПД — процентные доходы ПР — процентные расходы ЧПМ — чистая процентная маржа НПД — непроцентные доходы НПР — непроцентные расходы ЧНПД — чистые непроцентные доходы ЧПРД — прочие чистые доходы ПН — прибыль до налогообложения ЧП — чистая прибыль

Ra — рентабельность активов, А — величина активов СК — собственного капитала МК — мультипликатор капитала

R — рентабельность деятельности Да — коэффициент использования активов Ук — уровень внутреннего капиталообразования КН — накопленный капитал.

С1 — изменения размера собственного капитала Н1 — изменения маржи прибыли Н2 — изменения показателя эффективности использования активов Н3 — изменения уровня структуры общего капитала (мультипликатор капитала).

Балансовая прибыль

Прибыль, не облагаемая налогом

Прибыль, облагаемая налогом

Чистая прибыль

Налог на прибыль

Резервный фонд

Фонд накопления

Фонд потребления