Управление имуществом организации и источниками его формирования

— Коэффициент долга (коэффициент концентрации привлеченных средств) в выше нормативного значения — менее 0,4, что также свидетельствует о развитии предприятия в основном за счет внешних источников.

7.Проведенный анализ эффективности использования основных средств показал рост фондоотдачи и снижение фондоемкости, что показывает эффективное использование основных фондов предприятия.

8.Проведенный анализ эффективности использования оборотных средств показал снижение оборачиваемости всех оборотных средств, а также составляющих оборотных активовзапасов, дебиторской задолженности и денежных средств, что вызвано отсутствием оптимального размера выручки и наличия оборотных ресурсов предприятия. Проведенный анализ показал, что проблемами предприятия является убыточная деятельность, снижение эффективности использования оборотных средств и источников формирования всего имущества предприятия, невысокий размер собственных средств в источниках финансирования.

Для повышения эффективности использования имущества и источников его формирования необходимо введение проектных мероприятий, направленных на снижение размера оборотных средств, рост выручки и прибыли от деятельности, соответственно рост собственного капитала предприятия.

Введение

мероприятий указанных направлений позволит повысить эффективность использования имущества и источников его формирования на ООО «Альфа+Беттерис».

Глава 3. Пути совершенствования управления имуществом и источниками его формирования

3.

1. Разработка мероприятий по совершенствованию управления имуществом и источниками его формирования Проведенный анализ финансового состояния ООО «Альфа+Беттерис» за 2010;212 годы выявил актуальность введения мероприятий, направленных на оптимизацию размера имущества и источников его формирования и повышение уровня прибыли от деятельности, что обеспечит увеличение объема собственных средств, повышение рентабельности от деятельности, рентабельности имущества и капитала предприятия, за счет чего будет достигнуто укрепление финансового состояния ООО «Альфа+Беттерис».

Для этого в выпускной квалификационной работе предлагаются мероприятия, которые условно можно разделить на мероприятия оперативного характера, введение которых позволит в кратчайшие сроки достигнуть оптимизации размера имущества и источников его формирования и мероприятия длительного характера, реализация которых должна осуществляться постоянно, что также позволит достигнуть укрепления финансового положения предприятия.

К первой группе мероприятий оперативного характера относятся мероприятия по оптимизации размера оборотных средств с соответствующими изменениями размера капитала: сокращение дебиторской задолженности и мероприятие по введению норматива запасов товаров для перепродажи. Рассмотрим каждое мероприятие более подробно и рассчитаем экономические показатели от его реализации.

Мероприятие 1. Сокращение дебиторской задолженности.

Дебиторская задолженность — это сумма долгов, причитающихся организации от юридических или физических лиц, в итоге хозяйственных отношений с ними (в результате передачи организацией в долг денежных средств, товаров, работ, услуг или предоставления отсрочки платежа за поставленные товары, выполненные работы, оказанные услуги), отражаемая в активе бухгалтерского баланса по строкам 230 и 240.

По состоянию на 31.

12.2011 года размер дебиторской задолженности ООО «Альфа+Беттерис» в активе баланса составляет 409 тыс.

руб., а по состоянию на 31.

12.2012 года-1249тыс.

руб., т. е. в 2011 году 2,5%, а в 2012 году-8% товара отпущено покупателям по беспроцентному кредиту, в то время как предприятие пользуется краткосрочными заемными средствами и кредиторской задолженностью по состоянию на 31.

12.2012 года соответственно в размере 1989 тыс.

руб. и 1363 тыс.

руб.

Допустимый размер дебиторской задолженности на предприятиях, как правило, до 10% от выручки, на ООО «Альфа+Беттерис» размер дебиторской задолженности, по сути, находится в пределах допустимых значений, но, вместе с тем, ее прогрессирующее значение к концу 2012 года при небольших значениях выручки от продажи товаров может привести к состоянию, когда ею управлять будет сложно. Поэтому необходимы меры по снижению размера дебиторской задолженности на ООО «Альфа+Беттерис» в оперативном порядке.

Одним из способов возврата средств предприятия является продажа дебиторской задолженности (факторинг). Обычно такую задолженность покупают предприятия, которые сами являются должниками дебитора. Они заинтересованы в том, чтобы приобрести дебиторскую задолженность со скидкой от номинала долга (дисконтом), а затем предъявить ее к погашению по полной стоимости.

В качестве оперативного мероприятия по снижению дебиторской задолженности предлагается погасить 80% дебиторской задолженности самим предприятиям-должникам со скидкой 15%. В случае отказа привлечь факторинговые организации и продать им дебиторскую задолженность на тех же условиях.

Дебиторская задолженность на 31.

12.2012 года- 1249тыс.

руб.;

Продажа (оперативное погашение со скидкой) 80%-1249×0,8=999 (тыс.

руб.);

В том числе:

— скидка (убыток) предприятия (15%): 999×15/100=150 тыс.

руб.;

высвобождение средств: 999−150=849тыс.

руб.;

— остаток дебиторской задолженности на конец прогнозного года:

1249−999=250 тыс.

руб.

Вырученные средства в сумме 849 тыс.

руб. планируется направить на погашение кредиторской задолженности, убыток в размере 150 тыс.

руб. относится в раздел «капитал и резервы». Данные расчетов сведены в таблицу 21.

Таблица 21- Изменение статей баланса за счет реализации мероприятия 1

Наименование на 31.

12.2012 года (тыс.

руб.) на конец прогнозного года (тыс.

руб.) Изм.(+,-) Актив Дебиторская задолженность 1249 250 -999 Итого актив -999 Пассив Кредиторская задолженность 1363 514 -849 Нераспределенная прибыль (убыток) 249 99 -150 Итого пассив -999

В качестве постоянно действующего элемента финансовой политики предприятия предлагается ввести организацию постоянного контроля за уровнем дебиторской задолженности.

Для этого необходимо:

— избегать дебиторов с высоким риском неоплаты, например покупателей, представляющих организации, отрасли или страны, испытывающие серьезные финансовые трудности;

— периодически пересматривать предельную сумму отпуска товаров (услуг) в долг исходя из финансового положения покупателей и своего собственного;

— при продаже большого количества товаров немедленно выставлять счета покупателям, с тем, чтобы они получили их не позднее, чем за день до наступления срока платежа;

— определять срок просроченных платежей на счетах дебиторов, сравнивая этот срок со средним по отрасли, с данными у конкурентов и с показателями прошлых лет;

— при предоставлении займа или кредита требовать залог на сумму не ниже величины дебиторской задолженности по предстоящему платежу, пользоваться услугами учреждений и организаций, взыскивающих долги при наличии поручительства;

— гасить задолженность путем зачета, т. е. предоставления встречного однородного требования, замены первоначального обязательства другим или предоставления иного исполнения долговых обязательств;

— продавать долги дебиторов банку, осуществляющему факторинговые операции, или другим организациям на основе договора цессии, если потери от невозвращенного долга существенно меньше, чем средства, которые необходимо потратить на его взыскание.

Для дебиторов с наибольшей степенью риска следует применять предоплату отпущенного товара продукции или предлагать аккредитивную форму расчетов.

Мероприятие 2. Нормирование запасов сырья.

Годовые затраты на закупку товара ООО «Альфа+Беттерис» составляют в 2012 году-9294 тыс.

руб. Согласно данных баланса ООО «Альфа+Беттерис» по состоянию на 31.

12.2012 года в составе оборотных активов запасы товара для перепродажи составляют 1964 тыс.

руб., что составляет 21,1% годовых затрат на товар в закупочных ценах. или запас на 2,5 месяца деятельности предприятия месяца: 1964/(9294/12)=2,5(мес.). Содержание такого размера запаса требует наличия финансовых источников формирования имущества, собственных средств у ООО «Альфа+Беттерис» недостаточно, поэтому привлекаются также краткосрочные заемные средства и кредиторская задолженность, за счет чего снижается удельный вес собственных средств в источниках финансирования.

С учетом изложенного, в качестве мероприятия 2 в выпускной квалификационной работе предлагается создать плановый норматив запасов товара, что позволит не закупать товар «впрок», отвлекая средства, а планировать закупку товара и финансовые источники в пределах норматива.

Норма оборотных средств по материалам учитывает время пребывания в текущем, страховом, транспортном, технологическом и подготовительном запасах.

Текущий запас — основной вид запаса, необходимый для бесперебойной работы предприятия между двумя очередными поставками. На размер текущего запаса влияют периодичность поставок материалов по договорам и объем их потребления в производстве.

Страховой запас -запас, который создается на случай непредвиденных отклонений в снабжении и обеспечивает непрерывную работу предприятия. Страховой запас принимается, как правило, в размере 40−50% текущего запаса, но может быть и меньше этой величины в зависимости от местоположения поставщиков и вероятности перебоя в поставках.

Транспортный запас создается в случае превышения сроков грузооборота в сравнении со сроками документооборота на предприятиях, удаленных от поставщиков на значительные расстояния.

Технологический запас создается в случаях, когда данный вид сырья нуждается в предварительной обработке, выдержке для придания определенных потребительских свойств.

Подготовительный запас связан с необходимостью приемки, разгрузки, сортировки и складирования производственных запасов.

На ООО «Альфа+Беттерис» предлагается создать одномесячный текущий товаров для перепродажи. Страховой запас для расчета принимается в размере 15% от текущего запаса, транспортный запас-2% от текущего запаса. Транспортный, технологический и подготовительные запасы создавать с учетом специфики работы предприятия не требуется.

Расчет норматива запаса товаров для перепродажи:

— одномесячный текущий запас:

1964/12=705(тыс.

руб.)

— страховой запас (15%): 705×0,15=116 тыс.

руб.

— транспортный запас (2%): 705×0,02=15 (тыс.

руб.)

Всего норматив запаса: 705+116+15=906(тыс.

руб.)

Снижение запаса товаров и высвобождение средств составит:

1964;906=1058 тыс.

руб.

За счет высвобождения средств актива планируется снизить кредиторскую задолженность и краткосрочные заемные средства на 1058 тыс.

руб. Данные расчетов сведены в таблицу 22.

Таблица 22- Изменение статей баланса за счет реализации мероприятия 2

Наименование на 31.

12.2012 года с учетом мер. 1 (тыс.

руб.) на конец прогнозного года (тыс.

руб.) Изм.(+,-) Актив Запасы 1964 906 -1058

Итого актив -1058

Пассив Кредиторская задолженность 514 114 -400 Краткосрочные займы 1989 1331 -658 Итого пассив -1058

После введения мероприятия сумма краткосрочных займов составит 1331 (тыс.

руб.), и кредиторской задолженности -114 тыс.

руб.что меньше данных на 31.

12.2012 года.

Мероприятие 3. Расширение ассортимента товаров.

К мероприятиям длительного характера предлагается отнести мероприятия, направленные на активизацию текущей деятельности, за счет чего планируется достигнуть увеличения прибыли от деятельности, которая будет направлена на увеличение размера собственных средств в источниках формирования имущества ООО «Альфа+Беттерис».

В качестве 3-го мероприятия выпускной квалификационной работы в ООО «Альфа+Беттерис» предлагается расширить номенклатуру продаваемых товаров введением группы импортных аккумуляторов: аккумуляторов ведущих немецких зарубежных фирм -«BOSCH» и «MUTTI» по прямым поставкам с последующей реализацией покупателям с наценкой к цене закупки.

Данное мероприятие гармонично будет вписываться в деятельность предприятияпоставка комплекса аккумуляторов различных марокне только отечественных, но зарубежных обеспечит спрос на товар ООО «Альфа+Беттерис». Кроме того, договорные отношения с зарубежными партнерами позволят приобрести товар со скидкой.

На начальном этапе планируются закупки товара в размере 10% от затрат на закупку товара 2012 года, что составит: 9294×0,1=929 тыс.

руб.

Реализация товара планируется с наценкой, несколько выше, чем наценка 2012 года (67,6%)-70% к цене закупки, за счет чего планируется достигнуть прироста дополнительной выручки в размере: 929×1,7=1580 тыс.

руб.

Дополнительные затраты по мероприятию составят:

1.Транспортные расходы с учетом дальности доставки (планируются в размере 10% от выручки): 1580×0,1=158тыс.

руб.

2. Доплата продавцам (3 ед.) за счет увеличения объема выполняемых обязанностей в размере 20% от заработка 2012 года. Средняя оплата труда продавца в 2012 году составила 30 тыс.

руб. Прирост: 30×3×12×0,2=216 тыс.

руб.

Начисления (30%): 216×0,3=65 тыс.

руб.

Всего издержки обращения: 158+216+65=439 тыс.

руб.

Расчет экономических показателей от введения мероприятия по организации закупочной деятельности представлен в таблице 23.

Таблица 23-Расчет экономических показателей от реализации 3 мероприятия Показатель Сумма, тыс.

руб Объем реализации 1580

Товар в закупочных ценах 929 Издержки обращения 439 Оплата труда персонала 216 Отчисления на социальные нужды 65 Транспортные расходы 158 Прибыль от продаж 1141

Прочие расходы 0 Налогооблагаемая прибыль 1141

Налог на прибыль (20%) 228 Чистая прибыль 913 Приведенные данные показывают, что за счет введения новой ассортиментной группы дополнительная чистая прибыль составит 913 тыс.

руб., которая будет направлена на увеличение объема собственного капитала с соответствующим снижением краткосрочных заемных средств.

Таблица 24- Изменение статей баланса за счет реализации мероприятия 3

Наименование на 31.

12.2012 года (тыс.

руб.) на конец прогнозного года (тыс.

руб.) Изм.(+,-) Пассив Собственный капитал 257 1170 913 Краткосрочные займы 1331 418 -913 Итого пассив -913

Следующим этапом выпускной квалификационной работы является расчет экономической эффективности предложенной системы мероприятий.

3.

2. Оценка эффективности предлагаемых мероприятий и их влияние на финансовое состояние предприятия

Далее рассчитаем показатели финансового состояния ООО «Альфа+Беттерис» прогнозного года. Для этой цели сформируем укрупненный прогнозный баланс предприятия с учетом введенных мероприятий (таблица 25).

Прокомментируем изменение статей баланса:

1.Изменение дебиторской задолженности на 999тыс.

руб.-за счет продажи со скидкой, в том числе: снижение собственного капитала на 150 за счет предоставления скидки, снижение кредиторской задолженностина 849 тыс.

руб.

2.Снижение запасов на 1058 тыс.

руб. в связи с введением нормирования, за счет чего снизились на 400 тыс.

руб. кредиторская задолженность и 658 тыс.

руб. краткосрочные займы.

3.Изменение собственного капиталауменьшение за счет скидки дебиторской задолженности на 150 тыс.

руб. при ее продаже и пополнение за счет чистой прибыли от реализации 3 мероприятия в сумме 913 тыс.

руб.

4. Начисление износа по основным средствам в размере 10% (39 тыс.

руб.) от данных 2012 года в связи с тем, что основные средства предприятия изнашиваются. За счет этого уменьшен размер кредиторской задолженности на 39 тыс.

руб.

Таблица 25-Укрупненный прогнозный баланс предприятия с учетом введенных мероприятий Наименование На конец 2012 года На конец прогнозного года Изм.(+,-) Активы Внеоборотные активы 389 350 -39 Оборотные активы всего 3220 1163 -2057 в том числе: Запасы 1964 906 -1058

Дебиторская задолженность 1249 250 -999 НДС 0 0 0 Краткосрочные финансовые вложения 0 0 0 Денежные средства 7 7 0 Итого активы 3609 1513 -2096

Пассивы Собственный капитал 257 1020 763 Долгосрочные обязательства 0 0 0 Краткосрочные обязательства всего, в т. ч. 3352 493 -2859

Краткосрочные займы 1989 418 -658−913=

— 1571

Кредиторская задолженность 1363 75 -39 -849−400=

— 1288

Итого пассивы 3609 1513 -2096

Рассчитаем среднегодовую стоимость активов и капитала (таблица 26), а затем рентабельность после введения мероприятий (таблица 27).

Таблица 26-Расчет среднегодовой стоимости активов и капитала Наименование 2012 г. прогноз на начало года на конец года средн.знач. на начало года на конец года средн.знач. Внеоборотные активы 314 389 351,5 389 350 370 Собственный капитал 435 257 346 257 763 510 Всего капитал 2641 3609 3125 3609 1513 2561

Оборотные активы 2327 3220 2774 3220 1163 2191

Запасы 1893 1964 1929 1964 906 1435

Таблица 27-Расчет рентабельности после введения мероприятий

№ Показатели Алгоритм расчета 2012 г. Прогнозный год изменен. за год (+,-) 1 Выручка от реализации продукции, т.р. 15 575 17 155 1580 2 Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг, т.р. 15 974 17 342 1368 3 Прибыль (убыток) от продаж -399 742 1141 4 Налогооблагаемая прибыль -399 742 1141 5 Чистая прибыль отчетного периода -399 742 1141 6 Стоимость внеобортных активов т.р. 352 370 18 7 Стоимость оборотных активов т.р. 2774 2191 -582 8 Собственный капитал, т.р. 346 510 164 10 Всего капитал, т.р. 3125 2561 -564 11 Показатели рентабельности 0 Рентабельность имущества,% п4 /(п.6+п.7) -12,8% 29,0% 41,7% Рентабельность оборотных активов,% п.5/п.7 -14,4% 33,9% 48,3% Рентабельность собственного капитала,% п.5/п.8 -115,3% 145,5% 260,8% Рентабельность затрат,% п.3/п.2 -2,5% 4,3% 6,8% Рентабельность продаж по прибыли от продаж,% п.3/п.1 -2,6% 4,3% 6,9% Рентабельность продаж по чистой прибыли,% п.5/п.1 -2,6% 4,3% 6,9%

Приведенные данные таблицы 27 показывают прирост рентабельности всех активов, оборотных активов, собственного капитала, рентабельности продаж и затрат в прогнозном году в сравнении с 2012 годом, что показывает, что за счет реализации проектных мероприятий достигнуто повышение эффективности использования имущества и источников его формирования. Далее рассчитаем изменение оборачиваемости оборотных активов.

Таблица 28-Расчет оборачиваемости 2012 и прогнозного года после введения мероприятий

№ Показатели Аалгоритм расчета 2012 год Прогнозный год Изм. за год (+,-) 1. Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг, т.руб. 15 575 17 155 1580 2. Число дней в отчетном периоде 365 365 0 3.

Однодневный оборот по реализации, т.руб. 43 47 4 4. Стоимость активов 3125 2561 -564 5. Стоимость оборотных активов, т.руб. 2774 2191 -582 в том числе: 0 5.

1. Запасы 1929 1435 -493 5.

2. Дебиторская задолженность 829 829 0 5.

3. Денежные средства 16 16 0 6 Коэффициент оборачиваемости активов п.1/п.4 4,98 6,70 1,7 7 Коэффициент оборачиваемости оборотного капитала п.1/п.5 5,62 7,83 2,2 8 Коэффициент оборачиваемости запасов п.1/п.

5.1 8,1 12,0 3,9 9 Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности п.1/п.

5.2 18,8 20,7 1,9 10 Коэффициент оборачиваемости денежных средств п.1/п.

5.3 973,4 1072,2 98,7 11 Продолжительность оборота активов, дни п.4ср./п.3 73,2 54,5 -18,7 12 Продолжительность оборота оборотных активов, дни п.

5./п.3 65,0 46,6 -18,4 13 Продолжительность оборота запасов дни п.

5.1. /п.3 45,2 30,5 -14,7 14 Продолжительность оборота дебиторской задолженности, дни п.

5.2. /п.3 19,4 17,6 -1,8 15 Продолжительность оборота денежных средств, дни п.

5.3. /п.3 0,4 0,3 0,0

Приведенные данные таблицы 28 показывают рост оборачиваемости оборотных средств в целом, в том числе запасов, дебиторской задолженности и денежных средств, соответственно снижение периода их оборачиваемости в прогнозном году в сравнении с 2012 годом, что показывает рост эффективности использования оборотных ресурсов предприятия. Наглядно динамика показателей оборачиваемости представлена на рисунке 3.

1.

Рисунок 3.1-Динамика показателей оборачиваемости прогнозного и 2012 годов Анализ эффективности использования основных средств 2012 и прогнозного года после введения мероприятий представлена в таблице 29.

Таблица 29-Анализ эффективности использования основных средств 2012 и прогнозного года после введения мероприятий

№ Показатели 2012 год Прогнозный год 1 Выручка от продаж 15 575 17 155 2 Среднегодовая стоимость основных средств 389 369,5 3 Фондоотдача (руб./руб.) 40,04 46,43 4 Фондоемкость (руб./руб.) 0,025 0,022

Анализ эффективности использования основных средств, представленный в таблице 29 показывает рост фондоотдачи и снижение фондоемкости в прогнозном году в сравнении с 2012 годом, что свидетельствует о повышении эффективности использования основных фондов предприятия.

Далее оценим финансовую устойчивость предприятия (таблицы 30 и 31).

Таблица 30-Расчет абсолютных показателей финансовой устойчивости ООО «Альфа+Беттерис»

№ Показатели Усл.обозн. расчет на конец 2012 года на конец прогнозного года 1. Величина запасов и затрат Взз стр.

210+с220 1964 906 Запасы стр.

210 1964 906 Налог на добавленную стоимость стр.

220 0 0 2. Собственные оборотныесредства Сос с490-с190-с390 -132 670 Капитал и резервы стр.

490 257 1020

Внеоборотные активы стр.

190 389 350 3. Перманентный капитал ПК (с490+с590)-с190 -132 670 Капитал и резервы стр.

490 257 1020

Внеоборотные активы стр.

190 389 350 Долгосрочные обязательства стр.

590 0 0 4. Все источники И (с490+с590+с610)-с190 1857 1088

Капитал и резервы стр.

490 257 1020

Внеоборотные активы стр.

190 389 350 Долгосрочные обязательства стр.

590 0 0 Займы и кредиты стр.

610 1989 418 5. Излишек (недостаток)собственных оборотных средств Исос Сос-Взз -2096 -236 6. Излишек (недостаток)перманентного капитала Ипк Пк-Взз -2096 -236 7. Излишек (недостаток)всех источников Иви И-Взз -107 182

Приведенные данные показывают, что по абсолютным показателям состояние предприятия можно оценить как неустойчивое финансовое состояние, при котором, тем не менее, сохраняется финансовая возможность погашения запасов и затрат.

Приведенные данные показывают существенный рост показателей финансовой устойчивости ООО «Альфа+Беттерис» в прогнозном году, некоторые из них находятся в пределах нормативных данных, некоторые приближаются к ним. Проведенные расчеты показывают финансовую независимость предприятия в прогнозном году и осуществление деятельности, в основном, за счет собственных средств.

Таблица 31-Расчет относительных показателей финансовой устойчивости ООО «Альфа+Беттерис»

№ Показатели Алгоритм расчетаили кодстр.

ф№ 1 Рекомендуемое значение на конец 2012 года на конец прогнозного года 1. Коэффициент финансовой независимости (коэффициент концентрации собственного капитала) стр490/стр700 >,=0,5 0,1 0,7 Собственные средства стр.

490 257 1020

Всего источников средств стр.

700 3609 1513 2. Коэффициент долга (коэффициент концентрации привлеченных средств) (стр 590+стр690)/стр700 <0,4 0,9 0,3 Привлеченные средства стр.

590 0 0 стр.

690 3352 493 Всего источников средств стр.

700 3609 1513 3. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств стр590+стр690стр490 <0,7 13,0 0,5 Привлеченные средства стр.

590 0 стр.

690 3352 493 Собственные средства стр.

490 257 1020 4. Коэффициент маневренности стр490-стр190стр490 0,2−0,5 -0,5 0,7 Собственные средства стр.

490 257 1020

Внеоборотные активы стр.

190 389 350 5. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами стр490-стр190стр290

>0,1 -0,04 0,58 Собственные средства стр.

490 257 1020

Внеоборотные активы стр.

190 389 350 Оборотные активы стр.

290 3220 1163

Последним этапом рассчитаем коэффициент текущей ликвидности после введения мероприятий.

Размер текущих оборотных активов на конец прогнозного года-1163 тыс.

руб.

Размер краткосрочных обязательств-493 тыс.

руб.

Коэ-т тек.

ликв.=1163/493=2,26

Таким образом, при значении коэффициента текущей ликвидности, равного 0,96 в прогнозном году его значение находится в пределах нормативных данных, что свидетельствует о нормальном уровне платежеспособности предприятия.

Вывод: приведенными расчетами выпускной квалификационной работы подтверждена экономическая эффективность комплекса предлагаемых мероприятий по повышению эффективности использования имущества ООО «Альфа+Беттерис» и источников его финансирования, что обеспечит повышение эффективности финансово-экономической деятельности предприятия в целом.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Под финансовым положением или состоянием организации понимают ее способность обеспечить процесс хозяйственной деятельности финансовыми ресурсами и возможность соблюдения нормальных финансовых взаимоотношений с работниками организации и другими организациями, банками, бюджетом и т. д.

Оценка финансового состояния предприятия осуществляется через финансовый анализ предприятия. Цель анализа состоит не только и не столько в том, чтобы установить и оценить финансовое состояние предприятия, но еще и в том, чтобы постоянно проводить работу, направленную на его улучшение.

Оценка финансового положения предприятия является одним из ключевых аспектов антикризисного менеджмента при определения «близости» банкротства предприятия. Основными показателями диагностики финансового состояния при экспресс-анализе являются показатели финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия. Именно, исходя из значений данных показателей разрабатывается комплекс мер по предотвращению банкротства.

В качестве объекта исследования в выпускной квалификационной работе выбрано предприятие Общество с Ограниченной Ответственностью «Альфа+Беттерис». Юридический адрес предприятия: Москва, ул. Вишневая, дом 9/1.Основным видом деятельности «Альфа+Беттерис» является оптовая и розничная торговля. Комплексный экономический анализ деятельности ООО «Альфа+Беттерис» за 2010;2012 годы позволил оценить финансовое состояние организации.

1. Анализ товарооборота свидетельствует о том, что товар предприятия пользуется спросом у покупателей. Вместе с тем, в связи с большой конкуренцией наблюдается снижение товарооборота в 2011 году в сравнении с 2010 годом и дальнейшее его снижение в 2012 году в сравнении с 2011 годом.

2.Анализ прибыли показывают снижение значений прибыли от продаж, балансовой и чистой прибыли, что произошло за счет постепенного ежегодного снижения выручки и опережающем темпе роста затрат в сравнении с темпом роста выручки.

3.Анализ рентабельности показывает снижение всех видов рентабельности предприятия в 2011 году в сравнении с 2010 годом и в 2012 году в сравнении с 2011 годом. Проведенный факторный анализ рентабельности активов и капитала позволил выявить, что факторами снижения показателей являются снижение рентабельности продаж и прибыли от продаж, снижение размера собственных средств в источниках формирования имущества предприятия, что вызвано снижением выручки и чистой прибыли. Анализ рентабельности использования заемного капитала позволяет отметить ее снижение к 2012 году, что позволяет сделать вывод о снижении эффективности привлечения заемных средств.

4.Анализ платежеспособности показывает низкую платежеспособность предприятия в 2010;2012 годах с динамикой снижения к 2012 году.

5.Анализ финансовой устойчивости по абсолютным и относительным показателям финансовую зависимость предприятия от привлеченных источников финансирования и кризисное финансовое состояние, что вызвано незначительным размером собственных средств и существенным размером привлеченных источников финансирования предприятия.

6.Проведенный анализ эффективности использования основных средств показал рост фондоотдачи и снижение фондоемкости, что показывает эффективное использование основных фондов предприятия.

7.Проведенный анализ эффективности использования оборотных средств показал снижение оборачиваемости всех оборотных средств, а также составляющих оборотных активовзапасов, дебиторской задолженности и денежных средств, что вызвано отсутствием оптимального размера выручки и наличия оборотных ресурсов предприятия. Проведенный анализ показал, что проблемами предприятия является убыточная деятельность, снижение эффективности использования оборотных средств и источников формирования всего имущества предприятия, невысокий размер собственных средств в источниках финансирования.

Для повышения эффективности использования имущества и источников его формирования необходимо введение проектных мероприятий, направленных на снижение размера оборотных средств, рост выручки и прибыли от деятельности, соответственно рост собственного капитала предприятия.

Введение

мероприятий указанных направлений позволит повысить эффективность использования имущества и источников его формирования на ООО «Альфа+Беттерис».

Для этого в выпускной квалификационной работе предлагаются мероприятия, которые условно можно разделить на мероприятия оперативного характера, введение которых позволит в кратчайшие сроки достигнуть оптимизации размера имущества и источников его формирования и мероприятия длительного характера, реализация которых должна осуществляться постоянно, что также позволит достигнуть укрепления финансового положения предприятия.

К первой группе мероприятий оперативного характера относятся мероприятия по оптимизации размера оборотных средств с соответствующими изменениями размера капитала: сокращение дебиторской задолженности и мероприятие по введению норматива запасов товаров для перепродажи. Рассмотрим каждое мероприятие более подробно и рассчитаем экономические показатели от его реализации.

К мероприятиям длительного характера предлагается отнести мероприятия, направленные на активизацию текущей деятельности, за счет чего планируется достигнуть увеличения прибыли от деятельности, которая будет направлена на увеличение размера собственных средств в источниках формирования имущества ООО «Альфа+Беттерис».

В качестве 3-го мероприятия выпускной квалификационной работы в ООО «Альфа+Беттерис» предлагается расширить номенклатуру продаваемых товаров введением группы импортных аккумуляторов: аккумуляторов ведущих немецких зарубежных фирм -«BOSCH» и «MUTTI» по прямым поставкам с последующей реализацией покупателям с наценкой к цене закупки. Данное мероприятие гармонично будет вписываться в деятельность предприятияпоставка комплекса аккумуляторов различных марокне только отечественных, но зарубежных обеспечит спрос на товар ООО «Альфа+Беттерис». Кроме того, договорные отношения с зарубежными партнерами позволят приобрести товар со скидкой.

В 3 главе работы проведены экономические расчеты эффективности введения указанных мероприятий и изменения финансового состояния предприятия после введения мероприятий. Данными расчетами выпускной квалификационной работы подтверждена экономическая эффективность комплекса предлагаемых мероприятий по повышению эффективности использования имущества ООО «Альфа+Беттерис» и источников его финансирования, что обеспечит повышение эффективности финансово-экономической деятельности предприятия в целом.

Гражданский Кодекс РФ (части первая, вторая, третья) (с изменениями от 26 марта 2011 г.)

Налоговый кодекс Российской Федерации (части первая и вторая): (ред. от 28.

09.2010) (с изм. и доп., вступающими в силу с 01.

10.2011)

Андросов А.М., Викулова Е. В. Финансовый анализ. — М.: Бухгалтерский учет, 2009.-234 с.

Балабанов И. Т. Финансовый анализ и планирование хозяйствующего субъекта. 2-е изд. доп. — М.: Финансы и статистика, 2010. — 208с.

Бобылёва А. З. Финансовое оздоровление фирмы: теория и практика. М., 2009;443с.

Бондарчук Н.В., Грачева М. Е., Ионова А. Ф., Карпасова З. М., Селезнева Н. Н. Экономика торговли. — М.: Издательский дом «Информ

Бюро", 2010. — 304 с.

Брег С. Настольная книга финансового директора/ Стивен Брег; Пер. с англ. — 4-е изд. — М.: Альпина Бизнес Букс, 2009. — 536с.

Гаврилова А.Н., Попов, А А. Финансы организаций (предприятий) Учебное пособие. Издательство: Кно

Рус, 2009.-604с.

Гинзбург А. И. Экономический анализ.

СПб: Питер, 2009.-с. 480с.

Валевич, Р. П. Экономика предприятий / Р. П. Валевич, Г. А. Давыдов, Е. А. Белоусова и др. — Мн.:БГЭУ, 2010. — 267 с.

Донцова Л.В., Никифорова Н. А. Анализ финансовой отчетности. Практикум. — М.: Инфра-М., 2009. — 326 с.

Дыбаль С. В. Финансовый анализ.- М.: Дело и Сервис, 2009. — 304 с.

Дараева Ю. А. Управление финансами. Издательство: Эксмо.

2009.-300с.

Ефимова О. В. Финансовый анализ. — М.: «Бухгалтерский учет», 2009 г. — 235с.

Ефимова М.Р. «Финансово-экономические расчеты: пособие для менеджеров», М., «ИНФРА-М», 2009.-с189.

И.А. Бланк. Антикризисное финансовое управление предприятием. Изд.перераб.

и доп.Киев.Эльга.Ника-Центр, 2008.-546с.

Ковалев В.В., Ковалев Вит.В. Финансы предприятий: Учебник. — М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2008. 350 с.

Ковалев В. В. Финансовый менеджмент: теория и практика. — 2-е изд., перераб. и доп. — М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2009. 1024 с.

Ковалев А.И., Привалов В. П. Анализ финансового состояния предприятия. — М.: Центр экономики и маркетинга, 2008 г. — 486с.

Лупей Н. А. Финансы организаций (предприятий) Учебное пособие Издательство: Дашков и К, 2009.-256с.

Любушин Н.П., Лещева В. Б., Дьякова В. Г. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия / Под ред. Н. П. Любушина. — М.: ЮНИТИ, 2009.-338с.

Прогнозирование и планирование в условиях рынка./ Под редакцией Т. Г. Морозовой, А. В. Пулькина. М.: ЮНИТИ — ДИАНА, 2009 г.- 318 с.

Платонова, Н. А. Планирование деятельности предприятия: учеб. пособие. — М.: Изд-во Дело и Сервис, 2009. — 432 с.

Савицкая Г. В Методика комплексного анализа хозяйственной деятельности.М.:ИНФРА-М, 2009.-540с.

Раицкий К. А. Экономика предприятия. — М.: ИВЦ «Маркетинг», 2010. — 346с.

Сайцук В. И. Стратегия развития фирмы. М.: ЮНИТИ, 2009 г., 322 с.

Сайдин Ф. С. Методика оценки конкурентоспособности предприятия: Учебное Пособие. 4-е изд., М.: Инфра — М. 2010. — 384с.

Синдриков А. Я. Конкурентоспособность предприятия и их роль. Издательство «Дело и сервис», 2009. 496с.

Лисицына Е. В. Образовательный курс финансового управляющего. // Журнал Финансы № 1, 2010.

Рассказова А.Н., Финансовое прогнозирование// Журнал Финансовый менеджмент № 5, 2010.

Романова М. В. Оценка эффективности деятельности предприятия // Экономический анализ: теория и практика. № 7, 2010 г., с17−26

Сайфулин, Н. Е. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия // Консультант директора. — 2011. -№ 7 — С. 29−35.

Приложение Бухгалтерский баланс ООО «Альфа+Беттерис»

на 31 декабря 20 12 г. Коды Форма № 1 по ОКУД 710 001

Дата (год, месяц, число) 31 12 2012

Организация ООО «Альфа+Беттерис» по ОКПО Идентификационный номер налогоплательщика ИНН Вид деятельности Оптовая розничная торговля по ОКВЭД Общество с Ограниченной Ответственностью по ОКОПФ/ОКФС Единица измерения: тыс. руб. по ОКЕИ Местонахождение (адрес) 127 229, Москва, ул. Вишневая, дом 9/1

АКТИВ Кодпоказателя На 31.

12.2012 года На 31.

12.2011 года На 31.

12.2010 года 1 2 3 4 3 I. Внеоборотные активы Основные средства 1120 389 314 278 Итого по разделу I 1100 389 314 278 II. Оборотные активы Запасы 1210 1964 1893 1900 в том числе: сырье, материалы и другие аналогичные ценности 1211 готовая продукция и товары для перепродажи 1214 1964 1893 1900 расходы будущих периодов 1216

Налог на добавленную стоимость 1220

Дебиторская задолженность 1230 1249 409 360 Финансовые вложения 1240 0 0 0 Денежные средства 1250 7 25 46 Итого по разделу II 1290 3220 2327 2306 БАЛАНС 1600 3609 2641 2584

ПАССИВ Кодпоказателя На 31.

12.2012 года На 31.

12.2011 года На 31.

12.2010 года 1 2 3 4 3 III. Капитал и резервы Уставный капитал 1310 8 8 8 Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток 1370 249 427 857 Итого по разделу III 1300 257 435 865 IV. Долгосрочные обязательства Займы и кредиты 1410

Итого по разделу IV 1400 V. Краткосрочные обязательства Займы и кредиты 1510 1989 1314 1168

Кредиторская задолженность 1520 1363 892 551 в том числе: поставщики и подрядчики 1521 1325 818 432 задолженность перед персоналом организации 1522 15 24 25 задолженность перед государственными внебюджетными фондами 1523 14 33 13 задолженность по налогам и сборам 1524 9 17 81 Итого по разделу V 1500 4394 4394 6478 БАЛАНС 1700 3609 2641 2584

Отчет о прибылях и убытках ООО «Альфа+Беттерис»

за период с 0 1 января по 31 декабря 2012 года

Коды Форма № 2 по ОКУД 710 001

Дата (год, месяц, число) 31 12 2012

Организация ООО «Альфа+Беттерис» по ОКПО Идентификационный номер налогоплательщика ИНН Вид деятельности Оптовая розничная торговля по ОКВЭД Общество с Ограниченной Ответственностью по ОКОПФ/ОКФС Единица измерения: тыс. руб. по ОКЕИ Местонахождение (адрес) 127 229, Москва, ул. Вишневая, дом 9/1

Показатель За 2012

год За 2011 год За 2010 год наименование код 1 2 3 4 5 Доходы и расходы по обычным видам деятельности Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей) 2110 15 575 16 044 16 454

Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг 2120 14 455 14 674 14 721

Валовая прибыль 2100 1120 1370 1733

Коммерческие расходы 2210 1519 1638 1511

Прибыль (убыток) от продаж 2200 -399 -268 222 Прочие доходы и расходы 0 0 0 Проценты к получению 2320

Проценты к уплате 2330

Прочие доходы 2340

Прочие расходы 2350

Прибыль (убыток) до налогообложения 2300 -399 -268 222 Отложенные налоговые активы 2430

Отложенные налоговые обязательства 2450

Текущий налог на прибыль 2410 44 Чистая прибыль (убыток) отчетного периода 2400 -399 -268 177

Генеральный директор

Коммерческий директор

Офис-менеджер

Начальник АХО

Главный бухгалтер Произв.

ппрод.поступает на склад

ПАССИВ Источники капитала

Экспедитор

Грузчик

АКТИВ Составные части имущества Собственность отдельного хозяйствующего субъекта Продавцы

Уставный капитал

Собственный капитал Источники имущества Добавочный капитал

Резервный капитал

Нераспределенная прибыль

Кредиторская задолженность поставщикам (товарные долги)

Заемные средства (заемный капитал) Вексельные долги (векселя к уплате)

Кредиты банка

Другие долги (займы)

Прочие долги

Реальные формы имущества Внеоборотные активы Нематериальные активы

Основные средства

Долгосрочные вложения и материальные ценности Финансовые вложения Оборотные активы Запасы Сырье, материалы, топливо и др. Затраты в незавершенном производстве Готовая продукция. Товары Расходы будущих периодов Чужие обязательства и овеществленные ценности Дебиторы Векселя к получению Ценные бумаги Имущество находящееся в свободном распоряжении организации Наличные деньги в кассе Вклады на расчетных счетах в банках Вклады на валютных счетах

Денежные средства вкладываютсппроизв.

запасы

Запасы поступают в произ-во

Ден.ср-ва вновь исп-ся для приобретения сырья Ден. ср-ва за проданную продукцию поступают на счет

Гот.продукция отгружается покупателю

Оборотные производственные фонды

Расходы будущих периодов

Незавершенное производство

Производственные запасы

Фонды обращения

Денежные средства

Отгруженная, но не оплаченная продукция

Готовая продукция на складе