Формы кредита. 
Деятельность кредитно-финансовых институтов

При рассмотрении форм и видов кредита следует определиться с этими понятиями. Зачастую эти понятия смешиваются, и в качестве примеров форм кредита называются банковский, коммерческий, международный и другие его виды. Мы полагаем, что формы и виды — это разные понятия. Форма представляет собой внешнее выражение какого-либо содержания, будь то экономический процесс, категория, отношения, система, институт. В отношении к кредиту характеристика формы означает выявление специфики представления ссудного капитала как объекта кредитных отношений, определение его внешнего контура, оболочки. Представление же кредита с точки зрения субъектов кредитных отношений, а также в зависимости от целей, сроков кредитования и от других многочисленных аспектов означает характеристику его вида. С этих методологических позиций перейдем к анализу форм кредитов.

Итак, в какой форме движется стоимость, предоставляемая в ссуду? Общепринятыми формами кредита обычно считают денежную, товарную и смешанную формы. Многовековая эволюция кредита, развитие товарноденежных отношений и обмена привели к сегодняшнему функционированию кредита в рамках рыночной экономики преимущественно в денежной форме. Однако с исторических позиций в качестве первичной внешней оболочки кредита следует выделить его товарную форму.

Товарная форма кредита. В гл. 9 мы рассматривали исторический генезис кредита. Его первичное появление в товарной форме соответствовало этапам существования стоимости в доденежных формах. В период до «созревания» стоимости и ее превращения в денежную форму ключевые товары-эквиваленты (прообразы денег) стали объектами первых кредитных отношений. В ссуду предоставлялись конкретные вещи: и предметы потребления, и орудия, и предметы труда. Хрестоматийным примером является кредитование землевладельцами крестьян зерном до нового урожая. Признаки кредита (возвратность, срочность, платность) соблюдались. Так, имущество возвращалось то же самое или аналогичное, и обычно с приращением.

Таким образом, ссуженная стоимость исторически имела товарную форму, ведь денег еще попросту не было. С появлением денег преобладающей формой кредита стала денежная форма. Однако при определенных обстоятельствах и сегодня применяется кредит в товарной форме. Фактически товарной формой кредита является аренда (прокат) имущества, лизинг оборудования, некоторые варианты ответственного хранения. И предоставление, и возврат кредита принимают товарную форму. Так, объектом аренды (лизинга) основных фондов (строений, сооружений, машин, оборудования, транспортных средств) является производительный капитал кредитора. Он же одновременно является и ссудным капиталом.

Многочисленные отношения кредитования в товарной форме описываются понятием «товарный кредит». Согласно ст. 822 ГК РФ, сторонами может быть заключен договор товарного кредита, предусматривающий обязанность одной стороны предоставить другой стороне вещи, определенные родовыми признаками. Таким образом, в кредит можно передавать товары, станки, машины, оборудование — любые вещи, определенные родовыми признаками.

Одалживание вещей, а не денег не меняет принципиальной кредитной природы этих отношений. Это подчеркивается тем, что в гражданском праве к договору товарного кредита применяются правила ГК РФ о кредитном договоре: товарный кредит рассматривается как предоставление вещей одной стороной договора товарного кредита другой на условиях и по правилам, предусмотренным законодательством для кредитного договора.

Иногда товарный кредит трактуется шире — как вид ссуды, предоставляемой банком под залог товаров. Мы считаем, что в данном случае кредит не имеет товарного характера. Ссуда предоставляется в денежной форме, товарную форму имеет лишь ее обеспечение как гарантия выполнения должником своих обязательств перед кредитором по договору кредитования.

Современный экономический словарь определяет товарный кредит как особую форму кредита, предоставляемого продавцами покупателям в виде продажи товаров в рассрочку, с отсроченным платежом (продажа в кредит). Следует признать это с определенной оговоркой — в этом случае предметом кредита является не товар, а его денежный эквивалент.

В роли кредитора в случае отсрочки платежа могут выступать как специализированные кредитные организации, так и любые юридические лица, осуществляющие реализацию товаров или услуг. Товарная форма кредита используется и в международных отношениях. Международный кредит в товарной форме применяется при отношениях с иностранными партнерами на межфирменном и межправительственном уровнях, при коммерческом кредитовании торговой деятельности, лизинге, а также в компенсационных сделках.

Важно понять, что сохранение кредита в товарной форме не является каким-то анахронизмом, рудиментом дорыночных отношений, признаком отсталости и незрелости экономики. Это не так — во всем мире товарный кредит применяется весьма активно. Лизинг, отсрочка платежа — это специфические формы кредитных отношений, часто более удобные и эффективные для сторон сделки. Кредит в товарной форме разнообразит кредитные отношения, дополняет семейство денежных кредитов. В современных условиях кредит в товарной форме часто обусловливает кредит в денежной форме, предшествует ему. Это наглядно видно из схемы взаимоотношений при коммерческом кредите, опосредующем поставку товаров с отсрочкой платежа. Предоставление кредита покупателю «оголяет» финансовые ресурсы поставщика, вынужденного обращаться за компенсирующим кредитом в денежной форме, дабы обеспечить непрерывность воспроизводственного цикла. Таким образом, товарная и денежная формы кредита часто соседствуют и дополняют друг друга.

Денежная форма кредита является наиболее распространенной и абсолютно адекватной отношениям в современной экономике рыночного типа. С момента смены всеобщей формы стоимости универсальной денежной формой деньги стали опосредовать любые отношения, в том числе и кредитные. Подавляющая часть кредитных сделок в современном хозяйстве имеет денежный вид в силу того, что вся экономика имеет денежный характер. Денежный характер носит банковский кредит, а также преобладающая часть потребительского, государственного, международного кредита.

В денежной форме наиболее ярко проявляется возможность эффективного контроля и стимулирования кредитных отношений, регулирования интересов кредиторов и заемщиков. В кредитном процессе в полной мере задействованы все эффекты и преимущества денег как универсального средства контроля, меры эквивалентности хозяйственных связей, оценки результативности и эффекта. Оценка отдачи от кредита, расчет эффекта кредитного рычага, мониторинг обеспечения ссуды, расчет процентов и иных элементов платы за кредит, непосредственные трансакции по перечислению на ссудные счета и встречному погашению долга и процента — все эти элементы кредита в денежной форме отчетливо и наглядно демонстрируют и подтверждают реальную силу и возможность кредита. В товарной форме кредита многие моменты сделки носят неявный, завуалированный, опосредованный характер, требуют дополнительных усилий по выяснению целесообразности и эффективности сделки. Денежная же форма является наглядной, убедительной, максимально соответствующей современному уровню развития экономики и хозяйственных связей.

Смешанная форма кредита. Усложнение экономики, объективное сосуществование денежных и неденежных связей приводят к появлению смешанной формы кредита, а также к параллельному функционированию обеих форм. К примеру, предприниматели могут одновременно пользоваться и товарными, и денежными кредитами, равно и как предоставлять кредиты в обеих формах. Часто соседствуют оформление банковского кредита на закупку сырья и одновременное кредитование у поставщика путем отсрочки платежа; предприятие может взять кредит под основные фонды в товарной форме (лизинг), но одновременно заимствовать банковскую ссуду или получить денежный заем у партнера на финансирование сопутствующих лизингу операций (инфраструктура, ремонт и пр.). Компания может взять денежный кредит на покупку новых основных фондов, а имеющееся у нее оборудование сдавать в лизинг, т. е. кредитовать партнеров в товарной форме.

Строго говоря, приведенные примеры не являются свидетельством смешанной формы кредита. Это иллюстрация применения обеих форм кредита в зависимости от экономических интересов и потребностей сторон. Однако существует симбиозная, превращенная форма кредита, когда в рамках одной сделки ее начало и конец материализованы в разном виде. Кредит может быть предоставлен в товарной форме, а возвращается он денежным эквивалентом. Наглядным примером является потребительский кредит в товарной форме, возвращаемый гражданином денежными траншами.

Другой иллюстрацией служат кредиты, напротив предоставляемые в денежной форме, а возвращаемые в товарной. Это могут быть кредитные межправительственные соглашения, выполняемые в виде возврата займа, полученного в денежной форме, товарными поставками. Такого рода кредитные сделки компенсационного характера часто имеют политически обусловленный характер.

В отличие от формы кредита, где на первый план выходили признаки материальной оболочки, виды кредита представляют детализацию по другим признакам. Наиболее существенный признак, позволяющий выделить крупные специфические сферы кредита, — это субъектный признак.

С точки зрения субъектов, участвующих в кредитных отношениях, следует выделить наиболее крупные виды — банковский, потребительский, межхозяйственный, государственный и международный кредит. При этом форма кредита во всех этих видах, кроме банковского, может быть и товарной, и денежной. Например, определенный сегмент потребительского кредита имеет вид товарного кредита (рассрочка платежа). Это же касается и международного кредита. Одновременно существуют более сложные связи, пересечения и соответствия между разными видами кредита. Так, потребительский кредит как вид рассматривается с точки зрения субъекта и его цели (потребление домашних хозяйств). Но одновременно потребительский кредит в денежной форме является подвидом банковского кредита. В свою очередь, в любом виде кредита можно рассматривать его подвиды — ипотечный, жилищный, автокредиты в рамках потребительского кредита, текущие и инвестиционные кредиты в банковском кредите и т. д.

Таким образом, перечисленные пять видов кредита представляют укрупненную структуру общей системы кредита в зависимости от доминирования в ней субъектов, которые, собственно, и дают наименование данному виду.