Основы теории экономического анализа

Задача № 1. Рассчитайте влияние трудовых факторов на изменение выручки от продаж, используя способ абсолютных разниц и интегральный метод факторного анализа. Сопоставьте результаты расчетов (табл. 4.1).

Таблица 4.1 — Исходные данные для проведения факторного анализа объема продаж.

1). Способ абсолютных разниц:

N_п = R_п Ч D_п Ч ?_п

N_ф = R_ф Ч D_ф Ч ?_ф

ДN = N_ф — N_п = - 9004 тыс. руб.

Влияние изменения среднегодовой численности рабочих:

ДN_R = ДR Ч D_п Ч ?_п = (-20) Ч 245 Ч855 = - 4 189 500.

Влияние изменения количества дней, отработанных одним рабочим в среднем за год: факторный трудовой выручка эффективность ДN_D = R_ф Ч ДD Ч ?_п = 480 Ч (-7) Ч 855 = -2 872 800.

Влияние изменения среднедневной выработки продукции одним рабочим:

ДN_? = R_ф Ч D_ф Ч Д? = 480 Ч 238 Ч (-17) = - 1 942 080.

Балансовая проверка:

ДN = ДN_R + ДN_D + ДN_? = - 9 004 380.

2). Интегральный метод факторного анализа

N_п = R_п Ч D_п Ч ?_п

N_ф = R_ф Ч D_ф Ч ?_ф

ДN_R = Ѕ Ч ДR Ч (D_п Ч ?_ф + D_ф Ч ?_п) +? Ч ДR Ч ДD Ч Д? = Ѕ Ч (-20) Ч (245 Ч 838 + 238 Ч 855) +? Ч (-20) Ч (-7) Ч (-17) = - 4 088 793,33.

ДN_D = Ѕ Ч ДD Ч (R_п Ч ?_ф + R_ф Ч ?_п) +? Ч ДR Ч ДD Ч Д? = Ѕ Ч (-7) Ч (500 Ч838 + 480 Ч855) +? Ч (-20) Ч (-7) Ч (-17) = - 2 903 693,33.

ДN_? = Ѕ Ч Д? Ч (R_п Ч D_ф + R_ф Ч D_п) +? Ч ДR Ч ДD Ч Д? = Ѕ Ч (-17) Ч (500 Ч 238 + 480 Ч 245) +? Ч (-20) Ч (-7) Ч (-17) = - 2 011 893,33.

Балансовая проверка:

ДN = ДN_R + ДN_D + ДN_? = - 9 004 379,99.

Вывод: интегральный способ показывает наиболее точные результаты расчета влияния факторов.

Задача № 2. Используя индексный метод факторного анализа, определите влияние факторов (объема продаж в натуральном выражении q и цены продукции p) на результативный показатель — объем продаж в стоимостном выражении (табл. 4.2).

Таблица 4.2 — Исходные данные для проведения факторного анализа объема продаж.

I_q = = = 1,086.

I_p = = = 1,052.

I_o = = = 1,142.

I_o = I_q Ч I_p = 1,086 Ч 1,052 = 1,142.

Задача № 3. Проведите сравнительную рейтинговую оценку хозяйственной деятельности пяти акционерных обществ (АО), используя исходные данные о пяти финансовых показателях аij и коэффициентах их значимости Ki (табл. 4.3).

Таблица 4.3 — Исходные данные для рейтинговой оценки деятельности АО.

1). Метод суммы мест

R₁ = 5 + 5 + 2 + 5 + 5 = 22.

R₂ = 4 + 1 + 4 + 2 + 1 = 12.

R₃ = 2 + 3 + 5 + 4 + 3 = 17.

R4 = 1 + 2 + 1 + 3 + 4 = 11 — первое место в рейтинге организаций.

R₅ = 3 + 4 + 3 + 1 + 2 = 13.

2). Метод расстояний

R_j =.

R₁ == 0,55.

R₂ = = 0,28.

R₃ == 0,86.

R₄ == 0,27 — первое место в рейтинге организаций.

R₅ == 0,31.

Задача № 4. На депозит внесена сумма 800 тыс. руб. Годовая процентная ставка составляет 20%. Начисление процентов осуществляется по сложной процентной ставке один раз в квартал. Определите наращенную сумму вклада через полтора года Наращенная сумма исчисляется по алгоритму:

S_t = S₀ Ч (1 + i)^t,.

за каждый период года ставка сложных процентов будет равна, где m — число раз начисления процентов в году.

S_t = S₀ Ч (1 +)^tm,.

где S₀ = 800 000 руб.,.

i = 20%,.

m = 4,.

t = 1,5.

S_t = 800 000 Ч = 1 072 076,51 руб.

Ответ: S_t = 1 072 076,51 руб.

Задача № 5. Постройте факторную модель зависимости критического объема продаж от совокупных постоянных и переменных затрат и цены реализации, используя исходные данные, представленные в табл. 4.4. Укажите тип модели. Расчеты влияния факторов выполните методом цепных подстановок Таблица 4.4 — Исходные данные для проведения факторного анализа критического объема продаж.

V_п = = 2,92.

ДV = V_ф — V_п = 9,65.

V_ф = = 12,57.

V_{усл 1} = = 3,4.

V_{усл 2} = = 8,30.

Влияние изменения совокупных постоянных затрат:

ДV_Sпост = V_{усл 1} — V_п = 0,12.

Влияние изменения цены реализации:

ДV_ц = V_{усл 2 —} V_{усл 1} = 5,26.

Влияние изменения переменных затрат:

ДV_Sпер = V_ф — V_{усл 2} = 4,27.

Балансовая проверка:

ДV = ДV_Sпост + ДV_ц + ДV_Sпер = 9,65.

Задача № 6. Определите, будет ли эффективным инвестиционный проект, если:

• · первоначальные инвестиции составляют 600 млн руб.;
• · срок проекта — 4 года;
• · поступление доходов по годам: 1-й — 250 млн руб., 2-й — 250, 3-й — 110, 4-й — 110 млн руб.;
• · ставка дисконтирования — 19%.
• · ставка дисконта
• · первоначальные капитальные вложения составили млн. руб.

Общая накопленная величина дисконтированных доходов рассчитывается по формуле:

где накопленная величина дохода за лет; ставка дисконта.

Чистая текущая стоимость рассчитывается по формуле:

NPV<0, — инвестиционный проект будет не эффективным.

• 1. Антонова О. В. Методические указания по выполнению контрольной работы / О. В. Антонова, М. В. Друцкая. — Москва, 2013. — 35 с.
• 2. Гиляровская Л. Т. Экономический анализ / Л. Т Гиляровская. — М.: UNITY, 2004. — 615 с.
• 3. Савицкая Г. В. Экономический анализ / Г. В. Савицкая. — М.: Новое знание, 2005. — 651 с.