Рекомендации по совершенствованию деятельности ООО «ФИНЛАЙТ»

В настоящее время среди направлений деятельности ООО «ФИНЛАЙТ» можно выделить осуществление операций финансового лизинга и сублизинга. Проведенные расчеты показали, что участие «ФИНЛАЙТ» в реализации программ федерального лизинга в качестве сублизинговой компании является прибыльным и выгодным для него. Поскольку «Лизинговый центр» имеет продолжительный опыт работы, то за это время ему удалось накопить большую базу данных о поставщиках и производителях оборудования и номенклатуре изделий. Имеющаяся информация очень важна при осуществлении лизинговых операций, поскольку она обеспечивает знание конъюнктуры рынка имущества, как нового, так и бывшего в употреблении. Помимо осуществления операций финансового лизинга «Лизинговый центр» занимается прокатом технических средств, т. е. уже имеет опыт управления имуществом, когда оборудование необходимо сдавать во временное пользование несколько раз для возмещения его стоимости. Для обслуживания технических средств лизинговая компания имеет необходимую сервисную базу.

Таким образом, продолжительный опыт работы, наличие базы данных о поставщиках и производителях, сервисной базы, осуществление проката технических средств дают возможность «ФИНТАЙТу» осуществлять операции не только финансового лизинга, но и оперативного лизинга. Использование оперативного лизинга позволит лизинговой компании:

• — увеличить число своих потенциальных клиентов-лизингополучателей за счет тех, кто не желает нести риски по владению имуществом или неуверен в своей длительной платежеспособности, не имеет средств для покупки объекта или хочет убедиться в правильности выбора объекта, кому оборудование необходимо для реализации разовых или сезонных проектов;
• — поскольку срок договора оперативного лизинга значительно меньше нормативного срока службы имущества, то лизинговая компания не возместит его стоимость за счет поступлений от одного договора, поэтому имущество необходимо будет сдавать в лизинг неоднократно. Поэтому сдаче оборудования в оперативный лизинг должен предшествовать глубокий анализ конъюнктуры рынка лизингового имущества, как нового, так и бывшего в употреблении (при этом учитывается имеющийся опыт лизинговой компании);
• — в лизинг сдается не специально приобретаемое по заявке лизингополучателя имущество, а имеющееся у лизинговой компании;
• — ставки лизинговых платежей при оперативном лизинге являются более высокими, чем при финансовом лизинге, потому что лизинговой компании необходимо учитывать риски по возмещению стоимости имущества и его порчи или гибели. Поэтому в целом осуществление операций оперативного лизинга при условии сдачи имущества неоднократно и возмещении его полной стоимости обеспечит лизинговой компании получение большей прибыли, чем при осуществлении финансового лизинга.

В целом условия оперативного лизинга являются выгодными для лизингополучателя. Это связано с тем, что при оперативном лизинге лизингополучатель имеет возможность досрочного прекращения договора лизинга, что позволяет своевременно избавиться от морально устаревшего оборудования и заменить его более высокотехнологичным и конкурентоспособным. Кроме того, при возникновении неблагоприятных обстоятельств лизингополучатель может быстро прекратить данный вид деятельности, досрочно возвратив соответствующее оборудование лизинговой компании, и существенно сократить затраты, связанные с ликвидацией и реорганизацией производства. В случае реализации разовых проектов или заказов оперативный лизинг освобождает от необходимости приобретения и последующего содержания оборудования, которое в дальнейшем не понадобиться. Наличие у лизинговой компании необходимой сервисной базы позволит ей оперативно осуществлять текущее техническое обслуживание сдаваемого в лизинг оборудования. За предоставление сервисных услуг лизинговая компания будет взимать отдельную плату, либо включать их стоимость в лизинговые платежи. Анализ преимуществ оперативного лизинга для лизинго-получателей позволяет сделать вывод, что данный вид лизинга будет пользоваться спросом, а для лизинговой компании это будет выгодно, поскольку оперативным лизингом в Ульяновске никто не занимается.

Оперативный лизинг связан с риском лизинговой компании по возмещению остаточной стоимости объекта лизинга при отсутствии спроса на него. Поэтому формирование и развитие данного вида лизинга становится возможным с появлением вторичного рынка лизингуемого оборудования, поскольку у лизинговой компании появляется проблема реализации имущества по окончании срока лизинга. Работа лизинговой компании в области управления имуществом и перепродажи имущества, вернувшегося к ней, должна быть направлена на усиление роли продавца (поставщика) в лизинговой сделке, т. е. «ФИНЛАЙТ» при организации лизинговой деятельности необходимо стремиться к сотрудничеству с теми производителями, которые гарантируют обратный выкуп поставленного оборудования, в случае если лизингополучатель вернет его лизингодателю и отсутствует возможность его повторной сдачи в лизинг. При лизинге используется механизм ускоренной амортизации и платежи рассчитаны так, чтобы эту амортизацию покрывать. В итоге, через год эксплуатации оборудование стоит 70% (при линейном методе начисления амортизации) или 50% (при нелинейном методе начисления амортизации), через два года — 30% или 25% при линейном и нелинейном методе начисления соответственно и т. д. Может сложиться ситуация, когда через два года оборудование, за которое не расплатился лизингополучатель, попадет на рынок по цене, равной 30% от первоначальной стоимости. В связи с этим, многие производители считают, что им выгоднее оборудование, бывшее в употреблении, купить, восстановить и реализовать его как восстановленный, при этом сохранить качество техники и не нарушить ценовой баланс на рынке. Поэтому работа лизинговой компании в направлении получения гарантий обратного выкупа оборудования от производителей является обоснованной и позволит ей расширить свою деятельность путем включения в нее операций оперативного лизинга.

В случае оперативного лизинга имущество, являющееся предметом лизинга, учитывается на балансе лизинговой компании. А в случае финансового лизинга предмет лизинга учитывается на балансе лизингополучателя или лизинговой компании по взаимному соглашению. Поэтому в тех случаях, когда предмет лизинга учитывается на балансе «ФИНЛАЙТ», необходимо использовать нелинейный метод начисления амортизации. Проведенные расчеты показали, что при начислении ускоренной амортизации имущества с коэффициентом 3 и с основным сроком полезного использования в 9 лет нелинейным методом в течение первого года исполнения договора лизинга будет начислена амортизация почти на половину стоимости имущества, а за два года — на ¾. Соответственно в последний, третий год действия договора лизинга будет самортизирована только четверть стоимости имущества. Это позволит лизинговой компании ускорить возврат вложенных средств, а также дает экономию по налогу на имущество. В случае если предмет лизинга находится на балансе лизингополучателя, лизинговая компания может предложить предприятиям, работающим много лет и у которых получаемое в лизинг оборудование является лишь какой-то частью их большого имущественного комплекса основных средств, или предприятиям, у которых удельный вес лизингуемого оборудования может быть большим, но данное предприятие имеет очень высокий уровень рентабельности, использовать ускоренную амортизацию при нелинейном методе начисления амортизации. Поскольку амортизационные отчисления включаются в состав лизинговых платежей, то это позволит лизинговой компании быстрее вернуть вложенные средства, а предприятию-лизингополучателю — ускорить обновление основных фондов.

В настоящее время ООО «ФИНЛАЙТ» при осуществлении лизинговой деятельности использует такие формы гарантийного обеспечения, как гарантии субъекта РФ, гарантии коммерческих банков, залог имущества и других активов лизингополучателя, поручительства третьих лиц. При этом лизинговая компания для уменьшения рисков, сопутствующих лизинговому договору, не использует страховую защиту. При осуществлении сублизинговых операций.

Поскольку прибыль лизинговой компании возникает лишь в случае выполнения лизинговых контрактов в полном объеме, т. е. внесения лизинговых платежей точно и в срок, то у «ФИНЛАЙТ» имеется своя выверенная и отлаженная система отбора клиентов. Очевидно, лизинговая компания видит в отборе клиентов свой главный риск, поэтому наличие у лизинговой компании подобной системы позволяет его снизить.

Помимо обеспечения страховой защиты лизинговых сделок, «ФИНЛАЙТ» должен усилить контроль над деятельностью лизингополучатей в той части, которая относится к предмету лизинга, формированием финансовых результатов деятельности лизингополучателя и выполнением лизингополучателем обязательств по договору лизинга. Одним из способов усилить контроль со стороны лизинговой компании за финансовым состоянием лизингополучателя является открытие или перевод существующих расчетных, депозитных и иных счетов лизингополучателя из других банков в банк, являющийся надежным партнером лизинговой компании. Для «Лизингового центра» таким банком является Сбербанк РФ. Осуществив открытие или перевод необходимых счетов лизингополучателя в «свой» банк, лизинговая компания сможет в любой момент получать информацию о финансовых показателях деятельности лизингополучателя (размер выручки и структура затрат, круг должников и кредиторов и размер из взаимных обязательств, а также затруднения с их выполнением, своевременность уплаты налогов и платежей во внебюджетные фонды, изменение уставного капитала, структуры основных фондов, юридического адреса и фактического местонахождения лизингополучателя) и в случае их ухудшения оперативно защитить свои интересы. В случае же объективных затруднений, лизинговая компания имеет возможность при определенных условиях блокировать операции по счетам лизингополучателя и обеспечить первоочередную выплату средств по договору лизинга.

Для лизингополучателей перевод счетов в банк, являющийся надежным партнером лизинговой компании, имеет определенные выгоды. Поскольку риск лизинговой компании снижается, она может не предъявлять дополнительных залоговых требований и лизингополучатель сможет уменьшить затраты на страхование своих финансовых рисков в пользу лизинговой компании. А для банка подобный перевод счетов связан с обслуживанием нового клиента, что позволяет банку получать дополнительную прибыль. В качестве ответной меры банк может предложить лизинговой компании более дешевые кредитные ресурсы.